II Phải trả dài hạn 706.998.286 3,21 706.998.286 100 3,
1 Dự phòng trợ cấp mất việc làm 706.998.286 00 706.998.286 00
17.589.944.209 -9,58 3 Số dư bình quân các khoản
3. Số dư bình quân các khoản
phải thu đồng 17.708.734.429 18.955.575.443 1.246.841.014 7,04 4.Vòng quay các khoản phải
thu (=2/3) vòng 10,37 8,76 -1,61 -15,53 5. Kỳ thu tiền bình quân
(=4/360) ngày 34,73 41,11 6,38 18,38
(Nguồn Báo cáo Tài chính năm 2012 – Công ty CP Cơ khí Mạo Khê)
Qua bảng 2.13 ta thấy vòng quay các khoản phải thu của công ty giảm qua các năm . Số vòng quay các khoản phải thu năm 2012 là 8,76 vòng cho biết bình quân trong một chu kỳ kinh doanh các khoản phải thu quay 8,76 vòng ; năm 2011 vòng quay các khoản phải thu là 10,37 vòng. Vòng quay năm 2012 đã giảm với tỷ lệ 15,33% so với năm 2011. Điều này kéo theo kỳ thu tiền bình quân tăng thêm 6,38 ngày. Nguyên nhân là do sự cạnh tranh gay gắt của thị trường, sự bất ổn của nền kinh tế, các dự án lắp đặt bị hạn chế làm doanh thu hoạt động bán hàng và cung cấp dịch vụ giảm. Mặc dù, trong năm 2012 công ty có nhiều nỗ lực trong việc thu hồi nợ nhưng cuối năm vẫn có 1 số khoản bị chiếm dụng làm doanh thu giảm trong khi số dư các khoản phải thu bình quân lại tăng, làm số vòng quay các khoản phải thu giảm, dẫn tới kỳ thu tiền bình quân tăng.
Qua 2 chỉ tiêu đánh giá các khoản phải thu ta thấy việc thu hồi các khoản phải thu rất chậm, điều này tiềm ẩn nguy cơ rủi ro tài chính cho công ty, xuất phát từ việc công ty còn phải chịu thêm một số loại chi phí như chi phí cơ hội, chi phí thu hồi nợ và chi phí tiền lãi vay do vay ngắn hạn ngân hàng để tiến hành hoạt động kinh doanh.
Luận văn tốt nghiệp
Khoa Tài chính Doanh nghiệp
2.2.2.1.3.Tình hình quản lý hàng tồn kho
Hàng tồn kho là vốn dự trữ hàng hóa cần thiết của mỗi doanh nghiệp, đặc biệt là doanh nghiệp sản xuất. Vốn hàng hóa thương chiếm tỷ trọng lớn của tài sản ngắn hạn. Hầu hết các doanh nghiệp đều có hàng tồn kho bởi vì tất các công đoạn mua, sản xuất và bán không diễn ra vào cùng một thời điểm. Mặt khác cần có hàng tồn kho để duy trì khả năng hoạt động thông suốt của dây truyền sản xuất và các hoạt động phân phối, tránh hiện tượng gián đoạn trong quá trình sản xuất đồng thời sử dụng hợp lý và tiết kiệm vốn lưu động. Vì vậy, hàng tồn kho là bộ phận quan trọng trong cơ cấu vốn lưu động của công ty. Và cũng cần giới hạn mức dự trữ của từng loại cũng như tổng số hàng tồn kho ở mức tối ưu, thường xuyên đánh giá tốc độ luân chuyển hàng tồn kho để tìm biện pháp tăng được vòng quay của chúng, góp phần tăng tốc độ luân chuyển vốn của doanh nghiệp.
Hàng tồn kho của công ty cổ phần cơ khí Mạo Khê bao gồm : Nguyên liệu vật liệu, Công cụ dụng cụ, Chi phí SXKD dở dang, Thành phẩm.
Tính đến ngày 31/12/2012 tổng giá trị hàng tồn kho của công ty là 40.892.054.795 (đồng) chiếm 68,36% trong tổng VLĐ. So với đầu năm hàng tồn kho đã tăng 8.637.100.178 (đồng) với tỷ lệ 26,78%. Để biết được nguyên nhân của sự biến động này ta đi sâu xem xét từng bộ phận tài sản trong vốn về hàng tồn kho:
SV: Nguyễn Thị Thùy Trang 63 Lớp: CQ47/11.07