Tuy nhiên, quá trình đó vẫn còn tồn tại những hạn chế, tồn đọng khiến ảnh hưởng đến chất lượng PT TCDN tại đơn vị kinh doanh như: những thiếu sót trong phương pháp và nội dung phân tích
CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH KHDN TRONG HOẠT ĐỘNG CHO VAY CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI
Cơ sở lý luận về hoạt động cho vay KHDN tại ngân hàng thương mại
1.1.1 Khái niệm cho vay KHDN
Theo khoản 7 Điều 4 trong Luật các tổ chức tín dụng (2024), cho vay là hình thức cấp tín dụng, theo đó tổ chức tín dụng giao hoặc cam kết giao cho khách hàng một khoản tiền để sử dụng vào mục đích xác định trong một thời gian nhất định theo thỏa thuận với nguyên tắc có hoàn trả cả gốc và lãi
Hoạt động cho vay KHDN là quá trình mà một tổ chức tài chính, như một ngân hàng hoặc một tổ chức tín dụng khác, cung cấp vốn tài chính cho các doanh nghiệp để hỗ trợ hoạt động kinh doanh của họ Đây thường là một phần quan trọng trong hoạt động của ngân hàng, trong đó ngân hàng thu lợi nhuận thông qua việc thu phí lãi suất từ các khoản vay được cấp cho các doanh nghiệp
1.1.2 Vai trò cho vay KHDN
Thứ nhất, nó không chỉ mang lại thu nhập cho các ngân hàng và tổ chức tài chính mà còn cung cấp vốn tài chính cần thiết cho các doanh nghiệp Thông qua việc thu phí lãi suất và các phí khác, các tổ chức này có thể tạo ra thu nhập ổn định từ hoạt động cho vay
Thứ hai, cho vay KHDN giúp cung cấp nhu cầu vốn tài chính cho các doanh nghiệp để họ có thể thực hiện các dự án mới, mở rộng hoạt động kinh doanh, đầu tư vào cơ sở hạ tầng, mua sắm thiết bị, và nâng cấp công nghệ Điều này giúp tạo ra cơ hội phát triển và tăng trưởng kinh tế
Thứ ba, bằng cách hỗ trợ tài chính cho doanh nghiệp, các tổ chức tài chính có thể giúp doanh nghiệp cạnh tranh tốt hơn trên thị trường Điều này có thể bao gồm việc cung cấp tài chính với lãi suất cạnh tranh, điều kiện vay linh hoạt, và các dịch vụ tài chính khác như tư vấn và hỗ trợ về quản lý tài chính.
THỰC TRẠNG CÔNG TÁC PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH KHDN
Giới thiệu về Ngân hàng TMCP Quân đội - PGD Lý Thái Tổ
2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển
2.1.1.1 Giới thiệu chung về Ngân hàng TMCP Quân đội
Ngân hàng TMCP Quân đội - MB Bank được thành lập vào ngày 04 tháng 11 năm
1994 Trong suốt 30 năm hoạt động và phát triển, MB Bank đã xây dựng được vị thế mạnh mẽ trong lĩnh vực tài chính, được đánh giá là ngân hàng tiêu biểu vững vàng, tin cậy, phát triển an toàn bền vững Với sứ mệnh: “Vì sự phát triển của đất nước, vì lợi ích của khách hàng”, MB đã không ngừng phấn đấu nỗ lực để trở thành “Doanh nghiệp số - Tập đoàn tài chính dẫn đầu”, góp phần đẩy mạnh công cuộc phát triển kinh tế của Việt Nam nói chung và nâng cao hiệu quả kinh doanh của ngành Ngân hàng nói riêng
2.1.1.2 Giới thiệu chung về Ngân hàng TMCP Quân đội - Phòng giao dịch Lý Thái Tổ
MB Bank – Phòng giao dịch Lý Thái Tổ trực thuộc MB Bank Chi nhánh Hoàn Kiếm, được thành lập vào ngày 15/12/2009, tọa lạc tại: Tòa Nhà Số 17 Phố Tông Đản, Phường Tràng Tiền, Quận Hoàn Kiếm, Thành Phố Hà Nội Trải qua gần 5 năm không ngừng nỗ lực và phát triển, MB Lý Thái Tổ đã có nhiều thay đổi mới trong cơ cấu và hoạt động, trở thành một trong những đơn vị đi đầu trong hệ thống MB với nhiều thành tích vượt trội như: nhiều năm liên tiếp xếp loại Chi nhánh Xuất sắc toàn hệ thống, đạt danh hiệu Đơn vị vững mạnh toàn diện của MB Bank hàng năm, nhiều CBNV được vinh danh thành tích top đầu trong Khối…
2.1.2 Cơ cấu tổ chức và chức năng nhiệm vụ của các bộ phận
MB Bank – Phòng giao dịch Lý Thái Tổ có tổng 25 CBNV, chia thành các phòng ban như sau:
Ban giám đốc: Gồm có Giám đốc Chi nhánh và Giám đốc Dịch vụ: có trách nhiệm quản lý và giám sát mọi quy trình hoạt động được diễn ra hiệu quả, ổn định và tuân thủ theo các quy định, chính sách của MB, có quyền đưa ra các quyết định có ảnh hưởng trực tiếp đến mọi hoạt động của đơn vị
Phòng dịch vụ khách hàng: có nhiệm vụ tư vấn, hỗ trợ khách hàng về các vấn đề, nhu cầu phát sinh trong quá trình sử dụng các sản phẩm dịch vụ của MB, hạch toán và kiểm soát các giao dịch, chứng từ hồ sơ… đồng thời không ngừng tìm kiếm và mở rộng tệp khách hàng, phát triển và cung cấp các sản phẩm dịch vụ mới đến với khách hàng…
Phòng RM KHCN: chịu trách nhiệm quản lý và trực tiếp hỗ trợ nhóm các KHCN có nhu cầu sử dụng các sản phẩm dịch vụ của MB: các dịch vụ app, sản phẩm thẻ, tài khoản số đẹp, tiền gửi tiết kiệm, cho vay thế chấp,…
Phòng KHDN: có nhiệm vụ quản lý trực tiếp, hỗ trợ các khách hàng là các doanh nghiệp vừa và nhỏ, cung cấp các sản phẩm dịch vụ như tiền gửi, cho vay, bảo lãnh, các nghiệp vụ thanh toán và chuyển tiền quốc tế…
Đánh giá chung về kết quả kinh doanh
Trong hơn 15 năm hoạt động, MB Lý Thái Tổ đã phấn đấu và đạt được nhiều thành tựu Bằng việc nỗ lực hoàn thành các chỉ tiêu kinh doanh và bám sát định hướng phát triển của ngành ngân hàng, MB Lý Thái Tổ tự tin định vị và khẳng định uy tín của mình trên thị trường Đồng thời, đơn vị đã thông qua việc triển khai nhiều giải pháp linh hoạt và phù hợp, từ đó đáp ứng được sự thay đổi của thị trường tài chính và nhu cầu của khách hàng Qua các chỉ tiêu tài chính cơ bản, có thể thấy rằng MB Lý Thái Tổ là một ngân hàng có quy mô lớn và hoạt động khá hiệu quả Sự mở rộng và phát triển của đơn vị không chỉ là dấu ấn của sự thành công trong quá khứ mà còn là nền tảng cho sự phát triển bền vững trong tương lai
Bảng 2: Kết quả hoạt động kinh doanh MB Lý Thái Tổ trong giai đoạn 2021-2023 Đơn vị: tỷ đồng
(Nguồn: Báo cáo kết quả HĐKD năm 2021, 2022, 2023- MB Lý Thái Tổ)
MB Lý Thái Tổ đã ghi nhận kết quả tương đối tích cực trong giai đoạn 2021-2023, mặc dù đối mặt với một môi trường kinh doanh cạnh tranh ngày càng khốc liệt và những khó khăn do ảnh hưởng của đại dịch Covid-19 Tuy nhiên, nhờ vào sự đoàn kết và nỗ lực phấn đấu của toàn thể đội ngũ, đơn vị đã duy trì và phát triển tốt kết quả các chỉ tiêu quan trọng như huy động vốn, dư nợ tín dụng và lợi nhuận, không ngừng tăng Đó chính là minh chứng cho sự hiệu quả và sức mạnh của MB Lý Thái Tổ trong việc vượt qua những thách thức và khó khăn, hoàn thành xuất sắc nhiệm vụ được giao
Số dư huy động vốn năm 2023 đạt 923 tỷ đồng, tăng 12,97% so với năm 2022 tương đương với 106 tỷ đồng Mặc dù thị trường huy động vốn gặp nhiều khó khăn do bị chia sẻ với các ngân hàng trên địa bàn, nhưng với nỗ lực của tập thể CBNV MB Lý Thái Tổ, chỉ tiêu huy động vốn ghi nhận sự tăng trưởng vượt bậc so với năm 2022 Đó là thành quả của quá trình không ngừng mở rộng thị trường, tìm kiếm khách hàng tiềm năng và gia tăng chất lượng dịch vụ khách hàng, đồng thời đa dạng, phát triển thêm nhiều loại sản phẩm tiền gửi số linh hoạt đáp ứng nhu cầu khách hàng Phân tích dữ liệu về huy động vốn tại
MB Lý Thái Tổ cho thấy sự chênh lệch đáng kể giữa vốn huy động từ KHCN và tổ chức kinh tế, trong đó tỷ lệ huy động vốn từ KHCN chiếm phần lớn - trên 90% tổng vốn huy động
Sự chênh lệch này cho thấy việc cơ cấu huy động vốn chưa đồng đều và không cân đối giữa các đối tượng khách hàng, khả năng tận dụng các nguồn vốn tiềm năng từ tổ chức kinh tế chưa được khai thác triệt để Để cải thiện tình hình, đơn vị kinh doanh cần thiết lập kế hoạch mục tiêu huy động vốn từ tổ chức kinh tế, đồng thời phát triển chính sách khách hàng linh hoạt và hiệu quả: mở rộng mạng lưới hoạt động, đa dạng hóa sản phẩm và ứng dụng công nghệ hiện đại để thu hút sự quan tâm của khách hàng
Hoạt động tín dụng tại MB Lý Thái Tổ vẫn luôn duy trì mức tăng trưởng tốt, năm
2023 dư nợ tín dụng đạt 892 tỷ đồng, tăng 113 tỷ đồng tương đương 14,51% so với năm trước do ngân hàng định hướng đến các đối tượng khách hàng có tiềm năng áp dụng các ưu đãi chăm sóc khách hàng để phát triển dư nợ Trong đó, tỷ trọng dư nợ KHCN đạt 40% tổng dư nợ và 60% còn lại đến từ hoạt động tín dụng cho vay nhóm KHDN Đối với đối tượng KHCN, đơn vị kinh doanh tiếp tục đẩy mạnh công tác tìm kiếm khách hàng, phát triển thêm nhiều gói vay linh hoạt ưu đãi phù hợp với nhu cầu khách hàng, đặc biệt chú trọng vào khoản vay nhà đất và sản xuất kinh doanh Đối với nhóm KHDN, MB Lý Thái
Tổ định hướng đến tệp khách hàng chính là các doanh nghiệp siêu nhỏ, nhỏ và vừa, hoạt động trong các ngành nghề như: sản xuất và buôn bán thiết bị điện tử, hàng may mặc, dược phẩm… Đồng thời có sự chuyển dịch cơ cấu cho vay, giảm tỷ trọng cho vay ngắn hạn, tăng cường cho vay trung và dài hạn Theo đó năm 2021, tỷ trọng dư nợ cho vay ngắn hạn chiếm 78% tổng dư nợ và giảm còn 69% và 60% năm 2022 và 2023
Từ đó, ta có thể thấy hoạt động kinh doanh tại MB Lý Thái Tổ trong những năm gần đây đạt được nhiều thành tích và doanh số tốt Lợi nhuận trước thuế của đơn vị kinh doanh 2023 ghi nhận sự tăng trưởng đáng kinh ngạc, tăng 42,85% so với năm trước Đó không chỉ là thành quả của sự nỗ lực cố gắng của tập thể MB Lý Thái Tổ mà còn khẳng định chiến lược phát triển đúng đắn của MBBank Với định hướng “Trở thành doanh nghiệp số - Tập đoàn tài chính dẫn đầu”, MB Bank không ngừng đẩy mạnh, phát triển đa dạng sản phẩm và dịch vụ nhằm đáp ứng tốt nhất nhu cầu của khách hàng: sản phẩm tiền gửi, thẻ tín dụng, vay vốn Tập thể CBNV MB Lý Thái Tổ đặt quyết tâm hoàn thành xuất sắc đạt 150% kế hoạch đề ra cho năm 2024, xứng đáng danh hiệu Đơn vị kinh doanh xuất sắc và góp một phần trong sự phát triển bền vững không ngừng của toàn hệ thống MBBank.
Thực trạng công tác phân tích tài chính KHDN trong hoạt động cho vay tại Ngân hàng TMCP Quân đội - PGD Lý Thái Tổ
2.3.1 Tổ chức công tác phân tích tài chính KHDN tại tại Ngân hàng TMCP Quân đội - PGD Lý Thái Tổ
Phòng KHDN MB Lý Thái Tổ hiện có tổng cộng 8 cán bộ nhân viên trong đó có 1 cán bộ quản lý, 2 nhân viên level 3, 2 nhân viên level 2 và 3 nhân viên level 1 Các cấp độ chức danh của nhân viên được phân định dựa theo số năm kinh nghiệm làm việc tại MB và doanh số kinh doanh Mỗi cán bộ nhân viên từng cấp bậc sẽ chịu trách nhiệm hỗ trợ từng đối tượng khách hàng khác nhau, tham gia trực tiếp toàn bộ quá trình quản lý khách hàng từ khâu nhận thông tin đến phân tích tài chính và đề xuất hạn mức tín dụng, giải ngân, kiểm soát sau giải ngân và giám sát định kỳ tình hình hoạt động, tài chính của đối tượng doanh nghiệp… Đây là một công việc cần có trình độ chuyên môn cao, hiểu rõ và nắm bắt các quy định, chính sách của MB trong từng thời kỳ, đảm bảo tác phong chuyên nghiệp, đạo đức nghề nghiệp và tính cẩn trọng trong mọi công việc để giảm thiểu tối đa rủi ro tín dụng cho Ngân hàng
2.3.2 Thông tin sử dụng trong phân tích tài chính khách hàng tại MB – Lý Thái Tổ Đối với một hồ sơ đề xuất cấp tín dụng thông thường cho KHDN, CBTD cần thu thập các thông tin pháp lý, tài chính, phi tài chính của doanh nghiệp, trong đó bao gồm:
- Thông tin cung cấp từ khách hàng: Khách hàng được yêu cầu cung cấp các thông tin giấy tờ pháp lý như Giấy phép Đăng ký Kinh doanh, điều lệ, giấy chứng nhận vốn ban đầu, thông tin giấy tờ tùy thân của ban giám đốc…; các tài liệu về tình hình tài chính và hoạt động sản xuất kinh doanh như báo cáo tài chính, báo cáo thuế, hợp đồng mua bán, thông tin về dự án vay vốn hay các kế hoạch hoạt động của doanh nghiệp Các thông tin trên được yêu cầu có xác nhận, chữ ký của người có thẩm quyền và con dấu của doanh nghiệp để đảm bảo thông tin cung cấp là hoàn toàn chính xác và đúng với tình hình thực tế của doanh nghiệp Do phần lớn khách hàng của phòng KHDN MB – Lý Thái Tổ là các doanh nghiệp siêu nhỏ, nhỏ và vừa nên để tạo điều kiện cho doanh nghiệp, CBTD không yêu cầu bắt buộc phải có BCTC đã kiểm toán nhưng cần phải có tờ khai thuế và thông tin sao kê tài khoản ngân hàng phục vụ cho quá trình kiểm tra đối chiếu đảm bảo tính trung thực của thông tin đầu vào mà khách hàng cung cấp
- Nguồn thông tin từ các bên thứ ba: các tổ chức tín dụng khác, thông tin từ ngân hàng nhà nước để tra cứu thông tin CIC của chủ doanh nghiệp và các cá nhân có liên quan, lịch sử tín dụng và trả nợ của doanh nghiệp CBTD có thể tìm hiểu thông tin về tình hình hoạt động, nghĩa vụ trả thuế và thanh toán công nợ của khách hàng đối với nhà cung cấp, đối tác và chủ nợ khác… để đánh giá xếp loại tín dụng của khách hàng nhằm đưa ra quyết định phù hợp
- Ngoài ra, CBTD cần nắm bắt và cập nhật thông tin về tình hình kinh tế, phân tích ngành và đối thủ cạnh tranh trong lĩnh vực hoạt động của doanh nghiệp, từ đó đảm bảo có thể đưa ra những đề xuất tín dụng phù hợp và giảm thiểu rủi ro cho ngân hàng Hiện nay
MB chưa có bộ phận riêng phụ trách quá trình này nên điều đó đặt đòi hỏi rất lớn về kinh nghiệm và kiến thức thực tế của CBTD trong việc thu thập thông tin phục vụ quá trình phân tích
2.3.3 Quy trình phân tích tài chính KHDN trong hoạt động cho vay
Quy trình thực hiện công tác PT TCDN tại MB Lý Thái Tổ tuân theo hướng dẫn trong Quy chế cấp tín dụng đối với KHDN do MB Bank ban hành, quy định số 4586/QĐ-
HS sửa đổi mới nhất vào ngày 05/08/2022 gồm 4 bước sau:
- Bước 1: Sau khi tiếp nhận yêu cầu của khách hàng, CBTD sẽ khởi đầu quá trình thu thập hồ sơ và tìm kiếm thông tin về KHDN theo yêu cầu checklist hồ sơ tín dụng của
MB theo từng thời kỳ theo nguyên tắc đầy đủ, chính xác và minh bạch Sau khi thu thập đầy đủ thông tin, CBTD sẽ tiến hành kiểm tra rà soát, đối chiếu và kiểm tra lại tính chính xác, tin cậy của dữ liệu thông tin Nếu thiếu hoặc có sai sót, vấn đề trong thông tin được cung cấp, CBTD cần lập tức báo cáo, yêu cầu bổ sung lại đầy đủ thông tin và thực hiện giám sát, kiểm tra thực địa…
- Bước 2: CBTD sẽ tiến hành xử lý thông tin thu thập được, tiến hành thẩm định và phân tích thông tin tài chính của doanh nghiệp, bước này là vô cùng quan trọng trong việc quyết định về việc cấp tín dụng Đầu tiên là quá trình phân tích và đánh giá sơ bộ về tình hình tài chính của doanh nghiệp, tập trung vào các khoản mục quan trọng Sau đó, CBTD bắt đầu thực hiện tính toán, so sánh và đối chiếu các chỉ tiêu trong Báo cáo Tài chính, nhằm phát hiện ra bất thường trong hoạt động kinh doanh hoặc dấu hiệu nghi ngờ về gian lận, xử lý báo cáo tài chính Sau đó, CBTD đánh giá về hiệu quả hoạt động, năng lực tài chính, kế hoạch kinh doanh của khách hàng, lấy cơ sở để ghi nhận doanh thu, lợi nhuận của khách hàng đồng thời so sánh với tỷ lệ chung của ngành kinh doanh và quy định của MB…
- Bước 3: CBTD đưa ra phân tích về tình hình, hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp, khả năng đáp ứng vốn, năng lực trả nợ, hiệu quả và khả năng thực hiện của dự án cho vay, đánh giá rủi ro có thể mang lại thiệt hại cho MB và đưa ra đề xuất, phương án cấp tín dụng cho khách hàng: hạn mức tín dụng, thời gian, lãi suất… thể hiện trong tờ trình cấp tín dụng để báo cáo lên cán bộ quản lý, giám đốc chi nhánh hoặc các cá nhân có thẩm quyền đánh giá và duyệt đề nghị đưa lên hệ thống thẩm định
- Bước 4: Sau khi nhận được tờ trình báo cáo đề xuất cấp hạn mức tín dụng từ chi nhánh, các bộ phận thẩm định và kiểm soát cấp cao hội sở thực hiện xác minh, đối chiếu thông tin được cung cấp để phân tích năng lực tài chính và đánh giá tính khả thi, lợi nhuận cũng như rủi ro của phương án trước khi chấp nhận phê duyệt đề xuất của CBTD và ra thông báo cấp hạn mức cho khách hàng
2.3.4 Nội dung phân tích tài chính KHDN trong hoạt động cho vay
Nội dung phân tích tài chính KHDN trong hoạt động cho vay MB Lý Thái Tổ tập trung vào phân tích số liệu trên các BCTC như bảng CĐKT, BCKQHĐKD của doanh nghiệp và các chỉ số tài chính quan trọng khác
Về nội dung phân tích BCĐKT, CBTD sẽ đánh giá quy mô tổng tài sản, sự hợp lý trong cơ cấu tài sản-nguồn vốn, sự biến động của các khoản mục tài chính quan trọng như HTK, KPT, NPT… và mức độ đảm bảo vốn của doanh nghiệp Ngoài các khoản mục tài sản, CBTD cũng quan tâm đến các chỉ tiêu hệ số nợ của DN để đánh giá rủi ro tài chính trong cấu trúc vốn, về tỷ lệ sử dụng đòn bấy của DN Từ đó, CBTD có thể đánh giá được tính tin cậy và hợp lý của các số liệu tài chính, đồng thời đánh giá giá trị tài sản bảo đảm và phát hiện những vấn đề tiềm ẩn có thể mang lại rủi ro tín dụng cho ngân hàng
Báo cáo KQHĐKD cũng là một báo cáo quan trọng trong việc phân tích hiệu quả hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Bởi hoạt động sản xuất kinh doanh đóng vai trò quan trọng đem lại sự phát triển bền vững và là nguồn thu– nguồn trả nợ chính cho doanh nghiệp Trong báo cáo này, CBTD sẽ tập trung phân tích về hoạt động kinh doanh chủ yếu qua chỉ tiêu doanh thu và lợi nhuận, từ đó nhận xét về năng lực trả nợ và hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp theo các năm
GIẢI PHÁP HOÀN THIỆN CÔNG TÁC PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH
Định hướng phát triển của Ngân hàng TMCP Quân đội - PGD Lý Thái Tổ
Định hướng của MB Lý Thái Tổ trong thời gian tới được thể hiện qua những mục tiêu rõ ràng và cụ thể: Đầu tiên, mục tiêu chiến lược là duy trì bền vững các điểm mạnh đồng thời thúc đẩy hoạt động bán hàng, tìm kiếm khách hàng mới và tăng cường quy mô cho chi nhánh Đồng thời, MB định hướng tệp KHDN tiềm năng vào nhóm doanh nghiệp vừa và nhỏ, thuộc các lĩnh vực có tiềm năng phát triển cao như các doanh nghiệp ngành sản xuất, xuất khẩu dịch vụ tiêu dùng, xuất nhập khẩu… để tăng cường sức cạnh tranh và đảm bảo chất lượng an toàn và bền vững trong hoạt động tín dụng Đổng thời, cần không ngừng hoàn thiện, mở rộng dịch vụ Ngân hàng số Internet- banking và Emobile-banking, tính năng tiện ích app Mbbanking để mang lại sự tiện lợi và những trải nghiệm hài lòng nhất cho khách hàng Từ đó phấn đấu đưa MB giữ vững vị thế đi đầu trong công cuộc cách mạng chuyển đổi số đang phát triển mạnh trong lĩnh vực ngân hàng Đặc biệt, tiếp tục đẩy mạnh phát triển đa dạng, linh hoạt các sản phẩm và dịch vụ của MB, đồng thời nâng cao tính chuyên nghiệp và chất lượng dịch vụ khách hàng để có thể hỗ trợ tốt nhất nhu cầu hỗ trợ của khách Đồng thời cần phối hợp giữa các phòng ban để tổng hợp hồ sơ, đánh giá và kiểm soát chặt chẽ quy trình cấp tín dụng, chú trọng công tác kiểm soát rủi ro và hạn chế tỷ lệ nợ xấu ở mức thấp để giảm thiểu tối đa các rủi ro tín dụng tiềm ẩn và thiệt hại có thể xảy đến đối với ngân hàng
Trong quá trình đó, MB tuân thủ theo nguyên tắc luôn đặt lợi ích của khách hàng lên hàng đầu và đảm bảo mức độ rủi ro tối thiểu đồng thời mang về lợi ích kinh tế cho ngân hàng Từ đó thể hiện cam kết của mình trong việc xây dựng một môi trường kinh doanh lành mạnh và bền vững, đóng góp tích cực vào sự phát triển của đất nước.
Sự cần thiết phải hoàn thiện công tác phân tích tài chính KHDN trong hoạt động cho
Như đã phân tích ở trên, công tác phân tích tài chính KHDN đóng vai trò vô cùng quan trọng trong hoạt động tín dụng của MB Lý Thái Tổ Để đưa ra quyết định đúng đắn trong việc chấp nhận cho vay cũng như xây dựng phương án cho vay phù hợp đối với từng đối tượng doanh nghiệp, các cán bộ quản lý cần dựa vào kết quả phân tích tình hình hoạt động kinh doanh của khách hàng, đánh giá về năng lực tài chính, khả năng trả nợ của doanh nghiệp, từ đó đưa ra nhận xét về tính khả thi-rủi ro của phương án vay Các thông tin, số liệu sơ cấp sau quá trình kiểm tra, đối chiếu và thông qua các kỹ thuật phân tích, tính toán của CBTD, đã trở thành các con số “biết nói” phản ánh chi tiết về hiệu quả hoạt động và tình hình tài chính thực tế của doanh nghiệp Đó chính là ý nghĩa của công tác PT TCDN, là tiền đề, nền tảng cơ sở cho việc thực hiện quyết định tín dụng của ngân hàng Tính chính xác, chất lượng của PT TCDN ảnh hưởng trực tiếp đến việc ra quyết định vay vốn, không chỉ mang lại lợi ích mà luôn đi kèm với những rủi ro tài chính cho ngân hàng Chính vì thế, để giảm thiểu tối đã thiệt hại, rủi ro tiềm ẩn trong hoạt động tín dụng, việc hoàn thiện công tác PT TCDN là một vấn đề tất yếu, cần được sự chú ý của cả tập thể CBNV MB Lý Thái
Tổ nói riêng và đối với cả hệ thống MB, với toàn ngành ngân hàng nói chung
Một số giải pháp chủ yếu hoàn thiện công tác phân tích tài chính KHDN trong hoạt động cho vay tại Ngân hàng TMCP Quân đội - PGD Lý Thái Tổ
3.3.1 Nâng cao chất lượng nguồn thông tin sử dụng trong PT TCDN Đầu tiên, CBTD cần chú ý xây dựng mối liên kết giữa các ngân hàng và giữa cán bộ ngân hàng với doanh nghiệp, tạo dựng niềm tin và khẳng định tính chuyên nghiệp và chuẩn mực, đặc biệt trong vấn đề bảo mật thông tin cho khách hàng Từ đó, việc thu thập và khai thác thông tin từ doanh nghiệp trở nên thuận lợi, nhanh chóng hơn, dễ dàng nắm bắt được tình hình hoạt động của doanh nghiệp Đối với những thông tin thu thập được, CBTD cần giữ vững nguyên tắc cẩn trọng, thực hiện bước kiểm tra, đối chiếu lại số liệu giữa các năm và các báo cáo tài chính, sự biến động tăng/ giảm và tính hợp lý của các khoản mục tài chính Nếu có các dấu hiệu bất thường cần ngay lập tức chú trọng thực hiện rà soát lại thông tin, phân tích nguyên nhân và đánh giá mức độ tin cậy của số liệu, tránh các trường hợp làm giả, xử lý số liệu trên BCTC Từ đó CBTD đảm bảo các thông tin sử dụng cho PT TCDN là chính xác, minh bạch Để thực hiện tốt công tác PTTCDN cần thường xuyên cập nhật liên tục những biến động và sự kiện diễn ra trong nền kinh tế vĩ mô hay những thay đổi, chủ trương mới của Ngân hàng nhà nước và chính phủ để có cái nhìn tổng quan, toàn diện về tình hình tài chính, ngành nghề kinh doanh của doanh nghiệp, đảm bảo chấp hành đúng theo những chỉ thị, yêu cầu được đề ra MB cần xây dựng bộ phận nghiên cứu, đánh giá thị trường và theo dõi những biến động, tình hình thời sự từ kinh tế-chính trị đến xã hội Điều này không chỉ hỗ trợ cho hoạt động tín dụng, cung cấp những dự báo và cập nhật tình hình kinh tế cũng như các thông tin, tỷ số trung bình ngành để nâng cao hiệu quả cho quá trình phân tích tài chính doanh nghiệp; mà nó còn có ý nghĩa quan trọng đối với mọi quyết định, hành động của ngân hàng – ngành vốn đã chịu ảnh hưởng nhiều bởi tình hình kinh tế-tài chính
Cuối cùng, cần chú trọng công tác quản lý dữ liệu nội bộ trong ngân hàng, đảm bảo tính bảo mật và thống kê lưu trữ một cách khoa học, thường xuyên cập nhật và đổi mới cơ sở dữ liệu để thuận tiện hơn trong việc kiểm tra, đối chiếu thông tin của CBTD, đảm bảo hạn chế tối đã những sai sót và nhầm lẫn có thể gặp phải Chỉ khi đảm bảo tính chính xác, tin cậy của thông tin tài chính, CBTD mới có thể đưa ra những phân tích, đánh giá hợp lý và chính xác nhất về tình hình hiệu quả hoạt động kinh doanh và năng lực tài chính của khách hàng, hỗ trợ cho việc ra quyết định cho vay đúng đắn và giảm thiểu tối đa rủi ro cho ngân hàng
3.3.2 Về các phương pháp phân tích
3.3.2.1 Hoàn thiện việc sử dụng phương pháp so sánh và tỷ lệ trong PT TCDN
Hiện nay, MB Lý Thái Tổ chủ yếu sử dụng phổ biến hai phương pháp so sánh và phương pháp tỷ lệ trong quá trình PT TCDN Đây là hai phương pháp cơ bản, đơn giản, dễ hiểu và tiết kiệm chi phí cũng như thời gian cho CBTD Tuy vậy, trong việc sử dụng các phương pháp phân tích này, CBTD vẫn cần đánh giá kết hợp trên nhiều góc độ khác nhau để có thể mở ra cái nhìn toàn diện hơn về tình hình hoạt động của doanh nghiệp Chẳng hạn như đối với phương pháp so sánh, thay vì chỉ đơn thuần đánh giá sự biến động tăng /giảm của các con số tài chính qua các năm, CBTD có thể phân tích thêm về xu hướng thay đổi của các khoản mục qua các năm, hay kết hợp thêm việc sử dụng kỹ thuật so sánh dọc để phân tích biến động trong cơ cấu tài sản-nguồn vốn qua các năm hoặc so sánh thêm với các chỉ số trung bình ngành… để có cái nhìn rõ hơn về hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp Ta lập bảng so sánh dọc phân tích sự biến động của cơ cấu tài sản-nguồn vốn qua các năm của Công ty Cổ Phần Thương Mại và Dịch Vụ HHH:
Bảng 14: BCĐKT đồng quy mô của Công ty Cổ Phần Thương Mại và Dịch Vụ HHH Đơn vị: %
%/ TTS %/ TTS %/ TTS %/ TTS %/ TTS %/ TTS
TS Ngắn hạn 92,89 90,49 83,42 Nợ phải trả 58,51 59,97 59,92 Tiền 74,09 66,90 62,64 Nợ ngắn hạn 58,51 59,97 59,92
Khoản phải thu 6,04 9,24 15,00 - Vay và nợ thuê TCNH 1,11 0 0
- Phải thu khác 0,19 0,05 0,41 - Phải trả khác 0,97 0,51 0,71
Hàng tồn kho 12,2 9,77 5,78 Nợ dài hạn 0 0 0
TS Dài hạn 7,11 9,51 16,58 - Vay và nợ thuê TCDH 0 0 0
TSDD dài hạn 0 0 0 ĐTTC dài hạn 0 0 0
(Nguồn: Phòng KHDN - MB Lý Thái Tổ)
Ta thực hiện phân tích so sánh cơ cấu tài sản-nguồn vốn của doanh nghiệp qua các năm: Về Tài sản, Tài sản ngắn hạn có chiều hướng tăng chủ yếu do Tiền và Hàng tồn kho, trong khi tỷ trọng Khoản phải thu có biến động giảm cho thấy có vấn đề trong hoạt động bán hàng của doanh nghiệp Tỷ trọng Tài sản dài hạn có xu hướng giảm do ghi nhận tăng giá trị khấu hao trong kỳ Đây là dấu hiệu không tốt thể hiện quá trình hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp gặp nhiều khó khăn Về nguồn vốn, nợ phải trả vẫn chiếm tỷ trọng khá cao và có tăng trưởng nhỏ qua các năm, chủ yếu gồm Nợ ngắn hạn – Chiếm dụng vốn người bán Điều này có thể do công ty có uy tín và mối quan hệ lâu dài thân quen với đối tác, được ưu đãi về chính sách tín dụng
Ngoài ra, CBTD cũng cần kiểm tra, đánh giá khai thác thêm về các số liệu trên BCKQHĐKD và BCLCTT để phân tích rõ hơn kết quả hoạt động, quản lý chi phí và dòng tiền của doanh nghiệp Ảnh 1: BCLCTT của Công ty Cổ Phần Thương Mại và Dịch Vụ HHH
(Nguồn: Phòng KHDN - MB Lý Thái Tổ)
Từ BCLCTT của doanh nghiệp cho thấy, dù có sự sụt giảm so với năm trước nhưng doanh nghiệp vẫn có kết quả Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động kinh doanh dương, năm
2021 là 1.31 tỷ đồng và năm 2022 là 979 triệu đồng Về hoạt động đầu tư, doanh nghiệp không ghi nhận bất cứ nào khoản thu-chi nào từ hoạt động đầu tư năm 2022
Như vậy, thay vì chỉ sử dụng phương pháp so sánh để đánh giá đơn thuần sự biến động tăng giảm giá trị các khoản mục tài sản-nguồn vốn hay doanh thu-lợi nhuận doanh nghiệp, ta có thể đi sâu hơn vào quá trình phân tích, tận dụng triệt để các kỹ thuật so sánh và tối ưu hóa chất lượng kết quả PT TCDN Từ việc sử dụng bảng so sánh dọc phân tích sự biến động của cơ cấu tài sản-nguồn vốn doanh nghiệp qua các năm hay việc đánh giá kỹ hơn về các thông tin trên BCLCTT, ta có thể có được hiểu biết, nhận xét rõ ràng hơn về quá trình hoạt động của khách hàng, nhận biết được những dấu hiệu bất thường, rủi ro trong tình hình tài chính Công ty Cổ Phần Thương Mại và Dịch Vụ HHH Điều đó cho thấy, tính cần thiết của việc hoàn thiện phương pháp PTTCDN trong hoạt động tín dụng của CBTD
MB Lý Thái Tổ, có thể vận dụng linh hoạt hơn, khai thác tối đa hiệu quả của hai phương pháp so sánh và tỷ số trong quá trình phân tích để đánh giá chính xác, toàn diện về tình hình tài chính doanh nghiệp giúp cho việc ra quyết định tín dụng đúng đắn, chính xác nhất
3.3.2.2 Đa dạng hóa và sử dụng kết hợp linh hoạt các phương pháp phân tích
CBTD cần chủ động, linh hoạt hơn trong quá trình PT TCDN để có thể đưa ra những kết quả phân tích chính xác và toàn diện nhất và hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Mỗi phương pháp phân tích đều có những ưu và nhược điểm riêng, phù hợp với các loại số liệu và tính chất của từng đối tượng doanh nghiệp khác nhau Vì thế, tác giả đề xuất các kỹ thuật có thể được sử dụng kết hợp trong quá trình PT TCDN như phương pháp Z-score giúp đánh giá rõ hơn về đòn bẩy tài chính và tình hình vay nợ, khả năng phá sản của doanh nghiệp, giúp CBTD thận trọng hơn trong việc đưa ra quyết định cho vay, giảm thiểu tối đa rủi ro tài chính của ngân hàng
Hệ số nguy cơ phá sản Z-score do Edward I Altman, giảng viên của New York University's Stern School of Business giới thiệu lần đầu vào 09/1968, là chỉ số nâng cấp hơn so với nhóm chỉ tiêu đánh giá về đòn bẩy tài chính Z-score là công thức đa biến để đo lường tình hình nợ vay của một công ty và là công cụ chẩn đoán mạnh mẽ nguy cơ phá sản của doanh nghiệp trong tương lai gần với độ tin cậy lên đến 80%–90% Từ đó, mô hình này đã trở thành công cụ phổ biến được các tổ chức ngân hàng trên toàn thế giới sử dụng để định lượng xác suất vỡ nợ của danh mục cho vay của họ Các thống kê về tính hiệu quả của Z-Score đã chỉ ra rằng, có khoảng 95% doanh nghiệp phá sản được dự báo nhờ Z-score trước ngày phá sản 1 năm, và với dự báo trong vòng 2 năm là 74% Như vậy, chỉ số này sẽ giúp CBTD có thể nhận biết được sớm rủi ro và tránh sai lầm trong việc ra quyết định trong công tác phê duyệt khoản vay của Ngân hàng
Ví dụ, ngân hàng có thể áp dụng phương pháp trên đề đánh giá rủi ro vỡ nợ của Công ty Cổ Phần Thương Mại và Dịch Vụ HHH dựa trên mô hình Z’’-Score dành cho thị trường mới nổi để phù hợp nhất với đặc điểm thị trường Việt Nam hiện nay:
X₁: tỷ lệ vốn lưu động so với tổng tài sản
X2: tỷ lệ lợi nhuận giữ lại so với tổng tài sản
X3: tỷ lệ lợi nhuận trước thuế và lãi vay so với tổng tài sản
X4: tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên nợ phải trả
Từ đó, dựa trên kết quả Z”, ta có thể phân loại doanh nghiệp vào các “vùng” sau về mức độ rủi ro phá sản trong tương lai gần:
Với Z” > 5.85: vùng an toàn về tài chính, chưa có nguy cơ phá sản-"safe" zone Với 4.35 ≤ Z”≤5.85: vùng cảnh báo, có thể dẫn đến phá sản - "grey" zone
Với Z” < 4.35: vùng nguy hiểm, nguy cơ phá sản cao - "distress" zone
Ta nhận được kết quả như sau:
Bảng 15: Kết quả tính toán chỉ số Z-Score của Công ty Cổ Phần Thương Mại và Dịch
Vốn lưu động (triệu đồng) 8,463 7,761
Tổng tài sản (triệu đồng) 24,616 25,427
Lợi nhuận giữ lại (triệu đồng) 245 190 Lợi nhuận trước thuế và lãi vay (triệu đồng) 44 150
Vốn chủ sở hữu (triệu đồng) 10,21 10,18
Nợ phải trả (triệu đồng) 14,4 15,25
(Nguồn: Tác giả tự tổng hợp)
Như vậy, từ kết quả thu được cho thấy, doanh nghiệp đang nằm trong nhóm doanh nghiệp an toàn về tài chính, chưa có nguy cơ phá sản trong tương lai gần Đây là dấu hiệu tốt cho thấy, mặc dù doanh thu có sự sụt giảm mạnh liên tiếp hàng năm, nhưng doanh nghiệp vẫn duy trì hoạt động ổn định và an toàn, kiểm soát tình hình tài chính và vay nợ
Tóm lại, CBTD cần biết cách vận dụng linh hoạt và kết hợp giữ nhiều phương pháp phân tích để đánh giá tình hình tài chính doanh nghiệp một cách hiệu quả và chính xác nhất Do mỗi công ty có tính chất hoạt động và đặc thù riêng trong tình hình tài chính, nên việc lựa chọn cách thức phân tích cũng cần có sự khéo léo linh hoạt cùng khả năng nhạy bén với kinh nghiệm phong phú để có thể phát hiện vấn đề để tập trung vào những khoản mục, tỷ số có ý nghĩa quan trọng Từ đó, CBTD có thể đưa ra cái nhìn toàn diện, chính xác về khả năng trả nợ, năng lực tài chính và tính khả thi của phương án vay của doanh nghiệp, tạo cơ sở cho việc đánh giá và đưa ra quyết định tài chính chính xác nhất
3.3.3 Hoàn thiện nội dung phân tích
Nội dung PT TCDN cần được hoàn thiện và đánh giá bao quát, đầy đủ hơn về tình hình hoạt động, năng lực tài chính và hiệu quả kinh doanh của công ty Việc tập trung phân tích các khoản mục và chỉ số tài chính quan trọng mà chưa có sự linh hoạt để phù hợp với đặc điểm, tính chất riêng của từng đối tượng công ty, chưa khai thác được hết thông tin tài chính quan trọng trong BCTC…sẽ ảnh hưởng đến tính chính xác, hợp lý của kết quả phân tích
