LÝ LUẬN CHUNG VỀ ĐÁNH GIÁ THỰC TRẠNG TÀI CHÍNH CỦA DOANH NGHIỆP
Tài chính doanh nghiệp và quản trị tài chính doanh nghiệp
1.1.1 Tài chính doanh nghiệp và các quyết định TCDN 1.1.1.1.Tài chính doanh nghiệp a K h á i n i ệm TC D N
Doanh nghiệp là tổ chức kinh tế chuyên thực hiện sản xuất và cung ứng hàng hóa cho người tiêu dùng thông qua thị trường, với mục tiêu chính là tạo ra lợi nhuận.
Mọi doanh nghiệp khi hoạt động sản xuất kinh doanh đều cần một lượng vốn tiền tệ nhất định Quá trình này liên quan đến việc tạo lập, phân phối và sử dụng các quỹ tiền tệ, hình thành hoạt động tài chính của doanh nghiệp Trong quá trình này, các dòng tiền (cash flows) bao gồm dòng tiền vào và dòng tiền ra sẽ phát sinh, gắn liền với hoạt động đầu tư và kinh doanh thường xuyên hàng ngày của doanh nghiệp.
Trong quá trình hình thành và sử dụng quỹ tiền tệ, doanh nghiệp thiết lập các quan hệ kinh tế dưới dạng giá trị, tạo thành các mối quan hệ tài chính đa dạng Những mối quan hệ này bao gồm quan hệ tài chính giữa doanh nghiệp và Nhà nước, giữa doanh nghiệp với người lao động, giữa doanh nghiệp và các chủ sở hữu, cũng như giữa doanh nghiệp với các tổ chức kinh tế và xã hội khác Đồng thời, còn tồn tại các quan hệ tài chính nội bộ trong chính doanh nghiệp.
-Xét về hình thức, TCDN là quỹ tiền tệ trong quá trình tạo lập, phân phối, sử dụng và vận động gắn liền với hoạt động của doanh nghiệp.
TCDN là các quan hệ kinh tế liên quan đến giá trị, gắn liền với việc hình thành và sử dụng quỹ tiền tệ của doanh nghiệp trong suốt quá trình hoạt động của nó.
Các quan hệ kinh tế thuộc phạm vi TCDN bao gồm:
Doanh nghiệp có trách nhiệm nộp thuế và phí cho nhà nước, đồng thời nhận được sự hỗ trợ từ chính phủ Mối quan hệ tài chính này không chỉ đảm bảo nguồn thu cho ngân sách nhà nước mà còn tạo điều kiện thuận lợi cho sự phát triển của doanh nghiệp.
Doanh nghiệp có mối quan hệ chặt chẽ với các chủ thể kinh tế và tổ chức xã hội thông qua việc thực hiện thanh toán, thưởng phạt, cũng như tài trợ cho các tổ chức xã hội.
Thứ ba, quan hệ giữa doanh nghiệp với người lao động: doanh nghiệp trả lương, thưởng, phụ cấp cho người lao động.
Quan hệ giữa doanh nghiệp và chủ sở hữu được thể hiện qua các hoạt động đầu tư, góp vốn, rút vốn và phân chia lợi nhuận Chức năng của tài chính doanh nghiệp đóng vai trò quan trọng trong việc quản lý các nguồn lực tài chính này.
- Xác định và tổ chức các nguồn vốn nhằm đảm bảo nhu cầu vốn cho quá trình SXKD của doanh nghiệp.
- Phân phối thu nhập của doanh nghiệp
- Giám đốc hoạt động SXKD TCDN thực hiện các chức năng này nhằm hướng tới mục tiêu tối đa hóa giá trị doanh nghiệp.
1.1.1.2.Các quyết định tài chính doanh nghiệp
Các quyết định tài chính trong TCDN và quản trị bao gồm việc tìm kiếm nguồn vốn cần thiết cho mua sắm tài sản và hoạt động doanh nghiệp, phân bổ nguồn vốn hạn chế cho các mục đích khác nhau, và sử dụng hiệu quả VKD để đạt được mục tiêu TCDN tập trung nghiên cứu các quyết định này nhằm tối ưu hóa hiệu quả tài chính của doanh nghiệp.
Quyết định đầu tư là những lựa chọn quan trọng liên quan đến tổng giá trị tài sản và giá trị của từng bộ phận tài sản, bao gồm tài sản cố định (TSCĐ) và tài sản lưu động Các quyết định đầu tư chủ yếu của doanh nghiệp đóng vai trò then chốt trong việc tối ưu hóa nguồn lực và gia tăng giá trị tài sản.
Quyết định đầu tư tài sản lưu động bao gồm nhiều yếu tố quan trọng như quyết định về mức tồn quỹ, quản lý tồn kho, chính sách bán hàng và đầu tư tài chính ngắn hạn Những quyết định này ảnh hưởng trực tiếp đến khả năng thanh khoản và hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp Việc tối ưu hóa các khoản đầu tư này giúp doanh nghiệp duy trì sự linh hoạt tài chính và nâng cao khả năng cạnh tranh trên thị trường.
- Quyết định đầu tư TSCĐ: Quyết định mua sắm TSCĐ, quyết định đầu tư dự án, quyết định đầu tư tài chính dài hạn
Quyết định về mối quan hệ giữa đầu tư tài sản lưu động và đầu tư tài sản cố định (TSCĐ) là rất quan trọng, bao gồm việc sử dụng đòn bẩy kinh doanh và xác định điểm hòa vốn Việc cân nhắc kỹ lưỡng giữa hai loại hình đầu tư này giúp doanh nghiệp tối ưu hóa nguồn lực và gia tăng hiệu quả kinh doanh.
Quyết định đầu tư là yếu tố then chốt trong hoạt động của TCDN, ảnh hưởng trực tiếp đến sự tồn tại và phát triển của doanh nghiệp Một quyết định đầu tư đúng đắn không chỉ gia tăng giá trị doanh nghiệp mà còn thúc đẩy sự tăng trưởng và nâng cao giá trị tài sản cho chủ sở hữu Ngược lại, quyết định sai lầm có thể dẫn đến thất thoát vốn và thậm chí là nguy cơ phá sản Do đó, doanh nghiệp cần phải đánh giá và lựa chọn dự án đầu tư tối ưu để đảm bảo mang lại giá trị cao nhất.
Quyết định huy động vốn là quá trình xác định nguồn vốn phù hợp để hỗ trợ các quyết định đầu tư của doanh nghiệp Những quyết định này đóng vai trò quan trọng trong việc lựa chọn các nguồn tài chính, giúp tối ưu hóa hiệu quả đầu tư và phát triển bền vững cho doanh nghiệp.
Quyết định huy động vốn ngắn hạn: Quyết định vay ngắn hạn hay sử dụng tín dụng thương mại.
Quyết định huy động vốn dài hạn bao gồm việc lựa chọn sử dụng nợ dài hạn thông qua vay ngân hàng hoặc phát hành trái phiếu công ty, cũng như quyết định phát hành vốn cổ phần và vay để mua hoặc thuê tài sản.
Các quyết định huy động vốn có tác động trực tiếp đến rủi ro tài chính và chi phí sử dụng vốn, từ đó ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp Trước khi quyết định huy động vốn, các nhà quản trị tài chính cần hiểu rõ những lợi ích và bất lợi của các công cụ huy động vốn, đồng thời đánh giá chính xác tình hình hiện tại và dự báo đúng đắn diễn biến thị trường trong tương lai.
Đánh giá thực trạng tài chính doanh nghiệp
1.2.1 Khái niệm, mục tiêu đánh giá thực trạng tài chính doanh nghiệp 1.2.1.1 Khái niệm Đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp bao gồm việc thu thập các thông tin bên trong và bên ngoài doanh nghiệp liên quan đến các hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, xác định các đối tượng cần đánh giá và vận dụng các phương pháp kỹ thuật để xử lý thông tin thu thập được, phát hiện các nguyên nhân tác động tới các đối tượng được đánh giá và đề xuất các giải pháp có hiệu quả giúp doanh nghiệp ngày càng nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh. Đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp là vấn đề hết sức quan trọng trong việc đưa ra các quyết định tài chính của các nhà quản trị Thông qua việc đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp cho phép các nhà quản trị thấy một cách toàn diện các mặt hoạt động của doanh nghiệp, thấy rõ những điểm mạnh điểm yếu và tiềm năng của doanh nghiệp.
1.2.1.2.Mục tiêu đánh giá thực trạng tài chính doanh nghiệp Đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp nhằm cung cấp những thông tin cho việc ra quyết định tài chính của nhà quản trị tài chính Vì vậy, đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp cần phải đạt được các mục tiêu chủ yếu sau:
Đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp cung cấp thông tin hữu ích cho nhà quản lý, nhà đầu tư và các đối tượng sử dụng thông tin tài chính khác Điều này giúp họ đánh giá khả năng và tính chắc chắn của dòng tiền, tình hình sử dụng vốn, cũng như khả năng thanh toán của doanh nghiệp, từ đó đưa ra các quyết định đúng đắn.
Đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp vào thứ hai cần cung cấp thông tin chi tiết về nguồn vốn chủ sở hữu, các khoản nợ, kết quả của các sự kiện tài chính, cũng như các tình huống có khả năng làm biến đổi nguồn vốn và nợ của doanh nghiệp.
Đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp vào thứ ba là rất quan trọng, vì nó cung cấp thông tin cần thiết cho người sử dụng để dự đoán khả năng phát triển trong tương lai của doanh nghiệp.
Đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp cần xem xét vai trò và chức năng quản lý của người quản lý trong việc sử dụng hiệu quả nguồn lực của doanh nghiệp.
1.2.2.Nội dung đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp 1.2.2.1.Đánh giá tình hình huy động vốn của doanh nghiệp
Theo thời gian huy động và sử dụng, nguồn vốn được chia thành hai loại: ngắn hạn và dài hạn Nguồn vốn ngắn hạn được thể hiện qua chỉ tiêu nợ ngắn hạn, trong khi nguồn vốn dài hạn bao gồm nợ dài hạn và vốn chủ sở hữu.
Theo quan hệ sở hữu về vốn, nguồn vốn được chia thành nợ phải trả và vốn chủ sở hữu Nợ phải trả có thể được phân loại thành nợ ngắn hạn và nợ dài hạn, hoặc phân chia thành nợ vay và nợ chiếm dụng.
Nguồn vốn được phân loại thành hai loại chính: nguồn vốn nội sinh, bao gồm lợi nhuận để lại, khấu hao tài sản cố định và tiền từ thanh lý, nhượng bán tài sản; và nguồn vốn ngoại sinh, bao gồm vay ngân hàng, tổ chức tín dụng, vay cá nhân, cùng với việc phát hành cổ phiếu và trái phiếu Để đánh giá tình hình huy động vốn, cần dựa vào các chỉ tiêu nguồn vốn trên bảng cân đối kế toán (BCĐKT) và xem xét các hệ số về cơ cấu nguồn vốn.
Hệ số nợ= Nợ phảitrả
Hệ số nợ cho biết tỷ lệ nợ phải trả so với nguồn vốn, phản ánh mức độ sử dụng đòn bẩy tài chính và rủi ro tài chính của doanh nghiệp.
Hệ số vốn chủ sở hữu
Tổng nguồn vốn =1−Hệ số nợ
Hệ số vốn chủ sở hữu phản ánh tỷ lệ giữa vốn chủ sở hữu và tổng nguồn vốn, cho thấy mỗi đồng tài sản được tài trợ bởi bao nhiêu đồng vốn chủ sở hữu Chỉ số này thể hiện mức độ độc lập tài chính của doanh nghiệp, giúp đánh giá khả năng tự chủ và ổn định trong quản lý tài chính.
1.2.2.2.Đánh giá tình hình đầu tư và sử dụng vốn của doanh nghiệp
Phân tích tình hình đầu tư và sử dụng vốn của doanh nghiệp là cần thiết để đánh giá quy mô vốn hiện tại Điều này giúp xác định trọng điểm đầu tư, từ đó xem xét mức độ hợp lý trong việc phân bổ vốn vào tài sản ngắn hạn (TSNH) và tài sản dài hạn (TSDH) Việc đánh giá này không chỉ phản ánh hiệu quả sử dụng vốn mà còn hỗ trợ doanh nghiệp trong việc đưa ra các quyết định đầu tư hợp lý hơn trong tương lai.
Việc phân tích tình hình đầu tư và sử dụng vốn của doanh nghiệp dựa trên các chỉ tiêu trong bảng cân đối kế toán phần tài sản, bao gồm việc tính toán sự chênh lệch giữa các khoản mục cuối kỳ và đầu kỳ về cả số tuyệt đối và số tương đối Đồng thời, cần tính toán tỷ trọng của các khoản mục và chênh lệch tỷ trọng cuối năm so với đầu năm để đánh giá sự biến động của các khoản mục và phân tích cơ cấu đầu tư.
Ngoài ra còn căn cứ vào chỉ tiêu:
Tỷ suất đầu tư vào TSNH
Tỷ suất đầutư TSNH = Tàisản ngắnhạn
Chỉ tiêu này thể hiện tỷ lệ phần trăm vốn đầu tư vào tài sản ngắn hạn (TSNH) so với tổng vốn hiện có của doanh nghiệp, từ đó phản ánh tỷ trọng vốn đầu tư vào TSNH trong tổng số vốn kinh doanh.
Tỷ suất đầu tư vào TSDH
Tỷ suất đầutư TSDH = Tài sản dài hạn
Chỉ tiêu này cho thấy tỷ lệ vốn đầu tư vào tài sản dài hạn (TSDH) trong tổng số vốn hiện có của doanh nghiệp Nó không chỉ phản ánh cơ cấu đầu tư mà còn thể hiện quy mô và loại hình đầu tư cũng như lĩnh vực sản xuất kinh doanh mà doanh nghiệp đang hoạt động.
1.2.2.3.Phân tích mối quan hệ cân đối giữa tài sản và nguồn vốn
ĐÁNH GIÁ THỰC TRẠNG TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN CƠ KHÍ VÀ THIẾT BỊ ÁP LỰC-VVMI TRONG THỜI GIAN QUA
Quá trình hình thành và phát triển của Công ty cổ phần Cơ Khí và Thiế Bị Áp Lực- VVMI
2.1.1.Quá trình hình thành và phát triển của công ty cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực- VVMI
Tên giao dịch chính thức của công ty: Công ty Cổ Phần Cơ Khí và Thiết
Trực thuộc tập đoàn công nghiệp than khoáng sản Việt Nam- VINACOMIN
Tên tiếng Việt Nam: Công ty Cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực- VVMI.
Tên công ty viết tắt: VVMI. Đăng kí kinh doanh số 0102274810, cấp ngày 14 tháng 10 năm 2004.
Trụ sở chính: Số 506- Hà Huy Tập- Yên Viên- Gia Lâm- Hà Nội.
Mã số thuế: 0102274810 Email: apluco@vnn.vn Vốn điều lệ: 6,000,000,000 đồng(trong đó VCSH của nhà nước chiếm 51%) Mệnh giá cổ phần : 10,000 đồng
Công ty Cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực - VVMI, thuộc Tổng Công ty Than Việt Nam, chuyên sản xuất cơ khí với tổng số cổ phần lên tới 600,000 cổ phiếu.
Công ty Cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực - VVMI, trước đây là Xí nghiệp thu hồi vật tư ứ đọng, được thành lập theo Quyết định số 909ĐTĐLKT ngày 04/06/1974 của Bộ trưởng Bộ điện than Xí nghiệp tọa lạc tại tổng kho I, thị trấn Yên Viên, Gia Lâm, Hà Nội, với nhiệm vụ thu hồi và tân trang vật tư, thiết bị tồn đọng nhằm đáp ứng nhu cầu xã hội Thời điểm đó, doanh nghiệp chỉ có vốn 50.000.000 đồng và phải cải tạo, sửa chữa những máy móc cũ kỹ, lạc hậu để đưa vào sử dụng.
Ngày 8/6/1981, Bộ trưởng Bộ Mỏ - Than đã ban hành Quyết định số 23MT-TC B3, tổ chức lại Công ty phục hồi thiết bị, bao gồm bộ máy quản lý và Xí nghiệp thu mua và phục hồi vật tư thiết bị, sau này đổi tên thành Công ty Coalimex Trong giai đoạn này, Xí nghiệp có nhiệm vụ chế tạo bình khí axetylen và làm kho tiếp nhận hàng gia công như xăm lốp ô tô, xà phòng ống gió lò, và ác quy phân phối cho toàn ngành Để phù hợp với tình hình sản xuất, vào ngày 30/6/1993, Bộ trưởng Bộ Năng lượng đã ban hành Quyết định số 467 NVL-CCDC-TCCBLĐ, lập lại Xí nghiệp kinh doanh vật tư và chế tạo bình áp lực - Than nội địa thuộc Công ty Coalimex, và đến tháng 5/1995, Xí nghiệp chuyển sang trực thuộc Công ty Than nội địa cho đến nay.
Giai đoạn này tập trung vào sản xuất bình khí axetylen và cung cấp vật tư, thiết bị cho Tổng công ty Than Việt Nam, đồng thời sửa chữa thiết bị phục vụ ngành than và vật liệu xây dựng Ngày 14/10/2004, Xí nghiệp kinh doanh vật tư và chế tạo bình áp lực đã chuyển đổi thành Công ty cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực - Than nội địa Đến ngày 22/03/2007, theo quyết định số 32-2007 QĐ/HĐQTC, công ty chính thức đổi tên thành Công ty Cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp lực – VVMI, thuộc Tập đoàn Than Khoáng sản Việt Nam Công ty hiện có trụ sở tại 506 Hà Huy Tập, Thị trấn Yên Viên, Huyện Gia Lâm, Hà Nội, với diện tích kinh doanh 10.000 m² và đội ngũ nhân viên đông đảo.
Công ty hiện đang chuyên sản xuất và kinh doanh các loại nồi hơi, bình khí axetylen, cùng với việc xuất nhập khẩu vật tư, thiết bị và phụ kiện phục vụ cho sản xuất và đời sống Chúng tôi cũng cung cấp dịch vụ sửa chữa và phục hồi thiết bị cho ngành than Sản phẩm của công ty đa dạng, đáp ứng nhu cầu về thiết bị chịu áp lực và bình axetylen Hiện tại, công ty sở hữu 36 máy móc thiết bị hiện đại, phục vụ hiệu quả cho hoạt động sản xuất.
Trong bối cảnh thị trường đầy thách thức, công ty đã nỗ lực khẳng định vị thế của mình bằng cách tìm kiếm đối tác và tạo việc làm cho người lao động, từ đó nâng cao thu nhập cho cán bộ công nhân viên Những năm gần đây, công ty đã đạt được nhiều thành tựu đáng kể, mở rộng địa bàn hoạt động và cung cấp hàng hóa đến tận tay khách hàng, đồng thời chế tạo các bình áp lực theo yêu cầu của thị trường.
2.1.2.Đặc điểm tổ chức hoạt động kinh doanh của Công ty Cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực- VVMI 2.1.2.1.Đặc điểm tổ chức hoạt động sản xuất kinh doanh
Công ty cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực - VVMI chuyên sản xuất các sản phẩm kỹ thuật phức tạp với độ chính xác cao Sản phẩm của công ty được cấu thành từ nhiều chi tiết khác nhau, do đó, cần sử dụng một khối lượng lớn nguyên vật liệu đa dạng Sự biến động nhỏ trong nguyên vật liệu đầu vào có thể ảnh hưởng đáng kể đến giá thành sản phẩm.
Công ty đặc biệt chú trọng đến chất lượng nguyên vật liệu, vì chúng phải đáp ứng các yêu cầu kỹ thuật cao của công nghệ sản xuất Mọi quy trình nhập kho đều được kiểm tra một cách nghiêm ngặt để đảm bảo tiêu chuẩn chất lượng.
- Đặc điểm thị trường và tiêu thụ sản phẩm Trong nền kinh tế hiện nay, với môi trường cạnh tranh rất khắc nghiệt.
Công ty lựa chọn cho mình một chiến lược kinh doanh hoàn toàn mới, đáp ứn nhu cầu hiện nay của công ty
Sản phẩm của công ty hiện đã khẳng định được vị thế vững chắc trên thị trường, thay thế nhiều thiết bị nhập khẩu và hoàn toàn đáp ứng nhu cầu về chất lượng cũng như kỹ thuật Bên cạnh đó, sản phẩm còn phù hợp với những đặc điểm đặc thù của thị trường Việt Nam, trở thành giải pháp hiệu quả cho nhiều khách hàng trong nước.
Công ty chuyên cung cấp các sản phẩm như bình áp lực và nồi hơi, phục vụ cả nhu cầu nội bộ và thị trường ngoài ngành Sản phẩm của công ty có mặt tại hầu hết các tỉnh thành lớn trên cả nước, với hai phương thức tiêu thụ chính: tiêu thụ trực tiếp và theo hợp đồng Tiêu thụ trực tiếp diễn ra tại kho hoặc phân xưởng sản xuất, tại thời điểm bàn giao, quyền sở hữu sản phẩm sẽ chuyển sang khách hàng Trong khi đó, phương thức tiêu thụ theo hợp đồng chủ yếu được áp dụng cho các dây chuyền sản xuất lớn có giá trị hàng tỉ đồng, với hàng hóa vẫn thuộc quyền sở hữu của công ty cho đến khi khách hàng thanh toán một phần hoặc toàn bộ.
2.1.2.2.Đặc điểm tổ chức bộ máy quản lý hoạt động kinh doanh
Phương thức tổ chức bộ máy quản lý
Công ty cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực - VVMI đã áp dụng mô hình cơ cấu tổ chức trực tuyến chức năng nhằm nâng cao hiệu quả quản lý trong quy trình sản xuất, phù hợp với chế độ tập trung dân chủ.
Hình thức tổ chức này đặc trưng cho nền sản xuất công nghiệp chuyên môn hóa cao, với các quyết định chức năng ở mỗi cấp quản lý tập trung vào người lãnh đạo trực tuyến, cụ thể là giám đốc.
Sơ đồ 1: Bộ máy tổ chức quản lý của CTCP Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực-
Công ty có cấu trúc tổ chức thống nhất từ giám đốc đến các phòng ban, đảm bảo mọi hoạt động được chỉ đạo đồng bộ Thông tin được quản lý chặt chẽ và xử lý nhanh chóng, tạo điều kiện thuận lợi cho hoạt động sản xuất kinh doanh.
Chức năng nhiệm vụ của từng bộ phận
Giám đốc Công ty là người lãnh đạo cao nhất, chịu trách nhiệm quyết định mọi hoạt động của doanh nghiệp và tổ chức, điều hành sản xuất kinh doanh Họ xây dựng chiến lược phát triển, phương án quản lý và điều hành các hoạt động của Công ty, đồng thời đảm bảo phân công, miễn nhiệm, khen thưởng, kỷ luật các chức danh theo phân cấp Giám đốc cũng tổ chức các cuộc họp đầu kỳ để xem xét lãnh đạo và hiệu lực của hệ thống quản lý chất lượng.
CÁC GIẢI PHÁP CHỦ YẾU NHẰM CẢI THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN CƠ KHÍ VÀ THIẾT BỊ ÁP LỰC- VVMI
Mục tiêu và định hướng phát triển của công ty trong thời gian tới
3.1.1.Bối cảnh kinh tế - xã hội
Vào năm 2016, dự báo kinh tế trong và ngoài nước có xu hướng tích cực, cùng với việc điều hành kinh tế vĩ mô đi đúng hướng, Việt Nam được kỳ vọng sẽ tiếp tục phục hồi và phát triển mạnh mẽ.
Mặc dù kinh tế thế giới đang đối mặt với nhiều rủi ro và thách thức, bao gồm căng thẳng chính trị chưa được giải quyết và sự biến động khó lường của giá dầu, nhưng triển vọng kinh tế toàn cầu được dự báo sẽ khả quan hơn so với năm 2016.
2016 được dự báo sẽ tiếp tục biến động do những động thái thay đổi của giá dầu trong thời gian gần đây.
Năm 2016, kinh tế Việt Nam có dấu hiệu phục hồi mạnh mẽ với mức tăng trưởng dự kiến từ 6% đến 7% Các Hiệp định mậu dịch tự do đang trong quá trình đàm phán có khả năng sẽ được hoàn tất, tạo điều kiện thuận lợi cho việc thu hút đầu tư và mở rộng thị trường xuất khẩu, từ đó thúc đẩy tăng trưởng kinh tế Lạm phát được dự báo sẽ không vượt quá 6,5% nếu Ngân hàng Nhà nước thực hiện hiệu quả chính sách trung hòa tiền tệ.
Tổng cầu dự kiến sẽ hồi phục trong năm 2016 nhờ vào sự phục hồi tiêu dùng, được hỗ trợ bởi lạm phát thấp, giúp cải thiện sức mua của người dân Bên cạnh đó, đầu tư tư nhân cũng sẽ tăng trưởng do môi trường kinh tế vĩ mô ổn định và những cải cách thể chế, tạo dựng niềm tin cho doanh nghiệp và hộ gia đình.
Khả năng thu hút đầu tư nước ngoài của Việt Nam đã tăng cao nhờ triển vọng từ Hiệp định TPP ký kết năm 2015 Đồng thời, quá trình tái cơ cấu nền kinh tế đang dần nâng cao năng suất, cải thiện tổng cung Hơn nữa, sự giảm giá hàng hóa toàn cầu sẽ giúp doanh nghiệp giảm chi phí sản xuất, từ đó thúc đẩy tổng cung trong nước.
Năm 2016, nền kinh tế Việt Nam sẽ phải đối mặt với nhiều thách thức, đặc biệt là do giá dầu giảm vào đầu năm, điều này ảnh hưởng trực tiếp đến thu ngân sách và cân đối ngân sách, dẫn đến sự sụt giảm trong thu ngân sách từ xuất khẩu dầu thô.
3.1.2.Mục tiêu và định hướng phát triển của công ty trong thời gian tới
Công ty Cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực - VVMI, với nhiều năm kinh nghiệm trong ngành sản xuất máy móc thiết bị áp lực, đã khẳng định vị thế của mình bằng việc cung cấp các sản phẩm chất lượng cao và không ngừng đổi mới công nghệ Công ty tập trung vào việc cải tiến sản phẩm để nâng cao tính cạnh tranh về giá cả, mẫu mã và chất lượng Dựa trên tiềm năng và lợi thế của Việt Nam trong thị trường, cùng với mục tiêu chiến lược của ngành và doanh nghiệp, VVMI đã xác định rõ chiến lược phát triển cho những năm tới.
- Mục tiêu trong thời gian tới là giữ vững thị phần, trở thành doanh nghiệp cạnh tranh về giá cả, chất lượng sản phẩm.
Chúng tôi liên tục mở rộng thị trường và phát triển mối quan hệ với các khách hàng lớn, đồng thời chú trọng đến những thị trường tiềm năng và củng cố các thị trường truyền thống.
Để duy trì tốc độ tăng trưởng bền vững, doanh nghiệp cần tập trung vào hiệu quả sản xuất kinh doanh Mục tiêu hàng đầu là nâng cao hiệu quả thông qua việc khai thác tối đa năng lực sản xuất, cải thiện năng suất lao động, và giảm thiểu chi phí trong các lĩnh vực sản xuất, quản lý và giao dịch Điều này sẽ giúp hạ giá thành sản phẩm và tăng lợi nhuận cho doanh nghiệp.
Để đạt được các chỉ tiêu đã đề ra, cần đẩy mạnh công tác tiêu thụ sản phẩm và triển khai các chính sách thu hút khách hàng Đồng thời, việc thực hiện dịch vụ sau bán hàng một cách tốt nhất cũng là yếu tố quan trọng giúp nâng cao sự hài lòng của khách hàng.
Chúng tôi sẽ nỗ lực không ngừng để duy trì và cải thiện hiệu quả hoạt động kinh doanh, phấn đấu đạt được các chỉ tiêu doanh thu và lợi nhuận đã đề ra Mục tiêu là gia tăng tốc độ tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận, từ đó đảm bảo sự phát triển bền vững cho doanh nghiệp.
- Hoàn thiện chất lượng dây chuyền nhà máy để đẩy sản lượng lên cao
- Xây dựng hình ảnh công ty, tạo dựng mối quan hệ tốt đẹp với đối tác và các nhà cung cấp.
Để nâng cao năng suất lao động, cần chú trọng vào việc nâng cao trình độ kỹ thuật và tay nghề của đội ngũ cán bộ công nhân viên Đồng thời, việc chăm lo đến đời sống vật chất và tinh thần của người lao động, tăng cường đào tạo và cải thiện mức thu nhập cũng là những yếu tố quan trọng giúp tạo ra một môi trường làm việc tốt hơn và khuyến khích sự phát triển bền vững.
Để quản lý và sử dụng vốn kinh doanh một cách linh hoạt, hiệu quả và tiết kiệm, công ty đã đặt ra mục tiêu cụ thể cho năm 2016 Những chỉ tiêu cơ bản này sẽ giúp công ty đạt được định hướng phát triển bền vững trong ngắn hạn.
BẢNG 3.1 : MỘT SỐ CHỈ TIÊU KẾ HOẠCH NĂM 2016
- Tốc độ tăng trưởng SXKD bình quân 20 %/năm -Tổng giá trị SXKD năm 2016 550 tỷ đồng.
- Doanh thu thuần 500 tỷ đồng.
- Lợi nhuận trước thuế 3 tỷ đồng.
Một số giải pháp chủ yếu nhằm cải thiện tình hình tài chính tại CTCP 109 Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực- VVMI
Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực- VVMI.
Dựa trên tình hình tài chính thực tế của CTCP Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực - VVMI, cùng với việc phân tích các điểm mạnh và điểm yếu của công ty trong bối cảnh kinh tế sắp tới, tôi đề xuất một số biện pháp nhằm cải thiện tình hình tài chính và đạt được các mục tiêu đề ra.
3.2.1 Xác định chính sách tài trợ, xây dựng cơ cấu nguồn vốn hợp lý theo hướng tăng tỷ trọng vốn chủ sở hữu, giảm bớt vốn vay
Trong nền kinh tế thị trường, vốn đóng vai trò quyết định đến sự thành công hay thất bại của doanh nghiệp Để tiến hành sản xuất và kinh doanh, các doanh nghiệp cần phải có một lượng vốn tiền tệ nhất định.
Trong những năm tới, để mở rộng hoạt động, công ty cần chủ động xây dựng kế hoạch huy động và sử dụng vốn, xác định cơ cấu vốn hợp lý nhằm nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh Việc đẩy mạnh huy động vốn đầu tư và đáp ứng kịp thời nhu cầu sản xuất là rất cần thiết, đồng thời cần thiết lập cơ cấu vốn hợp lý để nâng cao hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp.
Năm 2015, công ty ghi nhận hệ số nợ cao (88%), chủ yếu từ nguồn vay ngắn hạn, trong khi nguồn vốn dài hạn được sử dụng để tài trợ cho tài sản ngắn hạn Mặc dù đây là một chính sách huy động vốn an toàn, nhưng chi phí vay mượn lại rất cao Nếu không có kế hoạch trả nợ kịp thời, công ty có thể đối mặt với rủi ro mất khả năng thanh toán và gặp khó khăn trong hoạt động Để đảm bảo huy động đủ vốn cần thiết, công ty cần chú ý đến một số vấn đề quan trọng.
Công ty cần xác định kịp thời và chính xác nhu cầu vốn lưu động (VLĐ) để tự tài trợ cho hoạt động kinh doanh Việc xác định nhu cầu VLĐ hợp lý là rất quan trọng, vì nó tạo cơ sở cho việc tổ chức các nguồn tài trợ hiệu quả Đồng thời, điều này giúp đảm bảo rằng doanh nghiệp có đủ VLĐ để duy trì hoạt động kinh doanh một cách liên tục và bình thường.
Hiện nay có hai phương pháp xác định nhu cầu VLĐ thường xuyên là:
- Phương pháp trực tiếp xác định nhu cầu VLĐ thường xuyên của DN.
- Phương pháp gián tiếp xác định nhu cầu VLĐ thường xuyên của DN.
Trong những năm qua, công ty chưa chú trọng đến việc xác định nhu cầu vốn lưu động (VLĐ) thường xuyên, dẫn đến lãng phí một lượng lớn vốn Để khắc phục tình trạng này, công ty nên áp dụng phương pháp xác định nhu cầu vốn theo tỷ lệ phần trăm trên doanh thu, một phương pháp có độ chính xác cao và dễ dàng thực hiện Nhu cầu về vốn bằng tiền, dự trữ vật tư, sản phẩm dở dang, thành phẩm và hàng hóa thường tăng theo tỷ lệ thuận với doanh thu tiêu thụ Đồng thời, các khoản phải thu cũng gia tăng Dựa vào tỷ lệ phần trăm của các khoản mục liên quan đến doanh thu, công ty có thể dự toán nhu cầu vốn lưu động cho năm tới, từ đó định hướng nguồn tài chính để đáp ứng nhu cầu tăng vốn lưu động dựa trên kết quả kinh doanh trong kỳ kế hoạch.
Doanh thu thuần năm 2015: 420 tỷ đồngDoanh thu thuần dự kiến năm 2016: 500 tỷ đồng.
Tỷ lệ hàng tồnkho trên DT = 9,321,612,955
Tỷ lệ các khoản phảithu trên DT= 94,857,658,276
Tỷ lệ các khoản phảitrả trên DT = 97,745,889,771
Từ đó tính được nhu cầu vốn lưu động trong năm 2016:
Công ty cần lập kế hoạch huy động vốn, lựa chọn nguồn tài trợ phù hợp để tối ưu hóa chi phí sử dụng vốn, đảm bảo chi phí này ở mức thấp nhất Mỗi nguồn vốn có chi phí khác nhau, do đó doanh nghiệp cần tính toán kỹ lưỡng lợi ích thu được Việc phân bổ và sử dụng nguồn vốn huy động phải được thực hiện một cách hiệu quả để tránh tình trạng ứ đọng vốn Công ty cũng nên sử dụng vốn một cách linh hoạt, tiết kiệm và tận dụng tối đa các nguồn vốn nhàn rỗi với chi phí thấp Cuối cùng, quản lý sử dụng vốn hiệu quả là cần thiết để tránh tình trạng thừa thiếu vốn cục bộ.
Trong năm tới, công ty cần tăng cường nguồn vốn chủ sở hữu và giảm dần nguồn vốn vay nợ để giảm áp lực thanh toán, từ đó hạn chế rủi ro biến động lãi suất và rủi ro thanh toán.
3.2.2.Tăng cường công tác quản trị hàng tồn kho, đẩy mạnh tiêu thụ thành phẩm
Hàng tồn kho là một phần quan trọng trong tài sản ngắn hạn của doanh nghiệp, ảnh hưởng trực tiếp đến giá vốn hàng bán và lợi nhuận Việc quản lý hàng tồn kho hợp lý cũng tác động đến khả năng thanh toán nhanh và tốc độ luân chuyển vốn lưu động, từ đó ảnh hưởng đến hiệu quả tài chính tổng thể của doanh nghiệp.
Để quản lý hàng hóa hiệu quả, cần xác định chính xác số lượng hàng cần mua trong mỗi kỳ và thường xuyên kiểm tra lượng tồn kho Việc này giúp nắm rõ tình trạng hàng tồn kho, đảm bảo phẩm chất và chất lượng của nguyên vật liệu cũng như thành phẩm, từ đó có biện pháp xử lý kịp thời khi cần thiết.
Khi lựa chọn nhà cung cấp, doanh nghiệp cần ưu tiên những đơn vị uy tín và phù hợp để giảm thiểu rủi ro trong thanh toán, tránh tình trạng chậm trễ trong việc nhập kho hàng hóa Một số nhà cung cấp đáng tin cậy mà doanh nghiệp có thể tham khảo bao gồm Công ty Cơ Khí Quế Sơn, Công ty sản xuất và kinh doanh dịch vụ thiết bị VVMI, Công ty TNHH Bình Triết, Công ty cổ phần sản xuất và thương mại Tiến Huy, và Công ty cổ phần Cơ Khí Bình Dương.
- Lập kế hoạch chi tiết bán hàng hàng năm trên cơ sở tình hình báo cáo và nhu cầu thị trường, lập chi tiết từng loại mặt hàng.
Để xây dựng định mức tồn kho tối ưu, cần dựa vào các tiêu chí quan trọng như lượng tồn thực tế trong kho, số lượng đặt hàng từ khách hàng, tình hình cung cấp của nhà cung cấp, biến động giá cả và thời gian vận chuyển hàng hóa về kho.
- Lựa chọn các phương tiện vận chuyển thích hợp, tìm biện pháp giảm bớt chi phí vận chuyển, bốc xếp.
Mua bảo hiểm cho vật tư hàng hóa là một biện pháp quan trọng nhằm bảo vệ vốn lưu động Đồng thời, doanh nghiệp cũng có thể lập dự phòng giảm giá hàng tồn kho khi cần thiết, giúp chủ động hơn trong việc quản lý tài chính và giảm thiểu rủi ro.
3.2.3.Đẩy mạnh công tác thu hồi nợ, thanh toán các khoản nợ đúng hạn, kịp thời
Công tác thu hồi nợ đóng vai trò quan trọng đối với doanh nghiệp, giúp giảm thiểu thất thoát vốn và áp lực huy động vốn Việc thu hồi nợ hiệu quả không chỉ giảm nhu cầu vốn mà còn đảm bảo uy tín với các nhà cung cấp tín dụng, từ đó tạo dựng mối quan hệ làm ăn lâu dài Bên cạnh đó, lập kế hoạch trả nợ cũng là yếu tố cần thiết để duy trì sự tin cậy trong giao dịch.
Trong những năm gần đây, công ty đã áp dụng chính sách bán chịu để thu hút khách hàng, dẫn đến khoản phải thu lớn Chính sách này giúp công ty mở rộng quan hệ kinh doanh, thị trường và tăng sản lượng tiêu thụ Mặc dù công ty đã nỗ lực trong việc quản trị nợ phải thu và cân nhắc đối tượng bán chịu, nhưng vẫn xuất hiện khoản nợ khó đòi, dù không lớn, nhưng là dấu hiệu không tốt trong công tác thu hồi nợ Do đó, công ty cần triển khai các biện pháp quản lý nợ hợp lý hơn.
Điều kiện thực hiện giải pháp
3.3.1 Kiến nghị đối với Nhà nước
Doanh nghiệp hoạt động trong nền kinh tế phải tuân thủ pháp luật của Nhà nước, vì vậy hiệu quả tổ chức sản xuất kinh doanh không chỉ phụ thuộc vào quản trị nội bộ mà còn bị ảnh hưởng bởi chính sách vĩ mô Để cải thiện tình hình tài chính của Công ty Cổ phần Cơ Khí và Thiết Bị Áp Lực - VVMI, cần đề xuất một số kiến nghị với Nhà nước nhằm hỗ trợ doanh nghiệp phát triển bền vững.
Chính phủ cần tiếp tục hoàn thiện hệ thống pháp luật kinh tế một cách chặt chẽ và có tính thi hành cao, đồng thời tạo ra hành lang pháp lý thuận lợi cho hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Các chính sách khuyến khích sản xuất, như áp dụng thuế suất ưu đãi, cũng cần được triển khai Bên cạnh đó, cần thực hiện các biện pháp đồng bộ nhằm kiềm chế lạm phát và ổn định kinh tế vĩ mô.
Cần hoàn thiện bộ máy hoạt động tại các cơ quan Nhà nước như Thuế và Hải Quan, đồng thời giảm thiểu thủ tục giấy tờ kê khai và đăng ký Việc tổ chức thực hiện kê khai qua mạng trên toàn quốc sẽ giúp doanh nghiệp tiết kiệm thời gian và chi phí Hệ thống thông tin kinh tế và dự báo thị trường cũng cần được cải thiện để hỗ trợ doanh nghiệp đưa ra những quyết định kịp thời và chính xác, từ đó nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh.
Nhà nước cần đầu tư nhiều hơn vào các hoạt động đổi mới công nghệ và tổ chức các buổi tư vấn cho doanh nghiệp, đồng thời tiến hành hội thảo chuyên đề để học hỏi các tiến bộ khoa học kỹ thuật và công nghệ hiện đại từ các quốc gia phát triển.
Duy trì và phát triển mối quan hệ tốt đẹp với các quốc gia, đồng thời ổn định chính trị trong nước, là yếu tố then chốt để tạo điều kiện thuận lợi cho sự hợp tác giữa doanh nghiệp Việt Nam và doanh nghiệp nước ngoài.
- Tăng cường công tác tự kiểm tra giám sát, kết hợp chặt chẽ giữa đảm bảo chế độ tài chính của Nhà nước
Định kỳ kiểm tra và đánh giá tài sản giúp phát hiện hư hỏng kịp thời, từ đó có biện pháp sửa chữa hoặc thanh lý những tài sản không hiệu quả Việc này không chỉ thu hồi vốn đầu tư mà còn tạo điều kiện để mua sắm máy móc và trang thiết bị mới hiện đại.
- Có chính sách khen thưởng cho các cá nhân và tập thể phòng ban có đóng góp thiết thực và hiệu quả cho sự phát triển của doanh nghiệp.
