Kiểm định phương sai sai số thay đổi là một trong những kiểm định cần thiết thực hiện khi tiến hành hồi quy các mô hình kinh tế. Những hiện tượng kinh tế khi xảy ra thường có mối liên hệ với nhau là nguyên nhân chủ yếu gây nên tình trạng phương sai không đồng đều. Khi có hiện tượng phương sai sai số thay đổi sẽ làm cho các ước lượng phương sai bị chệch, làm mất hiệu lực của kết quả mô hình. Trong phạm vi nội dung Luận văn, tác giả thực hiện kiểm tra phương sai sai số thay đổi theo kiểm định LM trường phái Breusch & Pagan, cụ thể như sau:
Bước 1: Hồi quy mô hình gốc:
Y = α + β1*lnTA + β2* LLP/TL + β3*ROA + β4*CAP + β5*LRA + β6*GDP + β7*GDP t-1 + β8*INF + β9*INFt-1+ εit
Bước 2: Tạo biến phần dư: GENR U = RESID^2
Bước 3: Hồi quy phụ: U = α + β1*lnTA + β2* LLP/TL + β3*ROA + β4*CAP + β5*LRA + β6*GDP + β7*GDP t-1 + β8*INF + β9*INFt-1+ εit
Dependent Variable: U Method: Panel Least Squares Date: 12/16/18 Time: 23:10 Sample (adjusted): 2007 2017 Periods included: 11
Cross-sections included: 21
Total panel (unbalanced) observations: 193
Variable Coefficient Std. Error t-Statistic Prob.
C 173.3393 287.1539 0.603646 0.5468 LNTA -12.27283 16.82269 -0.72954 0.4666 CAP -3.612366 3.612909 -0.99985 0.3187 LRA -1.807576 1.258194 -1.436643 0.1525 LLP_TL -20.08329 31.42013 -0.639186 0.5235 ROA 117.1892 2906.51 0.04032 0.9679 GDP 26.99458 20.46343 1.319162 0.1888 GDP(-1) 1.84764 18.1965 0.101538 0.9192 INF 1.049005 3.107567 0.337565 0.7361 INF(-1) 0.180226 2.512332 0.071737 0.9429
R-squared 0.041686 Mean dependent var 110.5659
Adjusted R-squared -0.005444 S.D. dependent var 163.7348
S.E. of regression 164.1799 Akaike info criterion 13.09023
Sum squared resid 4932773 Schwarz criterion 13.25928
Log likelihood -1253.207 Hannan-Quinn criter. 13.15869
F-statistic 0.884492 Durbin-Watson stat 0.968314
Nguồn: Tác giả tính toán
Bước 4: Tính LM1 = n * R2 = 193 *0.041686=8.045
Bước 5: Tìm thống kê Chi bình phương Chisao (bậc tự do,α) = 14.68 với mức ý nghĩa α = 0.1
Bước 6: Dựa vào phương trình hồi quy phụ, ta đặ giả thuyết sau: H0: Tất cả các hệ số chặn bằng 0 (không có PSSSTĐ)
H1: Có ít nhất 1 hệ số chặn khác 0 (có PSSSTĐ)
Đọc kết quả kiểm định ta thấy LM1 < Chisao => chấp nhận H0 tức là không có phương sai sai số thay đổi.