III. PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ ĐẦU TƯ SẢN XUẤT KINH DOANH TẠI CễNG TY.
1. Dự ỏn nhà mỏy sản xuất thức ăn chăn nuụi gia sỳc
1.2. Nguồn vốn đầu tư:
+ Vốn do Cụng ty đỏp ứng: 400.000.000đ + Vốn do quỹ ngành hỗ trợ: 400.000.000đ + Vốn tớn dụng đầu tư : 7.200.000.000đ Tổng đầu tư : 14.898.620.427 Trong đú : Vốn lưu động 6.898.620.427 Vốn cố định 8.000.000.000 Gồm : + Mỏy múc thiết bị 3.100.000.000 + Thiết bị phõn tớch sản phẩm 100.000.000 + Xõy lắp 4.510.000.000 + Chi phớ khỏc và dự phũng 290.000.000 * Xỏc định vốn lưu động:
Phần xỏc định vốn lưu động cần xỏc định trờn hai nội dung xỏc định vốn lưu động chung và xỏc định vốn lưu động nguyờn vật liệu (VLĐNVL).
Như phần tớnh toỏn dự kiến năm đầu tiờn nhà mỏy đi vào hoạt động sản xuất đạt 60% cụng suất (tức là đạt 7.200 tấn = 12.000 x 60%) vậy nhu cầu vốn lưu động (VLĐ); và vốn lưu động NVL (VLĐNVL) được xỏc định như sau:
* Vốn lưu động:
VLĐ = Σ giỏ thành năm - KHCB năm vũng quay (VLĐ) năm
VLĐ = 30.186.049.143 - 1.142.857.143 = 2904 3192000 4,21 4,21 VLĐ = 6.898.620.427đ
Ghi chỳ: Vũng quay vốn lưu động (VLĐ) được xỏc định.
Vqvlđ = Σ doanh thu
VLĐbq
Vqvl =đ 30.600.000.000
29.043.192.000 : 4 Vqvlđ = 4,21 vũng/năm Vqvlđ = 4,21 vũng/năm
* Vốn nguyờn vật liệu và vũng quay vốn NVL
- Muốn xỏc định vũng quay vốn NVL trước hết xỏc định vốn NVL dự trữ bỡnh quõn (Dnvlbq) được xỏc định theo cụng thức:
Dnvlbq = 1/2 Q1 + Q2 +Q3 + 1/2 Q4 n - 1 Dnvlbq = 1800 + 1800 +1800 + 1800 2 2 4-1 Dnvlbq = 1800 tấn x 3549680đ/tấn Dnvlbq = 6.389.424.000đ
- Vũng quay vốn NVL (Vqvnvl) được xỏc định : Vqvnvl = Σ doanh thu (B)
Dnvlbq
= 30.600.000.000 = 4,78/vũng/năm 6.398.424.000
Qua tớnh toỏn trờn thỡ vốn lưu động cần thiết được xỏc định là 6.898.620.427đ ; vũng quay của vốn lưu động là 4,21 vũng/năm. Đối với vốn nguyờn vật liệu thỡ vốn nguyờn vật liệu cần thiết cho dự trữ (dự trữ bỡnh quõn) là 6.389.424.000đ và vũng quay của vốn NVL đạt tới 4,78 vũng/năm.