Rủi ro và đánh giá rủi ro trong quá trình thẩm định dự án xin vay vốn tại Ngân hàng cổ phần Các doanh nghiệp ngoài quốc doanh VPBank.DOC

Rủi ro và đánh giá rủi ro trong quá trình thẩm định dự án xin vay vốn tại Ngân hàng cổ phần Các doanh nghiệp ngoài quốc doanh VPBank

MỤC LỤC

DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT DANH MỤC SƠ ĐỒ BẢNG BIỂU

LỜI MỞ ĐẦU 1

CHƯƠNG 1: THỰC TRẠNG VỀ CÔNG TÁC ĐÁNH GIÁ RỦI RO TRONG THẨM ĐỊNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ XIN VAY VỐN TẠI NGÂN HÀNG VPBANK 3

1 Khái quát về Ngân hàng cổ phần các doanh nghiệp ngoài quốc doanh VPBank 3

1.1 Sơ lược về sự hình thành và phát triển của Ngân hàng VPBank 3

1.2 Cơ cấu tổ chức và chức năng nhiệm vụ của các phòng ban 6

1.2.1 Cơ cấu tổ chức 6

1.2.2 Chức năng nhiệm vụ của các phòng ban VPBank Kinh Đô 8

1.2.2.1 Phòng Giao dịch- Kho quỹ 8

1.2.2.2 Phòng Phục vụ khách hàng Doanh nghiệp 10

1.2.2.3.Phòng phục vụ khách hàng cá nhân 11

1.2.2.4 Cơ cấu, chức năng và nhiệm vụ của Ban tín dụng 12

1.2.2.5.Phòng thẩm định tài sản đảm bảo 14

1.2.2.6 Phòng thanh toán quốc tế 15

1.3.1 Một số hoạt động chủ yếu của VPBank Kinh Đô 16

1.2 Lý luận về đánh giá rủi ro dự án đầu tư xin vay vốn tại Ngân hàng 18

1.2.1 Sự cần thiết phải thực hiện đánh giá rủi ro trong công tác thẩm đinh dự án xin vay vốn tại ngân hàng 18

1.2.2 Nội dung đánh giá rủi ro trong thẩm định dự án 19

1.2.2.1 Rủi ro về chủ đầu tư 21

1.2.2.2 Rủi ro dự án đầu tư 24

1.2.2.3 Rủi ro tín dụng (hay rủi ro cho vay) 27

1.3 Thực trạng đánh giá rủi ro trong thẩm định dự án xin vay vốn tại VPBank 30

1.3.1 Quy trình đánh giá rủi ro trong thẩm đinh dự án xin vay vốn tại ngân hàng 30

1.3.2 Phương pháp thực hiện đánh giá rủi ro 32

1.3.2.1 Phương pháp định tính 33

1.3.2.2 Phương pháp định lượng 36

1.4.2.2 Rủi ro của dự án đầu tư 42

1.5 Nhận xét công tác đánh giá rủi ro trong thẩm định dự án xin vay vốn tại ngân hàng .47

1.5.1 Những kết quả đạt được 47

1.5.2 Những mặt còn tồn tại và nguyên nhân 51

CHUƠNG 2: MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM HOÀN HIỆN CÔNG TÁC ĐÁNH GIÁ RỦI RO ĐỐI VỚI DỰ ÁN ĐÀU TƯ XIN VAY VỐN TẠI NGÂN HÀNG VPBANK.53 2.1 Định hướng của Ngân hàng VPBank trong thời gian tới 53

2.1.1 Về vốn và nguồn vốn 55

2.1.2 Về công tác thẩm đinh dự án 56

2.2 Một số giải pháp nhằm hoàn thiện chất lượng công tác đánh giá rủi ro trong thẩm định dự án xin vay vốn tại Ngân hàng VPBank 58

2.2.1 Tư vấn cho các dự án trong quá trình hoạt động 58

2.2.2 Nâng cao trình độ chuyên môn nghiệp vụ và đạo đức của cán bộ đánh giá rủi ro 59

2.2.3 Đẩy mạnh công tác hoàn thiện quy trình đánh giá rủi ro 61

2.2.4 Đa dạng hóa công tác đánh giá rủi ro 64

2.2.5 Giải pháp về chất lượng trang thiết bị ngân hàng 66

2.2.6 Giải pháp về xử lý nợ khó đòi 66

2.2.7 Nâng cao chất lượng thông tin trong đánh giá rủi ro 67

2.2.8 Lập phương án ngăn ngừa (khắc phục) rủi ro 69

2.3 Một số kiến nghị 70

2.3.1 Đề xuất với các Bộ, ngành liên quan 70

2.3.2 Đề xuất với Ngân hàng Nhà nước 72

2.3.3 Đề xuất với Ngân hàng VPBank 73

KẾT LUẬN 74 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO

DANH MỤC BẢNG BIỂU, SƠ ĐỒ

Bảng 1: Kết quả hoạt động kinh doanh……….…… 4

Bảng 2: Các tỷ lệ an toàn……… ……….5

Bảng 3:Bảng mẫu tính toán độ nhạy của dự án………36

Bảng 4: Các hạng mục đầu tư dự án lắp đặt nhà máy sản xuất ôxy hóa lỏng 3000m3/ h……… ……… ….40

Bảng 5: Thống kê thị trường tiêu thụ hiện tại và tương lai……… 44

Bảng 6: Thống kê khách hàng quen thuộc……… 46

Bảng 7 : Phân tích độ nhạy của dự án……… 48

Bảng 8: Tổng kết về hoạt động cho vay đối với dự án……….…49

Bảng 9: Tổng kết % thu nợ gốc và thu lãi với doanh số cho vay theo dự án………49

Bảng 10 : Chấm điểm rủi ro tín dụng………65

Bảng 11 : Đánh giá tài sản đảm bảo theo các tiêu chí……… 66

Bảng 12 : Đánh giá xếp hạng rủi ro……… 67

Sơ đồ 01: Sơ đồ tổ chức của VPBank Kinh Đô……… 7

Sơ đồ 2: Nội dung quản lý rủi ro của VPBank……….…19

Sơ đồ 3: Quy trình quản trị rủi ro nói chung……….29

Sơ đồ 4: Các loại rủi ro của dự án xin vay vốn……….30

Sơ đồ 5 : Vị trí của thẩm định rủi ro trong quy trình thẩm định dự án VPBank… 32

Sơ đồ 6: Quy trình đánh giá rủi ro cần xây dựng……… …63

Sơ đồ 7: Mô hình 5 lực lượng cạnh tranh của Porter……… 67

LỜI MỞ ĐẦU

Nền kinh tế sẽ không thể phát triển nếu không có hoạt động kinh doanh đầu tư Hoạt động đầu tư được coi như chìa khoá, tiền đề cho sự phát triển Hoạt động đầu tư có rất nhiều hướng, trong đó kế hoạch hoá đầu tư đã cụ thể hoá các kế hoạch đầu tư là một hướng quan trọng Dự án đầu tư là một hình thức cụ thể hoá các kế hoạch đầu tư Đầu tư theo dự án được xem như là một hình thức đầu tư có căn bản nhất và sẽ đem lại hiệu quả kinh tế, phòng ngừa được những rủi ro

Nhưng hầu hết các dự án đầu tư không thể tự tài trợ toàn bộ vốn, vốn luôn là vấn đề quan tâm hàng đầu khi bắt tay vào thực hiện bất kỳ dự án nào Có rất nhiều phương án tài trợ vốn song thông qua các Ngân hàng thương mại (NHTM) vẫn là sự lựa chọn hàng đầu đối với các dự án đầu tư bởi tính ưu việt hơn các hình thức cấp tín dụng khác.

NHTM là hệ thần kinh, trái tim của nền kinh tế, là dấu hiệu báo hiệu trạng thái sức khoẻ của nền kinh tế Các ngân hàng mạnh, nền kinh tế mạnh Ngược lại, các ngân hàng yếu, nền kinh tế sẽ yếu kém Thậm chí nếu ngân hàng đổ vỡ nền kinh tế sẽ lâm vào khủng hoảng và sụp đổ.

Với tư cách là tổ chức trung gian tài chính nhận tiền gửi và tiến hành các hoạt động cho vay và đầu tư NHTM đã thâm nhập vào mọi lĩnh vực kinh tế - xã hội như là người mở đường, người tham gia, người quyết định đối với mọi quá trình sản xuất kinh doanh NHTM ngày càng đóng vai trò là trung tâm tiền tệ, tín dụng và thanh toán của các thành phần kinh tế, là định chế tài chính quan trọng nhất của nền kinh tế.

Nhưng cho vay theo dự án tiềm ẩn rất nhiều nguy cơ rủi ro, xuất phát từ chính đặc điểm của dự án đầu tư là thời gian thực hiện dài, cần nguồn vốn lớn đồng thời lại tồn tại độ trể thời gian trong đầu tư Rủi ro đối với dự án ảnh hưởng không nhỏ đến hoạt động của ngân hàng làm giảm lợi nhuận đáng kể và suy giảm uy tín của ngân hàng trên thị trường

án đầu tư và hoạt động cấp tín dụng của ngân hàng song việc giảm thiểu và hạn chế là hoàn toàn có thể làm được

Trong quá trình thực tập tại Ngân hàng Các doanh nghiệp ngoài quốc doanh Việt Nam VPBank, nhận thức được tầm quan trọng của vấn đề em đã chọn nghiên cứu đề tài

“Rủi ro và đánh giá rủi ro trong quá trình thẩm định dự án xin vay vốn tại Ngân hàngcổ phần Các doanh nghiệp ngoài quốc doanh VPBank”.

Chuyên đề thực tập gồm hai chương :

Chương 1: Thực trạng về công tác đánh giá rủi ro trong thẩm định dự án đầ tưxin vay vốn tại Ngân hàng VPBank.

Chương 2: Một số giải pháp nhằm hoàn thiện công tác đánh giá rủi ro đốivới dự án đầu tư xin vay vốn tại Ngân hàng.

Do giới hạn về trình độ, kinh nghiệm và thời gian tìm hiểu thực tế, vì vậy bài viết của em không tránh khỏi những hạn chế, thiếu sót Em rất mong nhận được sự đóng góp giúp đỡ, đóng góp ý kiến và chỉ bảo tậm tình của các thầy cô giáo và các cô, chú cán bộ tại Chi nhánh để bài viết thêm hoàn thiện.

Em rất cảm ơn sự giúp đỡ của Th.s Phan Thu Hiền và các anh chị Phòng phục vụ khách hàng doanh nghiệp VPBank Kinh Đô đã giúp đỡ em hoàn thành chuyên đề.

CHƯƠNG 1: THỰC TRẠNG VỀ CÔNG TÁC ĐÁNH GIÁRỦI RO TRONG THẨM ĐỊNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ XIN VAY

VỐN TẠI NGÂN HÀNG VPBANK.

1 Khái quát về Ngân hàng cổ phần các doanh nghiệp ngoài quốc doanh VPBank.

1.1 Sơ lược về sự hình thành và phát triển của Ngân hàng VPBank.

NHTM Cổ phần các Doanh nghiệp Ngoài quốc doanh Việt Nam (VPBANK) được thành lập theo Giấy phép hoạt động số 0042/NH-GP của Thống đốc Ngân hàng Nhà nước Việt Nam cấp ngày 12 tháng 8 năm 1993 với thời gian hoạt động 99 năm Ngân hàng bắt đầu hoạt động từ ngày 04 tháng 9 năm 1993 theo Giấy phép thành lập số 1535/QĐ-UB ngày 04 tháng 09 năm 1993

Các chức năng hoạt động chủ yếu của VPBank bao gồm: Huy động vốn ngắn hạn, trung hạn và dài hạn, từ các tổ chức kinh tế và dân cư; Cho vay vốn ngắn hạn, trung hạn và dài hạn đối với các tổ chức kinh tế và dân cư từ khả năng nguồn vốn của ngân hàng; Kinh doanh ngoại hối; chiết khấu thương phiếu, trái phiếu và các chứng từ có giá khác; Cung cấp các dịch vụ giao dịch giữa các khách hàng và các dịch vụ ngân hàng khác theo quy định của Ngân hàng Nhà nước (NHNN) Việt Nam Vốn điều lệ ban đầu khi mới thành lập là 20 tỷ VND Sau đó, do nhu cầu phát triển, theo thời gian VPBank đã nhiều lần tăng vốn điều lệ Đến tháng 8/2006, vốn điều lệ của VPBank đạt 500 tỷ đồng Tháng 9/2006, VPBank nhận được chấp thuận của NHNN cho phép bán 10% vốn cổ phần cho cổ đông chiến lược nước ngoài là Ngân hàng OCBC - một Ngân hàng lớn nhất Singapore, theo đó vốn điều lệ sẽ được nâng lên trên 750 tỷ đồng Tiếp theo, đến cuối năm 2006, vốn điều lệ của VPBank sẽ tăng lên trên 1.000 tỷ đồng, xấp xỉ 2000 tỷ đồng vào cuối quý 4 năm 2007 Và hiện nay, đã tăng lên 2200 tỷ đồng tính đến hết năm 2008 vừa qua.

Trong suốt quá trình hình thành và phát triển, VPBank luôn chú ý đến việc mở rộng quy mô, tăng cường mạng lưới hoạt động tại các thành phố lớn Tính đến tháng 8 năm 2008, hệ thống VPBank có tổng cộng 53 điểm giao dịch gồm có: Hội

sở chính tại Hà Nội, 30 Chi nhánh và 23 phòng giao dịch tại các Tỉnh, Thành phố lớn của đất nước là Hà Nội, Thành phố Hồ Chí Minh, Hải Phòng, Thừa Thiên Huế, Đà Nẵng, Cần Thơ, Quảng Ninh, Vĩnh Phúc; Bắc Giang và 2 Công ty trực thuộc Hiện tại VPBank đã có 90 Chi nhánh và Phòng giao dịch hoạt động tại 34 tỉnh, thành trên cả nước

Số lượng nhân viên của VPBank trên toàn hệ thống tính đến nay có trên 2.600 người, trong đó phần lớn là các cán bộ, nhân viên có trình độ đại học và trên đại học (chiếm 87%) Nhận thức được chất lượng đội ngũ nhân viên chính là sức mạnh của ngân hàng, giúp VPBank sẵn sàng đương đầu được với cạnh tranh, nhất là trong giai đoạn đầy thử thách sắp tới khi Việt Nam bước vào hội nhập kinh tế quốc tế Chính vì vậy, những năm vừa qua VPBank luôn quan tâm nâng cao chất lượng công tác quản trị nhân sự

Phấn đấu trong một vài năm tới trở thành ngân hàng bán lẻ hàng đầu khu vực phía Bắc và nằm trong nhóm 5 Ngân hàng dẫn đầu các Ngân hàng TMCP trong cả nước Hoạt động của ngân hàng trong những năm gần đây rất khả quan.

Bảng 1: Kết quả hoạt động kinh doanh

Nguồn: Báo cáo thường niên VPBank

Các tỷ lệ an toàn vốn được VPBank duy trì theo đúng quy định của NHNN, cụ thể các tỷ lệ an toàn vốn của VPBank các năm gần đây như sau:

Bảng 2: Các tỷ lệ an toàn

`Nguồn: Báo cáo thường niên VPBank

Hiện nay mức độ cạnh tranh giữa các ngân hàng ngày càng gay gắt, cả trong lĩnh vực huy động vốn, cho vay, phát triển dịch vụ và thu hút chất xám… Nhận thức được điều này, nhờ kịp thời tận dụng được thời cơ, cùng với những nỗ lực cao của Hội đồng quản trị, Ban điều hành cùng toàn thể đội ngũ cán bộ nhân viên, VPBank đã đạt được những thành tựu rất đáng ghi nhận trong những năm vừa qua Năm 2007 được coi là năm được mùa của hệ thồng các ngân hàng thương mại cổ phần trong đó có VPBank với những con số hết sức ấn tượng: Tổng tài sản đạt 18.200 tỷ đồng, tăng 78%, tổng nguồn vốn huy động hơn 15.000 tỷ đông, tăng 163% Tỷ lệ nợ xấu là 0,49% - đây là tỷ lệ gần như thấp nhất trong hệ thống các NHTM cổ phần Trong những năm qua cũng là những năm VPBank hoàn thành nhiều dự án lớn, có ý nghĩa sống còn với hoạt động của ngân hàng: hoàn thành dự án hiện đại hóa công nghệ ngân hàng lõi Core Bank: Phát hành 2 loại thẻ đầu tiên tại Việt Nam áp dụng công nghệ chip theo tiêu chuẩn EMV: VPBank Platium Master Card – thẻ hàng cao cấp và VPBank mc2 Master Card – thẻ dành cho giới trẻ năng động, sành điệu; Phát triển mạng lưới với hơn 150 chi nhánh và Phòng giao dịch nhằm nâng cao năng lực cạnh tranh và phát triển dịch vụ tốt hơn cho khách hàng Mặt khác, nguồn nhân lực đươc bổ sung thêm 15% so với năm 2007 mặc dù năm 2008 là một năm đầy khó khăn, số lượng nhân viên bị mất việc là không ít trong các doanh nghiệp nói chung Ngày nay, thương hiệu ngân hàng ngày càng được khách hàng biết đến, bộ máy quản trị điều hành tiếp tuc duy trì ổn định và phát triển vững mạnh, phúc lợi cho cán bộ công nhân viên không ngừng được cải thiện.

Nằm trong chuỗi các hoạt động hướng tới kỷ niệm 15 năm thành lập (12/8/1993 – 12/8/2008), ngày 18/7/2008, VPBank sẽ chính thức khai trương Chi nhánh Kinh Đô tại địa chỉ 292 Tây Sơn, Quận Đống Đa, Hà Nội Đây là chi nhánh cấp I thứ 5 cũng là trung tâm lợi nhuận thứ 5 của VPBank trên địa bàn Hà Nội (4 chi nhánh cấp I khác hiện đang hoạt động là Hà Nội, Thăng Long, Ngô Quyền và Đông Đô) Thực chất VPBank Kinh Đô là chi nhánh cấp 1 phát triển lên từ chi nhánh cấp 2 VPBank Thanh Xuân VPBank Thanh Xuân được thành lập ngày 30/5/2005 theo công văn chấp thuận số 365/NHNN – HAN7 của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam Mặc dù mới phát triển lên thành chi nhánh cấp 1 nhưng trong thời gian hoạt động tuy không dài nhưng với nỗ lực của mình đặc biệt là đội ngũ nhân viên cũ giàu kinh nghiệm, nhân viên mới năng động nhiệt tình, dần dần VPBank Kinh Đô đã trở thành địa chỉ quen thuộc ngay cả đối với những khách hàng khó tính nhất.

1.2 Cơ cấu tổ chức và chức năng nhiệm vụ của các phòng ban1.2.1 Cơ cấu tổ chức

Ngay từ khi thành lập VPBank Kinh Đô đã xây dựng mô hình tổ chức quy củ, đầy đủ chức năng và các phòng ban như các chi nhánh cấp 1 khác trên địa bàn thành phố và theo đúng mô hình tổ chức trong điều lệ của Ngân hàng Hệ thống nhân sự của các phòng ban cũng đang trong quá trình hoàn thiện và bổ sung Hiện tại cơ cấu tổ chức tại chi nhánh như sau:

Sơ đồ 01: Sơ đồ tổ chức của VPBank Kinh Đô

Trong đó:

- Giám đốc Chi nhánh Kinh Đô có trách nhiệm :

Điều hành hoạt động của Chi nhánh, phòng giao dịch đúng pháp luật, đúng thể lệ, chế độ của ngân hàng nhà nước và của VPBank.

Lập kế hoạch kinh doanh cho chi nhánh phù hợp với đặc điểm, tình hình của địa phương và chiến lược kinh doanh của VPBank.

Tổ chức thực hiện các nhiệm vụ của chi nhánh được quy định theo quy chế Quản lý nhân sự các nhiệm vụ của chi nhánh theo quy định của VPBank Kiến nghị và chủ động đề xuất với Tổng Giám Đốc.

Kiểm tra, giám sát, đôn đốc các bộ phận nghiệp vụ, nhân viên dưới quyền, các đơn vị trực thuộc (nếu có) về việc thực hiện nghiệp vụ, chấp hành các chính sách, chế độ của Nhà nước, thể lệ, chế độ của NHNN và của VPbank Báo cáo lên ban Tổng Giám đốc nội dung các vụ việc về tham nhũng, tiêu cực (nếu có) tại đơn vị.

Xử lý theo quyền hạn trách nhiệm được Tổng Giám đốc giao và kiến nghị cấp có thẩm quyền xử lý những vi phạm về các nghiệp vụ và dịch vụ Ngân hàng có liên quan đến hoạt động kinh doanh của Chi nhánh.

Khi có nhu cầu mở phòng giao dịch, Giám đốc chi nhánh lập phương án mở phòng giao dịch trình Tổng Giám đốc xem xét (nếu phòng giao dịch trực thuộc chi nhánh cấp 2 thì Giám đốc chi nhánh cấp 2 thì Giám đốc chi nhánh cấp 1 trực tiếp quản lý có ý kiến trình Tổng Giám đốc xin mở phòng giao dịch).

- Phó Giám Đốc chi nhánh có nhiệm vụ và quyền hạn.

Được Giám đốc Chi nhánh uỷ nhiệm chỉ đạo, điều hành một số mặt công tác, ký thay Giám Đốc và chịu trách nhiệm trước Giám Đốc về các nhiệm vụ phân công Khi Giám đốc vắng mặt, Phó Giám đốc được uỷ quyền thay thế Giám đốc giải quyết công việc của Chi nhánh, phải chịu trách nhiệm và báo cáo lại Giám đốc về những công việc đã giải quyết trong thời gian thay thế.

1.2.2 Chức năng nhiệm vụ của các phòng ban VPBank Kinh Đô

1.2.2.1 Phòng Giao dịch- Kho quỹ

 Bộ máy nghiệp vụ của Phòng Giao dịch – Kho quỹ gồm:

1) Tổ kế toán – Giao dịch thực hiện chức năng của phòng Kế toán Tin học và phòng Giao dịch kho quỹ.

2) Tổ Tín dụng thực hiện chức năng nhiệm vụ của phòng phục vụ khách hàng cá nhân, phòng phục vụ khách hàng doanh nghiệp, phòng thẩm định Tài sản đảm báo (TSĐB) và phòng thu hồi nợ.

3) Tổ hành chính (hoặc nhân viên hành chính).

 Chức năng và nhiệm vụ của phòng Giao dịch – Kho quỹ

- Chào đón khách hàng, giới thiệu và bán chéo sản phẩm, dịch vụ Ngân hàng - Giải đáp và hướng dẫn khách hàng sử dụng các tiện ích về sản phẩm, dịch vụ Ngân hàng.

- Giải đáp các thắc mắc, yêu cầu của khách hàng về sản phẩm Ngân hàng, về tài khoản của khách hàng.

- Thu nhập các thông tin về khách hàng, cập nhật thay đổi, bổ sung thông tin về khách hàng.

- Thực hiện mở các loại tài khoản khách hàng (tiền gửi, tiết kiệm, tiền vay…) và thay đổi, bổ sung các thông tin về các tài khoản khách hàng.

- Quản lý các loại tài khoản dùng trong giao dịch với khách hàng.

- Thực hiện các nghiệp vụ liên quan đến tài khoản tiền gửi như gửi tiền, rút tiền, chuyển tiền, uỷ nhiệm chi, uỷ nhiệm thu, phát hành séc, thanh toán séc, bảo chi séc giữ hộ, thu chi hộ.

- Thực hiện các nghiệp vụ liên quan đến tài khoản tiết kiệm như gửi tiền, rút tiền, chi trả vốn, lãi.

- Thực hiện giải ngân, thu vốn, thu lãi, hạch toán chuyển nợ quá hạn… trên tài khoản tiền vay.

- Thực hiện thu, chi trên tài khoản ký quỹ, thanh toán thư tín dụng… - Thực hiện chi trả lệnh chuyển tiền, mua séc du lịch.

- Thực hiện thu đổi ngoại tệ và tiền mặt cho khách hàng theo đúng các quy định về quản lý ngoại hối của NHNN và của VPBank.

- Cung cấp các thông tin về tài khoản, gửi giấy báo nợ, giấy báo có, sao kê tài khoản…cho khách hàng theo đúng chế độ và thẩm quyền quy định.

- Tính toán thu lãi, thu phí dịch vụ theo đề nghị của các phòng có liên quan và đúng với quy định của VPBank.

- Hạch toán kế toán các giao dịch với khách hàng, thực hiện nghiệp vụ chi, kiểm kê tiền mặt theo quy định

- Tiếp thu, ghi nhận các đề nghị, góp ý, phàn nàn của khách hàng về sản phẩm, dịch vụ Ngân hàng, hoặc về cung cách, thái độ phục vụ của nhân viên Ngân hàng.

- Thực hiện nghiệp vụ kho quỹ (thu chi, kiểm kê và bảo quản tiền), chỉ đạo các Phòng giao dịch thực thuộc thực hiện nghiệp vụ kho quỹ.

1.2.2.2 Phòng Phục vụ khách hàng Doanh nghiệp

- Lập kế hoạch cho vay, thu nợ của Chi nhánh theo tháng, quý, năm.

- Tiếp xúc, hướng dẫn khách hàng, bán chéo sản phẩm, dịch vụ Ngân hàng: Tư vấn, góp ý và đề xuất sản phẩm dịch vụ phục vụ yêu cầu của khách hàng; Kiến nghị sản phẩm, dịch vụ mới phục vụ khách hàng.

- Đề xuất điều chỉnh các quy định về hoạt động tín dụng cho phù hợp với thực tế trên địa bàn của Chi nhánh như: lãi suất, đối tượng vay, điều kiện vay, phương thức thanh toán nợ vay…

- Thu thập thông tin về khách hàng, thường xuyên theo dõi hoạt động của khách hàng, theo dõi sự biến chuyển ngành nghề của khách hàng: xây dựng tiêu chí thẩm định, đánh giá khách hàng và thực hiện phân loại khách hàng, xây dựng quan hệ khách hàng.

- Tiếp nhận hồ sơ vay, bảo lãnh (trong và ngoài nước) thanh toán, mua bán ngoại tệ… của khách hàng Thẩm định và có ý kiến đề xuất để cấp trên có cơ sở xem xét giải quyết; tập hợp hồ sơ, tài liệu, lập tờ trình thẩm định khách hàng về món vay, bảo lãnh (trong và ngoài nước) và cấp hạn mức tín dụng; thuyết trình về tờ trình thẩm định khách hàng trước Ban tín dụng/ Hội đồng tín dụng.

- Chịu trách nhiệm về mặt pháp lý liên quan đến hoạt động cấp tín dụng cho khách hàng, chẳng hạn như: Tính hợp pháp của tư cách pháp lý của khách hàng, tính hợp pháp của các nội dung Hợp đồng tín dụng nhằm đảm bảo quyền lợi của VPBank khi tranh chấp, khiếu kiện.

- Thường xuyên kiểm tra, giám sát tình hình hoạt động, sản xuất, kinh doanh của khách hàng sau khi VPBank đã cấp tín dụng.

- Đôn đốc thu hồi nợ: thường xuyên đánh giá lại khách hàng và các món vay, bảo lãnh, đề xuất gia hạn nợ, điều chỉnh kỳ hạn nợ, đề xuất điều chỉnh lãi, miễn lãi,

giảm lãi tiền vay cho khách hàng, đề xuất giải chấp tài sản thế chấp, cầm cố, xoá đăng ký Giao dịch bảo đảm.

- Đề xuất chuyển món vay sang nợ khó đòi; chuyển hồ sơ khách hàng có vấn đề hoặc khoản vay khó đòi sang phòng (bộ phận) thu hồi nợ để xử lý theo pháp luật.

- Phân tích, tổng hợp, báo cáo tình hình hoạt động cho vay/bảo lãnh tại Chi nhánh - Lưu trữ các chứng từ, tài liệu, giấy tờ liên quan đến khách hàng, đến tình hình hoạt động, sản xuất, kinh doanh của khách hàng: lưu trữ các hợp đồng tín dụng, hợp đồng bảo đảm tài sản và các chứng từ liên quan.

1.2.2.3.Phòng phục vụ khách hàng cá nhân

- Nghiên cứu thị trường, tìm hiểu nhu cầu khách hàng, đề xuất chính sách tiếp thị khách hàng theo từng đối tượng, chú trọng các khách hàng thuộc tầng lớp trung lưu trở lên: lập kế hoạch tiếp thị và thực hiện kế hoạch đã được duyệt: Nghiên cứu, đề xuất và thực hiện các hình thức quảng cáo thu hút khách hàng cá nhân.

- Tiếp xúc, hướng dẫn khách hàng, bán chéo sản phẩm, dịch vụ ngân hàng: Tư vấn, góp ý và đề xuất sản phẩm dịch vụ phục vụ yêu cầu của khách hàng: kiến nghị bán sản phẩm, dịch vụ mới phục vụ nhu cầu của khách hàng.

- Thu thập thông tin về khách hàng, thường xuyên theo dõi hoạt động của khách hàng, kịp thời phát hiện những dấu hiệu tốt hoặc không bình thường của khách hàng, xây dựng quan hệ khách hàng.

- Tiếp nhận hồ sơ vay, bảo lãnh… của khách hàng Thẩm định và có ý kiến đề xuất để cấp trên có cơ sở xem xét giải quyết; tập hợp hồ sơ, tài liệu, lập tờ trình thẩm định khách hàng về món vay, bảo lãnh; Thuyết trình về tờ trình thẩm định khách hàng trước Ban tín dụng/ hội đồng tín dụng

- Chịu trách nhiệm về mặt pháp lý liên quan đến hoạt động cấp tín dụng cho khách hàng, chẳng hạn như: Tính hợp pháp của tư cách pháp lý của khách hàng, tính hợp pháp của các nội dung Hợp đồng tín dụng… nhằm đảm bảo quyền lợi của VPBank.

- Thường xuyên kiểm tra, giám sát tình hình hoạt động sản xuất, kinh doanh của khách hàng sau khi VPBank đã cấp tín dụng.

- Đôn đốc thu hồi nợ: thường xuyên đánh giá lại khách hàng và các món vay, bảo lãnh; Đề xuất gia hạn nợ, điều chỉnh kỳ hạn nợ: Đề xuất điều chỉnh lãi; miễn lãi, giảm lãi tiền vay cho khách hàng: Đề xuất giải chấp tài sản thế chấp, cầm cố , xoá đăng ký giao dịch bảo đảm.

- Đề xuất chuyển món vay sang nợ khó đòi: Chuyển hồ sơ khách hàng có vấn đề hoặc khoản vay khó đòi sang phòng (bộ phận) thu hồi nợ để xử lý theo pháp luật - Phân tích, tổng hợp, báo cáo tình hình hoạt động cho vay/bảo lãnh tại Chi nhánh - Lưu trữ các chứng từ, tài liệu, giấy tờ liên quan đến khách hàng, đến tình hình hoạt động, sản xuất, kinh doanh của khách hàng; Lưu trữ các hợp đồng tín dụng, hợp đồng bảo đảm tài sản và các chứng từ liên quan.

1.2.2.4 Cơ cấu, chức năng và nhiệm vụ của Ban tín dụng

Tại mỗi Chi nhánh cấp 1 sẽ có một Ban tín dụng Ban tín dụng có trách nhiệm phê duyệt tín dụng tại trụ sở chính Chi nhánh cấp 1, các chi nhánh cấp 2 và các phòng giao dịch trực thuộc.

Cơ cấu nhân sự của Ban tín dụng gồm:

Mỗi Ban tín dụng gồm ít nhất 3 thành viên chính thức và có thể có thêm các thành viên dự khuyết (có 1 trưởng ban, 1 phó ban, các thành viên chính thức/dự khuyết), chọn từ các cán bộ lãnh đạo hoặc chuyên viên của Ngân hàng.

Giúp việc cho Ban tín dụng có một thư ký do nhân viên Văn phòng VPBank tại chi nhánh đảm nhiệm.

Ban tín dụng và các thành viên của Ban tín dụng do chủ tịch Hội đồng quản trị (HĐQT) ra quyết định thành lập hoặc bổ nhiệm theo đề nghị của Tổng Giám đốc.

 Chức năng :

Ban tín dụng (Ban TD) là cơ quan xét duyệt và quyết định về các vấn đề cho vay, bảo lãnh và mở L/C trong và ngoài nước, gia hạn, miễn giảm lãi… tại địa bàn

nhất định theo quy định của VPBank, trong phạm vi quyền phán quyết được quy định theo “Quy chế tổ chức và hoạt động của Ban tín dụng và Hội đồng tín dụng VPBank”.

 Nhiệm vụ

Xem xét và quyết định việc cho vay, bảo lãnh, mở L/C của VPBank đối với khách hàng.

Ban tín dụng tại các chi nhánh có nhiệm vụ và thẩm quyền xem xét, quyết định việc miễn giảm lãi tiền vay, phí ….đối với khách hàng theo quy chế miễn giảm lãi của VPBank.

Xem xét và kiến nghị HĐQT thay đổi chính sách tín dụng.

Xem xét và quyết định các vấn đề khác có liên quan đến tín dụng, đầu tư, bảo lãnh, thu hồi nợ của VPBank.

Thẩm quyền phán quyết của Ban tín dụng.

Ban tín dụng có thẩm quyền phán quyết tín dụng tử trên mức phán quyết của Tổng Giám đốc và Ban điều hành đến giới hạn tối đa sau.

Tổng dư nợ cho vay đối với mỗi khách hàng: Tối đa đến 2.000 triệu đồng Tổng mức cho vay, bảo lãnh, mở L/C với mỗi khách hàng: Tối đa đến 3.000 triệu đồng

Hạn mức phán quyết của Tổng Giám đốc và Ban điều hành do Chủ tịch HĐQT quy định trong từng thời kì Tuy nhiên đối với các khoản tín dụng thuộc hạn mức phán quyết của Tổng |Giám đốc và Ban điều hành, Các cá nhân được phân cấp, uỷ quyền quyết định vẫn có thể trình hồ sơ lên Ban tín dụng xét duyệt nếu thấy cần thiết.

 Nguyên tắc hoạt động.

- Trong quá trình thực hiện Ban tín dụng phải bám sát các chiến lược, chủ trương của HĐQT về hoạt động tín dụng trong từng thời kỳ.

- Các uỷ viên Ban tín dụng trực tiếp thực hiện các nhiệm vụ và tự chịu trách

- Trong các phiên họp của Ban tín dụng, tất cả các thành viên chính thức đều được triệu tập tham dự Trường hợp số thành viên chính thức không đủ số lượng quy định thì trưởng ban hoặc người được uỷ quyền triệu tập thêm thành viên dự khuyết tham dự họp cho đủ số lượng theo quy định.

- Các phiên họp của Ban tín dụng để quyết định cho vay/bảo lãnh trong nước phải có tối thiểu 3 thành viên dự họp và quyết định.

- Ban tín dụng hoạt động theo nguyên tắc biểu quyết nhất trí 100% với đầy đủ chữ kí của các thành viên tham dự Khi một thành viên đi công tác xa thì phải báo cáo cho trưởng Ban tín dụng về thời gian vắng mặt để chủ động trong kế hoạch triệu tập họp.

- Để thống nhất theo dõi hoạt động tín dụng và bảo lãnh, thư ký Ban tín dụng tại Chi nhánh có trách nhiệm báo cáo định kỳ hàng tuần, hàng tháng, hàng quý và hàng năm cho Tổng Giám đốc của Ban tín dụng trong kỳ.

1.2.2.5.Phòng thẩm định tài sản đảm bảo

Phòng thẩm định tài sản đảm bảo thi hành trách nhiệm an toàn tín dụng về mặt TSĐB Thẩm định và đánh giá đúng đắn các tài sản thế chấp, cầm cố bảo đảm khoản vay và bảo lãnh của khách hàng Chức năng chính của phòng thẩm định TSĐB:

+ Thực hiện việc thẩm định và đánh giá các TSĐB - Kiểm tra tính hợp lý, hợp pháp của TSĐB.

- Thẩm định và chịu trách nhiệm về giá trị thẩm định TSĐB.

+ Quan hệ với cơ quan định giá chuyên nghiệp bên ngoài để định giá các tài sản thế chấp cầm cố mà việc định giá vượt khả năng của Phòng;

+ Xây dựng và hoàn thiện hệ thống chuẩn mực trong việc định giá TSĐB phù hợp với tình hình thực tế và đảm bảo an toàn cho VPBank.

+ Xây dựng tiêu chuẩn phân hạng và thực hiện việc phân hạng TSĐB + Lập các văn bản thông báo việc thế chấp, cầm cố tài sản đảm bảo nợ vay.

+ Lập các văn bản thông báo việc thế chấp, cầm cố tài sản cho các cơ quan chức năng theo quy định của pháp luật.

+ Khai thác các hệ thống thuê kho bãi để quản lý tài sản cầm cố, soạn thảo các hợp đồng thuê kho, bãi.

+ Định kỳ tái định giá TSĐB, kiểm tra định kỳ và thường xuyên các TSĐB, hệ thống kho bãi và đề xuất các biện pháp xử lý kịp thời các vấn đề phát sinh để đảm bảo an toàn tín dụng.

+ Chỉ đạo, kiểm tra và hướng dẫn thực hiện nghiệp vụ đánh giá TSĐB trên địa bàn.

+ Sưu tầm, tập hợp các văn bản pháp luật, pháp quy của nhà nước về quản lý đất đai, nhà xưởng, kho bãi, các bảng giá đất, xây dựng.

1.2.2.6 Phòng thanh toán quốc tế

- Thực hiện đầy đủ các nghiệp vụ chuyên môn về bảo lãnh, thanh toán quốc tế (thư tín dụng, nhờ thu, bảo lãnh ngân hàng, chuyển tiền điện, thanh toán séc )

- Thực hiện và phát triển mạng lưới nghiệp vụ kiều hối trên địa bàn.

Định kỳ phân tích, tổng hợp tình hình hoạt động thanh toán quốc tế, kiều hối trong Chi nhánh.

- Đề xuất và kiến nghị với hội sở về việc cải tiến nghiệp vụ thanh toán quốc tế và kiều hối phù hợp với điều kiện trên địa bàn.

- Lưu trữ các hồ sơ thanh toán quốc tế, kiều hối trong Chi nhánh; - Chịu trách nhiệm quản lý mạng SWIFT, Test key của Chi nhánh.

- Giải quyết các vấn đề tranh chấp trong thanh toán quốc tế và kiều hối trong địa bàn.

1.3.1 Một số hoạt động chủ yếu của VPBank Kinh Đô

1.3.1.1 Nhận tiền gửi

Nếu như hoạt động cho vay là hoạt động sinh lời cho ngân hàng thì huy động tiền gửi được coi là tiền đề tạo nên sự hình thành và phát triển của nghiệp vụ cho vay, vì vậy mà các ngân hàng rất chú trọng vào hoạt động huy động tiền gửi Một nguồn quan trọng đó là các khoản tiền gửi của các tổ chức kinh tế và dân cư thông qua hình thức như huy động tiết kiệm…Khi thực hiện huy động vốn ngân hàng phải bỏ các khoản chi phí như: chi trả lãi, chi phí bảo quản và phải trả gốc và lãi đúng hạn hoặc trả gốc và một phần lãi (nếu có) khi khách hàng rút tiền trước thời hạn trong hợp đồng Để thu hút được khách hàng gửi tiền ngân hàng đã có nhiều hình thức khuyến mãi cho người gửi tiền như hình thức tiết kiệm trả lãi trước, tiết kiệm có thưởng, tiết kiệm dự thưởng…Đây được coi là nghiệp vụ quan trọng nhất trong việc tạo nguồn vốn của ngân hàng.

1.3.1.2 Cho vay

Cho vay từng lần:

Đối tượng khách hàng có nhu cầu vốn không thường xuyên hoặc có chu kỳ kinh doanh dài Mỗi nhu cầu vay vốn được lập hồ sơ, quản lý, theo dõi theo một hợp đồng tín dụng riêng Việc giải ngân có thể thực hiện làm nhiều lần trong một khoảng thời gian nhất định Khách hàng không thể vừa trả nợ vừa tiếp tục rút vốn vay xen kẽ nhau.

Cho vay theo hạn mức tín dụng:

Đây là nghiệp vụ tín dụng theo đó ngân hàng thoả thuận cấp cho khách hàng hạn mức tín dụng (HMTD) Hạn mức được cấp trên cơ sở kế hoạch sản xuất kinh doanh, nhu cầu vốn và vay vốn của khách hàng Mỗi lần rút vốn khách hàng không cần ký Hợp đồng tín dụng mà chỉ cần lập “giấy đề nghị giải ngân kiêm khế ước nhận nợ” kèm theo chứng từ về mục đích sử dụng vốn vay Mỗi khế ước thời hạn tối đa là 12 tháng nhưng không được vượt quá 3 tháng sau ngày hiệu lực cuối cùng

của HMTD HMTD cũng có thể sử dụng để bảo đảm cho việc mở L/C, bảo lãnh tại VPBank.

Cho vay theo dự án đầu tư trung và dài hạn:

Phương thức nay áp dụng với khách hàng có nhu cầu vay vốn để thực hiện các dự án đầu tư phát triển sản xuất kinh doanh, dịch vụ và các dự án phục vụ đời sống Thời hạn vay thường trên 12 tháng trở lên, lãi suất cho vay thường là lãi suất thả nổi thời gian ân hạn phù hợp với thời gian thi công hoặc thời gian cần thiết để chuẩn bị đưa tài sản cố định vào sử dụng.

Cho vay chiết khấu chứng từ xuất khẩu :

Loại hồ sơ được nhận chiết khấu gồm có thư tín dụng xuất khẩu (L/C), bộ chứng từ nhờ thu kèm chứng từ trả ngay (D/P) Mức chiết khấu đối với L/C và D/P trả ngay tối đa 98% giá trị, còn L/C trả chậm tối đa 85% giá trị Thời hạn chiết khấu L/C hoặc D/P trả ngay tối đa 30 ngày L/C trả chậm sau ngày đáo hạn thanh toán 10 ngày.

Ngoài ra còn có các hình thức cho vay khác như: cho vay trả góp mua, sửa chữa, xây dựng nhà; cho vay trả góp mua ô tô, cho vay cầm cố ô tô cũ, cho vay du học…

1.3.1.3 Bảo lãnh

Nghiệp vụ bảo lãnh Ngân hàng là cam kết của ngân hàng bảo lãnh chịu trách nhiệm trả tiền thay cho bên được bảo lãnh, nếu bên được bảo lãnh không thực hiện đúng và đầy đủ các nghĩa vụ đã thoả thuận với bên yêu cầu bảo lãnh, được quy định cụ thể tại thư bảo lãnh của ngân hàng Bên được bảo lãnh có trách nhiệm thực hiện đầy đủ những cam kết của mình với bên yêu cầu bảo lãnh và với ngân hàng bảo lãnh.

1.3.1.4 Các sản phẩm thanh toán

VPBank thực hiện thanh toán bằng séc, uỷ nhiệm chi, nhờ thu… chuyển tiền thanh toán trong nước, thanh toán quốc tế bằng hình thức thư tín dụng, thanh toán nhờ thu

1.3.1.5 Các sản phẩm ngoại hối

VPBank thực hiện các hoạt động mua bán ngoại tệ giữa VNĐ với các đồng ngoại tệ khác, mua bán giữa các đồng ngoại tệ với nhau, mua bán ngoại tệ kỳ hạn, hoán đổi, mua bán quyền chọn ngoại tệ.

Ngoài ra còn có các sản phẩm dịch vụ khác như: sản phẩm thẻ ngân hàng (thẻ ghi nợ nội địa Autolink, thẻ tín dụng quốc tế Visa Card, Master Card), chuyển tiền kiều hối…

1.2 Lý luận về đánh giá rủi ro dự án đầu tư xin vay vốn tại Ngân hàng

1.2.1 Sự cần thiết phải thực hiện đánh giá rủi ro trong công tác thẩm đinhdự án xin vay vốn tại ngân hàng

Thực tế cho thấy bất kỳ hoạt động kinh doanh nào cũng tiềm tàng nhiều yếu tố rủi ro, chỉ có điều nó ở mức độ cao hay thấp mà thôi Đặc biệt rủi ro trong hoạt động ngân hàng, khi ngân hàng sụp đổ sẽ ảnh hưởng đến toàn bộ nền kinh tế, chính trị và xã hội của một đất nước Rủi ro là không thể tránh khỏi và cũng không có cách nào loại bỏ hoàn toàn, cách can thiệp tốt nhất là chấp nhận nó và tìm các biện pháp giảm thiểu ở mức thấp nhất.

Một đặc điểm quan trọng của đầu tư theo dự án là vòng đời của dự án thường rất dài và tồn tại độ trễ về thời gian do đó luôn gắn liền với các rủi ro Đồng thời khi đưa ra các quyết định đầu tư, các chủ dự án thường xem xét trên các số liệu giả định, do đó khó có thể lường trước được những bất trắc trong tuơng lai Hơn nữa trong điều kiện nền kinh tế nhiều biến động trái chiều và nhanh chóng như hiện nay chi phối khá lớn đến tính khả thi của các phương án đầu tư Có những dự án được đánh giá khả thi ngay từ khâu lập song khi đưa vào thực hiện gặp rất nhiều khó khăn, thậm chí nếu tiếp tục thực hiện còn không có khả năng bù lỗ nên đành phải chấm dứt trước thời hạn Điều này hoàn toàn không mong muốn và ảnh hưởng không những đến bản thân chủ đầu tư mà còn gây khó khăn đáng kể cho các tổ chức cấp tín dụng, các ngân hàng thương mại Đó cũng là lý do khi thẩm định dự án, các ngân hàng cần tính toán đầy đủ các rủi ro có thể xảy ra đối với dự án để có các

quyết định cấp tín dụng đúng đắn, mang lại hiệu quả cho doanh nghiệp đồng thời tránh được rủi ro cho chính bản thân các ngân hàng.

Là một ngân hàng thương mại hoạt động theo nguyên tắc tự chủ, đảm bảo an toàn và phát triển tốt, phục vụ mọi đối tượng khách hàng ở mức độ tốt nhất, VPBank luôn chú trọng đến công tác thẩm định dự án nói chung và thẩm định rủi ro nói riêng, bởi nó liên quan mật thiết đến sự phát triển của ngân hàng, đặc biệt khi số lượng các dự án vay vốn ngân hàng ngày càng nhiều về số luợng và quy mô vốn Thực hiện tốt công tác đánh giá rủi ro trong thẩm định dự án là cơ sở đảm bảo cho sự phát triển của ngân hàng và nâng cao vị thế của VPBank trên thị trường liên ngân hàng Ngược lại nếu công tác đánh giá rủi ro không được chú trọng đúng mức, đánh giá hời hợt và qua loa sẽ gây nên hiệu quả đáng kể Thứ nhất, nó làm giảm uy tín của ngân hàng trên thị trường liên ngân hàng và suy giảm lòng tin của khách hàng, họ không yên tâm khi gửi tiền hoặc thực hiện các giao dịch thông qua ngân hàng, thậm chí còn có thể mất di những khách hàng ruột của mình Điều này cực kỳ nguy hiểm bởi trong thực tế hiện nay chữ tín trong kinh doanh luôn được đặt lên hàng đầu, đặc biệt khi cạnh tranh lợi nhuận giữa các ngân hàng ngày càng gay gắt Thứ hai, nó làm giảm lợi nhuận từ hoạt động cho vay của VPBank - hoạt động đóng góp tới 16% lơi nhuận của VPBank Đánh giá rủi ro không chính xác sẽ đưa ra các quyết định cho vay sai lầm như cho vay dự án không khả thi, cho vay quá nhiều… làm công tác thu hồi vốn vay gặp khó khăn ảnh hưởng đến lợi nhuận và hoạt động của ngân hàng

Như vậy rõ ràng công tác đánh giá rủi ro có vai trò hết sức quan trọng trong thẩm định dự án đầu tư xin vay vốn tại ngân hàng, do đó tiến hành công tác này là cần thiết.

1.2.2 Nội dung đánh giá rủi ro trong thẩm định dự án

Việc quản lý rủi ro trong ngân hàng có thể được khái quát trong sơ đồ dưới đây

Sơ đồ 2: Nội dung quản lý rủi ro của VPBank

Hiện tại ở VPBank Kinh Đô đang áp dụng các biện pháp giảm thiểu rủi ro như sau:

Tránh rủi ro: không hoặc hạn chế cho vay các dự án đầu tư cảm thấy khả năng rủi ro cao, tính khả thi thấp, hoặc phương án kinh doanh không rõ ràng cụ thể.

Hạn chế rủi ro:

+ Tự hiện các quy định về an toàn tín dụng ghi trong luật các tổ chức tín dụng và các Quyết định của ngành ngân hàng.

+ Xác định danh mục các dự án tài trợ với mật độ rủi ro khác nhau.

+ Xác định các dấu hiệu của khoản vay có vấn đề, giới hạn các khoản tín dụng và đa dạng hóa các hình thức.

+ Quản lý các dự án đầu tư cho vay vốn, hỗ trợ hoạt động các dự án như cho vay thêm, giới hạn nợ, giảm lãi.

+ Quản lý nợ quá hạn, nợ khó đòi, thường xuyên phân kiểm tra phân loại các

Tự bảo hiểm: mua bảo hiểm tín dụng Phong tỏa rủi ro.

Chuyển giao rủi ro: bán nợ.

1.2.2.1 Rủi ro về chủ đầu tư

Trong quá trình thẩm định của VPBank trước khi quyết định cấp tín dụng, bao giờ đánh giá hồ sơ pháp lý và năng lực chủ đầu tư cũng là bước đầu tiên Bởi khách hàng hay chủ đầu tư là người có quyền quyết định tạo ra dự án và có trách nhiệm cao nhất với dự án Nếu ngay bản thân chủ đầu tư không hội đủ các điều kiện cần thiết thì dự án khó có tính khả thi Do đó, ngân hàng không cần tiến hành các bước thẩm định tiếp theo cũng đưa ra được quyết định không tài trợ vốn, vừa tiết kiệm đựoc chi phí vừa tiết kiệm được thời gian và nguồn nhân lực Nội dung đánh giá rủi ro từ phía khách hàng – chủ đầu tư gồm ba nội dung chủ yếu: Rủi ro về tính pháp lý của chue đầu tư; Rủi ro điều hành, quản lý; Rủi ro về năng lực tài chính.

Trước hết rủi ro về năng lực pháp lý của chủ đầu tư

Căn cứ để đánh giá về năng lực pháp lý vủa chủ đầ tư dựa vào hồ sơ, tài liệu mà khách hàng cung cấp theo yêu cầu của VPBank Sau đó, cán bộ thẩm định sẽ tiến hành so sánh những hồ sơ khách hàng đưa ra có phù hợp với tiêu chuẩn quy định của Ngân hàng Nhà nước và VPBank hay không Các tài liệu để đánh giá rủi ro khách hàng gồm có: Hồ sơ pháp lý của khách hàng, hồ sơ xin vay vốn, báo cáo hoạt động sản xuất kinh doanh và các tài liệu tham khảo khác…

Đối với khách hàng là tư nhân:

- Yêu cầu phải đủ 18 tuổi trở lên.

- Có đầy đủ năng lực hàh vi dân sự theo quy định của Bộ Luật dân sự, không bị quản thúc hay trong quá trình bị nghi vấn.

- Có chứng nhận về nhân thân như: Chứng minh nhân dân, hộ khẩu thương trú, xác nhận của chính quyền địa phương, tình trạng hôn nhân…

Đối với doanh nghiệp, hồ sơ chứng mianh năng lực pháp lý cần có:

Quyết định thành lập doanh nghiệp (quyết định thành lập doanh nghiệp đối với doanh nghiệp Nhà nước, các doanh nghiệp thành lập theo Luật công ty, Giấy phép đầu tư đối với doanh nghiệp hoạt động theo Luật đầu tư nước ngoài ), Giấy phép đăng ký kinh doanh.

Điều lệ của Công ty, doanh nghiệp.

Quyền hạn, trách nhiệm của các bên trong hợp đồng hợp tác kinh doanh hay hợp đồng liên doanh.

Tính pháp lý của các quyết định bổ nhiệm Giám đốc (Tổng Giám đốc), kế toán trưởng hoặc người quản lý tổ chức.

Biên bản họp HĐQT về việc quyết định xin vay vốn.

Rủi ro về năng lực quản lý điều hành của chủ đầu tư:

Trong quá rình thẩm định về năng lực điều hành của chủ đàu tư, ngân hàng quan tâm đến rủi ro xảy ra trong: Quản trị điều hành của lãnh đạo; rủi ro trong quá trình kinh doanh – hoạt động; Rủi ro ở phương án tổ chức bố trí lao động.

Đối với quản trị điều hành doanh nghiệp

Rủi ro phát sinh khi lãnh đạo không đủ trình độ lãnh đạo doanh nghiệp hay không còn đủ khả năng lãnh đạo do tuổi tác quá lớn Thường đối với các doanh nghiệp Nhà nước, khi đội ngũ cán bộ đã kiêm nhiệm quá lâu, kinh nghiệm tuy nhiều nhưng sự tiếp thu cái mới còn hạn chế do đó khả năng phản ứng lại những biến động nhánh chóng của thị trừong không còn nhạy bén kém linh hoạt và không còn phù hợp Hoặc cũng có thể trong trường hợp người lãnh đạo tuy giỏi chuyên môn nhưng không quan tâm hoặc không có khả năng đoàn kết thống nhất nội bộ thì hiệu quả điều hành cũng không cao, mang lại nhiều rủi ro tiềm ẩn Thậm chí rủi ro còn phát sinh khi doanh nghiệp chuyển đổi loại hình sản xuất kinh doanh hoặc thay đổi phương pháp kỹ thuật nhưng lãnh đạo chưa nắm bắt được chuyên môn trong lĩnh vực mới nên chắc chắn hiệu quả công tác điều hành không cao.

Đối với ngành nghề hoạt động kinh doanh

Thứ nhất, rủi ro xảy ra khi ngành nghề lĩnh vực kinh doanh không phù hợp với xu hướng phát triển của ngành, chiến luợc phát triển kinh tế của địa phương, vùng, miền.

Thứ hai, rủi ro khi lĩnh vực kinh doanh hiện tại của doanh nghiệp sai lệch so với ngành nghề ghi trong đăng ký kinh doanh hoặc không phù hợp với dự án dự kiến đầu tư Rõ ràng, khi không có chuyên môn về lĩnh vực đầu tư, không có sự hiểu biết về cái mà mình đang làm thì nguy cơ mang lại rủi ro rất cao.

Về tổ chức bố trí lao động, rủi ro về quy mô, cơ cấu tổ chức phân công lao động giữa các phòng ban và theo tiến độ của dự án; mô hiành tổ chức thiếu chuyên nghiệp và không linh hoạt dẫn đến thiếu sự phối hợp giữa các bộ phận, thiếu sự hỗ trợ lẫn nhau Thêm nữa là rủi ro về trình độ quản lý của cán bộ, ý thức của người lao động, tay nghề của người lao động thấp, hay hạn chế về nguồn lực trong nước.

Rủi ro về năng lực tài chính của chủ đầu tư:

Để đánh giá năng lực tài chính của doanh nghiệp, phải dựa vào các báo cáo tài chính mà doanh nghiệp cung cấp Sau khi đã thu thập được đầy đủ những tài liệu cần thiết, vận dụng các phương pháp phân tích đánh giá phù hợp cần xác định hệ thống các chỉ tiêu phân tích Bởi vì, các chỉ tiêu là sự biểu hiện bằng con số của quá trình và kết quả hoạt động trong sự thống nhất giữa mặt lượng và mặt chất, có thể là số tuyệt đối, số bình quân hay số tương đối… Các chỉ tiêu này có thể phản ánh tình hình tài chính của doanh nghiệp hoặc các chỉ tiêu phản ánh nguồn vốn và chính sách huy động vốn, các chỉ tiêu phản ánh tinh hình và khả năng thanh toán của doanh nghiệp, các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả sản xuất kinh doanh, hiệu quả sử dụng vốn sản xuất, các chỉ tiêu phản ánh tình hình đầu tư của doanh nghiệp, hoặc có thể tính ra cá chỉ tiêu tổng hợp, các chỉ tiêu chi tiết Chúng có thể được trình bày dưới dạng biểu mẫu, biểu đồ hay phương trình kinh tế…Qua đó có thể vận dụng các phương pháp thích hợp, giúp họ việc đánh giá sâu sắc trạng thái tài chính của doanh nghiệp Đồng thời cũng là cơ sở để dự báo, dự đoán xu thế phát triển tài chính của doanh nghiệp.

Rủi ro về tình hình tài chính của doanh nghiệp có thể xảy ra khi khả năng thanh toán của doanh nghiệp kém (như khả năng thanh toán của doanh nghiệp nhỏ hơn trung bình ngành) khi đó doanh nghiệp phải đi vay vốn với lãi suất cao hơn đưa đến rủi ro cao hơn Hoặc nếu doanh nghiệp có trị số của chỉ tiêu “Hệ số tài trợ” thấp, trị số chỉ tiêu “Hệ số nợ so với ốn chủ sở hữu” và “Hệ số nợ so với tổng nguồn vốn” cao sẽ rất khó khăn thuyết phục ngân hàng cấp tín dụng bởi vì rủi ro tiềm ẩn là 5 Điều kiện (Conditions)

Uy tín phản ánh sự chính trực của người đi vay, lịch sử hoạt động tín dụng, và mối quan hệ với Ngân hàng trong thời gian qua Cơ bản, Ngân hàng muốn thiết lập quan hệ tín dụng với những khách hàng có ý muốn trả nợ tốt Năng lực phản ánh tính hình thu nhập của người đi vay hoặc lưu chuuyển tiền tệ được thực hiện trong lưu chuyển hoạt động kinh doanh Vốn cũng là yếu tố phản ánh khả năng tài chính của khách hàng và được coi là điều kiện tiếp nhận vốn vay Tài sản đảm bảo sẽ bảo vệ quyền lợi cho Ngân hàng trong trường hợp khách hàng không hoàn trả khoản vay đúng hạn Cuối cùng, những điều kiện phản ánh điều kiện kinh tế vào thời điểm cho vay và khả năng ảnh hưởng đến người đi vay do nền kinh tế suy thoái hoặc tác động xấu của môi trường quốc tế, như khủng hoảng tài chính quốc tế chẳng hạn.

1.2.2.2 Rủi ro dự án đầu tư

Trong ba nội dung đánh giá rủi ro khi thẩm định dự án xin vay vốn tại Ngân hàng, rủi ro về dự án đầu tư là khía cạnh vô cùng quan trọng Quá trình đánh giá rủi

ro đối với dự án đầu tư tại Ngân hàng cấp vốn cũng giống như việc thẩm định khi ra quyết dịnh đầu tư Bao gồm các nội dung sau:

Rủi ro về thị trường của dự án

Thị trường là một khâu hết sức quan trọng quyết định sự thành bại của một dự án, do vậy thẩm định phương diện thị trường là một trong những nội dung không thể thiếu khi đánh giá tính khả thi của dự án đầu tư Việc đánh giá phải bao quát cả thị trường trong và ngoài nước

- Đối với thị trường trong nước: thói quen, tập quán tiêu dùng của người dân địa phương, tình hình phát triển kinh tế cũng như mức thu nhập bình quân đầu người của người dân từng vùng tiêu thụ và tốc độ gia tăng dân số hàng năm là những yếu tố ảnh hưởng rất lớn đến nhu cầu sản phẩm hiện tại và tương lai Khi xây dựng phương án đầu tư, doanh nghiệp không xem xét đầy đủ các yếu tố này sẽ dẫn đến rủi ro sản phẩm làm ra mà không có thị trường hoặc không được thị trường chấp nhận Hay như doanh nghiệp không xem xét đến các đối thủ tranh do đó dễ gặp rủi ro do mất thị trường.

- Đối với thị trường nước ngoài: rủi ro xảy ra khi các bị từ chối các hợp đồng bao tiêu sản phẩm, hợp đồng mua bán sản phẩm hay bi từ chối do cung cấp hàng hóa không đúng yêu cầu do đối tác đưa ra.

Rủi ro về khả năng cung ứng các yếu tố đầu vào

Khả năng cung ứng các yếu tố đầu vào liên quan tới nhu cầu nguyên vật liệu đầu vào, các nhà cung ứng, chính sách xuất – nhập khẩu, biến động về giá nhập khẩu, chính sách thuế, tỷ giá… Dựa trên cơ sở đó, cán bộ thẩm định rút ra hai vấn đề: Dự án có chủ động được nguồn nguyên vật liệu hay không và những thuận lợi và khó khăn khi không chủ động được nguồn nguyên vật liệu Bởi lẽ điều này ảnh hưởng rất lớn đến tiến độ và chất lượng thi công dự án.

Rủi ro về kỹ thuật của dự án

- Về phương diện này rủi ro liên quan đến các phương án lựa chọn máy móc

và tình huống để xem xét như: trình độ tiên tiến của công nghệ ở mức độ nào so với thế giới; công nghệ đó đã phù hợp với điều kiện Việt Nam hay chưa; giá cả máy móc, thiết bị và phương thức thanh toán hợp lý ở mức độ nào Sau đó cán bộ thẩm định phải đánh giá được công suất, số lượng, chủng loại máy móc thiết bị, tính đồng bộ của dây chuyền sản xuất; đánh giá sự hợp lý trong sự chuyển giao công nghệ, khả năng nắm bắt và vận hành của chủ đầu tư.

- Đối với các dự án lớn, tính chất kỹ thuật phức tạp thì vấn đề đảm bảo kỹ thuật giữ vai trò hàng đầu do đó cùng với cán bộ thẩm định Ngân hàng còn mời sự hợp tác của các chuyên gia trong lĩnh vực đó.

Rủi ro về tổng vốn đầu tư, cơ cấu nguồn vốn, tính khả thi của nguồn vốn

Về tổng vốn đầu tư: trường hợp tổng vốn đầu tư vượt quá xa so với dự kiến

ban đầu, dẫn đến mất cân đối vốn, làm thay đổi các chỉ tiêu hiệu quả tài chính, dòng tiền và khả năng trả nợ của dự án Nguyên nhân dẫn đến rủi ro này là do chủ đầu tư hoặc người lập dự án chưa tính toán đầy đủ các yếu tố gây tăng chi phí, trượt giá, phát sinh thêm khối lượng công việc, thay đổi tỷ giá ngoại tệ ( trong truờng hợp dự án sử dụng ngoại tệ) hay sự điều chỉnh sai lệch về suất vốn đầu tư, về những hạng mục khi thực hiện dự án.

Trong trường hợp tính toán sai lệch tổng mức vốn cần bỏ ra đển thực hiện đầu tư không chỉ gây ra rất nhiều khó khăn chính bản thân dự án mà còn ảnh hưởng lớn đến Ngân hàng cấp vốn.

Về cơ cấu vốn đầu tư: Theo quy định và quy chế cho vay hiện hành, có quy

định về mức tỷ lệ vốn tự có của chủ đầu tư khi xin vay vốn Ngân hàng Do đó trong nhiều trường hợp, doanh nghiệp không có đủ khả năng góp vốn, bởi vậy họ nâng tổng vốn đầu tư lên cao hơn nhiều so với thực tế để vay được nhiều hơn Rủi ro cơ cấu vốn đầu tư phát sinh Thêm vào đó khi khách hàng đưa ra con số tổng vốn đầu tư không chính xác thì dẫn tới cơ cấu vốn cũng sai lệch theo, không biết chính xác được tỷ lệ vốn góp từ các nguồn.

Về tiến độ đáp ứng nhu cầu vốn: Khi thực hiện dự án đầu tư việc cấp vốn theo

đúng tiến độ đã đề ra là vô cùng cần thiết Mỗi phần công việc trong đó là một mắt xích quan trọng liên kết dự án, thứ tự thực hiện các công việc đã được cân đối kỹ càng đảm bảo sự logic và hợp lý sao cho thời gian và chi phí ở mức tối thiểu Việc cấp vốn phải phù hợp với tiến trình này Rủi ro sẽ xảy ra khi tỷ lệ từng nguồn vốn tham gia trong từng giai đoạn không hợp lý, vốn đầu tư không được giải ngân theo đúng tiến độ… dẫn đến thiếu vốn để thực hiện dự án, làm chậm tiến độ thi công.

Để đánh giá rủi ro về khả năng đáp ứng vốn, cán bộ thẩm định phải tiến hành kiểm tra căn cử giải ngân vốn đối với khoản vay trung và dài hạn Dựa trên các căn cứ đã kiểm tra đó, Ngân hàng sẽ xem xét khách hàng có sử dụng vốn vay đúng mục đích hay không, đúng đối tượng cho vay hay không Đồng thời xem xét quá trình giải ngân vốn của khách hàng có hợp lý, đúng tiến độ hay không?

1.2.2.3 Rủi ro tín dụng (hay rủi ro cho vay)

Ngoài việc đánh giá các rủi ro đầu tư của dự án xin vay vốn, trong đánh giá rủi ro khi thẩm định loại dự án này phải xem xét đến rủi ro tín dụng Đây là rủi ro chính trong hoạt động cho vay của ngân hàng thương mại, nó cho ta biết liệu việc cho dự án vay có đảm bảo hay không Rủi ro này được thể hiện trong chính đặc điểm kinh doanh tín dụng của NHTM, bởi sản phẩm của hoạt động tín dụng là sản phẩm gián tiếp thỏa mãn nhu cầu của xã hội về hàng hóa, dịch vụ; quan hệ tín dụng lại hình thành trên cơ sở sự hoàn trả; lãi suất cho vay là giá cả của tín dụng Ngân hàng trong một thời gian nhất định.

Rủi ro tín dụng xảy ra khi không thu được đủ nợ theo đúng thỏa thuận trong hợp đồng tín dụng Không sử dụng đựoc các luồng thanh toán mà khách hàng đã cam kết thanh toán cho ngân hàng, hoặc rủi ro ngân hàng mất vốn.

- Rủi ro không thu đủ nợ khách hàng xảy ra khi khách hàng vay vốn gặp khó khăn về tài chính có thể không do họ cố tình mà do sự thay đổi khách quan tạo nên Ví dụ một sắc lệnh hoặc đạo luật mới của Chính phủ ban hành ảnh hưởng đến ngành nghề sản xuất kinh doanh Cũng có thể do thiếu thông tin về khách hàng hay

do cán bộ ngân hàng bất cập về trình độ hoặc đạo đức kém dẫn đến các hành vi cho vay khống; thẩm định dự án đầu tư, phương án kinh doanh không chính xác; giá trị của bảo đảm tiền vay không đủ yêu cầu…

- Rủi ro Ngân hàng mất vốn: xảy ra khi người vay cố ý không trả nợ hoặc vì lý do bất khả kháng như khách hàng bị tử vong hay mất tích…

- Rủi ro không sử dụng được các luồng thanh toán (TSĐB) mà khách hàng đã cam kết cho Ngân hàng.

Rủi ro về tài sản đảm bảo là rủi ro liên quan đến tài sản đảm bảo của khách hàng khi sử dụng vật đảm bảo để vay tiền của Ngân hàng Các loại tài sản đảm bảo gồm có:

+ Bảo đảm tièn vay bằng tài sản:

Rủi ro về tính hợp pháp của chủ quyền sở hữu: đối chiếu giữa các giáy tờ chứng nhận nhân thân người nắm giữ các giấy tờ có giá trị đó nếu có sai lệch, không hợp lý Rủi ro này xảy ra gây khó khăn cho viêc thu hồi tài sản đảm bảo.

Cũng có nhiều trường hợp rủi ro xảy ra khi tài sản dam rbảo giảm giá trị do mất mát, hư hỏng, hoặc suy giảm giá trị do thời gian… Khi đó nếu Ngân hàng muốn phát mại tài sản hoặc cho thuê phải tiến hành sửa chữa, đầu tư thêm làm tăng chi phí hoạt động của Ngân hàng, mặc dù thực tế giá trị thu hồi từ các tài sản này chưa chắc đã thu đủ nợ gốc Cộng thêm với những rắc rối liên quan đến quyền sở hữu nên giá trị bán đi thấp hơn giá trị thực tế của tài sản đó Đôi khi bỏ ra số tiền quá lớn mà mua lại tài sản “gán nợ” thì khách hàng sẽ thấy rất không thoải mái.Rủi ro này Ngân hàng hoàn toàn gánh chịu.

+ Bảo đảm tiền vay bằng các quyền.:

Các quyền dùng bảo đảm tiền vay gồm có: quyền tác giả, quyền sở hữu, quyền đòi nợ, quyền được hưởng lợi tức, quyền mua trước cổ phần, quyền thế chấp… Trên thực tế thực hiện bảo đảm tiền vay bằng cá quyền không phổ biến lắm và biện pháp này phải được sự hướng dẫn của Tổng Giám đốc hoặc người có thẩm quyền.

+ Bảo đảm tiền vay bằng bảo lãnh của thứ ba:

Trong tín dụng đối với bảo đảm tiền vay của bên thứ ba sử dụng để đảm bảo cho nghĩa vụ cầm cố, cán bộ tín dụng cần phải đánh giá các rủi ro sau: rủi ro về năng lực pháp lý, về tài chính, về uy tín của bên thứ ba và các rủi ro khác có thể xảy ra.

Rủi ro tín dụng xảy ra không chỉ bởi nguyên nhân chủ quan mà còn bởi các nhân tố bất khả kháng Nguyên nhân bất khả kháng tác động làm người vay mất khả năng thanh toán cho ngân hàng như: thiên tai, chiến tranh, sự thay đổi về chính sách kinh tế đột ngột, sắc thuế mới… vượt quá những dự đoán của bản thân doanh nghiệp và các chuyên gia đánh giá ban đầu Những thay đổi này thường xuyên xảy ra tuy không hoàn toàn khi nào cũng bất lợi và không phải lúc nào cũng vượt quá sự đánh giá của doanh nghiệp, song trong nhiều trường hợp, người vay bị tổn thất ảnh hưởng không nhỏ dến khả năng trả nợ cho ngân hàng Khi đó lợi nhuận của Ngân hàng giảm, ảnh hưởng trực tiếp đến hoạt động của ngân hàng.

Nguyên nhân thứ hai thuộc về chủ quan người vay, xuất phát từ trình độ yếu kém trong quản lý, dự đoán kinh doanh do đó không đánh giá chính xác được sự thay đổi của môi trường dẫn đến kết quả kinh doanh không như dự kiến và ảnh hưởng đến trả lãi và gốc vay Ngân hàng Cũng xuất phát từ kỳ vọng đạt được lợi nhuận cao, khách hàng sẵn sàng mạo hiểm tìm mọi thủ đoạn để đạt được muc đích như cung cấp thông tin sai lệch, mua chuộc cán bộ ngân hàng… Tuy nhiên cũng có trường hợp, người vay kinh doanh có lãi song vẫn không trả nợ cho ngân hàng đúng hạn, chây ỳ với ý chiếm dụng vốn ngân hàng càng lâu càng tốt.

Nguyên nhân thứ ba là ở chính bản thân Ngân hàng, do công tác cán bộ kém, không đủ trình độ đánh giá khách hàng hay làm không đến nơi đến chốn, hay cố ý làm sai…Một phần cũng do họ phải tiếp xúc với nhiều đối tượng khách hàng, nhiều ngành nghề khác nhau, nhiều vùng khác nhau nên cũng không thể nắm rõ hết được Hơn nữa, trong môi trường làm việc liên quan nhiều đến tiền bạc ngay bản thân họ cũng có lúc không tránh khỏi cám dỗ, tiếp tay cho khách hàng Như vậy nguyên nhân rủi ro là do cả trình độ và đạo đức nghề nghiệp của nhân viên.

1.3 Thực trạng đánh giá rủi ro trong thẩm định dự án xin vay vốn tại VPBank

1.3.1 Quy trình đánh giá rủi ro trong thẩm đinh dự án xin vay vốn tại ngân hàng

Nói chung quy trình đánh giá rủi ro thông thường đều tuân thủ theo logic sau:

Sơ đồ 3: Quy trình quản trị rủi ro nói chung

Khi cho vay các dự án đầu tư ngân hàng chịu tác động của ba loại rủi ro bao gồm: rủi ro từ phía bản thân khách hàng (chủ đầu tư), rủi ro sẵn có từ phía dự án đầu tư và rủi ro tín dụng Ba loại rủi ro này có liên hệ mật thiết với nhau, khi tiến hành đánh giá phải xem xét cả ba, không được bỏ qua hay xem nhẹ bất cứ yếu tố nào, đồng thời một trong ba nội dung không đảm bảo tin cậy thì dự án sẽ không Nhận diện rủi ro Phân tích, đánh

giá rủi ro Quản trị rủi ro

Nội dung đánh giá rủi ro từ phía khách hàng chủ yếu xem xét về năng lực pháp lý, quản lý điều hành và năng lực tài chính của chủ đầu tư Bởi xét cho cùng người chịu trách nhiệm chính về khoản vay là chủ đầu tư Nếu khách hàng không có đủ độ tin cậy cần thiết sẽ mang lại rủi ro rất lớn cho ngân hàng, trước mắt là khả năng trả nợ lãi và nợ gốc Hơn nữa, cho dù một dự án tốt, được đánh giá là khả thi và hiệu quả về mặt tài chính song chủ đầu tư đạo đức kém, năng lực quản lý điều hành kém hoặc khả năng tài chính yếu thì dự án đó chắc đã hoạt động tốt như dự kiến Hoặc trong trường hợp dự án không có tài sản đảm bảo, thì khi dự án gặp rủi ro ngân hàng sẽ không nhận được nguồn thu nào từ phía dự án và rơi vào trạng thái bị động.

Rủi ro đầu tư là rủi ro nội tại của dự án, nó ảnh hưởng lớn đến tính khả thi của dự án Đánh giá rủi ro trong đầu tư là để xem có nên tài trợ vốn cho dự án hay không, dự án có an toàn hay không, có đáng được đầu tư hay không Công việc này thực chất là một quy trình không thể thiếu trong quá trình lập dự án tại các đơn vị xem xét một cách tổng thể trên tất cả các phương diện từ kinh tế, xã hội, thị trường, pháp lý, môi trường… Còn trên giác độ ngân hàng với tư cách là đơn vị tài trợ vốn mục tiêu lớn nhất là xem xét hiệu quả về mặt tài chính của dự án tức là quan tâm đến khả năng trả nợ của dự án.

Rủi ro tín dụng hay rủi ro cho vay là rủi ro do hoạt động cho doanh nghiệp có dự án vay, đánh giá rủi ro tín dụng là để xác định xem việc quyết định cấp tín dụng cho doanh nghiệp có an toàn hay không, có đảm bảo khả năng thu hồi được vốn và lãi hay không Khác với rủi ro đầu tư thường đánh giá trên cơ sở phân tích các rủi ro tiềm ẩn bên trong của dự án, rủi ro tín dụng lại được đánh giá trên cơ sở phân tích kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Về hình thức hai loại rủi ro này khác nhau nhưng phải được xem xét trong cùng một quá trình thẩm định thì mới đánh giá một cách toàn diện dự án xin tài trợ vốn Trong quy trình thẩm định dự án nói chung, công tác thẩm định rủi ro thường là bước cuối cùng trước khi quyết định chính thức cho vay hay không.

Sơ đồ 5 : Vị trí của thẩm định rủi ro trong quy trình thẩm định dự ánVPBank

1.3.2 Phương pháp thực hiện đánh giá rủi ro

Hiện nay, để đánh giá rủi ro khi thẩm định dự án đạt hiệu quả cao, VPBank áp dụng cả phương pháp đánh giá định tính và định lượng Nếu như phương pháp

TĐ về thị trường

TĐ về khía cạnh kỹ thuật của dự án

TĐ về mặt hiệu quả tài chính của dự án

TĐ về tính hiệu quả kinh tế xã hội của dự án

TĐ về các yếu tố rủi ro tiềm ẩn đối với dự án đầu tư

Thẩm định về cơ sở pháp lý của dự án

định tính phụ thuộc khá nhiều vào sự đánh giá chủ quan của cán bộ thẩm định thì phương pháp định lượng lại giúp cụ thể hóa rủi ro thành con số, do đó hai phương pháp này bổ sung cho nhau rất tốt.

1.3.2.1 Phương pháp định tính

Phương pháp này áp dụng với các loại rủi ro khó lượng hóa như rủi ro cơ chế chính sách, rủi ro năng lực pháp lý chủ đầu tư, rủi ro về thu nhập, thanh toán… Việc đánh giá này dựa chủ yếu vào tài liệu mà chủ đầu tư cung cấp, kết hợp với thông tin mà cán bộ ngân hàng thu thập được Cán bộ thẩm định sẽ đưa ra các câu hỏi nhằm xác định xem dự án có các loại rủi ro gì, và khả năng khắc phục từng loại rủi ro đến đâu.

 Rủi ro về cơ chế, chính sách

Đối với loại rủi ro này, cán bộ thẩm định cần xem xét những vấn đề sau: - Các cơ chế, chính sáchvề ngành nghề, lĩnh vực mà dự án đang hoạt động có ổn định hay không, nếu có sự biển đổi thì theo chiều hướng nào và mức độ biến đổi ra sao, có trong tầm kiểm soát hay không, ảnh hưởng như thế nào đến dự án.

- Sự ảnh hưởng của thuế quan, hạn ngạch, các giới hạn thương mại đến dự án có hay không Nguy cơ về sắc thuế mới, hạn chế chuyển tiền ra nước ngoài, quốc hữu hóa, tư hữu hóa hoặc các Luật, Nghị định, Nghị quyết và các chế tài khác ảnh hưởng tích cực hay tiêu cực đến dến dòng tiền của dự án.

- Những thay đổi về quản lý, tuyển dụng lao động, hạn chế lao động nước ngoài, chính sách tiền lương… ảnh hưởng ra sao đến dự án.

- Chủ đầu tư có những hợp đồng ưu đãi riêng với những rủi ro bất khả kháng do Chính phủ hay không, hay chủ đầu tư có những bảo lãnh cụ thể về cung cấp ngoại hối hay không, bảo lãnh tín dụng xuất khẩu để hạn chế ảnh hưởng tiêu cực của rủi ro hay không.

 Rủi ro về thị trường, thu nhập, thanh toán

Về mảng thị trường, thu nhập, thanh toán của dự án, cán bộ thẩm định cần xác định rõ:

- Dự án dã hoàn thành phân tích thị trường, thị phần thật chưa Dự kiến cung cầu đã sát thực tế chưa?

- Sản phẩm của dự án có được thị trường chấp nhận hay không, về mẫu mã, bao bì, hình thức đóng gói… đã phù hợp với thị hiếu người tiêu dùng hay chưa.

- Trên thị trường có sản phẩm cùng loại cạnh tranh hay không, nếu có thì sức ép cạnh tranh đến đâu, ảnh hưởng như thế nào đến dòng tiền của dự án.

- Công suất của dự án đã hợp lý chưa, đáp ứng đủ nhu cầu đối với sản phẩm

- Giá cả nguyên vật liệu đầu vào của dự án có thay đổi không, néu giá cả nguyên vật liệu đầu vào tăng cao sẽ ảnh hưởng như thế nào đến các chỉ tiêu hiệu quả tài chính của dự án Càng sản xuất lớn thì nguồn dự trữ nguyên vật liệu càng phải dồi dào, mà trong thời gian kinh tế có nhiều biến động trái chiều thì vấn đề này có thực sự an toàn hay không.

- Số lượng, chất lượng nguyên vất liệu đầu vào của dự án nếu không đảm bảo theo yêu cầu của dự án sẽ ảnh hưởng tiêu cực tới mức nào của dự án.

- Các nghiên cứu, đánh giá các báo cáo về chất lượng trừ nguyên vật liệu đầu vào trong hồ sơ dự án đã cẩn thân, chính xác chưa.

- Sự cạnh tranh về nguồn cung cấpvật tư trên thị trường có gay gắt không; thời gian và số lượng mua nguyên liệu đầu vào có linh hoạt không.

 Rủi ro vè kinh tế vĩ mô

Cán bộ thẩm định tiến hành xem xét trên các nội dung:

- Các rủi ro về điều kiện kinh tế vĩ mô căn bản như: lạm phát tăng, thay đổi tỷ giá hối đoái biến động kinh tế thế không trực tiếp thì gián tiếp anh hưởng đến các dự án Do đó, cần xem xét dự án có sử dụng các công cụ thị truờng như tự bảo hiểm, hoán đổi hay không

- Dự án có sự sự đảm bảo, cam kết của Nhà nước về phá giá tiền tệ và cung cấp ngoại hối không.

 Rủi ro về xây dựng, hoàn tất Cán bộ thẩm định đánh giá xem:

- Chi phí xây dựng đã hợp lý chưa, đã tính đến chi phí phát sinh xảy ra vượt quá dự toán hay chưa.

- Khả năng giải phóng mặt bằng có đảm bảođể dự án thực hiện đúng theo yêu càu về tiến dộ không.

- Các thông số và tiêu chuẩn của công trình xây dựng có đmr bảo đúng yêu cầu không? Nhà thầu xây dựng được lựa chọn có uy tín, có sức mạnh tài chính và kinh nghiệm không.

- Việc thực hiện bảo lãnh thực hiện hợp động, bảo lãnh chất lượng công trình có nghiêm túc hay không?

- Giám sát xây dựng có được thực hiện chặt chẽ không?

- Nếu như chi phí dự án vượt quá dự toán thì dự phòng về tài chính của khách hàng có đảm bảo để bù đắp chi phí vượt mức đó không và có sự hỗ trợ của các cấp có thẩm quyền như thế nào?

- Dự án có hợp đồng chìa khóa trao tay với sự phân chia rõ ràng nhiệm vụ của mỗi bên không?

 Rủi ro về môi trường, xã hội

Cán bộ thẩm định sẽ xem xét hoạt động của dự áncó ảnh hửong tiêu cực tới môi trường và xã hội như thế nào và có nằm trong ngưỡng chấp nhận không? Các biện pháp giảm thiểu rủi ro môi trường của dự án và chi phí để thực hiện các biện

pháp đó Đồng thời xem xét các báo cáo đánh giá tác động môi trường của dự án đã khách quan và toàn diện chưa, có đựoc cấp có thẩm quyền chấp nhận bằng văn bản không; dự án có vi phạm các tác động của môi trường không?

1.3.2.2 Phương pháp định lượng

Phương pháp định lượng mà Ngân hàng đang sử dụng là phương pháp phân tích độ nhạy Ưu điểm của phương pháp này so với phương pháp định tính là cụ thể hóa rủi ro thành số đo để từ đó xác định mức độ rủi ro của dự án.

Phân tích độ nhạy là việc khảo sát sự ảnh hưởng của sự thay đổi một nhân tố hay hai nhân tố đồng thời đến hiệu quả tài chính và khả năng trả nợ của dự án Có nhiều nhân tố ảnh hưởng với các mứac độ trọng yếu khác nhau đến dự án, tuy nhiên phân tích độ nhạy là tìm ra một nhân tố trọng yếu nhất và đánh giá độ rủi ro của dự án dựa vào nhân tố này

Các bước thực hiện như sau:

Bước 1: Xác định biến dữ liệu đầu vào, đầu ra cần phải phân tích độ nhạy Bước 2: Liên kết các dữ liệu trong các bảng tính có liên quan đến mỗi biến theo một đích duy nhất.

Bước 3: Xác định các chi số đnhs giá hiệu quả dự án, khả năng trả nợ (NPV, IRR, DSCR) cần khảo sát sự ảnh hưởng khia cá biến thay đổi.

Bước 4: Lập bảng tính toán độ nhạy theo các trường hợp của một biến thông số thay đổi hay cả hai biến số đều thay đổi theo mẫu