3.2. Giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh của Công ty Cổ
3.2.1. Các giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động
3.2.1.1. Tập trung mọi nguồn lực, đẩy nhanh tiến độ thi cơng hồn thành bàn giao đúng thời hạn với chất lượng tốt nhất.
Do đặc điểm là Công ty hoạt động trong lĩnh vực xây lắp, các cơng trình có thời gian kéo dài qua nhiều niên độ kế tốn. Vì vậy, chi phí SXKD dở dang của Cơng ty ln duy trì ở mức cao đã làm cho Cơng ty ln tồn đọng một lượng vốn lớn, trực tiếp ảnh hưởng đến tốc độ luân chuyển vốn. Việc thi công với tiến độ nhanh, kịp thời lập hồ sơ nghiệm thu thanh toán giai đoạn và quyết tốn cơng trình sẽ mang lại hiệu quả tích cực trong việc đẩy nhanh tốc độ luân chuyển vốn. Để giải quyết vấn đề này, Công ty cần thực hiện các biện pháp sau:
- Xây dựng phương án triển khai thi công, biện pháp thi công tối ưu đối với các dự án, cơng trình một cách cụ thể. chi tiết. Đối với những dự án, cơng trình có giá trị hợp đồng lớn và kéo dài nhiều năm, Cơng ty phải có kế hoạch nghiệm thu theo từng giai đoạn thi cơng của từng hạng mục cơng trình.
- Thường xuyên kiểm tra, giám sát chất lượng. đôn đốc tiến độ thi công đối với từng cơng trình. Phân tích, đánh giá để tìm ra nguyên nhân và đề ra các giải pháp thực hiện kịp thời nhằm đảm bảo cho các cơng trình hồn thành đúng kế hoạch đề ra. Hồn thành cả về tiến độ thi công và phương án kinh tế của các cơng trình. 3.2.1.2. Tăng nhanh tốc độ luân chuyển vốn
Do đặc thù hoạt động SXKD của Công ty Cổ phần Xây Dựng LB Việt Nam là xây lắp nên vòng quay vốn trong một chu kỳ sản xuất kinh doanh dài. Vì vậy Cơng ty cần thực hiện các biện pháp để tăng nhanh tốc độ vòng quay VLĐ như sau:
- Tăng trưởng doanh thu thuần: mở rộng thị trường tìm kiếm việc làm, đồng thời triển khai thi công đúng và vượt tiến độ. Đặt trọng tâm vào việc kiểm soát khâu nghiệm thu giai đoạn đối với cơng trình đang thi cơng, quyết liệt trong công tác quyết tốn đối với cơng trình thi cơng xong để tăng trưởng doanh thu thuần.
của Cơng ty mà chính là tạo ra chỉ số vốn hợp lý đối với quy mô Công ty trong giai đoạn các năm tiếp theo. Khi tăng trưởng doanh thu thuần tương ứng với kết chuyển chi phí dẫn đến giảm chỉ tiêu hàng tồn kho, phát sinh tăng nợ phải thu. Từ đó triển khai các quyết liệt các giải pháp trong cơng tác thu hồi cơng nợ để thu hồi. Chính dịng tiền thu hồi được sẽ trực tiếp thanh toán nợ vay ngắn hạn và các khoản nợ phải trả như: phải trả người bán, nợ ngân sách, nợ lương và các khoản nợ khác. Điều này sẽ trực tiếp làm giảm lượng VLĐ bình qn của Cơng ty.
3.2.1.3. Quản lý và sử dụng có hiệu quả vốn bằng tiền
Quản lý vốn bằng tiền là một trong những hoạt động quan trọng để đảm bảo hiệu quả sử dụng vốn lưu động và khả năng thanh tốn của Cơng ty. Việc quản lý vốn bằng tiền phải đảm bảo việc sử dụng vốn bằng tiền sao cho có hiệu quả nhất, nó bao hàm các biện pháp làm tăng khả năng sẵn có của vốn bằng tiền, điều chỉnh luồng vốn bằng tiền để tối thiểu hóa nhu cầu vay ngồi và cuối cùng là đầu tư bằng tiền dư thừa để tối đa hóa các khoản thu nhập.
Quản lý vốn bằng tiền là quá trình bao gồm quản lý lưu lượng tiền mặt tại quỹ và tiền trong các tài khoản thanh toán tại ngân hàng, kiểm soát chi tiêu, dự báo nhu cầu tiền mặt của cơng ty, giải quyết tình trạng thừa, thiếu tiền mặt trong ngắn hạn cũng như trung dài hạn.
Dự trữ vốn bằng tiền là điều tất yếu mà công ty phải làm để đảm bảo việc thực hiện các giao dịch kinh doanh hàng ngày cũng như đáp ứng nhu cầu về phát triển kinh doanh trong từng giai đoạn. Nếu Công ty giữ quá nhiều vốn bằng tiền so với nhu cầu sẽ dẫn đến tăng rủi ro về tỷ giá (nếu dự trữ ngoại tệ) lãng phí chi phí sử dụng vốn, sức mua của đồng tiền có thể giảm sút nhanh do lạm phát. Nếu Cơng ty giữ q ít tiền mặt, khơng đủ tiền để thanh tốn sẽ giảm uy tín với nhà cung cấp và các bên liên quan. Công ty sẽ mất đi khả năng phản ứng linh hoạt với các cơ hội đầu tư phát sinh ngoài dự kiến. Lượng tiền tối ưu của Công ty phải thỏa mãn được ba nhu cầu chính đó là: chi trả cho các khoản phải trả phục vụ hoạt động SXKD hàng ngày của Công ty như trả cho nhà cung cấp hàng hóa dịch vụ, trả người lao động, nộp thuế… dự phịng cho những khoản chi ngồi kế hoạch. dự phòng cho các cơ hội phát sinh ngồi dự kiến khi thị trường có sự thay đổi đột ngột.
Để giảm thiểu rủi ro cũng như thất thốt vốn bằng tiền trong q trình SXKD Cơng ty nên áp dụng các chính sách, quy trình sau.
- Số lượng tiền mặt tại quỹ giới hạn ở mức thấp chỉ để đáp ứng những nhu cầu thanh tốn khơng thể chi trả qua ngân hàng. Ưu tiên lựa chọn nhà cung cấp có tài khoản thanh toán tại ngân hàng. Thanh tốn qua ngân hàng có tính minh bạch cao, giảm thiểu rủi ro gian lận, đáp ứng yêu cầu pháp luật liên quan.
- Tuân thủ nguyên tắc bất kiêm nhiệm, tách bạch vai trị của kế tốn và thủ quỹ. Có kế hoạch kiểm kê quỹ thường xuyên và đột xuất, đối chiếu tiền mặt tồn quỹ thực tế với sổ sách kế toán. Đối với tiền gửi ngân hàng định kỳ đối chiếu số dư giữa sổ kế tốn của Cơng ty với số dư của tại ngân hàng để phát hiện kịp thời và sử lý các khoản chênh lệch nếu có.
3.2.1.4. Tăng cường cơng tác thanh tốn và thu hồi cơng nợ
Công tác thu hồi cơng nợ và tình hình thanh tốn cũng là chỉ tiêu đánh giá hiệu quả quản lý và sử dụng vốn kinh doanh của cơng ty. Do đó, việc phân loại và quản lý tốt các khoản phải thu và phải trả của Công ty sẽ tăng nhanh vòng quay vốn, chủ động về dòng tiền, làm giảm các khoản vay ngân hàng, tiết kiệm chi phí lãi vay, tạo điều kiện mở rộng quy mô kinh doanh, tăng doanh thu và gia tăng lợi nhuận. Giai đoạn năm 2013-2017, việc quản lý nợ phải thu của Công ty chưa thực sự tốt, Cơng ty đã có nhiều cố gắng nhưng việc chỉ tiêu nợ phải thu ngắn hạn vẫn chiếm tỷ trọng lớn trong tài sản ngắn hạn. Công ty đã và đang bị chiếm dụng một lượng vốn đáng kể, nợ đọng làm mất khả năng chủ động về dòng tiền, làm giảm hiệu quả sử dụng vốn lưu động. Để khắc phục vấn đề này, Công ty nên sử dụng các biện pháp sau:
- Xác định thời hạn tín dụng thích hợp trên cơ sở cân đối khả năng tài chính của Công ty và với các các khách hàng.
- Tạo lập uy tín và vị thế vững vàng cho Công ty trên cơ sở thiết lập mối quan hệ tốt đẹp với các đối tác và bạn hàng truyền thống.
- Đẩy mạnh tốc độ chu chuyển vốn, hạn chế đến mức thấp nhất khoản vốn bị chiếm dụng bằng cách đưa các biện pháp giải quyết kịp thời các khoản nợ khó địi.
Cụ thể:
+ Đưa vào nội dung hợp đồng những điều khoản có tính chất mở, linh hoạt trong việc tạm ứng và thu hồi nợ. Tùy theo từng cơng trình, từng chủ đầu tư, từng yếu tố khác nhau mà đưa ra các thời hạn thanh tốn phù hợp.
+ Cơng ty khi trúng thầu phải lập bảo lãnh thực hiện hợp đồng, bảo lãnh tiền tạm ứng. Vì vậy, Cơng ty cũng đề nghị các khách hàng phát hành bảo lãnh thanh toán để đảm bảo sự ràng buộc trách nhiệm giữa hai bên.
Trong nền kinh tế thị trường, đặc biệt là trong thời kỳ kinh tế đang trong giai đoạn chưa ổn định như hiện nay, việc sử dụng linh hoạt các khoản vốn là một yếu tố vô cùng quan trọng. Thực tế cho thấy, nhìn vào các khoản phải trả mà ta có thể đánh giá phần nào khả năng tài chính của cơng ty, đây chính là lượng vốn mà Cơng ty đang đi chiếm dụng. Tùy thuộc vào tình hình kinh doanh, Cơng ty nên tính tốn và có kế hoạch đối với các khoản phải trả đến hạn thanh toán cho hợp lý, giữ uy tín với khách hàng, ngân hàng, thực hiện đúng và đủ nghĩa vụ với ngân sách nhà nước.
a. Khoản nợ phải thu
Các khoản công nợ phải thu của Công ty Cổ phần Xây Dựng LB Việt Nam có số dư tại các kỳ báo cáo lớn, trong đó có một số khoản phải thu khó địi tiền bán hàng nhiều năm chưa xử lý được. Vì vậy, để thực hiện tốt công tác quản lý công nợ tăng cường khả năng lành mạnh hóa tài chính, thời gian tới Cơng ty cần thực hiện một số biện pháp cụ thể như sau:
- Công ty cần phân loại tuổi nợ theo quy định của Bộ Tài chính, đánh giá các khoản phải thu theo điều khoản quy định của hợp đồng mua bán để có biện pháp đơn đốc thu hồi thích hợp hoặc xử lý dứt điểm những khoản nợ q hạn khơng có khả năng thu hồi.
- Ban thu hồi vốn Cơng ty phải thường xun theo dõi, rà sốt, đối chiếu công nợ với khách hàng để tránh bị chiếm dụng vốn và đảm bảo khả năng thanh tốn, có như vậy mới góp phần đẩy nhanh vịng vốn, tăng hiệu quả sử dụng vốn ngắn hạn.
- Đối với các khoản cơng nợ tạm ứng cá nhân tuy có giá trị khơng lớn nhưng Công ty Cổ phần Xây Dựng LB Việt Nam cũng cần tăng cường công tác kiểm tra,
đơn đốc việc hồn ứng đúng thủ tục và thời gian quy định nhằm hạn chế tiền vốn của đơn vị bị ứ đọng, chiếm dụng hay sử dụng sai mục đích.
b. Khoản nợ phải trả
Các khoản nợ phải trả của Công ty Cổ phần Xây Dựng LB Việt Nam rất lớn bao gồm chủ yếu là nợ vay tín dụng trong; công nợ nguyên nhiên vật liệu, vật tư đầu vào của các nhà cung cấp và các đơn vị, cá nhân khác. Những năm qua do nguồn tài chính khó khăn, Cơng ty thường xun thiếu hụt nguồn trả nợ các tổ chức tín dụng dẫn đến tình trạng thiếu vốn sản xuất và phát sinh khoản lãi phạt quá hạn với mức lãi suất và số tiền lớn.
Hiện nay, tình hình sản xuất kinh doanh và tài chính của Cơng ty đã ổn định hơn. Vì vậy, trong thời gian tới Cơng ty Cổ phần Xây Dựng LB Việt Nam cần tiếp tục thực hiện cơ cấu kéo dài thời gian trả nợ các khoản vay dài hạn để tránh phát sinh các khoản lãi phạt quá hạn đồng thời kiểm soát chặt chẽ việc vay vốn ngắn hạn, tính tốn thời điểm vay vốn, mức vay vốn, kỳ hạn trả nợ hợp lý để đảm bảo dịng tiền trả nợ. Cơng ty cũng nên tận dụng triệt để nguồn ứng trước của khách hàng và chậm trả các nhà cung cấp bằng hình thức mở hạn mức tín dụng thương mại với các nhà cung cấp thông qua bảo lãnh ngân hàng, giúp Công ty Cổ phần Xây Dựng LB Việt Nam chiếm dụng vốn với chi phí thấp nhưng vẫn ổn định nguồn hàng, giảm chi phí lãi vay góp phần tăng lợi nhuận và hiệu quả sử dụng vốn.
3.2.1.5. Quản lý hàng tồn kho
Công ty hoạt động trong lĩnh vực xây lắp, các hợp đồng thi cơng có giá trị lớn và thời gian thi công kéo dài nên giá trị hàng tồn kho của Công ty rất lớn. Vốn ứ đọng dưới dạng chi phí sản xuất kinh doanh dở dang lớn kéo theo việc sử dụng vốn lưu động kém hiệu quả. Để giảm bớt giá trị hàng tồn kho và tránh những rủi ro giảm giá hàng tồn kho nhằm thu hồi vốn, Công ty cần giải quyết hai vấn đề chính:
- Chi phí sản xuất kinh doanh dở dang: Tập trung các nguồn lực đẩy nhanh tiến độ thi cơng các cơng trình trọng điểm để tiết kiệm nhân lực vật lực, giám sát và tăng cường kiểm sốt và đơn đốc cơng tác nghiệm thu thanh quyết tốn. Từ đó việc kết chuyển chi phí sản xuất kinh doanh dở dang sang giá vốn hàng bán, ghi nhận
doanh thu, tiến hành thu nợ phải thu chính là tạo một sự chu chuyển vốn hiệu quả. Đồng thời làm giảm chỉ tiêu chi phí sản xuất kinh doanh dở dang.
- Nguyên vật liệu, công cụ dụng cụ: Công ty nên áp dụng biện pháp cân đối điều chuyển nguyên vật liệu tồn kho ở cơng trình này sang cơng trình khác thiếu nguyên vật liệu để đưa vào sản xuất thi công. Tạm dừng việc nhập dự trữ các nguyên vật liệu chưa sử dụng ngay, định kỳ tiến hành kiêm kê đánh giá lại vật tư tồn trong kho để có hướng sử lý kịp thời, tiến hành thanh lý các vật tư không cần thiết nhằm thu hồi vốn để tái sản xuất.
Như vậy, để gia tăng hiệu quả sử dụng vốn, Cơng ty cần có biện pháp quản lý tối ưu chỉ tiêu hàng tồn kho trong các năm tiếp theo. Việc đánh giá và đã nhận thấy rằng đây chính là điểm then chốt về ứ đọng vốn của Công ty trong giai đoạn năm 2013-2017.