ngân hàng thƣơng mại
Nazma và Cuevas (1990) phân tích biến tiền gửi tại hệ thống chi nhánh ngân hàng của Bangladesh. Nghiên cứu sử dụng một tập hợp dữ liệu độc đáo gồm gần 4.000 chi nhánh ngân hàng rút ra từ các tổ chức ngân hàng trong đất nƣớc. Nó bao gồm các chi nhánh ngân hàng nộp báo cáo cho Ngân hàng Trung Ƣơng Bangladesh cho 8 quý năm 1985 và năm 1986. Kết quả của nghiên cứu là biến tiền gửi tăng lên cùng với sự gia tăng những chia sẻ của các khoản tiền gửi của chính phủ, tiền gửi không kỳ hạn, tiền gửi tiết kiệm, tiền gửi cố định dƣới 6 tháng. Đây là một kết quả hợp lý, không giống nhƣ hầu hết các loại tiền gửi khác, các loại tiền gửi này có thể rút ra khá dễ dàng với ít hoặc không có thông báo trƣớc cho Ngân hàng.
9
Đối với trƣờng hợp các bang trong Tenth District, tỷ lệ phần trăm dân số từ 35 – 65 đã tăng từ 35,5% năm 1990 đến hơn 38% năm 2000. Mặt khác, tỷ lệ dân số từ 20 – 34 giảm tƣơng đối nhiều, dân số từ 65 tuổi trở lên giảm nhẹ.
động vốn của ngân hàng thƣơng mại
Nghiên cứu của Harvey and Spong (2001) đƣa ra kết luận nhu cầu vay vốn của khách hàng càng lớn thì hoạt động huy động vốn càng hiệu quả, nhu cầu vay vốn của khách hàng ít, hoạt động huy động vốn thấp. Thực tế, nhu cầu vay vốn có một vai trò quan trọng trong việc tạo áp lực huy động tiền gửi của ngân hàng, vì một sự gia tăng đáng kể trong hoạt động cho vay sẽ tạo động lực ngân hàng tìm kiếm nguồn vốn mới và điều chỉnh bảng cân đối khác.
Trong nghiên cứu của Harvey and Spong (2001), phần lớn các bằng chứng cho thấy rằng nhu cầu vay vốn đã tăng lên từ đầu những năm 1990 đến ít nhất là qua năm 2000. Trong giai đoạn này, nền kinh tế đã trải qua giai đoạn mở rộng dài nhất trong lịch sử Hoa Kỳ, do đó làm cho ngƣời tiêu dùng và các doanh nghiệp ngày càng lạc quan và sẵn sàng chấp nhận thêm nợ. Việc cho vay tăng đã đặt ra một vấn đề về kinh phí và yêu cầu các ngân hàng nhìn xa hơn các nguồn tài trợ truyền thống của họ.
2.3 GIẢ THUYẾT CHO CÂU HỎI NGHIÊN CỨU
Đối với từng câu hỏi nghiên cứu đặt ra sẽ có giả thuyết phù hợp với mục tiêu nghiên cứu. Giả thuyết cho câu hỏi thứ nhất đƣợc trình bày ở mục 2.3.1, giả thuyết cho câu hỏi thứ hai – mục 2.3.2.
2.3.1 Giả thuyết cho câu hỏi thứ nhất
Giả thuyết đƣa ra cho câu hỏi nghiên cứu thứ nhất tìm hiểu mối quan hệ giữa lãi suất và hiệu quả huy động vốn là lãi suất càng cao huy động vốn càng hiệu quả (Nathanael O.Eriemo, 2014; Lê Thị Thu Hằng, 2011). Lãi suất thực sự là một yếu tố quan trọng để ngƣời có tiền nhàn rỗi lựa chọn kênh đầu tƣ. Rõ ràng, ngân hàng muốn thu hút đƣợc những khoản tiền nhàn rỗi trong dân cƣ thì cần đƣa ra mức lãi suất hợp lý để khách hàng cảm thấy không bị thiệt thòi (Lê Thị Thu Hằng, 2011).
Giả thuyết H1: Lãi suất có tác động tích cực tới hoạt động huy động vốn. Về mối quan hệ giữa kỳ hạn tiền gửi và hoạt động huy động vốn. Trên cơ sở nghiên cứu trƣớc đây đƣợc nêu tại mục 2.2.3 đã đi đến kết luận tiền gửi thanh toán
và tiền gửi tiết kiệm có kỳ hạn dƣới 6 tháng có tác động tích cực tới hoạt động huy động vốn.
Giả thuyết H2: Tiền gửi thanh toán và tiền gửi tiết kiệm có kỳ hạn dƣới 6 tháng có tác động tích cực tới hoạt động huy động vốn.
2.3.2 Giả thuyết cho câu hỏi thứ hai
Giả thuyết đƣa ra cho câu hỏi nghiên cứu thứ hai tìm hiểu mối quan hệ giữa nhân tố thuộc về đặc điểm của khách hàng và hiệu quả huy động vốn là:
- Giới tính là nữ có tác động tích cực đối với hoạt động huy động vốn. Bởi phụ nữ thƣờng thƣờng tiết kiệm hơn nam giới và quản lý tiết kiệm của họ tích cực hơn.
Giả thuyết H3: Giới tính là nữ có tác động tích cực đối với hoạt động huy động vốn.
- Khách hàng có độ tuổi dƣới 35 và trên 65 sẽ tác động tích cực đến hoạt động huy động vốn, còn khách hàng có độ tuổi từ 35 – 65 tuổi sẽ tác động tiêu cực đến hoạt động huy động vốn. Do những ngƣời có tuổi, tâm lý chung là những ngƣời hay bảo thủ, cầu an, không thích rủi ro nên họ thƣờng thích gửi số tiền dành dụm đƣợc vào ngân hàng để đảm bảo an toàn và hƣởng lãi; những hộ gia đình trẻ tuổi thƣờng có những gánh nặng chi tiêu, và nhu cầu có quỹ chi tiêu của họ lớn hơn những mục tiêu tài chính khác (Harvey và Spong (2001) và Trƣơng Đông Lộc và Phạm Kế Anh (2012)). Còn những ngƣời trung niên (từ 35 đến 65 tuổi) có những mục tiêu tiết kiệm dài hạn hơn và có khuynh hƣớng thích những khoản đầu tƣ đem về lợi nhuận cao, có tính thanh khoản ít lỏng hơn (ví dụ nhƣ chứng khoán, trái phiếu và các quỹ đầu tƣ).
Giả thuyết H4: Khách hàng có độ tuổi dƣới 35 và trên 65 sẽ tác động tích cực đến hoạt động huy động vốn, còn khách hàng có độ tuổi từ 35 – 65 tuổi sẽ tác động tiêu cực đến hoạt động huy động vốn.
Các nhà nghiên cứu cho rằng nhu cầu vay có một vai trò quan trọng trong việc tạo áp lực huy động tiền gửi của Ngân hàng, vì một sự gia tăng đáng kể trong
chỉnh bảng cân đối khác.
Giả thuyết H5: Nhu cầu vay vốn của khách hàng có tƣơng quan tỷ lệ thuận tới hoạt động huy động vốn.
Khách hàng là điều kiện tiên quyết để Ngân hàng tồn tại và phát triển. Chìa khóa của sự thành công trong cạnh tranh là duy trì và không ngừng nâng cao chất lƣợng dịch vụ thông qua việc đáp ứng nhu cầu của khách hàng một cách tốt nhất.
Thành công của một tổ chức không thể đạt đƣợc nếu thiếu điều cốt lõi là lòng trung thành của khách hàng. Lòng trung thành của khách hàng là tài sản có giá trị, không thể mua bán, đổi chác mà cần cả một quá trình mới có thể gây dựng đƣợc.
Thành công trong kinh doanh là có đƣợc những khách hàng lâu năm, ổn định10
. Nhiều Ngân hàng đã phạm sai lầm khi không quan tâm tới khách hàng cũ mà chỉ chú trọng vào việc tìm kiếm những khách hàng mới. Là một ngân hàng TMCP chuyên nghiệp, chúng ta cần phải thực hiện đƣợc cả hai chiến dịch đó song song.
Sẽ ít tốn kém hơn để thuyết phục khách hàng cũ mua/ sử dụng dịch vụ của ngân hàng so với chi phí bỏ ra để thu hút khách hàng mới.
Giả thuyết H6: Thời gian quan hệ của khách hàng với ngân hàng có tƣơng quan tỷ lệ thuận tới hoạt động huy động vốn.
Chất lƣợng dịch vụ có ảnh hƣởng lớn đến hiệu quả huy động vốn của các NHTM. Trong điều kiện cạnh tranh giữa các ngân hàng trong việc cung cấp dịch vụ ngày càng gia tăng, ngân hàng nào có danh mục dịch vụ đa dạng, chất lƣợng tốt sẽ chiếm ƣu thế. Khi khách hàng sử dụng nhiều dịch vụ do ngân hàng cung cấp, ngân hàng sẽ có điều kiện tiếp cận với các nguồn vốn có chi phí thấp và gia tăng thu nhập, nhờ đó hiệu quả huy động vốn đƣợc nâng cao.
10
Khách hàng trung thành (Good customer hay loyal castenlar) đƣợc hiểu là khách hàng đang mua hàng/ sử dụng dịch vụ của doanh nghiệp trong những lần tiếp theo. Thực tế cho thấy ấn tƣợng và cảm nhận của khách hàng trong lần mua hàng/ sử dụng dịch vụ đầu tiên với doanh nghiệp là rất quan trọng. Hầu hết những khách hàng đã hài lòng với việc mua hàng/ sử dụng dịch vụ của doanh nghiệp hiện tại hay trƣớc đây sẽ tiếp tục mua hàng/ sử dụng dịch vụ của doanh nghiệp trong tƣơng
Giả thuyết H7: Số lƣợng tài khoản khách hàng mở tại ngân hàng có tƣơng quan tỷ lệ thuận tới hoạt động huy động vốn.
Bảng 2.4: Tóm tắt câu hỏi nghiên cứu và giả thuyết nghiên cứu
Câu hỏi nghiên cứu Giả thuyết
RQ1: Đặc điểm sản phẩm tiền gửi của ngân hàng có ảnh hƣởng tới việc huy động vốn tại VCB – Đà Lạt không?
H1: Lãi suất tác động tích cực tới hoạt động huy động vốn.
H2: Tiền gửi thanh toán và tiền gửi tiết kiệm có kỳ hạn dƣới 6 tháng tác động tích cực tới hoạt động huy động vốn
RQ2: Đặc điểm khách hàng có ảnh hƣởng tới việc huy động vốn tại VCB – Đà Lạt không? H3: Giới tính là nữ tác động tích cực tới hoạt động huy động vốn. H4: Khách hàng có độ tuổi dƣới 35 và trên 65 sẽ tác động tích cực đến hoạt động huy động vốn, còn khách hàng có độ tuổi từ 35 – 65 tuổi sẽ tác động tiêu cực đến hoạt động huy động vốn.
H5: Nhu cầu vay vốn của khách hàng có tƣơng quan tỷ lệ thuận tới hoạt động huy động vốn.
H6: Thời gian quan hệ của khách hàng có tƣơng quan tỷ lệ thuận với hoạt động huy động vốn.
H7: Số lƣợng tài khoản khách hàng mở tại Ngân hàng có tƣơng quan tỷ lệ thuận tới hoạt động huy động vốn.
2.4 TÓM TẮT CHƢƠNG 2
Kết quả của quá trình điểm qua các nghiên cứu trƣớc đây ở Chƣơng 2 cho thấy nhìn chung đã có nhiều công trình nghiên cứu nhân tố ảnh hƣởng tới khả năng huy động vốn của ngân hàng thƣơng mại nhƣng kết quả không thống nhất (Lãi suất, tuổi tác) hoặc có kết quả đúng với lý thuyết thực tế (nhu cầu vay vốn của khách hàng, kỳ hạn tiền gửi) nhƣng liệu rằng có đúng khi áp dụng nghiên cứu tại VCB – Đà Lạt?
Bên cạnh đó, dựa trên các nguồn thông tin tin cậy mà tác giả tiếp cận đƣợc hiện chƣa có công trình nào nghiên cứu nhân tố số lƣợng tài khoản khách hàng mở tại ngân hàng, thời gian quan hệ của khách hàng với ngân hàng, số lƣợng dịch vụ khách hàng sử dụng tại Ngân hàng tác động đến hoạt động huy động vốn của Ngân hàng thƣơng mại.
Đối với đề án nghiên cứu này, thúc đẩy bởi các nghiên cứu trƣớc đây và dựa trên nguồn dữ liệu khách hàng gửi tiết kiệm hiện có tại Chi Nhánh Ngân hàng TMCP Ngoại thƣơng Đà Lạt đã giúp phát triển bảy giả thuyết nghiên cứu: Lãi suất tác động tích cực tới hoạt động huy động vốn (H1), H2: Tiền gửi thanh toán và tiền gửi tiết kiệm có kỳ hạn dƣới 6 tháng tác động tích cực tới hoạt động huy động vốn (H3), H4: Khách hàng có độ tuổi dƣới 35 và trên 65 sẽ tác động tích cực đến hoạt động huy động vốn, còn khách hàng có độ tuổi từ 35 – 65 tuổi sẽ tác động tiêu cực đến hoạt động huy động vốn, Nhu cầu vay vốn của khách hàng có tƣơng quan tỷ lệ thuận tới hoạt động huy động vốn (H5), H6: Thời gian quan hệ của khách hàng có tƣơng quan tỷ lệ thuận với hoạt động huy động vốn, H7: Số lƣợng tài khoản khách hàng mở tại Ngân hàng có tƣơng quan tỷ lệ thuận tới hoạt động huy động vốn. Các giả thuyết này sẽ lần lƣợt đƣợc kiểm định cụ thể tại Chƣơng 4.
3.1 GIỚI THIỆU
Trên cơ sở những nghiên cứu trƣớc đây đã đƣợc điểm qua tại Chƣơng 2, cùng với lý thuyết về nhân tố ảnh hƣởng tới huy động vốn của Ngân hàng Thƣơng mại, Chƣơng 3 xây dựng mô hình nghiên cứu ở mục 3.2, lý giải các biến trong mô hình mục 3.3, dự đoán kết quả mô hình hồi quy mục 3.4. Bên cạnh đó, trong chƣơng này cũng nêu lên chi tiết về số liệu đƣợc sử dụng trong phân tích (mục 3.5).
3.2 GIỚI THIỆU VỀ MÔ HÌNH NGHIÊN CỨU
Từ việc tìm hiểu các nhân tố tác động đến hoạt động huy động vốn tại Ngân hàng thƣơng mại và từ nguồn dữ liệu khách hàng tiền gửi tại VCB – Đà Lạt,nhận thấy hoạt động huy động vốn tại chi nhánh chịu tác động của hai nhóm nhân tố chính: Đặc điểm sản phẩm ngân hàng và đặc điểm khách hàng.
Bài nghiên cứu giả định nhân tố thể hiện đặc điểm sản phẩm ngân hàng mà tác giả hƣớng đến để xây dựng mô hình là lãi suất và kỳ hạn tiền gửi; còn các nhân tố giới tính, tuổi tác của khách hàng, nhu cầu vay vốn của khách hàng với ngân hàng, số lƣợng tài khoản khách hàng mở tại ngân hàng, thời gian quan hệ của khách hàng với ngân hàng là các biến thể hiện đặc điểm khách hàng và chỉ tiêu đánh giá hiệu quả huy động vốn của NHTM là số dƣ tiền gửi ngân hàng huy động đƣợc từ khách hàng.
Khách hàng tiền gửi tại VCB – Đà Lạt gồm 2 nhóm khách hàng chủ yếu: khách hàng cá nhân và khách hàng doanh nghiệp. Do tính chất của 2 nhóm khách hàng này khác nhau11 nên mô hình nghiên cứu đƣợc xây dựng nhƣ sau:
Mô hình
= + LS + T + GT + KH + NCV + TG + SLTK + D1 + D2 + € (3.1) = + LS + KH + NCV + TG + SLTK + D1 + D2 + € (3.2)
Trong đó:
Biến thể hiện hiệu quả huy động vốn của ngân hàng (biến phụ thuộc).
: Số dƣ tiền gửi của khách hàng cá nhân. : Số dƣ tiền gửi của khách hàng doanh nghiệp.
Biến thể hiện đặc điểm sản phẩm của ngân hàng (biến độc lập).
LS: Lãi suất tiền gửi KH: Kỳ hạn tiền gửi
Biến thể hiện đặc điểm khách hàng (biến độc lập).
T: Tuổi tác của khách hàng gửi tiền. GT: Giới tính của khách hàng gửi tiền. NCV: Nhu cầu vay vốn của khách hàng.
TG: Thời gian quan hệ của khách hàng với ngân hàng. SLTK: Số lƣợng tài khoản khách hàng mở tại Ngân hàng.
Biến giải thích khác (biến độc lập).
D1: biến giả theo năm (D1 = 1 nếu là số liệu của năm 2012, D2 = 0 nếu là số liệu của 2 năm còn lại (năm 2013 và năm 2014)).
D2: biến giả theo năm (D2 = 1 nếu là số liệu của năm 2013, D2 = 0 nếu là số liệu của 2 năm còn lại(năm 2012 và năm 2014)).
Loại Biến Đơn vị Giải thích biến
Hiệu quả DG Đồng : Số dƣ tiền gửi của khách hàng cá nhân. : Số dƣ tiền gửi của khách hàng doanh nghiệp. Đặc điểm sản
phẩm
LS % Lãi suất tiền gửi
KH Kỳ hạn tiền gửi của khách hàng.
Biến giả bằng 1 nếu kỳ hạn tiền gửi từ 6 tháng trở xuống, biến giả bằng 0 đối với kỳ hạn tiền gửi trên 6 tháng.
Đặc điểm khách hàng
T Nhóm tuổi của ngƣời gửi tiền.
Biến giả T = 1 nếu khách hàng dƣới 35 tuổi và trên 65 tuổi, T= 0 nếu khách hàng từ 35 – 65 tuổi.
GT Giới tính của khách hàng.
Biến giả GT = 1 nếu ngƣời gửi tiền là nữ, GT = 0 nếu ngƣời gửi tiền là nam.
NCV Khách hàng có thêm nhu cầu vay vốn.
Biến giả NCV = 1 nếu khách hàng có vay vốn, NCV = 0 nếu khách hàng không vay vốn.
TG Năm Thời gian quan hệ của khách hàng với ngân hàng. (Phản ánh mức độ gắn bó của khách hàng với ngân hàng).
SLTK Số lƣợng tài khoản khách hàng mở tại ngân hàng. (Phản ánh sự ƣa thích sử dụng dịch vụ ngân hàng của khách hàng.)
Biến giải thích khác
D1 D1 = 1 nếu là số liệu của năm 2012, D2 = 0 nếu là số liệu của 2 năm còn lại (năm 2013 và năm 2014)
D2 D2 = 1 nếu là số liệu của năm 2013, D2 = 0 nếu là số liệu của 2 năm còn lại (năm 2012 và năm 2014)
Dựa trên mô hình xây dựng đƣợc, sẽ thực hiện chạy mô hình hồi quy tuyến tính đa biến theo phƣơng pháp bình phƣơng nhỏ nhất (OLS), để có đƣợc kết quả về tác động của các nhân tố đến hoạt động huy động vốn của Chi nhánh Ngân hàng TMCP Ngoại Thƣơng Đà Lạt mà bài nghiên cứu hƣớng đến.
3.3 GIẢI THÍCH CÁC BIẾN SỬ DỤNG TRONG MÔ HÌNH
Nhƣ đã giới thiệu ở mục 3.2, mục 3.3 tiếp tục giải thích cụ thể hơn về các