Rủi ro hối đoái và quản lý rủi ro tỷ giá trong NHTM

L/O/G/O Rủi ro hối đoái và quản lý rủi ro tỷ giá trong NHTM Nhóm 2 Danh sách thành viên nhóm 2 1 Vi Thùy Dung 6 Bùi Thị Thúy Ngân 11 Vũ Thị Thủy 2 Nguyễn Thùy Dương 7 Dương Thị Kim Ngân 12 Hoàng Thị Huyền Trang 3 Lê Việt Hằng 8 Trần Thọ Sĩ 13 Hoàng Cẩm Vân 4 Nguyễn Thị Hiền 9 Cao Thị Thùy 14 Nguyễn Thị Yến 5 Nguyễn Thị Lệ 10 Bùi Thu Thủy 15 Vi Thuận Yến Nội Dung I. Giao Dịch Hối Đoái II. Trạng thái hối đoái ròng III. Hoạt động của NH trên thị trương hối đoái IV. Quản lý rủi ro tỷ giá trong ngân hàng V. Ví dụ về giao dịch hoán đổi tiền tệ Gồm 5 Phần I. Giao Dịch Hối Đoái  1.1. Khái Niệm: • Giao dịch hối đoái là giao dịch mua bán ngoại tệ. • Thị trường ngoại hối hay thị trường hối đoái ngoại tệ là thị trường tiền tệ quốc tế diễn ra các hoạt động giao dịch các ngoại tệ và các phương tiện thanh toán có giá trị như ngoại tệ. I. Giao Dịch Hối Đoái  1.2. Đặc điểm của thị trường ngoại hối: • Hoạt động liên tục suốt ngày đêm. • Thị trường ngoại hối mang tính chất quốc tế. • Tỷ giá hối đoái được xác định trên cơ sở cung - cầu ngoại tệ. • Đồng Đô la Mỹ được coi là đồng tiền phương tiện. I. Giao Dịch Hối Đoái  1.3. Các chức năng cơ bản của thị trường ngoại hối • Đáp ứng nhu cầu mua bán ,trao đổi ngoại tệ • Công cụ để ngân hàng trung ương có thể thực hiện chính sách tiền tệ • Thị trường ngoại hối có chức năng tín dụng. • Cung cấp các công cụ cho các nhà kinh tế nghiên cứu để phòng ngừa rủi ro hối đoái trong trao đổi ngoại tệ. Đồng thời giúp các nhà đầu cơ nghiên cứu thu được lợi nhuận nếu họ dự đoán được tỷ giá hối đoái. I. Giao Dịch Hối Đoái  1.4. Thành phần tham gia thị trường ngoại hối. • Các ngân hàng • Các nhà môi giới • Các doanh nghiệp • Các cá nhân, các nhà kinh doanh • Các tổ chức tài chính phi ngân hàng • Các công ty đa quốc gia II. Trạng thái hối đoái ròng  2.1. Khái niệm: • Trạng thái hối đoái ròng (NEP) là sự chênh lệch giữa lượng tiền mua vào và lượng tiền bán ra của một đồng tiền hay đó chính là sự chênh lệch giữa phần TS và NV được tính bằng đồng tiền đó. NEP = Tài sản – Nguồn vốn (được tính bằng 1 đồng tiền) • Nếu NEP > 0: trạng thái hối đoái ròng dương. • Nếu NEP < 0: trạng thái hối đoái ròng âm. • Nếu NEP=0, chúng ta có trạng thái cân bằng. II. Trạng thái hối đoái ròng 2.2. Trạng thái hối đoái ròng dương: Giả định: sử dụng hai loại tiền tệ là USD và JPY. Chúng ta có thể thấy rằng tài sản định danh bằng đôla Mỹ nhiều hơn nguồn vốn định danh bằng đôla Mỹ, xuất hiên trạng thái hối đoái ròng dương của Đôla. Trong trường hợp này, chúng ta đã mua vượt quá mức đối với đôla.  có hiện tượng mua vượt quá mức trên thị trường tiền tệ khi tài sản vượt nguồn vốn II. Trạng thái hối đoái ròng  2.3. Trạng thái hối đoái ròng âm: Là trạng thái bán vượt quá mức. Chúng ta có hiện tượng bán vượt quá mức trên thị trường tiền tệ khi tài sản ít hơn nguồn vốn. Ta có thể thấy có nhiều nguồn vốn định giá bằng Yên Nhật hơn tài sản, theo đó chúng ta có 1 trạng thái hối đoái âm của đồng Yên. TS định danh bằng USD được bù đắp bằng khoản nợ định danh bằng JPY. Từ đó tổng tài sản và nguồn vốn cân bằng, chúng ta không thể giữa trạng thái hối đoái ròng dương của đồng tiền này nếu không giữa trạng thái ròng âm của đồng tiền khác. [...]... doanh vàng tiêu chuẩn quốc tế IV QUẢN LÝ RỦI RO TỶ GIÁ TRONG NGÂN HÀNG 1 Sự thay đổi giá trị đồng tiền 2 Đánh giá mức độ rủi ro tỷ giá 3 Các biện pháp quản lý rủi ro tỷ giá Sự thay đổi giá trị đồng tiền  Cung ngoại tệ > Cầu ngoại tệ  Tỷ giá tăng  Cung ngoại tệ < Cầu ngoại tệ  Tỷ giá giảm  Cung ngoại tệ = Cầu ngoại tệ  Tỷ giá cân bằng Sự thay đổi giá trị đồng tiền Những yếu tố làm thay đổi tỷ giá: ... Báo cáo trong nội bộ ngân hàng: • Báo cáo với ngân hàng nhà nước: Bộ phận kinh doanh vàng và ngoại tệ trong NH  Kinh doanh vàng: Mua bán vàng miếng, vàng bột, huy động và cho vay bằng vàng, kinh doanh chênh lệch giá giữa thị trường vàng trong nước và quốc tế bằng công cụ kinh doanh vàng trên tài khoản  Công cụ kinh doanh vàng trên tài khoản giúp giải quyết tính thanh khoản của thị trường vàng trong. .. giá: 1 Cán cân thương mại 2 Đầu tư nước ngoài 3 Lạm phát 4 Tâm lý số đông 5 Tác động của chính phủ Đánh giá mức độ rủi ro tỷ giá Tổng quan thực trạng biến động tỷ giá trên thế giới và Việt Nam Đánh giá mức độ rủi ro tỷ giá Sự biến động tỷ giá hối đoái 2012 Tình hình kinh tế thế giới • Khủng hoảng nợ công và bất ổn chính trị còn tiếp diễn ở EU và Mỹ cộng với sự lo ngại nợ công của Nhật dãn đến việc thắt... nhiều tới biến động tỷ giá năm 2012: chỉ số lạm phát cao ( 18.3%), giá vàng liên tục biến động, thị trường bất động sản u ám Cùng với đó là những biến động của kinh tế thế giới sẽ có những tác động khó lường trước được đối với nền kinh tế trong nước Rủi ro tỷ giá năm 2012 sẽ là một điều bí ẩn khó có thể dự đoán Các biện pháp quản lí rủi ro tỉ giá  Sử dụng các giới hạn trạng thái ngoại hối giao dịch/qua... chứng khoán lên tới 7 tỉ USD, rút vốn trong năm 2012 là rất lớn Đây sẽ là những áp lực chính đối với cán cân thanh toán của Việt Nam trong năm nay Hơn nữa, Tình hình kinh tế thế giới biến động sẽ ảnh hưởng tới giá trị đồng tiền của các nước Những nhân tố trên đã gây ra sự biến động tỷ giá hối đoái tại Việt Nam Sự biến động tỷ giá hối đoái 2012 Tình hình kinh tế trong nước Sự bất ổn kinh tế vĩ mô năm...  Cân bằng trạng thái ngoại hối  Sử dụng các kỹ thuật dự đoán tỷ giá  Phân tích cung cầu ngoại tệ Các biện pháp quản lí rủi ro tỉ giá  Phân tích dựa trên cán cân thanh toán  Phân tích dựa trên ngang giá sức mua của các đồng tiền  Phân tích dựa trên danh mục đầu tư  Sử dụng công cụ phái sinh  Sử dụng công cụ VAR – giá trị chịu rủi ro Các biện pháp hạn chế rủi ro tỉ giá tại Việt Nam 1 Giải pháp... trì một tỷ lệ đặt cọc tối đa không quá 5% trị giá hợp đồng để bảo đảm việc thực hiện hợp đồng (6) Ký hợp đồng giao dịch hoán đổi với ngân hàng  5.3 Các bộ phận có liên quan đến giao dịch hoán đổi tiền tệ Trung tâm Kinh doanh ngoại tệ và Công cụ tài chính phái sinh 1 2 Phòng Định chế Tài chính 3 Phòng Xử lý giao dịch - Khối Vận hành 4 Phòng Kế toán-Khối Quản lý Tài chính 5 Khối quản lý rủi ro V Quy... NGÂN HÀNG TRÊN THỊ TRƯỜNG NGOẠI HỐI • Hoạt động giao dịch hối đoái của Ngân hàng bao gồm:  Mua, bán các loại ngoại tệ ở thị trường trong nước  Thu đổi và đặt bàn đổi ngoại tệ  Nhận tiền gửi và tiết kiệm bằng ngoại tệ của khách hàng  Cho vay các tổ chức trong nước và nước ngoài bằng ngoại tệ III HOẠT ĐỘNG CỦA NGÂN HÀNG TRÊN THỊ TRƯỜNG NGOẠI HỐI • Hoạt động giao dịch hối đoái của Ngân hàng bao gồm:... hiệu lực và ngày đáo hạn • Xác định tỷ giá hoán đổi: Một hợp đồng hoán đổi liên quan đên hai loại tỷ giá: tỷ giá giao ngay và tỷ giá có kỳ hạn V QUY TRÌNH HOÁN ĐỔI TIỀN TỆ • Quy trình thực hiện giao dịch hoán đổi tại NHTM V QUY TRÌNH HOÁN ĐỔI TIỀN TỆ  5.2 Thủ tục giao dịch: (1) Có giấy phép kinh doanh (2) Xuất trình các chứng từ chứng minh nhu cầu sử dụng ngoại tệ (3) Mở tài khoản ngoại tệ và tài khoản... đổi với thời hạn 1 tháng và trị giá 500.000 USD như sau:  Vào ngày hiệu lực: Ngân hàng mua giao ngay 500.000USD của công ty A theo tỷ giá mua VND/USD = 20.800 và nhận 500.000 USD Công ty A nhận được 10.400.000.000 VND  Ngân hàng xác định tỷ giá bán kỳ hạn (Fb) và mua kỳ hạn (Fm ) cho công ty A Tỷ giá này bằng:  Fb= Sb + = 20.810 + = 21.087  Fm= Sm + = 20.800 + = 20.982 Vào ngày đáo hạn (1 tháng . doanh vàng tiêu chuẩn quốc tế. 1 2 3 Sự thay đổi giá trị đồng tiền . Đánh giá mức độ rủi ro tỷ giá Các biện pháp quản lý rủi ro tỷ giá IV. QUẢN LÝ RỦI RO TỶ GIÁ TRONG NGÂN HÀNG Sự thay đổi giá. thay đổi giá trị đồng tiền Những yếu tố làm thay đổi tỷ giá: Đánh giá mức độ rủi ro tỷ giá Tổng quan thực trạng biến động tỷ giá trên thế giới và Việt Nam Đánh giá mức độ rủi ro tỷ giá Sự biến. L/O/G/O Rủi ro hối đoái và quản lý rủi ro tỷ giá trong NHTM Nhóm 2 Danh sách thành viên nhóm 2 1 Vi Thùy Dung 6 Bùi Thị Thúy Ngân