Phân tích đánh giá thực trạng tình hình tài chính của Công ty Nguyên liệu thuốc lá Bắc( HN)

Luận văn : Phân tích đánh giá thực trạng tình hình tài chính của Công ty Nguyên liệu thuốc lá Bắc( HN)

Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp Lêi c¶m ¬n  Qua thêi gian häc tËp t¹i trêng §¹i häc Thuû s¶n Nha Trang em ®· tiÕp nhËn ®îc nh÷ng kiÕn thøc v« cïng quý b¸u gióp Ých cho em trong qu¸ tr×nh häc tËp vµ c«ng t¸c thùc tÕ Nhê sù tËn t©m vµ nhiÖt t×nh cña c¸c thµy c« gi¸o ®· truyÒn ®¹t cho em nh÷ng kiÕn thøc quý b¸u chØ b¶o, híng dÉn vµ gióp ®ì em trong qu¸ tr×nh häc tËp; Qua ®©y em xin göi ®Õn quý thµy, c« gi¸o trêng §¹i häc Thuû s¶n Nha Trang lêi biÕt ¬n ch©n thµnh nhÊt vÒ nh÷ng g× thµy c« ®· d¹y b¶o cho em; Em xim ch©n thµnh biÕt ¬n c« gi¸o Ph¹m ThÞ Thanh B×nh vµ thµy gi¸o Lª Kim Long, c« gi¸o NguyÔn ThÞ Kim Anh, vÒ sù tËn t×nh gióp ®ì, híng dÉn cña thµy c« ®Ó em hoµn thµnh ®Ò tµi nµy; Em xin ch©n thµnh c¶m ¬n Ban Gi¸m ®èc, phßng tµi chÝnh kÕ to¸n, phßng Tæ chøc hµnh chÝnh c«ng ty Nguyªn liÖu thuèc l¸ B¾c ®· gióp ®ì t¹o ®iÒu kiÖn thuËn lîi cho t«i trong suèt qu¸ tr×nh hoµn thµnh ®Ò tµi tèt nghiÖp nµy Hµ Néi, ngµy th¸ng n¨m 2005 SVTT: NguyÔn ThÞ BÝch HiÒn SV: NguyÔn ThÞ BÝch Hiªn 1 Líp: QTK6B Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp Lêi më ®Çu HiÖn nay nÒn kinh tÕ níc ta ®· tõng bíc æn ®Þnh, ph¸t triÓn vµ ra nhËp nÒn kinh tÕ thÕ giíi vµ khu vùc C¸c doanh nghiÖp ViÖt Nam còng ®ang chuyÓn biÕn kh«ng ngõng ®æi míi trong qu¶n lý, ®Ó c¹nh tranh, tån t¹i vµ ph¸t triÓn Sù ph¸t triÓn cña c¸c Doanh nghiÖp ®ãng mét vai trß quyÕt ®Þnh vµo sù æn ®Þnh vµ ph¸t triÓn cña nÒn kinh tÕ, bëi mçi Doanh nghiÖp lµ mét tÕ bµo cña nÒn kinh tÕ Trong ®iÒu kiÖn nÒn kinh tÕ thÞ trêng, Doanh nghiÖp muèn tån t¹i vµ ph¸t triÓn th× tríc hÕt Doanh nghiÖp ph¶i tù chñ x©y dùng kÕ ho¹ch s¶n xuÊt kinh doanh còng nh tù h¹ch to¸n kinh doanh ®¶m b¶o kinh doanh cã hiÖu qu¶ vµ ®¶m b¶o ®êi sèng kh«ng ngõng ®îc c¶i thiÖn cho c¸n bé c«ng nh©n viªn trong Doanh nghiÖp Do vËy mèi quan t©m hµng ®Çu cña c¸c nhµ qu¶n lý lµ vÊn ®Ò qu¶n trÞ tµi chÝnh doanh nghiÖp, mµ mét trong nh÷ng néi dung quan träng cña qu¶n trÞ tµi chÝnh doanh nghiÖp lµ viÖc kiÓm tra gi¸m s¸t mét c¸ch thêng xuyªn, thùc hiÖn ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp Vµ ®Ó lµm tèt ®iÒu ®ã b¾t buéc Doanh nghiÖp ph¶i thùc hiÖn ph©n tÝch ®¸nh gi¸ t×nh h×nh tµi chÝnh cña m×nh mét c¸ch thËt chi tiÕt, khoa häc ®Ó tõ ®ã Doanh nghiÖp cã kÕ ho¹ch, ®Þnh híng vµ ho¹t ®éng cã hiÖu qu¶ h¬n V× chØ trªn c¬ së ph©n tÝch tµi chÝnh th× Doanh nghiÖp míi ®¸nh gi¸ ®îc hiÖu qu¶ ho¹t ®éng s¶n xuÊt kinh doanh trong kú, thÊy ®îc nh÷ng träng ®iÓm qu¶n lý cña c«ng t¸c qu¶n lý tµi chÝnh ®Ó tõ ®ã ®a ra c¸c gi¶i ph¸p phï hîp nh»m n©ng cao h¬n n÷a hiÖu qu¶ ho¹t ®éng cña m×nh H¬n n÷a viÖc ph©n tÝch t×nh h×nh tµi chÝnh kh«ng nh÷ng ®¸p øng nhu cÇu cÇn thiÕt vÒ qu¶n trÞ néi bé mµ ®ång thêi sÏ gióp cho c¸c nhµ ®Çu t , c¸c tÝn chñ cã ®îc nh÷ng th«ng tin h÷u Ých vÒ tµi chÝnh cña doanh nghiÖp, ®Ó tõ ®ã hä cã nh÷ng quyÕt ®Þnh ®óng ®¾n trong viÖc ®Çu t cho vay MÆt kh¸c, sù xuÊt hiÖn cña thÞ trêng chøng kho¸n ë ViÖt Nam t¹o cho c¸c nhµ doanh nghiÖp sÏ cã nhiÒu c¬ héi trong viÖc t×m nguån tµi trî tõ c¸c nhµ ®Çu t Khi ®ã viÖc ph©n tÝch t×nh h×nh tµi chÝnh ë c¸c doanh nghiÖp sÏ trë nªn quan träng h¬n, nã gióp cho c¸c nhµ ®Çu t thÊy ®îc t×nh h×nh tµi chÝnh cña doanh nghiÖp mµ hä muèn ®Çu t cã ®îc lµnh m¹nh hay kh«ng tõ ®ã hä míi cã dñ tin cËy ®Ó ®Çy t Tõ nh÷ng vÊn ®Ò nªu trªn cïng víi nh÷ng kiÕn thøc ®· häc vµ qua thêi gian t×m hiÓu thùc tÕ vÒ t×nh h×nh qu¶n lý tµi chÝnh cña doanh nghiÖp, râ rµng ph©n tÝch tµi chÝnh cña doanh nghiÖp hiÖn nay lµ mét vÊn ®Ò hÕt søc cÇn thiÕt SV: NguyÔn ThÞ BÝch Hiªn 2 Líp: QTK6B Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp trong ho¹t ®éng s¶n xuÊt kinh doanh ®ang ®îc Ban l·nh ®¹o C«ng ty ®Æc biÖt quan t©m Víi nh÷ng lý do trªn, t«i ®· chon ®Ò tµi “Ph©n tÝch t×nh h×nh tµi chÝnh” t¹i C«ng ty Nguyªn liÖu thuèc l¸ B¾c ®Ó thÊy dîc nh÷ng thuËn lîi, khã kh¨n vÒ tµi chÝnh cña C«ng ty Tõ ®ã cã nh÷ng gi¶i ph¸p h÷u hiÖu ®Ó æn ®Þnh vµ t¨ng cêng t×nh h×nh tµi chÝnh, n©ng cao hiÖu qu¶ kinh doanh cña C«ng ty trong n¨m kÕ tiÕp Néi dung kÕt cÊu cña chuyªn ®Ò: Ch¬ng 1: C¬ së lý luËn vÒ ph©n tÝch tµi chÝnh Doanh nghiÖp Ch¬ng 2: Ph©n tÝch ®¸nh gi¸ thùc tr¹ng t×nh h×nh tµi chÝnh cña C«ng ty Nguyªn liÖu thuèc l¸ B¾c Ch¬ng 3: Mét sè gi¶i ph¸p nh»m n©ng cao hiÖu qu¶ c«ng t¸c qu¶n lý tµi chÝnh t¹i C«ng ty Nguyªn liÖu thuèc l¸ B¾c ViÖc ®¸nh gi¸ t×nh h×nh tµi chÝnh Doanh nghiÖp lµ mét vÊn ®Ò phøc t¹p vµ nh¹y c¶m, nã phô thuéc rÊt nhiÒu vµo ý kiÕn chñ quan cña ngêi ®¸nh gi¸ MÆt kh¸c víi nhËn thøc vµ thêi gian h¹n chÕ nªn bµi viÕt cña t«i kh«ng thÓ tr¸nh khái nh÷ng sai sãt RÊt mong ®îc sù chØ b¶o cña c¸c thµy c« gi¸o vµ ý kiÕn ®ãng gãp cña c¸c b¹n ®Ó néi dung kho¸ luËn cña t«i ®îc hoµn thiÖn h¬n Hµ néi, ngµy th¸ng n¨m 2005 Sinh viªn thùc hiÖn NguyÔn ThÞ BÝch HiÒn ch¬ng I: C¬ së lý luËn vÒ ph©n tÝch qu¶n trÞ tµi chÝnh Doanh nghiÖp 1-Tæng quan vÒ tµi chÝnh Doanh nghiÖp vµ qu¶n trÞ tµi chÝnh doanh nghiÖp 1.1- Tµi chÝnh doanh nghiÖp vµ qu¶n trÞ tµi chÝnh doanh nghiÖp -Tµi chÝnh doanh nghiÖp lµ hÖ thèng c¸c quan hÖ kinh tÕ díi h×nh thøc gi¸ trÞ ph¸t sinh trong qu¸ tr×nh ph©n phèi cña c¶i x· héi, g¾n liÒn víi qu¸ tr×nh t¹o lËp vµ sö dông c¸c quü tiÒn tÖ trong doanh nghiÖp ®Ó phôc vô yªu cÇu SX- KD cña doanh nghiÖp vµ nhu cÇu chung cña x· héi §Ó ®¹t ®îc hiÖu qu¶ kinh doanh nh mong muèn, doanh nghiÖp cÇn ph¶i cã nh÷ng quyÕt ®Þnh vÒ tæ chøc ho¹t ®éng s¶n xuÊt vµ vËn hµnh qu¸ tr×nh trao ®æi Mäi quyÕt ®Þnh ph¶i g¾n liÒn víi luËt ph¸p vµ sù hiÓu biÕt vÒ m«i trêng SV: NguyÔn ThÞ BÝch Hiªn 3 Líp: QTK6B Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp xung quanh Bao quanh doanh nghiÖp lµ mét m«i trêng kinh tÕ phøc t¹p vµ lu«n biÕn ®éng, doanh nghiÖp ph¶i lµm chñ ®îc vµ dù ®o¸n tríc sù thay ®æi cña m«i trêng ®Ó s½n sµng thÝch nghi víi nã Trong m«i trêng ®ã, toµn bé qu¸ tr×nh ho¹t ®éng ®Çu t kinh doanh cña doanh nghiÖp tõ khi øng vèn tiÒn tÖ cho ®Õn khi doanh nghiÖp cã nguån tµi chÝnh vµ ph©n phèi nguån tµi chÝnh ®ã ®· n¶y sinh hµng lo¹t c¸c quan hÖ kinh tÕ díi h×nh thøc gi¸ trÞ Nh÷ng quan hÖ kinh tÕ ®ã lµ: + Quan hÖ tµi chÝnh gi÷a doanh nghiÖp víi Nhµ níc thÓ hiÖn: tÊt c¶ c¸c doanh nghiÖp thuéc mäi thµnh phÇn kinh tÕ ph¶i nép thuÕ, phÝ vµ lÖ phÝ, nép b¶o hiÓm cho NSNN vµ NSNN thùc hiÖn tµi trî vèn díi nhiÒu h×nh thøc kh¸c nhau trong nh÷ng trêng hîp cÇn thiÕt nh cÊp vèn (vèn ban ®Çu, vèn bæ sung) ®èi víi doanh nghiÖp nhµ níc, cho doanh nghiÖp vay hoÆc c¸c kho¶n trî gi¸, gãp vèn liªn doanh hoÆc tham gia mua cæ phÇn, thu lîi nhuËn tõ ho¹t ®éng s¶n xuÊt kinh doanh + Quan hÖ tµi chÝnh gi÷a doanh nghiÖp víi thÞ trêng: bao gåm thÞ trêng tµi chÝnh, thÞ trêng hµng ho¸, thÞ trêng søc lao ®éng… ë ®©y ë ®©y bao gåm c¸c quan hÖ thanh to¸n tiÒn mua b¸n hµng ho¸ hoÆc dÞch vô, tiÒn c«ng lao ®éng, tiÒn mua b¸n cæ phiÕu, tr¸i phiÕu, tiÒn vay, tiÒn båi thêng rñi ro, tiÒn b¶o hiÓm + Quan hÖ tµi chÝnh trong néi bé doanh nghiÖp: biÓu hiÖn lµ sù lu©n chuyÓn vèn trong doanh nghiÖp §ã lµ quan hÖ tµi chÝnh gi÷a c¸c bé phËn s¶n xuÊt kinh doanh, gi÷a c¸c Cæ ®«ng vµ nhµ qu¶n lý, gi÷a quyÒn sö dông vµ së h÷u vèn, kho¶n tiÒn l¬ng, tiÒn c«ng cho ngêi lao ®éng, cÊp ph¸t ®iÒu hoµ vèn, ph©n phèi thu nhËp gi÷a c¸c bé phËn trong doanh nghiÖp C¸c quan hÖ kinh tÕ nªu trªn ph¶n ¸nh sù vËn ®éng cña vèn tiÒn tÖ ph¸t sinh trong qu¸ tr×nh s¶n xuÊt kinh doanh vµ ph©n phèi c¸c nguån tµi chÝnh trong vµ ngoµi doanh nghiÖp vµ lu«n g¾n liÒn víi viÖc t¹o lËp còng nh viÖc sö dông quü tiÒn tÖ cña doanh nghiÖp phôc vô cho ho¹t ®éng s¶n xuÊt kinh doanh cña doanh nghiÖp - Qu¶n trÞ tµi chÝnh doanh nghiÖp lµ viÖc lùa chän vµ ®a ra c¸c quyÕt ®Þnh tµi chÝnh, tæ chøc thùc hiÖn c¸c quyÕt ®Þnh ®ã nh»m ®¹t ®îc môc tiªu ho¹t ®éng tµi chÝnh cña doanh nghiÖp, ®ã lµ tèi ®a ho¸ lîi nhuËn vµ kh«ng ngõng lµm t¨ng gi¸ trÞ doanh nghiÖp trªn thÞ trêng Qu¶n trÞ tµi chÝnh doanh nghiÖp g¾n liÒn víi viÖc ph©n tÝch, xö lý vµ tæ chøc c¸c quan hÖ tµi chÝnh, nh»m ®¶m b¶o cho c¸c quan hÖ tµi chÝnh diÔn ra mét c¸ch tr«i ch¶y §ã còng lµ qu¸ tr×nh h×nh thµnh vµ sö dông c¸c c«ng cô tµi chÝnh ®Ó ®¹t ®îc môc tiªu chung cña toµn doanh nghiÖp Qu¶n trÞ tµi chÝnh SV: NguyÔn ThÞ BÝch Hiªn 4 Líp: QTK6B Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp doanh nghiÖp lµ mét bé phËn cña qu¶n trÞ doanh nghiÖp cã quan hÖ chÆt chÏ víi qu¶n trÞ doanh nghiÖp, gi÷ vÞ trÝ quan träng hµng ®Çu trong c«ng t¸c qu¶n trÞ doanh nghiÖp Trong ho¹t ®éng kinh doanh cña doanh nghiÖp cã nhiÒu vÊn ®Ò tµi chÝnh n¶y sinh ®ßi hái c¸c nhµ qu¶n lý ph¶i ®a ra c¸c quyÕt ®Þnh tµi chÝnh ®óng ®¾n vµ tæ chøc thùc hiÖn c¸c quyÕt ®Þnh kÞp thêi vµ cã khoa häc V× chØ cã nh vËy doanh nghiÖp míi ph¸t triÓn æn ®Þnh Trong c«ng t¸c qu¶n lý nhµ qu¶n trÞ tµi chÝnh ph¶i tr¶ lêi ®îc nh÷ng c©u hái: - §Çu t vèn vµo ®©u vµ ®Çu t nh thÕ nµo cho phï hîp víi lÜnh vùc kinh doanh vµ ®¹t ®îc môc tiªu mµ doanh nghiÖp ®· ®Ò ra - Nguån vèn ®îc huy ®éng tõ ®©u, vµo thêi ®iÓm nµo ®Ó ®¶m b¶o sö dông vèn tiÕt kiÖm vµ cã hiÖu qu¶ - Lîi nhuËn cña doanh nghiÖp ®îc ph©n phèi, sö dông nh thÕ nµo ®Ó võa ®¶m b¶o c«ng b»ng vÒ lîi Ých cho c¸c thµnh viªn, võa ®¶m b¶o vÒ hiÖu qu¶ - Ph©n tÝch, ®¸nh gi¸ vµ kiÓm tra ho¹t ®éng tµi chÝnh nh thÕ nµo ®Ó thêng xuyªn ®¶m b¶o t×nh h×nh tµi chÝnh lµnh m¹nh - Qu¶n lý c¸c ho¹t ®éng tµi chÝnh ng¾n h¹n nh thÕ nµo ®Ó ®a ra c¸c quyÕt ®Þnh thu chi phï hîp 1.2- Vai trß cña qu¶n trÞ tµi chÝnh doanh nghiÖp: §èi víi ho¹t ®éng kinh doanh còng nh viÖc n©ng cao hiÖu qu¶ ho¹t ®éng kinh doanh cña doanh nghiÖp, qu¶n trÞ tµi chÝnh doanh nghiÖp cã vai trß hÕt søc quan träng thÓ hiÖn qua c¸c vai trß sau: -Huy ®éng, ®¶m b¶o ®Çy ®ñ vµ kÞp thêi vèn cho ho¹t ®éng kinh doanh cña doanh nghiÖp; -Gi÷ vai trß trong viÖc ®¶m b¶o sö dông vèn tiÕt kiÖm vµ hiÖu qu¶; -Gi¸m s¸t, kiÓm tra chÆt chÏ c¸c mÆt ho¹t ®éng SXKD cña doanh nghiÖp Nh vËy qu¶n trÞ tµi chÝnh doanh nghiÖp cã vai trß quyÕt ®Þnh tíi toµn bé c«ng t¸c qu¶n trÞ doanh nghiÖp, quyÕt ®Þnh ®Õn sù thµnh b¹i cña doanh nghiÖp Nhng ®Ó thùc hiÖn ®îc vai trß ®ã mét trong nh÷ng néi dung quan träng cña qu¶n trÞ tµi chÝnh mµ c¸c nhµ qu¶n lý quan t©m ®ã lµ viÖc ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp 2- Ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp: 2.1-Sù cÇn thiÕt cña viÖc ph©n tÝch tµi chÝnh trong doanh nghiÖp: Ph©n tÝch kinh tÕ lµ tæng thÓ c¸c ph¬ng ph¸p vµ c«ng cô cho phÐp ta thu thËp vµ xö lý c¸c th«ng tin kÕ to¸n vµ c¸c th«ng tin kh¸c nh»m qu¶n lý doanh SV: NguyÔn ThÞ BÝch Hiªn 5 Líp: QTK6B Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp nghiÖp; ®¸nh gi¸ t×nh h×nh tµi chÝnh vÒ kh¶ n¨ng vµ triÓn väng cña Doanh nghiÖp Tõ ®ã gióp ngêi sö dông th«ng tin ®a ra c¸c quyÕt ®Þnh qu¶n lý phï hîp (kÓ c¶ c¸c nhµ qu¶n lý doanh nghiÖp còng nh c¸c nhµ sö dông th«ng tin kh¸c) Sù ra ®êi cña ph©n tÝch kinh tÕ cïng víi vai trß quan träng cña tµi chÝnh Doanh nghiÖp ®· thóc ®Èy h×nh thµnh lý luËn vÒ ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp Ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp lµ viÖc ph©n tÝch c¸c b¸o c¸o tµi chÝnh, c¸c chØ tiªu tµi chÝnh ®Æc trng th«ng qua mét hÖ thèng c¸c ph¬ng ph¸p, c¸c c«ng cô vµ kü thuËt ph©n tÝch mµ c¸c ®èi tîng quan t©m cã nh÷ng th«ng tin thÝch hîp vµ cÇn thiÕt vÒ t×nh h×nh tµi chÝnh doanh nghiÖp, ®Ó tõ ®ã ®a ra c¸c dù b¸o vµ c¸c quyÕt ®Þnh tµi chÝnh phï hîp Nh vËy viÖc ph©n tÝch tµi chÝnh lµ c«ng cô chñ yÕu phôc vô ®¾c lùc cho c«ng t¸c ®¸nh gi¸ t×nh h×nh tµi chÝnh cña doanh nghiÖp Nh»m ®a ra c¸c th«ng tin chÝnh x¸c, ®Çy ®ñ vµ toµn diÖn vÒ t×nh h×nh tµi chÝnh cña doanh nghiÖp Trong ho¹t ®éng kinh doanh cña doanh nghiÖp cã nhiÒu vÊn ®Ò tµi chÝnh n¶y sinh ®ßi hái c¸c nhµ qu¶n lý ph¶i ®a ra nh÷ng quyÕt ®Þnh tµi chÝnh kÞp thêi vµ ®óng ®¾n Vµ ®Ó ®a ra nh÷ng quyÕt ®Þnh ®îc xem lµ ®óng ®¾n ®ã th× c¸c nhµ qu¶n lý Doanh nghiÖp ph¶i biÕt ®îc th«ng tin vÒ “toµn c¶nh bøc tranh tµi chÝnh” cña doanh nghiÖp Vµ ®Ó cã ®îc nh÷ng th«ng tin ®ã nhÊt thiÕt ph¶i th«ng qua ho¹t ®éng ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp V× chØ cã ho¹t ®éng ph©n tÝch tµi chÝnh th× míi cã thÓ cung cÊp th«ng tin vÒ “toµn c¶nh bøc tranh tµi chÝnh” cña doanh nghiÖp cho c¸c chñ thÓ cÇn th«ng tin trong viÖc ®a ra c¸c quyÕt ®Þnh Th«ng qua viÖc ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp gióp c¸c nhµ qu¶n lý cã thÓ kiÓm so¸t ®îc t×nh h×nh tµi chÝnh, t×nh h×nh ho¹t ®éng SXKD ®Ó tõ ®ã cã thÓ dù ®o¸n vµ ®a ra c¸c quyÕt ®Þnh tµi chÝnh thÝch hîp H¬n n÷a th«ng qua viÖc ph©n tÝch t×nh h×nh tµi chÝnh doanh nghiÖp mµ ®Ò ra c¸c biÖn ph¸p ®Ó khai th¸c tiÒm n¨ng còng nh kh¾c phôc nh÷ng h¹n chÕ, víng m¾c tån t¹i trong doanh nghiÖp nh»m gãp phÇn ®a doanh nghiÖp vµo quü ®¹o ph¸t triÓn æn ®Þnh vµ lµnh m¹nh Ngoµi ra viÖc ph©n tÝch tµi chÝnh Doanh nghiÖp kh«ng chØ lµ sù quan t©m cña c¸c nhµ qu¶n lý Doanh nghiÖp mµ cßn lµ sù quan t©m cña nhiÒu ®èi t- îng kh¸c trong mèi quan hÖ kinh tÕ x· héi nh: Nhµ ®Çu t; Chñ nî; Kh¸ch hµng; C¬ quan qu¶n lý Nhµ níc nh ThuÕ, kiÓm to¸n, c¬ quan h÷u quan kh¸c… ë ®©y ; kÓ c¶ ngêi lao ®éng Nh vËy xuÊt ph¸t tõ vai trß vµ tÇm quan träng cña viÖc ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp cho c¸c chñ thÓ cÇn sö dông th«ng tin vÒ doanh nghiÖp SV: NguyÔn ThÞ BÝch Hiªn 6 Líp: QTK6B Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp mµ viÖc ph©n tÝch tµi chÝnh ë mçi doanh nghiÖp lµ cÇn thiÕt vµ kh«ng thÓ thiÕu ®îc ë c¸c tæ chøc kinh tÕ trong nÒn kinh tÕ thÞ trêng hiÖn nay 2.2- Yªu cÇu cña viÖc ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp: Ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp lµ viÖc ph¶n ¸nh c¸c quan hÖ mËt thiÕt gi÷a c¸c kho¶n môc vµ c¸c nhãm kho¶n môc trong b¸o c¸o tµi chÝnh, ®Ó x¸c ®Þnh c¸c th«ng tin cÇn thiÕt phôc vô cho c¸c nhµ qu¶n lý trong doanh nghiÖp vµ c¸c ®èi tîng kh¸c trong viÖc ra quyÕt ®Þnh phï hîp víi c¸c môc tiªu cña ®èi tîng ®ã V× vËy khi ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp cÇn ph¶i ®¹t ®îc mét sè vÊn ®Ò sau: -§èi víi doanh nghiÖp nãi chung: ViÖc ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp ph¶i cung cÊp ®îc ®Çy ®ñ, chÝnh x¸c vµ kÞp thêi c¸c th«ng tin kinh tÕ cÇn thiÕt, bao gåm c¸c th«ng tin vÒ c«ng nî, kh¶ n¨ng thanh to¸n, kh¶ n¨ng sinh lêi còng nh c¸c nh©n tè lµm thay ®æi nguån vèn, kh¶ n¨ng thanh to¸n vµ hiÖu qu¶ kinh doanh cña doanh nghiÖp Tõ ®ã gióp c¸c nhµ qu¶n lý cã thÓ dù ®o¸n t×nh h×nh tµi chÝnh vµ ®a ra c¸c quyÕt ®Þnh ®óng ®¾n, phï hîp cho doanh nghiÖp MÆt kh¸c viÖc ph©n tÝch tµi chÝnh cßn ph¶i cung cÊp nh÷ng th«ng tin vÒ t×nh h×nh khai th¸c, sö dông vèn vµ hiÖu qu¶ sö dông vèn cña Doanh nghiÖp Qua ®ã mµ c¸c nhµ qu¶n lý doanh nghiÖp lËp kÕ ho¹ch khai th¸c, t¹o lËp vèn vµ c¸c biÖn ph¸p n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn cho doanh nghiÖp - §èi víi c¸c ®èi tîng kh¸c: ViÖc quan t©m tíi t×nh h×nh tµi chÝnh cña doanh nghiÖp kh«ng chØ c¸c nhµ qu¶n lý doanh nghiÖp mµ cßn c¶ c¸c nhµ ®Çu t, ng©n hµng, cæ ®«ng vµ c¶ c¬ quan h÷u quan Nhµ níc… ë ®©y V× vËy khi ph©n tÝch tµi chÝnh DN ph¶i cung cÊp nh÷ng th«ng tin tèi thiÓu mµ hä yªu cÇu nh: kh¶ n¨ng thanh to¸n, t×nh h×nh huy ®éng vµ sö dông vèn cña doanh nghiÖp ( hiÖu qu¶ sö dông vèn?), nh÷ng th«ng tin vÒ nguån vèn chñ së h÷u, c¸c kho¶n nî, kÕt qu¶ cña c¸c qu¸ tr×nh, c¸c sù kiÖn, c¸c t×nh huèng lµm biÕn ®æi c¸c nguån vèn vµ c¸c kho¶n nî cña doanh nghiÖp 2.3- Ph¬ng ph¸p ph©n tÝch tµi chÝnh Doanh nghiÖp 2.3.1- Th«ng tin cÇn sö dông trong ph©n tÝch: §Ó ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp tríc tiªn ph¶i cã tµi liÖu ®Ó ph©n tÝch vµ ph¬ng ph¸p ph©n tÝch Khi ph©n tÝch t×nh h×nh tµi chÝnh doanh nghiÖp tµi liÖu quan träng ®îc sö dông ®ã lµ c¸c b¸o c¸o tµi chÝnh mµ chñ yÕu lµ B¶ng c©n ®èi kÕ to¸n; B¸o c¸o kÕt qu¶ ho¹t ®éng s¶n xuÊt kinh doanh; B¶ng b¸o c¸o lu chuyÓn tiÒn tÖ vµ c¸c th«ng tin kh¸c vÒ t×nh h×nh cô thÓ cña doanh nghiÖp trªn sæ chi tiÕt tµi kho¶n 511, tµi kho¶n 331, tµi kho¶n 131… ë ®©y vµ mét sè kho¶n kh¸c ph¶n ¸nh doanh thu, chi phÝ vµ lîi nhuËn… ë ®©y 2.3.2- Ph¬ng ph¸p ph©n tÝch: SV: NguyÔn ThÞ BÝch Hiªn 7 Líp: QTK6B Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp VÒ mÆt lý thuyÕt ®Ó ph©n tÝch tµi chÝnh doanh nghiÖp cã nhiÒu c¸ch, nh- ng trªn thùc tÕ ë c¸c doanh nghiÖp thêng sö dông hai ph¬ng ph¸p chñ yÕu nh: ph¬ng ph¸p so s¸nh vµ ph¬ng ph¸p tû lÖ * Ph¬ng ph¸p so s¸nh: §©y lµ ph¬ng ph¸p sö dông réng r·i, phæ biÕn trong ph©n tÝch kinh tÕ nãi chung vµ trong ph©n tÝch tµi chÝnh nãi riªng Trong qu¸ tr×nh ph©n tÝch nã ®îc sö dông tõ kh©u ®Çu ®Õn kh©u cuèi cïng, thÓ hiÖn tõ khi su tÇm tµi liÖu ®Õn khi kÕt thóc ph©n tÝch Khi sö dông ph¬ng ph¸p nµy cÇn lu ý tíi ®iÒu kiÖn so s¸nh, tiªu thøc so s¸nh vµ kü thuËt so s¸nh + VÒ ®iÒu kiÖn so s¸nh: Ph¶i tån t¹i c¸c ®¹i lîng, c¸c chØ tiªu ®Ó so s¸nh; C¸c ®¹i lîng, c¸c chØ tiªu ph¶i thèng nhÊt vÒ néi dung vµ c¸ch tÝnh to¸n, thèng nhÊt c¶ vÒ thêi gian lÉn ®¬n vÞ ®o lêng + VÒ tiªu thøc so s¸nh: tuú thuéc vµo môc ®Ých ph©n tÝch, ®èi tîng ph©n tÝch mµ ngêi ta lùa chän c¸c tiªu thøc cô thÓ + VÒ kü thuËt so s¸nh: - So s¸nh vÒ sè tuyÖt ®èi: Lµ viÖc x¸c ®Þnh chªnh lÖch gi÷a trÞ sè cña kú ph©n tÝch víi trÞ sè kú lµm gèc (Sè liÖu kú kÕ ho¹ch, hoÆc kú thùc tÕ tr íc) KÕt qu¶ so s¸nh cho thÊy sù biÕn ®éng vÒ sè tuyÖt dèi cña chØ tiªu kinh tÕ ta ph©n tÝch - So s¸nh vÒ sè t¬ng ®èi: Lµ x¸c ®Þnh sè % t¨ng (gi¶m) gi÷a kú ph©n tÝch víi kú gèc cña chØ tiªu ph©n tÝch * Ph¬ng ph¸p tû lÖ: Ph¬ng ph¸p nµy dùa trªn ý nghÜa chuÈn mùc cña c¸c tû lÖ, ®¹i lîng tµi chÝnh trong c¸c quan hÖ tµi chÝnh VÒ nguyªn t¾c ph¬ng ph¸p nµy yªu cÇu ph¶i x¸c ®Þnh ®îc ®Þnh møc ®Ó nhËn xÐt, ®¸nh gi¸ t×nh h×nh tµi chÝnh trªn c¬ së so s¸nh c¸c tû lÖ cña doanh nghiÖp ®¹t ®îc víi tû lÖ kÕ ho¹ch Trong ph©n tÝch, ®¸nh gi¸ t×nh h×nh tµi chÝnh doanh nghiÖp th× c¸c tû lÖ tµi chÝnh ®îc ph©n thµnh c¸c nhãm tû lÖ ®Æc trng ph¶n ¸nh néi dung c¬ b¶n theo môc tiªu ho¹t ®éng cña doanh nghiÖp §ã lµ c¸c nhãm tû lÖ vÒ kh¶ n¨ng thanh to¸n; vÒ c¬ cÊu tµi chÝnh; c¸c chØ sè vÒ kh¶ n¨ng ho¹t ®éng vµ c¸c chØ sè vÒ kh¶ n¨ng sinh lêi… ë ®©y VËy ®Ó ®a ra nh÷ng nhËn xÐt vÒ t×nh h×nh tµi chÝnh cña doanh nghiÖp mét c¸ch chÝnh x¸c, th× khi ph©n tÝch kh«ng chØ sö dông mét ph¬ng ph¸p mµ nªn biÕt kÕt hîp c¸c ph¬ng ph¸p mét c¸ch linh ho¹t Tõ ®ã thÊy râ thùc chÊt ho¹t ®éng tµi chÝnh còng nh biÕn ®éng cña tõng chØ tiªu tµi chÝnh trong doanh nghiÖp qua c¸c giai ®o¹n kh¸c nhau 2.4-Néi dung c«ng t¸c ph©n tÝch, ®¸nh gi¸ tµi chÝnh Doanh nghiÖp 2.4.1-§¸nh gi¸ kh¸i qu¸t t×nh h×nh tµi chÝnh Doanh nghiÖp SV: NguyÔn ThÞ BÝch Hiªn 8 Líp: QTK6B Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp §¸nh gi¸ kh¸i qu¸t t×nh h×nh tµi chÝnh Doanh nghiÖp sÏ cung cÊp tæng qu¸t nhÊt t×nh h×nh tµi chÝnh trong kú kinh doanh cña Doanh nghiÖp lµ kh¶ quan hay kh«ng kh¶ quan §iÒu ®ã cho phÐp chñ Doanh nghiÖp thÊy râ thùc chÊt cña qu¸ tr×nh ho¹t ®éng SXKD vµ dù ®o¸n ®îc xu thÕ ph¸t triÓn cña Doanh nghiÖp, trªn c¬ së ®ã cã nh÷ng gi¶i ph¸p h÷u hiÖu ®Ó qu¶n lý B¸o c¸o tµi chÝnh lµ mét tµi liÖu vµ cÇn thiÕt ®èi víi viÖc qu¶n trÞ Doanh nghiÖp ®ång thêi lµ th«ng tin h÷u Ých ®èi víi ngêi bªn trong vµ ngoµi Doanh nghiÖp cã lîi Ých liªn quan trùc tiÕp hoÆc gi¸n tiÕp tíi Doanh nghiÖp nh: chñ së h÷u, c¸c nhµ ®Çu t, cung cÊp tÝn dông, ChÝnh phñ vµ c¸c c¬ quan qu¶n lý chøc n¨ng cña Nhµ níc… ë ®©y V× vËy viÖc ph©n tÝch TCDN tríc hÕt vµ chñ yÕu lµ ®i s©u ph©n tÝch BC§KT vµ b¸o c¸o kÕt qu¶ ho¹t ®éng kinh doanh cña C«ng ty a- §¸nh gi¸ kh¸i qu¸t t×nh h×nh tµi chÝnh Doanh nghiÖp qua b¶ng c©n ®èi kÕ to¸n (BC§KT): BC§KT ph¶n ¸nh mét c¸ch tæng qu¸t vÒ toµn bé tµi s¶n hiÖn cã cña Doanh nghiÖp theo hai c¸ch ph©n lo¹i lµ tµi s¶n vµ nguån vèn h×nh thµnh tµi s¶n ë mét thêi ®iÓm nhÊt ®Þnh C¸c chØ tiªu cña BC§KT ®îc ph¶n ¸nh díi h×nh thøc gi¸ trÞ vµ tu©n theo nguyªn t¾c c©n ®èi : “Tæng tµi s¶n = Tæng nguån vèn” PhÇn tµi s¶n: ph¶n ¸nh gi¸ trÞ tµi s¶n hiÖn cã t¹i c¸c thêi ®iÓm lËp b¸o c¸o Nã ph¶n ¸nh quy m«, kÕt cÊu cña c¸c lo¹i tµi s¶n díi h×nh th¸i gi¸ trÞ nh: tµi s¶n b»ng tiÒn, hµng ho¸ tån kho, c¸c kho¶n ph¶i thu, tµi s¶n cè ®Þnh… ë ®©y mµ doanh nghiÖp hiÖn cã VÒ mÆt ph¸p lý sè liÖu cña phÇn tµi s¶n ®ang thuéc quyÒn qu¶n lý, sö dông cña doanh nghiÖp PhÇn nguån vèn: Ph¶n ¸nh nguån h×nh thµnh c¸c lo¹i tµi s¶n hiÖn cã cña doanh nghiÖp, nã ph¶n ¸nh qui m« kÕt cÊu c¸c nguån vèn ®· ®îc Doanh nghiÖp ®Çu t huy ®éng vµo SXKD MÆt kh¸c nã cßn thÓ hiÖn tr¸ch nhiÖm ph¸p lý vÒ mÆt vËt chÊt cña DN ®èi víi c¸c nhµ ®Çu t, nh÷ng nhµ cung cÊp vèn cho doanh nghiÖp nh c¸c Cæ ®«ng, Ng©n hµng, c¸c chñ nî… ë ®©y B¶ng c©n ®èi kÕ to¸n lµ tµi liÖu quan träng ®èi víi viÖc nghiªn cøu ®¸nh gi¸ kh¸i qu¸t t×nh h×nh tµi chÝnh, tr×nh ®é qu¶n lý vµ sö dông vèn còng nh triÓn väng kinh tÕ tµi chÝnh cña Doanh nghiÖp ®Ó ®Þnh híng cho viÖc nghiªn cøu, ph©n tÝch tiÕp theo §Ó lµm ®îc ®iÒu ®ã khi ph©n tÝch BC§KT cÇn chó ý xem xÐt c¸c vÊn ®Ò sau: Thø nhÊt: Xem xÐt sù biÕn ®éng cña tæng tµi s¶n còng nh tõng lo¹i tµi s¶n th«ng qua viÖc so s¸nh gi÷a cuèi kú víi ®Çu n¨m c¶ vÒ sè t¬ng ®èi lÉn tuyÖt ®èi Qua ®ã thÊy ®îc sù biÕn ®éng vÒ quy m« kinh doanh vµ n¨ng lùc SV: NguyÔn ThÞ BÝch Hiªn 9 Líp: QTK6B Chuyªn ®Ò tèt nghiÖp kinh doanh cña Doanh nghiÖp Khi xem xÐt vÊn ®Ò nµy ta cÇn quan t©m tíi t¸c ®éng cña tõng lo¹i tµi s¶n ®èi víi qu¸ tr×nh kinh doanh, cô thÓ: - Sù biÕn ®éng cña tiÒn vµ ®Çu t tµi chÝnh ng¾n h¹n ¶nh hëng ®Õn kh¶ n¨ng øng phã ®èi víi c¸c kho¶n nî ®Õn h¹n - Sù biÕn ®éng cña hµng tån kho chÞu ¶nh hëng lín bëi qu¸ tr×nh SXKD tõ kh©u dù tr÷ ®Õn kh©u tiªu thô s¶n phÈn - Sù biÕn ®éng cña c¸c kho¶n ph¶i thu chÞu ¶nh hëng cña c«ng viÖc thanh to¸n vµ chÝnh s¸ch tÝn dông cña Doanh nghiÖp ®èi víi kh¸ch hµng - Sù biÕn ®éng cña TSC§ cho thÊy quy m« vµ n¨ng lùc s¶n xuÊt hiÖn cã cña Doanh nghiÖp Thø hai: Xem xÐt c¬ cÊu vèn cã hîp lý hay kh«ng? C¬ cÊu vèn ®ã cã t¸c ®éng nh thÕ nµo ®Õn qu¸ tr×nh kinh doanh, nh xem xÐt tíi chi phÝ sö dông vèn §Ó lµm ®îc ®iÒu nµy tríc hÕt ph¶i x¸c ®Þnh tû träng tõng lo¹i tµi s¶n trong tæng tµi s¶n, sau ®ã so s¸nh tõng lo¹i tµi s¶n vÒ sè liÖu gi÷a cuèi kú víi ®Çu n¨m ®Ó thÊy ®îc sù biÕn ®éng cña c¬ cÊu vèn §iÒu nµy chØ thùc sù ph¸t huy t¸c dông khi ta chó ý ®Õn tÝnh chÊt ngµnh nghÒ kinh doanh cña Doanh nghiÖp, kÕt hîp cïng víi sù xem xÐt t¸c ®éng cña tõng lo¹i tµi s¶n ®Õn qu¸ tr×nh kinh doanh vµ hiÖu qu¶ kinh doanh ®¹t ®îc trong kú Cã nh vËy míi ®a ra quyÕt ®Þnh hîp lý vÒ viÖc ph©n bæ vèn cho tõng giai ®o¹n, tõng lo¹i tµi s¶n cña Doanh nghiÖp Thø ba: Kh¸i qu¸t møc ®é ®éc lËp hay phô thuéc vÒ mÆt tµi chÝnh cña DN qua viÖc so s¸nh tõng lo¹i nguån vèn gi÷a cuèi kú vµ ®Çu n¨m c¶ vÒ sè t- ¬ng ®èi lÉn tuyÖt ®èi VÒ tû träng cña tõng lo¹i nguån vèn trong tæng nguån vèn NÕu nguån vèn chñ së h÷u chiÕm tû träng cao vµ cã xu híng t¨ng lªn th× ®iÒu ®ã chøng tá kh¶ n¨ng tù chñ vÒ tµi chÝnh cña c«ng ty lµ cao møc ®é phô thuéc vÒ mÆt tµi chÝnh ®èi víi c¸c chñ nî lµ thÊp vµ ngîc l¹i Tuy nhiªn khi xem xÐt vÊn ®Ò nµy cÇn ph¶i chó ý ®Õn chÝnh s¸ch tµi trî cña Doanh nghiÖp vµ hiÖu qu¶ kinh doanh mµ Doanh nghiÖp ®¹t ®îc còng nh nh÷ng thuËn lîi vµ khã kh¨n trong t¬ng lai mµ Doanh nghiÖp cã thÓ gÆp ph¶i Thø t: Xem xÐt mèi quan hÖ c©n ®èi gi÷a c¸c chØ tiªu, c¸c kho¶n môc trªn b¶ng c©n ®èi kÕ to¸n Thø n¨m: Xem xÐt trong n¨m c«ng ty cã nh÷ng kho¶n ®Çu t nµo? lµm thÕ nµo c«ng ty mua s¾m ®îc nh÷ng tµo s¶n ®ã? C«ng ty ®ang gÆp khã kh¨n hay thuËn lîi, ph¸t triÓn? b- §¸nh gi¸ kh¸i qu¸t t×nh h×nh tµi chÝnh doanh nghiÖp th«ng qua b¸o c¸o kÕt qu¶ ho¹t ®éng kinh doanh: SV: NguyÔn ThÞ BÝch Hiªn 10 Líp: QTK6B ... pháp phân tích tài Doanh nghiệp 2.3.1- Thông tin cần sử dụng phân tích: Để phân tích tài doanh nghiệp trớc tiên phải có tài liệu để phân tích phơng pháp phân tích Khi phân tích tình hình tài. .. tình hình tài chính, nâng cao hiệu kinh doanh Công ty năm Nội dung kết cấu chuyên đề: Chơng 1: Cơ sở lý luận phân tích tài Doanh nghiệp Chơng 2: Phân tích đánh giá thực trạng tình hình tài. .. trạng tình hình tài Công ty Nguyên liệu thuốc Bắc Chơng 3: Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu công tác quản lý tài Công ty Nguyên liệu thuốc Bắc Việc đánh giá tình hình tài Doanh nghiệp vấn