Nghiên cứu thực trạng quản lý rủi ro tín dụng tại Ngân hàng TMCP Á Châu ACB và đề xuất giải pháp cần thiết

Mục lục ĐẶT VẤN ĐỀ4 I.Giới thiệu chung về Ngân hàng TMCP Á Châu ACB và tình hình hoạt động trong những năm gần đây.5 1.1.Giới thiệu chung về ngân hàng TMCP Á Châu ACB.5 1.2.Hoạt động tín dụng tại ACB giai đoạn 2010 - 20145 1.2.1.Tình hình huy động vốn5 1.2.2.Tình hình sử dụng vốn7 1.3.Tình hình nợ xấu và phân loại nợ giai đoạn 2010-20148 1.3.1.Tình hình nợ xấu và phân loại nợ.8 1.3.2.Trích lập dự phòng tại ACB.9 II.Thực trạng hoạt động quản trị RRTD của ngân hàng ACB.10 2.1.Cơ cấu tổ chức quản lý rủi ro tại ngân hàng ACB10 2.1.1.Tại hội sở chính.10 2.1.2.Tại chi nhánh11 2.2.Chính sách và quy trình hoạt động quản trị RRTD12 2.2.1.Chính sách quản trị rủi ro tín dụng.12 2.2.2.Quy trình quản lý rủi ro tín dụng13 2.3.Hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ ngân hàng ACB.15 2.3.1.Hệ thống xếp hạng tín dụng khách hàng doanh nghiệp.15 2.3.2.Xếp hạng tín dụng khách hàng cá nhân18 2.4. Dấu hiệu nhận biết rủi ro tín dụng……………………………………………….........20 2.5.Đo lường rủi ro danh mục cho vay tại ngân hàng ACB.21 2.5.1.Đo lường rủi ro danh mục cho vay theo phương pháp chỉ số.21 2.5.2.Đo lường rủi ro tín dụng theo mô hình Credit Metrics29 2.6.Đánh giá quản trị rủi ro tín dụng tại ACB30 2.6.1.Những thành tựu mà ACB đạt được30 2.6.2.Những hạn chế của ACB31 III.Giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động QTRRTD tại ACB.32 3.1.Biện pháp phòng ngừa và hạn chế rủi ro tín dụng cho từng khoản vay.32 3.1.1.Cảnh báo sớm rủi ro32 3.1.2.Quy trình cho vay32 3.1.3.Xử lý nợ có vấn đề33 3.1.4.Sử dụng các công cụ bảo hiểm và bảo đảm tiền vay33 3.1.5.Thực hiện nghiêm túc việc phân loại nợ và trích lập dự phòng34 3.2.Biện pháp quản trị rủi ro đối với danh mục cho vay.35 3.2.1.Phương thức quản lý rủi ro bằng cách sử dụng thị trường bán nợ.35 3.2.2.Phương thức quản lý rủi ro bằng phái sinh tín dụng35 3.2.3.Chứng khoán hóa36 ĐẶT VẤN ĐỀ Quá trình toàn cầu hóa làm tăng thêm mức độ phụ thuộc lẫn nhau giữa các nền kinh tế trên thế giới. Trong lĩnh vực tài chính, ngân hàng cũng không ngoại lệ. Khủng hoảng tín dụng đã có những ảnh hưởng không nhỏ đến nền kinh tế. Thời gian qua, cuộc khủng hoảng tín dụng tại Mỹ là khởi nguồn cho cuộc khủng hoảng kinh tế toàn cầu. Các quốc gia phải thực hiện cải cách, xây dựng hệ thống tài chính và cơ chế phòng ngừa rủi ro tài chính quốc tế, công khai, minh bạch trong hoạt động ngân hàng để tránh những nguy cơ biến động mạnh của thị trường tài chính, hoạt động tuân thủ theo quy luật chung của thị trường. Trong kinh doanh ngân hàng tại Việt Nam, lợi nhuận từ hoạt động tín dụng chiếm tỷ trọng chủ yếu trong thu nhập của các ngân hàng. Tuy nhiên hoạt động này luôn tiềm ẩn rủi ro, đặc biệt là ở nền kinh tế mới nổi như Việt Nam bởi hệ thống thông tin thiếu minh bạch và không đầy đủ, trình độ quản trị rủi ro còn nhiều hạn chế, tính chuyên nghiệp của cán bộ nh chưa cao… Rủi ro tín dụng luôn tồn tại và nợ xấu là một thực tế hiển nhiên ở bất cứ nh nào, kể cả các nh hàng đầu trên thế giới bởi có những rủi ro nằm ngoài tầm kiểm soát của con người. Tuy nhiên sự khác biệt cơ bản của các ngân hàng có năng lực quản trị rủi ro là khả năng quản trị nợ xấu ở một tỉ lệ có thể chấp nhận được nhờ xây dựng mô hình quản trị rủi ro hiệu quả, phù hợp với môi trường hoạt động, để hạn chế những rủi ro mang tính chủ quan, xuất phát từ yếu tố con người và những rủi ro khác có thể kiểm soát được. Kiểm soát tốt rủi ro là công việc cần thiết đối với nh, song song với hoạt động tín dụng. Ngân hàng Thương mại cổ phần Á Châu là một trong những ngân hàng hàng đầu trong khối NHTMCP về mọi mặt, tình hình kiểm soát tín dụng thời gian qua cũng được xem là khá tốt. Tuy nhiên trong tình hình hiện nay, việc hướng đến các tiêu chuẩn quốc tế là việc nên là đối với bất kì ngân hàng nào, và ACB cũng không ngoại lệ. Do đó yêu cầu xây dựng một mô hình quản trị rủi ro hiệu quả và phù hợp với điều kiện Việt Nam là một đòi hỏi bức thiết để đảm bảo hạn chế rủi ro trong hoạt động cấp tín dụng, hướng đến các chuẩn mực quốc tế trong quản trị rủi ro, phù hợp với môi trường hội nhập.

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM

HỌC VIỆN NGÂN HÀNG

Đề tài Đánh giá hoạt động ngân hàng quý I/2014

Nhóm sinh viên thực hiện:

Lê Kim Oanh

Lê Thuỳ Nhung

Đỗ Khánh LinhNguyễn Thị NgânLớp: NHTMH

Khóa: 14Khoa: Ngân hàngSĐT:

CP: cổ phầnDNTN: doanh nghiệp tư nhânTNHH: trách nhiệm hữu hạnSX: sản xuất

DV: dịch vụGTVT: giao thông vận tảiBĐS: bất động sản

WTO: Tổ chức thương mại thế giớiNHTM: ngân hàng thương mạiQTRRTD: quản trị rủi ro tín dụngTCTD: tổ chức tín dụng

2

Mục lục

ĐẶT VẤN ĐỀ 4

I Giới thiệu chung về Ngân hàng TMCP Á Châu ACB và tình hình hoạt động trong những năm gần đây 5

1.1 Giới thiệu chung về ngân hàng TMCP Á Châu ACB 5

1.2 Hoạt động tín dụng tại ACB giai đoạn 2010 - 2014 5

1.2.1 Tình hình huy động vốn 5

1.2.2 Tình hình sử dụng vốn 7

1.3 Tình hình nợ xấu và phân loại nợ giai đoạn 2010-2014 8

1.3.1 Tình hình nợ xấu và phân loại nợ 8

1.3.2 Trích lập dự phòng tại ACB 9

II Thực trạng hoạt động quản trị RRTD của ngân hàng ACB 10

2.1 Cơ cấu tổ chức quản lý rủi ro tại ngân hàng ACB 10

2.1.1 Tại hội sở chính 10

2.1.2 Tại chi nhánh 11

2.2 Chính sách và quy trình hoạt động quản trị RRTD 12

2.2.1 Chính sách quản trị rủi ro tín dụng 12

2.2.2 Quy trình quản lý rủi ro tín dụng 13

2.3 Hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ ngân hàng ACB 15

2.3.1 Hệ thống xếp hạng tín dụng khách hàng doanh nghiệp 15

2.3.2 Xếp hạng tín dụng khách hàng cá nhân 18

2.4 Dấu hiệu nhận biết rủi ro tín dụng……… 20

2.5 Đo lường rủi ro danh mục cho vay tại ngân hàng ACB 21

2.5.1 Đo lường rủi ro danh mục cho vay theo phương pháp chỉ số 21

2.5.2 Đo lường rủi ro tín dụng theo mô hình Credit Metrics 29

2.6 Đánh giá quản trị rủi ro tín dụng tại ACB 30

2.6.1 Những thành tựu mà ACB đạt được 30

2.6.2 Những hạn chế của ACB 31

III Giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động QTRRTD tại ACB 32

3.1 Biện pháp phòng ngừa và hạn chế rủi ro tín dụng cho từng khoản vay 32

3.1.1 Cảnh báo sớm rủi ro 32

3.1.2 Quy trình cho vay 32

3.1.3 Xử lý nợ có vấn đề 33

3.1.4 Sử dụng các công cụ bảo hiểm và bảo đảm tiền vay 33

3.1.5 Thực hiện nghiêm túc việc phân loại nợ và trích lập dự phòng 34

3.2 Biện pháp quản trị rủi ro đối với danh mục cho vay 35

3.2.1 Phương thức quản lý rủi ro bằng cách sử dụng thị trường bán nợ 35

3.2.2 Phương thức quản lý rủi ro bằng phái sinh tín dụng 35

3

3.2.3 Chứng khoán hóa 36

ĐẶT VẤN ĐỀ

Quá trình toàn cầu hóa làm tăng thêm mức độ phụ thuộc lẫn nhau giữa các nềnkinh tế trên thế giới Trong lĩnh vực tài chính, ngân hàng cũng không ngoại lệ.Khủng hoảng tín dụng đã có những ảnh hưởng không nhỏ đến nền kinh tế Thờigian qua, cuộc khủng hoảng tín dụng tại Mỹ là khởi nguồn cho cuộc khủng hoảngkinh tế toàn cầu Các quốc gia phải thực hiện cải cách, xây dựng hệ thống tài chính

và cơ chế phòng ngừa rủi ro tài chính quốc tế, công khai, minh bạch trong hoạtđộng ngân hàng để tránh những nguy cơ biến động mạnh của thị trường tài chính,hoạt động tuân thủ theo quy luật chung của thị trường

Trong kinh doanh ngân hàng tại Việt Nam, lợi nhuận từ hoạt động tín dụngchiếm tỷ trọng chủ yếu trong thu nhập của các ngân hàng Tuy nhiên hoạt độngnày luôn tiềm ẩn rủi ro, đặc biệt là ở nền kinh tế mới nổi như Việt Nam bởi hệthống thông tin thiếu minh bạch và không đầy đủ, trình độ quản trị rủi ro còn nhiềuhạn chế, tính chuyên nghiệp của cán bộ nh chưa cao…

Rủi ro tín dụng luôn tồn tại và nợ xấu là một thực tế hiển nhiên ở bất cứ nh nào,

kể cả các nh hàng đầu trên thế giới bởi có những rủi ro nằm ngoài tầm kiểm soátcủa con người Tuy nhiên sự khác biệt cơ bản của các ngân hàng có năng lực quảntrị rủi ro là khả năng quản trị nợ xấu ở một tỉ lệ có thể chấp nhận được nhờ xâydựng mô hình quản trị rủi ro hiệu quả, phù hợp với môi trường hoạt động, để hạnchế những rủi ro mang tính chủ quan, xuất phát từ yếu tố con người và những rủi

ro khác có thể kiểm soát được Kiểm soát tốt rủi ro là công việc cần thiết đối với

nh, song song với hoạt động tín dụng

Ngân hàng Thương mại cổ phần Á Châu là một trong những ngân hànghàng đầu trong khối NHTMCP về mọi mặt, tình hình kiểm soát tín dụng thời gianqua cũng được xem là khá tốt Tuy nhiên trong tình hình hiện nay, việc hướng đếncác tiêu chuẩn quốc tế là việc nên là đối với bất kì ngân hàng nào, và ACB cũngkhông ngoại lệ Do đó yêu cầu xây dựng một mô hình quản trị rủi ro hiệu quả vàphù hợp với điều kiện Việt Nam là một đòi hỏi bức thiết để đảm bảo hạn chế rủi ro

4

trong hoạt động cấp tín dụng, hướng đến các chuẩn mực quốc tế trong quản trị rủi

ro, phù hợp với môi trường hội nhập

5

I Giới thiệu chung về Ngân hàng TMCP Á Châu ACB và tình hình hoạt động trong những năm gần đây.

I.1 Giới thiệu chung về ngân hàng TMCP Á Châu ACB.

Ngân hàng thương mại cổ phần Á Châu có tên giao dịch bằng tiếng Anh là AsiaCommercial Bank, được gọi tắt là Ngân hàng Á Châu (ACB), chính thức đi vào hoạtđộng kinh doanh ngày 4/6/1993 với vốn điều lệ là 9.376.965.060.000 đồng

Đến 31/05/2014, ACB có 346 chi nhánh và phòng giao dịch đang hoạt động tại 47tỉnh thành trong cả nước với các sản phẩm kinh doanh

Định hướng phát triển kinh doanh trong giai đoạn 2014 – 2018: trong lĩnh vực dịch

vụ tài chính bán lẻ, ACB tiếp tục tập trung vào phân đoạn khách hàng có thu nhập cao

và trung bình Trong lĩnh vực dịch vụ tài chính cung cấp cho doanh nghiệp, ACBhướng đến khách hàng mục tiêu là doanh nghiệp nhỏ và vừa, tiếp cận có chọn lọc vớicác doanh nghiệp lớn

Về tổ chức nhân sự, tính đến 31/12/2013, tổng số nhân viên của ACB là 8.791người Cán bộ có trình độ đại học và trên đại học chiếm 93%, thường xuyên được đàotạo chuyên môn nghiệp vụ tại trung tâm đào tạo riêng của ACB

Các công ty trực thuộc: Công ty Chứng khoán ACB (ACBS), Công ty quản lý vàkhai thác tài sản (ACBA), Công ty cho thuê tài chính ACB (ACBL), Công ty Quản lýquỹ ACB (ACBC)

I.2 Hoạt động tín dụng tại ACB giai đoạn 2010 - 2014

Nhóm nghiên cứu thực hiện phân tích một số chỉ tiêu về cơ cấu cho vay và chấtlượng tín dụng của ACB giai đoạn 2010 - 2014

I.2.1 Tình hình huy động vốn

Chiếm tỷ trọng cao nhất trong tổng nguồn vốn huy động của ACB là tiền gửi tiếtkiệm Năm 2011, tiền gửi tiết kiệm tại ACB giảm 6.45% do tiền gửi có kì hạn tăngtrong khi tổng nguồn vốn vẫn tăng, tốc độ tăng của tiền gửi có kì hạn cao hơn nhiều sovới tốc độ tăng của nguồn vốn Trong khi các nguồn khác giảm đi thì năm 2012, tiềngửi tiết kiệm vẫn tăng 24.83% và năm 2013 tăng 4.64% Theo đánh giá chung thì tỷ lệnày cần nên giảm xuống vì nguồn huy động từ tiền gửi tiết kiệm có chi phí trả lãi caohơn so với các nguồn tiền gửi khác và điều này sẽ làm giảm lợi nhuận của ngân hàng

6

Bảng 1.1: Tình hình huy động vốn của ACB giai đoạn 2010-2013.

Chỉ tiêu 2010

triệu đồng

Tỉ lệ(%)

2011(triệu đồng)

Tỉ lệ(%)

2012(triệu đồng)

Tỉ lệ(%)

2013triệu đồng

Tỉ lệ(%)Tiền gửi có

kì hạn 33.081.852 19.08 56.743.002 24.93 16.577.989 10.73 18.008.619 12.21VND 27.417.023 15.82 54.423.094 23.91 14.798.605 9.58 16.714.740 11.33Ngoại tệ 5.610.829 3.24 2.319.908 1.02 1.779.384 1.15 1.293.879 0.88Tiền gửi

không kì

hạn

14.042.685 8.10 15.963.900 7.01 13.612.656 8.81 18.089.394 12.26

VND 12.570.083 7.25 14.229.441 6.25 12.296.892 7.96 16.329.624 11.07Ngoại tệ 1.472.602 0.85 1.734.459 0.76 1.315.764 0.85 1.759.770 1.19Tiền gửi tiết

kiệm 85.490.588 49.32 97.580.356 42.87 104.596.065 67.70

106.696.73

VND 67.841.040 39.13 83.053.998 36.48 96.568.791 62.50 96.934.288 65.72Ngoại tệ 17.649.548 10.18 14.526.358 6.38 8.027.274 5.20 9.762.448 6.62Tiền ký quỹ 2.419.692 1.40 6.527.699 2.87 1.069.208 0.69 1.172.535 0.79

Ngoại tệ 1.564.477 0.90 1.485.500 0.65 273.908 0.18 302.404 0.21Tiền gửi

tiền gửi 30.944.151 17.85 43.418.499 19.07 15.501.212 10.03 - 0.00

(Nguồn: Tổng hợp từ Báo cáo tài chính của ACB)Chứng chỉ tiền gửi trong giai đoạn này ngày càng giảm Năm 2013, chứng chỉ

tiền gửi tại ngân hàng ACB chiếm 0% trên tổng nguồn vốn huy động Đây có thể được

coi là hệ quả của việc thị trường rúng động khi một loạt các quan chức Ngân hàng

ACB bị khởi tố, từ cổ đông lớn giàu tầm ảnh hưởng Nguyễn Đức Kiên tới Tổng giám

đốc Lý Xuân Hải và các Chủ tịch, Phó Chủ tịch Trần Xuân Giá, Lê Vũ Kỳ, Trịnh Kim

Quang Nhưng cuộc ra đi đồng loạt này cũng đánh dấu sự trở lại của nhà họ Trần sau

khi cựu Chủ tịch Trần Mộng Hùng phải rút khỏi HĐQT vào năm 2008 Tới kỳ

ĐHCĐ 2013, nhà họ Trần đã trở lại ngoạn mục với ba vị trí trong HĐQT ACB, và

ông Trần Hùng Huy làm chủ tịch Với 1 ban lãnh đạo mới, năm 2013, ACB đã tất toán

được hơn 15.500 tỉ đồng chứng chỉ tiền gửi vàng, tương đương 40 tấn vàng

7

Tiền gửi có kỳ hạn chiếm tỷ trọng trung bình là 17% trong tổng nguồn vốn huyđộng Tiền gửi có kỳ hạn tăng chủ yếu là do nguồn tiền gửi VND.

Trái phiếu không còn là nguồn vốn chủ lực của ACB Trong 2 năm 2012 và

2013, nguồn vốn từ trái phiếu ngân hàng huy động chưa bằng một nửa so với 2 nămtrước đó.Tuy nhiên trong một thị trường đầy biến động trong những năm qua, việcngân hàng phát hành trái phiếu vẫn được coi là cần thiết và hiệu quả

I.2.2 Tình hình sử dụng vốn

Bảng 1.2: Tình hình sử dụng vốn qua các năm.

Vốn huy động/tổng tài sản 98.42% 93.48% 93.08% 92.26%Tổng dư nợ/tổng tài sản 42.51% 39.58% 58.41% 64.60%

(Nguồn: Báo cáo tài chính của ACB)Trong năm 2010, ngân hàng đã duy trì được tỷ lệ vốn huy động/ tổng tài sản là98.42%, không thay đổi nhiều so với những năm trước Còn đến năm 2011 thì tỷ lệnày có sự giảmnhẹ là 93.48% Trong 2 năm sau đó, tỉ lệ tổng vốn huy động/tổng tàisản tiếp tục giảm, trong khi tổng tài sản giảm thể hiện tốc độ giảm của tổng vốn huyđộng nhanh hơn tốc độ giảm của tổng tài sản Mặt khác, tổng dư nợ biến động theo xuhướng ngược lại do tỷ lệ tổng dư nợ/tổng tài sản tăng mạnh trong 2 năm cuối Tổng

dư nợ tính trên vốn huy động như vậy sẽ vào khoảng trên 50% Con số này khá caocho thấy vốn huy động được dùng để cho vay cao

Bảng 1.3: Tình hình cho khách hàng vay theo các loại hình (đơn vị: triệu đồng)

Cho vay các tổ chức kinh tế

và cá nhân trong nước

86.544.83

7 101.823.289 101.683.459 105.950.891Cho vay chiết khấu thương

phiếu và các giấy tờ có giá 181.405 121.837 182.955 217.358Cho thuê tài chính 423.256 822.602 938.294 972.935Cho vay bằng vốn tài trợ, ủy

Với chính sách hợp lý, Ngân hàng đã và đang xây dựng cho mình một đội ngũkhách hàng đa dạng, đông đảo, vững mạnh và gắn bó với ngân hàng Tình hình dư nợnhìn chung qua các năm đều tăng cao, sự tăng trưởng này là có cơ sở và gắn liền vớicác yếu tố thúc đẩy và chất lượng tín dụng thì quan trọng hơn việc mở rộng tín dụng.Phần phân tích chỉ tiêu dư nợ tín dụng ở trên cho thấy sự tăng trưởng khá cao của chỉtiêu này trong thời gian qua Tuy nhiên, hoạt động tín dụng có hiệu quả hay không lạiphụ thuộc rất lớn vào chất lượng tín dụng.

I.3 Tình hình nợ xấu và phân loại nợ giai đoạn 2010-2014

I.3.1 Tình hình nợ xấu và phân loại nợ.

Với đặc thù kinh doanh trên lĩnh vực tiền tệ, hoạt động ngân hàng chứa đựngnhiều tiềm ẩn rủi ro mà chúng ta khó có thể lường trước được Trên thực tế, hầu hếtcác ngân hàng đều đã áp dụng các biện pháp phòng ngừa và hạn chế rủi ro nhưng dorất nhiều nguyên nhân, RRTD vẫn phát sinh gây ra những thiệt hại đối với ngân hàng

Bảng 1.4: Phân loại nợ tại Ngân hàng ACB giai đoạn 2010-2013

(Nguồn: Báo cáo tài chính ngân hàng ACB)

Nợ đủ tiêu chuẩn chiếm tỷ lệ cao trong tổng dư nợ, tuy nhiên tỷ lệ này có xuhướng giảm qua các năm, năm 2010 nợ đủ tiêu chuẩn chiếm 99,4% trong tổng dư nợtrong khi năm 2013 con số này chỉ còn 94,2%

Nợ dưới tiêu chuẩn, nợ nghi ngờ và nợ có khả năng mất vốn tăng lên, đặc biệt là

nợ có khả năng mất vốn chiếm tỷ trọng ngày càng lớn cho thấy rủi ro tín dụng củangân hàng Trong 6 tháng đầu năm 2014, nợ có khả năng mất vốn của ngân hàng khácao ở mức 2.616,4 tỷ đồng

Bảng 1.5: Tỷ lệ các khoản nợ xấu ngân hàng ACB giai đoạn 2010-2014

Đơn vị:%

9

Dư nợ cho vay/tổng vốn huy động 63,24 55,38 73,06 70,86

(Nguồn: Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh ACB)

Tỷ lệ nợ xấu của ngân hàng ACB tăng khá mạnh qua các năm, từ 0,34% năm 2010lên tới 3% năm 2013 Dù tỷ lệ này vẫn thấp hơn tỷ lệ nợ xấu của toàn ngành nhưng cóthể thấy rủi ro tín dụng của ngân hàng đang tăng lên trong tình hình kinh tế khó khăn.Đặc biệt trong 6 tháng đầu năm 2014, nợ xấu của ngân hàng đã tăng lên 3,65%tổng dư nợ, tăng 0,65% so với cuối năm 2013 Đáng lo ngại là nợ có khả năng mấtvốn tăng 23,3%, chiếm tới 64,8% tổng nợ xấu của ACB Với tỷ lệ nợ xấu hiện tại,ACB nằm trong diện các ngân hàng buộc phải bán nợ xấu cho VAMC do có tỷ lệ nợxấu trên tổng dư nợ lớn hơn 3%

I.3.2 Trích lập dự phòng tại ACB.

Việc tính dự phòng cụ thể được căn cứ trên các tỷ lệ áp dụng cho từng nhóm nợnhư sau: Nhóm 1: 0%, Nhóm 2: 5%, Nhóm 3: 20%, Nhóm 4: 50%, Nhóm 5: 100%

lệ an toàn vốn tối thiểu CAR được nâng lên mức 9% từ mức cũ là 8%

Bình quân, hệ số CAR của ACB đều đạt mức trên 10% và tăng đều đặn hàngnăm, ngoại trừ năm 2011 hệ số này đạt mức 9,25%, tuy nhiên vẫn cao hơn quy địnhbắt buộc của NHNN Điều đó thể hiện khả năng của ngân hàng trong việc thanh toáncác khoản nợ có thời hạn và đối mặt với các rủi ro khác như rủi ro tín dụng, rủi ro vậnhành ngày càng được cải thiện

Vốn chủ sở hữu/tổng tài sản năm tăng mạnh trong giai đoạn năm 2010- 2013, trừnăm 2011 giảm nhẹ RRTD của ACB cũng đang ở mức thấp, không đáng lo ngại Vấn

10

đề đặt ra với ngân hàng là vừa làm sao duy trì được mức an toàn này mà vẫn sử dụngtốt nguồn vốn huy động, làm tăng doanh thu từ hoạt động tín dụng cho ngân hàng.

Tỉ lệ nợ xấu và Tỉ lệ trích lập dự phòng nợ xấu tăng qua các năm, trong đó năm

2012 và 2013, cả 2 chỉ số này đều tăng vọt Nếu so sánh với cơ cấu tài sản Có củaNgân hàng ACB thì sự thay đổi này là dễ hiểu, khi tổng tài sản của ngân hàng trong 2năm này giảm mạnh (gần 40%) so với 2 năm trước đó Ngoài ra, việc thay đổi tỉ lệnày cũng đến từ việc trích lập dự phòng nợ xấu, khi mà ngân hàng ACB đã thực hiệncác khoản vay trong lĩnh vực mua và đóng tàu biển cho 1 Tổng công ty Nhà nước giaiđoạn 2012 - 2015 theo chỉ đạo của Thủ tướng Chính phủ Tháng 8/2013, số dư nợ chovay của Tổng công ty này được phân loại nhóm 3 – Nợ dưới tiêu chuẩn Đến cuối năm

2013, số nợ này tiếp tục được chuyển nhóm, khiến số trích lập cũng tăng vọt theo

II Thực trạng hoạt động quản trị RRTD của ngân hàng ACB.

II.1 Cơ cấu tổ chức quản lý rủi ro tại ngân hàng ACB

ACB xây dựng khối quản lý rủi ro tín dụng theo mô hình quản lý rủi ro tíndụng tập trung Mô hình này có sự tách biệt độc lập giữa 3 chức năng: quản lý rủi

ro, kinh doanh, tác nghiệp, nhằm giảm thiểu rủi ro ở mức thấp nhất đồng thời pháthuy được tối đa kỹ năng chuyên môn của từng vị trí cán bộ làm công tác tín dụng

II.1.1 Tại hội sở chính.

(Nguồn:Báo cáo thường niên ACB 2013)

- Hội đồng quản trị

 Quyết định hạn mức rủi ro đối với rủi ro tín dụng cho toàn ngân hàng

 Ban hành chính sách và phê duyệt các khoản cho vay đối với từng đối tượng

11

 Phê duyệt các khoản cấp tín dụng vượt quá thẩm quyền phê duyệt của BanĐiều hành và các khoản cấp tín dụng chưa được quy định trong chính sách TD

 Thường xuyên theo dõi chất lượng tín dụng, tình hình nợ xấu và dự phòng rủi

ro, sử dụng dự phòng để xử lý rủi ro

 Quyết định nội dung và tần suất báo cáo quản lý rủi ro tín dụng

- Ban điều hành: có trách nhiệm thực hiện các chỉ đạo của Hội đồng quản trị, baogồm thực hiện các chiến lược, thiết lập và vận hành hệ thống quản lý rủi ro tíndụng, xây dựng quy trình xác định, đo lường, giám sát và kiểm soát rủi ro

- Ban kiểm soát: họp để triển khai công việc; tham dự các phiên họp của Hộiđồng Quản trị, tham gia ý kiến về việc thực hiện kế hoạch kinh doanh, giám sátviệc thực hiện các quy định của NHNN liên quan đến tỷ lệ an toàn vốn; xử lý

nợ xấu; tái cơ cấu hoạt động; giám sát các hoạt động kinh doanh chủ yếu nhưtình hình huy động và sử dụng vốn, trạng thái ngoại hối,chất lượng tín dụng

- Ủy ban quản lý rủi ro: là cơ quan tham mưu cho Hội đồng quản trị về các vấn

đề liên quan đến quản lý rủi ro trong đó có rủi ro tín dụng tại ACB; giám sáthoạt động của Ban điều hành trong quản lý rủi ro tín dụng cũng như các rủi rokhác ảnh hưởng đến hoạt động của ACB, đảm bảo Ngân hàng có một khungkhổ và quy trình quản lý rủi ro hoạt động hiệu quả

Năm 2012, Khối Quản lý rủi ro được thành lập nhằm chuẩn hóa chức năng quản lýrủi ro tại ACB Phòng Quản lý rủi ro thị trường, Bạn Chính sách và quản lý tín dụngnay đã trực thuộc Khối Quản lý rủi ro, tăng cường chức năng phân tích rủi ro thịtrường, thanh khoản, tín dụng, thể hiện sự chủ động trong các hoạt động quản lý RR.Ngoài ra, Khối Quản lý rủi ro còn có các bộ phận Phân tích rủi ro, Quản lý danh mục,

Hạ tầng công cụ và Quản lý dự án, chịu trách nhiệm xây dựng và triển khai các hoạtđộng nghiên cứu, cải tiến về quy trình, chính sách, thực hiện các dự án quan trọngtrong quá trình hoàn thiện chức năng quản lý rủi ro dưới sự giám sát của UBQLRR

II.1.2 Tại chi nhánh

Để hạn chế rủi ro, tại chi nhánh phải tiến hành tách 3 bộ phận:

 Bộ phận khởi tạo (Front office): có chức năng tiếp xúc với khách hàng, tiếp thị

 Bộ phận phân tích tín dụng ( Middle office): có chức năng phân tích, thẩm định,

dự báo và đánh giá khách hàng,…

 Bộ phận tác nghiệp (Back office): có chức năng xử lý hồ sơ, theo dõi, giám sátkhoản vay, thu nợ, thu lãi,

12

II.2 Chính sách và quy trình hoạt động quản trị RRTD

II.2.1 Chính sách quản trị rủi ro tín dụng.

ACB có 11 tiêu chí được áp dụng về thẩm định, phê duyệt tín dụng cũng như kiểmsoát đánh giá chất lượng tín dụng danh mục cho vay và được chia thành 2 nhóm lớn:

- Nhóm xét duyệt

 Đối tượng KH mục tiêu: KH cá nhân có thu nhập rõ ràng, có tích lũy, nghềnghiệp ổn định, địa vị xã hội rõ ràng, quan hệ xã hội lành mạnh, lịch sử tín dụngtốt, có năng lực hành vi dân sự, có thái độ hợp tác tốt với ACB

KH doanh nghiệp có ngành nghề hoạt động rõ ràng và tập trung, lịch sử tín dụngtốt, đội ngũ điều hành có kinh nghiệm, cơ cấu sở hữu và cổ đông rõ ràng

 Ngành nghề kinh doanh

Tập trung cho vay các DN, cá nhân hoạt động trong các ngành nghề có khả năngtăng trường hoặc phát triển ổn định, ít nhạy cảm với thời tiết, văn hóa, tínngưỡng, chính trị, chính sách, năng lực cạnh tranh cao Một số ngành được ưutiên: bán buôn bán lẻ hàng tiêu dùng, thức ăn chăn nuôi, chế biến thủy hải sản,…

 Tình hình tài chính: chỉ số đánh giá mức độ hợp lý của nguồn trả nợ, khả năngtrả nợ, độ ổn định tài chính, khả năng bù đắp rủi ro, độ nhạy tài chính của KH

 Nguồn trả nợ: dựa trên mức độ ổn định, khả năng kiểm chứng và mức độ chắcchắn của dòng tiền, nguồn trả nợ bằng tổng thu trừ tổng chi

 Vị trí địa lý: tập trung cho vay KH có địa điểm sinh sống, kinh doanh gần nơiACB có trụ sở, có cơ sở hạ tầng phát triển,…để dễ dàng tiếp cận và phục vụ KHmột cách trọn gói, thuận tiện gặp gỡ và thường xuyên kiểm tra tình hình KH vay

 Tài sản đảm bảo: độ thanh khoản, sự ổn định về giá trị, sự dễ dàng trong quản lý

và bảo quản, khả năng dễ dàng đo đếm và yếu tố pháp lý trong sở hữu

 Tỷ lệ cho vay trên tài sản đảm bảo

Giới hạn cấp tín dụng : do Tổng giám đốc quy định trong từng thời kỳ

13

- Xét theo loại hình vay: Tổng dư nợ cho vay tín chấp trên tổng dư nợ cho vay của

ACB chiếm tối đa 10%, trong đó DN chiếm tối đa 8%, cá nhân chiếm tối đa 2%

- Quy mô khoản vay

 Tổng dư nợ cho vay của KHDN có tiêu chí quy mô khoản vay thuộc nhóm cấp

tín dụng bình thường chiếm tối thiểu 75% tổng dư nợ cho vay của khối KHDN

 Tổng dư nợ cho vay của KHCN có tiêu chí quy mô khoản vay thuộc nhóm“cấp

tín dụng bình thường” chiếm tối thiểu 75% tổng dư nợ cho vay khối KHCN

 Tổng dư nợ của 1,5% số KH có dư nợ lớn nhất không vượt quá 50% tổng dư

nợ và 10 KH có dư nợ lớn nhất không vượt quá 30% tổng dư nợ cho vay

Như vậy, chính sách tín dụng hiện tại của ACB dự trên nguyên tắc thận trọng ACB đã

tiến hành đánh giá lại các khoản cấp tín dụng hiện hữu và tuyển chọn, duy trì những

KH tốt, có uy tín trả nợ, đồng thời thu hẹp các khoản tín dụng được xem là có nguy cơ

dẫn đến nợ quá hạn, gây rủi ro cho ACB

II.2.2 Quy trình quản lý rủi ro tín dụng

Bước 1 : Xây dựng bối cảnh

Hội đồng quản trị của ACB đưa ra khẩu vị rủi ro, chiến lược quản trị rủi ro trên cơ

sở tuân thủ các nguyên tắc QLRRTD cẩn trọng Từ đó xác định hạn mức và xác lập

các sản phẩm dịch vụ không được phép cung ứng, xác lập vốn tương ứng mức rủi ro

và xây dựng “văn hóa rủi ro” Các phòng ban nắm được và hiểu rõ mục tiêu và chiến

lược kinh doanh của ngân hàng, rà soát môi trường kinh doanh

Bước 2: Nhận diện rủi ro tín dụng

ACB nhận diện rủi ro thông qua 3 phương pháp

a Phương pháp phân tích báo cáo tài chính

Bằng cách sử dụng các công cụ và kĩ thuật phân tích báo cáo tài chính, thông qua các

chỉ số tài chính quá khứ và hiện tại của khách hàng, ngân hàng có thể đưa ra đánh giá

về tình hình tài chính và đưa ra ước tính tốt nhất về khả năng kinh tế trong tương lai

Giao tiếp với nội bộ khách hàng: Tiếp xúc với các bộ phận trong nội bộ khách hàng sẽgiúp cán bộ ACB sớm phát hiện những sớm những dấu hiệu rủi ro tín dụng tiềm ẩn Giao tiếp trong nội bộ ngân hàng: Ban giám đốc ngân hàng và các phòng ban cũng thường xuyên thông tin, trao đổi với nhau Điều này đã giúp ACB kịp thời phát hiện những nguyên nhân có thể dẫn tới rủi ro tín dụng

c Nghiên cứu số liệu tổn thất quá khứ

Tham khảo hồ sơ lưu trữ về những tổn thất quá khứ, các biến cố rủi ro đã xảy ra đối với khách hàng

Dựa trên số liệu thống kê, ban hỗ trợ và quản lý rủi ro của ACB sẽ đánh giá xu hướng phát triển của các tổn thất tiềm năng mà KH có thể phải đối mặt, từ đó phân tích một

số vấn đề như: nguyên nhân, thời điểm, vị trí xảy ra RR

Bước 3 : Công tác đo lường rủi ro tín dụng

Thực hiện xếp hạng tín dụng nội bộ khách hàng

Đối với khâu tiếp nhận và đánh giá khách hàng vay, ngân hàng áp dụng các mô hìnhđịnh tính truyền thống “6C” song song phương thức xếp hạng tín dụng nội bộ

Bước 4 : Quản lý và xử lý rủi ro

ACB đã xây dựng hệ thống theo dõi giám sát rủi ro tín dụng:

- Giám sát, cảnh báo đối với cơ cấu phân loại nợ, danh mục cho vay, trích dựphòng rủi ro tín dụng và kiểm tra công tác xếp hạng tín dụng

- Nghiên cứu, xây dựng, triển khai, quản lý các mô hình xếp hạng tín dụng,quản

lý danh mục cho vay, phân loại nợ, trích dự phòng rủi ro tín dụng theo đúngchuẩn mực quốc tế phù hợp với tình hình thực tế tại Việt Nam

- Thực hiện đo lường, báo cáo, đề xuất giải pháp về tình hình RRTD

- Thực hiện các biện pháp xử lý, thu hồi nợ xấu, nợ quá hạn (bán TSBĐ, nhậncấn trừ TSBĐ, khởi kiện, ủy thác,…), xử lý tổn thất tín dụng

Bước 5 : Kiểm soát rủi ro, xem xét và đánh giá lại

a Kiểm soát trong quá trình thẩm định và xét duyệt tín dụng

ACB đã tuyệt đối tuân thủ các văn bản hướng dẫn thực hiện quy trình thẩm định vàxét duyệt tín dụng nhờ đó nâng cao chất lượng công tác kiểm tra, kiểm soát tín dụng.Ngoài ra, ACB cũng đã tiến hành đánh giá lại các khoản cấp tín dụng hiện hữu, lựachọn, duy trì những khách hàng tốt, có uy tín trả nợ, đồng thời, thu hẹp các khoản tíndụng được xem là có nguy cơ dẫn đến nợ quá hạn, gây rủi ro cho ngân hàng

b Kiểm soát tài sản đảm bảo

15

Hiện nay việc cho vay của ACB luôn gắn liền với tài sản đảm bảo trên 80%, hoạt

động cho vay tín chấp chỉ chiếm một tỷ trọng nhỏ ACB luôn xem TSBĐ là một yếu

tố quan trọng trong việc hạn chế RRTD Hoạt động kiểm soát phải được thực hiện ở

nhiều cấp với các mức độ khác nhau Cần đánh giá tính hiệu quả trong quản lý rủi ro

tín dụng với quan điểm phát hiện sai sót để sửa chữa và hoàn thiện hơn

II.3 Hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ ngân hàng ACB.

II.3.1 Hệ thống xếp hạng tín dụng khách hàng doanh nghiệp.

Các đối tượng không thực hiện chấm điểm:

- Khách hàng mới thành lập, chưa có BCTC hoặc khách hàng mới thành lập đã

có BCTC nhưng BCTC không có số đầu kỳ

- Các khách hàng là đơn vị hành chính sự nghiệp có thu, không có BCTC

- Các khách hàng mới thành lập, vay vốn tại ngân hàng để thực hiện một hay

nhiều dự án đầu tư, các dự án này đều đang trong giai đoạn triển khai xây

dựng, chưa đi vào hoạt động

Ngân hàng ACB thực hiện phân tích thông

tin phi tài chính và thẩm định phương án sản

xuất kinh doanh hoặc dự án đầu tư để ra

quyết định cho vay các đối tượng không thực

hiện chấm điểm tín dụng

Các bước xếp hạng tín dụng khách hàng DN:

Bước 1: Xác định thông tin doanh nghiệp

ACB áp dụng biểu điểm khác nhau

cho 26 ngành, lĩnh vực kinh doanh khác

nhau Việc xác định ngành nghề kinh doanh

của KH dựa vào hoạt động sản xuất kinh

doanh chính, là hoạt động đem lại từ 50% doanh thu trở lên trong tổng doanh thu hàng

năm của khách hàng

Trường hợp khách hàng kinh doanh đa ngành nhưng không ngành nào có

doanh thu từ 50% trở lên trong tổng doanh thu, kênh phân phối được quyền lựa chọn

ngành đem lại tỷ trọng doanh thu cao nhất hoặc ngành có tiềm năng phát triển trong

các ngành mà khách hàng có hoạt động để chấm điểm và xếp hạng

16

Xá

c

đị

nh

thông

tin

doa

nh

nghi

ệp

ấ m đ

i ể m t

à i

c h í

n h

C hấm

h ấ m đ

i ể m p

h i

t à i

c h í

n h

C hấm phi tài chínhT

ổng hợp điểm

và xếp hạng

Đối với KH có hoạt động kinh doanh biến động làm thay đổi ngành theo cáchxác định trên, kênh phân phối xác định ngành theo nguyên tắc duy trì 2 năm liên tục ở

1 ngành, sau đó nếu vẫn tiếp tục có biến động thì xác định ngành theo quy định ở trên

Bước 2: Xác định quy mô doanh nghiệp

Sử dụng bộ giá trị dùng để chấm điểm quy mô và xác định quy mô của kháchhàng Quy mô của khách hàng phụ thuộc vào ngành nghề kinh tế mà khách hàng đanghoạt động Hệ thống sẽ tự động chấm điểm quy mô khi đã nhập đầy đủ các thông tinnhư doanh thu, tổng tài sản, số lượng lao động bình quân và vốn chủ sở hữu

ACB dựa trên 4 chỉ tiêu: Nguồn vốn chủ sở hữu, số lượng lao động, doanh thuthuần và giá trị tổng tài sản để phân chia quy mô doanh nghiệp thành 4 nhóm: Lớn,Trung Bình, Nhỏ và Siêu nhỏ

Bước 3: Xác định loại hình sở hữu

Căn cứ vào đối tượng sở hữu, khách hàng được chia thành 3 loại hình khác nhau

- Doanh nghiệp nhà nước

- Doanh nghiệp có vốn đầu tư nước ngoài

- Doanh nghiệp khác

Bước 4: Chấm điểm tài chính

Hệ thống chỉ tiêu tài chính gồm 4 nhóm với 13 chỉ tiêu:

Bảng 2.1: Các chỉ tiêu tài chính trong chấm điểm KH doanh nghiệp của ACB.

Nhóm chỉ tiêu hoạt

động

-Vòng quay vốn lưu động-Vòng quay hàng tồn kho-Vòng quay các khoản phải thu-Hiệu suất sử dụng tài sản cố định

25%

Nhóm chỉ tiêu cân nợ -Nợ so với tổng tài sản

-Nợ dài hạn so với vốn chủ sở hữu 20%

Nhóm chỉ tiêu thu

nhập

-Doanh thu thuần-Lợi nhuận sau thuế so với vốn chủ sở hữu-Lợi nhuận sau thuế so với tổng tài sản bìnhquân

-Lợi nhuận trước thuế và lãi vay so với chiphí trả lãi

30%

Nhân điểm của từng chỉ tiêu với tỷ trọng từng nhóm sẽ ra kết quả tổng điểm tài chính

Bước 5: Chấm điểm phi tài chính

17

Hệ thống chỉ tiêu phi tài chính gồm 21 chỉ tiêu chia thành 5 nhóm chính:

Bảng 2.2: Các chỉ tiêu phi tài chính trong chấm điểm KH doanh nghiệp của ACB

ST

T Các nhóm chỉtiêu

DNNhànước

DN vốnđầu tưnước ngoài

DNkhác

DNNhànước

DN vốnđầu tư nướcngoài

DNkhác

Tổng điểm phi tài chính× tỷtrọng điểm phi tài chính

Bảng 2.3: Tỷ trọng điểm số tài chính và phi tài chính

Đơn vị: %BCTC

BCTC được kiểm toán BCTC không được kiểm toán

DN Nhànước

DN có vốnđầu tưnước ngoài DN khác

DN Nhànước

DN có vốnđầu tưnước ngoài DN khácChỉ tiêu tài

Từ bảng xếp hạng này, ACB tiến hành đánh giá và ra quyết định vay

Ví dụ thực tế ACB tiến hành chấm điểm khách hàng doanh nghiệp [PHỤ LỤC 2]

II.3.2 Xếp hạng tín dụng khách hàng cá nhân

18

ACB tiến hành chấm điểm khách hàng cá nhân theo 2 nhóm: cá nhân kinhdoanh và cá nhân tiêu dùng.

II.3.2.1 Xếp hạng tín dụng khách hàng cá nhân kinh doanh.

ACB tiến hành xác định thông tin về chủ hộ kinh doanh dựa trên 11 chỉ tiêu,thông tin khác về chủ hộ KD gồm 21 chỉ tiêu và phương án kinh doanh gồm 18 chỉtiêu, mỗi chỉ tiêu dùng để đánh giá có năm mức điểm là 20, 40, 60, 80 và 100

Bảng các chỉ tiêu chấm điểm cá nhân kinh doanh tại ACB [Bảng 3 – PHỤ LỤC] Bảng 2.4: Tỷ trọng chấm điểm 3 nhóm chỉ tiêu KH cá nhân kinh doanh.

1 Thông tin về cá nhân kinh doanh là chủ cơ sở kinh doanh 10%

2 Thông tin khác liên quan đến cơ sở kinh doanh 55%

Tiến hành nhân điểm số với tỷ trọng tương ứng sẽ ra số điểm của từng khách hàng

II.3.2.2 Xếp hạng tín dụng khách hàng cá nhân tiêu dùng

ACB tiến hành đánh giá nhân thân khách hàng dựa trên 15 chỉ tiêu và xác địnhkhả năng trả nợ dựa trên 11 chỉ tiêu, mỗi chỉ tiêu dùng để đánh giá sẽ có năm mứcđiểm là 20, 40, 60, 80 và 100

Bảng: Các chỉ tiêu chấm điểm cá nhân tiêu dùng [bảng 4 –PHỤ LỤC]

Trong đó nhóm chỉ tiêu về nhân thân chiếm tỉ trọng 40% và nhóm chỉ tiêu

về khả năng trả nợ chiếm tỉ trọng 60% trong tổng điểm xếp loại rủi ro

Xếp loại khách hàng:

Tổng điểm kết hợp của 3 nhóm chỉ tiêu đối với trường hợp chấm điểm cá nhân kinhdoanh và 2 nhóm chỉ tiêu đối với trường hợp chấm điểm cá nhân tiêu dùng sẽ giúpxếp loại rủi ro theo bảng 2.4 tương tự với bảng xếp loại khách hàng doanh nghiệp.Đối với khách hàng cá nhân, ACB còn tiến hành chấm điểm tài sản bảo đảm theo

quy trình [PHỤ LỤC 5]

II.4 Dấu hiệu nhận biết rủi ro tín dụng

Công ty Thủy sản Đồng Nai có khoản vay vốn lưu động 4 tỷ đồng tại ngân hàngthương mại cổ phần Á châu (ACB)

Kết quả hoạt động kinh doanh của công ty Thủy sản Đồng Nai năm 2013 [Bảng 6

-PHỤ LỤC]

19

Các chỉ tiêu tài chính:

Hệ số Giá trị công ty Trung bình ngành

a Các dấu hiệu tài chính

- Nhìn chung, các chỉ số phản ánh khả năng thanh khoản của công ty Thuỷ sản Đồng Nai khá thấp so với chỉ số trung ngành

Hệ số thanh toán tổng quát và hệ số thanh toán ngắn hạn và hệ số thanh toán nhanh đều thấp hơn khá nhiều so với trung bình ngành cho thấy khả năng chuyển đổi tài sản ngắn hạn thành tiền mặt để trả nợ của công ty chưa cao Hệ số thanh toán lãi vay rất thấp (1,95) cho thấy công ty này có khả năng thanh khoản kém so với ngành

- Về cơ cấu vốn, hệ số nợ 71%, có thể thấy công ty vay nợ nhiều, nguồn vốn vay trongtổng vốn chủ sở hữu lớn hơn 50% tạo áp lực trả nợ và lãi trong tương lai, đồng thời cơcấu vốn không bền vững Bên cạnh đó, vốn chủ sở hữu chỉ tài trợ 30% TSCĐ, thấp hơn rất ngành so với trung bình ngành Công ty đang kinh doanh với một cơ cấu vốn không an toàn

- Các hệ số về vòng quay hoạt động của công ty cao hơn so với chỉ số trung bình

ngành Điều này thể hiện khả năng thu hồi vốn nhanh, tuy nhiên nếu chính sách tín dụng thương mại quá chặt chẽ có thể làm giảm uy tín của công ty và thể hiện tình

trạng thiếu vốn Hàng tồn kho luân chuyển nhanh, tốc độ luân chuyển tài sản ngắn hạncao, vốn không bị ứ đọng

- Đối với các chỉ số về khả năng sinh lời, ROA và ROS của công ty thấp hơn so với ngành, cho thấy khả năng sinh lời trên doanh thu và tài sản kém

Nhìn chung, công ty Thuỷ sản Đồng Nai có khá nhiều các dấu hiệu rủi ro tài chính, khi mà các chỉ số về khả năng thanh khoản và khả năng sinh lời kém, cơ cấu vốn

không hợp lý Ngân hàng cần phân tích kĩ trước khi ra quyết định cho vay

20

b Các dấu hiệu phi tài chính

- Ngành thuỷ sản đang trong giai đoạn khó khăn Có thể thấy một vài doanh nghiệp thuỷ sản làm ăn thua lỗ, không đủ vốn trả nợ cho nông dân nuôi cá,…Bên cạnh đó, cước phí vận chuyển, phí kiểm dịch tăng khiến cho chi phí của các doanh nghiệp thuỷ sản tăng theo, làm giảm lợi nhuận doanh nghiệp

- Thay đổi về chính sách thuế tại nước nhập khẩu

Công ty có sản lượng thuỷ hải sản xuất khẩu sang thị trường châu Âu và Mỹ khá lớn Đây là những thị trường khó tính và có quy định về tiêu chuẩn an toàn thực phẩm khá cao cùng những chính sách thuế thay đổi có thể tạo ra khó khăn cho hoạt động kinh doanh của công ty Mới đây, Bộ Thương mại Mỹ vừa quyết định giữ nguyên mức thuếchống bán phá giá đối với tôm Việt Nam xuất khẩu sang Mỹ với mức thuế bình quân rất cao 6,37% Đây là một khó khăn lớn đối với ngành thuỷ sản nói chung và công ty nói riêng

- Sự thay đổi của tỷ giá: tỷ giá thay đổi có thể gây bất lợi cho doanh thu của công ty, bởi công ty có sản lượng xuất khẩu lớn

- Công ty chấp nhận vay với lãi suất cao, cho thấy sự thiếu hụt vốn sản xuất của công

ty Doanh nghiệp này đã vay nợ khá nhiều nhưng vốn vẫn thiếu hụt, có thể kết luận rằng công ty đang gặp khó khăn về vốn

II.5 Đo lường rủi ro danh mục cho vay tại ngân hàng ACB.

II.5.1 Đo lường rủi ro danh mục cho vay theo phương pháp chỉ số.

II.5.1.1 Các chỉ số đánh giá rủi ro tín dụng của ngân hàng

a) Tình hình nợ quá hạn

Công thức tính các chỉ số đánh giá RRTD [phụ lục 7]

Tổng tài sản của NH ACB giảm mạnh Theo đó tổng tài sản vào năm 2012giảm hơn 104.711 so với năm 2011.Tổng tài sản năm 2013 có giá trị là 166.598,998triệu đồng (giảm hơn 9708 triệu đồng so với năm 2012)

Tuy tổng tài sản của NH này giảm mạnh qua 2 năm, dư nợ tín dụng không hềgiảm mà con tăng nhẹ, cho thấy ACB mở rộng quy mô tín dụng, đặc biệt là cho vaykhối KH cá nhân theo chiến lược phát triển ngân hàng đặt ra Tổng tài sản giảm, dư nợtín dụng tăng nhẹ khiến cho tỷ lệ dư nợ tín dụng/ tổng tài sản tăng

Nợ quá hạn tăng mạnh vào năm 2012 Năm 2013, nợ quá hạn có giảm nhẹ còn6.209,887 triệu đồng Tuy nhiên con số này vẫn khá cao và đáng lo ngại

21

Bảng 2.6: Tình hình nợ quá hạn của ACB qua các năm (đơn vị: triệu đồng).

Giá trị Giá trị Chênh lệch so

với năm 2011

Giá trị Chênh lệch

so với 2012 Tổng tài sản 281.019,319 176.307,607 -104.711,712 166.598,998 -9708.609

các năm, đặc biệt là tăng đột biến trong năm 2012

Năm 2012, điều đáng lưu ý là tiền gửi khách hàng giảm gần 17.000 tỷ đồng so

năm trước Trong khi đó, dư nợ cho vay gần như không thay đổi, song nợ xấu lại tăng

đáng kể, nhất là nợ có khả năng mất vốn Cụ thể, nợ dưới tiêu chuẩn tăng gấp 2,7 lần

lên 747,218 tỷ đồng, nợ nghi ngờ tăng gần gấp đôi lên 628,508 tỷ đồng và nợ có khả

năng mất vốn tăng gần gấp 4 lần năm 2011, chiếm gần 45% tổng nợ xấu Tổng nợ xấu

của ACB tính đến cuối năm 2012 tăng gấp 2,7 lần so năm 2011 và chiếm 2,48% tổng

dư nợ Trong khi đó thì năm 2011, tỷ lệ nợ xấu của ACB chỉ là 0,85%

Năm 2013, tuy kết quả hoạt động không như kỳ vọng nhưng ACB vẫn có mức độ

tăng trưởng khả quan về huy động và cho vay VND Nợ xấu được kiểm soát ở mức

3% sau những biện pháp mạnh về thu hồi nợ, xử lý rủi ro tín dụng và bán nợ cho

Công ty Quản lý tài sản của các tổ chức tín dụng Việt Nam (VAMC) Tính đến hết

31/3/2014, tỷ lệ nợ xấu của ACB tăng từ 3,03% lên 3,28% đạt 3.504,3 tỷ đồng, trong

đó, nợ có khả năng mất vốn của ngân hàng đang là 2.311,03 tỷ đồng Nguyên nhân

22

chủ yếu do tỷ lệ nợ xấu gia tăng đáng kể nhất là nợ xấu nhóm 5 Nếu như cuối năm

2013, nợ xấu tuyệt đối của ACB là 3.204,318 tỷ đồng (3%) thì đến 30/6/2014 con sốtuyệt đối là 3.954,728 tỷ đồng tương đương 3,6% Đây không chỉ là cú sốc với ACB

mà còn với cả hệ thống ngân hàng, bởi ACB từ xưa đến nay vốn vẫn được coi là ngânhàng có hệ thống quản trị rủi ro tốt, đặc biệt là có khẩu vị rủi ro tín dụng rất thấp Việc

nợ xấu tăng cao thực sự là một vấn đề đáng lo ngại, đặc biệt khi thông tư 02 và thông

tư 09 có hiệu lực từ ngày 1/6/2014

ACB đã chủ động sắp xếp, cấu trúc, bán nợ, thu hồi nợ trước hạn bên cạnh việcchủ động trích dự phòng nhằm giảm thiểu tác động Do vậy, chi phí dự phòng và nợxấu tăng cao là một điều khó có thể tránh khỏi khi NH chú trọng yếu tố minh bạch vànghiêm túc tuân thủ các quy định của NHNN về việc trích lập và phân loại nợ Dù vẫncòn nhiều khó khăn và thách thức trong công cuộc tái cơ cấu và tập trung xử lý cácvấn đề tồn đọng sau khủng hoảng nhưng những nỗ lực thời gian qua cũng thấy đượcACB đang dần khôi phục và làm tăng niềm tin của nhà đầu tư vào ngân hàng

b) Tình hình rủi ro mất vốn và khả năng bù đắp rủi ro

Bảng 2.8: Tình hình rủi ro mất vốn của ACB

ro tín dụng của ACB tăng 6,2 lần so với quí II /2013 lên mức 354,1 tỷ đồng

23

Cùng với việc trích lập dự phòng RRTD tăng trong khi dự nợ tín dụng chỉ tăngnhẹ, tỷ lệ dự phòng RRTD = Dự phòng RRTD/ Dư Nợ tín dụng cũng tăng mạnh vàonăm 2012,2013 Cụ thể tỷ lệ dự phòng năm 2011 là 0,3%, nhưng con số này đã tănglên 0,5% (năm 2012), và giảm nhẹ vào năm 2013 là 0,4%.

Đáng lo ngại nhất chính là Nhóm nợ có khả năng mất vốn Dựa vào số liệubảng 1.4 có thể thấy được nhóm nợ này liên tục tăng qua các thời kỳ Cụ thể Nợ cókhả năng mất vốn tại NH ACB năm 2012 là 297,339 triệu đồng (tăng 75% so với năm2011), năm 2013 tăng vọt lên 1150,391 triệu đồng (gấp gần 4 lần so với con số củanăm 2012) Nhóm nợ này không ngừng tăng lên, theo công bố mới nhất của ACB vàoquí II/2014 con số này là 2616,345 triệu đồng tăng hơn 1466 triệu đồng so với cả năm

2013 Tỷ lệ mất vốn theo đó tăng mạnh, đặc biệt là năm 2013 khi mà tỷ lệ này là0,3798% so với 0.001763924% năm 2012 Nguyên nhân cốt lõi khiến con số này tăng

là do nợ xấu tăng, trong khi ngân hàng không thể phát mãi tài sản thế chấp do vướngmắc về thủ tục và thị trường bất động sản đóng băng là nguyên nhân khiến nợ xấucàng thêm xấu

c) Khả năng bù đắp rủi ro

- Hệ số khả năng bù đắp các khoản cho vay bị mất.

Bảng 2.9: Hệ số khả năng bù đắp các khoản cho vay bị mất.

Các hệ số phản ánh khả năng bù đắp nợ mất vốn lớn hơn 1 chứng tỏ trích lập

dự phòng đầy đủ và có khả năng bù đắp vốn cho ngân hàng khi xảy ra rủi ro hay nói

cách khác, nguồn vốn của ngân hàng được đảm bảo an toàn trước những rủi ro xảy ra

Như bảng trên có thể thấy, ACB có mức trích lập dự phòng đầy đủ và nguồn vốn được

đảm bảo an toàn trước rủi ro Tuy nhiên, hệ số này giảm đáng kể khi năm 2010 đạt tới

5.13% nhưng năm 2013 giảm xuống chỉ còn 1.61% Điều này chủ yếu do số nợ quá

hạn năm 2012 tăng đột biến kéo theo hệ số khả năng bù đắp RRTD giảm mạnh

Hệ số khả năng bù đắp rủi ro tín dụng của ACB tuy giảm mạnh xuống còn

6.04% năm 2012 và 4.95% năm 2013 - con số này khá thấp nếu so sánh với một số

ngân hàng như CTG (7.6%), VCB (8.6%), MB (10.2%), tuy vậy vẫn đảm bảo giới hạn

an toàn theo thông lệ là 4

II.5.1.2 Mức độ tập trung danh mục cho vay tại ACB giai đoạn 2010-2013

Tỷ lệ(%)

Tỷ lệ(%)

Tỷ lệ(%)-Ngắn hạn 43 810 541 50.56 53 316 844 52.32 55 878 105 54.87 56 837 993 53.53-Trung hạn 19 521 816 22.53 26 899 822 26.4 18 807 961 18.47 16 685 473 15.71-Dài hạn 23 315 607 26.91 21 680 967 21.28 27 146 037 26.66 32 655 471 30.76Tổng dư nợ 86.647.964 100 101.897.633 100 101.832.103 100 106.178.93

Cơ cấu các khoản cho vay khách hàng theo kỳ hạn đến cuối năm 2013 của

ACB đã có sự dịch chuyển từ cho vay ngắn hạn sang cho vay dài hạn Điều này có thể

minh chứng cho việc ACB đã quan tâm hơn đến việc cấp vốn cho hoạt động sản xuất

kinh doanh của doanh nghiệp (do khoản vay cho các dự án đầu tư hay sản xuất thường

có thời hạn dài) Tuy nhiên, cũng không loại trừ trường hợp ACB tìm cách giãn nợ,

đảo nợ, dịch chuyển nợ ngắn hạn sang nợ trung và dài hạn nhằm kéo dài thời hạn

thanh toán do chủ nợ không thể trả đúng hạn, nhờ vậy tỷ lệ nợ xấu của ngân hàng

cũng giảm đáng kể trong khi Báo cáo tài chính trở nên tốt đẹp hơn

Xét về mức độ rủi ro, rõ ràng các khoản vay trung và dài hạn có rủi ro cao hơn

so với các khoản vay ngắn hạn do những biến động trên thị trường trong khoảng thời

25

gian dài hơn Cũng đối với các khoản vay trung và dài hạn, tính thanh khoản sẽ kém

hơn so với khoản cho vay ngắn hạn Đồng thời mức lãi suất theo lý thuyết cũng sẽ cao

hơn ngắn hạn do độ nhạy cảm lãi suất kém hơn Hơn nữa, nếu ACB quá chú trọng đến

các khoản nợ dài hạn cũng có thể ảnh hưởng đến khả năng thanh khoản do các khoản

nợ chưa đến hạn thu hồi trong khi tiền huy động từ dân cư lại chủ yếu là kỳ hạn ngắn

633 100 101 832103 100 106 178937 100

(Nguồn: Tổng hợp từ BCTC của ACB)Với định hướng là ngân hàng bán lẻ hàng đầu Việt Nam, đối tượng khách hàng

chủ yếu của ACB là khách hàng cá nhân và các doanh nghiệp vừa và nhỏ.Trong giai

đoạn 2010 – 2013, tỷ trọng cho vay khách hàng cá nhân luôn chiếm trên 35%, cho vay

doanh nghiệp vừa và nhỏ luôn chiếm trên 50% Thu nhập từ nhóm khách hàng này là

rất lớn do đặc điểm của nền kinh tế nước ta, tuy nhiên các đối tượng KH này có trình

độ quản lý còn kém, chưa đầu tư đúng mức vào việc cải tiến cơ cấu bộ máy tổ chức,

phát triển nhân lực, đầu tư chiều sâu,…cũng gây trở ngại không nhỏ cho ACB

Danh mục cho vay theo nhóm khách hàng của Ngân hàng tiếp tục thay đổi tích

cực theo hướng giảm dần tỷ trọng cho vay các doanh nghiệp Nhà nước, tăng dần tỷ

trọng cho vay đối với thành phần kinh tế phi Nhà nước nhằm hỗ trợ mạnh nhu cầu về

vốn cho sự phát triển Khách hàng của ngân hàng mở rộng và phát triển đến mọi thành

phần kinh tế

26

Đánh giá chung lại, cơ cấu danh mục theo đối tượng khách hàng của ACB khá hợp

lý, phù hợp với thị trường mục tiêu của các ngân hàng TMCP và xu hướng phát triển

nền kinh tế nhiều thành phần tại Việt Nam

 Theo ngành nghề kinh doanh

Bảng 2.13: Dư nợ cho vay theo ngành nghề kinh doanh tại ACB.

cá nhân và cộng đồng Nguyên nhân là do thị trường Việt Nam đang có nhu cầu ngày

càng lớn đối với các sản phẩm phục vụ cá nhân và cộng đồng – phù hợp với tình hình

tại nước đang phát triển, khiến cho vay dịch vụ cá nhân và cộng đồng chiếm tỷ trọng

vốn đầu tư lớn và được nhà nước hỗ trợ Cũng có thể coi cho vay mảng dịch vụ cộng

27

đồng là gói cho vay an toàn đối với ngân hàng, tránh được nhiều rủi ro Bên cạnh đó,

kể từ khi gia nhập WTO, ngành công nghiệp sản xuất gia công chế biến để xuất khẩucũng như để tiêu thụ trong nước có xu hướng ngày càng tăng, vì vậy tập trung cho vayđối tượng này sẽ là một hướng đầu tư đúng, đem lại nhiều lợi nhuận cho ACB

Những năm vừa qua, theo xu hướng chung các ngân hàng đều hướng tới phục vụnhu cầu tiêu dùng của các cá nhân là chính, như: cho vay mua nhà, mua đồ dung giadụng, sửa chữa, du lịch… Đến cuối năm 2014, nhu cầu vay của dân cư đã tăng lên35.58% so với 4 năm trước đó NHNN hiện cũng đã cho phép nới rộng đối với hìnhthức vay vốn này, vừa đáp ứng được nhu cầu “khát vốn” của tầng lớp dân cư mà cũnggóp phần làm tăng doanh thu cho các ngân hàng Ngoài ra khoản cho vay dành choSản xuất và gia công chế biến cũng đạt tốc độ tăng trưởng và tỉ trọng rất tốt

Các ngành kinh doanh khác thì tuỳ vào độ biến động của ngành mà tỷ trọng chovay với các ngành là khác nhau Ví dụ như ngành thương mại có biến động chu kìkinh doanh thấp, không phụ thuộc nhiều vào mùa vụ, khả năng thu hồi vốn cao nênlượng vay của ngành này lớn hơn so với một số ngành khác như xây dựng, nông lâmnghiêp Một số ngành khác như cho vay dịch vụ tài chính, mua bán chứng khoán, bấtđộng sản những năm gần đây thị trường đầy rủi ro bị tụt dốc, nhà đầu tư cá nhân thamgia thị trường đều lỗ nặng, khó có khả năng trả lãi và hoàn vốn Do đó để đảm bảo antoàn, ACB hạn chế khoản vay đầu tư cho các thị trường này Đặc biệt năm 2013,khoản vay dành cho mảng dịch vụ này chỉ đạt 100 triệu đồng, chỉ bằng 15% so với 4năm trước đó Đặc biệt, đối với lĩnh vực nhà hàng khách sạn đang ngày càng pháttriển, ACB cũng đã đưa khoản cho vay đối với lĩnh vực mới mẻ này vào danh mụccho vay của mình

Nhận xét về cơ cấu danh mục cho vay theo ngành kinh tế của ACB, nhận thấyngân hàng có mức độ đa dạng hóa danh mục không cao, không chỉ ACB mà khá nhiềuNHTMCP khác cũng chủ yếu cho vay khoảng 3 – 4 ngành tương tự nhau, và mức độrủi ro tập trung khá rõ, biểu hiện ở tỷ trọng dư nợ của một ngành so với tổng dư nợtoàn danh mục ở mức cao nhất có thể lên đến trên 35% – 40% tổng dư nợ Theo quanđiểm của ủy ban Basel, khi bất kỳ rủi ro đơn lẻ/nhóm rủi ro nào có khả năng tạo ra tổnthất đủ lớn liên quan đến mức vốn, tài sản hoặc tổng tổn thất của ngân hàng thì đềuđược xem là rủi ro tập trung Đây là một nguy cơ rủi ro tập trung danh mục cho vaytheo ngành kinh tế của không chỉ ACB mà nhiều NHTM Việt Nam hiện nay

II.5.2 Đo lường rủi ro tín dụng theo mô hình Credit Metrics

28

Nhóm nghiên cứu tiến hành đo lường RRTD theo mô hình Credit Metrics với khách hàng của ACB là Công ty TNHH và sản xuất thương mại Thép Việt Công ty có khoản vay ACB là 5950 triệu, thời hạn 3 năm, lãi suất 9%/ năm Gốc trả một lần vào kì cuối, lãi trả đều cuối mỗi kỳ.

Theo kết quả chấm điểm xếp hạng tín dụng lần trước khách hàng được 88.03 điểm, xếp hạng AA Xếp hạng lần này, giả sử khách hàng đạt 90.32 được nâng hạng AAA với

Bảng lãi suất (r + s i ) với các hạng tín nhiệm khác nhau (đơn vị: %)

Loại Năm 2 Năm 3

NPV ( Pi) Wi.Pi σ =Pi−E(P) wi × σ2

Theo phân phối chuẩn:

Var = 379,029

 σ = √379,029 = 19,47VaR = p × σ × Z = 19,47 × 1,65 = 32,13

Theo phân phối thực tế:

VaR = Mean – Giá trị thực tế = 6.677,215 – 6.669,24 = 7,98

Vậy theo phân phối thực tế, mức tổn thất tối đa trong trường hợp công ty không trả được nợ mức mức độ tin cậy 95% khác với giá trị VaR = 7,98 tính theo phân phối thực tế Sở dĩ có sự khác biệt này là do:

- Đồ thị phân phối thực tế lệch về bên phải trong khi đồ thị phân phốichuẩn lệch trái

- Tại ngưỡng 7,79% ta có tổng xác xuất là 8,65% nên theo phân phối thực

tế, VaR được tính với độ tin cậy là 91,35% chứ không phải 95% nhưphân phối chuẩn

II.6 Đánh giá quản trị rủi ro tín dụng tại ACB

II.6.1 Những thành tựu mà ACB đạt được

 Không thể phủ nhận thành công đầu tiên của ACB đó là đã xây dựng được một

hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ một cách chi tiết và rõ ràng đối với từng kháchhàng cá nhân và doanh nghiệp Hệ thống xếp hạng tín dụng với các chỉ tiêu tài chính

và phi tài chính sẽ giúp ngân hàng đánh giá chất lượng khoản vay một cách chân thực

và toàn diện Mức độ rủi ro sẽ được đánh giá một cách chính xác hơn đảm bảo an toàn

và phát triển tín dụng bền vững hơn

 ACB đã xây dựng được một trung tâm thẩm định giá riêng phục vụ cho việcthẩm định một cách khách quan đó là công ty dịch vụ địa ốc Á Châu Đây là một bộphận thẩm định TSBĐ một cách chuyên nghiệp và độc lập Điều này giúp cho quytrình tín dụng có tính chuyên môn hóa cao Một trung tâm chuyên đánh giá về TSBĐchắc chắn sẽ chính xác hơn là một nhân viên tín dụng làm

 Mô hình xếp hạng tín dụng cá nhân phù hợp với tiêu chuẩn đang sử dụng củanhiều tổ chưc trên thế giới, tuân theo trình tự, tiêu chí chặt chẽ, bám sát khung hướngdẫn của NHNN và có sự điều chỉnh theo kinh nghiệm xếp hạng của các tổ chức trênthế giới, phân rõ được thành khách hàng cá nhân và khách hàng tiêu dùng

II.6.2 Những hạn chế của ACB

Trong hệ thống xếp hạng của ACB vẫn còn một số những hạn chế như:

30