Phân tích các chỉ số CAMELS của ngân hàng VIPBank

Phân tích các chỉ số CAMELS của ngân hàng VIPBank Phân tích các chỉ số CAMELS của ngân hàng VIPBank Phân tích các chỉ số CAMELS của ngân hàng VIPBank Phân tích các chỉ số CAMELS của ngân hàng VIPBank Phân tích các chỉ số CAMELS của ngân hàng VIPBank Phân tích các chỉ số CAMELS của ngân hàng VIPBank Phân tích các chỉ số CAMELS của ngân hàng VIPBank

Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam PHÂN TÍCH HOẠT ĐỘNG TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG TMCP QUỐC TẾ VIỆT NAM (VIB) THÔNG QUA CÁC CHỈ SỐ TÀI CHÍNH CAMELS I. GIỚI THIỆU NGÂN HÀNG TMCP QUỐC TẾ VIỆT NAM (VIB): 1. Thông tin tóm tắt: Tên gọi: Ngân hàng Thương mại Cổ phần Quốc Tế Việt Nam Viết tắt: VIB Địa chỉ: Tầng 8, 9 và 10 Tòa nhà Viet Tower 198B Phố Tây Sơn, P.Trung Liệt, Q. Đống Đa, TP. Hà Nội Tel: 04.3942 6919 Fax: 04.3942 6929 Website: http://www.vib.com.vn 2. Vốn điều lệ: Tính đến 31/12/2009 vốn điều lệ của VIB là 2.400 tỷ đồng 3. Sản phẩm dịch vụ chính: - Huy động vốn (nhận tiền gửi của khách hàng). - Sử dụng vốn (cung cấp tín dụng, đầu tư, hùn vốn liên doanh) - Các dịch vụ trung gian (dịch vụ thanh toán, ngân quỹ, kiều hối ) - Kinh doanh ngoại tệ và vàng. - Phát hành và thanh toán thẻ tín dụng, thẻ ghi nợ. 4. Thông số tài chính cơ bản: ĐVT: Tỷ đồng Trang 1/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam 2007 2008 2009 Lợi nhuận trước thuế 425,699 230,445 614,311 Tổng tài sản 39.305,035 34.719,057 56.638,942 Tổng cho vay 16.744,250 19.774,509 27.352,682 Tổng huy động 17.686,761 23.905,094 32.364,898 Nguồn: Báo cáo thường niên VIB II. PHÂN TÍCH THEO KHUNG CAMELS: 1. An toàn vốn (Capital Adequacy - C) 1.1 Vốn điều lệ: Vốn điều lệ là một bộ phận cấu thành của vốn tự có, do đó vốn điều lệ đóng vai trò rất quan trọng trong chỉ số an toàn vốn (CAR) do Hiệp ước Basel qui định. ĐVT: Tỷ đồng 2007 2008 2009 Vốn điều lệ 2.000 2.000 2.400 Theo qui định của Ngân hàng Nhà Nước Việt Nam, chậm nhất đến ngày 31/12/2010 các ngân hàng thường mại cổ phần phải đạt vốn điều lệ tối thiểu là 3000 tỷ đồng, như vậy VIB tính đến 31/12/2009 chỉ mới có 2.4000 tỷ đồng tuy nhiên vào tháng 02/2010 VIB đã Ủy ban chứng khoán Nhà nước chấp thuận phương án tăng vốn điều Trang 2/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam lệ lên 3.000 tỷ đồng, phương án phương án tăng vốn của VIB được xác định thông qua chào bán thêm 60 triệu cổ phiếu cho các cổ đông hiện hữu với mệnh giá 10.000 đồng/cổ phiếu. 1.2 Hệ số an toàn vốn (CAR - Capital Adequacy Ratio) 2007 2008 2009 Hệ số an toàn vốn 9,08% 10,60% 8,50% Qui định tối thiểu ≥ 8% Theo quyết định 457 của Ngân hàng Nhà Nước Việt Nam và Hiệp ước Basel, qui định Hệ số an toàn vốn của các ngân hàng thương mại tối thiếu bằng 8%. Ngân hàng VIB đã duy trì tỷ lệ an toàn vốn luôn trên mức 8% qua 3 năm 2007, 2008 và 2009. Kết luận: - Vốn điều lệ Ngân hàng Quốc Tế Việt Nam ở thời điểm 31/12/2009 là 2.400 tỷ đồng nhưng đã được chấp thuận tăng vốn lên 3.000 tỷ đồng đạt mức qui định tối thiểu về vốn điều lệ (3.000 tỷ đồng) của NHNN Việt Nam. Trang 3/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam - Tỷ lệ an toàn vốn 3 năm 2007, 2008 và 2009 luôn trên mức 8%. Trang 4/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam 2. Chất lượng tài sản (Asset Quality - A) Nếu công bố thông tin tài chính của VIB là chính xác thì phân bổ tín dụng và tỷ lệ nợ xấu của VIB là an toàn và khá thấp. 2.1 Nợ xấu: 2007 2008 2009 Tỷ lệ nợ xấu/Tổng dư nợ1,24% 1,84% 1,28% Qui định của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam: Nợ xấu/Tổng dư nợ ≤ 5% 2.2 Phân bổ tín dụng: Khu vực ngành nghề hiện nay có rủi ro cao nhất là Bất động sản, trong khi đó VIB cấp tín dụng cho lĩnh vực này là rất thấp 2007 2008 2009 Cho vay bất động sản/ tổng dư nợ 1% 1% 1% Chiến lược cấp tín dụng của VIB là nhắm vào lĩnh vực thương mại, tiêu dùng, do đó tỷ trọng dư nợ tín dụng của 2 lĩnh vực cho vay thương mại và cho vay tiêu dùng cá nhân chiếm tỷ trọng cao trong tổng dư nợ, các ngành nghề còn lại như xây dựng, bất động sản…chiếm tỷ lệ rất thấp (xem bảng tính camels chi tiết đính kèm) 2007 2008 2009 Cho vay thương mại/Tổng dư nợ 19% 28% 28% Trang 5/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Cho vay tiêu dùng cá nhân /Tổng dư nợ 11% 21% 18% Kết luận: - Chất lượng tín dụng của VIB là an toàn - Phân bổ tín dụng dàn trải, không tập trung quá nhiều vào bất kỳ ngành nghề kinh doanh nào vượt 45% trên tổng dư nợ cho vay. Riêng ngành bất động sản là ngành đang có rủi ro cao, VIB cấp tín dụng cho ngành này thấp. - Tỷ lệ nợ xấu rất thấp (dưới chuẩn qui định về nợ xấu 5% rất xa). Kết hợp với tỷ lệ an toàn vốn (CAR) và tỷ lệ nợ xấu của VIB, có thể kết luận rủi ro mất khả năng thanh khoản của VIB là rất thấp 3. Quản trị lành mạnh (Management Soundness – M) Chỉ tiêu 2007 2008 2009 Tỷ lệ chi phí trên tổng doanh thu 78,94% 92,62% 73,06% Thu nhập trên một lao động/nhân viên (đồng/tháng) 5.763.8 62 8.456.0 00 8.668.00 0 Số lượng các định chế tài chính (Chi nhánh và phòng giao dịch) 98 107 110 Trang 6/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Khả năng quản lý chi phí: Năm 2009, VIB đã hạ thấp chi phí trong doanh thu so với hai năm 2007 và 2008. Nếu 2007 và 2008 cứ trong 100 đồng doanh thu chứa 78,94 và 92,62 đồng chi phí thì sang năm 2009 chỉ còn 73,06 đồng chi phí trong một trăm đồng doanh thu. Điều này chứng tỏ khả năng quản lý chi phí VIB năm 2009 có tiến bộ. Thu nhập bình quân: Năm 2009, thu nhập bình quân một nhân viên/tháng là 8,6 triệu đồng, đây là mức thu nhập trung bình so với các ngân hàng khác trong cùng hệ thống. Lương là chi phí, với mức lương năm 2009 cao hơn 2008 và 2007 chứng tỏ Ngân hàng Quốc tế VN hoạt động hiệu quả thì mới đủ khả năng tăng chi phí lương như vậy. Gia tăng số lượng chi nhánh và phòng giao dịch: Năm 2007 có 98 chi nhánh và phòng giao dịch, đến hết năm 2009 con số này là 110, mức gia tăng 11 chi nhánh tương đương tỷ lệ tăng 11,2%, điều này cho thấy tốc độ tăng trưởng của VIB chưa cao so với các ngân hàng TMCP hàng đầu hiện nay, với cố gắng mà VIB đã thực hiện trong 2009 như: thay đổi nhận diện thương hiệu, nâng cao các dịch vụ tài chính… cho thấy VIB đang có những bước tiến trong việc nâng cao hình ảnh của ngân hàng đối với khách hàng. Kết luận: Trang 7/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Khả năng quản trị của Ngân hàng TMCP Quốc tế VN được nâng dần qua các năm thể hiện qua chi phí giảm, lương bình quân CBCNV tăng và gia tăng số lượng chi nhánh và phòng giao dịch Trang 8/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam 4. Thu nhập (Earning – E): 4.1 Tỷ suất sinh lợi: ROA, ROE Đơn vị tính: tỷ đồng 2007 2008 2009 Lãi sau thuế (lãi ròng ) 308,82 2 168,84 4 463,216 Vốn chủ sở hữu 2.148,8 22 2.233, 987 2.891,06 9 Vốn điều lệ 2000 2000 2400 Lợi nhuận chưa phân phối 83,680 168,84 5 464,530 Các loại quỹ 65,142 65,142 26,539 Chỉ tiêu Công thức 2007 200 8 2009 Tỷ suất sinh lời trên tài sản (ROA) Lãi ròng/Tổng tài sản 0,79 % 0,49 % 0,82 % Tỷ suất sinh lời trên vốn chủ (ROE) Lãi ròng/Vốn chủ 14,4 % 7,6 % 16% Trung bình nghành: ROA 1% ROE 24% Trang 9/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Trong hoạt động, ngân hàng phải cân bằng giữa 3 Mục tiêu là lợi nhuận, an toàn và tăng trưởng. Trong đó, lợi nhuận và an toàn là 2 mục tiêu trái ngược nhau, lợi nhuận cao thì an toàn thấp (rủi ro cao) ngược lại an toàn quá cao thì kìm hãm lợi nhuận. Năm 2008 là năm nền kinh tế có nhiều biến động, khủng hoảng tài chính thế giới, trong nước đầu năm 2008 thực thi chính Trang 10/18 [...]... quá 8.5% (vẫn ở mức thấp) Trang 17/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Việc phân tích và đánh giá tình hình sức khỏe tài chính của một ngân hàng thông qua khung phân tích CAMELS là hết sức quan trọng, tuy nhiên CAMELS sẽ là vô nghĩa khi thông tin báo cáo tài chính của các ngân hàng cố tình giả mạo hay không chính xác Vì vậy cần nâng các qui định về công bố thông tin thành... điều hoàn toàn bất lợi cho VIB, lợi nhuận sẽ bị giảm Do đó một lần nữa các chỉ số tài chính cho chúng ta thấy tầm quan trọng phải nâng tỷ trọng thu nhập từ hoạt động dịch vụ trong tổng thu nhập của VIB III KẾT LUẬN Thông qua các chỉ số của khung phân tích Camels đã cho chúng ta thấy mặt tốt và mặt yếu kém tình hình tài chính của Ngân hàng thương mại cổ phần Quốc tế VN qua ba năm 2007, 2008 và 2009 Mặt... kinh doanh ngân hàng hiện nay Kết luận: - Mặc dù năm 2009 là năm khó khăn cho ngành ngân hàng nhưng VIB đã có những phát triển đáng kể ROE năm 2009 là 16% (tăng so với ROE năm 2008) điều đó chứng tỏ VIB sử dụng tốt nguồn vốn để đem lại lợi nhuận cho ngân hàng - Cơ cấu thu nhập của VIB chưa hài hòa so với xu thế của ngành Ngân hàng thương mại hiện đại, tức là phải nâng cao tỷ trọng thu nhập của hoạt động... thì điều này bất lợi cho ngân hàng vì tốc độ tăng chi phí lãi lớn hơn tốc độ thu nhập lãi Trang 15/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Như vậy, trạng thái rủi ro lãi suất của VIB đang ở trường hợp thứ 1, đặc biệt với sự biến động lãi suất theo chiều hướng giảm (lãi suất cơ bản chỉ còn 8%) vào cuối năm 2009 thì sẽ ảnh hưởng mạnh đến thu nhập của Ngân hàng Quốc tế VN mà cụ thể... 3000 tỷ đồng (đảm bảo quy định của Ngân hàng Nhà nước) Hệ số an toàn vốn ở mức trên 8% Trang 16/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam - Chất lượng tài sản (Asset Quality - A): tỷ lệ nợ xấu khá thấp - Quản trị lành mạnh (Management Soundness): tỷ trọng chi phí trong doanh thu luôn được giảm dần qua các năm, lương bình quân nhân viên tăng và số lượng chi nhánh phòng giao dịch... nhiều bất ổn trong nền kinh tế Trang 13/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam 5 Tính thanh khoản (Liquidity - L): 200 Chỉ số Tỷ lệ cho vay/tiền Công thức Tổng cho vay/Tổng tiền gửi 7 2008 2009 96 gửi Tài sản có thể thanh Khả năng thanh toán ngay % 82% toán ngay/Nợ phải 4,8 thanh toán ngay 81% 3,6 5 1 2,22 Số tiền cho vay tại VIB giảm qua các năm, chứng tỏ VIB thận trọng hơn trong... 0 hạn Trang 14/18 3 11.6 2 19.039.27 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Các khoản cho vay 10.524.8 ngắn hạn gồm: Cho các tổ chức tín 99 500.0 11.60 8.814 19.039.27 9 dụng khác vay Cho vay khách hàng 00 10.024.8 0 11.60 1.639.490 17.399.78 ngắn hạn Nợ nhạy cảm lãi suất 99 2.876.45 8.814 2.50 9 7.813.40 6.390 3 3.556.50 gồm: B Vay liên hàng Tiết kiệm ngắn hạn 6 210.00 0 2.666.45... 1% 68.671 2% 164.726 0.2 4% 0.2 cổ phần 72 1% 10.395 % 9.931 % dịch vụ Thu từ kinh doanh 67 -2% 443 2.182.4 Cộng 4.313.9 4.289.21 13 59 4 Trang 12/18 2% Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Trong cơ cấu thu nhập của VIB qua các năm, thu nhập từ lãi cho vay vẫn chiếm ở mức cao trên 80%, trong khi thu từ hoạt động dịch vụ chưa vượt được mức 6% Đây là tỷ trọng mà VIB cần phải khắc... (Sensitivity to market risk - S): Rủi ro lãi suất ở mức thấp, có thể cải thiện được Mặt yếu kém: Khung Camels đã chỉ ra cho chúng ta thấy thu nhập của VIB phụ thuộc quá lớn vào lãi cho vay (hơn 80%), lãi suất cơ bản giảm mạnh (chỉ còn 8%) trong khi đó tài sản nhạy cảm lãi suất lại cao hơn nợ nhạy cảm lãi suất, điều này chỉ ra rằng nếu VIB đang ở tình huống bất lợi và nếu không nâng tỷ trọng thu nhập từ hoạt động... 06/2008 là 14%, tháng 12/2008 là 8,5%) Với tình hình kinh doanh đầy rủi ro nêu trên, VIB định hướng chiến lược ưu tiên là an toàn , lợi nhuận và tăng trưởng là mục tiêu theo sau Trang 11/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam 4.2 Cơ cấu thu nhập: Đvt: triệu đồng 2007 2008 Tỷ 2009 Tỷ Tỷ Thu Thu trọn Thu trọn nhập Thu nhập từ lãi cho trọn g nhập g nhập g 1.949.7 vay 45 Thu từ hoạt . Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam PHÂN TÍCH HOẠT ĐỘNG TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG TMCP QUỐC TẾ VIỆT NAM (VIB) THÔNG QUA CÁC CHỈ SỐ TÀI CHÍNH CAMELS I. GIỚI THIỆU NGÂN HÀNG. ảnh của ngân hàng đối với khách hàng. Kết luận: Trang 7/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Khả năng quản trị của Ngân hàng TMCP Quốc tế VN được nâng dần qua các. thấp). Trang 17/18 Phân tích hoạt động tài chính Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Việc phân tích và đánh giá tình hình sức khỏe tài chính của một ngân hàng thông qua khung phân tích CAMELS là hết sức quan