6. Bố cục đề tài
1.3 Các nghiên cứu thực nghiệm về yếu tố tác động đến hiệu quả hoạt động
1.3.2 Các nghiên cứu thực nghiệ mở Việt Nam
Nhận thức được vai trò quan trọng của việc nghiên cứu các yếu tố tác động đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của các ngân hàng, nhằm mục đích nâng cao hiệu quả hoạt động của các ngân hàng thương mại trong thời kỳ hội nhập, trong thời gian qua, một số chuyên gia kinh tế trong nước đã quan tâm, nghiên cứu đến vấn đề này.
Cụ thể: nghiên cứu của Lê Thị Hương (2002) – “Nâng cao hiệu quả đầu tư của các Ngân hàng thương mại Việt Nam”; nghiên cứu của Phạm Thị Bích Lương (2006) – “Giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động của các NHTMNN Việt Nam hiện nay”. Các nghiên cứu này chủ yếu dừng lại ở phân tích định tính và phạm vi nghiên cứu chỉ tập trung phân tích nhóm các ngân hàng thương mại nhà nước.
Một số nghiên cứu định lượng đo lường hiệu quả hoạt động của các NHTM trong nước như: nghiên cứu của Nguyễn Việt Hùng (2008) kết hợp phương pháp định tính và định lượng – tiếp cận phân tích hiệu quả biên (phân tích biên ngẫu nhiên (SFA) và phân tích bao dữ liệu (DEA)) và mơ hình kinh tế lượng (Tobit) để đánh giá hiệu quả hoạt động và phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của các NHTM Việt Nam. Phạm vi nghiên cứu của tác giả không chỉ tập trung vào một số ngân hàng thương mại nhà nước mà được mở rộng phân tích cho 32 ngân hàng thương mại ở Việt Nam bao gồm cả 3 loại hình: ngân hàng thương mại nhà nước, ngân hàng thương mại cổ phần, ngân hàng liên doanh và thời kỳ của nghiên cứu là 5 năm từ năm 2001 đến 2005. Nguồn dữ liệu sử dụng trong nghiên cứu được thu thập từ các báo cáo thường niên của các ngân hàng thương mại, báo cáo của ngân hàng nhà nước trong khoảng thời gian từ 2001 đến 2005. Biến phụ thuộc được sử dụng trong mơ hình Tobit là hiệu quả kỹ thuật của các ngân hàng được ước lượng bằng phương pháp DEA hoặc SFA và các biến độc lập bao gồm quy mô ngân hàng, tỷ lệ tổng chi phí trên tổng thu nhập, tỷ lệ tiền gửi trên cho vay, tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản, mức độ phần chia thị trường, tỷ lệ cho vay trên tổng tài sản, tỷ lệ nợ quá hạn trên tổng dư nợ, tỷ lệ tư bản hiện vật trên tổng tài sản, tỷ lệ giữa vốn và lao động, tỷ lệ giữa thu từ lãi trên thu từ hoạt động và hai biến giả loại hình ngân hàng được đưa vào mơ hình nhằm kiểm định sự khác biệt về hiệu quả giữa các loại hình ngân hàng. Kết quả nghiên cứu được tóm tắt như sau:
- Các biến quy mô ngân hàng, mức độ phần chia thị trường và tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản có mối tương quan tích cực có ý nghĩa thống kê đến hiệu quả của ngân hàng, tuy nhiên mức độ ảnh hưởng của biến tỷ lệ vốn chủ sở hữu
trên tổng tài sản là khơng lớn do quy mơ vốn tự có của các ngân hàng trong thời kỳ nghiên cứu cịn khá nhỏ so với quy mơ tài sản của các ngân hàng;
- Các biến tỷ lệ tiền gửi trên cho vay, tỷ lệ cho vay trên tổng tài sản, tỷ lệ nợ quá hạn trên tổng dư nợ, tỷ lệ tư bản hiện vật trên tổng tài sản và tỷ lệ thu từ lãi trên thu từ hoạt động có tác động tiêu cực đến hiệu quả hoạt động ngân hàng.
Nhìn chung, việc nghiên cứu các yếu tố tác động đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của các ngân hàng trong nước đã được nhiều tác giả quan tâm. Tuy nhiên, phần lớn các nghiên cứu này tiếp cận theo phương pháp định tính truyền thống và phạm vi nghiên cứu còn thu hẹp cho một vài ngân hàng thương mại nhà nước. Các nghiên cứu tiếp cận theo phương pháp định lượng cịn khá ít và hạn chế về mơ hình phân tích. Vấn đề mở rộng các nghiên cứu về yếu tố tác động đến hiệu quả hoạt động của các ngân hàng trong thời kỳ hội nhập hiện nay là rất quan trọng, nhằm phát hiện các nhân tố tác động mạnh mẽ và có ý nghĩa, phù hợp với từng thời kỳ, từng giai đoạn phát triển kinh tế - xã hội của quốc gia.
1.4 Kinh nghiệm nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của các ngân hàng trên thế giới và bài học cho ngân hàng Việt Nam
1.4.1 Kinh nghiệm nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của các ngân hàng trên thế giới
Hiệu quả hoạt động kinh doanh là chỉ tiêu rất quan trọng mà mỗi ngân hàng đều phải quan tâm cải thiện, nó quyết định sự thành công hay thất bại của một ngân hàng. Để nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh, đa số các ngân hàng trên thế giới thực hiện các biện pháp sau:
- Tiến hành cắt giảm chi phí hoạt động, cụ thể là cắt giảm nhân sự và các chi nhánh, phòng giao dịch hoạt động kém hiệu quả… Điều này giúp cho các ngân hàng trên tiết kiệm được số lượng lớn chi phí và hoạt động có hiệu quả hơn. Đối với các ngân hàng yếu kém, chính phủ các nước khuyến khích các ngân hàng trên bán cổ phần cho các nhà đầu tư nước ngoài hoặc hợp nhất, sáp nhập với các tổ chức tài chính có tình hình tài chính vững mạnh để có thể cơ cấu lại các khoản nợ, tăng khả năng thanh khoản, cải tổ hoạt động, xây dựng chiến lược kinh doanh và phát triển
bền vững. Kinh nghiệm tại Hàn Quốc cho thấy: Cuộc khủng hoảng kinh tế bắt đầu từ đầu năm 1997 tại Thái Lan đã lan nhanh sang các nước trong khu vực như Indonesia, Malaysia, Hàn Quốc.... Chính phủ Hàn Quốc phải tham gia vào quá trình tái cơ cấu lĩnh vực tài chính. Thơng qua các định chế tài chính, Chính phủ đã mua lại các các khoản cho vay cùng tài sản đảm bảo của các ngân hàng bằng 45% giá trị thời điểm của tài sản, các khoản vay tín chấp được mua bằng 3% của dư nợ. Kết thúc giai đoạn này vốn chủ sở hữu của các ngân hàng bị suy giảm nghiêm trọng, và để đảm bảo chỉ số thanh khoản quy định, Chính phủ buộc phải quốc hữu hóa vài ngân hàng lớn nhất, giải thể hoặc buộc sáp nhập các ngân hàng nhỏ hơn. Hàng tỷ USD đã được rút từ ngân sách cho mục đích này nhưng Chính phủ đã nhanh chóng cho phép nhà đầu tư nước ngoài được sở hữu từ 51% trở lên nên các ngân hàng, quỹ đầu tư nước ngồi tên tuổi đã mau chóng mua trọn quyền sở hữu và hoàn trả cho ngân sách hầu hết khoản ứng này. Sau năm 2000, hoạt động các ngân hàng này đã dần đi vào ổn định với cơ cấu chủ sở hữu mới, số lượng các ngân hàng thương mại hoạt động tồn quốc đã giảm từ 18 xuống cịn 8 ngân hàng. Các ngân hàng khu vực, quỹ tiết kiệm cũng giảm sút tương tự. Số lượng cán bộ nhân viên ngành Ngân hàng cũng giảm 40%, từ 130.000 người xuống cịn 90.000 người. Có thể nói sau 5 năm, bộ mặt ngành Ngân hàng Hàn Quốc đã thay đổi về cơ bản, giảm số lượng ngân hàng, giảm nhân viên nhưng hệ thống mạng lưới, công nghệ, chất lượng phục vụ, tổng tài sản, chất lượng tài sản, giá trị vốn hóa, chi phí hoạt động, sức cạnh tranh của các ngân hàng đều cao hơn trước khủng hoảng rất nhiều.
- Về xử lý nợ xấu và lành mạnh hóa tài chính, một số nước đã khá thành cơng trong vấn đề giải quyết nợ xấu thông qua việc cơ cấu lại các khoản nợ xấu và bán các khoản nợ có tài sản đảm bảo cho các công ty quản lý tài sản (AMC). Kinh nghiệm ở Thái Lan cho thấy: Khủng hoảng tài chính Châu Á năm 1997 đã gây nhiều tác động nặng nề lên hệ thống tài chính ở Thái Lan, đặc biệt là khu vực ngân hàng. Nợ xấu của khu vực ngân hàng liên tục gia tăng, cuối năm 1997 đạt mức cao kỷ lục 46% trên tổng dư nợ tín dụng đã tạo áp lực cho Chính phủ phải nhanh chóng đưa ra những giải pháp kịp thời kiểm soát vấn đề này. Kinh nghiệm xử lý nợ xấu
của Thái Lan dựa trên các AMC có thể chia thành 02 thời kỳ: phân tán và tập trung, trong đó mơ hình phân tán có sự tham gia của cả AMC sở hữu nhà nước (hỗ trợ bởi Quỹ Phát triển các Định chế tài chính - FIDF) và các AMC sở hữu bởi ngân hàng tư nhân được áp dụng lần lượt năm 1998 và 1999; cịn mơ hình AMC tập trung dựa trên sự thành lập của Công ty quản lý tài sản Thái Lan (Thai Asset Management Corporation – TAMC) vào năm 2001. Trong khi AMC phân tán hầu như chỉ xử lý được nợ xấu với tỷ lệ rất nhỏ thì với AMC tập trung, tính đến tháng 6/2003, số nợ xấu được TAMC giải quyết là 784,4 tỷ Baht, đạt 73,46% tổng số nợ cần xử lý. Tỷ lệ nợ xấu của hệ thống ngân hàng Thái Lan giảm rõ rệt xuống 12,9% năm 2003, 10% năm 2004 và tiếp tục giảm dần ở mức ổn định qua các quý từ năm 2005 đến 2011.