5. Bố cục của đề tài
2.1. Bảng cõn đối kế toỏn
Đơn vị: Triệu đồng
Tài sản Năm 2005 Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008 I. Tài sản lưu động & đầu tư
ngắn hạn 14.620.293.241 20.748.837.858 23.886.980.968 21,157.694.331
1. Tiền và cỏc khoản tương đương
tiền 1.097.721.659 1.505.098.474 2.378.399.198 2.214.970.313 2. Cỏc khoản phải thu 8.311.524.559 11.253.390.496 9.458.108.518 5.784.215.715
- Phải thu khỏch hàng 7.573.092.073 10.518.271.876 8.877.412.268 6.415.699.180
-Cỏc khoản phải thu khỏc 412.862.114 56.479.514 197.464.016 142.518.342
- Trả trước người bỏn 325.570.372 678.639.106 383.232.234 204.675.127
3. Hàng tồn kho bỡnh quõn 5.155.484.390 7.120.869.974 11.242.851.098 12.169.316.372
4. Tài sản ngắn hạn khỏc 55.562.633 869.478.914 807.622.154 989.191.927
II. Tài sản cố định và đầu tư
dài hạn 5.866.364.944 7.635.734.395 6.746.300.717 7.995.349.660
1. Tài sản cố định hữu hỡnh 5.041.113.390 7.223.108.618 6.539.987.826 7.890.442.801
- Nguyờn giỏ 9.879.254.184 13.900.954.724 14.542.266.042 17.176.449.001
2. Tài sản dài hạn khỏc 825.251.554 412.625.777 206.312.891 104.906.863 Tổng tài sản 20.486.658.185 28.384.572.253 30.633281.685 29.153.043.995 Nguồn vốn I. Nợ phải trả 19.862.254.187 27.869.445.886 30.118.443.673 28.728.326.141 1. Nợ ngắn hạn 19.862.254.187 27.869.445.886 30.118.443.673 27.678.326.141 - Phải trả nội bộ 18.606.760.339 25.515.269.853 29.423.340.268 25.467.207.951 - Phải trả người bỏn 281.069.595 1.006.390.219 11.326.539 515.355.593
- Người mua trả tiền trứơc 113.201.606 431.666.473 305.953.988 711.136.469
- Thuế và cỏc khoản phải nộp nhà
nước 5.293.381 33.434.665 29.713.314 40.482.219 - Phải trả người lao động 714.159.495 820.540.221 310.782.677 870.296.906
- Chi phớ phải trả 106.256.803 0 0 0
- Khoản phải trả, phải nộp ngắn
hạn khỏc 35.512.968 62.144.455 37.326.887 73.982.003
2. Nợ dài hạn
II. Nguồn vốn Chủ sở hưu 624.403.998 515.126.367 514.838.012 424.717.854
1. Vốn chủ sở hữu 377.506.058 335.161.205 258.148.455 219.642.080
2. Nguồn kinh phớ, quỹ khỏc 246.897.940 179.965.162 256.689.557 205.075.774
- Quỹ khen thưởng và quỹ phỳc
lợi 56.640.070 38.057.722 163.132.546 131.703.122 - Nguồn kinh phớ đó hỡnh thành tài
sản cố định 190.257.870 141.907.440 93.557.011 73.372.653
Tổng nguồn vốn 20.486.658.185 28.384.572.253 30.633.281.685 29.153.043.995
(Nguồn : Phũng Kế toỏn – Tài chớnh)
Qua bảng cõn đối kế toỏn ta thấy đó cú sự thay đổi về tổng tài sản ngắn hạn qua cỏc năm. Đặc biệt là năm 2006 tăng tới hơn 8 tỷ đồng, và năm 2008 giảm so với năm 2007. Việc tăng lờn của tổng tài sản là do sự phỏt sinh tăng của hàng tồn kho, phải trả người bỏn và đầu tư vào tài sản cố định. Tuy vậy năm 2007, đầu tư tài sản cố định đó giảm, điều này thể hiện cụng ty đó giảm đầu tư vào tài sản cố định phục vụ cho sản xuất kinh doanh, mặt khỏc tài sản cố định của cụng ty được khấu hao nhanh qua từng năm, và cỏc loại tài sản dài hạn khỏc đều giảm về mặt giỏ trị vào cuối năm 2007. Năm 2006, khoản phải thu khỏch hàng tăng lờn so với năm 2005, tuy nhiờn tỡnh hỡnh này được cải thiện rừ rệt ở những năm tiếp theo, đến năm 2008 khoản phải thu của cụng ty xuống
thấp hơn cả năm 2005, đõy là một tớn hiệu tốt cho thấy cụng ty đó quản lý tốt cụng tỏc bỏn chịu, cho vay của mỡnh. Mặt khỏc, nợ phải trả của cụng ty tăng lờn trong những năm 2006, 2007 nhưng giảm đi trong năm 2008 cho thấy khụng những xử lý tốt khoản phải thu, cụng ty cũn chỳ ý tới việc điều tiết cỏc khoản nợ, trỏnh rơi vào trạng thỏi khủng hoảng do khụng trả được nợ, nhất là cụng ty chủ yếu sử dụng hỡnh thức nợ ngắn hạn.
Về cơ cấu nguồn vốn, nợ phải trả của cụng ty chiếm một tỷ lệ khỏ lớn. Lý do tạo nờn cơ cấu mất cõn đối này là do cụng ty Hoỏ chất mỏ Trung Trung Bộ là cụng ty con, được cấp vốn gần như hoàn toàn từ cụng ty mẹ là cụng ty Hoỏ chất mỏ TKV. Do vậy, nợ phải trả chủ yếu là phải trả nội bộ, cũn cỏc khoản khỏc chiếm tỷ lệ rất thấp, cụng ty khụng sử dụng nợ dài hạn.
Bảng 2.2: Kết quả hoạt động kinh doanh của cụng ty Hoỏ chất mỏ Trung trung Bộ giai đoạn 2005 – 2008
Đơn vị: triệu đồng
Năm 2005 Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008
Doanh thu bỏn hàng và cung cấp
dịch vụ 50.439.732.186 69.859.807.124 91.937.150.491 163.272.739.933 - Doanh thu nội bộ 10.319.634.886 17.657.107.439 18.650.698.558 6.578.143.303
Cỏc khoản giảm trừ doanh thu 421.483.985 128.941.953 183.363.638 452.287.005
Doanh thu thuần về bỏn hàng và
cung cấp dịch vụ 50.018.248.201 69.730.865.171 91.753.786.853 162.820.452.928 Giỏ vốn hàng bỏn 43.009.674.935 64.378.752.551 83.363.968.797 131.702.904.857
- Giỏ vốn hàng bỏn nội bộ 9.753.006.995 17.657.107.439 18.608.796.258 6.578.143.303
Lợi nhuận gộp về bỏn hàng và
cung cấp dịch vụ 7.008.573.266 5.352.112.620 8.389.818.056 31.117.548.071 Doanh thu từ hoạt động tài chớnh 152.133.787 148.825.456 117.858.325 147.446.591
Chi phớ tài chớnh 1.113.498.015 745.894.569 621.737.110 2.915.040.812
Chi phớ bỏn hàng và quản lý
doanh nghiệp 5.827.813.549 6.455.645.405 7.536.029.845 22.851.971.156
Lợi nhuận thuần từ hoạt động
kinh doanh 219.395.489 -1.700.601.898 349.909.426 5.497.982.694 Thu nhập khỏc 55.871.348 339.675.688 290.065.237 127.698.017
Chi phớ khỏc 58.610.525 452.845.955 91.444.328 104.417.915
Lợi nhuận khỏc - 2.739.177 - 113.170.267 198.620.909 23.280.102
Tổng lợi nhuận
Về hoạt động bỏn hàng và cung cấp dịch vụ, năm 2005 cú sự giảm về doanh thu năm 2006 lợi nhuận cũng bị sụt giảm. Nguyờn nhõn do năm 2006, Đà Nẵng chịu ảnh hưởng của cơn bóo nhiệt đới Xangsane trầm trọng, chi phớ cho việc phục hồi làm tăng lờn cỏc khoản chi và giảm lợi nhuận của doanh nghiệp. Mặt khỏc, năm 2006 giỏ của vật liệu nổ cụng nghiệp biến động mạnh khiến cho giỏ vốn hàng bỏn tăng từ hơn 43 tỷ đồng lờn đến hơn 64,3 tỷ đồng khiến lợi nhuận cũn lại của cụng ty bị ảnh hưởng mạnh. Con số này được cải thiện trong năm 2007 và 2008 khi doanh thu và lợi nhuận tăng lờn với mức đột phỏ. Từ mức lợi nhuận õm, gõy ra tỡnh trạng lỗ vào năm 2006, năm 2007 cụng ty đó thu về gần 550 triệu đồng lợi nhuận kế toỏn trước thuế, con số này tăng lờn gấp 10 lần trong năm 2008 đạt hơn 5,5 tỷ đồng. Kết quả ngoạn mục này cú được do cụng ty đó mở rộng thị trường sang nước ngoài như Lào, Campuchia và tăng lượng hàng hoỏ bỏn ra, tăng doanh thu của mỡnh; trong khi đú hàng hoỏ mua về với giỏ thấp, và bỏn với khối lượng lớn khi giỏ vật liệu nổ cụng nghiệp trờn thị trường tăng cao.
Trong những năm qua tuy cũn gặp khụng ớt khú khăn, đặc biệt là trong hoạt động tài chớnh, cụng ty đó khụng ngừng mở rộng tầm hoạt động của mỡnh và đem lại lợi nhuận ngày càng cao, tạo ra nhiều loại hỡnh kinh doanh dịch vụ mới như: dịch vụ khoan nổ mỡn, bỏn mỏy múc thiết bị khoan nổ mỡn, vận tải đường bộ … Bờn cạnh đú, cụng ty đó cú nhiều cố gắng khụng ngừng trong việc tỡm kiếm cỏc khỏch hàng mới và đầu tư xõy dựng kho tàng trữ để cung ứng ngày càng tốt hơn. Tuy nhiờn với sự cạnh tranh găy gắt của cỏc đơn vị quốc phũng, đũi hỏi cụng ty phải làm thế nào để giữ vững thị trường hiện tại và tiếp tục tỡm kiếm thờm khỏch hàng ở những thị trường mới.
Bảng 2.3: Cơ cấu nguồn nhõn lực của cụng ty.
Đơn vị: người
Chỉ tiờu Năm 2005 Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008
Số
lượng Tỷ lệ% lượngSố Tỷ lệ% lượngSố Tỷ lệ% lượngSố Tỷ lệ%
I. Tổng số lao động 126 117 136 152
- Số lao động tăng, giảm 16 14,55 -9 -7,14 19 16,24 16 11,76
II. Cơ cấu lao động
1. Theo trỡnh độ - Đại học 20 15,87 25 21,37 28 20,59 32 21,05 - Cao đẳng, trung cấp 22 17,46 18 15,38 27 19,85 31 20,39 - Sơ cấp 2 1,59 2 1,71 4 2,94 6 3,95 - Cụng nhõn kỹ thuật 82 65,08 72 61,54 77 56,62 83 54,61 2. Theo giới tớnh - Nam 94 74,60 87 74,36 101 115 75,66 - Nữ 32 25,40 30 25,64 35 37 24,34 III. Thu nhập bỡnh quõn đầu người (1000đ/thỏng) 2.40 0 3.00 0 3.40 0 4.30 0 (Nguồn: Phũng Tổ chức)
Dựa vào bảng số liệu trờn ta thấy tỡnh hỡnh lao động của cụng ty Cụng nghiệp Hoỏ chất mỏ Trung Trung Bộ qua cỏc năm cú sự thay đổi:
- Tổng số lao động của năm 2006 giảm 7,14% (tức 9 người so với năm 2005). Đến năm 2007 tổng số lao động của cụng ty tăng 16,24% tương đương với tăng thờm 19 người. Việc cắt giảm nhõn viờn trong năm 2006 cú nhiều nguyờn nhõn, trong đú cú nguyờn nhõn lợi nhuận của cụng ty bị sụt giảm do bị ảnh hưởng nặng nề bởi thiờn tai. Sang năm 2007, cụng ty đó cú sự điều chỉnh trong quản lý và tuyển thờm nhiều nhõn viờn mới, khụi phục lại hoạt động của cụng ty mỡnh. Nhờ tăng doanh số bỏn đó làm cho hiệu suất sử dụng lao động tăng lờn đỏng kể. Tay nghề của lực lượng lao động đó khụng ngừng được cải thiện, hiệu quả làm việc của cỏn bộ trong cụng ty cũng tăng lờn, khả năng quản lý lao động ngày càng hiệu quả; thu nhập bỡnh quõn đầu người trờn thỏng cũng tăng lờn, năm 2008 đạt tới 4.300.000 đồng một người một thỏng, tăng gần một triệu một thỏng so với năm 2007.
- Chất lượng lao động cũng được nõng cao rừ rệt, lực lượng lao động cú trỡnh độ đại học chiếm tỷ lệ cao trong tổng số lao động của cụng ty, hầu hết cỏc cỏn bộ chủ chốt của cụng ty đó tốt nghiệp đại học và thường xuyờn được bồi dưỡng về lý luận chớnh trị và chuyờn mụn nghiệp vụ, chất lượng tay nghề cụng nhõn ngày càng cao thụng qua quy mụ sản xuất ngày càng lớn, chất lượng sản phẩm tăng và sản phẩm vật liệu nổ cụng nghiệp tiờu thụ ngày càng nhiều. - Về cơ cấu lực lượng lao động nam chiếm tỷ lệ cao hơn nhiều so với tỷ lệ lao động nữ, từ đõy ra cú thể khẳng định rằng cỏc hoạt động sản xuất kinh doanh của cụng ty phự hợp với lao động nam hơn do đặc thự ngành nghề kinh doanh hàng vật liệu nổ cụng nghiệp, cũn lao động nữ chỉ yếu là lao động giỏn tiếp hoặc làm cỏc cụng việc đơn giản như nấu ăn, tạp vụ …
2.2.1 Phõn tớch hiệu quả cỏ biệt.
2.2.1.1. Hiệu suất sử dụng tài sản doanh nghiệp.
Bảng 2.4: Hiệu suất sử dụng tài sản của doanh nghiệp
Đơn vị: triệu đồng
Chỉ tiờu Năm 2005 Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008
1. Doanh thu thuần từ hoạt
động kinh doanh 50.018.248.201 69.730.865.171 91.753.786.853 162.820.452.928 2.Doanh thu thuần từ hoạt
động kinh doanh & hoạt động khỏc
50.226.253.336 70.219.366.315 92.161.710.415 163.095.597.536 3.Tổng tài sản bỡnh quõn 20.486.658.185 28.384.572.253 30.633.281.685 29.153.043.995 4.Hiệu suất sử dụng tài sản
(4=2:3) 2,45 2,47 3,01 5,59
5. Vũng quay tổng tài sản
(5=1:3) 2,44 2,46 3,00 5,58
(Nguồn: Phũng Kế toỏn – Tài chớnh)
Dễ thấy hiệu suất sử dụng tài sản tăng dần lờn trong từng năm, tăng vượt bậc từ 2,47 năm 2006 lờn 3,01 năm 2007 và lờn tới 5,59 trong năm 2008. Điều này thể hiện một đồng đầu tư vào tài sản sẽ tạo ra 3,01đồng lợi nhuận vào năm 2007 và 5,59 vào năm 2008. Qua đú cho thấy khả năng phỏt huy hiệu quả của lượng tài sản đó được tăng lờn. Tuy nhiờn, so với vũng quay tổng tài sản thỡ
hiệu suất sử dụng tài sản khụng sai khỏc nhiều, chứng tỏ lợi nhuận từ hoạt động khỏc là khụng đỏng kể, cụng ty nờn khắc phục điểm này để tạo thờm nguồn thu, giỳp tăng thờm lợi ớch thu về.
2.2.1.2. Hiệu suất sử dụng tài sản cố định của doanh nghiệp.
Bảng 2.5: Hiệu suất sử dụng tài sản cố định của doanh nghiệp.
Đơn vị: triệu đồng
Chỉ tiờu Năm 2005 Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008
1. Doanh thu thuần từ hoạt
động kinh doanh 50.018.248.201 69.730.865.171 91.753.786.853 162.820.452.928 2. Nguyờn giỏ tài sản cố định
bỡnh quõn 9.879.254.184 13.900.954.724 14.542.266.042 17.176.449.001 3. Hiệu suất sử dụng tài sản cố
định (3=1:2) 5,06 5,02 6,31 9,48
(Nguồn: Phũng Kế toỏn – Tài chớnh)
Từ năm 2005 – 2008, cụng ty đó khụng ngừng đầu tư vào tài sản cố định. Giỏ trị tài sản cố định khụng ngừng tăng lờn và hiệu suất sủ dụng tài sản cũng tăng dần. Ngoài năm 2006, hiệu suất sử dụng tài sản cố định giảm đi do nguyờn giỏ tài sản cố định tăng lờn nhiều hơn số doanh thu thuần đạt được. Tới năm 2008, hiệu suất sử dụng tài sản cố định đạt tới 9,48 nghĩa là cứ một đơn vị tài sản cố định năm 2008 đem lại 9,48 đồng đơn vị doanh thu. Nú thể hiện khả năng quản lý và sử dụng tài sản của doanh nghiệp hợp lý và hiệu quả như thế nào.
2.2.1.3. Hiệu suất sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp.
Bảng 2.6: Hiệu suất sử dụng vốn lưu động của doanh nghiệp.
Đơn vị: triệu đồng
Chỉ tiờu Năm 2005 Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008
1.Doanh thu thuần từ hoạt
động kinh doanh 50.018.248.201 69.730.865.171 91.753.786.853 162.820.452.928 2. Vốn lưu động bỡnh quõn 14.620.293.241 20.748.837.858 23.886.980.968 21,157.694.331 3. Số vũng quay vốn lưu động (3=1:2) 3,42 3,36 3,84 7,70 4. Vũng quay vốn lưu động bỡnh quõn (4=360:3) 105,23 107,12 93,72 46,75
Từ năm 2005 -2007, vốn lưu động đó tăng lờn đỏng kể. Sự tăng lờn của lượng vốn lưu động phần lớn là do lượng tăng lờn của hàng tồn kho và lượng tiền mặt trong doanh nghiệp. Lượng tiền mặt nhiều trong doanh nghiệp đảm bảo cho doanh nghiệp trang trải cỏc hoạt động hàng ngày, nhưng nếu giữ quỏ nhiều tiền mặt sẽ khụng mang lại hết khả năng sinh lợi của đồng vốn. Sang năm 2008, doanh nghiệp đó giảm lượng tiền mặt xuống so với năm 2007, khoản phải thu cũng giảm xuống nhiều khiến cho vốn lưu động bỡnh quõn giảm đi so với năm 2007. Điều này khiến cho số vũng quay bỡnh quõn của vốn lưu động đó tăng lờn từ 3,42 vũng năm 2005 lờn 3,84 vũng năm 2007 và đặc biệt tới 7,70 vũng năm 2008; nghĩa là doanh nghiệp đó đẩy nhanh tốc độ quay vũng của vốn lưu động nhằm mang lại hiệu quả trong hoạt động kinh doanh. Từ đú, trong năm 2005 phải mất gần 106 ngày mới đạt được 1 vũng quay của vốn lưu động, đến năm 2008 con số này giảm đi hơn một nửa, cũn 46,75 vũng. Tốc độ luõn chuyển vốn lưu động càng nhanh chứng tỏ hiệu suất sử dụng vốn lưu động càng cao.
2.2.1.4. Cụng tỏc quản lý hàng tồn kho.
Bảng 2.7: Hiệu suất quản lý hàng tồn kho
Đơn vị: triệu đồng
Chỉ tiờu Năm 2005 Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008
1. Giỏ vốn hàng bỏn 43.009.674.935 64.378.752.551 83.363.968.797 131.702.904.857
2. Tồn kho bỡnh quõn 5.155.484.390 7.120.869.974 11.242.851.098 12.169.316.372
3. Vũng quay hàng tồn kho
(3=1:2) 8,34 9,04 7,41 10,82
4. Chu kỳ chuyển hoỏhàng tồn
kho (4=360:3) 43,15 39,82 48,55 33,27
(Nguồn: Phũng Kế toỏn – Tài chớnh)
Hàng tồn kho chiếm một tỷ lệ tương đối cao trong vốn lưu động, nhưng nú cú vũng quay tương đối nhanh. Cụng ty liờn tục đầy nhanh vũng quay hàng tồn kho, từ 8,34 năm 2005 lờn 10,82 năm 2008. Số ngày dự trữ hàng tồn kho
so với vũng quay vốn lưu động bỡnh quõn, điều này thể hiện cụng tỏc quản trị hàng tồn kho tương đối tốt và ngày càng được cải thiện.
2.2.1.5. Hiệu suất sử dụng lao động của doanh nghiệp.
Bảng 2.8: Hiệu suất sử dụng lao động trong doanh nghiệp
Đơn vị: triệu đồng
Chỉ tiờu Năm 2005 Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008
1.Doanh thu thuần từ hoạt động
kinh doanh 50.018.248.201 69.730.865 171 91.753.786.853 162.820.452.928 2. Tổng lợi nhuận 216.656.312 -1.813.772.165 548.530.335 5.521.262.796
3.Số lao động bỡnh quõn 126 117 136 152
4.Hiệu suất sử dụng lao động
(4=1:3) 396.970.223,8 595.990.300,6 674.660.197,4 1.071.187.190 5. Mức doanh lợi mỗi lao động
(5=2:3) 1.719.494,5 -15.502.326,2 4.033.311,3 36.324.097,3 (Nguồn: Phũng Kế toỏn – Tài chớnh)
Số lao động đó cú sự giảm sỳt trong năm 2006, tuy cú cắt giảm nhõn viờn nhưng trong năm 2006 mức doanh thu vẫn tăng lờn đỏng kể so với năm 2005. Do chịu ảnh hưởng của mụi trường khiến chi phớ tăng lờn và giảm lợi nhuận nờn năm 2006 dự hiệu suất sử dụng lao động cú tăng nhưng mức doanh lợi mỗi lao động lại õm. Tuy nhiờn, nhờ nhiều biện phỏp cải thiện và khắc phục kịp thời nờn tới năm 2007, cụng ty đó tiếp tục tuyển thờm lao động, đồng thời cú nhiều biện phỏp đẩy mạnh cụng tỏc tiờut thụ nờn đồng thời tăng nhanh về doanh thu và lợi nhuận, do vậy hiệu suất sử dụng lao động và mức doanh lợi mỗi lao động đều tăng lờn.
2.2.2. Phõn tớch hiệu quả tổng hợp.
Khả năng sinh lời là điều kiện duy trỡ sự tồn tại và phỏt triển của doanh nghiệp. Khả năng sinh lời phản ỏnh một cỏch tổng quỏt hiệu quả hoạt động kinh doanh và khả năng quản lý của doanh nghiệp. Khả năng sinh lời của doanh nghiệp được xem xột trờn những khớa cạnh khỏc nhau tuỳ theo quan điểm của người sử dụng thụng tin và thường được phõn tớch theo cỏc gúc độ: