Tiểu luận tài trợ phát triển nhà ở (taì chính phát triển)

TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TPHCM Khoa Kinh tế quốc tế MÔN HỌC TÀI CHÍNH PHÁT TRIỂN TÀI TRỢ PHÁT TRIỂN NHÀ Ở GVHD TRẦN THỊ THÙY DUNG Danh sách nhóm 1 2 3 4 Tp Hồ Chí Minh, ngày 30 tháng 3 năm 2022 Mục lục CHƯƠNG I TỔNG QUAN 1 1 1 Khái niệm 1 1 2 Vai trò của phát triển nhà trong phát triển kinh tế 1 1 2 1 Giảm đói nghèo 1 1 2 2 Tạo công ăn việc làm 2 1 2 3 Tạo cầu cho các sản phẩm và dịch vụ liên quan 3 CHƯƠNG II CÁC PHƯƠNG THỨC TÀI TRỢ NHÀ PHỔ BIẾN 3 2 1 Cho vay thế chấp (Mortgages) 3 2 1 1 Khái ni.

TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TPHCM Khoa Kinh tế quốc tế - - MƠN HỌC: TÀI CHÍNH PHÁT TRIỂN TÀI TRỢ PHÁT TRIỂN NHÀ Ở GVHD: TRẦN THỊ THÙY DUNG Danh sách nhóm: Tp Hồ Chí Minh, ngày 30 tháng năm 2022 Mục lục CHƯƠNG I: TỔNG QUAN 1.1 Khái niệm Tài trợ việc hỗ trợ cho kiện, hoạt động, người tổ chức tài qua việc cung cấp sản phẩm dịch vụ Tài trợ phát triển nhà việc hỗ trợ tài cho người bán lẫn người mua, người thu lẫn chủ sở hữu với mục đích đầu tư vào nhà đất đáp ứng nhu cầu gia tăng nhà ở, kích cầu kinh tế qua thúc đẩy kinh tế tăng trưởng phát triển Tại Việt Nam, nhu cầu nhà xã hội ngày thiết cấu dân số bước vào cấu dân số vàng, với 70% dân số độ tuổi lao động Điển hình thành phớ lớn (Hồ Chí Minh Hà Nội) bùng nổ nhu cầu nhà ở, giao thông dịch vụ tiện ích thiếu hụt nghiêm trọng Theo tính tốn Bộ Xây dựng, từ đền năm 2020, khu vực thị nước có 1,7 triệu người khó khăn nhà (diện tích bình qn 5m2/người) 1,7 triệu cơng nhân có nhu cầu nhà ở, để đáp ứng nhu cầu nhà cần phải xây dựng khoảng 700 nghìn hộ Để đáp ứng nhu cầu nhà ngày tăng người dân, năm 2011, Chính phủ đã ban hành Chiến lược phát triển nhà 1.2 Vai trò phát triển nhà phát triển kinh tế 1.2.1 Giảm đói nghèo: Đói nghèo tượng mang tính tồn cầu, khơng tồn nước nghèo có thu nhập thấp, mà có nước phát triển Do nói, xố đói giảm nghèo chiến lược phát triển quốc gia Ăn, ở, mặc, lại, chữa bệnh, học hành, giải trí … nhu cầu bản, thiếu người Một yêu cầu cấp bách để cải thiện đời sống nhân dân cải thiện chỗ Nền kinh tế thị trường phân hố thu nhập tầng lớp dân cư thị Những người giàu có, khơng tạo lập cho gia đình nhiều chỗ khang trang chăm sóc đầy đủ cơng việc học hành cái, mà cịn có dư tiền để phát triển công việc làm ăn Các tầng lớp trung lưu, ngồi chi tiêu cho sinh hoạt thường ngày, cịn có khả dành dụm nhiều năm để nâng cấp nhà có tạo nhà khang trang Những người có thu nhập thấp lo nhu cầu thường ngày cách chật vật, cịn người nghèo thì phải chịu thiếu thớn nợ nần, chỗ tạm bợ, số sống lang thang, vô gia cư Chiến lược quốc gia chỗ đặt trọng tâm vào việc tạo điều kiện cho người có thu nhập thấp có chỗ thích hợp để an cư lạc nghiệp, làm giàu cho mình cho đất nước, đồng thời thông qua chương trình xố đói giảm nghèo để giúp đỡ cho người nghèo có việc làm ổn định, có thu nhập tối thiểu cải thiện chỗ Đối với tầng lớp trung lưu, có thu nhập trung bình, Nhà nước tạo điều kiện cho họ đẩy nhanh trình tạo lập chỗ khang trang Đối với người giàu có, khơng hạn chế việc tạo lập chỗ tương xứng với thu nhập họ, thông qua việc cấp đất cấp giấy phép, Nhà nước điều tiết phần thu nhập họ để phát triển kết cấu hạ tầng khu dân cư giúp đỡ người có thu nhập thấp người nghèo 1.2.2 Tạo công ăn việc làm: Việc làm mối quan tâm hàng đầu mọi quốc gia giới Giải việc làm sách quan trọng q́c gia khơng tác động đối với phát triển kinh tế mà cịn đới với đời sớng xã hội q́c gia Thơng qua việc tài trợ phát triển nhà Chính phủ tạo công ăn việc làm qua hai hướng chính: Thứ nhất, dễ nhận thấy, việc tài trợ phát triển nhà thúc đẩy ngành xây dựng ngành liên quan phát triển Do có gia tăng cầu lao động trình độ cao trình độ trung bình nhằm mục đích đáp ứng nhân lực cho ngành Việc phát triển ngành góp phần to lớn vào việc tạo nhiều chỗ làm việc mới, tăng thu nhập cho người lao động, chất lượng lao động cải thiện, hướng tới phát triển kinh tế - xã hội tồn diện, ổn định đời sớng xã hội Thứ hai, tài trợ phát triển nhà giúp người dân đáp ứng nhu cầu chỗ nhằm tạo điều kiện thuận lợi nhà cho lực lượng công nhân lao động với đầy đủ tiêu chuẩn để an cư lạc nghiệp Sự ổn định sống thân đảm bảo chỗ cho gia đình động lực cho người lao động an tâm làm việc, tìm kiếm việc làm, nâng cao lực cải thiện sớng Từ đó, người lao động an tâm gắn bó làm việc địa phương, tiếp tục đóng góp cho phát triển doanh nghiệp sản xuất, phát triển kinh tế - xã hội địa phương cách ổn định bền vững 1.2.3 Tạo cầu cho sản phẩm dịch vụ liên quan: Sự sản xuất (xây dựng) nhà trực tiếp chi phối phát triển ngành công nghiệp vật liệu xây dựng, thiết bị xây dựng, máy móc xây dựng Thơng thường giá thành sản phẩm xây dựng, 70% giá trị chuyển dịch vật liệu, thiết bị máy móc xây dựng, có quan hệ với sản phẩm 50 ngành công nghiệp vê vật liệu xây dựng, khí, luyện kim, hố chất Sự phát triển nhà kích thích nhu cầu dân cư đối với loại hàng điện tử, dụng cụ gia đình, trang trí nội thất … Hàng hoá hoá nhà mở rộng nhà ở, làm cho tổng sản phẩm xã hội tăng lên nhanh chóng, dẫn đến làm thay đổi kết cấu lưu thơng hàng hố, giảm bớt áp lực thị trường đới với loại hàng khơng thuộc nhà Ngồi ra, việc mở rộng khả huy động nguồn vốn đầu tư thành phần kinh tế xã hội tham gia phát triển nhà ở; thúc đẩy hình thành phát triển thị trường bất động sản, thực có hiệu chủ trương kích cầu CHƯƠNG II: CÁC PHƯƠNG THỨC TÀI TRỢ NHÀ PHỔ BIẾN 2.1 Cho vay chấp (Mortgages) 2.1.1 Khái niệm Vay chấp hình thức cho vay có đảm bảo tài sản, ví dụ: Cho vay mua xe tơ chấp nhà đất hay tô mua, cho vay tiêu dùng cá nhân chấp sổ tiết kiệm… Quyền sở hữu tài sản với người vay, ngân hàng giữ giấy tờ liên quan người vay trả nợ cho ngân hàng phải chuyển sở hữu tài sản cho ngân hàng để lý trừ nợ - Vay chấp thường áp dụng với khoản vay lớn có tài sản đảm bảo, lãi suất cho - vay thấp so với vay tín chấp Các khoản vay dành cho doanh nghiệp thường áp dụng hình thức vay chấp với tài sản đảm bảo máy móc thiết bị, bất động sản - Các tài sản thường chấp: Bất động sản đất đai, nhà ở, xe ô tô Khoản vay chấp thường áp dụng cho vay mua nhà chấp nhà mua, vay mua xe chấp xe mua, vay sản xuất kinh doanh chấp bất động sản Bảng so sánh: Không cần ch Không cần bảo lã Thủ tục đơn giản, Chỉ cần trả góp hà Ưu điểm Nhược điểm Lãi suất Khoản vay bị giới Khoản vay ban đầ Dễ xuất điểm Có quy định mức Vốn vay tùy thuộ Cao vì không cần Không ưu đ 2.1.2 Các loại vay chấp a - Thế chấp có lãi suất cố định (FRM) Là lãi suất ấn định mức cụ thể hợp đồng vay vốn, không chịu tác động biến động lãi suất thị trường Lãi suất không thay đổi suốt thời gian vay chấp ngân hàng thường áp dụng cho vay ngắn hạn + Ưu điểm: Lãi suất ấn định mức cụ thể nên bạn dự tính xác sớ tiền lãi mà bạn phải tốn cho ngân hàng śt thời gian vay Không chịu tác động biến động lãi suất thị trường + Nhược điểm: Mức lãi suất thường cao chi phí vớn vay cao Ví dụ: Anh Nguyễn Văn Tiến vay sớ tiền 15 triệu vịng năm với mức lãi suất cớ định 12%/ năm Như vậy: Số tiền (gốc + lãi)/tháng = 15 triệu / 24 tháng (tiền gốc) + 15 triệu * 1%/tháng (tiền lãi), tháng anh Tiến đóng sớ tiền (tương đương 775 ngàn đồng) năm b - Thế chấp với lãi suất thả (ARM) Là lãi suất cho vay điều chỉnh theo từng thời kỳ nên thay đổi theo thời gian Mức điều chỉnh kỳ hạn điều chỉnh lãi suất theo thỏa thuận người vay ngân hàng (theo quy định pháp luật) ghi rõ hợp đồng vay vốn Lãi suất thả điều chỉnh theo lãi suất tham chiếu theo sớ lạm phát nên khơng cố định suốt thời hạn vay Kỳ hạn điều chỉnh lãi suất thông thường tháng/lần, tháng/lần 12 tháng/lần + Ưu điểm: dự đoán bạn có khả lãi suất biến động + Nhược điểm: lãi suất biến động nên rủi ro cao Không phù hợp với cá nhân có tình hình tài khơng ổn định Lãi suất thả thay đổi biến động theo tình hình hoạt động thị trường Tuy nhiên, loại Lãi suất có quy định riêng cách thức tính để đảm bảo an toàn cho người vay cho vay Lãi suất thả xác định theo công thức: Lãi suất thả = Lãi suất tham chiếu + Biên độ Trong đó: (1) Lãi suất tham chiếu phụ thuộc vào Thời gian vay vốn: - Nếu Khách hàng sử dụng cách vay tiền nhanh nhất, vay vốn ngắn hạn (Thời gian vay vốn 12 tháng), Lãi suất Tham chiếu xác định “Lãi suất Tiền gửi tiết kiệm dân cư lãi trả sau kỳ hạn 13 tháng 24 tháng” (2) Biên độ vay vốn phần Chênh lệch Lãi suất đầu (tức Lãi suất cho vay) với Lãi suất đầu vào (tức Lãi suất huy động, tiền gửi) Biên độ phần tạo nên Lợi nhuận cho Ngân hàng Tức cho vay với mức lãi suất cao, tương ứng với biên độ cao, lợi nhuận Ngân hàng thu nhiều Hiện tại, Ngân hàng thương mại Việt Nam quy định Mức biên độ tùy thuộc vào “Điểm xếp hạng Tín dụng với từng Khách hàng” Mức thang điểm xếp hạng có mức điểm quy định từ Cao x́ng Thấp, theo Cao AAA, AA, A đến BBB, BB, B Mức thấp C Nếu mức Xếp hạng tín dụng cao thì Lãi suất vay vốn Biên độ (Margin) thấp BẢNG SO SÁNH: LÃI SUẤT CỐ ĐỊNH Dự tính xác sớ tiền lãi phải tốn cho ngân hàng śt thời gian vay chấp Ưu điểm Nhược điểm c - Không bị tác động biến động lãi suất thị trường Lãi suất thị trường tăng so với thời điểm vay thì khách hàng có lợi nhiều vì sớ tiền mà khách hàng phải trả cho ngân hàng không thay đổi Lãi suất biến động giảm so với thời điểm khách hàng vay thì khách hàng phải toán lãi cho Ngân hàng theo lãi suất cũ, cao lãi suất thị trường thời điểm LÃI SUẤT THẢ NỔI Khi lãi suất thị trường biến động giảm thì sớ tiền lãi khách hàng tốn cho ngân hàng kỳ điều chỉnh thấp Khi lãi suất thị trường biến động giảm thì số tiền lãi khách hàng toán cho ngân hàng kỳ điều chỉnh thấp Khách hàng thường dự tính xác sớ tiền lãi phải tốn cho ngân hàng kỳ đầu tiên, bắt đầu kỳ thứ trở lãi suất thay đổi theo thị trường Thế chấp theo mục Chỉ số chấp lãi suất chuẩn mà lãi suất lập mục đầy đủ lãi suất chấp điều chỉnh dựa Lãi suất chấp có lãi suất điều chỉnh, gọi lãi suất lập mục đầy đủ, bao gồm giá trị số cộng với mức ký quỹ Biên độ có xu hướng khơng đổi, giá trị số thay đổi d - Một số lãi suất chuẩn phục vụ số chấp Thế chấp phải trả lãi Thế chấp có lãi loại chấp người chấp yêu cầu + phải trả lãi số tiền gốc trả lần vào ngày định Ưu điểm: Làm giảm khoản toán hàng tháng cần thiết cho người vay chấp + cách loại trừ phần gốc khỏi khoản toán Nhược điểm: Bị buộc phải bán tài sản tài sản không đánh giá cao e Thế chấp ngược - Thế chấp ngược lại hình thức cho vay cung cấp tiền mặt cách sử dụng vốn chủ sở hữu nhà bạn Đây phương thức linh hoạt (hoặc tớn nhất) để mượn, đó, có giá trị đánh giá lựa chọn thay trước sử dụng Trong tình hình đúng, khoản vay cung cấp cách mạnh mẽ để khai thác giá trị nhà bạn - Thế chấp ngược cơng cụ lập kế hoạch nghỉ hưu có giá trị làm tăng thu nhập cho người nghỉ hưu cách sử dụng tài sản lớn nhất: nhà họ Một chấp đảo ngược cho phép chủ nhà mượn vốn chủ sở hữu nhà họ, trì quyền sở hữu nhà Khái niệm tương tự khoản chấp khoản vay mua nhà lần thứ hai Tuy nhiên, chấp ngược lại có sẵn cho chủ nhà từ 62 tuổi trở lên, bạn thường khơng cần phải hồn trả khoản vay bạn dọn khỏi nhà Có tên gọi chấp ngược vì: Bạn nhận tiền thay vì trả tiền cho người cho vay tháng Số tiền vay bạn phát triển theo thời gian, trái ngược với thu hẹp với khoản toán hàng tháng + Ưu điểm: làm tăng thu nhập mà không tăng khoản toán hàng tháng cho phép + người nghỉ hưu lại nhà họ Nhược điểm: Những chi phí liên quan cao Tất khoản vay chấp có chi phí phí chấp thay bao gồm lãi suất, phí phát sinh vớn, phí bảo hiểm chấp, phí thẩm định, phí bảo hiểm quyền sở hữu chi phí đóng khác cao so sánh với chấp 2.1.3 Ưu điểm vay chấp - Lãi suất thấp, ổn định nhiều so với dịch vụ vay tín chấp Đây ưu điểm bật hình thức vay chấp, vì ngân hàng đã bảo đảm khoản vay tài sản khách hàng • Phương thức trả lãi linh hoạt • Đáp ứng nhu cầu vay vớn lớn khách hàng Số tiền khách hàng vay lên tới vài tỷ vài chục tỷ phụ thuộc vào giá trị tương đương tài sản bảo đảm • Thời gian vay lâu dài • Thủ tục hồ sơ đơn giản, nhanh chóng • Hiện nay, nhiều ngân hàng có chương trình khuyến mãi cực hấp dẫn dành cho khách hàng có nhu cầu vay chấp để mua nhà ở, mua xe ơtơ (thế chấp mảnh đất ơtơ đó), tạo điều kiện thuận lợi cho người vay 2.1.4 Nhược điểm vay chấp • Bắt buộc khách hàng phải có tài sản bảo đảm để chấp cho khoản vay • Trường hợp, khách hàng khơng tốn nợ quyền sở hữu tài sản chấp, nên có phần mạo hiểm • Thời gian giải ngân lâu • Khách hàng có lịch sử trả nợ tớt • Do đó, khách hàng có nhu cầu vay vớn nên cân nhắc kỹ, tính tốn nhiều yếu tớ như: khả trả nợ, lãi suất, mức phạt (nếu có) trước lựa chọn hình thức vay chấp 10 Chi phí thực tế ći gói 30 nghìn tỉ khó để xác định phụ thuộc nhiều vào yếu tố kinh tế vĩ mô rủi ro lạm phát rủi ro tự chủ Các yếu tố chi phối lợi nhuận nợ công śt thời kỳ tốn nợ 15 năm đới với chấp hỗ trợ chương trình Lãi suất danh nghĩa trái phiếu kho bạc tiền tệ nội địa 15 năm cao thì chi phí chương trình khoản trợ cấp lớn Với lãi suất 7,75% trái phiếu kho bạc tiền tệ nội địa 15 năm, chi phí trợ cấp tuyệt đới cho khoản vay chấp vay doanh nghiệp tương ứng 23,8% 7,1% tổng sớ vớn Chi phí tiềm ẩn chương trình rủi ro đối tác từ 15 ngân hàng giao dịch Rủi ro cấu trúc yếu khối lĩnh vực ngân hàng, đến từ nợ xấu, tỉ lệ an tồn vớn tính khoản yếu sớ ngân hàng nhỏ Với thời hạn cho vay chấp dài 15 năm, suy thoái kinh tế, suy thoái bất động sản tương lai làm suy yếu khả chi trả ngân hàng, đặc biệt đối với ngân hàng gánh nhiều rủi ro từ doanh nghiệp Ngồi cịn có rủi ro cớ hữu Ngân hàng nhà nước đóng vai trị vừa chủ nợ ngân hàng vừa bên cho vay ći Kết gói 30 nghìn tỉ đã thành công việc định hướng doanh nghiệp tổ chức cho vay hướng đến thị trường nhà giá hợp lý, kéo theo chi phí kinh tế lớn cho nhà nước vì thiếu bền vững mặt tài Mặc dù vậy, gói 30 nghìn tỉ đã có tác động sâu rộng đến kinh tế, quan trọng dịch chuyển tập trung ngành bất động sản từ sản phẩm cao cấp mang tính đầu sang phân khúc thu nhập trung bình với nhu cầu nhà thực Khi kết thúc, gói kích cầu 30 nghìn tỉ đồng hỗ trợ dự kiến 45.000 hộ gia đình vay chấp để mua, cải tạo xây dựng nhà cấp vốn để xây dựng 65.000 nhà giá hợp lý Tác động quan trọng khác bao gồm: + + Tăng niềm tin người tiêu dùng doanh nghiệp Tăng cường cho vay chấp Khối lượng cho vay chấp đã tăng trưởng đối với ngân hàng tham gia (700% - 800% theo ghi nhận trường hợp) doanh nghiệp dựa vào khoản vay chấp để bán hàng (100% khới lượng 28 quý năm 2014 bán hỗ trợ cho vay chấp chương trình 30 + nghìn tỉ theo ghi nhận trường hợp) Tăng khả chi trả giảm rủi ro vỡ nợ Sức mua hộ gia đình tăng lên khoảng 100 đến 200 triệu đồng lãi suất cố định mức trần 6% giúp + tránh rủi ro biến động lãi suất Gia tăng xây dựng nhà với mức giá hợp lý Trong số 34 dự án cam kết vào tháng 11 năm 2014, sớ có diện tích xấp xỉ 40 m giá mua vào khoảng 350 triệu đồng, mức giá hợp lý đối với hộ gia đình trung bình (khoảng triệu đồng/tháng), lên phía với có mức giá 1,05 tỉ đồng nhắm tới phân khúc + thu nhập Giảm sớ lượng dự án khơng hồn thành dự án trống cách cho phép chuyển đổi thương mại thành nhà có giá hợp lý Trong số 34 dự án đã phê duyệt theo gói 30 nghìn tỉ, 13 dự án với tổng sớ 15.000 hộ (hoặc khoảng 50% tổng số hộ đã phê duyệt) chuyển đổi, cho phép dự án - bán nhiều thu hút thêm vớn để hồn thành Tiền gửi tiết kiệm: 50-70% thị trường nhà thu nhập thấp tự xây Vốn đầu tư FDI: Theo thống kê Cục Đầu tư nước (Bộ Kế hoạch Đầu tư), tổng giá trị góp vớn FDI nhà đầu tư nước quý I II/2018 đạt 20,33 tỷ USD, tăng 5,7% so với kỳ Đáng ý, tỷ trọng nguồn vớn rót vào lĩnh vực kinh doanh bất động sản đứng thứ hai với 5,54 tỷ USD, chiếm 27,2% tổng lượng FDI đầu tư vào Việt Nam Bên cạnh đó, nửa đầu năm 2918, có khoảng 3,9 nghìn doanh nghiệp kinh doanh bất động sản thành lập Báo cáo cho thấy số doanh nghiệp thành lập ngành kinh doanh bất động sản tăng mạnh tất lĩnh vực, so với kỳ năm ngồi, đã tăng 43,9% Vớn FDI tăng tín hiệu tích cực đới với thị trường Lượng vốn FDI đổ vào thị trường bất động sản cách thập kỷ chiếm khoảng 10% tổng lượng FDI chung vào Việt Nam Thị trường bất động sản Việt Nam thu hút đầu tư từ nước ngồi giúp chuẩn hóa thị trường tạo giá trị theo tiêu chuẩn q́c tế Nhờ đó, rổ hàng hóa bất động sản Việt Nam dồi đa dạng trước 29 Biểu đồ thể lượng FDI theo từng năm giai đoạn 2006-Q1/2018 Thị trường nhà cao cấp - lựa chọn hàng đầu nhà đầu tư nước ngoài: - Hơn 10 năm trước, dịng vớn FDI tập trung phân khúc nhà cao cấp Những tên tuổi đã quen thuộc thị trường Keppel Land, Capitaland với dự án bất động sản cao cấp Việt Nam The Estella The Vista đưa chào bán thị trường Với tổng nguồn cung hộ cao cấp TP Hồ Chí Minh thời khoảng 1.700 căn, có khoảng 1.000 đến từ dự án có vớn FDI, rõ ràng tỷ trọng nhỏ so với lượng dân - số 6.85 triệu người theo thống kê Q4 2007 Dù nguồn cung tham gia thị trường dự án có vớn FDI không cao với mức giá bình quân 2.800 USD/m2 (tỷ giá 16.112 VND/USD) từ dự án này, tăng 86% so với thời điểm mở bán cách năm đã tạo cân cung-cầu ảo đẩy mặt giá vượt khả chi trả người mua nhà có nhu cầu thực Xu hướng mở rộng dịng vớn FDI vào phân khúc nhà trung cấp bình dân - Cùng với phục hồi thị trường bất động sản, thấy, thương vụ giao dịch công bố năm trở lại nhà đầu tư Nhật Bản Hankyu Realty Nishi Nippon Railroad hợp tác Nam Long, Sanyo Homes 30 Tiến Phát, gần liên doanh Mitsubishi Corporation Phúc - Khang Phân khúc đầu tư liên doanh đa dạng nhắm đến phân khúc hộ trung cấp bình dân Theo xu hướng này, có nhiều nhà đầu tư cân nhắc sẵn sàng tham gia liên doanh, góp vớn với chủ đầu tư Việt Nam có uy tín tớt Lợi chủ đầu tư nước thông hiểu thị trường, hệ thống hành lang pháp lý, danh mục bất động sản đã xác lập, nhà đầu tư nước với tiềm lực vốn kinh nghiệm phát triển dự án làm gia tăng giá trị dự án Vốn FDI vào bất động sản Việt Nam ngày đa dạng có chất lượng - Trước tiên đề cập đến sớ yếu tớ tích cực mà dịng vớn FDI tác động vào lĩnh vực BĐS năm gần đây, nguồn vớn FDI đã đa dạng, phát triển sản phẩm BĐS đã đa dạng như: Bất động sản công - nghiệp, nhà chung cư cao cấp Trước đây, nguồn vốn FDI chủ yếu tập trung vào phân khúc nhà ở, phân khúc văn phòng cho thuê, trung tâm thương mại, khách sạn nhà đầu tư nước đặc biệt ý Tại tỉnh, thành phớ tập trung nhiều Khu cơng nghiệp, có chuyển dịch mạnh mẽ dịng vớn FDI sang BĐS công nghiệp 31 - Kiều hối: Theo Dữ liệu Kiều hối thường niên cập nhật Ngân hàng Thế giới (World Bank), kiều hối chuyển Việt Nam năm ước đạt 16,7 tỷ USD (chiếm 6,4% GDP), tăng nhẹ so với 16 tỷ USD năm 2018 Trong hai thập kỷ qua, kiều hối chuyển Việt Nam tăng đều, từ mức 1,3 tỷ USD vào năm 2000 giảm vào năm 2009 ảnh hưởng khủng hoảng tài tồn cầu Dự kiến năm 2019, Việt Nam nhận 16,7 tỉ USD kiều hới nằm nhóm 10 nước nhận kiều hối lớn giới Đây thông tin đưa Báo cáo kinh tế vĩ mô 11 tháng năm 2019 Viện Đào tạo Nghiên cứu BIDV vừa công bố Theo số liệu Ngân hàng Nhà nước (NHNN) chi nhánh TP HCM, tháng đầu năm, kiều hối chuyển TP ước đạt 3,8 tỉ USD Ơng Nguyễn Hồng Minh, Phó giám đớc NHNN chi nhánh TP, cho biết lượng kiều hối TP sau tháng đầu tiếp tục tăng 7% so với kỳ, cao mức tăng trưởng bình quân nước Nhiều khả đến cuối năm người thân, Việt kiều nước ngồi có xu hướng gửi tiền cho người thân, gia đình tăng cao, tổng lượng kiều hối đổ TP dự kiến đạt khoảng tỉ USD 32 Theo ghi nhận ngành ngân hàng, tỉ lệ kiều hồi đổ vào bất động sản vào khoảng 21-22%, đứng sau lĩnh vực sản xuất kinh doanh Như vậy, với ổn định dòng tiền năm qua vào khoảng 11-12 tỷ USD năm, bất động sản hút dòng tiền vào khoảng 2,5 tỷ USD Lượng Việt kiều đầu tư bất động sản dự án doanh nghiệp làm chủ đầu tư chiếm 10% tổng lượng giao dịch Các hợp đồng mua nhà Việt kiều đa phần tập trung vào chung cư cao cấp, vị trí đắc địa Chính điều minh chứng rõ người Việt Kiều đầu tư bất động sản có xu hướng tăng dần Những quy định sách sở hữu nhà đất Nhà nước cho phép người nước đặc biệt Việt Kiều mua nhà Việt Nam khiến lượng giao dịch Kiều bào đứng tên hợp đồng trực tiếp gia tăng - Quỹ đầu tư phát triển nhà địa phương Theo quy định Điều 75 Nghị định 71/2010/NĐ-CP, việc lập Quỹ phát triển nhà hình thành từ nguồn tiền thu từ việc bán, cho thuê nhà thuộc sở hữu nhà nước địa bàn, với mức tối thiểu 10% từ tiền sử dụng đất dự án Mức thu cụ thể Hội đồng nhân dân cấp tỉnh xem xét, định Quỹ sử dụng để tạo lập quỹ nhà thuộc sở hữu Nhà nước nhằm trì vai trò Nhà nước thị trường, đảm bảo ổn định thị trường Đồng thời, quỹ hỗ trợ cho công tác giải phóng mặt để tạo quỹ đất dành cho phát triển nhà xã hội Đặc biệt, quỹ cho chủ đầu tư dự án nhà xã hội vay với lãi suất ưu đãi cho đối tượng mua, thuê, thuê mua nhà xã hội vay ưu đãi Theo Bộ Tài chính, đến hết 8.2012, nước đã có sớ địa phương có Quỹ phát triển nhà, 30 tỉnh, thành có Quỹ đầu tư phát triển Tổng số dư nguồn vốn hoạt động đến tháng 8.2012 đạt 15.000 tỉ đồng, quỹ cho vay 4.300 chương trình, dự án với tổng số vốn gần 25.500 tỉ đồng Tuy nhiên, số không thấm vào đâu so với nhu cầu cấp bách nhà xã hội hàng triệu cán công nhân viên (CBCNV) Tại TP.HCM từ năm 2006 đến nay, Quỹ phát triển nhà (HOF) cho vay 335 tỉ đồng, bình quân năm giải ngân 55 tỉ đồng cho khoảng 1.100 người Mỗi người bình quân vay 300 triệu đồng, đa số CBCNV ngành giáo dục y tế 33 Còn Hà Nội, thành lập năm 1999 đến trước chuyển đổi 2004, Quỹ phát triển nhà Hà Nội cho vay 23 dự án với tổng số tiền 295 tỉ đồng, chủ yếu đầu tư cho nhà tái định cư, nhà cho thuê, nhà cho người thu nhập thấp Lãi suất cho vay điều chỉnh theo định Uỷ ban Nhân dân địa phương, mức vốn vay tối đa 70% giá trị tài sản nhà hộ Đối tượng cho vay cán bộ, công chức, viên chức Nhà nước với điều kiện nhà chặt khơng mang tính hiệu thời điểm vay tiền , người vay không đứng tên sở hữu nhà ở, quyền sử dụng đất hay thân vợ/chồng người vay chưa từng Nhà nước giải sách nhà ở, đất 3.2 Tài nhà - Giải pháp 3.2.1 Giải pháp tài Người thu nhập thấp phép vay vốn từ quỹ hỗ trợ đầu tư phát triển nhà địa phương để cải thiện chỗ ở, tỷ lệ lãi suất ưu đãi thấp lãi suất vay ngân hàng thương mại Người thu nhập thấp mua nhà theo phương thức trả góp Người thu nhập thấp giải thuê nhà với mức giá phù hợp Nhà nước giao đất chưa thu tiền sử dụng đất Chính sách tài tạo mơi trường pháp lý bảo đảm cho hoạt động Ngân hàng Chính sách cho vay tài cần quan tâm đến đặc tính nhà Chính sách tài cần đưa tiền nhà vào tiền lương cho phù hợp Cần hoàn thiện bổ sung sách quy định giá bán nhà cho người có thu nhập thấp người nghèo Khuyến khích tạo điều kiện cho nhà đầu tư nước đầu tư xây dựng nhà cho thuê bán trả góp cho người lao động, đặc biệt cần có chế tài cho loại nhà giá thấp Bảng: Mô hình hỗ trợ xây dựng nhà tương lai Tổ chức Ủy ban nhân dân Bộ Xây Dựng/Các Vai trị Cấp ngân sách cho hạ tầng thị dự án nhà tái định cư, nâng cấp nhà lụp xụp nhà cán bộ, công nhân viên từ ngân sách phủ cấp Đồng thời cấp ngân sách chi trả bồi hoàn cho hộ phải di dời, sớ tiền dùng để đặt cọc mua nhà Xác định xúc tiến nghiên cứu khả thi cho dự án nhà 34 sở Tài nguyên – Môi trường Các quỹ phát triển hạ tầng đô thị HIFU, HHDF tái định cư, nâng cấp nhà lụp xụp nhà cán bộ, công nhân viên Hỗ trợ tài ngắn hạn xây dựng cho dự án nhà thu nhập thấp cách kết hợp quỹ tự có (đóng góp sở 50%:50% từ quỹ cho vay tín dụng xoay vịng ADB), vớn vay từ ngân hàng thương mại cho người mua nhà vay quỹ công ty xây dựng/ phát triển nhà Cung cấp tài ngắn hạn xây dựng cho cơng ty xây dựng/ phát triển nhà từ nguồn vốn tự có người thu nhập thấp mua nhà vay từ khoản cho vay tín dụng từ ADB Các ngân hàng bán lẻ- HHB, Habubank, ACB, MHB, VBARD Các thể chế tài Cung cấp khoản cho vay nhỏ để sửa chữa nâng cấp tự xây dựa cộng nhà, liên kết với chương trình tín dụng dựa cộng đồng cần đồng hỗ Nguồn: Ngân hàng Nhà nước 3.2.2 Giải pháp đất đai - Xây dựng kế hoạch sử dụng đất: có kế hoạch lập quy hoạch, kế hoạch sử dụng đất - hàng năm, năm, 10 năm cách có hiệu Giải pháp cho thuê đất giao đất phù hợp với từng đối tượng: cấp đất cho phát triển nhà thực theo dự án cụ thể Có kế hoạch giao đất để lập dự án xây dựng nhà đền bù di dân trước tiến hành giải phóng mặt Có sách phù hợp với đất dãn dân, đặc biệt vùng thu hồi đất đai Hạn chế việc giao đất cho từng hộ riêng lẻ, khuyến khích quan, hộ gia đình có quỹ đất chưa sử dụng phù hợp với quy hoạch xây dựng nhà chuyển đổi mục đích sử dụng đất để xây dựng - nhà Giải pháp lấy đất ni thị dành vị trí đất có khả sinh lời cao dự án phát triển khu đô thị mới: công ty kinh doanh giải phóng mặt xây dựng nhà bán lấy kinh phí hỗ trợ cho tái định cư khu người thu nhập thấp Đối với khu đất nhỏ, lẻ đã có quy hoạch chi tiết nhà ở, tổ chức đấu thầu chọn chủ đầu tư cho phù hợp, lấy lợi nhuận bổ sung vào quỹ nhà thành phố, đồng thời điều tiết lại phần lãi tuỳ theo dự án để phát triển hạ tầng, xây dựng nhà cho người thu nhập thấp Lập dự án đầu tư xây dựng công trình quy 35 hoạch sẵn có, giao cho doanh nghiệp xây dựng sở hạ tầng kỹ thuật kinh - doanh xây dựng công trình tạo quỹ nhà cho Thành phố Giải pháp thu hồi đất giải phóng mặt bằng: dự án phát triển xây dựng khu dân cư tập trung, khu đô thị mới, thực việc đền bù giải phóng mặt theo phương án Hội đồng giải phóng mặt lập Ủy ban nhân dân phê duyệt Có sách ưu tiên đền bù phù hợp cho hộ diện giải toả Với dự án xây dựng đường phải kết hợp với dự án xây dựng nhà ở, tạo tuyến phố hai bên đường 3.2.3 Giải pháp cho chế nhà cho thuê Trong tình hình giá đất, giá nhà tiếp tục cao bất hợp lý thì số đông người làm cơng ăn lương tiếp tục khó có điều kiện tiếp cận với nhà đất Giải pháp xây dựng nhà cho thuê tính đến Phát triển thị trường nhà cho thuê tạo điều kiện để nguồn tiền dân cư đưa vào nguồn sản xuất kinh doanh khác để tạo cải vật chất Nhà nước hạn chế tình trạng đầu nhà đất góp phần nâng cao chất lượng công trình xây dựng Chất lượng xây dựng tăng vì chủ đầu tư phải giữ chất lượng cơng trình tài sản mình Và lợi lớn thị trường bất động sản điều tiết, giá nhà đất bình ổn sát với giá trị thực 3.2.4 Giải pháp sách đầu tư xây dựng - Đầu tư từ ngân sách Nhà nước: vốn Nhà nước đầu tư khơng nhằm mục đích bao cấp mà hỗ trợ ban đầu cho phát triển nhà Đầu tư xây dựng hệ thớng hạ tầng kỹ thuật hạ tầng xã hội, ưu tiên đầu tư hỗ trợ cải tạo nâng cấp hệ thống hạ tầng kỹ thuật hạ tầng xã hội liền với dự án phát triển nhà Đầu tư cho việc tu, sửa chữa, chống xuống cấp quỹ nhà Nhà nước quản lý Đầu tư xây dựng - nhà phục vụ cho cơng tác giải phóng mặt Đầu tư từ doanh nghiệp: Đa dạng hoá dự án phát triển nhà để thu hút nhiều loại vốn đầu tư như: Lập dự án xây dựng nhà cho người nghèo, người có thu nhập thấp, người trung lưu, người có thu nhập cao với đầy đủ hình thức: bán đứt, bán trả góp, cho thuê Đặc biệt, cần xây dựng dự án thu hút nguồn vốn vay ưu đãi 36 nước ngồi tổ chức q́c tế, vớn ODA…thí điểm phương thức BOT (chủ đầu tư bỏ vớn thi cơng, khai thác sau chuyển giao dự án) nhà Có sách u cầu dự án đầu tư nước cam kết đảm bảo nhà cho cán nhân viên làm việc khu công nghiệp, khu chế xuất, biện pháp thích hợp - đầu tư nhà kèm theo dự án, góp vớn cho quỹ nhà thành phớ để xây nhà Nguồn tài cá nhân có nhu cầu nhà ở: Các hộ có thu nhập thấp khả tích luỹ hạn hẹp phần lớn nguồn tài để đầu tư cho nhà thường vay từ quan tài chủ tư nhân Thu nhập người thu nhập thấp lương Nên có sách bắt buộc trích phần trăm tiền lưong dành cho tiết kiệm nhà 3.2.5 Giải pháp cho hộ tái định cư bỏ không Tại hai đô thị lớn TPHCM Hà Nội, có nghịch lý: nhu cầu nhà lớn thì lại có hàng chục ngàn hộ, đất từ dự án tái định cư bị bỏ trống Các đô thị lớn nước phát triển có nhiều thay đổi quy hoạch để theo kịp phát triển, chuyện di dời tái ổn định sớng cho người dân khó tránh khỏi Trong việc tái định cư thực vùng nơng thơn vì người dân khơng có hay có lựa chọn (mà lúc thành công), thì đối với người dân đô thị, việc xây dựng khu tái định cư người dân phải “miễn cưỡng” nhận nhà hay đất thì sách chắn thất bại Thay vào đó, cần thực song song hai giải pháp sau: đền bù theo giá tiệm cận với giá thị trường phát triển nhà xã hội cho thuê, bù đắp quyền chọn (option) cho người bị di dời họ muốn thuê nhà xã hội Ở nhiều nước châu Âu, nhà xã hội cho thuê chiếm tỷ trọng lớn thị trường nhà ở, Hà Lan, Áo, Anh, Đan Mạch, Pháp, Phần Lan, Thụy Điển (khoảng 20% trở lên) Nhà xã hội cho thuê nước quản lý tổ chức mang tính xã hội, nhận hỗ trợ tài từ phủ và/hoặc quyền địa phương, có giới hạn trần giá thuê 37 Nhiều thành phớ cịn có quy định tỷ lệ tới thiểu tổng diện tích nhà xã hội cho thuê tổng diện tích nhà Nhà xã hội khơng xây khu vực mới, tách biệt mà xây khu đất cũ trung tâm, hoán cải khu đất cũ hay tịa nhà cũ Do đó, nhiều khó phân biệt đâu nhà xã hội cho thuê, đâu nhà tư nhân Điều rút ngắn nhiều bất bình đẳng xã hội Với chất lượng nhà đảm bảo tuân thủ quy định khắt khe tiêu chuẩn sớng chi phí th thấp (thường 20-30% giá thị trường), nhà xã hội có nhu cầu cao từ người có thu nhập thấp hay trung bình thành phố Chẳng hạn, để thuê nhà xã hội Paris vùng phụ cận, người phải chờ đến vài năm Tiêu chí để chọn hay quyền thuê nhà xã hội dựa chủ yếu vào thu nhập hoàn cảnh gia đình người thuê Khi có quyền chọn thuê nhà xã hội với mức đền bù thỏa đáng, lựa chọn người dân bị di dời dễ dàng Quyền chọn thuê nhà xã hội coi phần bù đắp cho rủi ro bị di dời Dĩ nhiên, với điều kiện chất lượng khu nhà xã hội cho thuê phải đảm bảo, tuân thủ nghiêm ngặt quy định xây dựng điều kiện hạ tầng cần thiết 3.2.6 Giải pháp cung nhà thấp Việc đầu tư nhà xã hội địi hỏi chi phí đầu tư lớn dài hạn, lãi suất vay vớn cịn cao, thời gian thu hồi vốn dài nên doanh nghiệp không mặn mà đầu tư Để khuyến khích nhà đầu tư tham gia xây dựng nhà xã hội, Bộ kiến nghị Chính phủ cho phép chủ đầu tư dự án (kể hộ gia đình cá nhân) phát triển nhà để bán, cho thuê, cho thuê mua đối với công nhân, miễn tiền sử dụng đất, tiền thuê đất; giảm 50% mức thuế suất thuế giá trị gia tăng; miễn giảm thuế thu nhập doanh nghiệp đối với thu nhập từ hoạt động đầu tư, kinh doanh nhà cho cơng nhân, vay vớn tín dụng ưu đãi bù lãi suất theo quy định Về phía địa phương, Bộ trưởng đề nghị tạo điều kiện rút ngắn thủ tục lập, thẩm định, phê duyệt dự án phát triển nhà xã hội, kể dự án nhà thương mại chuyển đổi sang nhà xã hội dự án điều chỉnh cấu hộ thương mại để đáp ứng nguồn 38 cung nhà xã hội nhà thương mại có quy mơ nhỏ cho công nhân, người lao động địa bàn 3.2.7 Giải pháp nguồn vốn FDI Dịng vớn FDI tập trung vào lĩnh vực BĐS không mang đến tác động tích cực mà cịn tiềm ẩn nhiều nguy rủi ro Về tác động tích cực, vớn FDI vào BĐS giúp chuẩn hóa thị trường, tạo giá trị tiêu chuẩn quốc tế nâng tầm thị trường BĐS Việt Nam, san sẻ gánh nặng với thị trường tài Các nhà đầu tư nước ngồi với kinh nghiệm, tiềm lực tài giúp tạo sản phẩm BĐS theo tiêu chuẩn q́c tế Thực tế dịng vớn FDI khơng giúp cho DN BĐS nước học hỏi nâng cao tính cạnh tranh mà cịn góp phần làm giảm áp lực cho hệ thống ngân hàng Việt Nam việc đầu tư cho BĐS Một tín hiệu tích cực khác cân đối cung cầu cho thị trường BĐS đến từ việc nhà đầu tư FDI ngày mở rộng phân khúc đầu tư mình Bên cạnh hội thì vốn FDI vào BĐS đặt khơng khó khăn, thách thức đới với kinh tế Việt Nam Đó là, khoảng cách lớn số cam kết đầu tư số thực hiện, điển hình như, giai đoạn 2007 – 2008, vớn cam kết vào lĩnh vực BĐS có lúc lên tới 25% tổng vốn FDI vào Việt Nam, số giải ngân thực tế hạn chế Do vậy, vấn đề đặt cho FDI vào BĐS tính khả thi, tính thực tiễn bền vững dự án cần liên tục thớng kê, đánh giá, từ có giải pháp phù hợp Chưa kể khi, nhu cầu đầu tư vào BĐS tăng lên khiến cho giá BĐS tăng nguồn vốn tập trung vào lĩnh vực BĐS nhiều Điều tiềm ẩn rủi ro, tạo áp lực lên hạ tầng Thực tế đã có khơng nhà đầu tư vào Việt Nam để mua bán dự án, đăng ký lập dự án Các dự án loại thường nằm giấy, dẫn đến hệ lụy khu đất dự án bị bỏ hoang, nguồn cung đất ngày khan Cịn có nhà đầu tư FDI chậm triển khai dự án lợi dụng việc điều chỉnh quy mô dự án để chiếm dụng quỹ đất bán lại dự án kiếm lời Ngoài ra, quy định pháp lý cho số loại hình BĐS chưa ban hành kịp thời Không với nhà đầu tư nói chung nhà đầu tư FDI nói riêng mà cịn đới với người mua Để bắt kịp xu hướng thời đại, tiến tới chọn lọc nhà đầu tư FDI chất lượng vào lĩnh vực kinh doanh BĐS, Việt Nam cần tập trung giải số vấn đề sau: Thứ nhất, cần nâng cao chất lượng quy hoạch nói chung quy hoạch bất động sản cơng nghiệp nói riêng để đảm bảo phân bố hợp lý bất động sản tương ứng với phát 39 triển sở hạ tầng Đồng thời, xây dựng tiêu chuẩn cho thành phố thông minh, loại hình bất động sản Thứ hai, hoàn thiện quy định loại hình BĐS mới; Thực nghiêm túc hiệu công tác cấp phép cho dự án FDI vào lĩnh vực bất động sản nhằm chọn lựa dự án có chất lượng phù hợp Cụ thể như: Đặt quy định đặt cọc, ký quỹ đầu tư dự án nhằm tránh nhà đầu tư ảo; thay vì cho phép nhà đầu tư BĐS điều chỉnh quy hoạch, giảm quy mô dự án chậm tiến độ phải thu hồi đất dự án để đấu giá Thứ ba, tiếp tục hoàn thiện nâng cao chất lượng sở hạ tầng nói chung, sở hạ tầng giao thơng nói riêng nhằm tạo tàng cho phát triển thị trường BĐS TÀI LIỆU THAM KHẢO: Khái niệm vai trò nhà ở: - https://quanlynhadat.net/khai-niem-va-vai-tro-cua-nha-o-do-thi-p1/ https://quanlynhadat.net/muc-tieu-phat-trien-nha-o-do-thi/ https://quanlynhadat.net/khai-niem-va-vai-tro-cua-nha-o-do-thi-p2/ Quyết định Thủ tướng phủ sớ 76/2004/QĐ-TTG Nguyễn Thị Thanh Huyền, Luận văn Thạc sĩ Quản trị nhân lực – Tạo việc làm cho người lao động huyện Yên Dũng, tỉnh Bắc Giang Các phương thức tài trợ nhà: - http://www.academia.edu/Documents/in/Mortage https://ngan-hang.com/kien-thuc/uu-va-nhuoc-diem-cua-vay-the-chap https://www.abbreviationfinder.org/vi/acronyms/rml_reverse-mortgage-loan.html https://vi.no-dummy.com/pros-and-cons-of-reverse-mortgage 40 - https://thebank.vn/blog/12359-vay-the-chap-ngan-hang-co-tai-san-dam-bao-la-the- - nao.html https://hcmbanker.vn/blog/quy-trinh-cho-vay-mua-nha.html https://bankergroup.vn/vay-the-chap/vay-the-chap-ngan-hang-nhung-kinh-nghiem- ban-bat-buoc-phai-nam.html - https://www.investopedia.com/terms/i/interestonlymortgage.asp - Tiết kiệm, Bách khoa toàn thư mở Wikipedia - https://vi.wikipedia.org/wiki/Ti%E1%BA%BFt_ki%E1%BB%87m - Nguyễn Văn Ngọc, Từ điển Kinh tế học, Đại học Kinh tế Quốc dân Thực trạng hoạt động tài trợ phát triển nhà Việt Nam: - - https://www.communitybanknetwork.co.uk - https://www.ratafoundation.org.nz - www.rgvcommunityloancenter.com Theo tài liệu ngân hàng Nhà Nước (https://www.sbv.gov.vn/webcenter/) Wikipedia Việt Nam( https://vi.wikipedia.org/wiki/) - https://vnexpress.net/kinh-doanh/3-nam-gian-nan-cua-goi-30-000-ty-dong- - 3369855.html http://documents.worldbank.org/curated/en/261031467995434546/pdf/100706- - VIETNAMESE-Box393265B-PUBLIC-Nha-o-Gia-hop-ly-o-Viet-Nam.pdf Thịtrường tài (2019) Tiết kiệm gì? Gửi tiết kiệm cho hiệu - quả? https://topbank.vn/tu-van/tiet-kiem-la-gi Báo giấy lượng Petrotimes Đề xuất hai mô hình Quỹ tiết kiệm nhà https://petrotimes.vn/de-xuat-hai-mo-hinh-quy-tiet-kiem-nha-o-52387.html http://dautufdi.com/giai-phap-huy-dong-nguon-luc-fdi-vao-thi-truong-bat-dong- - san-viet-nam/ https://nhadatnhanh.vn/tin-tuc/nguon-von-fdi-bat-dong-san-co-dang-tang-truong- - ben-vung-1538.html http://www.tinmoibatdongsan.com/vn/linh-vuc-bat-dong-san-dung-thu-2-ve-thu- - hut-von-fdi https://dautubietthubien.vn/lan-song-viet-kieu-dau-tu-bat-dong-san/ https://thegioitiepthi.vn/amp/2-5-ty-usd-kieu-hoi-dau-tu-vao-bat-dong-san- - 140093.html http://cafef.vn/kieu-hoi-ve-viet-nam-nam-2019-du-kien-dat-khoang-16-ty-usd20191105105310611.chn 41 - http://cafef.vn/viet-nam-vao-nhom-10-nuoc-nhan-kieu-hoi-lon-nhat-the-gioi20191202072528593.chn 42 ... tạo nguồn tài phục vụ cho phát triển nhà ở, đặc biệt nhà xã hội, nhà cho người thu nhập thấp, có quy định hình thành quỹ phát triển nhà Trên sở đánh giá thực trạng nguồn lực tài nhà Việt Nam,... với phát triển kinh tế mà cịn đới với đời sớng xã hội q́c gia Thơng qua việc tài trợ phát triển nhà Chính phủ tạo cơng ăn việc làm qua hai hướng chính: Thứ nhất, dễ nhận thấy, việc tài trợ phát. .. niệm Tài trợ việc hỗ trợ cho kiện, hoạt động, người tổ chức tài qua việc cung cấp sản phẩm dịch vụ Tài trợ phát triển nhà việc hỗ trợ tài cho người bán lẫn người mua, người thu lẫn chủ sở hữu