Quản trị vốn lưu động tại công ty cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp

Cơ sở lý thuyết cơ bản về quản trị vốn lưu độngtrongdoanh nghiệp 1.1 Một số khái niệm cơ bản về quản trị vốn lưu động trong doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm vốn lưu động Trong một nền kinh t

LỜI CẢM ƠN

Trước tiên em xin bày tỏ sự biết ơn chân thành đến các thầy, cô trong Trường Đại học Thương Mại nói chung và toàn thể các thầy cô trong khoa Tài chính - Ngânhàng đã giảng dạy và dìu dắt em trong suốt bốn năm học tập và rèn luyện tại trường,đồng thời tạo mọi điều kiện thuận lợi để em hoàn thành tốt khóa học của mình

Em cũng xin gửi lời cảm ơn đến côĐinh Thị Hoa giám đốc Công ty cùng Ban lãnh đạo và toàn thể cán bộ công nhân viên của Công ty cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp đã tạo điều kiện, tận tình hướng dẫn, giúp em giải đáp thắc mắc tích lũy kiến thức và kinh nghiệm thực tế trong thời gian thực tập tại Công ty

Đặc biệt em xin gửi lời cảm ơn sâu sắc đến ThS Đàm Thanh Huyền đã tận tình chỉ bảo và hướng dẫn để em có thể hoàn thành tốt khóa luận thực tập của mình Dù

đã rất nỗ lực cố gắng nhưng do thời gian thực tập là chưa đủ, đồng thời kiến thức cũng như kinh nghiệm thực tế còn hạn chế nên em vẫn khó tránh khỏi những sai sót nhất định trong quá trình làm khóa luận Vì vậy em rất mong nhận được những ý kiến đánh giá, góp ý quý báu của các thầy cô trong trường Đại học Thương Mại để

em có cơ hội củng cố lại kiến thức, kĩ năng cũng như rút ra nhiều kinh nghiệm cho bản thân và phục vụ cho quá trình công tác sau này

Một lần nữa em xin chân thành cảm ơn!

Sinh viên thực hiện

MỤC LỤC

1 Tính cấp thiết của Đề tài: 1

2 Mục tiêu nghiên cứu của Đề tài: 2

3 Đối tượng phạm vi nghiên cứu: 2

4 Phương pháp nghiên cứu: 2

5 Kết cấu khóa luận : 3

Chương 1 Cơ sở lý thuyết cơ bản về quản trị vốn lưu động trong doanh nghiệp 4

1.1 Một số khái niệm cơ bản về quản trị vốn lưu động trong doanh nghiệp 4

1.1.1 Khái niệm vốn lưu động 4

1.1.2 Khái niệm về tiền và các khoản tương đương tiền, khoản phải thu và hàng tồn kho 5

1.1.3 Khái niệm về quản trị vốn lưu động 6

1.2 Nội dung lý thuyết liên quan đến quản trị vốn lưu động trong doanh nghiệp 6

1.2.1 Đặc điểm và vai trò của vốn lưu động 6

1.2.2 Phân loại vốn lưu động 8

1.2.2.1 Phân loại theo vai trò của từng loại vốn lưu động trong quá trình sản xuất kinh doanh 8

1.2.2.2 Phân loại theo hình thái biểu hiện của vốn lưu động 8

1.2.2.3 Phân loại vốn lưu động theo nguồn hình thành 9

1.2.2.4 Phân loại theo quan hệ sở hữu về vốn 9

1.2.3 Quản trị vốn lưu động 10

1.2.3.1 Sự cần thiết của việc quản trị vốn lưu động 10

1.2.3.2 Quản trị vốn bằng tiền 11

1.2.3.3 Quản trị khoản phải thu 14

1.2.3.4 Quản trị hàng tồn kho 16

1.2.4 Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lưu động 17

1.2.4.1 Tốc độ luân chuyển Vốn Lưu động 17

1.2.4.2 Hàm lượng Vốn lưu động 17

1.2.4.3 Tỷ suất sinh lời vốn lưu động 17

1.3 Các nhân tố ảnh hưởng đến quản trị vốn lưu động 17

1.3.1 Khách quan 17

1.3.2 Chủ quan 18

Chương 2 Thực trạng công tác quản trị vốn lưu động tại Công ty cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp 20

2.1 Giới thiệu chung về Công ty cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp 20

2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển của Công ty 20

2.1.2.2 Nhiệm vụ chức năng các phòng ban 22

2.1.2.3 Đặc điểm hoạt động kinh doanh của Công ty 23

2.1.3 Kết quả hoạt động kinh doanh của Công ty giai đoạn 2012 - 2014 24

2.2 Thực trạng quản trị vốn lưu động tại Công ty thiết kế thời trang mốt đẹp 29

2.2.1 Cơ cấu vốn lưu động của Công ty và nguồn vốn kinh doanh 29

2.2.1.1 Cơ cấu vốn lưu động của Công ty 29

2.2.1.2 Nguồn vốn kinh doanh của Công ty 32

2.2.2 Thực trạng quản trị vốn lưu động tại công ty trong giai đoạn 2012 – 2014 33

2.2.2.1 Phân tích các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lưu động của công ty Cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp 33

2.2.2.2 Quản trị vốn bằng tiền 34

2.2.2.2 Quản trị khoản phải thu 39

2.2.2.3 Quản trị hàng tồn kho 40

2.3 Đánh giá hiệu quả quản trị Vốn lưu động của công ty 41

Chương 3 Giải pháp tăng cường công tác quản trị vốn lưu động tại Công ty cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp 43

3.1 Định hướng phát triển của Công ty trong thời gian tới 43

3.2 Giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động của Công ty 43

3.2.1 Giải pháp quản trị tiền mặt 44

3.2.2 Giải pháp quản trị khoản phải thu 45

3.2.3 Giải pháp quản trị hàng tồn kho 46

DANH MỤC BẢNG BIỂU

Bảng 2.1 Tình hình kết quả kinh doanh của công ty giai đoạn 2012- 2014

Bảng 2.2 Bảng cân đối kế toán rút gọn của công ty giai đoạn 2012 - 2014

Bảng 2.3Tình hình Vốn lưu động của Công ty

Bảng 2.4Tình hình nguồn vốn của Công ty

Bảng 2.5 Một chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lưu động

Bảng 2.6Tình hình vốn tiền mặt của Công ty

Bảng 2.7Tốc độ luân chuyển của khoản phải thu

Bảng 2.8 Chỉ tiêu đánh giá hiệu quả hàng tồn kho

DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT

LỜI MỞ ĐẦU

Trong nền kinh tế thị trường, bất kỳ doanh nghiệp nào muốn tiến hành hoạt độngkinh doanh và phát triển trên thị trường đòi hỏi phải có một lượng vốn lưu độngnhất định đó như là tiền đề bắt buộc cần phải có Vốn lưu động có vai trò đặc biệtquan trọng, ảnh hưởng trực tiếp đến quá trình sản xuất kinh doanh cũng như hiệuquả kinh doanh của doanh nghiệp Trong hoạt động kinh doanh thì các doanhnghiệp đang phải đương đầu với tình hình cạnh tranh ngày càng gay gắt và khốcliệt Trong đó lĩnh vực may mặc lại càng là ngành có rất nhiều tác động và có yêucầu thay đổi cao nắm bắt xu hướng liên tục Từ khi thành lập cho đến nay Công ty

cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp cũng đã dần hòa nhập được với thị trường vàcũng đã đạt được những kết quả kinh doanh nhất định

1 Tính cấp thiết của Đề tài:

Ngày nay khi mà nền kinh tế mở cửa, ngày càng hội nhập sâu rộng với quốc tế

đã mở ra rất nhiều cơ hội cũng như thách thức đối với các doanh nghiệp Việt Nam.Một số doanh nghiệp gặp không ít khó khăn bởi trình độ quản lý chưa theo kịp với

đà của cơ chế thị trường, kèm theo đó là sự phản ứng kém linh hoạt với phươngthức và cách thức điều hành quản lý doanh nghiệp Các doanh nghiệp còn khá làlúng túng trong huy động, quản lý và sử dụng vốn Trong khi nhu cầu vốn lưu độngcho hoạt động kinh doanh, nhất là nhu cầu với vốn lưu độngcủa các doanh nghiệpcho hoạt động đầu tư sản xuất kinh doanh lại rất lớn Trong khi nhu cầu về vốn làrất lớn thì khả năng huy động, tiếp cận với vốn của các doanh nghiệp thì lại rất hạnchế Để đứng vững trong nền kinh tế thị trường đầy biến động, với sự cạnh tranhkhốc liệt của các doanh nghiệp trong và ngoài nước đòi hỏi các doanh nghiệp phảigắn với thị trường, bám sát thị trường, tự chủ trong sản xuất kinh doanh và tự chủ

về vốn đặc biệt là vốn lưu động Muốn tồn tại và đứng vững , đòi hỏi các doanhnghiệp phải chú trọng, quan tâm đến vốn để tạo lập quản lý và sử dụng vốn sao chothật hiệu quả Trong thời gian thực tập tại Công ty cổ phần thiết kế thời trang mốtđẹp trên thực tế cho thấy công tác quản trị tuy đã có sự chú trọng nhưng vẫn chưa

thực sự đáp ứng được yêu cầu đặt ra, cùng với đó là còn khá nhiều hạn chế làm ảnhhưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của Công ty.

Chính vì thế em đã lựa chọn đề tài : “Quản trị vốn lưu động tại công ty Cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp”

2 Mục tiêu nghiên cứu của Đề tài:

+ Nghiên cứu và hệ thống hóa những vấn đề cơ bản về vốn lưu động và quản trị Vốn lưu động trong doanh nghiệp

+ Phân tích thực trạng quản trị vốn lưu động tại Công ty cổ phần thiết kế thờitrangmốt đẹp giai đoạn 2012 – 2014

+ Đối với các Doanh nghiệp trong nền kinh tế thị trường ngày nay cần phải chủđộng hơn trong việc huy động, quản lý và sử dụng vốn Vì điều đó sẽ thể hiện ngayhiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Vì vậy trên cở sở phân tích thựctrạng quản trị vốn lưu động tại Công ty cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp, khẳngđịnh những mặt tích cực đã đạt được đồng thời chỉ ra những mặt hạn chế cần đượckhắc phục, từ đó đưa ra những biện pháp hợp lý nhằm hoàn thiện công tác quản trịvốn lưu động tại Công ty

+ Dự báo triển vọng phát triển của Công ty trong thời gian tới và đưa ra một số

đề xuất, kiến nghị để hoàn thiện công tác quản trị Vốn lưu động tại công ty Cổ phầnthiết kế thời trang mốt đẹp

3 Đối tượng phạm vi nghiên cứu:

+ Về không gian: Nghiên cứu tại công ty Cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp + Về thời gian: Các số liệu được nghiên cứu trong 3 năm là năm 2012, năm

2013 và năm 2014

+ Về nội dung:Khóa luận tập trung nghiên cứu các vấn đề lý luận cơ bản vềvốn

lưu động và đánh giá thực trạng công tác quản trị vốn lưu động tại công ty Cổ phầnthiết kế thời trang mốt đẹp, từ đó đưa ra các giải pháp nhằm hoàn thiện quản trịvốnlưu động của Công ty trong thời gian tới

4 Phương pháp nghiên cứu:

Trong quá trình nghiên cứu, hoàn thiện, khóa luận đã được sử dụng các phươngpháp sau:

+ Phương pháp phân tích, phương pháp so sánh, phương pháp thống kê, tổnghợp

5 Kết cấu khóa luận :

Ngoài phần lời cảm ơn, mục lục và lời mở đầu khóa luận gồm 3 chương:

+ Chương 1 Cơ sở lý thuyết cơ bản về quản trị vốn lưu động trong doanh nghiệp+ Chương 2Thực trạng công tác quản trị vốn lưu động tại Công ty cổ phần thiết

kế thời trang mốt đẹp

+ Chương 3 Giải pháp tăng cường quản trị vốn lưu động tại Công ty cổ phầnthiết kế thời trang mốt đẹp

Chương 1 Cơ sở lý thuyết cơ bản về quản trị vốn lưu động

trongdoanh nghiệp 1.1 Một số khái niệm cơ bản về quản trị vốn lưu động trong doanh nghiệp

1.1.1 Khái niệm vốn lưu động

Trong một nền kinh tế mỗi doanh nghiệp được coi như một tế bào của nền kinh

tế với nhiệm vụ chủ yếu là thực hiện các hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm tạo racác sản phẩm hàng hóa, dịch vụ cung cấp cho xã hội.Doanh nghiệp có thể thực hiệnmột số hoặc tất cả các công đoạn của quá trình dầu tư từ sản xuất đến tiêu thụ sảnphẩm, dịch vụ nhằm mục tiêu tối đa hóa lợi nhuận

Để tiến hành các họat động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp cần phải có tưliệu sản xuất, đối tượng lao động, tư liệu lao động và sức lao động Quá trình sảnxuất kinh doanh là quá trình kết hợp các yếu tố đó để tạo ra sản phẩm hàng hóa,dịch vụ Khác với tư liệu lao động, đối tượng lao động khi tham gia vào quá trìnhsản xuất kinh doanh luôn thay đổi hình thái vật chất ban đầu, giá trị của nó đượcdịch chuyển toàn bộ một lần vào giá trị sản phẩm được thực hiện Biểu hiện dướihình thái vật chất của đối tượng lao động gọi là tài sản lưu động, tài sản lưu độngcủa doanh nghiệp gồm tài sản lưu động sản xuất và tài sản lưu động lưu thông.Tài sản lưu động sản xuất gồm những vật dự trữ để chuẩn bị cho quá trình sảnxuất được liên tục, vật tư đang nằm trong quá trình sản xuất chế biến và những vật

tư lao động không đủ tiêu chuẩn là tài sản cố định Thuộc về tài sản lưu động sảnxuất gồm: Nguyên vật liệu chính, vật liệu phụ, nhiên liệu, phụ tùng thay thế, sảnphẩm dở dang và công cụ lao động nhỏ

Tài sản lưu động lưu thông gồm: sản phẩm hàng hóa chưa tiêu thụ, vốn bằngtiền, vốn trong thanh toán

Quá trình sản xuất của doanh nghiệp luôn gắn liền với quá trình lưu thông.Trongquá tham gia vào các hoạt động sản xuất kinh doanh tài sản lưu động sản xuất và tàisản lưu động lưu thông luôn chuyển hóa lẫn nhau, vận động không ngừng làm choquá trình sản xuất kinh doanh được liên tục trong điều kiện nền kinh tế hàng hóa –

tiền tệ Để hình thành nên tài sản lưu độngsản xuất và tài sản lưu động lưu thông,doanh nghiệp cần phải có một số vốn thích ứng để đầu tư vào các tài sản ấy, số tiềnứng trước về những tài sản ấy được gọi là vốn lưu động của doanh nghiệp.

Như vậy, vốn lưu động của các doanh nghiệp sản xuất là sự biểu hiện bằng tiềncủa tài sản lưu động sản xuất và tài sản lưu thông nhằm đảm bảo cho quá trình sảnxuất kinh doanh của doanh nghiệp

1.1.2 Khái niệm về tiền và các khoản tương đương tiền, khoản phải thu và hàng tồn kho

- Tiền và các khoản tương đương tiền

Bao gồm: tiền mặt tại quỹ, tiền gửi ngân hàng, tiền đang chuyển, tiền dưới dạngséc các loại,tiền trong thẻ tín dụng và trong tài khoản ATM Tiền là loại tài sản cótính thanh khoản cao nhất, có thể dễ dàng chuyển đổi thành các tài sản khác hoặcthanh toán các nghĩa vụ tài chính cho doanh nghiệp và là một bộ phận quan trọngcấu thành vốn bằng tiền của doanh nghiệp Bởi vậy nó cho phép doanh nghiệp thựchiện các giao dịch kinh doanh hàng ngày cũng như đáp ứng các nhu cầu về pháttriển kinh doanh trong từng giai đoạn

- Khoản phải thu

Khoản phải thu là nguồn tài sản rất quan trọng của doanh nghiệp Hoạt độngmua bán chịu giữa các bên phát sinh các khoản tín dụng thương mại Các khoảnphải thu chủ yếu bao gồm:

+ Phải thu của khách hàng: là tiền bán hàng hóa, dịch vụ chưa thu được nhưng

đã được khách hàng chấp nhận thanh toán và tính vào doanh thu bán hàng trong ký,

kể cả trường hợp cấp tín dụng thương mại ngắn và dài hạn

+ Trả trước cho người bán: Là số tiền đã trả trước cho người bán mà chưa nhậnđược sản phẩm tại thời điểm báo cáo

+ Phải thu nội bộ: Là các khoản hình thành do cấp dưới có nghĩa vụ nộp lên cấptrên hoặc cấp trên phải cấp cho cấp dưới hoặc do các đơn vị nội bộ đã chi, chi hộhoặc giữa các đơn vị các đơn vị cấp dưới với nhau về bán hàng nội bộ

- Hàng tồn kho.

Theo chuẩn mực kế toán Việt Nam số 02 hàng tồn kho là tài sản:

+ Được giữ để bán trong kỳ sản xuất, kỳ kinh doanh bình thường

+ Đang trong quá trình sản xuất kinh doanh dở dang

+ Nguyên liệu, vật liệu, công cụ dụng cụ để sử dụng trong quá trình sản xuấtkinh doanh hoặc cung cấp dịch vụ

Như vậy: Hàng tồn kho trong doanh nghiệp là một bộ phận của tài sản ngắn hạn

dự trữ cho sản xuất, lưu thông hoặc đang trong quá trình sản xuất chế tạo ở doanhnghiệp

1.1.3 Khái niệm về quản trị vốn lưu động

Quản trị vốn lưu động của doanh nghiệp có thể được định nghĩa là quản trị vềtiền mặt, các khoản phải thu, hàng tồn kho nhằm đảm bảo quá trình tái sản xuất diễn

ra thường xuyên và liên tục

Quản trị vốn lưu động là một hoạt động không thể thiếu trong hoạt động quản trịtài chính của doanh nghiệp, quản lý vốn lưu động không những đảm bảo sử dụngvốn lưu động hợp lý, tiết kiệm mà còn có ý nghĩa quan trọng trong việc giảm chiphí, đồng thời thúc đẩy tiêu thụ sản phẩm và thanh toán tiền kịp thời cho nhân viên

Do đặc điểm của vốn lưu động là luân chuyển nhanh, sử dụng linh hoạt lên gópphần quan trọng đảm bảo sản xuất ra một khối lượng Vì vây kết quả hoạt động chủyếu của doanh nghiệp tốt hay xấu một phần lớnlà do chất lượng công tác quản lývốn lưu động quyết định

1.2Nội dung lý thuyết liên quan đến quản trị vốn lưu độngtrong doanh nghiệp

1.2.1 Đặc điểm và vai trò của vốn lưu động.

Trong quá trình tham gia vào hoạt động sản xuất kinh doanh, do bị chi phối bớicác đặc điểm của tài sản lưu động nên vốn lưu động của doanh nghiệp có các đặcđiểm sau:

- Vốn lưu động trong quá trình chu chuyển thường xuyên vận động chuyển hóalần lượt qua nhiều hình thái khác nhau Đối với doanh nghiệp sản xuất, vốn lưu

động từ hình thái ban đầu là tiền được chuyển hóa sang hình thái vật tư dự trữ, sảnphẩm dở dang, thành phẩm hàng hóa khi kết thúc quá trình tiêu thụ lại trở về hìnhthái ban đầu là tiền Đối với doanh nghiệp thương mại, sự vận động của vốn lưuđộng nhanh hơn từ hình thái vốn bằng tiền sang hình thái hàng hóa và cuối cùngchuyển về hình thái tiền Quá trình hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp diễn raliên tục không ngừng nên sự tuần hoàn của vốn lưu động cũng diễn ra liên tục, lặp

đi lặp lại có tính chất chu kỳ tạo thành sự chu chuyển của vốn lưu động

Trong quá trình tham gia vào hoạt động sản xuất kinh doanh, do bị chi phối bởicác đặc điểm của tài sản lưu động nên vốn lưu động của doanh nghiệp có các đặcđiểm sau:

- Kết thúc một chu kỳ sản xuất kinh doanh, giá trị của vốn lưu động được dịchchuyển toàn bộ ngay trong một lần và được hoàn lại toàn bộ sau mỗi chu kỳ kinhdoanh

- Vốn lưu động hoàn thành một vòng tuần hoàn sau một chu kỳ kinh doanh

- Vốn lưu động theo một vòng tuần hoàn, từ hình thái này sang hình thái khácrồi trở về hình thái ban đầu với một giá trị lớn hơn giá trị ban đầu Toàn bộ giá trịcủa vốn lưu động được thu hồi sau khi kết thúc một chu kỳ kinh doanh

Vai trò của vốn lưu động:

- Để tiến hành sản xuất, ngoài TSCĐ như máy móc, nhà xưởng, thiết bị…doanhnghiệp phải bỏ ra một lượng tiền mặt nhất định để mua sắm hàng hóa, nguyên vậtliệu phục vụ cho quá trình sản xuất Như vậy vốn lưu động là điều kiện tiên quyếtcủa quá trình sản xuất kinh doanh

- Ngoài ra vốn lưu động còn đảm bảo cho quá trình tái sản xuất của doanhnghiệp được tiến hành thường xuyên liên tục Vốn lưu động là công cụ phản ánh,đánh giá quá trình mua sắm, dự trữ, sản xuất, tiêu thụ của doanh nghiệp

- Vốn lưu động còn có khả năng quyết định đến quy mô hoạt động của doanhnghiệp Vốn lưu động còn giúp cho doanh nghiệp chớp được thời cơ kinh doanh vàtạo lợi thế cạnh tranh cho doanh nghiệp

- Vốn lưu động còn là bộ phận chủ yếu cấu thành nên giá thành sản phẩm Dođặc điểm luân chuyển toàn bộ một lần vào giá trị sản phẩm của sản phẩm Do đó,vốn lưu động đóng vai trò quyết định trong việc tính giá cả của hàng hóa.

1.2.2 Phân loại vốn lưu động

Căn cứ vào yêu cầu nhất định của công tác quản lý mà ta có thể phân loại vốnlưu động theo các cách sau:

1.2.2.1 Phân loại theo vai trò của từng loại vốn lưu động trong quá trình sản xuất kinh doanh

Căn cứ trên, vốn lưu động của doanh nghiệp có thể chia thành các loại chủ yếusau:

- Vốn lưu động trong khâu dự trữ sản xuất bao gồm: Giá trị của vật tư, nhiênliệu, phụ tùng thay thế, công cụ lao động

- Vốn lưu động trong khâu sản xuất, bao gồm: giá trị của sản phẩm dở dang, bánthành phẩm, chi phí chờ kết chuyển

- Vốn lưu động trong khâu lưu thông bao gồm: giá trị của thành phẩm, vốn bằngtiền (kể cả vàng bạc, đá quý); các khoản đầu tư ngắn hạn và các khoản ký cược, kýquỹ ngắn hạn, các khoản phải thu

Cách phân loại này cho thấy vai trò và sự phân bố của từng loại vốn trong từngkhâu của quá trình kinh doanh Từ đó doanh nghiệp có thể điều chỉnh cơ cấu saocho có hiệu quả sử dụng cao nhất

1.2.2.2 Phân loại theo hình thái biểu hiện của vốn lưu động.

- Vốn bằng tiền bao gồm vốn bằng tiền (kể cả vàng bạc, đá quý ), các khoản đầu

tư ngắn hạn và khoản ký cược, ký quỹ ngắn hạn, các khoản vốn trong thanh toán

- Vốn vật tư hàng hóa, bao gồm: vật liệu, nhiên liệu, phụ tùng thay thế, công cụlao động, bao gồm giá trị của sản phẩm dở dang, bán thành phẩm, thành phẩm…Đốivới các loại vốn này cần xác định vốn dự trữ hợp lí để từ đó xác định nhu cầu vốnlưu động đảm bảo cho quá trình sản xuất và tiêu thụ liên tục

Việc phân loại vốn lưu động theo cách này tạo điều kiện thuận lợi cho việc xemxét đánh giá mức tồn kho dự trữ và khả năng thanh toán của doanh nghiệp Mặtkhác, thông qua cách phân loại này có thể tìm các biện pháp phát huy chức năng cácthành phần vốn và biết được kết cấu vốn lưu động theo hình thái biết hiện để địnhhướng điều chỉnh hợp lý có hiệu quả.

1.2.2.3 Phân loại vốn lưu động theo nguồn hình thành.

Nếu xét theo nguồn hình thành thì tài sản lưu động sẽ được tài trợ bởi các nguồnvốn sau:

- Nguồn vốn điều lệ ban đầu khi thành lập doanh nghiệp hoặc nguồn vốn điều lệđược bổ sung trong quá trình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp

- Nguồn vốn tự bổ sung từ lợi nhuận của doanh nghiệp được tái đầu tư

- Nguồn vốn liên doanh, liên kết, vốn đi vay

- Nguồn vốn huy động từ thị trường vốn hoặc bằng việc phát hành trái phiếu, cổphiếu

Cách phân loại này cho thấy cơ cấu nguồn tài trợ cho nhu cầu vốn lưu động củadoanh nghiệp Mỗi một nguồn tài trợ đều có chi phí sử dụng của nó Do đó doanhnghiệp cần xem xét cơ cấu nguồn tài trợ tối ưu để giảm chi phí sử dụng vốn

1.2.2.4 Phân loại theo quan hệ sở hữu về vốn.

- Vốn chủ sở hữu: Tùy theo loại hình doanh nghiệp thuộc các thành phần kinh tếkhác nhau mà vốn chủ sở hữu có thể bao gồm: vốn đầu tư từ ngân sách nhà nước,vốn do chủ doanh nghiệp tư nhân bỏ ra, vốn góp cổ phần trong công ty cổ phần, vốngóp từ các thành viên trong doanh nghiệp liên doanh…

- Các khoản nợ: Là các khoản nợ hình thành từ vốn vay các ngân hàng thươngmại hoặc các tổ chức tài chính khác, vốn vay thông qua phát hành trái phiếu, cáckhoản nợ khách hàng chưa thanh toán…

Cách phân loại này cho thấy kết cấu vốn lưu động của doanh nghiệp được hìnhthành bằng vốn chủ sở hữu hay từ các khoản nợ, từ đó có các quyết định trong huy

động và quản lý, sử dụng vốn lưu động hợp lý hơn, đảm bảo an ninh tài chính trong

sử dụng vốn của doanh nghiệp

1.2.3 Quản trị vốn lưu động

Quản trị vốn lưu động liên quan đến việc lập chính sách vốn lưu động và cả việcthực hiện chính sách ấy trong quá trình hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp.Đầu tiên là công tác hoạch định nhu cầu vốn lưu động, quản trị sử dụng các thànhphần vốn lưu động và sau đó là có sự đánh giá và điều chỉnh phù hợp

1.2.3.1 Sự cần thiết của việc quản trị vốn lưu động

Quản trị vốn lưu động hợp lý sẽ giúp doanh nghiệp sử dụng vốn lưu động tiếtkiệm từ đó dẫn đến tiết kiệm chi phí, thúc đẩy tiêu thụ sản phẩm và đảm bảo hoạtđộng kinh doanh và khả năng thanh toán công nợ kịp thời Cụ thể: Để có thể khaithác hiệu quả nguồn vốn bên trong và bên ngoài doanh nghiệp thì cần xác định được

số vốn lưu động cần thiết trong kỳ kinh doanh,đảm bảo cho quá trình sản xuất kinhdoanh của doanh nghiệp được tiến hành thường xuyên liên tục Có các giải phápbảo toàn và phát triển vốn cho doanh nghiệp, đảm bảo khả năng mua sắm và khảnăng thanh toán của doanh nghiệp

Mục tiêu của quản trị vốn lưu động:

+ Xác định đúng đắn tổng số và cơ cấu Vốn lưu động cần thiết để đảm bảo chohoạt động kinh doanh của doanh nghiệp được dự trữ một cách thường xuyên, liêntục không bị gián đoạn

+ Đảm bảo tính tiết kiệm về chi phí vốn, không dẫn đến tình trạng thất thoáttrong việc sử dụng, từ đó nâng cao hiệu quả sử dụng Vốn lưu động

+Nâng cao tính chủ động về mặt tài chính cho hoạt động sản xuất kinh doanhcủa doanh nghiệp

Vai trò của quản trị Vốn lưu động:

+ Quản trị Vốn lưu động đóng vai trò rất quan trọng trong việc nâng cao chấtlượng, hiệu quả của hoạt động kinh doanh trong cơ chế thị trường Hiệu quả củacông tác quản trị nói chung và công tác quản trị Vốn lưu động nói riêng được đánh

giá thông qua hiệu quả kinh tế mà cụ thể là các chỉ tiêu kinh tế Muốn nâng cao hiệuquả kinh tế của các hoạt động sản xuất kinh doanh đòi hỏi phải nâng cao chất lượnghiệu quả của công tác quản trị trong đó có quản trị Vốn lưu động Việc nâng caocông tác quản trị Vốn lưu động đóng vai trò rất quan trọng trong hoạt động kinhdoanh của doanh nghiệp Nó có ý nghĩa lớn trong việc đẩy nhanh tốc độ tăng trưởng

và phát triển doanh nghiệp, cụ thể là:

Quản trị Vốn lưu động tốt sẽ đẩy nhanh tốc độ lưu chuyển đồng vốn, điều đó cónghĩa là tốc độ lưu chuyển hàng hóa của doanh nghiệp cũng được nâng lên tươngứng Tốc độ lưu chuyển hàng hóa tăng sẽ làm cho doanh thu bán hàng tăng, do vậylợi nhuận của doanh nghiệp được nâng cao

Trong cơ chế thị trường, một thế mạnh khác của doanh nghiệp đó là tốc độ Khithị trường có biến động, bên cạnh những thách thức thường xuất hiện cơ hội Nếudoanh nghiệp có đủ các điều kiện về vốn thì doanh nghiệp sẽ nắm được cơ hội Nhưvậy việc huy động vốn đầy đủ, kịp thời sẽ giúp doanh nghiệp luôn chủ động khi thịtrường có nhiều biến động Quản trị Vốn lưu động giúp cho việc huy động và lựachọn nguồn tài trợ với chi phí thấp nhất Điều này góp phần làm tăng hiệu quả kinhdoanh của doanh nghiệp Đồng thời làm cho hoạt động kinh doanh của doanhnghiệp không bị gián đoạn

Quản trị Vốn lưu động tốt giúp cho hoạt động kinh doanh của doanh nghiệpđược sử dụng một cách hiệu quả hơn

1.2.3.2 Quản trị vốn bằng tiền

a) Sự cần thiết của quản trị vốn bằng tiền

Vốn bằng tiền của doanh nghiệp gồm tiền mặt tại quỹ, tiền đang chuyển, tiền gửingân hàng và các khoản đầu tư ngắn hạn khác có thể chuyển hóa dễ dàng Trongquá trình sản xuất kinh doanh của các doanh nghiệp luôn có nhu cầu dự trữ tiền haycác khoản tương đương tiền ở một quy mô nhất định

Bất kỳ một doanh nghiệp nào khi lưu trữ tiền mặt cũng nhằm mục đích sau:

+ Thông suốt quá trình tạo ra các giao dịch kinh doanh trong hoạt động sản xuấtkinh doanh như: mua sắm nguyên vật liệu, hàng hóa thanh toán các chi phí cần thiếtcho doanh nghiệp hoạt động…

+ Mục đích đầu cơ: Doanh nghiệp tùy thuộc vào điều kiện thị trường, khi có các

cơ hội như sự sụt giảm tức thời về nguyên vật liệu sản xuất, chiết khấu… sẽ đầu cơmua sắm nhằm gia tăng lợi nhuận choa doanh nghiệp

+ Mục đích dự phòng: Trong hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp thì việcluân chuyển tiền mặt không theo một quy luật nhất định nào, bởi vậy doanh nghiêpcần có kế hoạch và một lượng tiền mặt nhất định để đảm bảo các nhu cầu tiền mặtbất ngờ

Quản trị tiền mặt là quá trình bao gồm quản lý lưu lượng tiền mặt tại quỹ và tàikhoản thanh toán ở ngân hàng, kiểm soát chỉ tiêu, dự báo nhu cầu tiền mặt củadoanh nghiệp, bù đắp thâm hụt ngân sách, giải quyết tình trạng thừa, thiếu tiền mặttrong ngắn và dài hạn

b) Xác định mức dự trữ tiền mặt hợp lý

Mức dự trữ vốn tiền mặt hợp lý cần được xác định sao cho doanh nghiệp có thểtránh được rủi ro do không có khả năng thanh toán ngay, không làm mất khả năngmua chịu của nhà cung cấp, tận dụng các cơ hội kinh doanh có lợi nhuận cao chodoanh nghiệp

Tiền mặt dự trữ tối ưu của doanh nghiệp phải thỏa mãn được 3 nhu cầu chính:Chi cho các khoản phải trả phục vụ hoạt động sản xuất, kinh doanh hàng ngày củadoanh nghiệp như trả cho nhà cung cấp hàng hóa hoặc dịch vụ, trả cho người laođộng, trả thuế; Dự phòng cho các khoản chi ngoài kế hoạch; Dự phòng cho các cơhội phát sinh ngoài dự kiến khi thị trường có sự thay đổi đột ngột

c) Quy trình quản trị tiền mặt:

Để quản trị tốt nguồn tiền mặt, doanh nghiệp có thể sử dụng phương phápBaumol hoặc mô hình Miller Orr để xác định mức dự trữ tiền mặt hợp lý cho mìnhsao cho doanh nghiệp có thể tránh được các rủi ro do không có khả năng thanh toánngay, phải gia hạn thanh toán nên bị phạt hoặc phải trả lãi cao hơn, tận dụng các cơ

hội kinh doanh có lợi nhuận cao cho doanh nghiệp Sau khi xác định được lượngtiền dự trữ thường xuyên, doanh nghiệp nên áp dụng các chính sách và quy trình sau

để giảm thiểu rủi ro cũng như những thất thoát trong quá trình hoạt động:

+ Số lượng tiền mặt tại quỹ giới hạn ở mức thấp chỉ để đáp ứng những nhu cầuthanh toán không thể qua ngân hàng Ưu tiên lựa chọn nhà cung cấp có tài khoảnngân hàng Thanh toán qua ngân hàng có tính minh bạch cao, giảm thiểu rủi ro gianlận, đáp ứng yêu cầu pháp luật có liên quan

+ Xây dựng quy trình tiền mặt, tiền gửi ngân hàng, bao gồm danh sách các mẫubảng biểu, chứng từ có liên quan Xác định quyền và hạn mức phê duyệt của cáccấp quản lý trên cơ sởquy mô của từng doanh nghiệp Đưa ra quy tắc rõ ràng vềtrách nhiệm và quyền hạn của các bộ phận liên quan đến quá trình thanh toán để quátrình thanh toán diễn ra thuận lợi và chính xác

+ Tuân thủ nguyên tắc bất kiêm nhiệm, tách bạch vai trò của kế toán và thủ quỹ

Có tiền gửi ngân hàng, định kỳ đối chiếu số dư giữa sổ sách kế toán của doanhnghiệp với số dư của ngân hàng để phát hiện và điều chỉnh kịp thời các khoảnchênh lệch nếu có

d) Xây dựng và phát triển các mô hình dự báo tiền mặt và các biện pháp sử dụngtrọng quản trị vốn bằng tiền

Tính toán và xây dựng các bảng hoạch định ngân sách giúp cho doanh nghiệpước lượng được khoảng định mức ngân quỹ là công cụ hữu hiệu trong việc dự báothời điểm thâm hụt ngân sách để doanh nghiệp chuẩn bị nguồn bù đắp cho cáckhoản thiếu hụt này Nhà quản lý phải dự đoán các khoản nhập, xuất ngân quỹ theođặc thù về chu kỳ doanh thu theo mùa vụ theo kế hoạch phát triển của doanhnghiệp trong từng thời kỳ Ngoài ra, phương thức dự toán định kỳ chi tiết theo tuần,tháng, quý và tổng quát cho hàng năm cũng được sử dụng thường xuyên

Nguồn nhập ngân quỹ thường bao gồm các khoản thu được từ hoạt động sảnxuất- kinh doanh, tiền từ các nguồn đi vay, tăng vốn, bán tài sản…

Nguồn xuất ngân quỹ bao gồm các khoản chi cho hoạt động sản xuất – kinhdoanh, trả nợ vay, trả tiền vay, trả cổ tức, mua sắm tài sản cố định, đóng thuế và cáckhoản phải trả khác.

Dù có thể doanh nghiệp đã áp dụng các phương pháp quản trị tiền mặt một cáchhiệu quả nhưng do những lý do khách quan hoặc do đặc thù hoạt động kinh doanhmang tính mùa vụ nên doanh nghiệp sẽ dự trữ thừa hoặc thiếu tiền mặt, khi đó nhàquản lý có thể áp dụng các biện pháp sau để cải thiện tình hình:

Thứ nhất tăng tốc độ thu hồi vốn tiền mặt là biện pháp cần làm khi thiếu tiền mặttức là đẩy nhanh lượng tiền thu vào của doanh nghiệp, đẩy nhanh tiến trình thu nợ,giảm số lượng hàng tồn kho, giảm tốc độ thanh toán nợ cho các nhà cung cấp bằngcách sử dụng hối phiếu hoặc thương lượng thời gian thanh toán với nhà cung cấp,bán các tài sản thừa, không sử dụng, hoãn thời gian mua sắm tài sản cố định vàhoạch định lại các khoản đầu tư, giãn thời gian chi trả cổ tức, sử dụng dịch vụ thấuchi của ngân hàng hoặc vay ngắn hạn, sử dụng biện pháp bán hoặc thuê lại tài sản

cố định

Có nhiều cách để làm tăng tốc độ thu hồi tiền mặt:

Thứ nhất đem lại cho khách hàng những mối lợi để khuyến khích họ sớm trả nợbằng cách áp dụng chính sách chiết khấu đối với những khoản nợ được chiết khấutrước và đúng hạn

+ Đẩy nhanh việc chuẩn bị và gửi hóa đơn bằng cách vi tính hóa hóa đơn, gửikèm theo hàng, gửi fax, yêu cầu thanh toán trước, cho phép ghi nợ trước

Thứ hai, biện pháp cần làm khi doanh nghiệp thừa tiền mặt trong ngắn hạn:thanh toán các khoản thấu chi, sử dụng các khoản đầu tư qua đêm của ngân hàng, sửdụng hợp đồng tiền gửi có kỳ hạn với điều khoản rút gốc linh hoạt, đầu tư vàonhững sản phẩm tài chính có tính thanh khoản cao như trái phiếu chính phủ, đầu tưvào cổ phiếu quỹ ngắn hạn

Thứ ba, biện pháp cần làm khi thừa tiền mặt trong dài hạn: đầu tư vào các dự án

có khả năng sinh lời cao, tăng tỷ lệ cổ tức, mua lại cổ phiếu, thanh toán các khoảnvay dài hạn, mua lại công ty khác…

1.2.3.3 Quản trị khoản phải thu

Các khoản phải thu của mỗi doanh nghiệp được quản trị thông qua các chínhsách tín dụng phù hợp với đặc điểm ngành nghề, giai đoạn phát triển của doanhnghiệp đó nhằm đạt doanh thu cao nhất và tối đa hóa lợi nhuận

Trong hoạt động kinh doanh thường nảy sinh việc doanh nghiệp bán giao thànhphẩm, hàng hóa cho khách hàng và sau một thời gian nhất định mới thu tiền được.Việc này nảy sinh phải thu của khách hàng Quản trị khoản phải thu từ khách hàng

là một vấn đề quan trọng và phức tạp trong công tác quản trị Vốn lưu động củadoanh nghiệp bởi những lẽ sau:

+ Việc quản trị khoản phải thu liên quan chặt chẽ đến việc tiêu thụ sản phẩm và

từ đó tác động đến doanh thu tiêu thụ và lợi nhuận của doanh nghiệp

+ Khi doanh nghiệp tăng lượng hàng hóa bán chịu sẽ làm tăng khoản nợ phảithu, nhưng có khả năng tăng thêm được lượng hàng hóa bán ra, do đó có thể tănglợi nhuận

+ Việc quản trị khoản phải thu liên quan chặt chẽ đến việc tổ chức và bảo toànVốn lưu động của doanh nghiệp

Việc tăng nợ phải thu do tăng thêm lượng hàng hóa bán chịu sẽ kéo theo việctăng thêm một số khoản chi phí như chi phí quản lý nợ, chi phí thu hồi vốn, chi phítiền lương cho nhân viên quản lý, chi phí điện thoại, công tác phí Do đó:

+ Chính sách bán chịu mà doanh nghiệp áp dụng có vai trò quan trọng quyếtđịnh đến mức độ, chất lượng và rủi ro của doanh thu bán hàng Một doanh nghiệpkhi nới lỏng chính sách bán chịu là nhằm mục đích tăng doanh thu nhưng cũngđồng thời sẽ tăng rủi ro, tăng vốn đầu tư vào các khoản phải thu tỉ lệ chiết khấutang, thời gian bán chịu dài hơn và phương thúc thu tiền sẽ ít gắt gao hơn

+ Nhà quản trị phải thường xuyên theo dõi các khoản phải thu để xác định đúngthực trạng của các khoản phải thu, đánh giá tính hữu hiệu của các chính sách quảntrị khoản phải thu đang áp dụng thừ đó có những điều chỉnh, thay đổi kịp thời phùhợp với điều kiện doanh nghiệp

Các khoản phải thu+ Kỳ thu tiền bình quân =

Doanh thu bán chịu bình quân ngày trong kỳ

Doanh thu thuần+ Vòng quay khoản phải thu =

Các khoản phải thu+ Mô hình tuổi các khoản phải thu dựa trên “tuổi” của các khoản phải thu với

sự biến động về mặt thời gian

+ Mô hình số dư trên tài khoản phải thu để đolường phần doanh số bán chịu củamỗi tháng vẫn chưa thu được tiền tại thời điểm cuối tháng đó và tại thời điểm kếtthúc của tháng tiếp theo

1.2.3.4 Quản trị hàng tồn kho

Hầu hết các doanh nghiệp đều có hàng tồn kho bởi các công đoạn mua, sản xuất

và bán không diễn ra trong cùng một thời điểm Ngoài ra cần có hàng tồn kho đểduy trì khả năng hoạt động thông suốt của dây chuyền sản xuất và các hoạt độngphân phối sản phẩm, bởi vậy quản trị hàng tồn kho là một việc làm rất quan trọng.Hàng tồn kho có thể có rất nhiều loại như: thành phẩm tồn kho, sản phẩm dởdang, sản phẩm chưa hoàn thành, nguyên vật liệu, công cụ, dụng cụ tồn kho Để dựtrữ hàng tồn kho doanh nghiệp phải tốn kém nhiều loại chi phí liên quan như: Chiphí tồn trữ, chi phí đặt hàng, chi phí cơ hội…

Chi phí tồn trữ là những chi phí liên quan đến việc lưu trữ hàng hóa, có sự thayđổi chi phí tăng giảm theo lượng hàng tồn kho của doanh nghiệp trong các khoảngthời gian nhất định

Chi phí đặt hàng bao gồm chi phí quản lý giao dịch và vận chuyển hàng như: chiphí giấy tờ, chi phí vận chuyển, chi phí nhận hàng

Một số công cụ theo dõi đánh giá hàng tồn kho như:

Doanh thu thuần Vòng quay hàng tồn kho =

Hàng tồn kho

Số ngày luân chuyển hàng tồn kho = 360 / Vòng quay hàng tồn kho

1.2.4 Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lưu động

1.2.4.1 Tốc độ luân chuyển Vốn Lưu động

Tốc độ luân chuyển vốn lưu động có thể đo bằng hai chỉ tiêu là số vòng luânchuyển vốn lưu động và kỳ luân chuyển vốn lưu động

Số vòng luân chuyển vốn lưu động = Tổng mức luân chuyển vốn (Doanh thuthuần)/Vốn lưu động bình quân

Chỉ tiêu này cho thấy trong một kỳ kinh doanh của doanh nghiệp vốn lưu độngthực hiện được mấy vòng tuần hoàn

Kỳ luân chuyển vốn lưu động = Số ngày trong kỳ/Số vòng luân chuyển vốn lưuđộng

Kỳ luân chuyển vốn lưu động càng ngắn cho thấy khả năng sử dụng vốn lưuđộng càng tốt và ngược lại

1.2.4.2 Hàm lượng Vốn lưu động

Hàm lượng vốn lưu động = Vốn lưu động bình quân/Doanh thu

Là chỉ tiêu phản ánh mức đảm nhận về vốn lưu động trên doanh thu Chỉ tiêunảy phản ánh mức vốn lưu động cần thiết sử dụng để tạo ra một đồng doanh thu.Chỉ tiêu này càng nhỏ thì hiệu quả sử dụng vốn lưu động càng cao

1.2.4.3Tỷ suất sinh lời vốn lưu động

Tỷ suất sinh lời vốn lưu động = LNST /Vốn lưu động bình quân x100%

Trong kì kinh doanh, bình quân cứ 100 đồng Vốn lưu động đưa vào sản xuấtkinh doanh thu được bao nhiêu đồng LNST

1.3Các nhân tố ảnh hưởng đến quản trị vốn lưu động

1.3.1 Khách quan

+ Chính sách kinh tế của Đảng và Nhà nước: Các chính sách vĩ mô của nhà

động của doanh nghiệp Chẳng hạn như các chính sách thuế, chính sách về lãisuất… Phương hướng định hướng phát triển của các ngành kinh tế khác nhau đềuảnh hưởng đến công tác quản lý cũng như hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp.+ Tác động của thị trường: kinh tế thị trường là xu hướng phát triển chung của

xã hội tuy nhiên trong nó luôn tồn tại những mặt trái Giá cả của các đồng tiền bịmất giá, lạm phát thường xuyên xảy ra như vậy vốn của doanh nghiệp cũng sẽ bịmất dần Nền kinh tế thị trường là nền kinh tế có mức độ cạnh tranh khốc liệt, hiệuquả tiêu thụ sản phẩm có tác động rất lớn đến công tác quản trị vốn lưu động củaCông ty Thị trường ổn định và phát triển sẽ là tác nhân tích cực đến hiệu quả sửdụng vốn của doanh nghiệp

+ Sự phát triển của thị trường vốn; Trước đây các doanh nghiệp thường chỉ cóthể huy động vốn từ ngân hàng hoặc các tổ chức tài chính thì hiện nay khi mà nềnkinh tế ngày càng phát triển, thị trường chứng khoán ngày càng ổn định và hoànthiện thì việc huy động vốn sẽ ngày càng trở nên dễ dàng hơn Tuy nhiên các doanhnghiệp muốn vay vốn trên thị trường vốn thì đòi hỏi không ngừng nâng cao côngtác quản trị Vốn lưu động Và như thế vô hình chung thị trường vốn đã thúc đẩydoanh nghiệp nâng cao công tác quản trị Vốn lưu đông

+ Tác động của tiến bộ khoa học kỹ thuật: Việc áp dụng công nghệ khoa họctiến bộ vào công tác quản trị vốn lưu động sẽ làm tăng hiệu quả trong hoạt độngnày Giúp công tác quản trị được chính xác nhanh chóng đem lại hiệu quả tối ưu

1.3.2 Chủ quan

+ Tác động của chu kỳ sản xuất kinh doanh: Đây là yếu tố quan trọng ảnh hưởngtrực tiếp đến công tác quản trị vốn lưu động của doanh nghiệp Nếu chu kỳ ngắndoanh nghiệp sẽ thu hồi vốn nhanh, việc tái tạo và mở rộng hoạt động kinh doanhcủa doanh nghiệp sẽ thuận lợi Ngược lại nếu chu kỳ sản xuất kinh doanh dài thìdoanh nghiệp sẽ phải chịu những rủi ro từ việc bị ứ đọng vốn, lãi phải trả từ cáckhoản vay…

+ Trình độ, năng lực của đội ngũ công nhân viên: Yếu tố con người là yếu tốquyết định nhất trong việc đảm bảo hiệu quả công tác quản trị vốn lưu động của

doanh nghiệp Cán bộ quản lý có năng lực tốt sẽ đảm bảo năng lực thực hiện nhiệm

vụ đầy đủ, có kế hoạch và phương thức thực hiện kế hoạch tối ưu Công nhân viên

có trình độ kỹ thuật cao có khả năng tiếp thu công nghệ mới, phát huy tính sáng tạotrong công việc, triển khai thực hiện tốt kế hoạch của các cấp quản lý Như vậy sẽđảm bảo hiệu quả tốt nhất cho công tác quản trị vốn lưu động

+ Việc xác định nhu cầu vốn: nhu cầu về vốn của Doanh nghiệp tại bất kỳ thờiđiểm nào cũng hết sức quan trọng cần thiết Việc xác định chính xác nhu cầu vốncủa Công ty sẽ đảm bảo hoạt động sản xuất kinh doanh ảnh hưởng trực tiếp đếnhiệu quả sử dụng vốn lưu động của Doanh nghiệp Nếu làm tốt sẽ đảm bảo cho hiệuquả công tác quản trị vốn lưu động của Công ty

+ Việc xác định cơ cấu vốn: Tỷ trọng của các khoản đầu tư hợp lý và sử dụng cóích mới đảm bảo cơ cấu vốn tối ưu Phải đảm bảo cân đối giữa vốn cố định với vốnlưu động trong doanh nghiệp, đảm bảo tỷ lệ thích hợp giữa cá khoản mục trong vốnlưu động… Như vậy mới phát huy được hiệu quả tối đa trong công tác quản trị vốnlưu động tại Công ty

Chương 2 Thực trạng công tác quảntrị vốn lưu động tại Công ty cổ

phần thiết kế thời trang mốt đẹp

2.1 Giới thiệu chung về Công ty cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp

Tên công ty: CÔNG TY CỔ PHẦN THIẾT KẾ THỜI TRANG MỐT ĐẸPĐịa chỉ: Lô 14 khu phát triển đô thị 4A, tổ dân phố 7, Phường La Khê, Quận HàĐông, Thành phố Hà Nội, Việt Nam

Giám đốc: ĐINH THỊ HOA

Loại hình doanh nghiệp: Công ty Cổ phần

Mã số thuế: 0105182163

Website: bellamoda.com.vn

Email: bellamodafashion@gmail.com.vn

Điện thoại: 0433571332

2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển của Công ty

Công ty cổ phần Thiết kế thời trang mốt đẹp được thành lập ngày 09 tháng 03năm 2011 Công ty có 4 cổ đông sáng lập với vốn điều lệ 5 tỷ đồng có tài khoản

mở tại VP bank, được sử dụng con dấu riêng theo quy định hiện hành của nhà nước.Khi mới thành lập công ty chỉ có 32 nhân viên với một văn phòng làm việcchính và một khu vực xưởng sản xuất.Công ty cổ phần Thiết kế thời trang mốt đẹpchuyên về các sản phẩm thời trang công sở, dạ hội và thường ngày với các dòng sảnphẩm rất cá tính, thanh lịch mà vẫn có nét gợi cảm.Sản phẩm của công ty được bánqua hệ thống các showroom trên cả nước Các cửa hàng đại lý của công ty tại HòaBình, Hà Nam, Điện Biên Phủ, Sơn La, Yên Bái, Thanh Hóa, Bắc Ninh, Bắc Giang,Nam Định luôn sẵn sàng cung cấp và hỗ trợ trực tiếp các sản phẩm chính hãng vớigiá cả và chất lượng tốt đến tay khách hàng Tại Hà Nội công ty còn có thêm 3 cửahàng tại Đống Đa, Hà Đông, Thanh Oai là những nơi trưng bày các sản phẩm thờitrang mới nhất và rất nhiều các sản phẩm mẫu mã đa dạng mà khách hàng có thểđến xem trực tiếp Với những khách hàng không có điều kiện đến tận nơi thì có thể

truy cập lên trang web của công ty: bellamoda.com.vn Trên đó đã có đầy đủ cácthông tin cần thiết về sản phẩm như: chất liệu, tên nhà thiết kế, nơi sản xuất, size,giá cả hay thông tin khuyến mãi… Ngoài ra khách hàng còn có thể đăng ký thànhviên để nhận thông tin về sản phẩm mới, khuyến mãi hoặc đóng góp ý kiến trênwebsite Khi cần tư vấn cụ thể hơn từ xa khách hàng còn có thể liên hệ với các tưvấn viên qua điện thoại yahoo hay skype để nhận được những lới khuyên hữu íchgiúp khách hàng trở lên đẹp nhất khi mặc sản phẩm của công ty

Là một doanh nghiệp trẻ nhưng rất năng động trên thương trường công ty đangtừng bước phát triển và tìm chỗ đứng trong thị trường kinh doanh Việt Nam.Ngay

từ khi mới thành lập công ty đã xác định thị trường mục tiêu là nữ giới trong độ tuổi

từ 18 đến 45, bởi đây là lứa tuổi luôn quan tâm đến các sản phẩm thời trang công

sở, thường ngày hay thời trang dạ hội Họ có nhiều nhu cầu về ăn mặc, làm đẹpcũng như do yêu cầu của công việc, và họ cũng là đối tượng mua sắm nhiều nhấttrong gia đình Tuy chỉ mới thành lập từ năm 2011 trải qua hơn 3 năm với biết baokhó khăn thách thức của những biến động kinh tế, nhưng công ty vẫn tổ chức kinhdoanh có hiệu quả, đảm bảo vốn kinh doanh, việc làm cho người lao động và nângcao thu nhập cho họ, góp phần vào sự phát triển của nền kinh tế nước ta

2.1.2 Cơ cấu tổ chức và nhiệm vụ các phòng ban trong Công ty

2.1.2.1 Sơ đồ tổ chức bộ máy quản lý của công ty cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp

(Nguồn: Phòng hành chính) 2.1.2.2 Nhiệm vụ chức năng các phòng ban

Ban giám đốc: Gồm có giám đốc và giám đốc điều hành

 Giám đốc: Đinh Thị Hoa là người đại diện toàn quyền của Công ty trong mọi

lĩnh vực hoạt động sản xuất kinh doanh và đồng thời chịu trách nhiệm trước Nhà

nước và cán bộ công nhân viên về kết quả sản xuất kinh doanh của Công ty Giám

đốc có quyền quyết định mọi vấn đề, xác định chiến lược kinh doanh, kế hoạch dài

hạn, điều hành mọi hoạt động của Công ty theo đúng chế độ chính sách của Nhà

nước và Nghị quyết của Đại hội công nhân viên chức

hành động của công ty, chịu trách nhiệm về các quyết định trong hoạt động điều

hành công ty Là người chỉ đạo và trực tiếp cùng nhân viên thực hiện các kế hoạch

hành động tập trung vào các cơ hội trên thị trường

Phòng hành chính: Gồm các bộ phận

 Bộ phận nhân sự: Có nhiệm vụ quản lý về mặt nhân sự, các vấn đề về chính

sách, chế độ với người lao động, đào tạo phát triển nguồn nhân lực, thi đua khen

thưởng, thanh toán trả lương, BHXH đến từng cán bộ công nhân viên chức trong

Công ty

Giám đốc

Giám đốc điềuhànhHội đồng quản trị

Phòng

hành

chính

Phòngkỹthuật

Phòngsảnxuất

Phòng

kế toán

 Bộ phận hành chính: Phụ trách các công việc phục vụ đời sống cho cán bộ

công nhân viên Công ty, giải quyết các thủ tục hành chính, an toàn bảo hộ laođộng Theo dõi công tác vệ sinh ở Công ty, quản lý việc sử dụng nhà ở tập thểCông ty, khánh tiết, hội nghị

 Bộ phận bảo vệ: Có nhiệm vụ bảo vệ trật tự, an toàn về tài sản, duy trì nội

quy, quy chế Công ty

Phòng kỹ thuật: Có nhiệm vụ quản lý quy trình sản xuất, nguyên vật liệu đầu

vào và kiểm tra chất lượng đầu ra Nghiên cứu thiết kế các mẫu mã mới để đưa vàosản xuất kiểm tra việc thực hiện sản xuất các sản phẩm mới và khả năng phát triểncủa nó

Phòng sản xuất: Thực hiện hoạt động sản xuất theo quy trình sản xuất của công

ty Các nguyên vật liệu sẽ được xử lý pha cắt thành các bán thành phẩm Các bánthành phẩm này sau đó được sản xuất trên dây chuyền của công ty để trở thành sảnphẩm hoàn chỉnh

Phòng kế toán: Có nhiệm vụ quản lý tài sản của Công ty, hạch toán các nghiệp

vụ kinh tế phát sinh, phản ánh tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty,phân tích hoạt động kinh doanh, giám sát, kiểm tra việc sử dụng các loại vật tư, tìnhhình sử dụng vốn tài sản quản lý sử dụng vốn kinh doanh có hiệu quả, cung cấpthông tin, định kỳ thực hiện các quy định về báo cáo với Nhà nước

2.1.2.3 Đặc điểm hoạt động kinh doanh của Công ty

Với hoạt động chủ yếu là về các mặt may mặc phục vụ nhu cầu cho nữ giới công

ty đang ngày càng hoàn thiện và đi sâu đầu tư trong lĩnh vực này

Ngành nghề chủ yếu của Công ty cổ phần thiết kế thời trang mốt đẹp là:

 Sản xuất kinh doanh các mặt hàng may mặc phục vụ nhu cầu tiêu dùng cho