QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT THEO BASEL II TRONG HOẠT ĐỘNG NGÂN HÀNG VÀ TRONG HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI Ở VIỆT NAM

Trường Đại Học Kinh Tế Tp.HCM Bộ môn quản trị ngân hàng thương mại QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT THEO BASEL II TRONG HOẠT ĐỘNG NGÂN HÀNG VÀ TRONG HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI Ở VIỆT NAM NHÓM 3: Huỳnh Thu Hằng Lê Tiến Được Phạm Ngọc Hải Trần Thị Phương Thảo Trần Khoa NỘI DUNG BÀI THUYẾT TRÌNH I Cơ sở lý luận II Các nguyên tắc quản lý • • • • • Rủi ro lãi suất Các hình thức ảnh hưởng rủi ro lãi suất Mục tiêu quản lý rủi ro lãi suất Phương thức xác định rủi ro lãi suất, đo lường rủi ro lãi suất 15 nguyên tắc quản lý giám sát rủi ro lãi suất theo Basel II rủi ro lãi suất III Thực trạng giải pháp • • Thực trạng đánh giá công tác quản lý RRLS NHTM Việt Nam Giải pháp phòng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động tín dụng I Cơ sở lý luận Rủi ro lãi suất Khái niệm Rủi ro lãi suất loại rủi ro xuất có thay đổi lãi suất thị trường yếu tố có liên quan đến lãi suất dẫn đến tổn thất tài sản làm giảm thu nhập ngân hàng Rủi ro lãi suất Nguyên nhân • Hình thức nghiên cứu nhiều rủi ro lãi suất phát sinh từ chênh lệch kỳ hạn (đối với lãi suất cố định) định giá lại (đối với lãi suất thả nổi) tài sản có, tài sản nợ Ví dụ: Một ngân hàng tài trợ cho khoản vay dài hạn với lãi suất cố định tiền gửi ngắn hạn bị sụt giảm thu nhập tương lai phát sinh từ trạng thái sụt giảm giá trị lãi suất tăng Rủi ro lãi suất Nguyên nhân Ngoài ra, rủi ro lãi suất đến từ nguyên nhân sau đây: • • Do có khơng phù hợp khối lượng, thời hạn nguồn vốn huy động với việc sử dụng nguồn vốn vay; Do tỷ lệ lạm phát dự kiến không phù hợp với tỷ lệ lạm phát thực tế làm cho vốn ngân hàng khơng bảo tồn sau cho vay; Ngoài ra, lãi suất thị trường thay đổi, • ngân hàng cịn gặp rủi ro giảm giá trị tài sản Tính tuỳ chọn: phát sinh từ tuỳ chọn nhiều tài sản có, tài sản nợ Các hình thức ảnh hưởng rủi ro lãi suất Các hình thức Rủi ro giá (price risk) Phát sinh lãi suất thị trường tăng, giá thị trường trái phiếu khoản cho vay với lãi suất cố định ngân hàng năm giữ bị giảm giá Rủi ro tái đầu tư (re-investment risk) Xuất lãi suất thị trường giảm khiến ngân hàng phải chấp nhận đầu tư nguồn vốn vào tài sản với mức sinh lời thấp Các hình thức ảnh hưởng rủi ro lãi suất Ảnh hưởng  • Khía cạnh thu nhập: Thay đổi thu nhập điểm quan trọng phân tích rủi ro lãi suất thu nhập giảm hay tổn thất làm hại đến mức độ đủ vốn giảm lịng tin thị trường • Bao gồm thu nhập chi phí lãi ngồi lãi Thu nhập lãi phát sinh từ nhiều hoạt động, tốn nghĩa vụ nợ chương trình chứng khốn hố tài sản, nhạy cảm có mối quan hệ phức tạp với lãi suất thị trường • Khi lãi suất giảm, ngân hàng làm dịch vụ bị giảm thu nhập phí khoản cầm cố trả trước Các hình thức ảnh hưởng rủi ro lãi suất Ảnh hưởng  Khía cạnh giá trị kinh tế: Giá trị kinh tế công cụ đánh giá giá trị luồng tiền dự kiến, chiết khấu để phản ánh lãi suất thị trường  Phản ánh quan điểm độ nhạy Nó cung cấp nhìn tồn diện cảm giá trị ngân tiềm ảnh hưởng dài hạn hàng thay đổi lãi thay đổi lãi suất so với khía suất cạnh thu nhập Các tổn thất ngầm Những công cụ không định giá theo thị trường có tổn thất hay lợi nhuận ngầm biến động lãi suất khứ Quản lý rủi ro lãi suất Mục tiêu Bảo vệ thu nhập dự kiến mức tương đối ổn định bất chấp thay đổi lãi suất Để đạt mục tiêu này, ngân hàng phải trì tỷ lệ thu nhập lãi cận biên (NIM) cố định Hệ số chênh lệch lãi (NIM) = (Thu nhập lãi – Chi phí lãi)/ Tổng TSC sinh lời x 100% Trong dó: • • • Thu nhập lãi: lãi cho vay, dầu tu, lãi tiền gửi ngân hàng khác, lãi dầu tư chứng khoán,… Chi phí lãi: chi phí huy dộng vốn, di vay, Tổng TSC sinh lời = Tổng TSC – Tiền mặt & Tài sản cố dịnh Thực trạng công tác quản lý rủi ro lãi suất NHTM Việt Nam Chính sách lãi suất NHTM Việt Nam Lãi suất huy động: • 2009, sóng đua tăng lãi suất huy động VNĐ NHTM chưa có dấu hiệu dừng áp lực vốn để thực sách cho vay ưu đãi phủ nhu cầu đáo hạn khoản tiền gởi vào cuối năm • Đến cuối năm 2012, lãi suất huy động VND giảm mạnh 3-6%/năm (từ 14% 13% ngày 13/3, 12% ngày 11/4, 11% ngày 28/5 9% ngày 11/6) Việc thực đồng giải pháp tín dụng góp phần đạt tăng trưởng tín dụng 8,91% năm 2012 • Tính đến tháng 7/2014, lãi suất tiền gửi VND bình quân 5,53%/năm, giảm 0,6 điểm phần trăm so với tháng 12/2013 Thực trạng công tác quản lý rủi ro lãi suất NHTM Việt Nam Chính sách lãi suất NHTM Việt Nam Lãi suất cho vay • • Trong giai đoạn 2006 – 2007, lãi suất cho vay VNĐ ngắn hạn dao động khoảng 10,8% - 13,8%, trung dài hạn khoảng 12% - 15,48% Trong năm 2008, kể từ NHTM "hoạt động theo luật" với việc ấn định lãi suất cho vay tối đa 150% lãi suất (từ tháng 5/2008), lãi suất cho vay nằm khoảng 12,75% - 21% Thực trạng công tác quản lý rủi ro lãi suất NHTM Việt Nam Chính sách lãi suất NHTM Việt Nam Lãi suất cho vay • Đầu năm 2009, lãi suất thỏa thuận mở cho khoản vay tiêu dùng, phục vụ đời sống Riêng với khách hàng doanh nghiệp, chế lãi suất cho vay không vượt 150% lãi suất trì suốt nămvà nằm khoảng 10,5% - 12% • Những tháng đầu năm 2010, với chế lãi suất thỏa thuận khoản vay trung, dài hạn sau ngắn hạn VNĐ mở, ngân hàng áp dụng sách lãi suất cho vay mới, chủ yếu từ 13,5% - 16%/năm khách hàng doanh nghiệp, từ 13% - 14%/năm cho vay cá nhân tiêu dùng, hộ kinh doanh cá thể Theo Nghị 18/NQ- CP ngày 6/4/2010, Chính phủ định hướng NHTM xem xét hạ lãi suất huy động VNĐ xuống 10%/năm lãi suất cho vay VNĐ xuống 12%/năm Thực trạng công tác quản lý rủi ro lãi suất NHTM Việt Nam Chính sách lãi suất NHTM Việt Nam Lãi suất cho vay • • Đến cuối 2012, lãi suất cho vay giảm 5-9%/năm so với cuối năm 2011 và trở về mức lãi  suất của năm 2007 Tính đến tháng 7/2014, lãi  suất  cho  vay bình  qn  là  10,08%/năm, giảm 0,25  điểm phần  trăm so với tháng 12/2013 Đánh giá công tác quản lý rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh Ngân hàng thượng mại Việt Nam Thành công Tuân thủ chặt chẽ quy định lãi suất huy động, lãi suất cho vay mà NHNN gửi điện báo Mặt khác, ngân hàng trọng điều chỉnh lãi suất đầu vào, đầu cách hợp lý theo biến động thị trường Trong năm qua, ngân hàng không ngừng đầu tư trang thiết bị, phần mềm tin học đại, chuyên nghiệp phục vụ cho phòng Quản lý Nguồn vốn, phòng Quản lý rủi ro – nơi quản lý rủi ro lãi suất ngân hàng – đơn vị hỗ trợ khác Trung tâm điện tốn, phịng Kinh doanh đầu tư, phịng Quản lý & Khai thác tài sản… Công tác quản trị tài sản Có, tài sản Nợ ngân hàng không ngừng trọng Kết đa phần ngân hàng ln trì cho cấu hợp lý tài sản nhạy lãi Nợ nhạy lãi Hiện nay, việc hạch toán, quản lý rủi ro lãi suất thực theo biểu mẫu báo cáo NHNN Việt Nam ban hành với Quyết định số 16/2007/QĐ-NHNN Đánh giá công tác quản lý rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh Ngân hàng thượng mại Việt Nam 2 Hạn chế Công tác quản lý rủi ro lãi suất chưa quan tâm toàn diện, thể ở: sách quy trình hướng dẫn cụ thể quản lý rủi ro lãi suất chưa xây dựng Nhận thức rủi ro lãi suất Ngân hàng dừng lại việc nhận biết có rủi ro lãi suất thị trường thay đổi mà chưa thể đo lường, đánh giá cụ thể mức độ rủi ro hướng biến động lãi suất gây thiệt hại cho ngân hàng Biện pháp đo lường rủi ro lãi suất mà ngân hàng áp dụng thuộc nội dung mơ hình tái định giá; nhiên, việc thực chưa triệt để nên nhiều hạn chế Về phòng ngừa rủi ro lãi suất, Ngân hàng chưa có biện pháp tích cực để trì cân xứng kỳ hạn tài sản nguồn vốn Các nghiệp vụ phái sinh ngoại bảng trongphịng ngừa rủi ro lãi suất hồn tồn chưa áp dụng Giải pháp phịng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động tín dụng Đối với rủi ro lãi suất hoạt động huy động vốn • Các NHTM cần tìm kiếm nguồn vốn rẻ có mức lãi suất thấp tổ chức kinh tế, cá nhân, chương trình dự án, có chiến lược khách hàng khách hàng truyền thống, khách hàng có quan hệ tiền gửi tiền vay lớn, xác định địa bàn kinh doanh có cạnh tranh Phát triển dịch vụ tiện ích, hình thức tốn thu hút khách hàng mở tài khoản, tốn khơng dùng tiền mặt, nâng cao chất lượng hoạt động tăng cường lực cạnh tranh Giải pháp phòng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động tín dụng Đối với rủi ro lãi suất hoạt động huy động vốn • Đa dạng hình thức huy động vốn, có sách lãi suất linh hoạt, đa dạng hình thức trả lãi, có thoả thuận cụ thể trường hợp rút vốn trước hạn nhằm thu hút tối đa nguồn vốn nhàn rỗi xã hội Cơ cấu nguồn vốn theo thời hạn, loại lãi suất phải hợp lý, phù hợp với cấu đầu tư, đảm bảo khả khoản đảm bảo chi phí hợp lý tạo điều kiện để tăng cường lực tài Giải pháp phịng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động tín dụng Đối với rủi ro lãi suất hoạt động huy động vốn • Các NHTM cần đẩy mạnh hoạt động kinh doanh thị trường liên ngân hàng nhằm đảm bảo khả khoản hạn chế tình trạng ứ đọng vốn,sử dụng vốn tạm thời nhàn rỗi cách hợp lý Giải pháp phòng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động tín dụng Đối với rủi ro lãi suất hoạt động cho vay • • Các NHTM cần có quy định thoả thuận ràng buộc cụ thể chi tiết hợp đồng tín dụng áp dụng lãi suất cho vay, cam kết thời hạn nợ, kỳ hạn trả nợ, phương thức thu lãi, khoản phí rút vốn, phí trả nợ trước hạn để phòng tránh rủi ro trường hợp cụ thể Để phịng ngừa rủi ro, hài hồ lợi ích ngân hàng khách hàng lãi suất thị trường giảm, NHTM cần có ràng buộc mang tính pháp lý hợp đồng tín dụng thời hạn rút vốn, ký hợp đồng mà không rút vốn phải trả phí Giải pháp phịng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động tín dụng Đối với rủi ro lãi suất hoạt động cho vay • • • • • Lựa chọn và đào tạo các cán bộ ngân hàng có kiến thức chun sâu về quản lý rủi ro lãi suất Xây dựng hệ thống thơng tin, kế tốn thống kê vững mạnh, chun nghiệp Đảm bảo sự kiểm tra, giám sát của phịng Kiểm sốt nội bộ để tồn bộ quy trình quản lý rủi ro đạt được hiệu quả,  trung thực và hợp lý Để quản lý rủi ro có hiệu quả, các NHTM cũng cần phải nhận diện được những rủi ro nào mình phải đối mặt và  ngun nhân dẫn đến rủi ro đó Sự khơng cân xứng về kỳ hạn giữa tài sản Có và tài sản Nợ Giải pháp phịng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động tín dụng Đối với rủi ro lãi suất hoạt động cho vay • • • Áp dụng các loại lãi suất khác nhau trong q trình huy động vốn và cho vay  Ngân hàng cần thường xun rà sốt thu chi lãi và danh mục tài sản Có, tài sản Nợ của mình; tiến đến lượng hóa  rủi ro lãi suất và có biện pháp phịng ngừa kịp thời Về cơng tác dự báo rủi ro lãi suất: Các ngân hàng đã cố gắng dự báo xu hướng vận động trong tương lai của lãi  suất thị trường nhằm hạn chế rủi ro lãi suất Giải pháp phòng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động tín dụng Kiến nghị Chính phủ quan có liên quan Về chế điều hành lãi suất: • • Trần lãi suất ngắn hạn đc hủy bỏ và thực hiện các khoản vay ngắn hạn theo lãi suất  thỏa thuận Tập trung phát huy hơn nữa tính độc lập của NHNN và tăng cường vai trị điều tiết vĩ  mơ của lãi suất tái cấp vốn, lãi suất chiết khấu, lãi suất nghiệp vụ thị trường mở Giải pháp phịng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động tín dụng Kiến nghị Chính phủ quan có liên quan Về quy định NHTM công tác quản trị rủi ro lãi suất Cho đến nay, cơ sở pháp lý đối với cơng tác quản lý rủi ro lãi suất tại các NHTM cịn rất hạn chế. Biểu mẫu báo cáo do  NHNN Việt Nam ban hành cùng với Quyết định số 16/2007/QĐ-NHNN ngày 18/04/2007 có thể được xem là một trong  những văn bản pháp luật hiếm hoi hướng dẫn cách thức đo lường rủi ro lãi suất. Theo đó, NHNN u cầu các NHTM trình  bày trong báo cáo tài chính hàng năm Giải pháp phịng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động tín dụng Kiến nghị Chính phủ quan có liên quan Kiện tồn hệ thống văn pháp lý có liên quan đến việc phịng ngừa rủi ro như các  văn bản liên quan đến các cơng cụ giao dịch phái sinh như: hợp đồng lãi suất kỳ hạn, hợp  đồng hốn đổi lãi suất, … Điều này sẽ giúp cho việc hạn chế được rủi ro lãi suất thường gặp  khi giao dịch ... sở lý luận II Các nguyên tắc quản lý • • • • • Rủi ro lãi suất Các hình thức ảnh hưởng rủi ro lãi suất Mục tiêu quản lý rủi ro lãi suất Phương thức xác định rủi ro lãi suất, đo lường rủi ro lãi. .. tác quản lý rủi ro lãi suất theo Basel II Các nguyên tắc thực hành đánh giá công tác quản lý rủi ro lãi suất theo Basel II  Giám sát hội đồng quản trị ban (tổng) giám đốc rủi ro lãi suất Các. .. công tác quản lý rủi ro lãi suất theo Basel II Trụ cột II cung cấp khung giải pháp cho rủi ro mà ngân hàng đối mặt, rủi ro hệ thống, rủi ro chiến lược, rủi ro danh tiếng, rủi ro khoản rủi ro pháp