TÁC ĐỘNG CỦA SỞ HỮU NƢỚC NGOÀI ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT NAM

NGUYỄN QUANG HUY TÁC ĐỘNG CỦA SỞ HỮU NƢỚC NGOÀI ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT NAM KHOÁ LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG MÃ SỐ 52340201 TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2020 ( BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO ) ( NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM ) ( TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH ) NGUYỄN QUANG HUY TÁC ĐỘNG CỦA SỞ HỮU NƢỚC NGOÀI ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT NAM KHOÁ LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG MÃ SỐ 52340201 NGƢỜI HƢỚNG DẪN KHOA.

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH NGUYỄN QUANG HUY TÁC ĐỘNG CỦA SỞ HỮU NƢỚC NGOÀI ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT NAM KHOÁ LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH: TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG Mà SỐ: 52340201 TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2020 NGUYỄN QUANG HUY TÁC ĐỘNG CỦA SỞ HỮU NƢỚC NGOÀI ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT NAM KHOÁ LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH: TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG Mà SỐ: 52340201 NGƢỜI HƢỚNG DẪN KHOA HỌC ThS ĐẶNG TRÍ DŨNG TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2020 TĨM TẮT Bài viết nghiên cứu ảnh hướng tỷ lệ sở hữu nước đến rủi ro khoản ngân hàng thương mại Việt Nam giai đoạn 2009 – 2018 Bài viết sử dụng phương pháp hồi quy liệu bảng Pooled OLS, FEM, REM GLS với mẫu liệu 30 ngân hàng thương mại Việt Nam Kết nghiên cứu cho thấy tỷ lệ sở hữu nước ngồi cao rủi ro khoản ngân hàng thương mại giảm, kỳ vọng đề cho nghiên cứu Bên cạnh đó, biến rủi ro tín dụng, quy mơ ngân hàng, tỷ lệ cho vay huy động vốn, lãi suất huy động thực tăng trưởng kinh tế có tác động chiều với rủi ro khoản Dựa vào kết nghiên cứu, viết đề xuất cho nhóm đối tượng ngân hàng cụ thể sau: (i) Đối với ngân hàng hoạt động không hiệu quả, mức trần tỷ lệ sở hữu nước ngồi trì mức 50% trở lên; (ii) Đối với ngân hàng có hoạt động bình thường, mức trần tỷ lệ sở hữu nước cần cân nhắc kỹ lưỡng mục tiêu trị mục tiêu kinh tế tối đa nên mức 49%; (iii) Đối với ngân hàng thương mại nhà nước, vai trị đầu tàu dẫn dắt tồn hệ thống NH nên mức độ sở hữu nước 0% điều hợp lý không cần điều chỉnh Từ khố: Sở hữu nước ngồi, rủi ro khoản, ngân hàng thương mại, Việt Nam ABSTRACT In the integration and development economy, commercial banks are focusing on finding strategic partners to develop their business and minimize the specific risks of the banking industry In addition, the trade agreements signed, which access to foreign capital easier Therefore, the topic is designed to investigate the higher foreign ownership rate, which makes the bank's liquidity risk higher or lower, but the research of foreign ownership rate will have the opposite effect to liquidity risk The paper explores the impact of foreign ownership on liquidity risk of thirty (30) commercial banks by using regression methods such as Pooled OLS, FEM, REM and GLS Since then, the author will propose policies and solutions for commercial banks After giving the reasons for choosing the research topic and objectives as above, chapter will provide related concepts as well as an overview of the topic through previous researches First of all, the author will show the theoretical framework of this research: Theory Subjects are mentioned Previous researches and related law, decree Theory of commercial banks Definition of the nature of Law TCTD 47/2010/QH12, Rose commercial banks (1996) Definition of liquidity Duttweiler (2009) Aspachs, Nier & Tiesset (2005); Measurement of liquidity Praet & Herzberg (2008); Rychtárik (2009); Vodova (2011) Theory of liquidity and liquidity risk Circulars Definition of liquidity risk 08/2017/TT-NHNN, Duttweiler (2009) Athanasoglou, Delis & Staikouras Measurement of liquidity risk (2006); Demirgỹỗ-Kunt Huizinga (1999); Trn Hong Ngõn & Phạm Quốc Việt (2016) Theory of foreign ownership Definition of foreign ownership Related researches Maximum Decree 01/2014/NĐ-CP limit on foreign & ownership in Vietnam The impact of foreign ownership on the bank‟s risk Previous researches The impact of foreign ownership on the bank‟s liquidity risk Factors affecting liquidity risk of banks Source: Author‟s synthesis According to Duttweiler (2009), definition of liquidity risk is the risk arising when commercial banks are no longer able to pay at a certain time, or have to mobilize capital from third parties at a high cost to meet immediate payment needs According to Athanasoglou, Delis & Staikouras (2006); Demirgỹỗ-Kunt & Huizinga (1999); Tran Hoang Ngan & Pham Quoc Viet (2016) measure liquidity risk with the formula of L3 The higher the ratio, the higher the liquidity risk of the bank is, meaning that the higher the loan rate, the higher the liquidity risk of that bank L3 = Loans Total asset According to Lee (2008), Saunders et al (1990) and Hammami & Boubaker (2015) prove that the bank's foreign ownership rate and bank‟s risk have the same impact However, according to research by Laeven (1999), the foreign ownership rate and bank's risk have the opposite effect According to Goodhart & Schoenmaker (2006) and Schoenmaker & Oosterloo (2007), the higher the foreign ownership rate, the lower liquidity risk However, Demirgỹỗ-Kunt et al (1998) and Detragiache & Gupta (2004) provide evidence that foreign ownership rates and liquidity risk have the same impact After providing previous researches, chapter shows the general picture of the topic Since then, chapter builds up the research model as well as how to estimate variables and related research methods Based on the above theoretical framework, the research provides a conceptual framework to clarify the factors affecting liquidity risk and the theories used in the research topic Source: Author‟s synthesis Based on the conceptual framework, the author provides an analytical framework to refine concepts directly related to research issues and show interactions between factors Source: Author‟s synthesis The research model proposed specifically as follows: LRi,t = � + �1FOREIGNi,t + �2CRi,t + �3SIZEi,t + �4EQUITYi,t + 5LDRi,t + �6ROAi,t + �7DRt + �8��t + �9SMRt + �10GDPt + �11NIMt + �i,t Meaning: Variables Symbol Formula Expectation Dependent variable Liquidity risks LR Lending Total assets Independent variables Foreign ownership rates FOREIGN Credit risks CR Bank scales SIZE Equity to total assets EQUITY Loans to deposit LDR Return on assets ROA Real deposit interest rates DR Real interbank interest rates IR Index of market interest rate fluctuations Shares of foreign shareholders Total shares Credit risk provision Total assets Log (Total assets) Equity Total assets Lending Deposit Earnings after tax Total assets Deposit interes rate for 12 months – Inflation Interbank interest rate for month – Inflation + + + 10 SMR √ ̅ ∑(IR − IR)2 i + i=1 Economic growth GDP Spread NIM - Log (GDP) Lending interest rate – Deposit interest rate - Source: Author‟s synthesis The regression methods used for the research model are Pooled OLS, FEM, REM and GLS Thereby, chapter also gives expectations for each independent variable in the model Following chapter 3, with chapter proceeding to give regression results, test and select the appropriate model The author conducted regression of models: Pooled OLS, FEM and REM Through model selection tests, the FEM model is most appropriate However, after examining the defects of the model, the FEM model has the heteroscedasticity and the autocorrelation In order to overcome the above defects, the GLS regression method is given and the regression results are as follows: LR = – 1.6796 – 0.1113*FOREIGN + 8.8562*CR + 0.0609*SIZE + 0.0740*LDR + 0.8368*DR + 0.1428*GDP However, the model is still limited when there is no predictive effect as well as the residual has no normal distribution But through estimations, intercept factors have close values and relatively low variances, thus ensuring the stability and effectiveness of the regression results After estimating the above results, with chapter the author gives recommendations to develop business as well as limit liquidity risk for Vietnamese commercial banks With the research results in chapter 4, chapter gives the final conclusion that the regression model by GLS method is the most suitable Comparing with variable expectations, SIZE, DR and GDP are contrary to expectations But the FOREIGN variable remains as expected, meaning that the more the foreign ownership ratio increases, the lower the liquidity risk of the bank From the above results, the author proposes the following: Firstly, for banks with weak operations, banks need to restructure with foreign ownership rate of 100% Secondly, for banks with normal operations, this ratio may increase to a maximum ceiling of 49% Thirdly, for banks with 100% state-owned capital, it is not recommended to increase the foreign ownership rate as these banks are the leaders of the Vietnamese commercial banking system In addition, in chapter 5, the study's limitations as well as the direction of further research are introduced to inherit and promote existing limitations Key words: Foreign ownership, liquidity risk, commercial banks, Vietnam LỜI CAM ĐOAN/ LỜI CÁM ƠN hóa lu n cơng trình nghiên cứu riêng tác giả, kết nghiên cứu trung thực, khơng có nội dung cơng bố trước ho c nội dung người khác thực ngoại trừ trích dẫn dẫn nguồn đầy đủ khóa lu n Tơi xin cảm ơn đến q thầy cô bạn Trường Đại học Ngân hàng lịng biết ơn sâu sắc nhất, tơi xin gửi đến Thầy hoa Tài – Ngân hàng Trường Đại học Ngân hàng TP HCM với tri thức tâm huyết truyền đạt vốn kiến thức quý báu cho suốt thời gian học t p trường Và đ c biệt chương trình khố lu n tốt nghiệp với hướng dẫn Thầy Đ ng Trí Dũng giúp đỡ nhiều công tác chọn đề tài, cách viết đề tài, hướng dẫn sâu sắc cách làm việc, sinh hoạt môi trường thực t p Bên cạnh đó, tơi xin gửi lời cảm ơn đến gia đình, bạn bè, người thân ln bên cạnh, hỗ trợ, động viên để tơi hồn thành tốt chương trình thực t p M c dù có nhiều cố gắng để thực đề tài cách hồn chỉnh Song khơng tránh khỏi thiếu sót Tơi mong góp ý q Thầy/ Cơ giáo để tơi hồn thành khố lu n tốt nghiệp tốt Tôi xin chân thành cảm ơn! Sinh viên thực Nguyễn Quang Huy MỤC LỤC CHƢƠNG GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU 1.1 Lý chọn đề tài 1.1.1 Đ t vấn đề 1.1.2 Tính cấp thiết đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.2.1 Mục tiêu tổng quát 1.2.2 Mục tiêu cụ thể 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tƣợng phạm vi nghiên cứu 1.4.1 Đối tượng nghiên cứu 1.4.2 Phạm vi nghiên cứu 1.5 Phƣơng pháp nghiên cứu 1.6 Đóng góp đề tài 1.7 Kết cấu nghiên cứu KẾT LUẬN CHƢƠNG CHƢƠNG CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ SỞ HỮU NƢỚC NGOÀI VÀ RỦI RO THANH KHOẢN 2.1 Khái niệm rủi ro khoản sở hữu nƣớc 2.1.1 Khung lý thuyết 2.1.2 Ngân hàng thương mại khoản ngân hàng thương mại 10 2.1.3 Sở hữu nước rủi ro khoản ngân hàng thương mại 11 2.2 Tổng quan nghiên cứu 12 2.2.1 Tác động sở hữu nước đến rủi ro ngân hàng .12 2.2.2 Tác động sở hữu nước đến rủi ro khoản ngân hàng 13 2.2.3 Các yếu tố tác động đến rủi ro khoản ngân hàng .14 Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 15: Kết ƣớc lƣợng theo mơ hình FEM Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 16: Kết ƣớc lƣợng theo mơ hình REM Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 17: Kết kiểm định F – test Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 18: Kết kiểm định Hausman Test Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 19: Kết kiểm định phƣơng sai sai số thay đổi Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 20: Kết kiểm định tự tƣơng quan Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 21: Kết kiểm định đa cộng tuyến Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 22: Kết ƣớc lƣợng theo phƣơng pháp GLS Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 23: Kết kiểm tra tiên đốn phần dƣ Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 24: Kết kiểm tra phân phối chuẩn phần dƣ Nguồn: Tính tốn từ liệu đề tài Phụ lục 25: Tỷ lệ sở hữu NH quốc gia năm 2002 STT Quốc gia Sở hữu Sở hữu nƣớc Sở hữu nƣớc Tổng sở hữu nƣớc EU ngoài EU nƣớc Áo 61% 18% 21% 39% Bỉ 22% 40% 38% 78% Phần Lan 33% 3% 64% 67% Pháp 71% 12% 17% 29% Đức 68% 13% 19% 32% Hy Lạp 42% 21% 37% 58% Ireland 34% 26% 40% 66% Ý 64% 19% 17% 36% Luxembourg 24% 53% 23% 76% 10 Hà Lan 39% 17% 44% 61% 11 Bồ Đào Nha 37% 37% 26% 63% 12 Tây Ban Nha 69% 17% 14% 31% 59% 19% 22% 41% 13 Khu vực liên minh Châu Âu Nguồn: Cabral, Dierick & Vesala (2002) Phụ lục 26: Dữ liệu nghiên cứu đề tài Các biến vi mô STT BANK Year LR FOREIGN CR SIZE EQUITY LDR ROA ABBank 2009 0.480 0.200 0.003 7.424 0.169 0.607 0.012 ABBank 2010 0.521 0.200 0.002 7.580 0.122 0.663 0.013 ABBank 2011 0.483 0.200 0.014 7.619 0.113 0.677 0.008 ABBank 2012 0.504 0.204 0.004 7.664 0.105 0.711 0.008 ABBank 2013 0.650 0.300 0.006 7.762 0.099 1.005 0.003 ABBank 2014 0.634 0.300 0.006 7.827 0.085 0.875 0.002 ABBank 2015 0.637 0.300 0.010 7.811 0.089 0.842 0.001 ABBank 2016 0.653 0.300 0.009 7.872 0.078 0.842 0.003 ABBank 2017 0.671 0.300 0.006 7.928 0.072 0.853 0.006 ABBank 2018 0.605 0.000 0.003 7.955 0.076 0.818 0.008 ACB 2009 0.371 0.300 0.002 8.225 0.060 0.717 0.013 ACB 2010 0.428 0.300 0.001 8.307 0.056 0.809 0.013 ACB 2011 0.365 0.300 0.001 8.445 0.042 0.713 0.011 ACB 2012 0.581 0.300 0.003 8.244 0.071 0.804 0.004 ACB 2013 0.638 0.300 0.005 8.221 0.074 0.766 0.005 ACB 2014 0.641 0.300 0.005 8.255 0.067 0.742 0.005 ACB 2015 0.661 0.300 0.004 8.304 0.062 0.759 0.005 ACB 2016 0.691 0.300 0.005 8.367 0.059 0.777 0.006 STT BANK Year LR FOREIGN CR SIZE EQUITY LDR ROA ACB 2017 0.690 0.300 0.009 8.452 0.055 0.809 0.007 ACB 2018 0.693 0.300 0.003 8.517 0.006 8.422 0.016 Agribank 2009 0.776 0.000 0.007 8.668 0.042 1.029 0.006 Agribank 2010 0.812 0.000 0.012 8.716 0.057 1.069 0.005 Agribank 2011 0.794 0.000 0.019 8.747 0.066 1.119 0.007 Agribank 2012 0.793 0.000 0.013 8.790 0.060 0.993 0.002 Agribank 2013 0.770 0.000 0.011 8.843 0.054 0.944 0.002 Agribank 2014 0.727 0.000 0.011 8.882 0.059 0.845 0.003 Agribank 2015 0.717 0.000 0.013 8.941 0.054 0.820 0.003 Agribank 2016 0.744 0.000 0.013 9.001 0.049 0.860 0.003 Agribank 2017 0.761 0.000 0.016 9.061 0.047 0.869 0.004 Agribank 2018 0.000 BAB 2009 0.000 BAB 2010 0.000 BAB 2011 0.645 0.000 0.001 7.404 0.128 0.891 0.006 BAB 2012 0.701 0.000 0.003 7.528 0.094 0.814 0.001 BAB 2013 0.611 0.000 0.007 7.703 0.066 0.725 0.004 BAB 2014 0.658 0.000 0.005 7.758 0.072 0.812 0.005 BAB 2015 0.680 0.000 0.003 7.803 0.079 0.816 0.006 BAB 2016 0.714 0.000 0.001 7.881 0.077 0.841 0.007 BAB 2017 0.633 0.000 0.003 7.963 0.069 0.750 0.006 BAB 2018 0.663 0.000 0.003 7.987 0.073 0.754 0.007 BID 2009 0.705 0.000 0.006 8.469 0.058 1.049 0.009 BID 2010 0.709 0.000 0.003 8.561 0.065 0.972 0.010 BID 2011 0.760 0.000 0.011 8.610 0.059 1.172 0.008 BID 2012 0.758 0.000 0.007 8.686 0.055 1.177 0.005 BID 2013 0.739 0.000 0.012 8.738 0.058 1.154 0.007 BID 2014 0.709 0.006 0.011 8.812 0.051 0.999 0.007 BID 2015 0.729 0.020 0.007 8.928 0.047 1.049 0.007 BID 2016 0.736 0.013 0.009 8.999 0.042 0.971 0.006 BID 2017 0.747 0.024 0.013 9.069 0.038 1.006 0.006 BID 2018 0.031 STT BANK Year LR FOREIGN CR SIZE EQUITY LDR ROA Baovietbank 2009 0.388 0.000 0.001 6.862 0.215 0.540 0.009 Baovietbank 2010 0.448 0.000 0.002 7.137 0.120 0.596 0.010 Baovietbank 2011 0.522 0.000 0.003 7.121 0.126 0.652 0.009 Baovietbank 2012 0.541 0.000 0.004 7.123 0.237 0.807 0.007 Baovietbank 2013 0.476 0.000 0.007 7.225 0.190 0.609 0.006 Baovietbank 2014 0.423 0.000 0.003 7.383 0.138 0.523 0.004 Baovietbank 2015 0.420 0.000 0.004 7.487 0.109 0.574 0.003 Baovietbank 2016 0.444 0.000 0.006 7.535 0.099 0.585 0.003 Baovietbank 2017 0.447 0.000 0.008 7.689 0.072 0.681 0.002 Baovietbank 2018 0.461 0.000 0.006 7.747 0.062 0.658 0.001 CTG 2009 0.676 0.004 0.002 8.385 0.051 1.037 0.005 CTG 2010 0.648 0.039 0.008 8.565 0.049 1.025 0.009 CTG 2011 0.644 0.110 0.011 8.663 0.060 0.939 0.013 CTG 2012 0.732 0.126 0.009 8.702 0.065 1.190 0.012 CTG 2013 0.675 0.300 0.007 8.761 0.092 0.981 0.010 CTG 2014 0.677 0.287 0.006 8.820 0.082 0.959 0.009 CTG 2015 0.688 0.197 0.006 8.891 0.071 0.999 0.007 CTG 2016 0.699 0.197 0.005 8.975 0.063 0.950 0.006 CTG 2017 0.725 0.197 0.008 9.037 0.057 1.049 0.006 CTG 2018 0.746 0.000 0.007 9.063 0.056 0.960 0.004 EIB 2009 0.589 0.300 0.002 7.816 0.204 0.947 0.017 EIB 2010 0.476 0.300 0.002 8.118 0.103 0.696 0.014 EIB 2011 0.406 0.300 0.001 8.264 0.089 0.625 0.017 EIB 2012 0.565 0.286 0.001 8.231 0.093 0.932 0.012 EIB 2013 0.653 0.272 0.002 8.230 0.086 0.963 0.004 EIB 2014 0.579 0.255 0.005 8.207 0.087 0.713 0.000 EIB 2015 0.675 0.262 0.011 8.099 0.104 0.803 0.000 EIB 2016 0.671 0.280 0.008 8.113 0.103 0.809 0.002 EIB 2017 0.674 0.300 0.004 8.177 0.095 0.857 0.005 EIB 2018 0.680 0.000 0.005 8.186 0.097 0.803 0.004 HDB 2009 0.430 0.000 0.002 7.282 0.094 0.561 0.010 HDB 2010 0.341 0.000 0.001 7.536 0.069 0.552 0.008 STT BANK Year LR FOREIGN CR SIZE EQUITY LDR ROA HDB 2011 0.308 0.000 0.002 7.653 0.079 0.450 0.009 HDB 2012 0.457 0.000 0.006 7.722 0.102 0.639 0.006 HDB 2013 0.567 0.000 0.002 7.936 0.100 0.719 0.002 HDB 2014 0.482 0.000 0.004 7.992 0.090 0.629 0.004 HDB 2015 0.572 0.000 0.007 8.010 0.090 0.751 0.004 HDB 2016 0.548 0.000 0.004 8.153 0.064 0.665 0.005 HDB 2017 0.545 0.000 0.002 8.256 0.077 0.814 0.009 HDB 2018 0.555 0.224 0.001 8.315 0.073 0.755 0.013 10 KLB 2009 0.648 0.000 0.002 6.874 0.149 0.779 0.012 10 KLB 2010 0.555 0.000 0.003 7.101 0.255 0.872 0.015 10 KLB 2011 0.470 0.000 0.002 7.253 0.193 0.649 0.022 10 KLB 2012 0.534 0.000 0.004 7.280 0.180 0.746 0.018 10 KLB 2013 0.647 0.000 0.004 7.339 0.159 0.934 0.014 10 KLB 2014 0.610 0.000 0.002 7.369 0.144 0.766 0.008 10 KLB 2015 0.643 0.000 0.003 7.404 0.133 0.780 0.006 10 KLB 2016 0.644 0.000 0.003 7.483 0.110 0.757 0.004 10 KLB 2017 0.660 0.000 0.002 7.573 0.094 0.941 0.005 10 KLB 2018 0.693 0.000 0.001 7.629 0.087 0.789 0.004 11 LPB 2009 0.345 0.000 0.002 7.240 0.220 0.642 0.031 11 LPB 2010 0.289 0.000 0.002 7.544 0.117 0.444 0.020 11 LPB 2011 0.227 0.000 0.001 7.749 0.117 0.299 0.017 11 LPB 2012 0.442 0.000 0.005 7.822 0.111 0.581 0.013 11 LPB 2013 0.387 0.000 0.004 7.901 0.091 0.442 0.007 11 LPB 2014 0.446 0.000 0.002 8.003 0.073 0.509 0.005 11 LPB 2015 0.529 0.000 0.005 8.032 0.071 0.673 0.003 11 LPB 2016 0.570 0.000 0.003 8.152 0.059 0.680 0.007 11 LPB 2017 0.624 0.050 0.003 8.213 0.057 0.730 0.008 11 LPB 2018 0.686 0.000 0.004 8.243 0.058 0.877 0.005 12 MBB 2009 0.417 0.000 0.006 7.814 0.105 0.545 0.016 12 MBB 2010 0.439 0.000 0.005 8.018 0.084 0.582 0.016 12 MBB 2011 0.439 0.015 0.004 8.129 0.071 0.516 0.016 12 MBB 2012 0.571 0.086 0.011 8.240 0.074 0.751 0.013 STT BANK Year LR FOREIGN CR SIZE EQUITY LDR ROA 12 MBB 2013 0.606 0.100 0.011 8.252 0.084 0.738 0.012 12 MBB 2014 0.561 0.100 0.010 8.298 0.082 0.659 0.012 12 MBB 2015 0.601 0.100 0.009 8.340 0.102 0.710 0.011 12 MBB 2016 0.651 0.200 0.008 8.398 0.100 0.784 0.012 12 MBB 2017 0.635 0.200 0.010 8.487 0.092 0.758 0.014 12 MBB 2018 0.609 0.200 0.008 8.547 0.091 0.764 0.016 13 MSB 2009 0.437 0.000 0.002 7.805 0.056 0.542 0.012 13 MSB 2010 0.277 0.000 0.001 8.062 0.055 0.391 0.010 13 MSB 2011 0.333 0.000 0.001 8.058 0.083 0.460 0.007 13 MSB 2012 0.377 0.000 0.005 8.026 0.085 0.518 0.002 13 MSB 2013 0.457 0.000 0.003 8.012 0.091 0.635 0.003 13 MSB 2014 0.348 0.000 0.008 8.013 0.091 0.511 0.001 13 MSB 2015 0.345 0.000 0.005 8.020 0.130 0.536 0.001 13 MSB 2016 0.419 0.000 0.019 7.965 0.147 0.625 0.002 13 MSB 2017 0.321 0.000 0.000 8.051 0.122 0.637 0.001 13 MSB 2018 14 NamABank 2009 0.458 0.000 0.002 7.039 0.122 0.636 0.005 14 NamABank 2010 0.365 0.000 0.003 7.162 0.150 0.547 0.010 14 NamABank 2011 0.368 0.000 0.001 7.276 0.167 0.579 0.013 14 NamABank 2012 0.485 0.000 0.005 7.205 0.204 0.829 0.011 14 NamABank 2013 0.466 0.000 0.003 7.459 0.113 0.727 0.005 14 NamABank 2014 0.576 0.000 0.002 7.572 0.089 0.714 0.005 14 NamABank 2015 0.634 0.000 0.007 7.550 0.096 0.727 0.005 14 NamABank 2016 0.561 0.000 0.011 7.632 0.080 0.631 0.001 14 NamABank 2017 0.667 0.000 0.010 7.736 0.067 0.778 0.004 14 NamABank 2018 0.677 0.000 -0.00 7.876 0.056 0.782 0.008 15 NVB 2009 0.533 0.000 0.004 7.272 0.062 0.666 0.008 15 NVB 2010 0.538 0.000 0.002 7.301 0.101 0.672 0.008 15 NVB 2011 0.574 0.000 0.003 7.352 0.143 0.706 0.007 15 NVB 2012 0.612 0.000 0.004 7.334 0.148 1.076 0.000 15 NVB 2013 0.485 0.000 0.001 7.463 0.110 0.630 0.001 15 NVB 2014 0.520 0.000 0.001 7.566 0.087 0.664 0.000 0.000 STT BANK Year LR FOREIGN CR SIZE EQUITY LDR ROA 15 NVB 2015 0.432 0.000 0.002 7.683 0.067 0.493 0.000 15 NVB 2016 0.401 0.000 0.003 7.839 0.047 0.476 0.000 15 NVB 2017 0.457 0.001 0.003 7.857 0.045 0.579 0.000 15 NVB 2018 0.493 0.000 0.002 7.860 0.045 0.641 0.000 16 OCB 2009 0.809 0.150 0.003 7.103 0.184 1.130 0.016 16 OCB 2010 0.588 0.125 0.001 7.294 0.159 0.888 0.016 16 OCB 2011 0.544 0.200 0.003 7.405 0.148 0.840 0.012 16 OCB 2012 0.675 0.200 0.009 7.438 0.139 1.111 0.008 16 OCB 2013 0.621 0.200 0.009 7.516 0.121 0.774 0.007 16 OCB 2014 0.594 0.200 0.008 7.592 0.103 0.762 0.006 16 OCB 2015 0.564 0.200 0.007 7.694 0.085 0.699 0.004 16 OCB 2016 0.633 0.000 0.005 7.805 0.074 0.826 0.006 16 OCB 2017 0.582 0.000 0.003 7.926 0.073 0.922 0.010 16 OCB 2018 0.570 0.000 0.009 8.000 0.088 0.796 0.018 17 PGBANK 2009 0.608 0.000 0.004 7.018 0.105 0.715 0.017 17 PGBANK 2010 0.665 0.000 0.005 7.214 0.133 0.781 0.013 17 PGBANK 2011 0.689 0.000 0.007 7.245 0.147 0.848 0.025 17 PGBANK 2012 0.800 0.000 0.015 7.285 0.165 1.249 0.012 17 PGBANK 2013 0.557 0.000 0.006 7.396 0.129 0.661 0.002 17 PGBANK 2014 0.566 0.000 0.004 7.411 0.130 0.676 0.005 17 PGBANK 2015 0.644 0.000 0.009 7.392 0.137 0.762 0.002 17 PGBANK 2016 0.706 0.050 0.008 7.395 0.141 0.834 0.005 17 PGBANK 2017 0.731 0.000 0.000 7.467 0.122 0.936 0.002 17 PGBANK 2018 0.000 18 PVcomBank 2009 0.000 18 PVcomBank 2010 0.000 18 PVcomBank 2011 0.000 18 PVcomBank 2012 0.000 18 PVcomBank 2013 0.082 18 PVcomBank 2014 0.468 0.082 0.000 8.003 0.091 0.835 0.001 18 PVcomBank 2015 0.438 0.082 0.000 7.991 0.101 0.615 0.001 18 PVcomBank 2016 0.460 0.082 0.001 8.057 0.088 0.582 0.000 0.096 STT BANK Year LR FOREIGN CR SIZE EQUITY LDR ROA 18 PVcomBank 2017 0.470 0.081 0.001 8.102 0.080 0.597 0.001 18 PVcomBank 2018 19 SCB 2009 0.575 0.000 0.003 7.736 0.082 0.770 0.006 19 SCB 2010 0.551 0.000 0.008 7.780 0.078 0.742 0.005 19 SCB 2011 0.456 0.000 0.000 8.161 0.078 0.738 0.000 19 SCB 2012 0.599 0.000 0.006 8.174 0.076 0.944 0.000 19 SCB 2013 0.495 0.128 0.004 8.258 0.072 0.553 0.000 19 SCB 2014 0.556 0.128 0.005 8.384 0.054 0.647 0.000 19 SCB 2015 0.550 0.297 8.493 0.049 0.642 0.000 19 SCB 2016 0.619 0.297 0.006 8.557 0.042 0.726 0.000 19 SCB 2017 0.601 0.297 0.002 8.647 0.035 0.768 0.000 19 SCB 2018 0.594 0.000 0.004 8.706 0.032 0.733 0.000 20 SeABank 2009 0.315 0.200 0.003 7.486 0.179 0.391 0.015 20 SeABank 2010 0.371 0.200 0.003 7.742 0.104 0.517 0.011 20 SeABank 2011 0.198 0.200 0.001 8.005 0.055 0.246 0.001 20 SeABank 2012 0.270 0.200 0.002 7.875 0.074 0.345 0.001 20 SeABank 2013 0.495 0.200 0.001 7.902 0.072 0.867 0.002 20 SeABank 2014 0.544 0.200 0.003 7.904 0.071 0.718 0.001 20 SeABank 2015 0.537 0.200 0.001 7.928 0.068 0.797 0.001 20 SeABank 2016 0.614 0.200 0.006 8.014 0.057 0.745 0.001 20 SeABank 2017 0.580 0.200 0.004 8.097 0.049 0.906 0.002 20 SeABank 2018 0.615 0.000 0.004 8.149 0.059 0.825 0.004 21 SGB 2009 0.816 0.000 0.007 7.076 0.162 1.080 0.017 21 SGB 2010 0.622 0.000 0.004 7.226 0.210 0.904 0.047 21 SGB 2011 0.701 0.000 0.013 7.203 0.241 1.054 0.019 21 SGB 2012 0.703 0.000 0.018 7.189 0.229 0.942 0.019 21 SGB 2013 0.698 0.000 0.010 7.184 0.229 0.933 0.011 21 SGB 2014 0.684 0.000 0.015 7.216 0.212 0.901 0.011 21 SGB 2015 0.632 0.000 0.015 7.264 0.185 0.793 0.002 21 SGB 2016 0.638 0.000 0.007 7.294 0.179 0.793 0.007 21 SGB 2017 0.644 0.007 0.013 7.341 0.156 0.775 0.002 21 SGB 2018 0.656 0.000 0.016 7.322 0.164 0.799 0.002 0.000 STT BANK Year LR FOREIGN CR SIZE EQUITY LDR ROA 22 SHB 2009 0.467 0.032 0.004 7.439 0.088 0.521 0.012 22 SHB 2010 0.476 0.019 0.003 7.708 0.082 0.625 0.010 22 SHB 2011 0.411 0.010 0.002 7.851 0.082 0.575 0.010 22 SHB 2012 0.567 0.018 -0.00 8.064 0.081 0.706 0.014 22 SHB 2013 0.623 0.093 0.003 8.155 0.072 0.865 0.006 22 SHB 2014 0.647 0.098 0.004 8.228 0.062 0.754 0.005 22 SHB 2015 0.661 0.113 0.004 8.311 0.055 0.781 0.004 22 SHB 2016 0.767 0.089 0.005 8.368 0.056 0.948 0.004 22 SHB 2017 0.785 0.072 0.006 8.457 0.051 0.987 0.005 22 SHB 2018 0.754 0.000 0.004 8.507 0.050 0.951 0.005 23 STB 2009 0.564 0.295 0.003 7.993 0.104 0.987 0.015 23 STB 2010 0.546 0.295 0.002 8.152 0.096 0.859 0.013 23 STB 2011 0.567 0.280 0.003 8.147 0.102 0.980 0.015 23 STB 2012 0.653 0.054 0.009 8.180 0.089 0.913 0.007 23 STB 2013 0.690 0.047 0.003 8.205 0.104 0.823 0.013 23 STB 2014 0.667 0.059 0.005 8.276 0.094 0.766 0.012 23 STB 2015 0.625 0.111 0.008 8.463 0.075 0.696 0.002 23 STB 2016 0.590 0.085 0.002 8.517 0.066 0.663 0.000 23 STB 2017 0.599 0.094 0.002 8.561 0.063 0.673 0.003 23 STB 2018 0.625 0.000 0.003 8.604 0.060 0.723 0.004 24 TCB 2009 0.459 0.200 0.005 7.967 0.079 0.606 0.018 24 TCB 2010 0.348 0.200 0.003 8.177 0.062 0.509 0.014 24 TCB 2011 0.356 0.200 0.002 8.251 0.068 0.492 0.017 24 TCB 2012 0.441 0.195 0.008 8.250 0.074 0.616 0.006 24 TCB 2013 0.470 0.194 0.009 8.197 0.087 0.590 0.004 24 TCB 2014 0.514 0.194 0.013 8.246 0.083 0.646 0.006 24 TCB 2015 0.623 0.194 0.019 8.284 0.082 0.790 0.005 24 TCB 2016 0.661 0.194 0.016 8.371 0.078 0.818 0.012 24 TCB 2017 0.649 0.000 0.013 8.429 0.093 1.016 0.021 24 TCB 2018 0.535 0.000 0.006 8.503 0.155 0.735 0.025 25 TPB 2009 0.298 0.118 0.002 7.031 0.153 0.400 0.012 25 TPB 2010 0.250 0.049 0.002 7.320 0.153 0.354 0.008 STT BANK Year LR FOREIGN CR SIZE EQUITY LDR ROA 25 TPB 2011 0.172 0.049 0.004 7.396 0.067 0.226 -0.05 25 TPB 2012 0.436 0.049 0.005 7.180 0.220 0.709 0.008 25 TPB 2013 0.413 0.049 0.003 7.506 0.115 0.631 0.012 25 TPB 2014 0.416 0.049 0.001 7.712 0.082 0.634 0.010 25 TPB 2015 0.403 0.049 0.002 7.882 0.063 1.339 0.007 25 TPB 2016 0.484 0.099 0.003 8.024 0.054 0.641 0.005 25 TPB 2017 0.514 0.149 0.004 8.094 0.054 0.651 0.008 25 TPB 2018 0.572 0.000 0.004 8.134 0.078 0.821 0.013 26 VietABank 2009 0.762 0.000 0.004 7.199 0.108 1.060 0.013 26 VietABank 2010 0.552 0.000 0.003 7.382 0.141 0.853 0.011 26 VietABank 2011 0.514 0.000 0.000 7.352 0.159 0.935 0.011 26 VietABank 2012 0.524 0.000 0.000 7.391 0.144 0.788 0.007 26 VietABank 2013 0.532 0.000 0.001 7.432 0.133 0.738 0.002 26 VietABank 2014 0.444 0.000 0.000 7.551 0.102 0.692 0.001 26 VietABank 2015 0.491 0.000 0.008 7.622 0.093 0.697 0.002 26 VietABank 2016 0.500 0.000 0.006 7.789 0.065 0.685 0.002 26 VietABank 2017 0.531 0.000 0.000 7.809 0.064 0.995 0.002 26 VietABank 2018 27 VCB 2009 0.557 0.020 0.003 8.407 0.063 0.703 0.014 27 VCB 2010 0.574 0.029 0.005 8.487 0.065 0.679 0.014 27 VCB 2011 0.656 0.036 0.009 8.566 0.076 0.957 0.012 27 VCB 2012 0.593 0.194 0.008 8.617 0.099 0.811 0.010 27 VCB 2013 0.601 0.197 0.007 8.671 0.089 0.773 0.009 27 VCB 2014 0.660 0.208 0.008 8.761 0.074 0.831 0.008 27 VCB 2015 0.633 0.209 0.009 8.828 0.066 0.769 0.008 27 VCB 2016 0.647 0.208 0.008 8.895 0.060 0.789 0.008 27 VCB 2017 0.596 0.207 0.006 9.014 0.050 0.805 0.011 27 VCB 2018 0.648 0.000 0.007 9.030 0.057 0.790 0.017 28 VietCapital 2009 0.707 0.000 0.004 6.522 0.332 2.027 0.016 28 VietCapital 2010 0.445 0.000 0.002 6.915 0.253 1.151 0.007 28 VietCapital 2011 0.258 0.000 0.001 7.231 0.194 0.495 0.016 28 VietCapital 2012 0.521 0.000 0.002 7.326 0.153 0.779 0.008 0.000 STT BANK Year LR FOREIGN CR SIZE EQUITY LDR ROA 28 VietCapital 2013 0.520 0.000 0.002 7.363 0.140 0.725 0.004 28 VietCapital 2014 0.543 0.000 0.002 7.411 0.129 0.714 0.006 28 VietCapital 2015 0.563 0.000 0.002 7.471 0.111 0.715 0.002 28 VietCapital 2016 0.668 0.000 0.002 7.517 0.100 0.769 0.000 28 VietCapital 2017 0.620 0.000 0.000 7.606 0.082 0.908 0.001 28 VietCapital 2018 29 VIB 2009 0.512 0.000 0.002 7.753 0.052 0.613 0.008 29 VIB 2010 0.451 0.000 0.003 7.972 0.070 0.635 0.008 29 VIB 2011 0.463 0.200 0.009 7.987 0.084 0.631 0.007 29 VIB 2012 0.556 0.200 0.012 7.800 0.132 0.815 0.008 29 VIB 2013 0.510 0.200 0.011 7.865 0.109 0.738 0.001 29 VIB 2014 0.538 0.200 0.014 7.899 0.107 0.734 0.000 29 VIB 2015 0.567 0.200 0.008 7.927 0.101 0.796 0.000 29 VIB 2016 0.581 0.200 0.006 8.020 0.083 0.790 0.005 29 VIB 2017 0.724 0.200 0.003 8.091 0.071 1.039 0.009 29 VIB 2018 0.746 0.201 0.005 8.144 0.063 1.016 0.000 30 VPB 2009 0.574 0.232 0.002 7.440 0.083 0.958 0.011 30 VPB 2010 0.423 0.149 0.002 7.777 0.077 0.902 0.008 30 VPB 2011 0.376 0.149 0.002 7.906 0.073 0.527 0.009 30 VPB 2012 0.470 0.149 0.004 7.994 0.066 0.612 0.006 30 VPB 2013 0.534 0.000 0.008 8.060 0.065 0.661 0.008 30 VPB 2014 0.546 0.000 0.007 8.200 0.055 0.702 0.008 30 VPB 2015 0.571 0.000 0.012 8.254 0.068 0.738 0.009 30 VPB 2016 0.587 0.000 0.011 8.303 0.075 0.909 0.014 30 VPB 2017 0.599 0.224 0.012 8.369 0.111 1.020 0.020 30 VPB 2018 0.616 0.227 0.014 8.438 0.111 0.892 0.025 286 300 285 286 287 286 286 Obs 0.000 Các biến ngành vĩ mô Year IR SMR GDP DR NIM 2009 0.010 0.009 11.025 0.036 2.159 2010 0.006 0.017 11.064 0.009 1.942 2011 -0.051 0.009 11.132 -0.036 2.960 2012 -0.002 0.030 11.193 0.023 2.968 2013 -0.019 0.012 11.234 0.046 2.940 2014 -0.005 0.007 11.270 0.043 3.240 2015 0.036 0.005 11.286 0.072 2.280 2016 0.006 0.013 11.312 0.058 2.160 2017 -0.003 0.014 11.350 0.032 2.620 2018 -0.001 0.013 11.380 0.018 3.178 Obs 10 10 10 10 10 Nguồn: Tác giả tổng hợp ... thương mại 10 2.1.3 Sở hữu nước rủi ro khoản ngân hàng thương mại 11 2.2 Tổng quan nghiên cứu 12 2.2.1 Tác động sở hữu nước đến rủi ro ngân hàng .12 2.2.2 Tác động sở hữu nước đến rủi ro. .. CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ SỞ HỮU NƢỚC NGOÀI VÀ RỦI RO THANH KHOẢN 2.1 Khái niệm rủi ro khoản sở hữu nƣớc 2.1.1 Khung lý thuyết 2.1.2 Ngân hàng thương mại khoản ngân hàng. ..NGUYỄN QUANG HUY TÁC ĐỘNG CỦA SỞ HỮU NƢỚC NGOÀI ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT NAM KHỐ LUẬN TỐT NGHIỆP CHUN NGÀNH: TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG Mà SỐ: 52340201 NGƢỜI