đầu tư là điều kiện quyết định sự ra đời, tồn tại và tiếp tục hoạt động sản xuất kinh doanh của một doanh nghiệp, là yếu tố quyết định sự phát triển và tăng trưởng của nền sản xuất xã hội
Trang 1Lời mở đầu
Tại Đại hội Đảng Cộng sản Việt Nam lần thứ VIII đã xác định "Xây dựng nớc ta trở thành một nớc công nghiệp cở sở vật chất - kỹ thuật hiện đại, cơ cấu kinh tế hợp lý, quan hệ sản xuất rất tiến bộ, phù hợp với quá trình phát triển của lực lợng sản xuất, đời sống đời sống vật chất và tinh thần cao, Quốc phòng, An ninh vững chắc, dân giàu nớc mạnh xã hội công bằng văn minh"
Theo tinh thần của văn kiện Đại hội đại biểu toàn quốc lần VIII Đảng Cộng sản Việt Nam, chúng ta phải ra sức phấn đấu để đến năm 2020 về cơ bản nớc ta trở thành nớc công nghiệp
Để thực hiện mục tiêu tổng quát trên, hoàn thành quá trình CNH - HĐH đất nớc là cả một nhiệm vụ không dễ dàng Bởi Việt Nam là một nớc có xuất phát
điểm thấp, một nớc công nghiệp nghèo và lạc hậu, đã trải qua hai cuộc chiến tranh khiến cho đất nớc bị tàn phá nặng nề, trong khi đó ngân sách Nhà nớc thì hạn hẹp, thế giới đang đứng trớc xu thế toàn cầu hoá và việc Việt Nam bị cuốn vào là điều không thể tránh khỏi Thế nhng nh chúng ta đã biết, CNH là quá trình chuyển đổi căn bản toàn diện các hoạt động sản xuất kinh doanh, dịch vụ
và quản lý kinh tế - xã hội từ sử dụng sức lao động thủ công là chính sang sử dụng một cách phổ biến sức lao động cùng với công nghê, phơng tiện và phơng pháp tiên tiến hiện đại dựa trên sự phát triển của công nghiệp và tiến bộ khoa học
- công nghệ tạo ra năng suất lao động xã hội cao
Từ những nhu cầu trên thì một vấn đề đặt ra là việc chuyển từ công cụ thô sơ thành trang thiết bị, máy móc hiện đại cần phải có vốn, việc đầu t từ kỹ thuật lạc hậu sang khoa học - công nghệ hiện đại cũng cần có vốn, việc đầu t phát triển kinh tế xã hội cũng cần có vốn Nh vậy để hoàn thiện đợc quá trình CNH -HĐH cần phải có vốn, vốn là yếu tố hết sức quan trọng và cấp thiết
Vậy vốn từ đâu ra?
Đảng ta cũng đã chỉ rõ, trong việc huy động vốn thì vốn trong nớc giữ vai trò quyết định vì đó là nhân tố bên trong đảm bảo cho việc xây dựng nền kinh tế
độc lập, tự chủ, là tiền đề để huy động và sử dụng hiệu quả nguồn vốn nớc ngoài Do đó, chúng ta phải huy động nguồn vốn trong nớc là chủ yếu, phải huy
động nội lực, khai thác tối đa nguồn vốn nhần rỗi trong xã hội
Việt Nam hiện nay đã hình thành hai kênh huy động vốn: qua thị trờng chứng khoán và qua hệ thống ngân hàng Song thị trờng chứng khoán mới thành lập, còn mới mẻ và cha thực sự trở thành một kênh huy động vốn lớn Do vậy
Trang 2huy động vốn qua hệ thống ngân hàng là quan trọng và chủ yếu nhất Đặc biệt trong giai đoạn hiện nay, hoạt động kinh doanh dịch vụ hết sức sôi động và đa dạng kéo theo sự phát triển của hệ thống Ngân hàng Thơng mại, nhất là các Ngân hàng Thơng mại Cổ phần Nguồn vốn đợc huy đông qua Ngân hàng Thơng mại Cổ phần đã đóng góp đáng kể vào việc huy động vốn cho sự nghiệp CNH -HĐH đất nớc
Trong bài viết này, em xin trình bày đề tài: "Vai trò, chức năng nhiệm vụ của Ngân hàng Thơng mại Cổ phần đối với việc huy động vốn cho sự nghiệp CNH - HĐH Việt Nam trong giai đoạn hiện nay".
Bài viết của em còn có nhiều thiếu sót, mong thầy giáo góp ý và bổ sung thêm cho em
Em xin chân thành cảm ơn thầy đã hớng dẫn em hoàn thành bài viết này
Trang 3Chơng I:
Một số vấn đề lý luận cơ bản về Ngân hàng
Thơng mại Cổ phần trong thời kỳ quá độ lên
chủ nghĩa xã hội
1 Khái quát chung về hệ thống Ngân hàng Việt Nam
Ngân hàng là loại trung gian tài chính quan trọng nhất đối với mọi ngời Nghiệp vụ cơ bản nhất của Ngân hàng là nhận tiền gửi của ngời tiết kiệm và cho vay lại số tiền đó Ngân hàng trả lãi đối với ngời gửi tiền và tính lãi cao hơn đối với ngời vay tiền Số tiền chênh lệch giữa hai mức lãi suất cho phép bù đắp chi phí hoạt động Ngân hàng và đem lại lợi nhuận cho chỉ Ngân hàng
Ngoài ra, Ngân hàng còn có vai trò nữa là làm cho hoạt động mua và bán diễn ra thuận lợi hơn bằng cách cho phép mọi ngời viết séc vào tài khoản của mình ở Ngân hàng - đây là chức năng để phân biệt Ngân hàng với các tổ chức tín dụng khác
ở Việt Nam hệ thống Ngân hàng phát triển qua hai giai đoạn: chiến tranh
và hoà bình và trải qua ba thời kỳ:
+ Thời kỳ bao cấp (1951 - 1986): hệ thống Ngân hàng một cấp, chỉ có Ngân hàng Nhà nớc với các chi nhánh ở các địa phơng;
+ Thời kỳ đổi mới (1987 - 1990): hệ thống Ngân hàng hai cấp;
+ Thời kỳ từ 1990 trở đi: hệ thống Ngân hàng hai cấp nhng chức năng đợc phân định rõ ràng hơn Trong đó:
- Ngân hàng Nhà nớc: làm chức năng quản lý Nhà nớc về tiền tệ và hoạt
động Ngân hàng, là Ngân hàng phát tiển tiền, Ngân hàng của các tổ chức tín dụng và làm dịch vụ tiền tệ cho Chính phủ
Các tổ chức tín dụng có: Ngân hàng chuyên doanh, hợp tác xã tín dụng, công ty tài chính
* Trong đó Ngân hàng hàng chuyên doanh có:
+ Ngân hàng thơng mại với các hình thức sở hữu: quốc doanh, cổ phần, liên doanh, ngân hàng nớc ngoài;
+ Ngân hàng phát triển;
Trang 4+ Ngân hàng đầu t;
+ Ngân hàng chính sách
2 Ngân hàng Thơng mại Cổ phần
Ngân hàng Thơng mại Cổ phần là Ngân hàng Thơng mại đợc hình thành dới hình thức công ty cổ phần, trong đó một cá nhân hoặc một tổ chức không đợc sở hữu cổ phần của Ngân hàng quá tỷ lệ Nhà nớc quy định
Ngân hàng Thơng mại Cổ phần có những chức năng của một Ngân hàng Thơng mại là: trung gian tín dụng, trung gian thanh toán và nguồn tạo tiền
Ngân hàng Thơng mại Cổ phần là một trong những thể chế tài chính có ý nghĩa quan trọng trong quá trình CNH - HĐH đất nớc Vai trò của nó thể hiện
đậm nét ở: lu chuyển vốn, tập trung vốn, cung cấp vốn cho các doanh nghiệp trong nền kinh tế Tuy nhiên Ngân hàng Thơng mại Cổ phần là tổ chức kinh doanh mà mục tiêu chính vẫn là lợi nhuận Nó hoạt động theo ba nghiệp vụ chính: huy động vốn, cho vay và thanh toán
Ngân hàng Thơng mại Cổ phần hiện nay có: Ngân hàng Thơng mại Cổ phần đô thị và Ngân hàng Thơng mại Cổ phần nông thôn
Nội dung hoạt động cảu các Ngân hàng nh sau:
a Huy động vốn: dới các hình thức sau:
- Nhận tiền gửi của các tổ chức, cá nhân và các tổ chức tín dụng khác;
- Phát hành chứng chỉ tiền gửi, trái phiếu và giấy tờ có giá khác huy động vốn của tổ chức, cá nhân trong nớc và ngoài nớc khi đợc Thống đốc Ngân hàng Nhà nớc chấp thuận;
- Vay vốn của các tổ chức tín dụng khác hoạt động tại Việt Nam và của tổ chức tín dụng nớc ngoài;
- Vay vốn ngắn hạn của Ngân hàng Nhà nớc dới hình thức tái cấp vốn;
- Các hình thức huy động vốn khác theo quy định của Ngân hàng Nhà nớc
b Hoạt động tín dụng:
Cấp tín dụng cho tổ chức, cá nhân dới các hình thức cho vay, chiết khấu
th-ơng phiếu và giấy tờ có giá khác bảo lãnh, cho thuê tài chiníh và các hình thức khác theo quy định của Ngân hàng Nhà nớc
Trang 5c Các hình thức vay:
Ngân hàng Thơng mại Cổ phần cho các tổ chức, cá nhân vay vốn dới các hình thức sau:
Cho vay ngắn hạn nhằm đáp ứng nhu cầu vốn cho sản xuất, kinh doanh, dịch vụ, đời sống
d Xét duyệt cho vay, kiểm tra và xử lý:
- Ngân hàng đợc quyền yêu cầu khách hàng cung cấp tài liệu chứng minh phơng án kinh doanh khả thi, khả năng tài chính của mình và của ngời bảo lãnh trớc khi quyết định cho vay; có quyền chấm dứt việc cho vay, thu hồi nợ trớc hạn khi phát hiện khách hàng cung cấp thông tin sai sự thật, vi phạm hợp đồng tín dụng
- Ngân hàng có quyền xử lý tài sản bảo đảm tiền vay của khách hàng vay, tìa sản của ngời bảo lãnh trong việc thực hiện nghĩa vụ bảo lãnh để thu hồi nợ theo quy định tại Nghị định của Chính phủ về bảo đảm tiền vay của các tổ chức tín dụng, khởi kiện khách hàng vi phạm hợp đồng tín dụng và ngời bảo lãnh không thực hiện hoặc thực hiện không đúng nghĩa vụ bảo lãnh theo quy định của Pháp luật
- Ngân hàng đợc miễn, giảm lãi suất cho vay, phí ngân hàng, quá hạn nợ, mua bán nợ theo quy định của Ngân hàng Nhà nớc
e Bảo lãnh:
- Ngân hàng bảo lãnh vay, bảo lãnh thanh toán, bảo lãnh thực hiện hợp
đồng, bảo lãnh dự thầu và các hình thức bảo lãnh Ngân hàng khác cho các tổ chức tín dụng, cá nhân theo quy định của Ngân hàng Nhà nớc
- Ngân hàng đợc phép thực hiện thanh toán quốc tế đợc thực hiện bảo lãnh vay, bảo lãnh thanh toán và các hình thức bảo lãnh Ngân hàng khác mà ngời nhận bảo lãnh là tổ chức cá nhân nớc ngoài theo quy định của Ngân hàng Nhà n-ớc
f Chiết khấu, tái chiết khấu, cầm cố thơng phiếu và các giấy tờ có giá ngắn hạn khác:
- Ngân hàng đợc cấp tín dụng dới hình thức chiết khấu thơng phiếu và các giấy tờ có giá ngắn hạn khác theo quy định pháp luật hiện hành Ngời chủ sở hữu thơng phiếu và các giấy tờ có giá ngắn hạn khác phải chuyển giao ngay mọi quyền, lợi ích hợp pháp phát sinh từ các giấy tờ đó cho Ngân hàng
Trang 6- Ngân hàng đợc tái chiết khấu, cầm cố thơng phiếu và các giấy tờ có giá ngắn hạn khác đối với các tổ chức tín dụng khác theo quy định pháp luật hiện hành
- Ngân hàng có thể đợc Ngân hàng Nhà nớc tái chiết khấu và cho vay trên cơ sở cầm cố thơng phiếu và các giấy tờ có giá ngắn hạn khác đã đợc chiết khấu theo quy định của Pháp luật hiện hành
g Công ty cho thuê tài chính:
Ngân hàng phải thành lập công ty cho thuê tài chính khi hoạt động cho thuê tài chính
h Tài khoản tiền gửi của Ngân hàng:
- Ngân hàng mở tài khoản tiền gửi tại Ngân hàng Nhà nớc (Sở giao dịch, chi nhánh ở tỉnh, thành phố) nơi Ngân hàng đặt trụ sở chính và duy trì tại đó số d tiền gửi dự trữ bắt buộc theo quy định của Ngân hàng Nhà nớc
- Chi nhánh của Ngân hàng mở tài khoản tiền gửi tại chi nhánh Ngân hàng Nhà nớc tỉnh, thành phố nơi đặt trụ sở của Sở giao dịch, chi nhánh
- Ngân hàng mở tài khoản cho khách hàng trong nớc và ngoài nớc theo quy
định của Pháp luật
k Dịch vụ thanh toán và ngân quỹ:
- Ngân hàng thực hiện các dịch vụ thanh toán và ngân quỹ
+ Cung ứng các phơng tiện thanh toán;
+ Thực hiện các dịch vụ thanh toán trong nớc cho khách hàng;
+ Thực hiện dịchv ụ thu hộ và chi hộ;
+ Thực hiện các dịch vụ thanh toán khác theo quy định của Ngân hàng Nhà nớc;
+ Thực hiện dịch vụ thanh toán quốc tế khi đợc Ngân hàng Nhà nớc cho phép;
+ Thực hiện dịch vụ thu và phát tiền mặt cho khách hàng
- Ngân hàng tổ chức hệ thống thanh toán nội bộ và tham gia hệ thống thanh toán liên ngân hàng trong nớc Tham gia các hệ thống thanh toán quốc tế khi đợc Ngân hàng Nhà nớc cho phép
Trang 7i Các hoạt động khác:
- Dùng vốn điều lệ và quỹ dự trữ để góp vốn, mua cổ phần của doanh nghiệp và của các tổ chức tín dụng khác theo quy định của pháp luật
- Góp vốn với tổ chức tín dụng nớc ngoài để thành lập tổ chức tín dụng liên doanh tại Việt Nam theo quy định của Chính phủ về tổ chức và hoạt động của tổ chức tín dụng nớc ngoài tại Việt Nam
- Tham gia thị trờng tiền tệ theo quy định của Ngân hàng Nhà nớc
- Kinh doanh ngoại hối và vàng trên thị trờng trong nớc và thị trờng quốc tế khi đợc Ngân hàng Nhà nớc cho phép
- Đợc quyền uỷ thác, nhận uỷ thác, làm đại lý trong các lĩnh vực liên quan
đến hoạt động ngân hàng, kể cả việc quản lý tài sản, vốn đầu t của tổ chức, cá nhân trong và ngoài nớc theo hợp đồng uỷ thác và đại lý
- Cung ứng dịch vụ bảo hiểm, kinh doanh bảo hiểm
- Cung ứng các dịch vụ:
+ T vấn tài chính tiền tệ;
+ Bảo quản tài sản có giá trị và các giấy tờ có giá
- Thành lập các công ty trực thuộc để thực hiện các hoạt động kinh doanh
có liên quan tới hoạt động Ngân hàng theo quy định của Pháp luật
m Bất động sản:
Ngân hàng không đợc trực tiếp kinh doanh bất động sản
n Tỷ lệ an toàn:
- Trong quá trình hoạt động, Ngân hàng phải tuân theo các quy định về bảo
đảm an toàn theo quy định tại mục V, chơng II của Luật các tổ chức tín dụng và theo quy định của Ngân hàng Nhà nớc
- Thực hiện phân loại tài sản "có" và trích lập dự phòng rủi ro để xử lý các rủi ro trong hoạt động ngân hàng theo quy định của Pháp luật hiện hành
CNH - HĐH là một cuộc cải biến cách mạng từ xã hội nông nghiệp trở thành xã hội công nghiệp Đó cũng là cuộc cải biến cách mạng trên mọi lĩnh vực của đời sống xã hội Vì vậy để triển khai thuận lợi và thực hiện thành công sự
Trang 8nghiệp này đòi hỏi phải có những tiền đề cần thiết Xuất phát từ thực trạng đất
n-ớc ta thì việc huy động vốn và sử dụng vốn hiệu quả là hết sức quan trọng
1 Lý luận cơ bản về chức năng huyđộng vốn
Lật lại lịch sử phát triển của Ngân hàng chúng ta có thể thấy sự ra đời và phát triển của nớ gắn với t bản hoá tiền tệ Sự phát triển mạnh của quan hệ hàng hoá - tiền tệ đã đòi hỏi khách quan sự ra đời của các tổ chức và hoạt động Ngân hàng Và đặc trng cơ bản nhất của Ngân hàng là huy động vốn từ tiền của công chúng, vì thế chức năng cơ bản nhất là đi vay và cho vay, vốn huy động chiếm tỷ
lệ cao trong tổng số vốn hoạt động của Ngân hàng Với chức năng này, Ngân hàng thực hiện chức năng phân phối và tải phân phối vốn, tiền tệ xã hội, tác động chuyển dịch cơ cấu kinh tế
Cơ sở đầu tiên hình thành nên hoạt động đi vay và cho vay là trong nền sản xuất t bản chủ nghĩa Trong nền sản xuất này thì tiền có thể chuyển hoá thành t bản Do sự chuyển hoá đó, tiền từ chỗ là một giá trị nhất định trở thành một giá trị cứ tự mình ngày càng lớn lên và sinh sôi nảy nở ra Nh vậy, ngoài các giá trị
sử dụng mà đồng tiền đã có với t cách là tiền, tiền còn có một giá trị sử dụng khác nữa là làm chức năng t bản Lúc đó, giá trị sử dụng của tiền chính là ở chỗ
nó sản sinh ra lợi nhuận, tiền trở thành hàng hoá, nhng là một loại hàng hoá đặc biệt Khi ngời đi vay, vay tiền của ngời khác thì anh ta phải trả một phần lợi nhuận cho ngời sở hữu số tiền ấy gọi là lợi tức Chẳng hạn: A là ngời cho vay, B
là ngời đi vay Thì trong tay B tiền đã thực sự trở thành t bản, nó trải qua vòng tuần hoàn T - H - T' và trở về với A dới hình thức T' hay (T + T), T chính là lợi tức Sự vận động là T - T - H - T' - T ở đây có sự diễn đi diễn lại hai lần: 1 việc chi tiền ra làm t bản; 2 Việc tiền quay trở về với t cách là t bản đã đợc thực hiện, với t cách là T' = T + T này là số tiền trội lên, chính là giá trị thặng d đã đợc thực hiện
Ta xét trong nền kinh tế thị trờng, khai niệm "tiền đẻ ra tiền" đợc xem nh là một quy luật Chính đặc tính này của tiền mà t bản đợc đem nhợng đi khi nó đợc
đem cho vay với t cách là t bản tiền tệ Tiền đợc bỏ ra với t cách là t bản có đặc tính là quay trở về tay ngời đã bỏ tiền ra T - H - T', không những thế nó còn giữ nguyên đợc giá trị, đồng thời lại lớn lên trong quá trình vận động Nh vậy cho vay tiền là hình thái thích ứng với việc đem tiền nhợng đi với t cách là t bản chứ không phải là t cách tiền là hàng hoá Điều này tác động đến những ngời có tiền nhàn rỗi muốn có thêm thu nhập Qua đó Ngân hàng thực hiện đợc vai trò rất
Trang 9quan trọng của mình, góp phần vào quá trình chu chuyển vốn nằm rải rác trong dân c để trở thành nguồn vốn lớn mà nhu cầu đầu t trong nền kinh tế đòi hỏi Nhng một câu hỏi đợc đặt ra, động lực của Ngân hàng khi thực hiện vai trò
đó là gì? Ta thử xét nó ở góc độ Ngân hàng là ngời đi vay: tiền đợc vay với t cách
là t bản, với t cách là một giá trị thặng d tăng thêm Nhng lúc đầu nó chỉ là t bản
tự nó - cũng giống nh mọi t bản ở điểm xuất phát của nó - lúc nó đợc ứng ra Chỉ thông qua việc sử dụng tiền, nó mới sinh sôi nảy nở thêm ra và mới đợc thực hiện với t cách là t bản Nhng ngời đi vay tiền phải hoàn lại tiền với t cách là t bản đã đợc thực hiện, nghĩa là với t cách là một giá trị đã có thêm giá trị thặng d (lợi tức) và lợi tức này chỉ có thể là một phần lợi nhuận mà ngời đi vay đã thực hiện đợc Chỉ một phần thôi chứ không phải toàn bộ Bởi vì đối với ngời đi vay giá trị sử dụng chính là lợi nhuận đã đợc sản xuất ra Nếu không thì phía ngời cho vay đã không có sự nhợng đi giá trị sử dụng đó Mặt khác lợi nhuận cũng không thể thuộc tất cả về ngời đi vay Nếu không nh thế, thì hoá ra anh ta hoàn lại ngời cho vay số tiền đã bỏ ra chỉ đơn thuần với t cách là tiền chứ không phải với t cách là t bản đã đợc thực hiện
2 Vai trò của huy động vốn qua Ngân hàng
2.1 Góp phần tiết kiệm chi phí xã hội, tạo những điều kiện thuận lợi cho cá nhân và tổ chức xã hội
Quá trình huy động vốn của Ngân hàng chính là quá trình tích tụ và tập trung các nguồn vốn trong xã hội, sau đó cho vay đáp ứng nhu cầu về vốn cho sản xuất, đầu t và phát triển kinh tế Cho nên huy động vốn kịp thời đã tiết kiệm thời gian, chi phí nguồn lực, đẩy nhanh quá trình sản xuất và lu thông hàng hoá, tăng hiệu quả sử dụng vốn
Đối với những ngời tiết kiệm thì thu thêm đợc một phần lãi từ tiền gửi của mình
2.2 Huy động vốn làm gia tăng vốn trong nớc, kích thích huy động vốn nớc ngoài
Nguồn vốn huy động từ Ngân hàng Thơng mại gồm: trong nớc và vốn từ
n-ớc ngoài Trong đó vốn trong nn-ớc là quyết định, vốn nn-ớc ngoài là quan trọng Xét về bản chất, huy động vốn từ các Ngân hàng Thơng mại là trực tiếp làm cho quy mô tích luỹ trong nớc ngày càng tăng chuyển tối ta nguồn vốn đang nhàn rỗi thành nguồn vốn hữu ích có khả năng sinh lời Còn huy động vốn nớc
Trang 10ngoài có vai trò quan trọng trong quá trình phát triển kinh tế, đặc biệt là trong
điều kiện kinh tế nớc ta còn nghèo, thiếu vốn mà nhu cầu đầu t phát triển lại cao
2.3 Huy động vốn góp phần thực hiện chính sách tài chính và tiền tệ quốc gia
Hoạt động huy động vốn qua Ngân hàng góp phần kiềm chế và kiểm soát mức lạm phát thông qua việc điều chỉnh lợng tiền tham gia vào quá trình lu thông, ổn định giá trị đồng tiền
2.4 Huy động vốn quyết định sự tồn tại của Ngân hàng Thơng mại, nhất
là Ngân hàng Thơng mại Cổ phần.
ở nớc ta hiện nay, thị phần hoạt động của tín dụng chiếm khoảng 90% Con
số này khá cao chứng tỏ hoạt động tín dụng là chủ yếu quyết định sự tồn tại và phát triển của mỗi Ngân hàng Muốn có hoạt động tín dụng phải có vốn, muốn
có vốn thì phải huy động vốn
3 Các hình thức huy động vốn
Theo Mác, t bản ngân hàng bao gồm: vàng, giấy bạc, chứng khoán Đến lợt các Ngân hàng lại phân ra: vốn tự có và vốn đi vay gồm: vốn nhàn rỗi, các loại quỹ đợc huy động, thanh toán trung gian cho khách hàng trên tài khoản, vốn tự
có của Ngân hàng
4 Các nhân tố ảnh hởng rất lớn đến huy động vốn
4.1 Lãi suất ảnh hởng rất lớn đến huy động vốn
Lãi suất tiền gửi tăng thì nhu cầu gửi tiền tiết kiệm tăng, tiêu dùng giảm, nguồn vốn huy động Ngân hàng tăng
Lãi suất giảm thì ngợc lại
4.2 Tình trạng nền kinh tế
Nền kinh tế tăng trởng, nhu cầu đầu t tăng, sử dụng cho vay vốn rất thuận lợi, tạo nguồn thu cho ngân hàng, là cơ sở để huy động vốn đợc thực hiện tốt Nếu nền kinh tế đang ở tình trạng lạm phát, đồng thời tiền mất giá tiêu dùng giảm, nhu cầu gửi tiền vào ngân hàng tăng, nguồn vốn huy động tăng, nhng lại gây tổn thất cho ngân hàng do vốn huy động nhiều nhng không cho vay đợc
4.3 Chính sách tiền tệ của Ngân hàng
Nếu Ngân hàng Nhà nớc sử dụng chính sách tiền tệ thắt chặt nhằm giảm