Tác động rủi ro thanh khoản đến tỷ suất sinh lời tại ngân hàng thương mại cổ phần đầu tư và phát triển việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH HUỲNH THỦY TRÚC TÊN ĐỀ TÀI LUẬN VĂN TÁC ĐỘNG RỦI RO THANH KHOẢN ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỜI TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ Thành phố Hồ Chí Minh - Năm 2021 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP.HỒ CHÍ MINH HUỲNH THỦY TRÚC TÊN ĐỀ TÀI LUẬN VĂN TÁC ĐỘNG RỦI RO THANH KHOẢN ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỜI TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM Chuyên ngành: Tài ngân hàng Mã ngành: 34 02 01 LUẬN VĂN THẠC SĨ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS NGUYỄN THỊ THÙY LINH Thành phố Hồ Chí Minh - Năm 2021 I LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan Luận văn Thạc sĩ với đề tài “Tác động rủi ro khoản đến tỷ suất sinh lời Ngân hàng thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam” cơng trình nghiên cứu riêng tác giả Các nội dung nghiên cứu, kết đề tài trung thực Nếu phát có gian lận tơi xin hồn toàn chịu trách nhiệm nội dung luận văn TP.HCM, tháng … năm 2021 Tác giả II LỜI CẢM ƠN Đề tài “Tác động rủi ro khoản đến tỷ suất sinh lời Ngân hàng TMCP Đầu tư Phát triển Việt Nam” nội dung nghiên cứu làm luận văn tốt nghiệp chương trình cao học chuyên ngành Tài – Ngân hàng Trường Đại học Ngân hàng Thành phố Hồ Chí Minh Để hồn thành q trình nghiên cứu hồn thiện luận văn này, xin chân thành cảm ơn sâu sắc dành lời tri ân tới người hướng dẫn khoa học TS Nguyễn Thị Thùy Linh Cô trực tiếp giúp đỡ hướng dẫn suốt q trình nghiên cứu để tơi hồn thiện luận văn Tôi xin chúc cô TS Nguyễn Thị Thùy Linh dồi sức khỏe thành công cơng việc Trân trọng cảm ơn! I TĨM TẮT Mục tiêu nghiên cứu đề tài “Tác động rủi ro khoản đến tỷ suất sinh lời Ngân hàng Thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam” đo lường tác động rủi ro khoản đến tỷ suất sinh lời Ngân hàng Thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam Dữ liệu sử dụng liệu thời gian nghiên cứu dựa sở phân tích liệu báo cáo tài theo năm từ năm 2002-2019 Sau q trình phân tích kiểm định vi phạm giả thuyết mơ hình, đề tài sử dụng phương pháp định lượng mơ hình ARDL sử dụng nghiên cứu Kết nghiên cứu cho thấy rủi ro khoản đo lường thông qua khe hở tài trợ, số trạng thái tiền mặt, tỷ lệ tiền gửi khách hàng tổng tài sản, tỷ lệ dư nợ cho vay tổng tiền gửi có tác động ngược chiều đến tỷ suất sinh lời ROA ROE Ngân hàng Thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam Dựa vào kết nghiên cứu, tác giả đưa khuyến nghị nhằm cải thiện tình hình khoản, từ nâng cao tỷ suất sinh lời Ngân hàng Thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam Từ khóa: Rủi ro khoản, tỷ suất sinh lời, Ngân hàng Thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam I ABSTRACT The research objective of the topic "The impact of liquidity risk on profitability at Joint Stock Commercial Bank for Investment and Development of Vietnam" is to measure the impact of liquidity risk on profitability at Bank for Investment and Development of Vietnam Data used is time data and research based on analysis of annual financial statement data from 2002-2019 After analyzing and testing the model's hypothesis violations, this research used the quantitative method and the ARDL model used in this research The research results showed that liquidity risk measured through: financing gap, cash position index, customer deposit ratio to total assets, loan balance ratio to total deposits negatively affect ROA and ROE at Joint Stock Commercial Bank Investment and Development section of Vietnam Based on the research results, the author made recommendations to improve the liquidity situation, thereby improving the profitability ratio at Joint Stock Commercial Bank for Investment and Development of Vietnam Keywords: Liquidity risk, profitability ratio, Joint Stock Commercial Bank for Investment and Development of Vietnam II DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT TIẾNG VIỆT Từ viết tắt Cụm từ tiếng Việt NHNN Ngân hàng nhà nước NHTM Ngân hàng thương mại TMCP Thương mại cổ phần TT Thông tư TNHH Trách nhiệm hữu hạn III DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT TIẾNG ANH Từ viết tắt ASEAN ARDL Cụm từ tiếng Anh Cụm từ tiếng Việt Association of South East Hiệp hội quốc gia Đông Nam Á Asian Nations Autoregressive Distributed Lag) Joint Stock Commercial Bank BIDV for Investment and Phân phối trễ tự hồi quy Ngân hàng thương mại thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam Development of Vietnam ROA Return On Total Assets Tỷ suất sinh lời tổng tài sản ROE Return On Equity Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở VAMC VietNam Asset Management Company Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên quản lý tài sản tổ chức tín dụng Việt Nam IV MỤC LỤC CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU 1.1 Lý chọn đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.2.1 Mục tiêu tổng quát 1.2.2 Mục tiêu cụ thể 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.5 Phương pháp nghiên cứu 1.6 Ý nghĩa nghiên cứu 1.7 Kết cấu đề tài CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ TỶ SUẤT SINH LỜI VÀ RỦI RO THANH KHOẢN 2.1 Các khái niệm 2.1.1 Tỷ suất sinh lời 2.1.1.1 Tỷ suất sinh lời tổng tài sản (Return on assets - ROA) 2.1.1.2 Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu (Return on Equity - ROE) 2.1.2 Rủi ro khoản 2.1.2.1 Khái niệm 2.1.2.2 Nhận dạng, đo lường, theo dõi kiểm soát rủi ro khoản 2.1.2.3 Nguyên nhân rủi ro khoản 2.1.2.4 Các tiêu đo lường rủi ro khoản 2.1.3 Tác động rủi ro khoản đến tỷ suất sinh lời ngân hàng thương mại .11 V 2.1.4 Lược khảo nghiên cứu tác động rủi ro khoản đến tỷ suất sinh lời 12 2.1.4.1 Các nghiên cứu thể mối quan hệ ngược chiều rủi ro khoản tỷ suất sinh lời 13 2.1.4.2 Nghiên cứu thể mối quan hệ chiều rủi ro khoản tỷ suất sinh lời .14 2.1.5 Thực trạng tỷ suất sinh lời Ngân hàng thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam .15 CHƯƠNG 3: MƠ HÌNH VÀ PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 17 3.1 Giả thuyết nghiên cứu 17 3.2 Mơ hình nghiên cứu 20 3.3 Phương pháp nghiên cứu 22 3.4 Dữ liệu nghiên cứu 23 CHƯƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 24 4.1 Thống kê mô tả 24 4.2 Phân tích tương quan 25 4.3 Kiểm định nghiệm đơn vị .27 4.4 Kiểm định đường bao xác định đồng liên kết biến 27 4.5 Chạy mơ hình ARDL với độ trễ xác định để kiểm định mối quan hệ dài hạn ngắn hạn biến mơ hình .30 4.6 Kiểm định ổn định hệ số ước lượng .33 4.7 Kiểm định tượng phương sai sai số thay đổi kiểm định Heteroskedasticity Test: Breusch-Pagan-Godfrey 36 4.8 Thảo luận kết nghiên cứu 37 44 Trước cấp tín dụng cho khách hàng, ngân hàng cần rà sốt, thẩm định xác tình hình tài khách hàng, đảm bảo khách hàng đủ khả trả nợ cho ngân hàng Sau cho vay, ngân hàng cần thường xuyên rà soát việc sử dụng vốn vay khách hàng đảm bảo khách hàng sử dụng mục đích Khi thấy khách hàng có dấu hiệu tài bất ổn, ngân hàng cần có biện pháp theo dõi, hỗ trợ khách hàng để đảm bảo khoản nợ hạn chế chuyển sang nợ xấu Ngân hàng cần cấu danh mục tín dụng vào ngành nghề rủi ro, có tiềm phát triển; tăng tỷ trọng cho vay ngắn hạn; đẩy mạnh cho vay lĩnh vực phát triển nông nghiệp, nông thôn, xây dựng cơng trình trọng điểm quốc gia, cơng nghiệp chế biến, chế tạo, doanh nghiệp xuất khẩu, doanh nghiệp ứng dụng công nghệ cao Đây đối tượng khuyến khích phát triển tín dụng theo chủ trương Chính phủ Ngân hàng Nhà nước, qua giảm thiểu rủi ro tạo tảng khách hàng vững cho ngân hàng Bên cạnh việc bán nợ cho công ty mua bán nợ, như: VAMC, Công ty TNHH Mua bán nợ Việt Nam, sử dụng dự phòng, ngân hàng cần triển khai đồng giải pháp, như: tư vấn tài chính, tham gia tư vấn xây dựng chiến lược kinh doanh, hỗ trợ tìm kiếm khách hàng tiêu thụ sản phẩm hợp tác kinh doanh nhằm nâng cao hiệu hoạt động cho doanh nghiệp I TÀI LIỆU THAM KHẢO A TÀI LIỆU TIẾNG VIỆT Bùi Nguyên Khá (2016) “Phân tích yếu tố tác động đến rủi ro khoản ngân hàng thương mại Việt Nam”, Tạp chí tài chính, ISSN: 005-56, 2, 70-71 Đặng Văn Dân (2015) “Các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro khoản ngân hàng thương mại Việt Nam”, Tạp chí tài chính, ISSN: 005-56, 1, 60-66 Đỗ Hoài Linh, Lại Thị Thanh Loan (2018) “Thanh khoản hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam: Thực trạng khuyến nghị”, Tạp chí ngân hàng, ISSN: 08667462, 21, 10-14 Thân Thị Thu Thủy, Bùi Thủy Tiên (2019) “Mối quan hệ rủi ro khoản tỷ suất sinh lời Ngân hàng thương mại Việt Nam”, Tạp chí ngân hàng, ISSN: 0866-7462, 16, 14-18 Trần Huy Hồng (2011), Giáo trình Quản trị Ngân hàng thương mại, NXB Lao động xã hội, Hà Nội Nguyễn Thị Tuyết Nga (2019) “Những yếu tố tác động đến khoản ngân hàng thương mại Việt Nam”, Tạp chí tài chính, ISSN: 2615-8973, 1, 86-89 Ngân hàng Nhà nước Việt Nam (2018) Thông tư, số 13/2018/TT-NHNN, Quy định hệ thống kiểm soát nội ngân hàng thương mại, chi nhánh ngân hàng nước ngoài, ban hành ngày 18/05/2018 B TÀI LIỆU TIẾNG ANH Arif, A., Nauman Anees, A (2012) “Liquidity risk and performance of banking system”, Journal of Financial Regulation and Compliance, ISSN: 1358-1988, Vol 20, No 2, pp.182-195, https://doi.org/10.1108/13581981211218342 Dezfouli, M H K., Hasanzadeh, A., Shahchera, M (2014) “Inspecting the effectiveness of liquidity risk on banks profitability” Kuwait Chapter of the Arabian Journal of Business and Management Review, Vol 3, No 9, pp.191-207 10 Hassan, M K., & Bashir, A H M (2003) “Determinants of Islamic banking II profitability”, 10th ERF annual conference, Morocco, Vol 7, pp.2-31 11 MOORE, W 2010 How financial crises affect commercial bank liquidity? Evidence from Latin America and the Caribbean, Munich Personal RePec Archive Paper 12 Tabari, Naser Ail Yadollahzadeh, Mohammad Ahmadi and Masomeh Emami (2013) The effect of Liquidity Risk on the Performance of Commercial Banks, International Research Journal of Applied and Basic Sciences, Vol 4, No 6, pp 1624-1631 C TÀI LIỆU TRANG WEBSITE 13 Ngân hàng thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam, Thơng tin tài chính, Địa chỉ: https://www.bidv.com.vn/vn/quan-he-nha-dau-tu/thong-tin-tai-chinh, [truy cập ngày 29/09/2021] 14 Nguyễn Thanh Phong (2020), Bàn rủi ro khoản hiệu kinh doanh ngân hàng thương mại Việt Nam, Địa chỉ: https://tapchitaichinh.vn/nganhang/ban-ve-rui-ro-thanh-khoan-va-hieu-qua-kinh-doanh-cua-ngan-hang-thuong-maiviet-nam-331558.html, [truy cập ngày 25/09/2021] 15 Vietstock, Ngân hàng thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam, Địa chỉ: https://finance.vietstock.vn/BID-ngan-hang-tmcp-dau-tu-va-phat-trien-vietnam.htm, [truy cập ngày 01/10/2021] III PHỤ LỤC PHỤ LỤC 1: KẾT QUẢ THỐNG KÊ MÔ TẢ Skewness Kurtosis ROA ROE FGAP CASH DEP 0.007094 0.132517 -0.043502 0.147781 0.677467 0.0071 0.14175 -0.054915 0.14524 0.67269 0.0113 0.1812 0.12101 0.26432 0.75373 0.0021 0.0411 -0.14633 0.08313 0.59274 0.002178 0.037026 0.060769 0.052192 0.044981 -0.19886 -0.901661 0.971028 0.452678 0.013141 3.168049 3.221854 4.378444 2.308697 2.219304 Jarque-Bera Probability 0.139816 0.93248 2.475892 0.289979 4.253766 0.119208 0.1277 2.3853 -0.783039 8.07E-05 0.023306 0.06278 18 18 18 Mean Median Maximum Minimum Std Dev Sum Sum Sq Dev Observations LDR NPL 0.941401 0.10008 0.92508 0.027365 1.20054 0.38303 0.79649 0.0162 0.088683 0.139177 ETA 0.053866 0.054225 0.06613 0.04062 0.007229 1.297311 1.323032 -0.28589 5.391594 2.874701 2.328536 0.973177 0.457633 9.338839 5.263014 0.583351 0.61472 0.795475 0.009378 0.07197 0.747011 2.660055 12.1944 16.94521 0.046308 0.034396 18 18 0.1337 18 1.80144 0.969586 3.29E-01 0.000888 18 (Nguồn: Xử lý số liệu từ phần mềm Eview 9) 18 IV PHỤ LỤC 2: MA TRẬN HỆ SỐ TƯƠNG QUAN ROA ROE FGAP CASH DEP LDR NPL ETA ROA 1.00 0.91 0.13 (0.04) (0.31) 0.12 (0.64) 0.31 ROE 0.91 1.00 (0.05) (0.21) (0.02) (0.05) (0.80) (0.08) FGAP 0.13 (0.05) 1.00 (0.30) (0.61) 0.99 (0.14) 0.41 CASH (0.04) (0.21) (0.30) 1.00 0.06 (0.34) 0.59 0.40 DEP (0.31) (0.02) (0.61) 0.06 1.00 (0.58) 0.07 (0.60) LDR 0.12 (0.05) 0.99 (0.34) (0.58) 1.00 (0.17) 0.36 NPL (0.64) (0.80) (0.14) 0.59 0.07 (0.17) 1.00 0.31 ETA 0.31 (0.08) 0.41 0.40 (0.60) 0.36 0.31 1.00 (Nguồn: Xử lý số liệu từ phần mềm Eview 9) V PHỤ LỤC 3: CHẠY MƠ HÌNH ARDL Mơ hình ROA Dependent Variable: ROA Method: ARDL Date: 03/14/22 Time: 22:23 Sample (adjusted): 2003 2019 Included observations: 17 after adjustments Maximum dependent lags: (Automatic selection) Model selection method: Akaike info criterion (AIC) Dynamic regressors (1 lag, automatic): FGAP CASH DEP LDR NPL ETA Fixed regressors: C Number of models evalulated: 64 Selected Model: ARDL(1, 1, 1, 0, 1, 0, 0) Variable Coefficient ROA(-1) FGAP FGAP(-1) CASH CASH(-1) DEP LDR LDR(-1) NPL ETA C 0.338336 0.035804 0.089762 0.009636 -0.010122 -0.015033 -0.029811 -0.068166 -0.006973 0.046742 0.111032 R-squared 0.962092 Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood 0.898911 0.000585 2.06E-06 111.2624 F-statistic Prob(F-statistic) 15.2277 0.001699 Std Error t-Statistic 0.112893 0.029901 0.039011 0.005422 0.005748 0.006869 0.02026 0.026302 0.002076 0.067432 0.046772 Prob.* 2.996971 1.197419 2.300942 1.77731 -1.760921 -2.188523 -1.471451 -2.591626 -3.358454 0.69318 2.373921 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat (Nguồn: Xử lý số liệu từ phần mềm Eview 9) 0.0241 0.2763 0.061 0.1258 0.1287 0.0712 0.1916 0.0411 0.0153 0.5141 0.0552 0.007388 0.001841 -11.79557 -11.25643 -11.74198 2.724301 VI Mơ hình ROE Dependent Variable: ROE Method: ARDL Date: 03/15/22 Time: 05:16 Sample (adjusted): 2003 2019 Included observations: 17 after adjustments Maximum dependent lags: (Automatic selection) Model selection method: Akaike info criterion (AIC) Dynamic regressors (1 lag, automatic): FGAP CASH DEP LDR NPL ETA Fixed regressors: C Number of models evalulated: 64 Selected Model: ARDL(1, 1, 1, 0, 1, 0, 0) Variable Coefficient Std Error ROE(-1) FGAP FGAP(-1) CASH CASH(-1) DEP LDR LDR(-1) NPL ETA C 0.220407 0.597296 1.355404 0.143298 -0.15772 -0.24986 -0.49426 -1.06912 -0.1446 -0.61373 1.882678 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 0.945976 0.855936 0.011409 0.000781 60.77708 10.50619 0.00468 0.138268 0.583545 0.738201 0.10818 0.111357 0.125653 0.395797 0.499081 0.046684 1.291089 0.896803 tStatistic 1.594064 1.023565 1.836092 1.324621 -1.4163 -1.98849 -1.24876 -2.14219 -3.09736 -0.47536 2.099322 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat Prob.* 0.162 0.3455 0.116 0.2335 0.2064 0.0939 0.2583 0.0759 0.0212 0.6513 0.0806 0.137894 0.030059 -5.85613 -5.31699 -5.80254 2.657949 (Nguồn: Xử lý số liệu từ phần mềm Eview 9) VII PHỤ LỤC 4: KIỂM ĐỊNH ĐƯỜNG BOUNDS TEST Mơ hình ROA ARDL Bounds Test Date: 03/14/22 Time: 22:35 Sample: 2003 2019 Included observations: 17 Null Hypothesis: No long-run relationships exist Test Statistic Value F-statistic k 8.403077 Critical Value Bounds Significance I0 Bound 10% 5% 2.50% 1% I1 Bound 2.12 2.45 2.75 3.15 3.23 3.61 3.99 4.43 (Nguồn: Xử lý số liệu từ phần mềm Eview 9) VIII Mô hình ROE ARDL Bounds Test Date: 03/15/22 Time: 05:25 Sample: 2003 2019 Included observations: 17 Null Hypothesis: No long-run relationships exist Test Statistic Value F-statistic k 5.750231 Critical Value Bounds Significance I0 Bound I1 Bound 10% 2.12 3.23 5% 2.45 3.61 2.50% 2.75 3.99 1% 3.15 4.43 (Nguồn: Xử lý số liệu từ phần mềm Eview 9) IX PHỤ LỤC 5: ƯỚC LƯỢNG HỆ SỐ NGẮN HẠN VÀ DÀI HẠN CỦA MƠ HÌNH Mơ hình ROA ARDL Cointegrating And Long Run Form Dependent Variable: ROA Selected Model: ARDL(1, 1, 1, 0, 1, 0, 0) Date: 03/15/22 Time: 21:48 Sample: 2002 2019 Included observations: 17 Cointegrating Form Variable Coefficient D(FGAP) D(CASH) D(DEP) D(LDR) D(NPL) D(ETA) CointEq(-1) 0.035804 0.009636 -0.01503 -0.02981 -0.00697 0.046742 -0.66166 Std Error 0.029901 0.005422 0.006869 0.02026 0.002076 0.067432 0.112893 t-Statistic Prob 1.197419 1.77731 -2.18852 -1.47145 -3.35845 0.69318 -5.861 0.2763 0.1258 0.0712 0.1916 0.0153 0.5141 0.0011 Cointeq = ROA - (0.1898*FGAP -0.0007*CASH -0.0227*DEP -0.1481*LDR -0.0105*NPL + 0.0706*ETA + 0.1678 ) Long Run Coefficients Variable FGAP CASH DEP LDR NPL ETA C Coefficient 0.189774 -0.00074 -0.02272 -0.14808 -0.01054 0.070644 0.167807 Std Error 0.0925 0.008016 0.00974 0.063208 0.002614 0.104856 0.070986 t-Statistic 2.051605 -0.09164 -2.33254 -2.34269 -4.03183 0.67372 2.363959 Prob 0.0861 0.93 0.0584 0.0576 0.0069 0.5256 0.056 (Nguồn: Xử lý số liệu từ phần mềm Eview 9) X Mô hình ROE ARDL Cointegrating And Long Run Form Dependent Variable: ROE Selected Model: ARDL(1, 1, 1, 0, 1, 0, 0) Date: 03/15/22 Time: 21:03 Sample: 2002 2019 Included observations: 17 Cointegrating Form Coefficient Variable D(FGAP) D(CASH) D(DEP) D(LDR) D(NPL) D(ETA) CointEq(-1) Std Error 0.597296 0.143298 -0.249859 -0.494257 -0.144597 -0.613732 -0.779593 0.583545 0.10818 0.125653 0.395797 0.046684 1.291089 0.138268 t-Statistic 1.023565 1.324621 -1.988493 -1.248763 -3.09736 -0.47536 -5.638289 Prob 0.3455 0.2335 0.0939 0.2583 0.0212 0.6513 0.0013 Cointeq = ROE - (2.5048*FGAP -0.0185*CASH -0.3205*DEP -2.0054*LDR -0.1855*NPL -0.7872*ETA + 2.4150 ) Long Run Coefficients Variable FGAP CASH DEP LDR NPL ETA C Coefficient Std Error 2.50477 -0.018493 -0.3205 -2.005381 -0.185478 -0.787246 2.414952 1.54117 0.129023 0.173203 1.05246 0.044059 1.657516 1.198043 t-Statistic 1.625239 -0.143334 -1.850433 -1.905423 -4.209811 -0.474956 2.015746 Prob 0.1552 0.8907 0.1137 0.1054 0.0056 0.6516 0.0904 (Nguồn: Xử lý số liệu từ phần mềm Eview 9) XI PHỤ LỤC 6: KIỂM ĐỊNH PHƯƠNG SAI SAI THAY ĐỔI Mơ hình ROA Heteroskedasticity Test: BreuschPagan-Godfrey F-statistic Obs*R-squared Scaled explained SS 0.781968 9.619222 0.605902 Prob F(10,6) Prob Chi-Square(10) Prob Chi-Square(10) 0.6521 0.4745 Test Equation: Dependent Variable: RESID^2 Method: Least Squares Date: 03/16/22 Time: 06:12 Sample: 2003 2019 Included observations: 17 Variable Coefficient Std Error t-Statistic C ROA(-1) FGAP FGAP(-1) CASH CASH(-1) DEP LDR LDR(-1) NPL ETA 2.07E-06 2.20E-05 -3.70E-06 4.11E-06 -6.11E-07 -9.10E-07 -8.23E-07 1.52E-06 -3.07E-06 7.88E-07 1.62E-06 1.08E-05 2.60E-05 6.89E-06 8.99E-06 1.25E-06 1.32E-06 1.58E-06 4.67E-06 6.06E-06 4.79E-07 1.55E-05 R-squared Adjusted R-squared 0.565837 -0.157769 Mean dependent var S.D dependent var S.E of regression 1.35E-07 Akaike info criterion Sum squared resid 1.09E-13 Schwarz criterion Log likelihood F-statistic Prob(F-statistic) 253.6429 0.781968 0.652078 Hannan-Quinn criter Durbin-Watson stat Prob 0.191691 0.846833 -0.536775 0.45687 -0.489041 -0.68681 -0.519849 0.325192 -0.506211 1.647464 0.104555 0.8543 0.4296 0.6107 0.6638 0.6422 0.5179 0.6218 0.7561 0.6308 0.1506 0.9201 1.21E-07 1.25E-07 28.54622 28.00708 28.49263 1.798132 XII (Nguồn: Xử lý số liệu từ phần mềm Eview 9) Mơ hình ROE Heteroskedasticity Test: Breusch-Pagan-Godfrey F-statistic Obs*R-squared Scaled explained SS 0.973067 10.51585 0.690581 Prob F(10,6) Prob Chi-Square(10) Prob Chi-Square(10) 0.5391 0.3965 Test Equation: Dependent Variable: RESID^2 Method: Least Squares Date: 03/16/22 Time: 06:16 Sample: 2003 2019 Included observations: 17 Variable tStatistic Coefficient Std Error C ROE(-1) FGAP FGAP(-1) -0.000164 0.000717 -0.002482 0.001003 0.003855 0.000594 0.002508 0.003173 CASH -0.000123 0.000465 CASH(-1) -0.000593 0.000479 -0.00055 0.001218 0.00054 0.001701 LDR(-1) NPL ETA -0.000828 0.000285 0.002564 0.002145 0.000201 0.00555 R-squared Adjusted R-squared S.E of regression Sum squared resid Log likelihood 0.618579 -0.017122 4.90E-05 1.44E-08 153.4188 DEP LDR Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion Hannan-Quinn criter 0.042672 1.206495 -0.98963 0.316103 0.264831 1.239642 1.017759 0.715681 0.386121 1.422674 0.462049 Prob 0.9673 0.273 0.3606 0.7626 0.8 0.2614 0.3481 0.5011 0.7127 0.2047 0.6603 4.59E-05 4.86E-05 -16.75515 -16.21601 -16.70156 XIII F-statistic Prob(F-statistic) 0.973067 0.539067 Durbin-Watson stat 2.040062 (Nguồn: Xử lý số liệu từ phần mềm Eview 9) XIV PHỤ LỤC 7: BẢNG DỮ LIỆU ROA ROE FGAP CASH DEP LDR NPL ETA 2002 0.0021 0.0411 (0.0211) 0.1943 0.6524 0.9676 0.3750 0.0531 2003 0.0045 0.0780 (0.0690) 0.1826 0.6865 0.8996 0.3275 0.0630 2004 0.0064 0.1044 (0.0462) 0.2109 0.6801 0.9316 0.3830 0.0620 2005 0.0050 0.0881 (0.0894) 0.1928 0.7168 0.8753 0.3130 0.0538 2006 0.0076 0.1520 (0.1463) 0.2643 0.7190 0.7965 0.0959 0.0482 2007 0.0084 0.1588 (0.0636) 0.1577 0.6618 0.9083 0.0398 0.0569 2008 0.0088 0.1577 (0.1179) 0.1668 0.6628 0.8394 0.0275 0.0547 2009 0.0104 0.1812 (0.0192) 0.1887 0.6318 0.9460 0.0280 0.0595 2010 0.0113 0.1795 0.0062 0.1749 0.6681 1.0090 0.0272 0.0661 2011 0.0083 0.1316 0.1210 0.1328 0.5927 1.2005 0.0296 0.0601 2012 0.0058 0.1010 (0.0182) 0.0963 0.6251 0.9741 0.0237 0.0547 2013 0.0078 0.1377 0.0468 0.0925 0.6180 1.0657 0.0203 0.0584 2014 0.0083 0.1515 (0.0864) 0.0997 0.6773 0.8880 0.0203 0.0512 2015 0.0084 0.1666 (0.0708) 0.0893 0.6637 0.9085 0.0168 0.0498 2016 0.0066 0.1412 (0.0735) 0.0831 0.7214 0.9072 0.0195 0.0439 2017 0.0061 0.1460 (0.0639) 0.0953 0.7153 0.9186 0.0162 0.0406 2018 0.0059 0.1423 (0.0312) 0.1085 0.7537 0.9603 0.0190 0.0415 2019 0.0060 0.1266 (0.0402) 0.1296 0.7478 0.9491 0.0190 0.0521 ... ? ?Tác động rủi ro khoản đến tỷ suất sinh lời Ngân hàng Thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam? ?? đo lường tác động rủi ro khoản đến tỷ suất sinh lời Ngân hàng Thương mại cổ phần Đầu tư Phát. .. dung Tỷ suất sinh lời tổng tài sản Ngân hàng thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam từ 2002-2019 Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu Ngân hàng thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam. .. đánh giá rủi ro khoản đến tỷ suất sinh lời Ngân hàng thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam - Thông qua kết nghiên cứu yếu tố đánh giá rủi ro khoản có tác động đến tỷ suất sinh lời để đưa