6. Cấu trúc của luận văn:
2.1.2. 1 Diễn biến hiện tƣợng Quá lớn để sụp đổ xuất hiện ở Anh
- Các ngân hàng lớn đƣợc hình thành: Vào ngày 2 tháng 4 năm 2007, nƣớc Anh đã có chín ngân hàng đều chiếm vị trí trong bảng chỉ số cổ phiếu FTSE 100 (Chỉ số 100 chứng khoán của Financial Times, là một chỉ số cổ phiếu của 100 công ty có giá trị vốn hóa thị trƣờng lớn nhất niêm yết trên Sở giao dịch chứng khoán London. Nó đƣợc xem nhƣ thƣớc đo cho sự thịnh vƣợng của các doanh nghiệp đƣợc điều chỉnh bởi luật công ty Vƣơng quốc Anh. Chỉ số này đƣợc duy trì bởi Tập đoàn FTSE, một chi nhánh của Tập đoàn giao dịch chứng khoán London). Họ có vốn hóa thị trƣờng là 316,9 tỷ bảng Anh và là thành phần lớn nhất theo ngành.
Bảng 2.2. Danh sách ngân hàng Anh Quốc nằm trong FTSE-100 Ngân hàngtrong danh
sáchFTSE-100 02/ 0 4 / 2007 07/04/2008 06/ 0 4 / 2009 Allianceand Leicester 5.0 2.2 .. Barclays 47.1 32.1 14.3 Bradford&Bingley 2.9 .. .. HBOS 39.3 21.5 .. HSBC 103.1 100.9 74.8 Lloyds-TSB LloydsBankingGroup 31.6 25.8 12.9 NorthernRock 4.8 .. .. RBS 62.8 37.1 17.2 Standard Chartered 20.3 25.5 18.9 Tổng 316.9 245.1 138.1 Nguồn: Financial Times
- Các cuộc khủng hoảng bắt đầu ảnh hƣởng tới hệ thống ngân hàng: Những Ngân hàng đầu tiên của Anh là nạn nhân của hiện tƣợng Quá lớn để sụp đổ cũng nhƣ bị ảnh hƣởng nghiêm trọng đều liên quan trực tiếp tới hoạt động cho vay dƣới chuẩn nhƣ Northern Rock và Countrywide Financial. Đến ngày 07 tháng 4 năm 2008, Northern Rock và Bradford & Bingley đã bị rơi khỏi chỉ mục và mức tổng vốn hóa lúc này còn trị giá 245,1 tỷ bảng Anh. Cuối cùng, vào ngày 06 tháng 4 năm 2009, tổng trị giá của những ngân hàng còn trụ vững lại sau cuộc khủng hoảng chỉ còn 138,1 tỷ bảng Anh.
Northern Rock, ngân hàng lớn thứ năm tại Anh, vào tháng 9/2007, sau khi mất thanh khoản nghiêm trọng do thua lỗ từ cho vay thế chấp bất động sản, đã phải cầu cứu Ngân hàng Trung ƣơng Anh. Nhà đầu tƣ kéo đến rút tiền khiến Chính phủ buộc phải chi viện 1 tỷ bảng Anh để cứu trợ tập đoàn ngân hàng này. Sự sụp đổ của Northern Rock đã làm nổ ra chuỗi sụp đổ domino của hàng loại ngân hàng lớn nhỏ khác tại Anh.
Nguyên nhân khiến Northern Rock – Ngân hàng đầu tiên dẫn đến khủng hoảng Ngân hàng tại Anh sụp đổ chính là do sự sụp đổ của thị trƣờng chứng khoán. Vào ngày 09 tháng 8 năm 2007, Ngân hàng Pháp PNB Paribas tuyên bố sẽ đình chỉ ba quỹ an ninh do tài sản đảm nhiệm, sau đó thị trƣờng chứng khoán bị sụp đổ. Thị trƣờng chứng khoán hóa sụp đổ, Northern Rock không thể bán các khoản thế chấp bằng số lƣợng lớn và cũng không thể nó tái cấp vốn các hợp đồng chứng khoán hóa hiện có khi những khoản này đã đến hạn. Điều này có nghĩa, nó và các ngân hàng Anh khác không thể xóa các tài khoản liên ngân hàng. Các ngân hàng mất lòng tin vào khả năng thanh toán các tài khoản liên ngân hàng của các ngân hàng khác và cho vay liên ngân hàng đóng băng, dẫn đến khủng hoảng tín dụng. Sau sự sụp đổ của Ngân hàng Northern Rock là diến biến của hàng loạt sự sụp đổ của các định chế tài chính của Anh(Bank of England, 2016)
Ngày 17/12/2007, giá cổ phiếu của các ngân hàng tại nhiều nƣớc châu Âu sụt giảm nghiêm trọng do ảnh hƣởng từ cuộc khủng hoảng của Ngân hàng Northern Rock.
Ngày 22/02/2008, Chính phủ Anh chính thức quốc hữu hóa Ngân hàng Northern Rock.
Ngày 17/7/2008, Các ngân hàng lớn cũng nhƣ các tổ chức tài chính thế giới đã báo cáo tài chính thua lỗ lên đến khoảng 435 tỷ USD.
Ngày 18/9/2008: Tập đoàn Lloyds TSB của Anh đồng ý mua lại đối thủ là ngân hàng cho vay lớn nhất ở Anh Halifax Bank of Scotland (HBOS).
Ngày 04/10/2008: Cuộc họp thƣợng đỉnh khẩn cấp do tổng thống Pháp Nicolas Sarkozy triệu tập với lãnh đạo 4 nƣớc lớn nhất trong Liên minh châu Âu là Anh, Pháp, Đức, Italia kết thúc với tuyên bố hợp tác xử lý khủng hoảng nhƣng đã không thống nhất đƣợc một gói giải pháp tổng thể theo mô hình của Hoa Kỳ. Bão khủng hoảng đã đánh mạnh vào nhóm nƣớc trên.
Ngày 07/10/2008: Nƣớc Anh chi 88 tỷ USD để cứu hệ thống ngân hàng.
Ngày 08/10/2008: FED, Ngân hàng Trung ƣơng châu Âu (ECB). Ngân hàng Trung ƣơng Anh (BoE) và một số Ngân hàng Trung ƣơng lớn khác trên thế giới bất ngờ đồng loạt cắt giảm lãi suất nhằm giảm ảnh hƣởng nghiêm trọng trong cuộc khủng hoảng tài chính này. Đây đƣợc coi là một nỗ lực phối hợp chƣa từng có tiền lệ.
Ngày 12/10/2008: Quỹ tiền tệ quốc tế (IMF) bơm tiền hỗ trợ hàng loạt nền kinh tế.
Ngày 14/10/2008: 15 nƣớc Châu Âu rơi vào suy thoái, khủng hoảng kinh tế Châu Âu chính thức bắt đầu.
Thật thiếu sót nếu chỉ nhắc tới sự sụt giảm và khủng hoảng tại các Ngân hàng của Anh. Trong bối cảnh thị trƣờng tài chính khó khăn, việc một ngân hàng sụp đổ có thể là cơ hội cho ngân hàng khác trở thành đối trọng trên thị trƣờng, một trong số đó là Ngân hàng Barclay Capital – Ngân hàng lớn thứ ba tại Anh.
Ngày 17/9, Ngân hàng đầu tƣ Barclays Capital lớn thứ ba tại Anh thông báo sắp đạt đƣợc thoả thuận trị giá 1,75 tỷ USD về việc mua lại các công ty chi nhánh đầu tƣ vốn, kinh doanh ngân hàng và một số cơ sở bất động sản ở khu vực Bắc Mỹ
của Lehman Brothers đã bị phá sản. Theo thoả thuận trên, Barclay sẽ chi 1,5 tỷ USD để mua trụ sở ở Niu Yoóc và 2 trung tâm dữ liệu ở bang lân cận New Jersey của Lehman, 250 triệu USD để mua các đơn vị kinh doanh ở khu vực Bắc Mỹ của ngân hàng này và sẽ đảm bảo sắp xếp việc làm cho 10.000 nhân viên đang làm việc tại các đơn vị này. Lehman Brothers sẽ là một "sự bổ sung đáng kể" cho Barclays và sẽ làm gia tăng lợi tức của các cổ đông. Trƣớc triển vọng này, một số cổ đông đã đề nghị tăng vốn đóng góp của mỗi cổ đông lên ít nhất 1 tỷ USD. Chủ tịch Barclays Robert Diamon cho rằng việc đạt đƣợc thỏa thuận với Lehman sẽ thúc đẩy sự phát triển mạnh mẽ của ngân hàng Anh này để vƣơn tới Mỹ - một trong các thị trƣờng tài chính chủ chốt trên thế giới. Barclays hy vọng các thủ tục cho việc sát nhập hai ngân hàng sẽ đƣợc tiến hành nhanh chóng nhằm giảm thiểu đến mức thấp nhất tình trạng gián đoạn đối với các nhân viên và khách hàng. Tuy nhiên, luật sƣ phía chủ nợ của Lehman cho rằng thời gian 2 ngày kể từ khi ngân hàng này tuyên bố phá sản là không đủ để đánh giá bản thoả thuận với Barclays, cũng nhƣ không tạo đƣợc sự cạnh tranh trong cuộc đấu giá tài sản của ngân hàng này. Lehman đang tìm kiếm sự chấp thuận cuối cùng từ phía toà án về thời điểm phát mãi tài sản đƣợc đề nghị là ngày 19/9 (TTXVN, 2008)
Thƣơng vụ này giúp chủ tịch của ngân hàng Barclays thực hiện đƣợc mục tiêu mở rộng hoạt động của Barclays tại Mỹ.
Một chuyên gia chiến lƣợc tại Pointon York, London, nhận định: “Trong vai trò một ngân hàng, nếu ngân hàng đó từ một vị trí bình thƣờng trên thị trƣờng và muốn trở nên một đối thủ có sức cạnh tranh lớn, đây là cơ hội quý báu để họ làm điều đó. Họ sẽ không thể làm đƣợc điều đó trong điều kiện thị trƣờng bình thƣờng”. Giám đốc một bộ phận kinh doanh tại một ngân hàng khác ở London nhận xét Barclays bao lâu nay đã cố gắng xây dựng tên tuổi của họ trên phố Wall và việc Lehman sụp đổ sẽ giúp họ có cơ hội đi lên quý giá họ không thể bỏ qua.
Xét trong bối cảnh hiện nay khi nƣớc Anh quyết định rút khỏi EU. Nhiều chuyên gia cho rằng khi Anh chính thức thoát khỏi khu vực thƣơng mại tự do lớn nhất trên thế giới sẽ gây ra những hậu quả không thể khắc phục với nền kinh tế: giá trị bảng Anh giảm, nhiều tập đoàn tài chính đã không còn mặn mà với nƣớc Anh
nhƣ trƣớc, một vài ngân hàng lớn đã rút trụ sở khỏi nƣớc Anh, hàng triệu ngƣời lao động mất việc làm… Chính những thông tin này đã khiến nhiều ngƣời dân và nhiều nhà đầu tƣ hoang mang. Nhiều ngân hàng lớn tại Anh sẽ phải đối mặt với việc ngƣời dân và các nhà đầu tƣ rút vốn, rút tiền khỏi nền kinh tế nhiều rủi ro này. Liệu đây Anh có lặp lại những sai lầm trong cuộc Khủng hoảng tài chính năm 2008? Tuy nhiên, trái với kỳ vọng của cử tri Anh khi quyết định rời EU, tình hình kinh tế Anh Quốc diễn biến có vẻ xấu đi ( GDP giảm, lạm phát gia tăng, sự mất giá của đồng bảng Anh…) trong khi đó tình hình kinh tế phần còn lại của EU lại tiến triển ngày càng lạc quan hơn.