Bài giảng Ngân hàng phát triển - Bài 2: Tổng quan về ngân hàng phát triển nhằm cung cấp các kiến thức về khái niệm về ngân hàng phát triển; phân biệt ngân hàng phát triển với các tổ chức tín dụng khác; hoạt động tín dụng đầu tư của ngân hàng phát triển; hoạt động tín dụng xuất khẩu của ngân hàng phát triển; hệ thống ngân hàng phát triển trên thế giới...
Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển BÀI TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG PHÁT TRIỂN Hướng dẫn học Để học tốt này, sinh viên cần tham khảo phương pháp học sau: Học lịch trình mơn học theo tuần, làm luyện tập đầy đủ tham gia thảo luận diễn đàn Đọc tài liệu: Giáo trình “Ngân hàng Phát triển” (PGS.TS Phan Thị Thu Hà, NXB Lao động – Xã hội); Chương 2, “Kinh tế tài cơng” (ThS Vũ Cương, NXB Thống kê, năm 2002); Trang web Ngân hàng phát triển Việt Nam (VDB) www.vdb.gov.vn Sinh viên làm việc theo nhóm trao đổi với giảng viên trực tiếp lớp học qua email Nội dung Bài Tổng quan Ngân hàng phát triển nghiên cứu vấn đề tổng quan ngân hàng phát triển bao gồm khái niệm, đặc điểm, hoạt động ngân hàng phát triển Qua đó, sinh viên phân tích kết hoạt động ngân hàng phát triển thời kỳ định vào tiêu đo lường kết nhân tố tác động đến kết Mục tiêu Sau học xong này, sinh viên cần nắm nội dung sau: Khái niệm Ngân hàng phát triển Phân biệt ngân hàng phát triển với tổ chức tín dụng khác Sự cần thiết/lý đời ngân hàng phát triển Hoạt động huy động vốn ngân hàng phát triển Hoạt động tín dụng đầu tư ngân hàng phát triển Hoạt động tín dụng xuất ngân hàng phát triển Hoạt động hỗ trợ lãi suất/hỗ trợ sau đầu tư ngân hàng phát triển Hoạt động cho vay lại ODA ngân hàng phát triển Hệ thống ngân hàng phát triển giới TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 17 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển Tình dẫn nhập Ngân hàng phát triển Việt Nam (VDB) nhận hồ sơ xin vay vốn tín dụng xuất hai doanh nghiệp: Công ty xuất nhập nhập thủy sản SeaProdex có nhu cầu vay 10 tỷ VNĐ để tài trợ nhu cầu vốn lưu động tăng thêm kỳ Cơng ty May Alcado có nhu cầu vay tỷ VNĐ để mở rộng sản xuất kinh doanh mặt hàng dệt may phục vụ xuất Nếu thơng tin hồ sơ tín dụng hai cơng ty hợp lý, tình hình tài hai cơng ty lành mạnh, VDB xử lý nào? 18 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển 2.1 Sự cần thiết Ngân hàng phát triển 2.1.1 Khái niệm Ngân hàng phát triển Ngân hàng phát triển tổ chức tín dụng mà hoạt động chủ yếu tài trợ trung dài hạn cho dự án phát triển Ngân hàng phát triển cơng cụ Chính phủ việc thực mục tiêu phát triển kinh tế – xã hội Tổ chức đứng tập hợp khoản vốn trung dài hạn ngồi nước, sau tài trợ có trọng điểm ưu đãi cho đối tượng định kinh tế để đạt cách có hiệu mục tiêu Chính phủ đề thời kỳ định Cũng giống ngân hàng khác, Ngân hàng phát triển tổ chức tài cung cấp danh mục dịch vụ tài đa dạng – đặc biệt tín dụng, tiết kiệm dịch vụ toán – thực nhiều chức tài so với tổ chức kinh doanh kinh tế Bên cạnh đó, Ngân hàng phát triển cơng cụ Chính phủ việc điều hành kinh tế vĩ mơ nên mang số nét khác biệt so với trung gian tài khác Mục tiêu tối cao/cuối Ngân hàng phát triển hỗ trợ cho phát triển kinh tế – xã hội quốc gia Đây đặc điểm phản ánh khác biệt Ngân hàng phát triển với trung gian tài khác Ngân hàng phát triển ln hướng tới mục tiêu trì hiệu kinh tế – xã hội cho Dự án phát triển nên mục tiêu mâu thuẫn với mục tiêu hiệu tài Tuy nhiên, Dự án phát triển mà Ngân hàng phát triển chấp nhận tài trợ phải đảm bảo nguyên tắc tín dụng thơng qua hoạt động thẩm định tư vấn kỹ dự án Ngân hàng phát triển khách hàng kết hợp với hỗ trợ quan quản lý Nhà nước tìm biện pháp hạn chế rủi ro gây tổn thất cho dự án 2.1.2 Các lý chủ yếu hình thành Ngân hàng phát triển Cần có tổ chức đứng huy động vốn trung dài hạn để tài trợ cho phát triển kinh tế thông qua tài trợ cho dự án phát triển Nhà kinh tế học người Mỹ Arthur M.Okun (1975) mơ tả q trình trợ cấp Chính phủ xơ thủng mà bạn dùng để vợt nước từ thùng sang thùng khác có phần nước bị rị rỉ Bạn cố gắng làm cho lượng nước thùng phải vợt nhiều lần, lượng nước rơi vãi lớn … Việc đánh thuế hay trợ cấp giá (lãi suất) gây méo mó giá cả, bóp méo hành vi cá nhân dẫn đến nguồn lực xã hội không phân bổ hiệu nữa… Nguồn: Kinh tế tài cơng, Vũ Cương (2007) Như đề cập đến 1, nguồn vốn sử dụng để tài trợ cho dự án phát triển đa dạng Tuy nhiên, khơng có nguồn vốn phù hợp với tất dự án phát triển Chẳng hạn, tiếp nhận vốn từ Ngân hàng thương mại dự án phát triển quản lý chặt chẽ nhằm đảm bảo khả trả nợ Ngân hàng thương mại nghiêm ngặt việc lựa chọn dự án tài trợ, lãi suất cho vay cao nên nguồn vốn phù hợp với dự án có hiệu tài cao, khả trả nợ tốt hồ sơ liên quan đến dự án đáp ứng yêu cầu khắt khe ngân hàng Hay nguồn vốn từ Chính phủ, tổ chức tài quốc tế với nhiều ưu điểm bật thời gian TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 19 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển sử dụng vốn dài, lượng vốn lớn, thời gian ân hạn dài, có nhiều ưu đãi lại nguồn có nhiều điều kiện ràng buộc dự án không đáp ứng điều kiện khơng thể tiếp cận với nhà tài trợ Xuất phát từ thực tế trên, Chính phủ nước, đặc biệt nước phát triển cần có tổ chức thực nhiệm vụ đứng tài trợ cho dự án phát triển Các tổ chức có nhiệm vụ tập trung huy động nguồn vốn phù hợp với đặc điểm dự án để tài trợ cho dự án thay cho Chính phủ, qua đóng vai trị cơng cụ Chính phủ để góp phần thúc đẩy phát triển kinh tế xã hội Cần có tổ chức thực tài trợ có ưu đãi cho dự án phát triển, đóng vai trị “cứu cánh tài trợ cuối cùng” đối tượng khách hàng đặc biệt Trong kinh tế có số đối tượng khách hàng coi đặc biệt Đó người nghèo, hộ nghèo; đối tượng khách hàng vùng sâu vùng xa; dự án tạo sản phẩm (sản phẩm thay hàng nhập sản phẩm nhằm mục đích khuyến khích xuất khẩu)… Đặc điểm loại khách hàng (1) chứa đựng rủi ro lớn, (2) tỷ lệ sinh lời vốn thấp, (3) thời gian hoàn vốn dài, (4) tài sản đảm bảo khơng có khó định giá thị trường Do vậy, đối tượng khách hàng không “đón nhận nhiệt tình” trung gian tài mà mục tiêu hoạt động cuối tối đa hóa giá trị vốn chủ sở hữu Tuy nhiên, tài trợ vốn cho đối tượng khách hàng đem lại lợi ích kinh tế – xã hội đáng kể cho kinh tế Khi đó, Ngân hàng phát triển hoạt động “người cho vay cuối cùng” kinh tế Dự án phát triển khơng có khả nhận tài trợ từ nguồn vốn khác Đồng thời, sách mình, Ngân hàng phát triển khơng cung cấp nguồn vốn trung – dài hạn vốn khan cho Dự án phát triển có khả nhận tài trợ từ nguồn vốn khác Cuối cùng, cần có tổ chức thực tài trợ hình thức cấp tín dụng cho Dự án phát triển Rất nhiều nghiên cứu rằng, nguồn tài trợ mà đặc biệt nguồn tài trợ hình thức ưu đãi ln kèm với thất lãng phí vốn Các nguồn thường phải qua nhiều cấp phê duyệt vốn đến tay người hưởng lợi Hình 2.1 Sự thất vốn tài trợ ưu đãi Xuất phát từ thực trạng trên, vốn tài trợ cho dự án phát triển nên thực hình thức cấp tín dụng ưu điểm hình thức là: 20 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển Vốn có nguồn gốc từ Ngân sách nhà nước “vốn mồi” để thu hút nguồn vốn khác tài trợ cho Dự án phát triển Yêu cầu lựa chọn dự án có khả trả nợ sinh lời mức độ định Bảo toàn vốn tổ chức cấp tín dụng 2.2 Hoạt động Ngân hàng phát triển 2.2.1 Hoạt động huy động vốn Cơ cấu, kỳ hạn chi phí nguồn vốn mà Ngân hàng phát triển huy động định quan trọng đến hiệu hoạt động tài trợ ngân hàng Các nguồn vốn huy động Ngân hàng phát triển phải đáp ứng yêu cầu: Quy mô vốn phù hợp với nhu cầu đầu tư/cho vay dự án mà ngân hàng tài trợ; Lãi suất hay chi phí vốn phù hợp với tỷ lệ sinh lời dự án cho chi phí vốn trung bình thấp; Kỳ hạn nguồn vốn phù hợp với thời gian thực thời gian hoàn vốn dự án, kỳ hạn dài ổn định Để đáp ứng yêu cầu giống tổ chức khác, Ngân hàng phát triển huy động vốn từ hai nguồn vốn chủ sở hữu vốn nợ Vốn chủ sở hữu nguồn tiền đóng góp người chủ ngân hàng Vốn chủ sở hữu sở để cung cấp nguồn lực ban đầu ngân hàng thành lập, cung cấp tảng cho tăng trưởng mở rộng, giúp ngân hàng chống lại rủi ro, trì niềm tin dân chúng chủ ngân hàng vào khả quản lý phát triển ngân hàng Khi tất biện pháp ngăn chặn rủi ro khơng cịn hiệu sử dụng vốn chủ sở hữu biện pháp cuối Nó bù đắp tổn thất bắt nguồn từ khoản tín dụng, đầu tư thiếu hiệu quả, từ quản lý yếu Vì vậy, để chống đỡ lại rủi ro ngày cao gây từ nhiều nguyên nhân khác ngân hàng cần phải nắm giữ đủ vốn chủ sở hữu Vốn nợ bao gồm loại tiền gửi, phát hành giấy tờ có giá, vay trung gian tài khác… thước đo quan trọng đánh giá chấp nhận công chúng ngân hàng Đây sở khoản tài trợ từ ngân hàng đó, nguồn gốc sâu xa lợi nhuận phát triển ngân hàng Khả huy động vốn nợ với mức lãi suất hợp lý khả đáp ứng yêu cầu dự án phát triển để đánh giá tính hiệu quản lý Ngân hàng phát triển Các nguồn huy động cụ thể Ngân hàng phát triển bao gồm: Vốn Nhà nước cấp Tính chất sở hữu ngân hàng định đến tỷ trọng vốn từ Chính phủ ngân hàng Nếu vốn chủ sở hữu Ngân hàng thương mại chủ yếu huy động từ cá nhân, tổ chức góp vốn thành lập ngân hàng vốn chủ sở hữu Ngân hàng phát triển chủ yếu có nguồn gốc từ Chính phủ Là ngân hàng thuộc sở hữu Chính phủ, hoạt động phục vụ sách phát triển Chính phủ nên Ngân hàng phát triển thành lập, Chính phủ cấp cho ngân hàng TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 21 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển lượng vốn định Hàng năm, tùy thuộc vào thu Ngân sách nhà nước, nhiệm vụ Chính phủ giao cho Ngân hàng phát triển thời kỳ quy mô khoản viện trợ khơng hồn lại Chính phủ tổ chức tài nước ngồi, Chính phủ tiếp tục cấp bổ sung vốn cho Ngân hàng phát triển Tại nhiều nước, nguồn vốn chủ yếu để Ngân hàng phát triển trì hoạt động thường xun mà khơng cần huy động từ nguồn khác, chiếm 80% tổng vốn Ngân hàng phát triển; đó, số nước khác, nguồn vốn ngày giảm dần với gia tăng nguồn vốn khác Ngân hàng phát triển Đây nguồn vốn tương đối rẻ Ngân hàng phát triển, thời gian sử dụng dài Tuy nhiên nguồn vốn không dồi tùy thuộc vào thu Ngân sách nhà nước hàng năm mức chi cho đầu tư phát triển, vào quan hệ ngoại giao nước Ngân hàng phát triển cân nhắc sử dụng nguồn cho Dự án phát triển hạn chế khả sinh lời, khó khăn trả nợ kết hợp với nguồn khác để giảm chi phí vốn Ngân hàng phát triển Ngồi ra, có nguồn vốn mà Ngân hàng phát triển nhận trực tiếp từ Chính phủ mà khoản mục ngân hàng giữ lại để tái sử dụng cho kỳ sau, nguồn từ lợi nhuận sau thuế giữ lại Đây khoản mục giúp Ngân hàng phát triển gia tăng vốn chủ sở hữu Trong điều kiện ngân hàng hoạt động có lãi, lợi nhuận sau thuế dương (lớn 0), ngân hàng phép chuyển phần lợi nhuận thành vốn chủ sở hữu Tỷ lệ lợi nhuận sau thuế giữ lại tùy thuộc vào sách Chính phủ nhu cầu vốn cho hoạt động ngân hàng thời kỳ Huy động tiền gửi từ dân cư, dự án tổ chức Tiền gửi tảng cho thịnh vượng phát triển ngân hàng, khoản mục Bảng cân đối kế toán giúp phân biệt ngân hàng với loại hình doanh nghiệp khác Năng lực ngân hàng việc thu hút tiền gửi toán tiền gửi tiết kiệm kinh tế thước đo quan trọng chấp nhận công chúng ngân hàng Nếu nhu cầu dân cư dịch vụ tiền gửi ngân hàng yếu tố hàng đầu định cấu tiền gửi Ngân hàng thương mại Ngân hàng phát triển sách tài trợ lại yếu tố tiên cấu trúc tiền gửi ngân hàng Ngân hàng phát triển huy động tiền gửi ngắn hạn, trung hạn dài hạn, tập trung vào tiền gửi trung dài hạn Ngân hàng huy động tiền gửi đồng nội tệ ngoại tệ, áp dụng lãi suất cố định thả thời gian sử dụng vốn khách hàng Ngân hàng mở tài khoản tiền gửi toán cho khách hàng, chủ yếu cho dự án Khách hàng mở tài khoản tiền gửi tốn ngân hàng nhằm mục đích nhờ ngân hàng toán hộ khoản chi trả tiền hàng hoá, dịch vụ sở số dư thực tế có tài khoản số trường hợp khách hàng phép “thấu chi” loại tiền gửi Đây nguồn vốn có chi phí thấp ngân hàng, nhạy cảm với biến động lãi suất thị trường bù lại ngân hàng phải cung cấp cho khách hàng 22 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển dịch vụ tốn tiện lợi nhanh chóng Loại bị rút kỳ hạn thực tế loại lại thường kéo dài nhiều năm cho phù hợp với vòng đời Dự án phát triển Đối với tiền gửi tiết kiệm, ngân hàng tập trung vào gia tăng huy động tiết kiệm trung dài hạn thông qua sách cạnh tranh lãi suất, phương thức trả gốc lãi linh hoạt Đối với loại tiền gửi khách hàng khơng nhờ ngân hàng tốn hộ, muốn tốn khách hàng phải rút tiền sổ tiết kiệm để mở tài khoản tiền gửi toán Do tiền gửi tiết kiệm chủ yếu xác định kỳ hạn gửi từ trước nên ngân hàng chủ động việc sử dụng nguồn tiền gửi để cấp tín dụng đầu tư Một nét bật huy động tiền gửi Ngân hàng phát triển nguồn tiền gửi từ tổ chức kinh tế Đây nguồn vốn có tỷ trọng tương đối lớn Ngân hàng phát triển số nước Do đặc điểm thực vai trò đầu tư phát triển kinh tế – xã hội tổ chức tài phát triển Chính phủ bảo lãnh nên Ngân hàng phát triển dễ dàng tiếp cận để huy động nguồn tiền lớn tạm thời chưa sử dụng từ tổ chức Đi vay Tương tự doanh nghiệp, trung gian tài khác, Ngân hàng phát triển huy động vốn thông qua phát hành giấy tờ có giá thi trường tài nước, chủ yếu thị trường vốn để huy động vốn trung dài hạn Đây nguồn vốn lớn, ổn định, thời gian sử dụng vốn dài Ngân hàng phát triển phát hành giấy tờ có giá chủ yếu để tài trợ cho Dự án phát triển cụ thể Để huy động nguồn vốn này, Ngân hàng phát triển thường nhận bảo lãnh Chính phủ nên ngân hàng huy động vốn lớn thời gian ngắn mà không cần có tài sản đảm bảo Tuy vậy, nguồn có chi phí vốn lớn so với nguồn vốn khác ngân hàng phải áp dụng lãi suất cạnh tranh so với tổ chức khác chi phí phát hành lớn Do vậy, nguồn vốn kết hợp với nguồn vốn có chi phí thấp tài trợ cho Dự án phát triển Để chủ động đáp ứng nhiệm vụ, yêu cầu cấp bách Ngân hàng phát triển vay Vay từ Ngân hàng Trung ương khoản vay để giải nhu cầu cấp bách ngân hàng Ngân hàng Trung ương quản lý khoản vay chặt chẽ Nhưng thường hồn cảnh đó, Ngân hàng phát triển Chính phủ đứng bảo lãnh trích Ngân sách nhà nước để bổ sung vốn kịp thời Bên cạnh đó, Ngân hàng phát triển nước đối tượng Chính phủ cho vay lại khoản vốn Chính phủ huy động từ thị trường tài ngồi nước thơng qua phát hành loại giấy tờ có giá trung dài hạn vay trực tiếp Chính phủ từ Chính phủ nước khác tổ chức tài quốc tế Trên sở Hợp đồng tín dụng ký kết Chính phủ nước Chính phủ với tổ chức tài tổ chức phi Chính phủ, Chính phủ cho vay lại Ngân hàng phát triển thông TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 23 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển qua Hợp đồng cho vay lại ký kết Chính phủ Ngân hàng phát triển Theo đó, Ngân hàng phát triển thực nghĩa vụ quản lý vốn vay lại nghĩa vụ trả nợ cho Chính phủ nước Đây nguồn vốn mà Ngân hàng phát triển “thừa kế” từ Chính phủ, nguồn vốn lớn, lãi suất ưu đãi theo lãi suất thị trường, thời gian sử dụng vốn dài với thời gian ân hạn lớn Nếu Ngân hàng phát triển quản lý thẩm định tốt dự án đánh giá nguồn vốn tốt cho ngân hàng Trên nguồn vốn chủ yếu mà Ngân hàng phát triển tăng cường huy động để tài trợ cho dự án Bên cạnh nguồn vốn đó, tùy điều kiện quốc gia mà Ngân hàng phát triển có thêm nguồn vốn khác vốn ủy thác cho vay từ tổ chức nước, vốn từ nguồn khấu hao ngành công nghiệp ủy thác cho Ngân hàng phát triển để toán cấp phát cho đơn vị ngành theo kế hoạch hàng năm Tóm lại, với mục tiêu tìm kiếm nguồn vốn có thời gian sử dụng dài, Ngân hàng phát triển có nhiều phương thức huy động vốn đa dạng khác Ngân hàng phát triển cần tăng cường huy động nguồn vốn với khối lượng lớn tốt, đồng thời cần nỗ lực việc giảm chi phí vốn ngân hàng cho phù hợp với đối tượng tài trợ Có nhiều nhân tố tác động tới hiệu huy động vốn Ngân hàng phát triển, nhân tố quan trọng hiệu hoạt động sử dụng vốn ngân hàng Hiệu hoạt động cho vay, đầu tư… định việc tăng hay giảm nguồn vốn Ngân hàng phát triển 2.2.2 Hoạt động cấp tín dụng Cho vay Cho vay hình thức cấp tín dụng, theo tổ chức tín dụng giao cho khách hàng khoản tiền để sử dụng vào mục đích thời hạn định theo thỏa thuận dựa nguyên tắc có hồn trả gốc lãi Thời hạn định thời hạn cho vay (thời hạn tín dụng), xác định từ khách hàng nhận vốn vay khách hàng trả hết nợ gốc lãi vay thỏa thuận hợp đồng tín dụng Ngân hàng phát triển cho vay chủ yếu Dự án phát triển nên phần lớn khoản cho vay trung dài hạn tức vay có thời hạn tín dụng từ 12 tháng trở lên Các Dự án phát triển mà ngân hàng cho vay bao gồm dự án ngân hàng khai thác, tìm kiếm thị trường dự án định trước Chính phủ Tùy loại hình tổ chức Ngân hàng phát triển mà tỷ trọng hai loại dự án khác Nếu Ngân hàng phát triển phụ thuộc chặt chẽ vào Chính phủ tài trợ cho dự án kế hoạch Chính phủ lớn phần tài trợ cho dự án ngân hàng tự tìm kiếm ngược lại Hình thức cho vay ngân hàng dự án cho vay tồn nhu cầu vốn dự án, cho vay phần dự án để tài trợ cho hạng mục định, cho vay đồng tài trợ với trung gian tài khác với tư cách ngân hàng đầu mối… Ngân hàng phát triển định hình thức cho vay dự án vào nhu cầu vốn dự án, khả hoàn trả dự án chủ đầu tư, mức độ rủi ro dự án, khả sinh lời dự án… 24 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển Quá trình cho vay Ngân hàng phát triển trải qua giai đoạn bao gồm tiếp nhận thẩm định hồ sơ vay vốn (gồm thẩm định chủ đầu tư thẩm định dự án) → định cho vay ký kết Hợp đồng tín dụng → giải ngân vốn vay giám sát trình sử dụng vốn vay → thu hồi nợ/xử lý rủi ro Ngân hàng phát triển thẩm định dự án trước định cho vay Đó việc ngân hàng kiểm tra, rà sốt lại nội dung dự án để đánh giá tính khả thi, hiệu khả hồn trả vốn vay dự án Chất lượng thẩm định định thành công hay thất bại hoạt động cho vay Đối với Dự án phát triển, chủ đầu tư với yêu cầu thực mục tiêu kinh tế – xã hội nên sẵn sàng chấp nhận dự án đạt hiệu tài thấp, chí phân tích tiêu sơ sài không dự báo biến động dài hạn dự án Vì vậy, Ngân hàng phát triển thẩm định kỹ lưỡng nội dung dự án nhằm giúp dự án hạn chế tổn thất, bổ sung biện pháp bảo đảm tính khả thi dự án, tạo để giải ngân kiểm tra việc sử dụng vốn Các nội dung thẩm định chủ yếu Ngân hàng phát triển bao gồm (i) cần thiết việc đầu tư, (ii) mục tiêu dự án, (iii) công nghệ ảnh hưởng dự án môi trường, (iv) hiệu tài hiệu kinh tế – xã hội dự án, (v) rủi ro dự án… Ngồi thẩm định dự án, Ngân hàng phát triển cịn thẩm định lực chủ đầu tư; lực cho vay, thu nợ khả tài Ngân hàng thương mại định tài trợ thông qua Ngân hàng thương mại Trên sở nội dung dự án kết thẩm định, Ngân hàng phát triển tìm kiếm nguồn tài trợ thích hợp cho dự án Tính chất dự án định tính chất nguồn tài trợ Nếu dự án có khả sinh lời thấp ngân hàng kết hợp nguồn huy động theo lãi suất thị trường nguồn ưu đãi để giảm chi phí trung bình vốn Ngược lại, dự án có khả sinh lời cao dùng nguồn huy động theo lãi suất thị trường Ngân hàng phát triển vào quy mơ nguồn có sẵn kết hợp với tính tốn khả chuyển hốn nguồn vay phù hợp với kỳ hạn Dự án phát triển đem lại lợi nhuận cho ngân hàng Vốn tài trợ Ngân hàng phát triển Dự án phát triển chiếm tỷ trọng lớn khơng phải ngân hàng đáp ứng tồn nhu cầu vốn dự án Sau xác định yêu cầu nguồn tài trợ khác, Ngân hàng phát triển xác định số vốn cần tham gia dự án Trong nhiều trường hợp, khoản cho vay Ngân hàng phát triển tiền đề để ngân hàng khác tham gia tài trợ Lãi suất cho vay Ngân hàng phát triển thường thấp lãi suất cho vay thị trường, phản ánh hỗ trợ Chính phủ dự án Tuy vậy, lãi suất cho vay phải đảm bảo bù đắp chi phí huy động vốn chi phí liên quan đến q trình cho vay ngân hàng tính đến rủi ro mà ngân hàng phải gánh chịu Ngân hàng phát triển tổ chức hoạt động khơng mục tiêu lợi nhuận khơng có nghĩa lãi suất cho vay ln thấp lãi suất huy động Ngân hàng phát triển không đặt mục tiêu tối đa hóa lợi nhuận lên hết, nhiên để đảm bảo ngân hàng hoạt động bền vững phát triển vấn đề lợi nhuận phải TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 25 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển tính tốn mức độ thích hợp cho doanh thu đảm bảo bù đắp chi phí, lợi nhuận thấp so với doanh nghiệp loại hình ngân hàng khác Lãi suất cho vay cố định thả theo lãi suất thị trường, thay đổi tùy thuộc vào giai đoạn dự án Các điều kiện đảm bảo tiền vay thường “nhẹ nhàng” so với Ngân hàng thương mại Đồng thời, phần lớn Dự án phát triển dự án đầu tư mới, tài sản hình thành từ vốn vay (nhà máy, đường giao thơng, bến cảng…) khó định giá khó bán nên Ngân hàng phát triển thường yêu cầu đảm bảo tiền vay Chính phủ chủ đầu tư dự án (các Bộ, Tổng công ty, cấp quyền…) Ngân hàng phát triển giải ngân vốn cho dự án vào tiến độ xây dựng, tiến độ nhập máy móc thiết bị, kết thực hạng mục… Các kỳ hạn trả nợ ngân hàng xác định vào nguồn thu dự án, chủ đầu tư (đối với dự án không tạo nguồn thu trực tiếp) khả chuyển hoán nguồn ngân hàng Bảo lãnh Bảo lãnh việc Ngân hàng phát triển cam kết với tổ chức tín dụng cho vay vốn việc trả nợ đầy đủ, hạn bên vay; theo bên vay khơng trả nợ trả không đủ nợ đến hạn tốn Ngân hàng phát triển trả nợ thay cho bên vay Trong hoạt động bảo lãnh, thời hạn số vốn bảo lãnh xác định tương tự hoạt động cho vay thông thường ngân hàng sở thỏa thuận bên Tùy thuộc vào mức độ rủi ro dự án tình hình tài khách hàng ngân hàng yêu cầu phải có tài sản đảm bảo cho khoản bảo lãnh Khách hàng phải trả phí bảo lãnh cho Ngân hàng phát triển Nếu Ngân hàng phát triển phải trả nợ thay cho khách hàng sau trả nợ thay, ngân hàng quyền tiếp nhận khoản tín dụng khách hàng phải nhận nợ với Ngân hàng phát triển Ngân hàng phát triển quyền thực biện pháp để thu hồi vốn theo Hợp đồng bảo lãnh ký quy định pháp luật 2.2.3 Hoạt động đầu tư Với nguồn vốn huy động được, ngân hàng nói chung Ngân hàng phát triển nói riêng khơng sử dụng tồn số vốn vay Một mặt, hầu hết khoản cho vay có tính khoản thấp, ngân hàng khơng thể bán chúng thị trường cách dễ dàng để đáp ứng nhu cầu tiền mặt Thêm nữa, khoản cho vay có mức rủi ro cao với rủi ro vỡ nợ lớn Điều buộc ngân hàng phải nỗ lực tìm kiếm lĩnh vực đầu tư nhằm: (i) ổn định thu nhập cho ngân hàng nguồn thu từ cho vay giảm, (ii) góp phần cân rủi ro tín dụng, (iii) tạo nguồn khoản thơng qua việc bán chứng khốn để đáp ứng nhu cầu tiền mặt dùng chứng khoán làm đảm bảo để huy động thêm vốn… Hoạt động đầu tư Ngân hàng phát triển gồm đầu tư vào chứng khoán đầu tư trực tiếp vào ngành kinh tế Với nguồn vốn chủ sở hữu vốn vay trung – dài hạn lớn, Ngân hàng phát triển có khả tham gia trực tiếp vào hoạt động dự án doanh nghiệp thông qua mua cổ phần Theo cách đầu tư này, ngân hàng trực tiếp chia sẻ rủi ro với chủ đầu tư 26 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển 2.2.4 Hoạt động hỗ trợ lãi suất sau đầu tư Hỗ trợ lãi suất sau đầu tư việc Nhà nước hỗ trợ phần lãi suất cho chủ đầu tư vay vốn ngân hàng để đầu tư vào dự án, sau dự án hoàn thành, đưa vào sử dụng trả nợ vay Đây hoạt động Ngân hàng phát triển nhằm hỗ trợ lãi suất khoản vay trung dài hạn đối tượng khách hàng để thực dự án đầu tư phát triển sản xuất kinh doanh, hình thành kết cấu hạ tầng phục vụ nhu cầu xuất Qua giúp khách hàng giảm chi phí đầu tư, tăng lực sản xuất kinh doanh tăng khả cạnh tranh khách hàng sản phẩm Các dự án hỗ trợ bao gồm (a) dự án đầu tư vào kết cấu hạ tầng kinh tế – xã hội, (b) dự án phát triển nông nghiệp – nông thôn, (c) dự án đầu tư vùng, miền có tình hình kinh tế – xã hội khó khăn, vùng sâu vùng xa, biên giới hải đảo… Minh họa: Các hoạt động Ngân hàng Phát triển Việt Nam (VDB) Hoạt động huy động vốn Cũng giống Ngân hàng thương mại khác, vốn “nguồn nguyên liệu đầu vào quan trọng nhất” VDB Mục tiêu VDB hoạt động huy động vốn đáp ứng nhu cầu vốn tài trợ cho phát triển kinh tế Quy mô cấu vốn huy động VDB bị tác động động tính chất khoản tín dụng cấp ngân hàng Vì hoạt động tài trợ VDB chủ yếu tín dụng đầu tư phát triển nên nguồn vốn huy động VDB có khác biệt so với vốn huy động Ngân hàng thương mại khác Cụ thể: o VDB tập trung nỗ lực huy động nguồn vốn trung dài hạn nước; o VDB phụ thuộc nhiều vào nguồn vốn có nguồn gốc từ Ngân sách nhà nước; o VDB “đại lý” tiếp nhận nguồn vốn từ nước ngoài, chiếm tỷ trọng lớn vốn ODA; o VDB huy động vốn từ đơn vị, tổ chức kinh tế, trung gian tài chính, tổ chức trị – xã hội ngồi nước Ngân hàng khơng huy động tiền gửi nội tệ ngoại tệ từ cá nhân; o VDB huy động nguồn vốn theo lãi suất thị trường sau sử dụng tối đa nguồn vốn trả lãi nguồn vốn huy động với lãi suất thấp lãi suất trung bình thị trường; o VDB kết hợp nguồn vốn huy động theo lãi suất thị trường với nguồn vốn ưu đãi nhằm nỗ lực giảm chi phí vốn bình qn cho khoản tài trợ ngân hàng Trên sở đặc điểm trên, vốn huy động VDB gồm nguồn sau: o Vốn Nhà nước cấp Vốn chủ sở hữu gồm vốn Điều lệ, chênh lệch đánh giá lại tài sản chênh lệch tỷ giá, quỹ dự trữ bổ sung vốn Điều lệ quỹ đầu tư phát triển TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 27 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển Vốn Ngân sách nhà nước cấp hỗ trợ sau đầu tư hàng năm Vốn Ngân sách nhà nước cấp để thực nhiệm vụ tín dụng đầu tư, tín dụng xuất mục tiêu, chương trình Chính phủ o Huy động tiền gửi từ dự án tổ chức Tiền gửi toán o Đi vay Huy động vốn từ phát hành giấy tờ có giá thị trường tài - Vốn huy động từ phát hành trái phiếu Chính phủ, trái phiếu ngân hàng Chính phủ bảo lãnh nước - Vốn huy động từ phát hành kỳ phiếu, chứng tiền gửi Vốn ODA ngân hàng vay trực tiếp ODA Bộ Tài cho vay lại Vốn vay từ Ngân hàng nhà nước trung gian tài khác Vốn vay từ Ngân hàng phát triển tổ chức tài phát triển khác Vốn vay từ Ngân hàng thương mại Cổ phần Bưu Điện Liên Việt (trước Công ty Dịch vụ Tiết kiệm Bưu điện), Bảo hiểm Xã hội Việt Nam o Huy động nguồn vốn khác Nhận tiền gửi ủy thác tổ chức nước Vốn nhận ủy thác giải ngân cho dự án thu hồi nợ khách hàng từ tổ chức ngồi nước thơng qua Hợp đồng nhận ủy thác VDB tổ chức ủy thác Vốn đóng góp tự nguyện khơng hồn trả cá nhân, tổ chức kinh tế, trung gian tài chính, tổ chức trị – xã hội, hội, hiệp hội, tổ chức phi Chính phủ ngồi nước Huy động nguồn vốn khác theo quy định pháp luật Trong giai đoạn đầu sau chuyển đổi từ QHTPT sang hoạt động theo mơ hình ngân hàng, đối tượng huy động vốn chủ yếu tổ chức Chính phủ định nên lãi suất huy động vốn Chính phủ định Kể từ cuối năm 2007, nhu cầu vốn thị trường tăng cao, khối lượng vốn cần cho đầu tư phát triển lớn lãi suất huy động vốn bị khống chế lãi suất trái phiếu Chính phủ, việc tiếp cận số nguồn vốn truyền thống VDB (Bảo hiểm xã hội, Công ty Dịch vụ tiết kiệm Bưu điện) gặp nhiều khó khăn, ngân hàng triển khai áp dụng song song hai chế lãi suất: o Đối với kênh huy động vốn Chính phủ định (phát hành trái phiếu Chính phủ, vay Quỹ tích lũy trả nợ nước ngoài, vay tồn ngân Kho bạc nhà nước, vay từ Công ty Dịch vụ tiết kiệm Bưu điện): lãi suất huy động không vượt lãi suất trái phiếu Chính phủ Bộ Tài cơng bố lãi suất theo định riêng Bộ Tài o Đối với nguồn khác: lãi suất linh hoạt theo nguyên tắc bám sát lãi suất trái phiếu Chính phủ kỳ hạn có điều chỉnh khơng cao lãi suất huy động bình quân kỳ hạn Ngân hàng thương mại VDB huy động vốn từ tổ chức, cá nhân nước loại tiền Tuy nhiên, văn điều chỉnh hoạt động VDB thiếu 28 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển có chưa đề cập đến nội dung liên quan đến việc huy động vốn ngoại tệ Do vậy, bên cạnh vốn huy động tiếp nhận đồng Việt Nam, vốn huy động tiếp nhận ngoại tệ chủ yếu dừng lại đồng đô la Mỹ đồng EURO Hoạt động cấp tín dụng Cho vay Hoạt động cho vay VDB có mối quan hệ mật thiết với tình hình phát triển kinh tế đất nước Nếu VDB có sách cho vay có chất lượng tốt góp phần quan trọng thúc đẩy tăng trưởng ngành, vùng, nhóm dân cư, qua tạo sức sống cho kinh tế Do VDB có mục tiêu hoạt động khác biệt so với trung gian tài khác nên hoạt động cho vay VDB có đặc điểm sau đây: o Thứ nhất, VDB tập trung vào cho vay đầu tư phát triển với đặc điểm khoản vay nhu cầu vốn lớn, thời gian sử dụng vốn dài có thời gian ân hạn Hoạt động cho vay tập trung vào hai lĩnh vực chủ yếu cho vay dự án phát triển cho vay xuất o Thứ hai, lãi suất cho vay VDB thấp lãi suất trung bình kinh tế Đây coi số ưu đãi VDB đối tượng khách hàng o Thứ ba, rủi ro tín dụng vay VDB thường lớn dự án chủ yếu tạo sản phẩm (khuyến khích xuất thay hàng nhập khẩu) đầu tư vào vùng phát triển, đối tượng khách hàng khó khăn dự án xây dựng sở hạ tầng với thời gian hoàn vốn dài Tổn thất xảy lấy từ Quỹ dự phòng rủi ro VDB để bù đắp, quỹ hình thành sở trích lập tối đa đến 0,5% số dư nợ hàng năm ngân hàng Về thẩm quyền xử lý rủi ro: VDB định gia hạn nợ điều chỉnh kỳ hạn trả nợ; Bộ Tài định khoanh nợ gốc xóa nợ lãi; Thủ tướng Chính phủ định xóa nợ gốc sở đề nghị Bộ Tài chính, Bộ Kế hoạch đầu tư Cho vay đầu tư Đây hoạt động quan trọng VDB, nằm hoạt động tín dụng đầu tư ngân hàng Hiệu hoạt động VDB định chủ yếu kết hoạt động Về đối tượng hưởng vốn vay Đối tượng cho vay bao gồm cho vay dự án nước cho vay dự án nước chủ đầu tư có dự án thuộc Danh mục dự án vay vốn tín dụng Chính phủ quy định thời kỳ Về mức vốn cho vay Đối với dự án, mức vốn cho vay tối đa 70% tổng mức vốn đầu tư dự án (khơng bao gồm vốn lưu động) Phần vốn lại tổng vốn đầu tư TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 29 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển dự án chủ đầu tư huy động từ nguồn khác vốn chủ sở hữu không 15% vốn đầu tư vào tài sản cố định dự án Nếu số trường hợp đặc biệt mà dự án phải vay VDB mức vốn 70% vốn cho dự án (chưa gồm vốn đầu tư vào tài sản lưu động) VDB đề nghị Bộ Tài trình Thủ tướng Chính phủ định Về lãi suất cho vay Lãi suất cho vay đồng nội tệ xác định lãi suất trái phiếu Chính phủ kỳ hạn năm cộng thêm 1% Lãi suất cho vay ngoại tệ tự chuyển đổi Bộ tài định theo nguyên tắc có ưu đãi sở lãi suất SIBOR tháng cộng thêm tỷ lệ phần trăm thích hợp Nếu dự án vừa vay vốn nội tệ, vừa ngoại tệ tự chuyển đổi lãi suất theo loại tiền với số vốn tương ứng Trong trường hợp khơng có quy định cụ thể lãi suất VDB báo cáo Bộ Tài định Lãi suất cho vay xác định tài thời điểm ký Hợp đồng tín dụng lần khơng thay đổi tồn thời hạn tín dụng Lãi suất nợ hạn 150% lãi suất hạn thỏa thuận Hợp đồng tín dụng Về thời hạn tín dụng Thời hạn tín dụng xác định vào khả thu hồi vốn dự án khả trả nợ chủ đầu tư phù hợp với đặc điểm sản xuất kinh doanh dự án không 12 năm Đối với số dự án đặc thù (các dự án nhóm A, dự án trồng lâu năm) thời hạn cho vay tối đa 15 năm Về đồng tiền vay Đồng tiền cho vay đồng Việt Nam ngoại tệ Nếu cho vay ngoại tệ thực ngoại tệ tự chuyển đổi số dự án có nhu cầu nhập máy móc thiết bị mà chủ đầu tư có khả cân đối ngoại tệ để trả nợ Cho vay xuất Đây hoạt động nằm hoạt động tín dụng xuất VDB Ngân hàng thực hoạt động nhằm mục tiêu hỗ trợ phát triển thơng qua khuyến khích xuất hạn chế nhập Chính phủ Về đối tượng vay vốn Đối tượng hưởng vốn vay nhà xuất có Hợp đồng Xuất nhà nhập có Hợp đồng Nhập hàng hố thuộc Danh mục mặt hàng vay vốn tín dụng xuất thời kỳ Ngoài điều kiện lực pháp lý hành vi, nhà xuất phải mua bảo hiểm tài sản tài sản hình thành từ vốn vay suốt thời gian vay vốn công ty Bảo hiểm hoạt động Việt Nam; nhà nhập phải Chính phủ Ngân hàng Trung ương nước bên nhà nhập bảo lãnh vay vốn Về mức vốn cho vay VDB cho vay tối đa 85% giá trị Hợp đồng Xuất, Nhập ký giá trị Thư tín dụng cho vay trước giao hàng giá trị Hối phiếu cho vay sau giao hàng 30 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển Về thời hạn cho vay Thời gian sử dụng vốn vay xác định theo khả thu hồi vốn phù hợp với đặc điểm hợp đồng khả trả nợ khách hàng không 12 tháng Những trường hợp cần thiết thời hạn cho vay 12 tháng Bộ Tài xem xét định Về đồng tiền cho vay Đồng tiền cho vay đồng Việt Nam; việc cho vay ngoại tệ thực ngoại tệ tự chuyển đổi khách hàng vay để nhập nguyên liệu khách hàng có nguồn thu ngoại tệ để trả nợ Về lãi suất cho vay Lãi suất cho vay Bộ Tài định theo nguyên tắc phù hợp với lãi suất thị trường Lãi suất nợ hạn 150% lãi suất cho vay hạn Cho vay lại vốn ODA VDB coi “đại lý” quan trọng Chính phủ việc tiếp nhận cho vay lại vốn ODA Việt Nam Quản lý ODA Việt Nam chịu điều chỉnh Nghị định 131/2006/NĐ–CP ban hàng ngày 9/11/2006 ODA coi nguồn vốn quan trọng Ngân sách nhà nước, sử dụng để hỗ trợ thực chương trình, dự án ưu tiên phát triển kinh tế – xã hội Chính phủ Cụ thể, ODA ưu tiên tài trợ cho lĩnh vực gồm: Phát triển nông nghiệp nông thôn (bao gồm nông nghiệp, thủy lợi, nơng nghiệp, thủy sản) kết hợp xóa đói giảm nghèo; Xây dựng hạ tầng kinh tế đồng theo hướng đại; Xây dựng kết cấu hạ tầng xã hội (y tế, giáo dục đào tạo, dân số phát triển…); Bảo vệ môi trường nguồn tài nguyên thiên nhiên; Tăng cường lực thể chế phát triển nguồn nhân lực, chuyển giao công nghệ, nâng cao lực nghiên cứu triển khai; Một số lĩnh vực khác theo định Thủ tướng Chính phủ Về hình thức cho vay lại có hai hình thức: Cho vay lại khơng chịu rủi ro tín dụng Đây hình thức bên vay lại khơng trả nợ hạn Bộ Tài chịu trách nhiệm trả nợ thay bên vay lại VDB thực cho vay lại theo Hợp đồng ủy quyền cho vay lại ký kết VDB Bộ tài việc ủy quyền cho ngân hàng cho vay lại Theo hình thức này, ngân hàng có trách nhiệm quản lý thu hồi nợ khơng phải chịu rủi ro tín dụng Doanh thu VDB phí dịch vụ cho vay lại Bộ Tài tốn, phí 1,5% số tiền thu hồi nợ (gồm nợ gốc, nợ lãi lãi chậm trả) Cho vay lại chịu rủi ro tín dụng Đây hình thức bên vay lại khơng trả nợ VDB chịu trách nhiệm trả nợ thay bên vay lại Theo hình thức này, ngân hàng lựa chọn dự án vay vốn theo đối tượng quy định Hiệp định cho vay lại, sau ngân hàng TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 31 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển chịu trách nhiệm thẩm định, duyệt vay, quy định lãi suất cho vay lại tổ chức quản lý, thu hồi nợ VDB chịu tồn rủi ro tín dụng vay lại Doanh thu VDB từ hoạt động chênh lệch lãi suất cho vay lại lãi suất vay từ Bộ Tài Hoạt động cho vay lại dù theo hình thức phải đảm bảo tất nguyên tắc tín dụng mục đích sử dụng vốn vay, đảm bảo vốn vay nghĩa vụ trả nợ VDB thực thẩm định cho vay lại tương tự vay khác từ vốn ngân hàng Bảo lãnh VDB thực mục tiêu tối cao hỗ trợ phát triển kinh tế – xã hội thông qua cung cấp hoạt động tín dụng, ngân hàng Chính phủ đảm bảo khả toán miễn thực số nghĩa vụ tài nên phương diện tổ chức quản lý ngân hàng đáp ứng đầy đủ yêu cầu tổ chức bảo lãnh Hoạt động bảo lãnh VDB bao gồm: Về Bảo lãnh tín dụng cho doanh nghiệp vay vốn Ngân hàng thương mại Đây hình thức bảo lãnh đẩy mạnh thực VDB Các quy định hình thức phản ánh Quyết định 14/2009/QĐ–TTg Thủ tướng Chính phủ việc ban hành Quy chế bảo lãnh cho doanh nghiệp vay vốn Ngân hàng thương mại Hình thức bảo lãnh có ý nghĩa quan trọng việc tháo gỡ khó khăn mấu chốt doanh nghiệp nhỏ vừa vay vốn Tổ chức tín dụng vấn đề đảm bảo vốn vay Sau gần tháng triển khai Quy chế bảo lãnh, VDB báo cáo Chính phủ kết thực khó khăn vướng mắc cần tháo gỡ Trên sở đó, ngày 17/4/2009, Thủ tướng Chính phủ ký Quyết định số 60/2009/QĐ–TTg sửa đổi số điều Quyết định 14 o Đối tượng bảo lãnh doanh nghiệp thuộc thành phần kinh tế (kể Hợp tác xã) có vốn Điều lệ tối đa 20 tỷ đồng sử dụng tối đa 500 lao động Các đối tượng vay vốn Ngân hàng thương mại để thực dự án phát triển sản xuất kinh doanh (đầu tư tài sản cố định và/hoặc tài sản lưu động) phù hợp với quy định pháp luật VDB không nhận bảo lãnh cho doanh nghiệp hoạt động lĩnh vực tư vấn, kinh doanh bất động sản, kinh doanh chứng khoán, dịch vụ (trừ dịch vụ vận tải hàng hoá, giáo dục y tế; doanh nghiệp vay vốn để tốn nợ vay Hợp đồng Tín dụng khác o Điều kiện để doanh nghiệp bảo lãnh: Doanh nghiệp có dự án sản xuất kinh doanh hiệu quy mô dự án tối thiểu 100 triệu đồng Tại thời điểm xin bảo lãnh doanh nghiệp khơng có nợ q hạn Tổ chức tín dụng Doanh nghiệp có vốn chủ sở hữu tham gia vào dự án vay vốn tối thiểu 10% 32 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển Doanh nghiệp sử dụng 100% giá trị tài sản hình thành từ vốn vay để đảm bảo bảo lãnh cho bên bảo lãnh o Mức bảo lãnh tối đa 100% số nợ gốc lãi phát sinh theo Hợp đồng Tín dụng ký khách hàng Ngân hàng thương mại o Thời hạn bảo lãnh phù hợp với thời hạn tín dụng Hợp đồng Tín dụng khơng vượt q thời hạn thu hồi vốn (đối với trường hợp vay vốn để đầu tư vào tài sản cố định) không vượt chu kỳ sản xuất kinh doanh (đối với trường hợp vay vốn lưu động) o Phí bảo lãnh tối đa 0,5% số tiền bảo lãnh Nếu khách hàng gặp rủi ro bất khả kháng VDB xem xét miễn, giảm phí Về Bảo lãnh tín dụng xuất o Đối tượng bảo lãnh nhà xuất có Hợp đồng Xuất hàng hố thuộc Danh mục mặt hàng vay vốn tín dụng xuất khơng vay vốn tín dụng xuất Nhà nước o Thời hạn bảo lãnh phù hợp với thời hạn vay vốn tối đa không 12 tháng o Mức bảo lãnh không 85% giá trị Hợp đồng Xuất giá trị Thư Tín dụng o Phí bảo lãnh 1% số tiền bảo lãnh Về Bảo lãnh tín dụng cho chủ đầu tư o Đối tượng bảo lãnh chủ đầu tư có dự án thuộc đối tượng vay vốn tín dụng đầu tư theo quy định có nhu cầu bảo lãnh để vay vốn Tổ chức tín dụng khác Trường hợp chủ đầu tư khơng trả nợ theo Hợp đồng Tín dụng ký với Tổ chức tín dụng VDB đứng trả nợ cho Tổ chức tín dụng thay chủ đầu tư; theo đó, chủ đầu tư phải nhận nợ bắt buộc có trách nhiệm trả cho VBD số tiền ngân hàng trả thay cộng với tiền lãi tính theo lãi suất nợ hạn o Thời hạn bảo lãnh xác định phù hợp với thời hạn vay vốn theo Hợp đồng Tín dụng chủ đầu tư với Tổ chức tín dụng o Mức bảo lãnh phí bảo lãnh: Mức bảo lãnh tương ứng với mức vốn vay không vượt tổng mức đầu tư dự án (không gồm vốn lưu động) Khách hàng khơng phải trả phí bảo lãnh Về Bảo lãnh dự thầu bảo lãnh thực hợp đồng o Đối tượng bảo lãnh nhà xuất tham gia dự thầu thực Hợp đồng Xuất hàng hố thuộc Danh mục mặt hàng vay vốn tín dụng xuất o Điều kiện bảo lãnh (1) thuộc đối tượng bảo lãnh trên; (2) có tài liệu hợp pháp chứng minh yêu cầu bảo lãnh phía nước ngồi; (3) có đủ lực tài o Thời hạn bảo lãnh phù hợp với thời hạn thực nghĩa vụ nhà xuất TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 33 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển o o Mức bảo lãnh tối đa không 3% giá dự thầu bảo lãnh dự thầu tối đa không 15% giá trị Hợp đồng Xuất bảo lãnh thực hợp đồng Phí bảo lãnh 0,5%/năm số tiền bảo lãnh tối đa 100 triệu/ hợp đồng bảo lãnh Hoạt động hỗ trợ sau đầu tư Hoạt động hỗ trợ sau đầu tư (HTSĐT) hoạt động riêng có đặc thù VDB Theo đó, dự án nằm Danh mục dự án vay vốn tín dụng đầu tư Nhà nước không vay vốn VDB mà vay vốn Tổ chức tín dụng khác ngân hàng hỗ trợ phần lãi suất vay trung gian tài khác Về đối tượng nhận hỗ trợ Đối tượng hỗ trợ chủ đầu tư có dự án bao gồm: (1) dự án đầu tư kết cấu hạ tầng kinh tế, xã hội; (2) dự án đầu tư phát triển nông nghiệp, nông thôn; (3) dự án đầu tư địa bàn có điều kiện kinh tế – xã hội khó khăn, đặc biệt khó khăn, dự án vùng đồng bào dân tộc Khơ me sinh sống tập trung, xã thuộc chương trình 135, xã vùng biên giới thuộc chương trình 120, xã vùng bãi ngang Về điều kiện nhận hỗ trợ Các dự án nhận hỗ trợ phải thỏa mãn điều kiện sau đây: (i) dự án hoàn thành giai đoạn thực đầu tư bắt đầu đưa vào vận hành (có Biên nghiệm thu, văn phê duyệt toán vốn đầu tư dự án) (ii) trả nợ gốc vay cho Tổ chức tín dụng cho vay vốn VDB khơng hỗ trợ sau đầu tư khoản trả nợ hạn, trả nợ thời gian gia hạn nợ Về mức hỗ trợ Mức hỗ trợ xác định tổng số nợ gốc thực trả theo Hợp đồng tín dụng ký chủ đầu tư Tổ chức tín dụng, tối đa khơng vượt q 70% tổng số vốn đầu tư tài sản cố định theo toán vốn đầu tư duyệt dự án Cụ thể: Mức HTSĐT = Số nợ gốc thực trả tính HTSĐT * * Mức chênh lệch lãi suất tính HTSĐT BTC * * Thời hạn thực vay số nợ gốc thực trả HTSĐT * Mức chênh lệch lãi suất tính sở lãi suất cho vay bình quân số Ngân hàng thương mại lớn với lãi suất cho vay đầu tư Nhà nước 2.3 Kết hoạt động Ngân hàng phát triển 2.3.1 Các tiêu phản ánh kết hoạt động Ngân hàng phát triển Kết tài Thu nhập từ lãi khoản nợ = Thu nhập từ lãi/Các khoản tiền gửi vay Thu nhập từ lãi tổng tài sản = Thu nhập từ lãi/Tổng tài sản bình quân 34 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển Thu nhập từ lãi tài sản sinh lãi = Thu nhập từ lãi/Tổng tài sản sinh lãi bình quân Lợi nhuận sau thuế cốn chủ sở hữu = Lợi nhuận sau thuế/Vốn chủ sở hữu bình qn Đóng góp Ngân hàng phát triển nghiệp phát triển kinh tế, xã hội Tăng trưởng kinh tế ngành tài trợ Tăng trưởng kinh tế ngành liên quan tác động thúc đẩy ngành kinh tế mũi nhọn Tốc độ phát triển nông nghiệp, nông thôn Tăng trưởng nhập khẩu… 2.3.2 Các nhân tố ảnh hưởng đến kết hoạt động Ngân hàng phát triển 2.3.2.1 Mục tiêu phương thức hoạt động ngân hàng Ngân hàng sử dụng nguồn vốn đặc biệt cho mục tiêu ưu đãi làm cho tình hình tài ngân hàng gặp khó khăn nguồn vốn ưu đãi giảm sút Do phạm vi hoạt động tương đối hẹp (đa dạng kém) nên ngân hàng gặp khó khăn đa dạng hóa nhằm hạn chế rủi ro Ngân hàng phát triển phải cho vay đối tượng ưu đãi, với điều kiện cho vay ưu đãi đa dạng, phải chịu đựng rủi ro tín dụng rủi ro hối đối lớn Trong trường hợp thành cơng ngân hàng bị che lấp, vai trị ngân hàng tài trợ dự án phát triển bị hạn chế 2.3.2.2 Các dự án mà ngân hàng tài trợ Các dự án phát triển thường chứa đựng nhiều mục tiêu trị – xã hội, lấn át tiêu sinh lời khó đánh giá tiêu sinh lời Rất nhiều dự án quan Chính phủ, ngành đưa đến ngân hàng phải tài trợ, khả lựa chọn định ngân hàng nhỏ Tình trạng làm cho máy ngân hàng linh hoạt nhạy bén 2.3.2.3 Chính sách Nhà nước Nhà nước thường có hỗ trợ trực tiếp cho ngân hàng (cung cấp nguồn vốn ưu đãi, cấp bù lãi suất, bảo lãnh cho khoản cho vay vay) Sự hỗ trợ quan trọng, cho phép ngân hàng thực mục tiêu sinh lời với mục tiêu kinh tế xã hội khác Sự hỗ trợ Nhà nước chon hàng lớn, phạm vi hoạt động ảnh hưởng ngân hàng rộng ngược lại Mặt khác, hoạt động ngân hàng Chính phủ kiểm sốt, nhiều trường hợp quan Chính phủ can thiệp trực tiếp vào dịnh cho vay ngân hàng, gây tâm lý ỷ lại, không chịu trách nhiệm cán ngân hàng Các khoản trợ giúp Chính phủ cho chương trình tín dụng định, khơng có chế sử dụng kiểm soát tốt trở thành đối tượng tham nhũng lãng phí Các Ngân hàng phát triển thành cơng dựa việc xây dựng mối quan hệ Chính phủ ngân hàng cho đảm bảo Chính phủ có hỗ trợ cho ngân hàng, đồng thời định cho vay ngân hàng phải dựa tính hiệu tài dự án TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 35 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển 2.3.2.4 Các nhân tố xã hội Do yêu cầu cấp bách phải thực mục tiêu xã hội to lớn, đặc biệt nước nghèo, nguồn vốn lại có hạn Chính phủ thường phải ưu tiên cho mục tiêu xã hội dự án phát triển mục tiêu phát triển công nghệ mục tiêu sinh lời (chọn công nghệ rẻ, thu hút nhiều lao động…) Vì vậy, vai trị phát triển công nghệ đại bị coi nhẹ hoạt động Ngân hàng phát triển Dân chúng quyền địa phương nơi có dự án có quyền hưởng lợi ích trực tiếp từ dự án (tuyển nhân cơng từ địa phương trình độ vận hành dự án thấp…) Các áp lực xã hội thường có khuynh hướng làm giảm hiệu tài dự án mà ngân hàng tài trợ 36 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển Tóm lược cuối Ngân hàng phát triển tổ chức tín dụng mà hoạt động chủ yếu tài trợ trung dài hạn cho dự án phát triển Ngân hàng phát triển cơng cụ Chính phủ việc thực mục tiêu phát triển kinh tế – xã hội Là trung gian tài chính, Ngân hàng phát triển thực hoạt động giống Ngân hàng thương mại khác, nhiên, tính chất mục tiêu hoạt động có khác biệt với Ngân hàng thương mại Đối với hoạt động huy động vốn, Ngân hàng phát triển vào thời gian khả sinh lời dự án tài trợ để lựa chọn nguồn vốn huy động Đối với hoạt động sử dụng vốn, Ngân hàng phát triển tài trợ cho dự án với thời hạn tín dụng dài, lãi suất tùy thuộc vào dự án Kết hoạt động Ngân hàng phát triển phản ánh giác độ (1) kết tài (2) đóng góp Ngân hàng phát triển trình phát triển kinh tế, xã hội đất nước TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 37 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển Câu hỏi ôn tập Thế ngân hàng phát triển? Phân tích lý dẫn đến tồn Ngân hàng phát triển? Các hoạt động Ngân hàng phát triển gì? Sự khác biệt huy động vốn Ngân hàng phát triển Ngân hàng thương mại gì? Sự khác biệt hoạt động sử dụng vốn Ngân hàng phát triển Ngân hàng thương mại gì? Thế hoạt động hỗ trợ lãi suất sau đầu tư Ngân hàng phát triển Việt Nam? Kết hoạt động Ngân hàng phát triển đo lường thông qua tiêu nào? Phân tích nhân tố tác động đến kết hoạt động Ngân hàng phát triển “Ngân hàng phát triển tài trợ cho dự án phát triển”, hay sai? Tại sao? 10 “Ngân hàng phát triển hoạt động khơng mục tiêu lợi nhuận”, hay sai? Tại sao? 38 TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 ... vay lại Ngân hàng phát triển thông TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 23 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển qua Hợp đồng cho vay lại ký kết Chính phủ Ngân hàng phát triển Theo đó, Ngân hàng phát triển. .. cần thiết Ngân hàng phát triển 2.1.1 Khái niệm Ngân hàng phát triển Ngân hàng phát triển tổ chức tín dụng mà hoạt động chủ yếu tài trợ trung dài hạn cho dự án phát triển Ngân hàng phát triển cơng... trình phát triển kinh tế, xã hội đất nước TXNHTM07_Bai2_v1.0015105226 37 Bài Tổng quan Ngân hàng Phát triển Câu hỏi ôn tập Thế ngân hàng phát triển? Phân tích lý dẫn đến tồn Ngân hàng phát triển?