PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CÔNG TY TNHH OLAM VIỆT NAM

Tình hình tài chính

Chuyên đề tốt nghiệp Trang 1 LỜI MỞ ĐẦU LỜI CẢM ƠN NHẬN XÉT CỦA ĐƠN VỊ THỰC TẬP NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN HƯỚNG DẪN MỤC LỤC 1 PHẦN I – TỔNG QUAN VỀ CÔNG TY TNHH OLAM VIỆT NAM 4 DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT 3 TÀI LIỆU THAM KHẢO .3 I. Lịch sử hình thành và phát triển, qui mô hoạt động của công ty Olam Việt Nam 4 1. Lịch sử hình thành và phát triển của công ty .4 2. Qui mô hoạt động .7 II. Chức năng, nhiệm vụ của Công ty TNHH Olam Việt Nam 7 1. Chức năng .7 2. Nhiệm vụ 7 III. Những thuận lợi và khó khăn hiện nay của Công ty TNHH Olam Việt Nam 8 2. Khó khăn 9 IV. Cơ cấu tổ chức bộ máy quản lư của Công ty Olam Việt Nam .9 2.1 Phân tích trên từng báo cáo tài chính .20 2.1.1 Phân tích tài chính thông qua bảng cân đối kế toán .21 TÀI SẢN NGẮN HẠN 21 2.1.2 Phân tích kết quả hoạt động kinh doanh qua bảng BCKQHĐKD 27 2.1.3 Phân tích biến động của các dòng tiền qua báo cáo lưu chuyển tiền tệ 30 2.2 Phân tích mối liên hệ giữa các chỉ tiêu trên các báo cáo tài chính của doanh nghiệp qua các chỉ số tài chính 32 2.2.1 Phân tích nợ ngắn hạn 33 GVHD: Ths. Nguyễn Thị Phước SVTH: Dương Thị Xuân Chuyên đề tốt nghiệp Trang 2 2.2.2 Phân tích các hệ số thanh toán .33 2.2.3 Phân tích các chỉ tiêu về luân chuyển vốn 34 2.2.4 Phân tích các chỉ tiêu sinh lời 37 2.2.5 Phân tích khả năng sinh lời qua các chỉ số Dupont. .39 4. Nhiệm vụ phân tích báo cáo tài chính 40 II. Phương pháp và tài liệu sử dụng phân tích báo cáo tài chính .41 1. Phương pháp sử dụng phân tích báo cáo tài chính 41 1.1 Phương pháp so sánh .41 1.1.1 Lựa chọn tiêu chuẩn để so sánh 41 1.1.2 Điều kiện so sánh được .41 1.1.3 Kỹ thuật so sánh 41 1.2 Phương pháp thay thế liên hoàn 43 1.3 Phương pháp số chênh lệch 44 I. Phân tích khái quát tình hình tài chính trên từng báo cáo tài chính .46 1. Phân tích khái quát về tài sản .46 1.1Phân tích biến động của tài sản 46 1.2 Phân tích kết cấu tài sản .49 2. Phân tích khái quát về nguồn vốn 52 2.1 Phân tích biến động của nguồn vốn .52 2.2 Phân tích kết cấu của nguồn vốn .55 3. Phân tích mối quan hệ cân đối giữa tài sản với nguồn vốn .56 4. Phân tích biến động thu nhập, chi phí, lợi nhuận 60 5. Phân tích biến động các dòng tiền .64 II. Phân tích báo cáo tài chính qua các chỉ số tài chính 68 1. Phân tích nợ ngắn hạn 68 2. Phân tích các hệ số thanh toán 69 2.1 Hệ số khả năng thanh toán ngắn hạn 69 GVHD: Ths. Nguyễn Thị Phước SVTH: Dương Thị Xuân Chuyên đề tốt nghiệp Trang 3 2.2 Hệ số khả năng thanh toán nhanh .70 2.3 Hệ số khả năng thanh toán bằng tiền 70 2.4 Hệ số thanh toán lãi vay .70 3. Phân tích các chỉ tiêu về luân chuyển vốn 71 3.1 Phân tích chỉ tiêu về luân chuyển hàng tồn kho 71 3.2 Phân tích chỉ tiêu về luân chuyển nợ phải thu .72 3.3 Phân tích chỉ tiêu về luân chuyển tài sản ngắn hạn .72 3.4 Phân tích chỉ tiêu về luân chuyển tài sản cố định 73 3.5 Phân tích chỉ tiêu về luân chuyển tổng tài sản .73 3.6 Phân tích chỉ tiêu về luân chuyển vốn chủ sở hữu .74 4. Phân tích các chỉ tiêu sinh lời .74 4.1 Phân tích chỉ tiêu tỉ suất lợi nhuận trên doanh thu .74 4.2 Phân tích chỉ tiêu tỉ suất lợi nhuận trên tài sản ngắn hạn .75 4.3 Phân tích chỉ tiêu tỉ suất lợi nhuận trên tài sản dài hạn .75 4.4 Phân tích chỉ tiêu tỉ suất lợi nhuận trên tài sản .76 4.5 Phân tích chỉ tiêu tỉ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu .76 5. Phân tích khả năng sinh lời qua các chỉ số Dupont 76 I. Nhận xét về tình hình tài chính tại công ty 78 1. Những mặt đã đạt được 78 2. Những mặt hạn chế 78 3. Một số giải pháp nâng cao hiệu quả quản lý tài chính của Công ty TNHH Olam Việt Nam .78 II. Kết luận .82 DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT TÀI LIỆU THAM KHẢO GVHD: Ths. Nguyễn Thị Phước SVTH: Dương Thị Xuân Chuyên đề tốt nghiệp Trang 4 PHẦN I TỔNG QUAN VỀ CÔNG TY TNHH OLAM VIỆT NAM I. Lịch sử hình thành và phát triển, qui mô hoạt động của công ty Olam Việt Nam 1. Lịch sử hình thành và phát triển của công ty Tây Nguyên là một vùng đất nông nghiệp, thuận lợi cho việc trồng các loại cây công nghiệp. Đặc biệt là cà phê, tiêu, điều. Và là vùng đất thuộc diện ưu đãi đầu tư. Hơn nữa, hiện nay thị trường thương mại Việt Nam đang mở cửa, Nhà nước ta đang có chủ trương khuyến khích các nhà đầu tư nước ngoài vào Việt Nam kinh doanh. Nhận thấy được tiềm năng và lợi thế đó, Công ty Olam International đã mạnh dạn quyết định đầu tư vào Việt Nam. Phù hợp với định hướng phát triển của Tỉnh là ưu tiên phát triển ngành nông nghiệp và căn cứ vào những điều kiện trên, UBND tỉnh ĐăkLăk đã cho phép thành lập Công ty TNHH Olam Việt Nam. Công ty TNHH Olam Việt Nam được thành lập vào năm 1999, là công ty có 100% vốn đầu tư nước ngoài, thuộc tập đoàn Olam International có trụ sở chính tại Singapore, hoạt động chuyên doanh về các mặt hàng nông sản. Có thể nói, Olam là một tập đoàn nông sản lớn nhất, có mặt rộng trên khắp thế giới. Công ty TNHH Olam Việt Nam lúc mới ban đầu thành lập thuộc diện quản lý của tỉnh ĐăkLăk. Tuy nhiên, vào năm 2003 tỉnh ĐăkLăk được tách thành 2 tỉnh ĐăkLăk và ĐăkNông. Do vị trí địa lý của Olam thuộc tỉnh GVHD: Ths. Nguyễn Thị Phước SVTH: Dương Thị Xuân Chuyên đề tốt nghiệp Trang 5 ĐăkNông, mà từ đó Công ty TNHH Olam Việt Nam thuộc diện quản lý của tỉnh ĐăkNông. Dưới đây là những nét sơ lược về Công ty TNHH Olam Việt Nam: Tên công ty: Công ty TNHH Olam Việt Nam Tên giao dịch: Olam Viet Nam Company Limited Tên viết tắt: OLV Địa chỉ trụ sở chính: Sùng Đức – Nghĩa Tân – Gia Nghĩa – ĐăkNông Mã số thuế: 6000346337 Điện thoại: 050.3843917 Fax: 050.3 953936 Tổng giám đốc: Jhanwer Prakash Chand Vốn pháp định của doanh nghiệp: 1,000,000 USD (Một triệu đô la Mỹ) Số GPĐKKD: 03/GP - UB Ngành nghề kinh doanh: Thu mua chế biến & xuất khẩu các mặt hàng nông sản: cà phê, ca cao, tiêu, điều, dừa, quế, gừng, đậu, gạo, mè, đường, gỗ… GVHD: Ths. Nguyễn Thị Phước SVTH: Dương Thị Xuân Chuyên đề tốt nghiệp Trang 6 Các sản phẩm minh họa của tập đoàn Olam International Website: http://www.olamonline.com Cùng với thời gian hoạt động kinh doanh, Công ty ngày càng được mở rộng. Ban đầu số lượng nhân viên không lớn nhưng đến nay Công ty đã có được đội ngũ cán bộ công nhân viên hùng hậu, có năng lực và sức trẻ, song song với nguồn nhân lực đó công ty đã mở rộng thị trường thu mua nông sản trong cả nước. Qua đó, các chi nhánh của Olam cũng lần lượt ra đời nhằm đáp ứng nhu cầu kinh doanh. Hiện có 5 chi nhánh thu mua, nhà máy chế biến nông sản như sau:  Chi Nhánh Công Ty TNHH OLAM Việt Nam Địa chỉ trụ sở kinh doanh: Xã Gia Hiệp – Di Linh – Lâm Đồng  Chi Nhánh Công Ty TNHH OLAM Việt Nam Địa chỉ trụ sở kinh doanh: 56 Nguyễn Thông - Phường 9 - Quận 3 – Tp.Hồ Chí Minh  Chi Nhánh Công Ty TNHH OLAM Việt Nam Tại Tỉnh Gia Lai Địa chỉ trụ sở kinh doanh: Lô F5 KCN Trà Đa – Tp.Pleiku - Gia Lai  Chi Nhánh Công Ty TNHH OLAM Việt Nam Tại KCN Biên Hòa Địa chỉ trụ sở kinh doanh: Lô E KCN Long Bình – Tp.Biên Hòa - Đồng Nai  Chi Nhánh Công Ty TNHH OLAM Việt Nam Tại Tỉnh ĐăkLăk Địa chỉ trụ sở kinh doanh: Lô C6 Khu TTCN – Tp.Buôn Ma Thuột – ĐăkLăk Với sự phát triển ngày càng lớn mạnh của Olam Việt Nam, khẳng định được vị thế trong kinh doanh, điều đó còn được thể hiện qua sự gia tăng thu nhập hàng năm. Bảng kê khai thu nhập qua các năm: (Đơn vị tính : ngàn VNĐ) Năm Lợi Nhuận sau thuế 2005 8.793.469 GVHD: Ths. Nguyễn Thị Phước SVTH: Dương Thị Xuân Chuyên đề tốt nghiệp Trang 7 2006 12.999.653 2007 19.693.875 2008 12.857.716 2. Qui mô hoạt động Qui mô hoạt động ngày càng được mở rộng và lớn mạnh theo nhu cầu kinh doanh, cụ thể hiện nay: Giá trị tài sản sau khi đánh giá lại: 1.160.671.515 (ngàn VNĐ) Số lương nhân viên: 237 nhân viên Số nhà máy chế biến và trạm thu mua: 5 II. Chức năng, nhiệm vụ của Công ty TNHH Olam Việt Nam 1. Chức năng Công ty TNHH Olam Việt nam chuyên thu mua các sản phẩm nông nghiệp (mua trực tiếp của người dân hoặc mua của các trạm thu mua) về sơ chế hoặc chế biến, sau đó xuất khẩu sang các nước: Anh, Pháp, Mỹ, Úc, Ba Lan, Hà Lan, Thụy Sỹ, Bỉ, Đức, Italia, Singapore, … Hiện nay, đa phần nông phẩm mà Olam thu mua là xuất khẩu, chiếm 80% doanh thu, tiêu thụ nội địa chỉ chiếm 20% doanh thu. 2. Nhiệm vụ  Về thu mua, chế biến sản phẩm xuất khẩu Tổ chức mở rộng ở khâu thu mua, chế biến, không ngừng nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh, đáp ứng ngày càng nhiều các nhu cầu mới của xã hội. Tận dụng lợi thế lao động rẻ để tăng tính cạnh tranh trên thương trường quốc tế, đóng góp tích cực vào kim ngạch xuất khẩu của cả nước nói chung và của tỉnh ĐăkNông nói riêng. Công ty không ngừng tìm kiếm, mở rộng thị trường trong và ngoài nước nhằm tăng khả năng tiêu thụ các mặt hàng chủ lực: cà phê, hạt tiêu, hạt điều, …Để làm được những điều đó công ty phải ứng dụng các thành tựu khoa họa kỹ thuật vào phục vụ cho hoạt động sản xuất kinh doanh, cải tạo bộ máy quản lý.  Về mặt xã hội GVHD: Ths. Nguyễn Thị Phước SVTH: Dương Thị Xuân Chuyên đề tốt nghiệp Trang 8 Thực hiện tốt công tác chăm sóc sức khoẻ, quan tâm đến quyền lợi của người lao động, bên cạnh đó không ngừng nâng cao trình độ văn hoá và nghiệp vụ nhân viên.  Nghĩa vụ đối với Nhà nước Trên cở sở sản xuất kinh doanh có hiệu quả, tận dụng năng lực sản xuất, tự bù đắp các chi phí, tự trang trãi vốn và làm tròn nghĩa vụ đối với Ngân sách Nhà nước, với địa phương bằng cách nộp đầy đủ các khoản thuế cho Nhà nước.  Bảo vệ an toàn môi trường, an ninh chính trị Trong quá trình sản xuất luôn chú trọng đến môi trường, xử lý tốt các chất thải đảm bảo nguồn nước sạch. Tuyệt đối chấp hành đúng qui định về phòng cháy chữa cháy, thực hiện an toàn phòng chống cháy nổ. Hoạt động sản xuất trong khuôn khổ luật pháp, hạch toán và báo cáo trung thực theo chế độ Nhà nước quy định. Đồng thời đảm bảo an toàn trong lao động, góp phần giữ gìn an ninh cho địa phương. III. Những thuận lợi và khó khăn hiện nay của Công ty TNHH Olam Việt Nam Thời gian qua, công ty đã hoạt động kinh doanh có hiệu quả mặc dù gặp nhiều khó khăn trên thương trường cũng như trong hoạt động của mình. Trong cơ chế hiện nay, việc tinh gọn bộ máy quản lý sẽ giúp cho công ty năng động và nhanh gọn hơn trong hoạt động của mình. Công ty TNHH Olam Việt Nam là công ty có 100% vốn đầu tư nước ngoài. Từ khi thành lập và tồn tại cho đến nay công ty đã trải qua không ít thuận lợi và khó khăn để từng bước đứng vững trên thị trường. 1. Thuận lợi - Là một công ty thuộc diện ưu đãi, khuyến khích của Nhà nước, do đó được tỉnh Uỷ, các Sở ban ngành ở địa phương đã quan tâm, giúp đỡ tạo điều kiện thuận lợi cho hoạt động của công ty. - Công ty được miễn tiền thuê đất trong thời gian 11 năm kể từ khi tiến trình xây dựng cơ bản hoàn thành và đi vào hoạt động. - Được miễn thuế thu nhập doanh nghiệp trong vòng 4 năm tiếp theo kể từ khi hoạt động kinh doanh có lãi và giảm 50% tiền thuế TNDN trong 4 năm tiếp theo, được áp dụng mức thuế suất thuế TNDN là 10% trong 15 năm đầu hoạt động, được ưu đãi về mức thuế suất thuế GTGT đối với mặt hàng xuất khẩu là 0%. Điều đó đã tạo điều kiện rất thuận lợi và tạo động lực cho việc hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty ngày càng phát triển hơn. GVHD: Ths. Nguyễn Thị Phước SVTH: Dương Thị Xuân Chuyên đề tốt nghiệp Trang 9 - Thị trường tiêu thụ rộng lớn, thương hiệu của Olam ngày càng được khẳng định trên thị trường thế giới. - Các trạm thu mua được đóng ở các khu vực trọng điểm, phù hợp với quy mô và địa bàn hoạt động, từ đó tạo điều kiện nắm vững thị trường về nhu cầu mua bán, đáp ứng nhu cầu tiêu thụ của thị trường. - Trình độ nghiệp vụ, trình độ văn hoá của Cán Bộ Công nhân viên ngày càng được nâng cao phù hợp với quy mô sản xuất kinh doanh của công ty cũng như những đòi hỏi hiện nay của xã hội. - Ngoài ra công ty còn được sự ủng hộ của các đoàn thể và của toàn thể Cán Bộ công nhân viên, đa số Cán Bộ công nhân viên trong công ty có tinh thần trách nhiệm cao, có ý thức xây dựng công ty lâu dài. 2. Khó khăn - Vị trí địa lý không thuận lợi, do Dak Nong là 1 tỉnh thuộc vùng miền núi nên vấn đề giao thông gặp nhiều khó khăn, chi phí vận chuyển cao. - Giá mặt hàng nông sản thường xuyên biến động, phụ thuộc vào mùa vụ. - Sự cạnh tranh ngày càng khốc liệt trong việc giành quyền mua nông sản từ các nhà cung cấp. - Lạm phát gia tăng, làm cho các khoản chi phí tăng theo. - Sự biến động chung của thị trường thế giới làm ảnh hưởng không nhỏ tới việc kinh doanh của Olam trong thời gian qua. IV. Cơ cấu tổ chức bộ máy quản lư của Công ty Olam Việt Nam 1. Sơ đồ tổ chức bộ máy quản lý GVHD: Ths. Nguyễn Thị Phước SVTH: Dương Thị Xuân Ban Giám Đốc Phòng Kế Toán Phòng Kinh Doanh Phòng Xuất Nhập Khẩu Giám Đốc Chi Nhánh Phòng HC Nhân Sự Giám Đốc Chi Nhánh Giám Đốc Chi Nhánh Giám Đốc Chi Nhánh Giám Đốc Chi Nhánh Chuyên đề tốt nghiệp Trang 10 Sơ đồ 1: Cơ cấu quản lý theo trực tuyến chức năng của công ty Olam 2. Chức năng và nhiệm vụ của các phòng ban Qua sơ đồ tổ chức của công ty, chúng ta cũng có thể nhận thấy các phòng ban có liên hệ mật thiết với ban giám đốc và ban giám đốc sẽ chịu trách nhiệm giám sát mọi hoạt động của các phòng ban này. Tuy nhiên giữa các phòng ban cũng có mối liên hệ chặt chẽ với nhau, điều đó được thể hiện qua những quy định của công ty về chức năng nhiệm vụ của từng phòng ban, cụ thể như sau:  Ban Giám Đốc - Giám đốc: là người đứng đầu công ty, là đại diện cho Công ty trước pháp luật và trước cơ quan Nhà nước. Giám đốc Công ty quyết định việc điều hành các hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty theo kế hoạch của Hội Đồng Thành Viên. Đồng thời chịu trách nhiệm trước Hội Đồng Thành Viên - Phó giám đốc: là người tham mưu cho giám đốc các vấn đề cần thiết, điều hành công việc do giám đốc phân công, đôn đốc và giám sát hoạt động của các bộ phận trong công ty.  Phòng Kế Toán - Tham mưu cho ban giám đốc trong lĩnh vực tài chính của công ty. Tổ chức điều hành kế toán theo chế độ quy định của nhà nước. - Tổ chức hạch toán kế toán, tính giá thành, doanh thu, chi phí, lãi lỗ, các khoản tiền lương, tiền thưởng, các chế độ khác đối với cán bộ công nhân viên. - Lập báo cáo tài chính các báo cáo liên quan đến tài chính theo quy định. - Theo dõi và đề xuất các biện pháp tích cực để thu hồi công nợ, không để vốn bị chiếm dụng dưới mọi hình thức. - Quản lý tài sản, vật tư hiện có tại công ty. Thực hiện chế độ kiểm kê tài sản định kỳ. GVHD: Ths. Nguyễn Thị Phước SVTH: Dương Thị Xuân