TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ QUỐC DÂN TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ QUỐC DÂN KHOA QUẢN LÝ KHOA HỌC NGUYỄN ANH CƯỜNG TUYỂN DỤNG VÀ ĐÀO TẠO NHÂN VIÊN MÔI GIỚI CHỨNG KHOÁN TẠI CÔNG TY CHỨNG KHOÁN VNDIRECT CHUYÊN NGÀN[.]
TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ QUỐC DÂN KHOA QUẢN LÝ KHOA HỌC - NGUYỄN ANH CƯỜNG TUYỂN DỤNG VÀ ĐÀO TẠO NHÂN VIÊN MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CHỨNG KHOÁN VNDIRECT CHUYÊN NGÀNH: QUẢN LÝ KINH TẾ VÀ CHÍNH SÁCH ĐỀ CƯƠNG LUẬN VĂN THẠC SỸ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS BÙI THỊ HỒNG VIỆT HÀ NỘI – 2015 DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT CTCK : Công ty chứng khốn CTCK : Cơng ty chứng khốn CTCP : Công ty cổ phần DN : Doanh nghiệp NHCT : Ngân hàng công thương NĐT : Nhà đầu tư SGDCK Tp HCM : Sở giao dịch chứng khoán thành phố Hồ Chí Minh TTCK : Thị trường chứng khốn TTGDCK : Trung tâm giao dịch chứng khoán UBCKNN : Uỷ ban chứng khốn Nhà nước VNDS : Cơng ty cổ phần chứng khốn VNDirect MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Thị trường chứng khoán giới chặng đường dài, trải qua thăng trầm, hình thức tổ chức từ đơn giản (thị trường chứng khoán phi tập trung) đến đại chặt chẽ (thị trường chứng khoán tập trung) Trong q trình phát triển này, khơng thể phủ nhận vai trị cơng ty chứng khốn Với nghiệp vụ mình, đặc biệt mơi giới, cơng ty chứng khốn giúp rút ngắn khoảng cách người mua người bán, giúp giảm thiểu nhiều chi phí phát sinh khơng đáng có Có thể nói nghiệp vụ quan trọng tất cơng ty chứng khốn, mang lại thu nhập cao cao hoạt động kinh doanh chứng khốn chí thị trường tình trạng bị khủng hoảng Vì vậy, muốn đứng vững thị trường chứng khoán, phát triển hoạt động môi giới tất yếu với cơng ty chứng khốn nào, dù thành lập hay có thâm niên hoạt động hàng chục năm Cơng ty chứng khốn có hoạt động : Môi giới, tự doanh, bảo lãnh phát hành… Tại cơng ty cổ phần chứng khốn VNDirect hoạt động mơi giới chứng khốn hoạt động ưu tiên số mang lại nguồn thu cho công ty đặc biệt đẩy thị phần môi giới VNDirect lên vị trí TOP hai sở giao dịch Hà Nội Hồ Chí Minh Tuy nhiên cơng ty chứng khốn khác, hoạt động mơi giới chưa thực có định hướng phát triển tốt để tận dụng tối đa nguồn lực người công nghệ Nhận thấy tầm quan trọng hoạt động môi giới phát triển công ty cổ phần chứng khoán VNDirect em định chọn đề tài: “Tuyển dụng đào tạo nhân viên mơi giới chứng khốn CTCK Vndirect” 2.Tổng quan tình hình nghiên cứu Tại trường Đại Học Việt Nam có số luận văn đề cập đến việc nhân viên mơi giới chứng khốn như: - Nâng cao hiệu hoạt động mơi giới chứng khốn – Tại CTCK Habubank - Phát triển hoạt động môi giới công ty cổ phần chứng khốn Châu Á – Thái Bình Dương - Những giải phát nâng cao hiệu môi giới chứng khoán Việt Nam Nhưng thời điểm này, chưa có tác giả nghiên cứu vấn đề TD & ĐT nhân viên môi giới CTCK em định lựa chọn đề tài Mục tiêu nghiên cứu - Xác định khung nghiên cứu tuyển dụng đào tạo( TD & ĐT) nhân viên mơi giới chứng khốn - Phân tích thực trạng TD & ĐT nhân viên mơi giới CK CTCK VNDirect giai đoạn 2010-2014, từ xác định điểm mạnh, điểm yếu TD & ĐT nhân viên môi giới CK CTCK VNDirect nguyên nhân điểm yếu - Đề xuất giải pháp hoàn thiện khâu tuyển dụng đào tạo nhân viên mơi giới chứng khốn CTCK VNDirect đến năm 2020 Phạm vi nghiên cứu - Về đối tượng: hoạt động TD & ĐT nhân viên môi giới chứng khốn CTCK VNDirect - Về khơng gian: Nghiên cứu hoạt động TD & ĐT nhân viên môi giới chứng khoán CTCK VNDirect - Về thời gian: số liệu thứ cấp thu thập cho giai đoạn 2010 – 2014 , số liệu sơ cấp thu thập tháng 6/2015 đề xuất giải pháp đến năm 2020 Phương pháp nghiên cứu 5.1 Khung nghiên cứu Các yếu tố ảnh hưởng đến TD & ĐT nhân viên mơi giới chứng khốn TD & ĐT nhân viên mơi giới chúng khốn Tuyển dụng Yếu tố thuộc mơi trường bên ngồi CTCK Yếu tơ thuộc mơi trường bên CTCK - Xác định nhu cầu tuyển dụng - Tuyển mộ - Tuyển chọn Đào tạo -Xác định nhu cầu đào tạo - Xác định chương trình đào tạo -Thực đào tạo -Đánh giá kết đào tạo Thực mục tiêu TD & ĐT nhân viên môi giới chứng khoán Tuyển dụng: -Tuyển đủ số nhân viên mơi giới chứng khốn theo u cầu - Tuyển nhân viên mơi giới chứng khốn có lực Đào tạo Nâng cao lực cho nhân viên môi giới chứng khốn Kết hoạt động nhân viên mơi giới chứng khoán - Phát triển khách hàng - Tăng trưởng doanh thu, lợi nhuận cho cơng ty chứng khốn - Phát triển thương hiệu, uy tín với định chế tài khác 5.2 Quy trình nghiên cứu: Bước 1: Nghiên cứu sách, tạp chí, luận án, luận văn có liên quan đến chủ đề nghiên cứu để xác định khung lý thuyết TD & ĐT nhân viên mơi giới chứng khốn Bước 2: Thu thập số liệu thứ cấp từ báo cáo CTCK VNDirect Để phân tích thực trạng nhân viên mơi giới chứng khốn CTCK VNDirect, phân tích thực trạng TD & ĐT nhân viên mơi giới chứng khốn CTCK VNDirect giai đoạn 2010-2014 Bước 3: Trên sở phân tích thực trạng TD & ĐT nhân viên môi giới chứng khoán CTCK VNDirect, tiến hành đánh giá điểm mạnh điểm yếu hoạt động TD & ĐT nhân viên mơi giới chứng khốn CTCK VNDirect Phân tích nguyên nhân dẫn đến điểm yếu TD & ĐT nhân viên mơi giới chứng khốn công ty Bước 4: Đề xuất số giải pháp hồn thiện TD & ĐT nhân viên mơi giới chứng khoán CTCK VNDirect đến 2020 dựa điểm yếu phát hiện, đồng thời đề xuất số điều kiện thực giải pháp để có đánh giá khách quan hoạt động TD & ĐT nhân viên mơi giới chứng khốn CTCK VNDirect Thời gian cần tiến hành thu thập liệu sơ cấp thông qua khảo sát, hỏi nhân viên môi giới chứng khốn cơng ty hoạt động TD & ĐT cơng ty Kết cấu luận văn: Ngồi phần mở đầu kết luận, luận văn chia làm chương: CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ TUYỂN DỤNG VÀ ĐÀO TẠO NHÂN VIÊN MÔI GIỚI CHỨNG KHỐN CỦA CƠNG TY CHỨNG KHỐN CHƯƠNG 2: PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG TUYỂN DỤNG VÀ ĐÀO TẠO NHÂN VIÊN MÔI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CHỨNG KHỐN VNDIRECT CHƯƠNG 3: GIẢI PHÁP HOÀN THIỆN TUYỂN DỤNG VÀ ĐÀO TẠO NHÂN VIÊN MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CHỨNG KHOÁN VNDIRECT CHƯƠNG CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ TUYỂN DỤNG VÀ ĐÀO TẠO NHÂN VIÊN MÔI GIỚI CHỨNG KHỐN CỦA CƠNG TY CHỨNG KHỐN 1.1Cơng ty Chứng Khốn nhân viên mơi giới chứng khốn 1.1.1 Các hoạt động Cơng ty chứng khốn 1.1.1.1 Hoạt động mơi giới chứng khốn Mơi giới chứng khốn hoạt động trung gian đại diện bên mua bên bán thực giao dịch để hưởng hoa hồng Theo cơng ty chứng khốn đại diện cho khách hàng tiến hành giao dịch thông qua Sở giao dịch chứng khốn thị trường OTC mà khách hàng phải chịu trách nhiệm kết giao dịch mà định Thơng qua hoạt động mơi giới, cơng ty chứng khốn cung cấp sản phẩm, dịch vụ tư vấn đầu tư kết nối nhà đầu tư bán chứng khoán với nhà đầu tư mua chứng khoán 1.1.1.2 Hoạt động tự doanh chứng khoán Tự doanh việc CTCK tự tiến hành giao dịch mua bán chứng khốn cho Hoạt động tự doanh CTCK thực thông qua chế giao dịch SGDCK thị trường OTC Tại số thị trường vận hành theo chế khớp giá (quote driven) hoạt động tự doanh CTCK thực thông qua hoạt động tạo lập thị trường Lúc này, CTCK đóng vai trị nhà tạo lập thị trường, nắm giữ số lượng chứng khoán định số loại chứng khoán thực mua bán chứng khoán với khách hàng để hưởng chênh lệch giá Các giao dịch chủ yếu mà cơng ty chứng khốn thực bao gồm: - Giao dịch gián tiếp: cơng ty chứng khốn đặt lệnh mua bán chứng khoán sở giao dịch Cơng ty đóng vai trị khách hàng bình thường hồn tồn khơng biết đến đối tác - Giao dịch trực tiếp: giao dịch dựa mức giá thoả thuận công ty chứng khốn khách hàng Hình thức giao dịch chủ yếu qua phương tiện thông tin hay gặp gỡ trực tiếp với khách hàng Giao dịch gián tiếp thường thực với chứng khốn OTC Cơng ty chứng khốn cịn kinh doanh nghiệp vụ khác ngồi mua bán chứng khốn thơng thường nhằm thu lợi nhuận cho như: cho vay chứng khốn, repo chứng khốn, mua bán cơng cụ chứng khốn phái sinh… Khi thực hoạt động tự doanh công ty phải tuân thủ quy định: + Tách biệt quản lý: cơng ty chứng khốn phải tách biệt hoạt động môi giới hoạt động tự doanh nhằm tránh xung đột lợi ích cơng ty khách hàng Sự tách biệt bao gồm yếu tố người, quy trình nghiệp vụ, vốn tài sản khách hàng, công ty + Ưu tiên lệnh khách hàng trước: nguyên nhân quy định cơng ty chứng khốn tổ chức chun mơn hố thị trường chứng khoán nên khả dự báo, nắm bắt xử lý thông tin cao so với khách hàng thơng thường Do lệnh khách hàng phải xử lý trước lệnh công ty Nguyên tắc đảm bảo công cho khách hàng trình giao dịch + Bình ổn giá chứng khoán: hoạt động với hoạt động mua bán cổ phiếu ngân quỹ công ty niêm yết nhằm bình ổn giá chứng khốn Luật nước quy định CTCK phải dành tỷ lệ % định giao dịch (ở Mỹ 60%) cho hoạt động bình ổn thị trường Các cơng ty chứng khốn phải có nghĩa vụ mua vào giá chứng khoán giảm bán giá chứng khốn tăng + Tạo lập thị trưịng cho chứng khốn: đóng vai trị nhà tạo lập thị trường (market maker) hay nhà bn chứng khốn, cơng ty sẵn sàng mua bán chứng khốn lúc nhằm tăng tính khoản cho chứng khoán thị trường Một lệnh khách hàng đến mà khơng có người mua bán cơng ty sẵn sàng mua hay bán chứng khoán nhằm đáp ứng nhu cầu khách hàng Mục đích hoạt động tự doanh nhằm thu lợi nhuận cho cơng ty thơng qua hành vi mua, bán chứng khốn với khách hàng, hoạt động tự doanh CTCK kinh doanh nguồn vốn Vì vậy, CTCK địi hỏi phải có nguồn vốn lớn đội ngũ nhân viên có trình độ chun mơn, khả phân tích đưa định đầu tư hợp lý, đặc biệt trường hợp đóng vai trị nhà tạo lập thị trường Xây dựng chiến lược đầu tư Khai thác, tìm kiếm hội đầu tư Phân tích, đánh giá chất lượng hội đầu tư Thực đầu tư Quản lý đầu tư thu hồi vốn Sơ đồ 1.1: Quy trình hoạt động tự doanh Cơng ty chứng khốn (Nguồn: Trung tâm đào tạo Ủy ban chứng khoán Nhà nước) 1.1.1.3 Hoạt động bảo lãnh phát hành chứng khoán Tổ chức phát hành (các doanh nghiệp, Chính phủ, quyền địa phương…) muốn huy động vốn thông qua phát hành chứng khốn khơng thể thực thành cơng khơng có cơng ty chứng khốn Cũng theo luật pháp nước quy định, cơng ty chứng khốn số định chế tài khác ngân hàng đầu tư tổ chức bảo lãnh phát hành Các ngân hàng đầu tư thường đứng nhận bảo lãnh phát hành sau chuyển phân phối chứng khốn cho cơng ty chứng khốn tự doanh thành viên khác Cịn cơng ty chứng khốn thường nhận làm đầy đủ công việc: thực tư vấn cho đợt phát hành, thực bảo lãnh, phân phối chứng khốn cơng chúng Chính họ người nghiệp vụ giúp thực thành cơng đợt chào bán chứng khốn cơng chúng Tổ chức bảo lãnh hưởng phí bảo lãnh tỷ lệ hoa hồng định số tiền thu Do vậy, hoạt động chiếm tỷ lệ doanh thu cao tổng doanh thu cơng ty chứng khốn Việc bảo lãnh phát hành thường thực theo phương thức sau: bảo lãnh với cam kết chắn, bảo lãnh với cố gắng cao nhất, bảo lãnh theo phương thức tất không, bảo lãnh theo phương thức tối thiểu tối đa, bảo lãnh theo phương thức dự phòng 10 ... TUYỂN DỤNG VÀ ĐÀO TẠO NHÂN VIÊN MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN TẠI CƠNG TY CHỨNG KHỐN VNDIRECT CHƯƠNG CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ TUYỂN DỤNG VÀ ĐÀO TẠO NHÂN VIÊN MƠI GIỚI CHỨNG KHỐN CỦA CƠNG TY CHỨNG KHỐN 1.1Cơng ty Chứng. .. số nhân viên mơi giới chứng khoán theo yêu cầu - Tuyển nhân viên mơi giới chứng khốn có lực Đào tạo Nâng cao lực cho nhân viên mơi giới chứng khốn Kết hoạt động nhân viên môi giới chứng khoán -... Tuyển chọn Đào tạo -Xác định nhu cầu đào tạo - Xác định chương trình đào tạo -Thực đào tạo -Đánh giá kết đào tạo Thực mục tiêu TD & ĐT nhân viên môi giới chứng khốn Tuyển dụng: -Tuyển đủ số nhân