Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty tnhh việt thắng

BỘ GIÁO DỤC ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC THĂNG LONG -o0o - KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI: NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN VIỆT THẮNG SINH VIÊN THỰC TẬP : NGUYỄN QUỲNH MAI MÃ SINH VIÊN : A19210 CHUYÊN NGÀNH : TÀI CHÍNH HÀ NỘI – 2015 BỘ GIÁO DỤC ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC THĂNG LONG -o0o - KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI: NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN VIỆT THẮNG Giáo viên hƣớng dẫn Sinh viên thực tập Mã sinh viên Chuyên ngành : TS Nguyễn Thị Thúy : Nguyễn Quỳnh Mai : A19210 : Tài HÀ NỘI - 2015 Thang Long University Library LỜI CÁM ƠN Để hồn thành khóa luận tốt nghiệp này, em nhận giúp đỡ tận tình động viên quan tâm từ nhiều người Đầu tiên, em muốn gửi lời cám ơn sâu sắc tới giáo viên hướng dẫn – Tiến sĩ Nguyễn Thị Thúy, cô hướng dẫn bảo em suốt thời gian thực khóa luận tốt nghiệp Ngồi ra, em cịn muốn gửi lời cám ơn tới tồn thể thầy giảng dạy trường Đại học Thăng Long, người truyền đạt cho em kiến thức quý báu môn học chuyên ngành kiến thức thực tế khác giúp em có tảng vững để hồn thành khóa luận Đồng thời, em xin gửi tới anh chị, phịng kế tốn Cơng ty TNHH Việt Thắng lời cám ơn sâu sắc, tạo điều kiện thuận lợi cho em hoàn thành khóa luận Cuối cùng, em xin gửi lời cám ơn tới tồn thể gia đình bạn bè theo sát, động viên ủng hộ em suốt thời gian qua Em xin chân thành cám ơn! Sinh viên Nguyễn Quỳnh Mai LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan Khóa luận tốt nghiệp tự thân có hỗ trợ từ giáo viên hướng dẫn khơng chép cơng trình nghiên cứu người khác Các liệu thông tin thứ cấp sử dụng Khóa luận có nguồn gốc trích dẫn rõ ràng Tơi xin hồn tồn chịu trách nhiệm lời cam đoan này! Sinh viên (Ký ghi rõ họ tên) Nguyễn Quỳnh Mai Thang Long University Library LỜI MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài nghiên cứu Trong kinh tế thị trường nay, vốn quan niệm toàn giá trị ứng ban đầu vào q trình doanh nghiệp (www.dantri.com.vn) Chính vậy, vốn yếu tố đầu vào quan trọng doanh nghiệp suốt trình sản xuất kinh doanh, định tồn phát triển doanh nghiệp Do đó, ln phải đảm bảo vốn cho hoạt động khơng ngừng nâng cao hiệu sử dụng vốn, từ doanh nghiệp tăng lợi nhuận để tồn phát triển Vốn kinh doanh doanh nghiệp cấu thành hai phận: vốn cố định vốn lưu động Trong đó, chiếm tỷ trọng lớn, ảnh hưởng tới tồn tại, phát triển khả cạnh tranh doanh nghiệp vốn lưu động Vậy nên hiệu sử dụng vốn lưu động ảnh hưởng trực tiếp đến kết kinh doanh doanh nghiệp Nền kinh tế Việt Nam trình chuyển đổi mạnh mẽ theo chế kinh tế thị trường định hướng xã hội chủ nghĩa, đặc biệt từ Việt Nam nhập WTO đẩy nhanh trình hội nhập quốc tế xuất nhân tố tham gia vào vận động kinh tế nhiều lĩnh vực Điều làm tăng tính cạnh tranh doanh nghiệp khơng doanh nghiệp nước mà với doanh nghiệp nước đồng thời tác động tới phương pháp huy động vốn doanh nghiệp Trong bối cảnh kinh tế chung gặp nhiều khó khăn kéo dài, sản xuất kinh doanh bị đình đốn, việc tiếp cận nguồn vốn tín dụng khó khăn, đặc biệt doanh nghiệp vừa nhỏ không tài sản chấp vay vốn Trên thực tế khơng doanh nghiệp hoạt động có hiệu quả, có dự án khả thi ký hợp đồng thương mại có giá trị tốt, cần vay vốn ngân hàng để đầu tư sản xuất kinh doanh thực hợp đồng khơng đủ điều kiện tín chấp có tài sản chấp ngân hàng định mức thấp dẫn tới vốn tín dụng cấp không đủ để doanh nghiệp triển khai dự án hoạt động kinh doanh Do vậy, năm gần thiếu vốn trầm trọng có khơng doanh nghiệp phải giải thể, phá sản tạm ngưng hoạt động Theo Bộ KH-ĐT, tính tới Quý III/2014, nước có thêm 16.750 doanh nghiệp giải thể ngưng hoạt động tăng 9,6% so với kỳ năm trước Chính muốn tồn tại, đứng vững phát triển bối cảnh doanh nghiệp cần nỗ lực công tác nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu đơng Vấn đề khơng cịn ln đặt câu hỏi cho doanh nghiệp người quan tâm tới hoạt động kinh doanh định tới sống cịn doanh nghiệp Nhận thấy tầm quan trọng số hạn chế việc sử dụng vốn lưu động, với bảo tận tình giảng viên TS Nguyễn Thị Thúy em tiên hành sâu nghiên cứu Đề tài: “Nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng” Mục đích nghiên cứu Xuất phát từ nhu cầu nâng cao tính cạnh tranh, doanh nghiệp có mối quan tâm đích đáng đến việc sử dụng vốn lưu động Qua việc phân tích thực trạng hiệu vốn lưu động công ty cho ta thấy việc sử dụng vốn lưu động có hiệu hay khơng từ đề giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty Đối tƣợng phạm vi nghiên cứu Đối tƣợng nghiên cứu: Hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp Phạm vi nghiên cứu: Thực trạng hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH Việt Thắng giai đoạn 2011 – 2013 Phƣơng pháp nghiên cứu: Phương pháp nghiên cứu vận dụng đè tài chủ yếu phương pháp so sánh đối chiếu tổng hợp số liệu thực tế thu thập q trình thực tập cơng ty Kết cấu khóa luận Ngồi mở đầu kết luận khóa luận gồm chương: Chƣơng 1: Cơ sở lý luận chung hiệu sử dụng vốn lƣu động doanh nghiệp Chƣơng 2: Thực trạng hiệu sử dụng vốn lƣu động Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng Chƣơng 3: Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lƣu động Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng Do hạn chế trình độ nhận thức thời gian thực tập, khóa luận cịn nhiều thiếu sót Em mong nhận đóng góp từ phía thầy, giáo để luận hồn thiện hơn, giúp em hiểu sâu sắc đề tài lựa chọn Thang Long University Library MỤC LỤC Trang LỜI MỞ ĐẦU CHƯƠNG CƠ SỞ LÝ LUẬN CHUNG VỀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TRONG DOANH NGHIỆP 1.1 Tổng quan vốn lƣu động 1.1.1 Khái niệm vốn lưu động 1.1.2 Đặc điểm vốn lưu động 1.1.3 Phân loại vốn lưu động 1.1.4 Vai trò vốn lưu động hoạt động sản xuất kinh doanh 1.1.5 Nguyên tắc phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động 1.1.6 Chính sách quản lý vốn lưu động 1.2 Hiệu sử dụng vốn lƣu động doanh nghiệp 11 1.2.1 Khái niệm hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 11 1.2.2 Sự cần thiết việc nâng cao hiệu sử dụng VLĐ doanh nghiệp 12 1.2.3 Các tiêu đánh giá hiệu sử dụng VLĐ doanh nghiệp 13 1.2.4 Các nhân tố ảnh hưởng tới hiệu sử dụng VLĐ doanh nghiệp 22 CHƯƠNG THỰC TRẠNG VỀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN VIỆT THẮNG 27 2.1 Tổng quan Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 27 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển Cơng ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 27 2.1.2 Cơ cấu tổ chức Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 28 2.1.3 Khái quát ngành nghề kinh doanh Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng……… 30 2.1.4 Quy trình hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng……… 31 2.1.5 Kết hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng……… 33 2.1.6 Tình hình Tài sản –Nguồn vốn Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 36 2.1.7 Cơ cấu vốn lưu động công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 42 2.1.8 Nhu cầu vốn lưu động 44 2.1.9 Chính sách quản lý vốn lưu động 45 2.2 Thực trạng hiệu sử dụng vốn lưu động công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng… 46 2.2.1 Các tiêu tài đánh giá tổng hợp hiệu sử dụng vốn lưu động công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 46 Các tiêu đánh giá hiệu sử dụng phận cấu thành vốn lưu động 52 2.3 Đánh giá hiệu sử dụng vốn lƣu động Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng… 59 2.3.1 Những kết đạt 59 2.3.2 Những hạn chế 60 2.3.3 Nguyên nhân 61 CHƯƠNG GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN VIỆT THẮNG 63 3.1 Mục tiêu định hướng phát triển Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng… 63 3.1.1 Nhận xét môi trường kinh doanh doanh nghiệp 63 3.1.2 Định hướng phát triển Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 66 3.2 Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu quản lý vốn lƣu động Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 66 3.2.1 Xác định nhu cầu vốn lưu động 66 3.2.2 Tìm kiếm lựa chọn nguồn tài trợ cho vốn lưu động 69 3.2.3 Quản lý khoản phải thu, hạn chế tối đa lượng vốn bị chiếm dụng 69 3.2.4 Quản lý hàng tồn kho, giảm thiểu chi phí lưu kho 72 3.2.5 Quản lý tốt chi phí giá vốn hàng bán chi phí hoạt động 73 3.2.6 Giải pháp khác 74 KẾT LUẬN TÀI LIỆU THAM KHẢO Thang Long University Library DANH MỤC VIẾT TẮT DN Doanh nghiệp GVHB Giá vốn hàng bán NVL Nguyên vật liệu TNHH Tài sản ngắn han VCSH Vốn chủ sở hữu VLĐ Vốn lưu động DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU, HÌNH VẼ, ĐỒ THỊ, CÔNG THỨC Bảng 2.1 Tỷ trọng tiền khoản tương đương tiền 38 Bảng 2.2.Tình hình nguồn vốn cơng ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng giai đoạn 2011 - 2013 41 Bảng 2.3 Nhu cầu vốn lưu động 44 Bảng 2.4 Chỉ tiêu khả sinh lời Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 46 Bảng 2.5 Chỉ tiêu ROA, ROE theo phương pháp Dupont 48 Bảng 2.6 Hệ số nợ vốn chủ sở hữu 51 Bảng 2.7 Tốc độ luân chuyển hàng tồn kho 52 Bảng 2.8 Bảng chi tiết hàng tồn kho công ty giai đoạn 2011 – 2013 53 Bảng 2.9 Tốc độ luân chuyển khoản phải thu 54 Bảng 2.10 Tốc độ luân chuyển khoản phải trả 54 Bảng 2.11 Vòng quay vốn lưu động 56 Bảng 2.12 Hệ số đảm nhiệm vốn lưu động 57 Bảng 2.13 Hệ số đảm nhiệm vốn lưu động 58 Bảng 2.14 Tỷ suất sinh lời vốn lưu động 59 Bảng 3.1 Bảng cân đối kế tốn tính số dư bình qn năm 2013 68 Bảng 3.2 Tỷ lệ doanh thu khoản mục có quan hệ chặt chẽ 68 Bảng 3.3 Mức độ hoàn trả nợ khách hàng 70 Bảng 3.4 Bảng theo dõi tuổi khoản phải thu công ty năm 2013 71 Biểu đồ 2.1 Khả tốn Cơng ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 49 Biểu đồ 2.2 Thời gian luân chuyển vốn lưu động 57 Hình 1.1 Mơ hình sách quản lý VLĐ cấp tiến Hình 1.2 Mơ hình sách quản lý VLĐ thận trọng 10 Hình 1.3 Mơ hình sách quản lý VLĐ dung hòa 11 Sơ đồ 2.1 Cơ cấu tổ chức máy Công ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 28 Sơ đồ 2.2 Quy trình hoạt động kinh doanh cơng ty trách nhiệm hữu hạn Việt Thắng 31 Thang Long University Library