C L+ MA D+ NDB + E
1.4 Vấn đề kế toỏn theo giỏ trị sổ sỏch của ngõn hàng
Vần đề kế toỏn theo giỏ trị số sỏch của ngõn hàng làm giảm ý nghĩa của cỏc khoản mục trong bảng CĐKT. Theo chế độ kế toỏn hiện nay thỡ tài sản và nợ trờn bảng CĐKT được ghi theo chi phớ gốc, chi phớ phỏt sinh tại thời điểm xuất hiện nghiệp vụ. Phương phỏp này cũn gọi là phương phỏp theo giỏ trị sổ sỏch (book value) với giả định giỏ trị tất cả cỏc khoản cho vay và cỏc khoản mục khỏc trong bảng cõn đối kế toỏn sẽ được giữ khụng đổi cho đến khi đỏo hạn. Phương phỏp này đó khụng phản ỏnh được tỏc động của thay đổi lói suất và rủi ro tớn dụng đối với bảng CĐKT của ngõn hàng.
Vớ dụ 2: Hạn chế của kế toỏn theo giỏ trị sổ sỏch
Nếu lói suất của trỏi phiếu Chớnh phủ mệnh giỏ 100 triệu, kỳ hạn 1 năm, đỳng bằng lói suất thị trường và bằng 10% thỡ ngõn hàng cú thể bỏn trỏi phiếu này với giỏ đỳng bằng mệnh giỏ 100 triệu. Tuy nhiờn, nếu lói suất thị trường tăng lờn 12% trong khi lói suất coupon của trỏi phiếu vẫn khụng đổi và bằng 10%, khi đú giỏ trị của trỏi phiếu này chỉ cũn 98,21 triệu để bảo đảm tỷ lệ thu nhập của trỏi phiếu khi đỏo hạn (YTM) bằng 12% Tương tự những rủi ro của người đi vay sẽ ảnh hưởng đến giỏ trị thị trường hiện hành của cỏc khoản cho vay và chứng khoỏn. Rừ ràng nếu một số khoản cho vay của ngõn hàng cú rủi ro tớn dụng tăng lờn thỡ giỏ trị thị trường của chỳng phải giảm đi và ngợc lại. Việc ghi chộp cỏc tài sản của ngõn hàng theo chi phớ gốc và việc cỏc con số này khụng thay đổi phản ỏnh tỡnh hỡnh thị trường đó kiến cho bảng CĐKT phản ỏnh khụng chõn thực về tỡnh hỡnh tài chớnh của ngõn hàng