Phân tích tình hình tài chính tại công ty trách nhiệm hữu hạn Huỳnh Thanh Sơn

Phân tích tình hình tài chính tại công ty trách nhiệm hữu hạn Huỳnh Thanh Sơn

TRệễỉNG ẹAẽI HOẽC VOế TRệễỉNG TOAN KHOA KINH T KHểA LU N TT NGHIP PHN TCH TèNH HèNH TI CHNH T I CễNG TY TRCH NHIM HU HN HU NH THANH S N L VN T NGNH: QU N TR KINH DOANH H u giang, thỏng 07 nm 2012 TRệễỉNG ẹAẽI HOẽC VOế TRệễỉNG TOAN KHOA KINH T KHểA LUN TT NGHIP PHN TCH TèNH HèNH TI CHNH TI CễNG TY TRCH NHIM HU HN HU NH THANH SN L VN T NGNH: QU N TR KINH DOANH Ging viờn hng dn: Th.S Trn Minh Tun H u giang, thỏng 07 nm 2012 i L ỜI CẢM TẠ  Trong su ốt thời gian bốn năm học ở Trường Đại học Võ Trường Toản và kho ảng thời gian hơn hai tháng thực tập tốt nghiệp tại Công ty TNHH Huỳnh Thanh Sơn là quá tr ình kết hợp lý thuy ết đ ư ợc h ọc ở trường và môi trường bên ngoài đã giúp cho em n ắm vững hơn những kiến thức chuyên ngành của mình, đồng thời hiểu bi ết thêm nh ững kinh nghiệm cũng như cách làm vi ệc bên ngoài xã hội. Đ ến nay, em đ ã hoàn thành luận văn tốt nghiệp với đề tài “Phân tích tình hình tài chính t ại công ty TNHH Hu ỳnh Thanh Sơn”. Lu ận văn hoàn thành ngoài sự cố gắng của bản thân, trong thời gian qua, em còn được sự giúp đỡ tận tình từ phía Thầy Cô ở nhà trường và các Cô Chú, Anh Chị phòng kế toán, phòng tổ chức hành chính và phòng kinh doanh đã giúp đỡ em rất nhi ều trong quá trình thực tập tại công ty. Em xin chân thành c ảm ơn Thầy Cô Trư ờng Đại học V õ Trường Toản , các Th ầy Cô Khoa Kinh t ế đặc biệt là Thầy Trần Minh Tuấn đ ã truyền đạt những kiế n th ức quý báu và s ự hướng dẫn nhiệt t ình của thầy trong su ốt thời gian em làm luận văn t ốt nghi ệp. Xin c ảm ơn Ban Giám đốc, các Cô Chú, Anh Chị của công ty đã nhiệt tình cung c ấp cho em các số liệu cần thiết, hướng dẫn tận tình để hoàn thành luận văn. Cu ối cùng, em xin kính chúc các Thầy Cô Trư ờng Đại học V õ Trường Toản , đ ặc biệt là các Th ầy Cô trong Khoa Kinh t ế và các Cô Chú, Anh Ch ị, của công ty TNHH Hu ỳnh Thanh Sơn đư ợc dồi dào sức khoẻ và đạt nhiều thành công tốt đẹp trong công vi ệc c ủa mình. H ậu giang, ngày 20 tháng 07 năm 2012 Sinh viên th ực hiện Lư Văn Tú ii L ỜI CAM ĐOAN Tôi cam đoan r ằng đề tài này là do chính tôi thực hiện, các số liệu thu thập và kết qu ả phân tích trong đề tài là trung thực , đ ề tài không trùng với bất cứ đề tài nghiên c ứu khoa học nào. H ậu giang, ngày 20 tháng 07 năm 2012 Sinh viên thực hiện Lư Văn Tú iii NH ẬN XÉT CỦA CƠ QUAN THỰC TẬP H ậu giang, ngày 20 tháng 07 năm 2012 Ký tên (ký tên, ghi h ọ tên, đóng dấu) iv NH ẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN HƯỚNG DẪN …………………~Δ~Δ~………………… Trong su ốt thời thực hiện khóa luận tốt nghiệp, sinh viên Lư Văn Tú đ ã ch ấp hành t ốt nội qui của nhà trường. V ới sự nỗ lực và tìm tòi học hỏi, biết vận dụng những kiến thức vào thực tiễn. Đề tài mang tính th ực tiễn cao, bố cục chặt chẽ, cơ sở khoa học hợp lý. Đ ồng ý cho cho sinh viên Lư Văn Tú báo cáo trước hội đồng. H ậu Giang, ng ày 24 tháng 07 năm 2012 GIÁO VIÊN HƯ ỚNG DẪN TR ẦN MINH TUẤN v TÓM T ẮT NỘI DUNG CHÍNH CỦA KHÓA LU ẬN Trong nền kinh tế thị trường hiện nay, các doanh nghiệp không hoạt động đơn lẽ một mình mà có quan hệ với các nhà đầu tư, các chủ nợ các cơ quan quản lý nhà nư ớc, khách h àng,…các nhà đầu tư hiện hành hay tiềm năng khi quyết định đầu vốn vào doanh nghi ệp r ất quan tâm khả năng sinh lời tr ên đồng vốn đầu tư và mức độ r ủi ro khi đầu t ư vốn . T ừ những vấn đề tr ên thì việc “Phân tích tình hình tài chính t ại công ty TNHH Hu ỳnh Thanh S ơn” đ ể biết đ ược tình hì nh tài chính c ủa công ty nh ư th ế nào. Trong ph ần nội d ung nghiên c ứu , bư ớc đầu ti ên đ ề t ài tìm hi ểu th ực trạng v ề t ình hình tài chính của công ty , có nh ững thuận lợi v à khó khăn. Ph ần tiếp theo l à s ử dụng các ph ương pháp so sánh để phân tích tình hình tài chính thông b ảng cân đ ối kế toán, báo cáo kết quả h o ạt đ ộng kinh doanh để phân tích sự bi ến động c ơ cấu ngu ồn t ài chính . Bên c ạnh đó phân tích hình tài chính thông qua các ch ỉ ti êu tài chính và phân tích các m ối quan hệ giữa các chỉ số v à tình hình công nợ khả năng sinh l ời của doanh nghiệp từ đó ta có thể đá nh giá đư ợc mặt mạnh, mặt yếu cũng như các nhân t ố ảnh h ưởng đến tình hình sản xuất kinh doanh của công ty. Ngoài ra còn s ử dụng ph ương trình Dupont để phân tích các nhân t ố ảnh h ưởng đến hiệu quả ho ạt động t ài chính của công ty . Qua nh ững phân tích đánh g iá trên chúng ta có th ể đúc k ết lại những th ành tựu mà công ty đã đạt được trong những năm qua như sau: Ho ạt động kinh doanh của công ty l à có hiệu quả, thể hiện qua việc lợi nhuận đạt đư ợc của công ty tăng lên hàng năm ; Luôn đ ảm bảo khả năng chi trả các k ho ản nợ, cho th ấy tình hình thanh toán của công ty là tương đối tốt ; Hi ệu quả sử dụng tài sản luôn trên đà tăng trư ởng và phát triển, vốn lưu động ngày càng được quay vòng nhanh hơn. Bên c ạnh những thành tựu đạt được công ty vẫn còn một số hạn chế cần ph ải kh ắc phục: T ỷ trọng nợ phải trả vẫn còn cao trong tổng nguồn vốn. M ặc dù lợi nhu ận luôn tăng trong những năm qua nhưng vẫn còn ở mức tương đối thấp. Đ ể giải quy ết những vấn đề này đề tài đã đưa ra những giải pháp cụ thể sau: Tăng lư ợng vốn b ằng tiền để tă ng kh ả năng thanh toán nhanh nhằm hạn chế rủi ro trong thanh toán, gi ảm tỷ trọng khoản phải thu khách hàng nhằm hạn chế bớt nguồn vốn bị chiếm d ụng, giúp tăng hi ệu quả kinh doanh của đơn vị, xây d ựng kế hoạch cụ thể để kiểm tra đ ịnh kỳ hàng tồn kho cho phù h ợp với nhu cầu tiêu thụ của thị trường nhằm đẩy m ạnh tốc độ luân chuyển hàng tồn kho, giải phóng lượng vốn tồn đọng, t ăng nhanh t ốc độ luân chuyển hàng hóa để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn. Đ ặt biệt chú trọng vào công tác t ổ chức theo dõi và đôn đốc thu h ồi công nợ tránh tình trạng bị các đơn v ị khác chiếm dụng vốn. vi M ỤC LỤC PH ẦN MỞ ĐẦU . 1 1.1. LÝ DO CHỌN ĐỀ TÀI 1 1.2. M ỤC TI ÊU NGHIÊN CỨU . 2 1.2.1. M ục tiêu chung: 2 1.2.2. M ục tiêu cụ thể: 2 1.3. CÂU H ỎI NGHI ÊN CỨU 2 1.4. PHẠM VI NGHIÊN CỨU 2 1.4.1. Ph ạm vi về không gian . 2 1.4.2. Ph ạm vi về thời gian . 2 1.4.3. N ội dung nghiên cứu 2 1.5. LƯ ỢC KHẢO T ÀI LIỆU CÓ LIÊN QUAN ĐẾN ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU . 3 1.5.1. Lược khảo tài liệu 1 . 3 1.5.2. Lư ợc khảo t ài liệu 2 . 3 1.5.3. Lư ợc khảo tài liệu 3 . 4 PH ẦN NỘI DUNG . 5 CHƯƠNG 1. PHƯƠNG PHÁP LU ẬN V À PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 5 1.1. PHƯƠNG PHÁP LU ẬN 5 1.1.1. Khái ni ệm phân tích t ài chính doanh nghi ệp 5 1.1.2. Vai trò c ủa phân tích tài chính . 5 1.1.3. S ự cần thiết của phân tích t ài chính doanh nghiệp . 6 1.1.3.1. Đ ối với các nhà quản trị doanh nghiệp . 6 1.1.3.2. Đ ối với các nhà đầu tư 6 1.1.3.3. Đ ối với các đối t ượng cho vay 6 1.1.3.4. Đ ối với các cơ quan chức năng của Nhà nước 6 1.1.4. M ục ti êu c ủa phân tích t ình hình tài chính doanh nghi ệp 6 1.1.5. Thông tin s ử dụng trong phân tích tài chính doanh nghiệp . 7 1.1.5.1. Thông tin n ội bộ doanh nghiệp . 7 1.1.5.2. Thông tin bên ngoài doanh nghi ệp 8 1.2. PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN C ỨU . 8 1.2.1. Phương pháp ch ọn v ùng nghiên cứu 8 1.2.2. Phương pháp thu th ập số liêu . 8 1.2.3. Phương pháp phân tích s ố liêu . 8 CHƯƠNG 2. TH ỰC TRẠNG VỀ HOẠT ĐỘNG V À TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY TNHH HU ỲNH THANH SƠN 18 2.1. GI ỚI THIỆU KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY . 18 2.1.1. L ịch sử hình thành và phát triển . 18 2.1.2. Cơ cấu bộ máy quản lý và chức năng các phòng ban 19 2.1.2.1. Sơ đ ồ cơ cấu tổ chức của công ty 19 2.1.2.2. Ch ức năng và nhiệm vụ của các phòng ban 19 2.1.2.3. Hình th ức kế toán áp dụng 21 2.2. KHÁI QUÁT V Ề KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG CỦA CÔNG TY (2009 – 2011) . 22 2.3. THUẬN LỢI VÀ KHÓ KHĂN 24 2.3.1. Thu ận lợi 24 2.3.2. Khó khăn 24 2.4. Đ ỊNH H ƯỚNG PHÁT TRIỂN CỦA CÔNG TY TRONG THỜI GIAN TỚI . 25 vii CHƯƠNG 3. PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH T ẠI CÔNG TY TNHH HU ỲNH THANH SƠN 26 3.1. ĐÁNH GIÁ V Ề T ÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY 26 3.1.1. Tình hình t ổng tài sản . 27 3.1.2. Tình hình t ổng nguồn vốn 27 3.2. PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH THÔNG QUA B ẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN . 27 3.2.1. Phân tích tình hình tài s ản 28 3.2.1.1. Tài s ản ngắn hạn 28 3.2.1.2. Tài s ản dài hạn 34 3.2.1.3. Đánh giá chung v ề tình hình tài sản của công ty . 35 3.2.2. Phân tích tình hình ngu ồn v ốn . 35 3.2.2.1. N ợ phải trả . 36 3.2.2.2. Ngu ồn vốn chủ sở hữu 41 3.2.2.3. Đánh giá chung v ề tình hình nguồn vốn của công ty . 42 3.3. PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH C ỦA CÔNG TY THÔNG QUA BẢNG BÁO CÁO K ẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH 42 3.3.1. Tình hình doanh thu . 44 3.3.2. Tình hình chi phí 45 3.3.3. Tình hình l ợi nhuận 47 3.4. PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH THÔNG QUA CÁC CH Ỉ TIÊU TÀI CHÍNH . 47 3.4.1. Nhóm chi tiêu v ề khả năng thanh toán . 48 3.4.1.1. V ốn luân chuyển ròng . 50 3.4.1.2. Kh ả năng thanh toán vốn lưu động . 50 3.4.1.3. Kh ả năng thanh toán hiện hành . 50 3.4.1.4. Kh ả năng thanh toán nhanh . 51 3.4.1.5. Kh ả năng thanh toán vốn bằng tiền . 52 3.4.2. Nhóm ch ỉ tiêu hoạt động 52 3.4.2.1. T ỷ số vòng quay của hàng tồn kho 54 3.4.2.2. K ỳ thu tiền bình quân 54 3.4.2.3. Vòng quay tài s ản cố định . 55 3.4.2.4. Vòng quay t ổng tải sản 55 3.4.2.5. Vòng quay kho ản phải thu 55 3.4.2.6. Vòng quay v ốn lưu động . 56 3.4.3. Nhóm ch ỉ tiêu quản trị nợ 56 3.4.3.1. T ỷ số nợ trên tổng tài sản 58 3.4.3.2. T ỷ số nợ tr ên vốn chủ sở hữu 58 3.4.3.3. T ỷ số khả năng thanh toán lãi vay . 59 3.4.4. Nhóm ch ỉ tiêu sinh lời 59 3.4.4.1. T ỷ suất lợi nhuận trên doanh thu (ROS) . 61 3.4.4.2. T ỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) 61 3.4.4.3. T ỷ suất l ợi nhuận tr ên tổng tài sản (ROA) 62 3.5. PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH B ẰNG PHƯƠNG TRÌNH DUPONT 62 3.6. PHÂN TÍCH CÁC NHÂN T Ố ẢNH H ƯỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY 67 3.6.1. Phân tích các nhân t ố ảnh hưởng đến ROA . 67 3.6.2. Phân tích các nhân t ố ả nh hư ởng đến ROE 69 viii 3.7. D ỰA TR ÊN SƠ ĐỒ DUPONT MỞ RỘNG CÁC CHỈ SỐ ĐỂ PHÂN TÍCH HIỆU QU Ả HOẠT ĐỘNG CỦA CÔNG TY. . 72 CHƯƠNG 4. Đ ỊNH HƯỚNG VÀ ĐƯA RA CÁC GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO NĂNG L ỰC TÀI CHÍNH CHO CÔNG TY TNHH . 76 4.1. NH ỮNG VẤN ĐỀ CÒN TỒN TẠI 76 4.2. M ỘT SỐ GIẢI PHÁP KHẮC PHỤC VÀ NÂNG CAO TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH C ỦA CÔNG TY . 77 4.2.1. Phân b ổ lại c ơ cấu tài chính . 77 4.2.2. Xây d ựng cơ cấu bán hàng . 78 4.2.3. Nâng cao hi ệu quả kinh doanh . 78 PH ẦN KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 80 1. K ết luận 80 2. Ki ến nghị . 80 . tiêu về khả năng thanh toán c ủa công ty TNHH Hu ỳnh Thanh Sơn 49 B ản g 3.11: Các ch ỉ ti êu hoạt động của công ty TNHH Huỳnh Thanh Sơn giai đo ạn. quản trị nợ của công ty TNHH Huỳnh Thanh Sơn giai đo ạn 57 Bảng 3.13: Các chỉ tiêu sinh lời của công ty TNHH Huỳn h Thanh Sơn .