Hoàn thiện phân tích tình hình tài chính tại nhà máy vật liệu chịu lửa kiềm tính việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC MỞ HÀ NỘI BÙI TÂN PHÚ LUẬN VĂN THẠC SỸ CHUYÊN NGÀNH: KẾ TỐN HỒN THIỆN PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI NHÀ MÁY VẬT LIỆU CHỊU LỬA KIỀM TÍNH KỀ TOÁN VIỆT NAM BÙI TÂN PHÚ 2017 - 2019 HÀ NỘI - 2019 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC MỞ HÀ NỘI LUẬN VĂN THẠC SỸ HỒN THIỆN PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI NHÀ MÁY VẬT LIỆU CHỊU LỬA KIỀM TÍNH VIỆT NAM BÙI TÂN PHÚ CHUYÊN NGÀNH: KẾ TOÁN MÃ SỐ: 8340301 NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: GS TS NGUYỄN VĂN CÔNG HÀ NỘI - 2019 LỜI CAM ĐOAN Tôi đọc hiểu hành vi vi phạm trung thực học thuật Tôi cam kết danh dự nhân nghiên cứu này tự thực không vi phạm yêu cầu trung thực học thuật Hà Nội, ngày tháng năm 2019 Học viên cao học Bùi Tân Phú i LỜI CẢM ƠN Tôi xin trân trọng cảm ơn GS.TS Nguyễn Văn Cơng, thầy giáo tận tình hướng dẫn để tơi hồn thành Luận văn Tơi xin cảm ơn Phòng Tài – Kế tốn Ban lãnh đạo Nhà máy vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam tận tình giúp đỡ tơi trình thu thập tài liệu thực đề tài nghiên cứu để hồn thành Luận văn cách tốt Do điều kiện thời gian nghiên cứu khơng nhiều kiến thức thân hạn chế, Luận văn khơng tránh khỏi thiếu sót Vì vậy, tơi mong nhận đóng góp ý kiến thầy cô giáo người quan tâm đến đề tài để Luận văn hồn thiện Tơi xin trân trọng cảm ơn! Hà Nội, ngày tháng năm 2019 Học viên cao học Bùi Tân Phú ii MỤC LỤC Contents LỜI CAM ĐOAN i LỜI CẢM ƠN ii MỤC LỤC iii DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT vi DANH MỤC BẢNG BIỂU vii DANH MỤC HÌNH viii MỞ ĐẦU 1 Tính cấp thiết đề tài nghiên cứu Tổng quan nghiên cứu phân tích tình hình tài doanh nghiệp Mục tiêu nghiên cứu 3.1 Mục tiêu nghiên cứu tổng quát 3.2 Mục tiêu nghiên cứu cụ thể 4 Câu hỏi nghiên cứu .4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu 6.1 Phương pháp thu thập liệu 6.2 Phương pháp xử lý số liệu Kết nghiên cứu .6 Kết cấu đề tài Chương 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP .7 1.1 Tình hình tài phân tích tình hình tài 1.1.1 Tài tình hình tài 1.1.2 Phân tích tình hình tài iii 1.2 Quy trình phân tích tình hình tài 13 1.2.1 Công tác chuẩn bị 13 1.2.2 Tiến hành phân tích 14 1.2.3 Kết thúc phân tích 15 1.3 Công cụ kỹ thuật phân tích tình hình tài .15 1.3.1 So sánh 16 1.3.2 Loại trừ 18 1.3.3 Dupont 20 1.3.4 Các cơng cụ kỹ thuật phân tích khác 23 1.4 Nội dung phân tích tình hình tài 23 1.4.1 Đánh giá khái quát tình hình tài 23 1.4.2 Phân tích cấu trúc tài 26 1.4.3 Phân tích cân tài 29 1.4.4 Phân tích tình hình tốn 32 1.4.5 Phân tích khả tốn 34 1.4.6 Phân tích hiệu kinh doanh 36 1.4.7 Phân tích tình hình lưu chuyển tiền tệ 39 1.4.8 Phân tích rủi ro tài 40 KẾT LUẬN CHƯƠNG 41 Chương 2: .43 THỰC TRẠNG PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI NHÀ MÁY VẬT LIỆU CHỊU LỬA KIỀM TÍNH VIỆT NAM .43 2.1 Tổng quan Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam 43 2.1.1 Lịch sử hình thành phát triển 43 2.1.2 Đặc điểm tổ chức máy quản lý hoạt động kinh doanh 45 2.2 Thực trạng phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam 48 2.2.1 Quy trình phân tích 48 2.2.2 Cơng cụ kỹ thuật phân tích 49 iv 2.2.3 Nội dung phân tích 49 2.3 Đánh giá thực trạng phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam 60 2.3.1 Những thành tựu đạt 60 2.3.2 Những tồn tại, hạn chế 61 2.3.3 Nguyên nhân 62 KẾT LUẬN CHƯƠNG 63 Chương 3: .64 GIẢI PHÁP HỒN THIỆN PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI NHÀ MÁY VẬT LIỆU CHỊU LỬA KIỀM TÍNH VIỆT NAM 64 3.1 Mục tiêu nguyên tắc hồn thiện phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam 64 3.1.1 Mục tiêu hoàn thiện 64 3.1.2 Nguyên tắc hoàn thiện 65 3.2 Giải pháp hồn thiện phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam 66 3.2.1 Hồn thiện quy trình phân tích 66 3.2.2 Hồn thiện cơng cụ kỹ thuật phân tích 66 3.2.3 Hoàn thiện nội dung phân tích 69 3.3 Điều kiện thực giải pháp hồn thiện phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam 72 3.3.1 Về phía Nhà nước 72 3.3.2 Về phía Cơng ty chủ quản Nhà máy 73 KẾT LUẬN CHƯƠNG 74 KẾT LUẬN CHUNG 75 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO .77 v DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT BCĐKT : Bảng cân đối kế toán BCKQHĐKD : Báo cáo kết hoạt động kinh doanh BCLCTT : Báo cáo lưu chuyển tiền tệ BCTC : Báo cáo tài DN : Doanh nghiệp HĐĐT : Hoạt động đầu tư HĐKD : Hoạt động kinh doanh HĐTC : Hoạt động tài HTK : Hàng tồn kho TNDN : Thu nhập doanh nghiệp TSCĐ : Tài sản cố định TSDH : Tài sản dài hạn TSNH : Tài sản ngắn hạn VCSH : Vốn chủ sở hữu vi DANH MỤC BẢNG BIỂU Bảng 2.1: Quy mô tổng tài sản Nhà máy giai đoạn 2016 – 2018 .50 Bảng 2.2: Kết cấu tài sản nguồn vốn năm từ 2016 – 2018 52 Bảng 2.3: Bảng tính tỷ lệ vốn chiếm dụng so với vốn bị chiếm dụng ngắn hạn Nhà máy giai đoạn 2016 – 2018 .55 Bảng 2.4: Các tiêu phân tích khả tốn Nhà máy 56 Bảng 2.5: Bảng kết hoạt động sản xuất kinh doanh năm 2016 – 2017 - 2018 59 Bảng 3.1: Bảng phân tích ROA, ROE theo kỹ thuật mơ hình Dupont 68 Bảng 3.2: Bảng phân tích tình hình lưu chuyển tiền tệ giai đoạn 2017 - 2018 .70 vii DANH MỤC HÌNH Hình 2.1 Cơ cấu máy tổ chức quản lý 45 Biểu 2.1 Quy mô tổng tài sản Nhà máy giai đoạn 2016 – 2018 51 Biểu 2.2 Quy mô tổng Nguồn vốn Nhà máy giai đoạn 2016 – 2018 .53 Biểu đồ 2.3: Doanh thu – Giá vốn hàng bán – Lợi nhuận giai đoạn 2016-2018 60 viii Chương 3: GIẢI PHÁP HỒN THIỆN PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI NHÀ MÁY VẬT LIỆU CHỊU LỬA KIỀM TÍNH VIỆT NAM 3.1 Mục tiêu ngun tắc hồn thiện phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam 3.1.1 Mục tiêu hoàn thiện Thứ là, hoàn thiện nội dung phân tích tình hình tài phục vụ Nhà máy đánh giá xác tình hình tài đơn vị nhằm nhận biết điểm mạnh, điểm yếu trình hoạt động, từ có định quản lý tài thích hợp Thứ hai là, hồn thiện nội dung phân tích tình hình tài để cung cấp thơng tin thực trạng tài Nhà máy cho nhà quản trị Ban lãnh đạo Nhà máy, lãnh đạo Công ty quan chức Nhà nước Phân tích tài khơng cần thiết Nhà máy mà mối quan tâm quan quản lý Nhà nước, tồn phát triển doanh nghiệp tác động đến phát triển kinh tế xã hội đất nước Để cung cấp thơng tin xác, hữu ích giúp quan quản lý đánh giá ưu, nhược điểm hoạt động tài doanh nghiệp việc hồn thiện nội dung phân tích tài tất yếu Thứ ba là, hồn thiện nội dung phân tích tài để tăng cường sức cạnh tranh cho doanh nghiệp xác định rõ lợi cạnh tranh Tăng cường sức cạnh tranh điều kiện cần thiết để doanh nghiệp tồn phát triển Muốn vậy, doanh nghiệp khơng hiểu thân đơn vị mình, mà phải biết đứng vị trí so với doanh nghiệp ngành, lĩnh vực Do vậy, đòi hỏi doanh nghiệp cần tiến hành phân tích tài cách tồn diện, kịp thời để có thơng tin cần thiết, từ có giải pháp phù hợp để tăng sức cạnh tranh doanh nghiệp 64 3.1.2 Ngun tắc hồn thiện Một là, đảm bảo tính xác, cung cấp kịp thời, đầy đủ thơng tin kinh tế, tài cho đối tượng quan tâm Trong kinh tế thị trường sản xuất kinh doanh khơng có hiệu nhà quản trị không đưa định kịp thời hợp lý Điều đòi hỏi thơng tin kinh tế tài phải cung cấp kịp thời, đầy đủ cho nhà quản trị Hơn nữa, hoạt động đầu tư, cho vay vốn không diễn nhà đầu tư khơng có đầy đủ kịp thời thơng tin tình hình tài doanh nghiệp Mặt khác, thông tin doanh nghiệp đa dạng phức tạp, đòi hỏi phải xử lý kỹ thuật khoa học, giúp đối tượng sử dụng thơng tin có định đắn phù hợp với mục tiêu mà họ theo đuổi Phân tích tình hình tài công cụ xử lý thông tin đáp ứng yêu cầu đối tượng quan tâm Trên thực tế, Việt Nam, việc thực nguyên tắc gặp nhiều khó khăn quy định Nhà nước việc cung cấp thông tin chưa phù hợp, nữa, doanh nghiệp chưa nhận thức đầy đủ lợi ích cung cấp thơng tin bên ngồi Vì vậy, hồn thiện nội dung phân tích tình hình tài Nhà máy phải lấy việc cung cấp thông tin kịp thời, đầy đủ, xác cho đối tượng quan tâm làm mục tiêu phấn đấu Hai là, hoàn thiện nội dung phân tích tài phải phù hợp với đặc điểm hoạt động sản xuất kinh doanh Nhà máy vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam Nhà máy đơn vị hoạt động kinh tế theo chế độ phân cấp phân quyền nên việc hoàn thiện nội dung phân tích tình hình tài phù hợp với đặc điểm hoạt động sản xuất kinh doanh Nhà máy đem lại hiệu thiết thực cho công tác quản lý Nhà máy Ba là, hoàn thiện nội dung phân tích tình hình tài phải phù hợp với pháp luật, sách quản lý tài ban hành Nhà nước Việt Nam, phù hợp với xu hướng phát triển kinh tế, xã hội yêu cầu quản lý tiến trình hội nhập kinh tế giới 65 Bốn là, hoàn thiện nội dung phân tích tình hình tài phải đảm bảo tính khả thi hiệu Điều có nghĩa thực thu lợi ích cao 3.2 Giải pháp hồn thiện phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam 3.2.1 Hồn thiện quy trình phân tích Xác định mục tiêu, phạm vi phân tích rõ ràng để từ cơng tác tổng hợp số liệu, thu thập tài liệu liên quan cách đầy đủ có hệ thống, đảm bảo thơng tin xác kịp thời Lập kế hoạch phân tích phân tích có trọng tâm thơng qua hệ thống tiêu phân tích, đồng thời với nội dung phân tích cần bổ sung kỹ thuật phân tích để làm rõ tác động nhân tố đến nội dung phân tích, dự báo tình hình tài Nhà máy tương lai Quy trình phân tích tình hình tài Nhà máy thực hiên theo giai đoạn sau: - Lập kế hoạch phân tích: bao gồm xác định mục tiêu xây dựng chương trình phân tích - Tiến hành phân tích theo trình tự: thu thập, xử lý thơng tin, tính tốn tiêu phân tích, tổng hợp, nhận xét kết tính tốn Q trình thu thập thông tin phải xác định rõ đối tượng, thời gian, phạm vi cung cấp thu thập thơng tin Việc tính tốn tiêu phân tích phải cụ thể hóa bảng biểu, báo cáo cách rõ ràng Tổng hợp, rút nhận xét tiêu, kết luận đánh giá mức độ ảnh hưởng kết tính tốn tình hình tài Nhà máy - Lập báo cáo phân tích, tổ chức thơng qua kết phân tích lưu hồ sơ, chứng từ: Sau cơng tác phân tích hồn thành, cơng bố kết phân tích Qua đó, thành viên tham dự thơng qua đưa ý kiến đóng góp, rút kinh nghiệm, bàn bạc để đưa định quản lý tài thời gian tới 3.2.2 Hồn thiện cơng cụ kỹ thuật phân tích 66 Cơng cụ kỹ thuật phân tích tình hình tài chính, phận phân tích sử dụng kỹ thuật so sánh, đồng thời thể kết qua đồ thị, biểu đồ, bảng biểu minh họa Kỹ thuật so sánh sử dụng dạng so sánh số tương đối so sánh số tuyệt đối Kết so sánh minh họa qua nhiều đồ thị, biểu đồ, bảng biểu… nên kết phân tích trở nên dễ hiểu, dễ tưởng tượng, có sức thuyết phục Tuy nhiên, đặc thù hoạt động kinh doanh DN khác với nhu cầu đối tượng sử dụng thông tin không giống nhau, nên sử dụng kỹ thuật so sánh khơng đủ để đưa đánh giá mang tính chun sâu tình hình tài DN, ngăn chặn rủi ro gặp phải điều kiện kinh tế có nhiều biến động Do đó, nhà phân tích sử dụng thêm cơng cụ kỹ thuật khác như: Loại trừ, Dupont, … để kết phân tích sâu thiết thực cho người sử dụng Ở đây, Nhà máy nên sử dụng thêm kỹ thuật Dupont để phân tích tiêu ROA, ROE Mơ hình Dupont sử dụng sau: - Phân tích hiệu sử dụng tổng tài sản bình qn thơng qua mơ hình Dupont LNST LNST Doanh thu Tỷ suất sinh lợi = = x tài sản (ROA) Tổng TS BQ Doanh thu Tổng TS BQ Tỷ suất sinh lợi Số vòng quay Tỷ suất sinh lợi = x tài sản (ROA) doanh thu (ROS) tổng TSBQ (TAT) Qua phương trình ta thấy, tỷ suất sinh lợi Tổng tài sản bình quân (ROA) phụ thuộc vào hai yếu tố tỷ suất sinh lợi Doanh thu (ROS) số vòng quay tổng TS bình qn (TAT) Điều cho thấy để tăng sức sinh lời tổng tài sản bình quân, Nhà máy cần tăng sức sinh lời Doanh thu tăng số vòng quay tổng tài sản bình qn - Phân tích hiệu sử dụng VCSH thơng qua mơ hình Dupont 67 Lợi nhuận sau thuế Doanh thu Tổng TS BQ Tỷ suất sinh lợi = x x VCSH (ROE) Doanh thu Tổng TS BQ VCSH bình quân Tỷ suất sinh lợi Tỷ suất sinh lợi Số vòng quay Đòn bảy tài = x x VCSH (ROE) DTT (ROS) tổng TSBQ (TAT) bình quân (AFL) Qua công thức trên, ta thấy muốn nâng cao khả sinh lời VCSH (ROE), Nhà máy tác động vào nhân tố: Hệ số tổng TSBQ so với VCSH (AFL- đòn bảy tài chính), số vòng quay tổng TSBQ (SOA) tỷ suất sinh lợi DT (ROS) Từ đưa biện pháp nhằm nâng cao hiệu nhân tố, góp phần đẩy nhanh tỷ suất sinh lợi VCSH Bảng 3.1: Bảng phân tích ROA, ROE theo kỹ thuật mơ hình Dupont Đơn vị: Lần TT Chỉ tiêu Công thức Năm 2017 Tổng TS bình qn 10,446 VCSH bình qn Số vòng quay tổng TS DT 0,757 (TAT) Tổng TS bình quân LNST Sức sinh lợi DTT (ROS) 0,061 DT Sức sinh lợi tổng TS Số vòng quay TS x 0,046 (ROA) Sức sinh lợi DT (ROS) Đòn bảy tài x Sức sinh lợi VCSH (ROE) 0,482 Sức sinh lợi TS (ROA) Đòn bẩy tài BQ (AFL) Năm 2018 Chênh lệch 9,485 -0,961 0,764 0,007 0,016 -0,045 0,012 -0,034 0,116 -0,366 (Tác giả Phân tích theo số liệu cung cấp từ Nhà máy) Chỉ tiêu số vòng quay tổng TS (SOA) năm 2018 0,764 vòng, tăng 0,007 vòng so với năm 2017, nhiên sức sinh lợi DT năm 2018 0,016 lần giảm 0,045 lần so với năm 2017 làm cho tiêu sức sinh lợi tổng tài sản (ROA) giảm 0,034 lần Chỉ tiêu sức sinh lợi VCSH (ROE) năm 2018 0,116 giảm 0,366 so với năm 2017 Điều cho thấy hiệu sử dụng VCSH Nhà máy chưa hiệu Chỉ tiêu ROE bị ảnh hưởng hai nhân tố là: Đòn bẩy tài bình qn 68 (AFL) sức sinh lợi tổng tài sản TS (ROA) Chỉ tiêu đòn bẩy tài năm 2018 9,485 giảm 0,961 lần so với năm 2017, tiêu ROA năm 2018 giảm 0,034 lần so với năm 2017, làm cho tiêu ROE giảm 0,366 lần Như vậy, muốn tăng ROE, Nhà máy cần phải tăng sức sinh lời tổng TS biện pháp như: Tăng số vòng quay tổng TS, tăng DT thuần, giảm chi phí khơng hợp lý… 3.2.3 Hồn thiện nội dung phân tích 3.2.3.1 Phân tích tình hình lưu chuyển tiền tệ Phân tích tình hình lưu chuyển tiền tệ giúp cung cấp thông tin quan trọng việc quản lý sử dụng tiền doanh nghiệp, giúp cho đối tượng sử dụng biết dao tạo tiền từ nguồn chi tiêu tiền cho mục đích Trên sở đó, Báo cáo lưu chuyển tiền tệ giúp đối tượng sử dụng đánh giá khả trang trải công nợ, chi trả cổ tức tương lai doanh nghiệp, đồng thời đánh giá hiệu hoạt động kỳ dự báo triển vọng doanh nghiệp tương lai Vì thế, Nhà máy nên coi trọng việc phân tích tình hình lưu chuyển tiền tệ để có nhìn đắn tình hình tài Nhà máy Tiền Nhà máy tạo từ hai hoạt động hoạt động kinh doanh, hoạt động tài Dựa vào Bảng 3.2: Bảng phân tích tình hình lưu chuyển tiền tệ giai đoạn 2017 -2018, ta nhận thấy, tiền Nhà máy tạo chủ yếu từ hoạt động kinh doanh, hoạt động tài Nhà máy làm cho dòng tiền biến đổi nhiều 69 Bảng 3.2: Bảng phân tích tình hình lưu chuyển tiền tệ giai đoạn 2017 - 2018 Đơn vị tính: triệu đồng Chỉ tiêu Năm 2017 I Lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh Tiền thu từ BH, CCDV doanh thu khác Tiền chi trả cho người CCHH dịch vụ Tiền chi trả cho người lao động Tiền lãi vay trả Thuế Thu nhập doanh nghiệp nộp Tiền thu khác từ hoạt động kinh doanh Tiền chi khác từ hoạt động kinh doanh Lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh II Lưu chuyển tiền từ hoạt động đầu tư Tiền chi để MS,XD TSCĐ TSDH khác Tiền thu lãi cho vay, cổ tức lợi nhuận chia Lưu chuyển tiền từ hoạt động đầu tư III Lưu chuyển tiền từ hoạt động tài Tiền thu từ phát hành CP, nhận vốn góp CSH Tiền chi trả vốn góp cho CSH, mua lại CP Tiền thu từ vay Tiền trả nợ gốc vay Lưu chuyển tiền thuẩn từ hoạt động tài Lưu chuyển tiền kỳ Tiền tương đương tiền đầu kỳ Tiền tương đương tiền cuối kỳ Năm 2018 2018/2017 Chênh Tỷ lệ % lệch 141.939 136.145 -5.794 (39.708) (48.174) -8.466 (18.837) (18.250) +587 (66.036) (116.692) -50.656 +76,71 17.358 (46.971) -64.329 -370,60 175 +73 +71,57 +73 +71,57 102 102 175 - - 17.460 35.641 53.101 (46.796) 53.101 6.305 -64.256 +17.460 -46.796 -4,08 +21,32 -3,12 -368,02 +48,99 -88,13 (Tác giả Phân tích theo số liệu cung cấp từ Nhà máy) 70 Năm 2018, lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh giảm 64.329 triệu đồng tương đương 370,6% xuống -46.971 triệu đồng Năm 2018, giá nguyên liệu sản xuất tăng cao từ 10,5 triệu đồng/ tăng lên 32 triệu đồng/tấn Tiền thu từ bán hàng cung cấp dịch vụ mặc mặt giá trị giảm không đáng kể cụ thể giảm 5.794 triệu đồng tương ứng với 4,08% từ 141.939 triệu đồng năm 2017 giảm xuống 136.145 triệu đồng năm 2018 Để phù hợp với giá nguyên liệu đầu vào tăng cao Nhà máy tăng giá bán bình quân dòng sản phẩm từ 15 triệu đồng/tấn lên đến giá bán bình quân 28 triệu đồng/tấn Việc tăng giá bán làm giảm sản lượng tiêu thụ từ 8.500 năm 2017 xuống 6.300 năm 2018, sản lượng giảm 2.200 tương ứng với 25,88% Tiền chi trả cho người cung cấp hàng hoá dịch vụ: năm 2018 48.174 triệu so với năm 2017 39.708 triệu đồng tăng thêm 8.466 triệu đồng tương đương với 21,32%, Nhà máy đề xuất Công ty cho tìm mua nguyên liệu đầu vào thay để sản xuất thí nghiệm dẫn đến việc tiền chi trả tăng lên đáng kể Do tính chất hoạt động phân cấp, phân quyền Nhà máy nên việc mua Nguyên liệu đầu vào Nhà máy với giá trị lớn 1.300 triệu đồng Công ty thực hiện, việc chi trả khoản liên quan Nhà máy phải chuyển tiền Công ty để Công ty trả cho Nhà cung cấp Năm 2018, số tiền chuyển Công ty để thực công tác mua nguyên liệu 116.692 triệu đồng tăng thêm 50.656 tương đương với 76,71% nguyên nhân chủ yếu giá nguyên liệu sản xuất tăng 20 triệu đồng/ Do tính chất hoạt động phân cấp, phân quyền Nhà máy nên hoạt động liên quan đến hoạt động tài Nhà máy khơng phép tự chủ mà phải chịu điều tiết thông qua công ty Lưu chuyển từ hoạt động đầu tư có tiền thu lãi vay cụ thể khoản từ lãi tiền gửi ngân hàng không kỳ hạn Tiền khoản tương đương tiền Nhà máy có tác động trực tiếp đến khả toán nhanh khoản nợ Nhà máy Vì vậy, Nhà máy cần thiết phải có biện pháp để quản lý sử dụng dòng tiền hiệu nhằm gia tăng lượng tiền tương đương tiền mà không gây ứ đọng vốn Nhà máy nên trọng việc 71 phân tích tình hình lưu chuyển tiền tệ để nắm cách tổng qt rõ nét tình hình dòng tiền vào ra, nhằm giúp nhà quản trị đưa định xác, kịp thời, tránh rủi ro tiền khả toán khoản nợ, đảm bảo ổn định kinh doanh 3.2.3.2 Phân tích dấu hiệu rủi ro tài Phân tích rủi ro tài thơng qua tiêu phản ánh khả toán Dựa vào Bảng 2.4: Các tiêu phân tích khả tốn Nhà máy, ta thấy hệ số toán tổng quát Nhà máy lớn 1, chứng tỏ Nhà máy có khả tốn khoản cơng nợ Hệ số toán nợ ngắn hạn trì trạng thái lớn nhiều lần, chứng tỏ Nhà máy có đủ TSNH để tốn khoản nợ ngắn hạn Hệ số khả tốn nhanh Cơng ty giai đoạn lớn nhiều, cho thấy khả tốn Cơng ty khả quan Hệ số khả tốn Nhà máy ln đạt mức lớn năm 2016 2017, nhiên năm 2018 hệ số toán giảm xuống mức 0,47 cho thấy dấu hiệu thiếu khả tốn cho đơn hàng có thời hạn tốn ngắn Mức độ an tồn tài Nhà máy thể hai tiêu hệ số khả toán nợ ngắn hạn hệ số toán tổng quát tiêu qua năm lớn Như vậy, thông qua tiêu phản ánh khả tốn, ta thấy Nhà máy chưa có dấu hiệu xảy rủi ro tài 3.3 Điều kiện thực giải pháp hồn thiện phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam 3.3.1 Về phía Nhà nước Các sách quản lý Nhà nước ảnh hưởng lớn đến hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Vì vậy, việc Nhà nước cải tiến cơng cụ quản lý vĩ mơ có tác động lớn đến hoạt động doanh nghiệp, có hoạt động phân tích tình hình tài 72 Hồn thiện hệ thống pháp luật kinh tế điều kiện cần thiết giai đoạn kinh tế Việt Nam trình chuyển đổi, tình trạng hoạt động khung pháp luật vừa thiếu vừa không đồng diễn cách phổ biến Để hoàn thiện hệ thống pháp luật kinh tế, tạo điều kiện thuận lợi cho doanh nghiệp nói chung Nhà máy vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam nói riêng phân tích tình hình tài chính, Nhà nước cần tạo điều kiện cần thiết sau: - Nhà nước cần hồn thiện chế độ sách tài kế toán cho phù hợp với kinh tế thị trường, chuẩn mực kế toán quốc tế nhằm giúp DN nâng cao lực quản trị tài - Nhà nước cần giữ ổn định trị hồn thiện chế, hệ thống pháp luật, đặc biệt lĩnh vực kinh tế tài nhằm tạo mơi trường kinh doanh thuận lợi cho DN kinh tế, giúp DN ổn định phát triển - Nhà nước nên có sách khuyến khích DN lập BCTC để DN có nhận thức quan tâm đắn vấn đề - Nhà nước cần có quy định chặt chẽ hệ thống BCTC, cụ thể nội dung, thời hạn, hình thức, biểu mẫu BCTC, dựa nguyên tắc phù hợp với chế độ, chuẩn mực kế toán nước quốc tế, đảm bảo cung cấp đầy đủ thông tin cần thiết, giúp người sử dụng có nhìn xác hoạt động sản xuất kinh doanh DN 3.3.2 Về phía Cơng ty chủ quản Nhà máy Thứ nhất, Công ty cần cập nhật áp dụng sách chế độ mới, đồng thời phải hướng dẫn cho Nhà máy điều kiện sở vật chất kỹ thuật, nguồn nhân lực Để thơng tin tài thực hữu ích giải pháp hồn thiện phân tích tình hình tài áp dụng Nhà máy, theo tác giả, việc nhận thức vai trò tầm quan trọng thơng tin phân tích trước hết phải xuất phát từ nhà quản trị Khi cấp lãnh đạo nhận thức đắn vai trò phân tích tài định hướng tạo điều kiện để hồn thiện hệ thống phân tích Nhà 73 máy, nhân viên kế tốn nhận thức đắn vai trò việc phân tích tình hình tài chính, trách nhiệm thông tin cung cấp cho lãnh đạo việc điều hành sản xuất kinh doanh Thứ hai, tổ chức phân cơng phận phân tích tình hình tài độc lập, gắn với trách nhiệm cụ thể, có quy định rõ ràng chức nhiệm vụ cá nhân, có chương trình đào tạo nâng cao lực chuyên mơn, kỹ phân tích cho cán tiến hành phân tích tình hình tài Nhà máy Thứ ba, tăng cường áp dụng công nghệ thông tin việc thu thập xử lý thông tin kế tốn, lập phân tích BCTC để hỗ trợ cơng tác phân tích tình hình tài kịp thời xác Thứ tư, Cơng ty phải có hướng dẫn để Nhà máy tổ chức máy kế toán hoạt động tốt, cơng tác kế tốn thực có hiệu quả, hồn thành BCTC nhanh chóng, xác, đảm bảo cung cấp số liệu kịp thời phục vụ cơng tác phân tích Đồng thời phối hợp chặt chẽ phận liên quan Công ty, Nhà máy để tạo điều kiện thuận lợi cho việc thu thập, xử lý thông tin công tác phân tích tình hình tài đạt hiệu cao KẾT LUẬN CHƯƠNG Trong chương 3, Luận văn tác giả nêu rõ mục tiêu, nguyên tắc hoàn thiện nội dung phân tích tình hình tài Nhà máy vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam Trên sở với thực trạng nghiên cứu nội dung phân tích tình hình tài Nhà mày trình bày chương luận văn sở lý luận trình bày chương 1, tác giả đề xuất giải pháp nhằm hồn thiện nội dung phân tích tình hình tài Nhà máy, điều kiện để thực giải pháp Nhà nước, Công ty chủ quản cấp Nhà máy Hy vọng Nhà máy áp dụng biện pháp nhận kết phân tích tài tốt hơn, xác hơn, phục vụ cho việc quản lý, điều hành Nhà máy nhà quản lý hiệu đưa định đắn góp phần phát triển Nhà máy ngày vững mạnh 74 KẾT LUẬN CHUNG Trên sở nghiên cứu lý luận phân tích tình hình tài Nhà máy vậ liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam, Luận văn “Hồn thiện phân tích tình hình tài Nhà máy vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam” đạt kết cụ thể sau: Một là, hệ thống hóa vấn đề lý luận tổ chức, kỹ thuật nội dung công tác phân tích tình hình tài doanh nghiệp Hai là, nghiên cứu đánh giá thực trạng phân tích tình hình tài Nhà máy vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam Ba là, đưa giải pháp hồn thiện phân tích tình hình tài Nhà máy vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam Ngoài ra, luận văn tác giả điều kiện để thực giải pháp hồn thiện phân tích tình hình tài phía Nhà máy, Cơng ty chủ quản quan Nhà nước Với nội dung trình bày, luận văn đáp ứng yêu cầu, mục tiêu đặt Tuy nhiên, trình nghiên cứu, điều kiện không gian, thời gian lực thân hạn chế nên Luận văn khơng thể tránh khỏi vấn đề cần hoàn thiện Bản thân tác giả mong nhận đóng góp ý kiến thầy cơ, nhà nghiên cứu, bạn bè, đồng nghiệp để Luận văn hoàn thiện có giá trị lý luận thực tế cao Tác giả xin trân trọng cảm ơn hướng dẫn tận tình GS.TS Nguyễn Văn Cơng giúp tác giả hoàn thành Luận văn Từ kết nghiên cứu, để tạo điều kiện cho Nhà máy hoạt động kinh doanh có hiệu cao, tác giả xin đưa số khuyến nghị sau: Đối với Nhà nước, cần có văn quy phạm pháp luật hồn chình, tạo mơi trường cạnh tranh cơng bằng, lành mạnh DN nước DN nước hoạt động Việt Nam; đảm bảo vừa tăng cường công tác quản lý, vừa phù hợp thực tế, giảm bớt thủ tục hành tạo điều kiện cho lưu thơng hàng hóa giúp DN tăng nhanh vòng quay vốn, tiết kiệm chi phí nâng cao hiệu 75 kinh doanh Chính phủ phải có nhiều biện pháp ổn định kinh tế vĩ mô nhằm tạo điều kiện cho Nhà máy kinh doanh an tồn hiệu Đối với Cơng ty chủ quản, cần thực đồng giải pháp để nhanh chóng đưa hướng dẫn chế để Nhà máy khắc phục hạn chế, thiếu sót cơng tác quản lý, tốn cơng nợ khoản phải thu nhằm nâng cao khả tài chính, đẩy nhanh tốc độ luân chuyển vốn thời gian tới Nhà máy cần xây dựng kế hoạch tuyển dụng, đào tạo đội ngũ cán có trình độ lực chuyên môn đáp ứng yêu cầu phát triển Nhà máy 76 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO Trần Thị Hải Anh (2015), “Phân tích tài Công ty Cổ phần xây dựng số - Vinaconex”, Luận văn Thạc sĩ Kế toán, Trường Đại học Kinh tế - Đại học Quốc gia, Hà Nội Bộ Tài (2009), Hướng dẫn 26 chuẩn mực kế tốn Việt Nam Nxb Thống kê, Hà Nội Bộ Tài (2014), Thơng tư 200/TT-BTC Ban hành ngày 22 tháng 12 năm 2014 v/v Hướng dẫn chế độ kế toán doanh nghiệp Ngô Thế Chi, Nguyễn Trọng Cơ (2008), Giáo trình Phân tích tài doanh nghiệp, Nxb Tài chính, Hà Nội Ngơ Thế Chi, TS Trương Thị Thủy (2010), Giáo trình Kế tốn tài chính, Nxb Tài chính, Hà Nội Nguyễn Văn Cơng cộng (2009), Giáo trình Phân tích kinh doanh, Nxb Đại học kinh tế Quốc dân, Hà Nội Nguyễn Văn Công cộng (2013), Giáo trình Phân tích kinh doanh, Nxb Đại học kinh tế Quốc dân, Hà Nội Nguyễn Văn Cơng cộng (2017), Giáo trình Phân tích báo cáo tài chính, Nxb Đại học kinh tế Quốc dân, Hà Nội Lê Thị Dung (2015), “Phân tích tài Cơng ty Cổ phần Cơng nghệ Dược phẩm Việt Pháp”, Luận văn thạc sĩ, Trường Đại học Kinh tế - Đại học Quốc gia Hà Nội, 10 Nghiêm Thị Hà (2012), “Hoàn thiện hệ thống chi tiêu phân tích tài DN đóng tàu Hàng hải Việt Nam”, Đề tài nghiên cứu khoa học cấp Học viện, Học viện Tài chính, 11 Vũ Duy Hào, Trần Minh Tuấn (2016), Giáo trình tài doanh nghiệp, Nxb Đại học kinh tế Quốc dân, Hà Nội 12 Bùi Văn Lâm (2011), “Phân tích tình hình tài Công ty Cổ phần VINACONEX 25”, Luận văn thạc sĩ, Trường Đại học Đà Nẵng 13 Đặng Thị Loan (2016), Giáo trình kế tốn tài doanh nghiệp, 77 Nxb Đại học kinh tế Quốc dân, Hà Nội 14 Trần Thị Luận (2015), “Phân tích báo cáo tài Công ty Cổ phần xi măng VICEM Bút Sơn”, Luận văn thạc sĩ, Trường Đại học Kinh tế - Đại học Quốc gia Hà Nội, 15 Nguyễn Năng Phúc cộng (2013), Giáo trình Phân tích báo cáo tài chính, Nxb Đại học kinh tế Quốc dân, Hà Nội 16 Trần Thị Phương Thảo (2010), “Hồn thiện cơng tác phân tích báo cáo tài Tổng Cơng ty Xây dựng cơng trình Giao thơng 5”, Luận văn thạc sĩ quản trị kình doanh, Trường Đại học Đà Nẵng 78 ... PHÁP HOÀN THIỆN PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI NHÀ MÁY VẬT LIỆU CHỊU LỬA KIỀM TÍNH VIỆT NAM 64 3.1 Mục tiêu nguyên tắc hoàn thiện phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính. .. 2: Thực trạng phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam Chương 3: Giải pháp hồn thiện phân tích tình hình tài Nhà máy Vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam Chương 1:... trạng tình hình tài Nhà máy vật liệu chịu lửa kiềm tính Việt Nam Do đó, để hiểu rõ thực trạng phân tích tình hình tài Nhà máy, từ đưa giải pháp hồn thiện phân tích để cơng ty đánh giá xác tình hình