Đơn vị tính : triệu đồng, %.
Chỉ tiêu 2011 2012 2013 2014 2015
Giá trị Tỷ trọng Giá trị Tỷ trọng Giá trị Tỷ trọng Giá trị Tỷ trọng Giá trị Tỷ trọng
C. Nợ phải trả 53.391 52,48 45.700 54,97 35.022 48,26 46.632 54,90 19.546 32,53 I. Nợ ngắn hạn 35.571 34,96 27.880 33,54 17.193 23,69 28.812 33,92 19.546 32,53 II. Nợ dài hạn 17.820 17,51 17.820 21,44 17.829 24,57 17.820 20,98 - - D. Vốn chủ sở hữu 48.351 47,52 37.432 45,03 37.547 51,74 38.307 45,10 40.538 67,47 Vốn góp chủ sở hữu 42.353 51,78 42.353 74,94 42.353 89,10 42.353 72,06 42.353 79,20
Quỹ đầu tư phát triển 555 0,55 601 0,72 601 0,83 629 0,74 694 1,16
Quỹ khác thuộc vốn chủ sở hữu 644 0,63 449 0,54 449 0,62 449 0,53 449 0,75
Lợi nhuận sau thuế/Lỗ lũy kế 4.155 4,08 (6.419) -7,72 (5.855) -8,07 (5.123) -6,03 (2.958) -4,92
Tổng nguồn vốn 101.742 100,00 83.132 100,00 72.569 100,00 84.939 100,00 60.084 100,00
Số liệu ở bảng 3.5 cho thấy, nguồn vốn kinh doanh của Công ty đã có sự biến động thất thường theo thời gian. Từ năm 2011 đến năm 2013, tổng vốn kinh doanh giảm khá nhanh. Nếu năm 2011, tổng vốn kinh doanh là 101.742 triệu đồng thì năm 2013 giảm 29.173 triệu đồng ( giảm 28,67%). Đến năm 2014, tổng vốn kinh doanh lại tăng 12.370 triệu đồng (tăng 17,05%) do Công ty đã thu hồi được khoản khá lớn các khoản nợ khách hàng, thanh lý các hợp đồng triển khai dự án và thanh khoản được các sản phẩm tồn kho. Năm 2015, tổng vốn kinh doanh lại giảm 24.855 triệu đồng (giảm 29,26%) do hệ lụy để lại từ Dự án Pin mặt trời không được Tập đoàn Dầu khí duyệt chi phí quyết toán đồng thời Công ty được cấp vốn vay ngắn hạn để mở rộng quy mô và thực hiện triển khai dự án. Biến động vốn kinh doanh của Công ty còn do biến động của vốn vay. Từ năm 2011 đến năm 2015, vốn vay ngắn hạn đã giảm 16.025 triệu đồng – giảm 55%. Tỷ trọng nợ phải trả của Công ty đang ngày càng giảm đi cho thấy Công ty đã phần nào cải thiện hơn trong hoạt động kinh doanh. Nguồn vốn giảm do thị trường xây dựng chìm lắng, dịch vụ văn phòng đi xuống, nhiều dự án chậm thanh toán nên Công ty vừa gặp khó khăn trong trả các khoản vay vừa khó vay thêm. Nguồn vốn huy động từ bên ngoài Công ty chủ yếu là vay vốn tín dụng và huy động vốn qua thị trường trái phiếu.
Hằng năm, căn cứ vào nhu cầu thực tế, Phòng Tài chính kế toán và Phòng Kinh tế kế hoạch sẽ trình Ban Giám đốc kế hoạch sản xuất kinh doanh, kế hoạch đầu tư mới. Công ty sẽ xem xét, phê duyệt kế hoạch này, bố trí nguồn vốn và nguồn nhân lực thực hiện kế hoạch. Công ty cũng có phương án cho thuê tài sản nhàn rỗi để tăng nguồn thu và được nhượng bán, thanh lý tài sản chưa cần dùng, không cần dùng theo quy định của Công ty để thu hồi và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn. Trong trường hợp thanh lý hoặc nhượng bán, Phòng Tổ chức hành chính phải lập danh sách trình Ban Giám đốc xét duyệt ra quyết định, khi cho phép mới tiến hành thủ tục thanh lý hoặc nhượng bán.
Cơ cấu vốn cho thấy, hoạt động đầu tư của Công ty chưa bền vững, hoạt động sản xuất kinh doanh có chiều hướng đi xuống. Tỷ lệ nợ trên vốn chưa vượt mức quy định nhưng cũng phản ánh tình trạng huy động vốn chưa tốt.