1427 xử lý nợ xấu qua VAMC tại các NHTM CP việt nam thực trạng và giải pháp luận văn thạc sỹ kinh tế

EI NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM ∣a BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO HỌC VIỆN NGÂN HÀNG NGUYỄN THỊ NGỌC THÚY XỬ LÝ NỢ XẤU QUA VAMC TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CO PHẢN VIỆT NAM THựC TRẠNG VÀ GIẢI PHÁP LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ HÀ NỘI - 2017 Ĩ1 rĩ Ĩ1 ⅛ NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO HỌC VIỆN NGÂN HÀNG — NGUYỄN THỊ NGỌC THÚY XỬ LÝ NỢ XẤU QUA VAMC TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHÀN VIỆT NAM THỰC TRẠNG VÀ GIẢI PHÁP Chuyên ngành: Tài - Ngân hàng Mã Số: 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Người hướng dẫn khoa học: TS Nguyễn Tú Anh HÀ NỘI - 2017 LỜI CAM ĐOAN Tơi cam đoan cơng trình nghiên cứu riêng tơi hướng dẫn tận tình TS Nguyễn Tú Anh, số liệu, kết trình bày luận văn trung thực xác Tác giả Nguyễn Thị Ngọc Thủy MỤC LỤC MỞ ĐẦU 1 TÍNH CẤP THIẾT CỦA ĐỀ TÀI MỤC ĐÍCH NGHIÊN CỨU 3 ĐỐI TƯỢNG VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU BỐ CỤC LUẬN VĂN CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LY LUẬN VỀ NỢ XẤU VÀ XỬ LY NỢ XẤU 1.1 KHÁI QUÁT VỀ NỢ XẤU 1.1.1 Khái niệm 1.1.2 Phương pháp xác định nhóm nợ 1.1.3 Nguyên nhân nợ xấu 14 1.1.4 Hậu nợ xấu 20 1.2 XỬ LÝ NỢ XẤU 22 1.2.1 Mục tiêu xử lý nợ xấu 22 1.2.2 Các biện pháp xử lý nợ xấu .22 1.3 CÔNG TY QUẢN LÝ TÀI SẢN 29 1.3.1 Sự cần thiết công ty quản lý tài sản 29 1.3.2 Các mơ hình công ty quản lý tài sản 31 1.3.3 Điều kiện để công ty quản lý tài sản hoạt động 33 1.3.4 Kinh nghiệm quốc tế xử lý nợ xấu 34 1.3.5 Hiệu công ty quản lý tài sản 37 1.3.6 Công ty quản lý tài sản hành vi rủi ro đạo đức 38 CHƯƠNG 2: THựC TRẠNG NỢ XẤU VÀ XỬ LY NỢ XẤU QUA VAMC 41 2.1 BỐI CẢNH RA ĐỜI CỦA CÔNG TY QUẢN LÝ TÀI SẢN CỦA CÁC TỔ CHỨC TÍN DỤNG VIỆT NAM (VAMC) 41 2.2 TỔNG QUAN VỀ VAMC 44 2.2.1 Khái niệm VAMC 44 2.2.2 Chức năng, nhiệm vụ VAMC 46 DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT 2.2.3 Quy chế xử lý nợ xấu qua VAMC 48 2.2.4 Lợi ích việc bán nợ cho VAMC 57 2.3 KẾT QUẢ XỬ LÝ NỢ XẤU QUA VAMC 58 2.3.1 Thực trạng nợ xấu NHTM Việt Nam 58 2.3.2 Thực trạng mua nợ xấu VAMC qua năm .64 2.3.3 Thực trạng xử lý nợ xấu mua VAMC qua năm 69 2.3.4 Đánh giá chung hoạt động VAMC thời gian qua 72 2.4 NGUYÊN NHÂN DẪN ĐẾN HIỆU QUẢ XỬ LÝ NỢ XẤU CỦA VAMC CÒN THẤP 75 2.4.1 Nguyên nhân từ phía VAMC 75 2.4.1 Nguyên nhân từ phía TCTD 80 CHƯƠNG 84 MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ 84 XỬ LY NỢ XẤU QUA VAMC 84 3.1 ĐỊNH HƯỚNG NHAM NÂNG CAO HIỆU QUẢ XỬ LÝ NỢ XẤU QUA VAMC CỦA NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC 84 3.2 KIẾN NGHỊ MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHAM NÂNG CAO HIỆU QUẢ XỬ LÝ NỢ XẤU QUA VAMC 87 KẾT LUẬN 95 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 97 Chữ viết tắt Tên đầy đủ tiếng Việt ACB Ngân hàng thương mại cổ phần Á Châu AMC Công ty quản lý Tài sản Agribank Ngân hàng nông nghiệp phát triển nơng thơn Việt Nam BCTC Báo cáo tài BIDV Ngân hàng đâu tư phát triên Việt Nam CDRC Uy ban tái câu trúc nợ Doanh nghiệp Malaysia Tên đầy đủ tiếng Anh Asset Management Company Corporate Debt Restructuring Committee DATC Công ty Mua bán nợ tài sản tồn đọng The Vietnam Debt and Asset doanh nghiệp Trading Corporation Darnaharta Công ty quản lý tài sản Malaysia DPRR Dự phòng rủi ro Eximbank Ngân hàng thương mại cổ phần xuât nhập Việt Nam FDIC Công ty Bảo hiểm Ký thác Liên bang Hoa Kỳ FED Cục dự trữ liên bang Hoa Kỳ FIDF Quỹ phát triển định chế Tài Financial Institutions Development Fund KAMCO Công ty quản lý tài sản Hàn Quốc Korean Asset Management Corporation IBRA Cơ quan tái câu trúc ngân hàng Indonesia Indonesia Bank Restructuring Agency Federal Deposit Insurance Corporation Federal Reserve System MBBank Ngân hàng thương mại cổ phần quân đội NAMA Công ty mua bán nợ quốc gia Ireland NamAbank Ngân hàng thương mại cổ phần Nam Á ^NH Ngân hàng NHNN Ngân hàng nhà nước NHTM Ngân hàng thương mại RCC Công ty thu hồi xử lý nợ xấu Nhật Bản Oceanbank (OCB) Ngân hàng thương mại trách nhiệm hữu hạng MTV Đại Dương Sacombank Ngân hàng thương mại cổ phần Sài Gòn thương tín SHB Ngân hàng thương mại cổ phần Sài Gòn- Hà Nội National Asset Management Agency The Debt Recovery Company Thailand Asset Management Company TAMC Công ty quản lý tài sản Thái Lan TCTD To chức tín dụng Techcombank (TCB) Ngân hàng thương mại cô phân kỹ thương Việt Nam TSBĐ Tài sản bảo đảm TPbank Ngân hàng thương mại cổ phần Tiên Phong TPĐB Trái phiếu đặc biệt VAMC Công ty trách nhiệm hữu hạn thành viên quản lý tài sản tổ chức tín VietNam Asset Management Company dụng Việt Nam VND Việt Nam Đồng Viettinbank Ngân hàng thương mại cổ phần công thương Việt Nam Vietcombank Ngân hàng thương mại cổ phần ngoại thương Việt Nam VIB Ngân hàng thương mại cổ phần quốc tế Việt Nam VPbank Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam thịnh vượng USD Đô La Mỹ 83 KẾT LUẬN CHƯƠNG Trong tình hình nợ xấu tăng cao, VAMC công cụ xử lý nợ xấu đặc thù hữu hiệu có tính khả thi nhất, góp phần tháo gỡ khó khăn cho doanh nghiệp cấu nợ, miễn giảm lãi, chí cịn tiếp cận vốn vay TCTD Là định chế thành lập vào hoạt động với nhiều khó khăn, kết đạt ban đầu VAMC hỗ trợ cho đẩy nhanh phần tiến độ xử lý nợ xấu, nhiên, cần quan tâm tới giải pháp để nâng cao hiệu VAMC thời gian tới Từ sở thực tiễn tác giả đưa giải pháp kiến nghị nhằm nâng cao hiệu xử lý nợ xấu qua VAMC 84 CHƯƠNG MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ XỬ LÝ NỢ XẤU QUA VAMC 3.1 ĐỊNH HƯỚNG NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ XỬ LÝ NỢ XẤU QUA VAMC CỦA NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC NHNN đặc biệt nhấn mạnh việc xử lý nợ xấu, mục tiêu đến năm 2020 trì tỷ lệ nợ xấu mức 3% tổng dư nợ tín dụng tồn hệ thống Riêng VAMC, nhiệm vụ đặt phải rà soát, phân loại, đánh giá lại khách hàng vay, tài sản bảo đảm khoản nợ mua để xác định khả thu hồi nợ có giải pháp xử lý phù hợp Cùng với đó, VAMC phải triển khai mạnh mẽ, đồng giải pháp mua, bán, xử lý nợ xấu theo chế thị trường tạo điều kiện thuận lợi cho nhà đầu tư nước tham gia mua, xử lý nợ xấu, tài sản bảo đảm Sẽ đưa hành lang pháp lý cụ thể ngân hàng tham gia hỗ trợ, tái cấu hệ thống Luật giải vướng mắc xử lý nợ xấu nay, đặc biệt vướng mắc thu giữ, xử lý tài sản đảm bảo nhằm bảo vệ quyền lợi người cho vay NHNN có văn gửi Chánh án Tòa án Nhân dân tối cao Viện trưởng Viện kiểm sát Nhân dân tối cao tồn tại, vướng mắc xử lý nợ xấu để đơn vị phối hợp, có hướng xử lý thống Luật quy định khắt khe, chặt chẽ quy định liên quan đến sở hữu cổ phần, cổ phiếu để hạn chế tình trạng sở hữu cổ phần ngân hàng cao quy định, sử dụng ngân hàng để phục vụ lợi ích Các quy định, quy chế an toàn tăng cường đưa vào luật Bên cạnh xây dựng luật, NHNN trình Chính phủ việc thành lập Ban đạo tái cấu hệ thống ngân hàng gắn với xử lý nợ xấu đích thân Thủ tướng làm Trưởng ban 85 Ngay từ đầu năm 2017, Thống đốc NHNN ban hành Chỉ thị số 02/CTNHNN tăng cường bảo đảm an toàn hệ thống TCTD, tiếp tục đẩy mạnh cấu lại hệ thống TCTD, đặc biệt vấn đề xử lý nợ xấu nhấn mạnh Chỉ thị Trong tháng 03/2017, Thủ tướng ký Nghị số 27/NQ-CP ban hành chương trình hành động Chính phủ thực Nghị số 05-NQ/TW ngày 01/11/2016 Hội nghị lần thứ tư Ban Chấp hành Trung ương Đảng khóa XII Nghị số 24/2016/QH14 ngày 08/11/2016 Quốc hội kế hoạch cấu lại kinh tế giai đoạn 2016-2020 Ve vấn đề nợ xấu, chương trình hành động Chính phủ đặt mục tiêu phấn đấu đến năm 2020, đưa tỷ lệ nợ xấu nội bảng hệ thống TCTD, nợ xấu bán cho VAMC nợ xấu thực biện pháp phân loại nợ xuống 3% Đáng ý, mức mục tiêu 3% nói giải không bao gồm nợ xấu ngân hàng thương mại yếu kém, Chính phủ phê duyệt xử lý theo phương án riêng Mới đây, Nghị xử lý nợ xấu Quốc hội thông qua (Nghị 42/2017/QH14) sở pháp lý quan trọng để Chính phủ có khn khổ tạo điều kiện cho tổ chức tín dụng đẩy nhanh tiến độ xử lý nợ xấu tài sản bảo đảm khoản nợ xấu Nghị nêu rõ quy định quyền thu giữ Tài sản đảm bảo: “ Bên bảo đảm, bên giữ tài sản bảo đảm khoản nợ xấu có nghĩa vụ giao tài sản bảo đảm kèm theo đầy đủ giấy tờ, hồ sơ pháp lý tài sản bảo đảm cho tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngồi, tổ chức mua bán, xử lý nợ xấu để xử lý theo thỏa thuận hợp đồng bảo đảm văn khác (sau gọi hợp đồng bảo đảm) quy định pháp luật giao dịch bảo đảm Trường hợp bên bảo đảm, bên giữ tài sản không giao tài sản bảo đảm cho tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngồi, tổ chức mua bán, xử lý nợ xấu để xử lý tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngồi, tổ chức mua bán, xử lý nợ xấu thu giữ tài sản bảo đảm theo quy định Điều này” 86 Quy định Bán nợ xấu tài sản đảm bảo: “Tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài, tổ chức mua bán, xử lý nợ xấu bán nợ xấu, tài sản bảo đảm khoản nợ xấu công khai, minh bạch, theo quy định pháp luật; giá bán phù hợp với giá thị trường, cao thấp dư nợ gốc khoản nợ” Song song với Nghị 42/2017/QH14, NHNN Việt Nam ban hành Chỉ thị 06/CT-NHNN việc thực Nghị số 42/2017/QH14 nhằm Triển khai thực có hiệu Nghị 42/2017/QH14 để xử lý nhanh, dứt điểm nợ xấu tài sản bảo đảm khoản nợ xấu thuộc phạm vi điều chỉnh Nghị quyết, đồng thời triển khai biện pháp phòng ngừa, hạn chế tối đa nợ xấu phát sinh nâng cao chất lượng tín dụng tổ chức tín dụng; phát huy vai trị Cơng ty Quản lý tài sản tổ chức tín dụng Việt Nam (VAMC) việc xử lý nợ xấu Phấn đấu đến năm 2020 đưa tỷ lệ nợ xấu nội bảng hệ thống tổ chức tín dụng, nợ xấu bán cho VAMC nợ xấu thực biện pháp phân loại nợ xuống 3% (không bao gồm nợ xấu ngân hàng thương mại yếu Chính phủ phê duyệt xử lý theo phương án riêng) Chỉ thị nêu rõ nhiệm vụ giải pháp cụ thể đơn vị trực thuộc Ngân hàng nhà nước, Văn phòng ngân hàng Nhà nước; Vụ truyền thông; Cơ quan tra, giám sát Ngân hàng; Vụ pháp chế; Ngân hàng Nhà nước chi nhánh tỉnh, thành phố trực thuộc trung ương • Riêng VAMC, thị nêu rồ nhiệm vụ: - To chức quán triệt quy định Nghị 42/2017/QH14; xây dựng triển khai thực phương án xử lý nợ xấu hàng năm phương án mua, bán nợ xấu theo giá trị thị trường - To chức áp dụng toàn diện biện pháp quy định Nghị 42/2017/QH14 để đẩy nhanh tiến độ xử lý nợ xấu, tài sản bảo đảm khoản nợ xấu VAMC mua, chưa xử lý 87 - Báo cáo tình hình xử lý nợ xấu định kỳ tháng, chậm vào ngày 25 tháng sau tháng báo cáo theo hướng dẫn Ngân hàng Nhà nước gửi Ngân hàng Nhà nước (thông qua Cơ quan Thanh tra, giám sát ngân hàng) - Hằng năm, đánh giá tính hiệu quả, khả thi sách thí điểm Nghị 42/2017/QH14 sở tổng kết việc thực VAMC đề xuất hoàn thiện quy định pháp luật xử lý nợ xấu, tài sản bảo đảm quy định pháp luật có liên quan gửi Ngân hàng Nhà nước (qua Vụ Pháp chế) - Kịp thời báo cáo khó khăn, vướng mắc, kiến nghị với Ngân hàng Nhà nước (qua Vụ Pháp chế) thực việc mua, bán nợ xấu, xử lý nợ xấu, tài sản bảo đảm khoản nợ xấu theo quy định Nghị 42/2017/QH14 3.2 KIẾN NGHI MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ XỬ LÝ NỢ XẤU QUA VAMC • VAMC cần tiếp tục tăng vốn điều lệ Nghị định 34/2015/NĐ-CP ban hành cho phép VAMC nâng vốn điều lệ lên 2.000 tỷ đồng Với mức vốn điều lệ 2.000 tỷ đồng, việc mua nợ theo giá thị trường VAMC bị giới hạn giá trị khối lượng khoản nợ xấu mua VAMC muốn tăng vốn điều lệ từ 2.000 tỉ đồng lên 10.000 tỉ đồng vào năm 2020 để có đủ lực xử lý nợ xấu hệ thống tổ chức tín dụng Đây đề xuất VAMC gửi lên quan chức lộ trình nâng cao lực xử lý nợ xấu giai đoạn 2017-2020 Trong phương án đề xuất để nâng cao lực tài chính, làm hậu thuẫn cho hoạt động mua nợ theo giá thị trường (hiện chưa thể thực được) tạo lập thị trường mua bán nợ, xây dựng quỹ dự phòng rủi ro, công ty muốn tăng vốn điều lệ lên 10.000 tỉ đồng để bổ sung nguồn vốn mua nợ xấu theo giá thị trường 88 Đồng thời với đề xuất trên, VAMC muốn phát hành trái phiếu có bảo lãnh Chính phủ thị trường với trị giá khoảng 45.000 tỉ đồng để huy động vốn từ tổ chức, cá nhân nước; xúc tiến việc vay vốn tổ chức nước quốc tế cho hoạt động xử lý nợ phủ năm 2018 Nguồn vốn đề nghị bổ sung cần thiết cho việc quản trị rủi ro hoạt động kinh doanh nợ công ty VAMC muốn lập quỹ dự trữ bổ sung vốn điều lệ, trích dự phịng rủi ro vào chi phí hoạt động sử dụng dự phịng rủi ro khoản nợ xấu mua theo giá trị thị trường Những khoản dự phịng (nếu có) để xử lý rủi ro trường hợp: khoản nợ VAMC bán với giá trị thấp giá trị ghi sổ số dư nợ gốc khoản nợ VAMC thời điểm xử lý rủi ro, khách hàng vay tổ chức giải thể, phá sản, khách hàng vay cá nhân qua đời, tích VAMC tiếp tục mua nợ xấu tổ chức tín dụng yếu trình tái cấu theo đạo quan quản lý Dự kiến đến năm 2020, VAMC mua vào tổng nợ trái phiếu đặc biệt giá trị khoảng 150.000 tỉ đồng dư nợ gốc (có tính đến việc mua nợ số ngân hàng thực tái cấu số dư nợ cấu lại theo Quyết định 780 lại tổ chức tín dụng) Cơng ty cho biết đẩy mạnh việc mua nợ xấu theo giá trị thị trường khoản nợ tổ chức tín dụng hạch tốn nội bảng, ngoại bảng khoản nợ VAMC mua trái phiếu đặc biệt Dự kiến đến năm 2020, VAMC thực mua nợ theo giá trị thị trường với giá mua nợ khoảng từ 10.000 tỉ đồng đến 50.000 tỉ đồng tùy theo tiến độ cấp vốn điều lệ Có vậy, VAMC có tiềm lực tài để mua khoản nợ theo giá 89 thể xử lý nhanh vướng mắc - VAMC cần môi trường pháp lý hoàn thiện hơn, đủ mạnh cho hoạt động mình: VAMC cần luật riêng chế hoạt động để xử lý nợ xấu cách nhanh chóng, thơng thống từ đạt hiệu cao Những quy định chế hoạt động VAMC dừng lại Thông tư, Nghị định Cần cho phép VAMC có quyền xử lý tài sản đảm bảo, chuyển nhượng, bán khoản nợ mà xin phép bên vay Theo Thông tư mới, VAMC có quyền chủ động việc định giá khoản nợ bán nợ xấu, nhiên, quy định pháp lý liên quan đến xử lý tài sản đảm bảo (đặc biệt tài sản đảm bảo bất động sản) gây cản trở việc bán nợ VAMC Ngoài ra, cho phép VAMC quyền phối hợp với quan công an cưỡng chế bên vay không hợp tác Cần hạn chế hình hóa quan hệ tranh chấp dân sự, đặc biệt việc bán nợ, tài sản thấp giá trị gốc, nhằm giúp VAMC xử lý nhanh tài sản đảm bảo, đặc biệt với bất động sản Hai năm qua, việc triển khai mua nợ xấu TPĐB bước đầy nỗ lực nay, VAMC gặp nhiều vướng mắc xử lý tài sản, quyền định đoạt tài sản, bất động sản; tranh chấp, kiện tụng Ngay hành lang pháp lý để bảo vệ cho cán VAMC chưa rõ ràng tiến hành định giá phát mại tài sản đấu giá Đây yếu tố khiến cho đơn vị chủ nợ VAMC khó khăn địi nợ Trước hết, VAMC cần đưa kiến nghị lên Quốc hội để hoàn thiện hành lang pháp lý Ngoài ra, kiến nghị Quốc hội xem xét bổ sung Luật Đất đai cho phép nhà đầu tư nước mua nợ nhận chấp tài sản quyền sử dụng đất, đề nghị Quốc hội có ý kiến để tòa án chấp thuận nội dung hợp đồng ủy quyền khởi kiện VAMC cho TCTD Theo đó, TCTD phép thay mặt VAMC ký đơn khởi kiện thực toàn quyền nghĩa vụ nguyên đơn, đồng thời, cho VAMC phép kế thừa toàn quyền nghĩa vụ TCTD trước bán nợ 90 VAMC chủ động bán nợ xấu Ngoài ra, chế định giá nợ xấu Việt Nam chưa xây dựng nên phải nhiều thời gian để định giá nợ xấu bán nợ giao dịch liên quan đến nợ xấu khơng thể thực cách nhanh chóng Có hành lang pháp lý có sở để phát triển mạnh thị trường mua, bán nợ, khuyến khích nhà đầu tư nước tham gia mua, bán nợ xấu • Phát triên thị trường mua bán nợ Đe phát triển thị trường mua bán nợ, cần trọng giải pháp sau: Nâng cao lực cơng ty mua bán nợ nước, đó, trọng thúc đẩy phạm vi hoạt động AMC, khuyến khích AMC tham gia mua bán khoản nợ ngân hàng khác, việc xử lý nợ ngân hàng mẹ, để giảm bớt gánh nặng cho VAMC Phát triển thị trường mua bán nợ thứ cấp với tham gia nhà đầu tư nước nhằm đẩy nhanh tốc độ xử lý nợ xấu mua, tạo lối cho thị trường nợ sơ cấp với VAMC Giải pháp giúp TCTD thấy triển vọng xử lý đầu khoản nợ bán cho VAMC giảm áp lực phải nhận lại khoản nợ xấu sau năm bán, đó, giúp đẩy nhanh tiến độ bán nợ TCTD VAMC Tạo khuôn khổ pháp lý cho thị trường mua bán nợ nay: Cho phép nhà đầu tư nước tham gia để mang lại luồng tiền cho kinh tế, tạo cạnh tranh nhà đầu tư tham gia vào thị trường mua bán nợ Hiện chưa có thị trường mua bán nợ xấu Việt Nam khơng có sẵn thị trường để VAMC chủ động bán nợ xấu Ngoài ra, chế định giá nợ xấu Việt Nam chưa xây dựng nên phải nhiều thời gian để định giá nợ xấu bán nợ giao dịch liên quan đến nợ xấu thực cách nhanh 91 • VAMC cần mơi trường pháp lý hồn thiện hơn, đủ mạnh cho hoạt động mình: Hiện nay, quy định pháp luật điều chỉnh hoạt động mua, bán nợ theo hướng tùy chủ thể tham gia vào hoạt động mua, bán nợ có văn quy phạm pháp luật khác với hình thức khác Hoạt động mua, bán nợ có tham gia Cơng ty Quản lý tài sản tổ chức tín dụng Việt Nam (VAMC) điều chỉnh trực tiếp loạt văn Nghị định số 53/2013/NĐ-CP ngày 18-5-2013 Chính phủ, Nghị định số 34/2015/NĐ-CP ngày 31-3-2015 Chính phủ, Thông tư số 19/2013/TT-NHNN ngày 6-9-2013 Thông tư số 14/2015/TT-NHNN ngày 28-8-2015 NHNN Khơng dừng lại đó, Chính phủ vừa ban hành Nghị định số 18/2016/NĐ-CP với hy vọng giúp hoạt động mua, bán nợ VAMC hiệu Điều khiến cho quy định mua, bán nợ nằm tản mạn, rải rác nhiều văn quy phạm pháp luật khác nhau, chứa đựng khơng nội dung mâu thuẫn, chưa thống nhất, gây nhiều bất tiện, vướng mắc, lúng túng trình áp dụng VAMC cần luật riêng chế hoạt động để xử lý nợ xấu cách nhanh chóng, thơng thống từ đạt hiệu cao Những quy định chế hoạt động VAMC dừng lại Thơng tư, Nghị định Cần cho phép VAMC có quyền xử lý tài sản đảm bảo, chuyển nhượng, bán khoản nợ mà xin phép bên vay Theo Thơng tư mới, VAMC có quyền chủ động việc định giá khoản nợ bán nợ xấu, nhiên, quy định pháp lý liên quan đến xử lý tài sản đảm bảo (đặc biệt tài sản đảm bảo bất động sản) gây cản trở việc bán nợ VAMC Ngoài ra, cho phép VAMC quyền phối hợp với quan công an cưỡng chế bên vay khơng hợp tác Cần hạn chế hình hóa quan hệ tranh chấp dân sự, đặc biệt việc bán nợ, tài sản thấp 92 tài sản, bất động sản; tranh chấp, kiện tụng Ngay hành lang pháp lý để bảo vệ cho cán VAMC chưa rõ ràng tiến hành định giá phát mại tài sản đấu giá Đây yếu tố khiến cho đơn vị chủ nợ VAMC khó khăn địi nợ Trước hết, VAMC cần đưa kiến nghị lên Quốc hội để hồn thiện hành lang pháp lý Ngoài ra, kiến nghị Quốc hội xem xét bổ sung Luật Đất đai cho phép nhà đầu tư nước mua nợ nhận chấp tài sản quyền sử dụng đất, đề nghị Quốc hội có ý kiến để tịa án chấp thuận nội dung hợp đồng ủy quyền khởi kiện VAMC cho TCTD Theo đó, TCTD phép thay mặt VAMC ký đơn khởi kiện thực toàn quyền nghĩa vụ nguyên đơn, đồng thời, cho VAMC phép kế thừa toàn quyền nghĩa vụ TCTD trước bán nợ • Xây dựng quy trình, phương pháp định giá nợ, tài sản, cho phép VAMC định giá nợ xấu theo giá thị trường thương lượng phần lãi lỗ với TCTD Đồng thời quy định công ty tư vấn định giá tài sản hay cơng ty kiểm tốn tham gia định giá phải công ty hoạt động độc lập • Đẩy mạnh nâng cao hiệu phối hợp Đe xử lý vướng mắc đầu đầu vào hoạt động mua bán nợ xấu VAMC, cần xây dựng chế phối hợp hiệu chủ động VAMC TCTD với giải pháp sau: Với tư cách chủ nợ khoản nợ xấu mua, VAMC cần tăng cường trách nhiệm xử lý phối hợp TCTD để nhanh chóng thu hồi nợ, không thực chức quản lý danh mục hồ sơ nợ xấu Hồn thiện sở pháp lý để VAMC trực tiếp xử lý tài sản, xử lý nợ xấu TCTD, thực chất, sau mua nợ, với vai trò chủ nợ mới, VAMC nên tồn quyền xử lý nợ thơng qua biện pháp: Phát mại tài 93 Xem xét để trao cho VAMC quyền hạn đặc biệt việc xử lý khoản nợ xấu chuyển giao để cắt giảm thủ tục pháp lý Căn theo khả hồi phục doanh nghiệp phân loại nợ thành nhóm Theo đó, với doanh nghiệp có khả phục hồi thiếu hụt tài chính, VAMC nên kêu gọi vốn đầu tư thực tái cấu trúc Với doanh nghiệp khơng có khả phục hồi, VAMC nên tìm cách xử lý cách phát mại, hóa giá tài sản Có quy định cụ thể trách nhiệm cách thức thực vai trị “giữ gìn an ninh, trật tự, bảo đảm cho người xử lý tài sản thực quyền thu giữ tài sản bảo đảm” UBND quan công an theo Nghị định số 11/2012/NĐ-CP ngày 22/02/2012 Chính phủ nhằm hỗ trợ cho VAMC công tác thu hồi tài sản đảm bảo; Phát hành trái phiếu theo mức độ rủi ro khoản nợ giá trị thực tài sản đảm bảo Theo đó, chia trái phiếu thành hạng tương ứng với nhóm nợ nhóm 3, với mức lãi suất khác tối thiểu phải cao mức lãi suất tiền gửi kỳ hạn • Phát triển thị trường thơng tin Tăng cường hợp tác chặt chẽ VAMC với TCTD nhà đầu tư để giải vấn đề minh bạch thông tin bên vay nợ Đồng thời, VAMC yêu cầu giảm giá mua nợ xấu trường hợp TCTD từ chối tạo điều kiện cung cấp thông tin bên vay nợ; Đẩy nhanh trình tái cấu hệ thống TCTD, nâng cao tính minh bạch xử lý vấn đề sở hữu chéo Kinh nghiệm nước cho thấy, để minh bạch thị trường nợ xấu, nên đẩy nhanh trình quốc hữu hóa, theo đó, NHNN 94 TỔNG KẾT CHƯƠNG Trên số định hướng xử lý nợ xấu NHNN thời gian tới số giải pháp, kiến nghị mà tác giả đưa giúp nâng cao hiệu xử lý nợ xấu VAMC, giúp hoạt động xử lý nợ xấu hiệu Mỗi giải pháp, kiến nghị đưa có tác dụng riêng Bởi vậy, để giải pháp phát huy hiệu thực tế cơng việc cần có kết hợp đồng giải pháp trên, Chính phủ/Ngân hàng Nhà nước - Các TCTD -Với VAMC 95 KẾT LUẬN VAMC có quy mơ vốn điều lệ ban đầu 500 tỷ đồng với 100% Nhà nước, tổ chức tài đặc thù trực thuộc quản lý Ngân hàng Nhà nước VAMC mua nợ tổ chức tín dụng, sử dụng quyền chủ nợ việc thu hồi nợ, đòi nợ xử lý nợ, có quyền điều chỉnh cấu lại khoản vay, điều kiện trả nợ, chuyển nợ thành cổ phần khách vay, bán tài sản đảm bảo Theo đó, VAMC khơng dùng tiền ngân sách mua lại nợ xấu mà mua 100% nợ giá trị sổ sách ngân hàng thơng qua hình thức phát hành trái phiếu thời hạn năm, lãi suất 0% Ngược lại, nhà băng bán nợ năm phải trích lập dự phịng 20% cho trái phiếu Các ngân hàng dùng loại giấy tờ có giá để chấp vay NHNN qua hình thức tái chiết khấu Theo quy trình xử lý nợ xấu thông thường VAMC giới, đầu tiên, ngân hàng chuyển nợ xấu sang VAMC để nhận trái phiếu VAMC phát hành Việc giúp nợ xấu ngân hàng biến khỏi bảng cân đối tài sản, chí biến thành loại giấy tờ có giá để cầm cố, chấp thị trường, đem lên NHNN chiết khấu lấy tiền Như vậy, từ khoản nợ xấu nằm “chết” hệ thống ngân hàng, thị trường có thêm luồng vốn để lưu thông Nhưng chế xử lý nợ VAMC cho thấy, việc chuyển giao nợ xấu từ ngân hàng sang VAMC giải pháp giãn nợ, giúp bảng cân đối tài nhà băng “sạch” tạm thời vòng năm Nếu sau năm khoản nợ mà VAMC mua ngân hàng không bán để thu hồi vốn nợ xấu quay trở lại ngân hàng Khi đó, nợ xấu trở thành xấu, xử lý Điều có nghĩa dù nợ xấu chuyển giao sang VAMC, song trách nhiệm khoản nợ thuộc ngân hàng 96 xấu nhanh có cách sử dụng tiền mặt kết hợp vực dậy “sức khỏe” doanh nghiệp Doanh nghiệp “khỏe” lên, có tiền trả nợ ngân hàng, giải hết khoản nợ cũ tránh phát sinh khoản nợ Nhìn chung, việc xử lý nợ xấu hệ thống ngân hàng thương mại bước đầu đạt kết khả quan, hệ thống Ngân hàng Việt Nam vượt qua giai đoạn khó khăn Các ngân hàng hoạt động ổn định, khoản bảo đảm, tỷ lệ nợ xấu kiểm soát, khống chế chặt chẽ, lãi suất cho vay giảm giúp doanh nghiệp phục hồi sản xuất, kinh doanh, hỗ trợ tăng trưởng kinh tế bảo đảm an sinh xã hội Tuy vậy, trình xử lý nợ xấu gặp nhiều vướng mắc; pháp luật xử lý nợ xấu, tài sản bảo đảm nhiều bất cập; Thiếu nguồn lực chế đặc thù cho VAMC hoạt động Do đó, ngân hàng địi hỏi cần tiếp tục sớm có giải pháp xử lý liệt thời gian tới để không tác động xấu đến an toàn hệ thống bảo đảm thực tiêu kinh doanh ngân hàng đề Với mong muốn góp phần hạn chế khó khăn bất cập q trình xử lý nợ xấu qua VAMC, luận văn với đề tài “Xử lý nợ xấu qua VAMC Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam- Thực trạng giải pháp” đề cập đến số vấn đề sau: Hệ thống hóa vấn đề nợ xấu xử lý nợ xấu NHTM Qua đánh giá thực trạng xử lý nợ xấu qua VAMC qua năm kết đạt được, hạn chế nguyên nhân hạn chế Đe xuất số giải pháp góp phần nâng cao hiệu xử lý nợ xấu qua VAMC Hy vọng luận văn tư liệu hữu ích để VAMC xây dựng chế phù hợp để góp phần vào phát triển chung hệ thống NHTM nước Tác giả xin gửi lời cảm ơn chân thành đến TS Nguyễn Tú Anh tạo điều kiện, hướng dẫn tận tình cho tác giả hoàn thành luận văn Trong phạm vi luận văn đề cập hết khơng tránh khỏi thiếu sót, hạn chế, tác giả mong nhận góp ý, giúp đỡ 98 97 13 Thông tư số 08/2016/TT-NHNN ngàyLIỆU 16/06/2016 sửaKHẢO đổi, bổ sung số điều DANH MỤC TÀI THAM Thông tư số 19/2013/TT-NHNN ngày 06/09/2013 quy định việc mua, bán TIẾNG xửVIỆT lý nợ xấu VAMC theo chế thị trường giúp tăng tính chủ động quyền Báo cáohạn kếtcho quảVAMC tổng hợp năm 2013, 2014, 2015, 2016 VAMC 14 19/2013/TT-NHNN, ngày 06/09/2013 Ngân hàng Nhà nước Thơng Báo cáotưtàisốchính q IV/2015 BIDV mua, bán nợ xấu VAMC (NHNN) Chỉ thị 06/CT-NHNN xử việclýthực hiệncủa nghị số 42/2017/QH14 thí điểm xử 15 Thông tư số 09/2017/TT-NHNN sửa đổi, bổ số điều Thông tư lý nợ xấu tổ chức tín dụng địnhsung số 1058/QĐ-TTG thủ tướng 19/2013/TT-NHNN ngày 06/09/2013 Ngân hàng Nhà nước (NHNN) mua, phủ phê duyệt đề án cấu lại hệ thống tổ chức tín dụng gắn với xử lý bán xử nợ xấu VAMC nợ xấu gialý đoạn 2016-2020 16 tư số:Nhà 02/2013/TT-NHNN ngày củatriển Ngânkhai hàng Nhà nước Việt Thông Ngân hàng nước (2017), Báo cáo21/01/2013 Hội nghị nhiệm vụ ngành Nam ban hành quy định phân loại tài sản có, mức trích, phương pháp trích lập Ngân hàng năm 2017 dự phòng rủi ro việc sử dụng dự phòng để xử lý rủi ro hoạt động tổ Nghị 31/03/2015 sửa đổi Nghị định số chức tínđịnh dụng,sốchi34/2015/NĐ-CP nhánh ngân hàngngày nước ngồi 17 53/2015/NĐ-CP Tơ Ngọc Hưng (2014), Thực trạng xử lý nợ xấu ngành ngân hàng Việt Nam Nghị định -số2013 53/2013/NĐ-CP, ngày 18/05/2013 Chính phủNgân thành năm 2012 số khuyến nghị sách, Tạp chí hàng,lập, Số tổ 3, chức hoạt động Công ty Quản lý tài sản tổ chưc tín dụng Tháng 02/2014 (VAMC) Nghị số 24/2016/QH14 ngày 08/11/2016 Quốc hội kế hoạch cấu lại kinh tế giai đoạn 2016-2020 Nguyễn Quốc Hùng (2014), Một số giải pháp hướng xử lý nợ xấu ngân hàng, Tạp chí Thanh tra tài chính, Số 148, Tháng 10/2014 Nguyễn Đăng Nam, Xử lý nợ xấu trình tái cấu doanh nghiệp nhà nước (Tạp chí Nghiên cứu Tài Kế tốn số 04, năm 2014) 10 Nguyễn Thị Thieu Dao, Tái cấu trúc hệ thống ngân hàng Việt Nam năm 20112013 vấn đề cần đặt (Tạp chí Ngân hàng số 1+2, năm 2014) 11 Nguyễn Thị Thu, Nguyễn Văn Thọ Nguyễn Ngọc Linh (2014), Hoạt động mua bán nợ VAMC thời gian qua- thực trạng kiến nghị, Tạp chí Ngân hàng, Số 18, Tháng 9/2014 12 Quyết định số 618/QĐ-NHNN ngày 12/04/2016 việc xây dựng triển khai phương án mua nợ xấu theo giá trị thị trường VAMC ... NƯỚC VIỆT NAM ∣a BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO HỌC VIỆN NGÂN HÀNG NGUYỄN THỊ NGỌC THÚY XỬ LÝ NỢ XẤU QUA VAMC TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CO PHẢN VIỆT NAM THựC TRẠNG VÀ GIẢI PHÁP LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ... đề lý luận xử lý nợ xấu qua VAMC - Phân tích đánh giá thực trạng nợ xấu xử lý nợ xấu VAMC từ thành lập (Tháng 7/2013) đến hết năm 2016 - Đe xuất giải pháp nhằm nâng cao hiệu xứ lý nợ xấu VAMC. .. cục luận văn Ngoài lời mở đầu, kết luận, danh mục, bảng biểu sơ đồ, nội dung luận văn gồm chương: Chương 1: Cơ sở lý luận nợ xấu xứ lý nợ xấu Chương 2: Thực trạng nợ xấu xử lý nợ xấu qua VAMC