ỨNG DỤNG MÔ HÌNH BINARY LOGISTIC VÀO PHÂN TÍCH RỦI RO TÍN DỤNG DOANH NGHIỆP TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II NGÂN HÀNG ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM

ỨNG DỤNG MÔ HÌNH BINARY LOGISTIC VÀO PHÂN TÍCH RỦI RO TÍN DỤNG DOANH NGHIỆP TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II NGÂN HÀNG ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM Chương 1 : Cơ sở lý luận về quản trị rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính và mô hình hồi quy Binary Logistic. Chương 2 : Thực trạng quản trị rủi ro tín dụng tại Công ty Cho thuê tài chính II Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam. Chương 3 : Ứng dụng mô hình Binary Logistic trong phân tích rủi ro tín dụng tại Công ty Cho thuê tài chính II Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam. Chương 4 : Giải pháp nâng cao chất lượng tín dụng tại Công ty Cho thuê Tài chính II Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam.

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HCM LƯƠNG THỊ KIM THUẬN ỨNG DỤNG MÔ HÌNH BINARY LOGISTIC VÀO PHÂN TÍCH RỦI RO TÍN DỤNG DOANH NGHIỆP TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II NGÂN HÀNG ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP. Hồ Chí Minh – Năm 2011 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM LƯƠNG THỊ KIM THUẬN ỨNG DỤNG MÔ HÌNH BINARY LOGISTIC VÀO PHÂN TÍCH RỦI RO TÍN DỤNG DOANH NGHIỆP TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II NGÂN HÀNG ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM Chuyên ngành : Kinh tế tài chính – Ngân hàng Mã số : 60.31.12 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC : TS. HỒ THỦY TIÊN TP. Hồ Chí Minh – Năm 2011 LỜI CAM ĐOAN Tôi cam đoan luận văn này là do bản thân tự nghiên cứu và thực hiện theo sự hướng dẫn của TS. Hồ Thủy Tiên. Các kết quả nghiên cứu trong luận văn là trung thực và chưa từng được công bố trong bất kỳ công trình nghiên cứu nào khác. Tôi hoàn toàn chịu trách nhiệm về tính pháp lý trong quá trình nghiên cứu khoa học luận văn này Tp. Hồ Chí Minh, ngày tháng năm 2011 Người cam đoan Lươ ng Thị Kim Thuận MỤC LỤC Trang phụ bìa Trang Lời cam đoan Mục lục Danh mục chữ viết tắc Danh mục các bảng biểu Danh mục các hình vẽ, đồ thị LỜI MỞ ĐẦU 1 CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ QUẢN TRỊ RỦI RO TÍN DỤNG TRONG HOẠT ĐỘNG CHO THUÊ TÀI CHÍNH VÀ MÔ HÌNH HỒI QUY BINARY LOGISTIC 5 1.1 Cơ sở lý luận về Quản trị rủi ro tín dụng trong hoạt độ ng cho thuê tài chính 5 1.1.1. Rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính 5 1.1.1.1. Khái niệm rủi ro và rủi ro tín dụng 5 1.1.1.2. Các loại rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính 6 1.1.1.3. Những chỉ tiêu phản ánh mức độ rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính 9 1.1.1.4. Hậu quả của rủi ro tín dụng 10 1.1.1.5. Các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính 12 1.1.2. Quản trị rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính 14 1.1.2.1. Sự cần thiết c ủa công tác quản trị rủi ro tín dụng 14 1.1.2.2. Khái niệm 15 1.1.2.3. Nội dung quản trị rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính 15 1.1.2.4. Đo lường rủi ro tín dụng 18 1.1.2.5. Kinh nghiệm quản trị rủi ro tín dụng thuê mua tại một số nước 23 1.2 Giới thiệu mô hình hồi quy Binary Logistic 25 1.2.1. Ứng dụng của mô hình hồi quy Binary Logistic 25 1.2.2. Mô hình Binary Logistic 26 1.2.2.1. Diễn dịch các hệ số hồi quy của mô hình Binary Logistic 27 1.2.2.2. Độ phù hợp của mô hình 27 1.2.2.3. Kiểm định ý nghĩa thống kê của các hệ số 28 1.2.2.4. Kiểm định mức độ phù hợp tổng quát 28 1.2.2.5. Các phương pháp đưa biến độc lập vào mô hình hồi quy Binary Logistic 29 KẾT LUẬN CHƯƠNG 1 30 CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG QUẢN TRỊ RỦI RO TÍN DỤNG TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II NGÂN HÀNG ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM 31 2.1. Thực trạng hoạt động cho thuê tài chính ở Việt Nam 31 2.1.1. Mộ t số thành tựu trong hoạt động cho thuê tài chính 31 2.1.2. Những tồn tại trong hoạt động cho thuê tài chính 32 2.2. Thực trạng hoạt động cho thuê tài chính tại BLC II 33 2.2.1. Cơ cấu dư nợ 33 2.2.1.1. Cơ cấu dư nợ theo đối tượng cho thuê 33 2.2.1.2. Cơ cấu dư nợ theo loại hình doanh nghiệp 34 2.2.1.3. Cơ cấu dư nợ theo nhóm tài sản cho thuê 36 2.2.2. Thị phần hoạt động 37 2.2.3. Phân loại nợ và trích lập dự phòng rủi ro 38 2.2.3.1. Phân loại n ợ 38 2.2.3.2. Thực trạng trích lập quỹ dự phòng rủi ro 39 2.3. Phân tích rủi ro tín dụng tại BLC II 40 2.3.1. Các loại rủi ro tín dụng 40 2.3.1.1. Rủi ro tài chính 40 2.3.1.2. Rủi ro hoạt động 40 2.3.1.3. Rủi ro khác 41 2.3.2. Các chỉ tiêu đánh giá mức độ rủi ro tín dụng 41 2.3.2.1. Nợ quá hạn 41 2.3.2.2. Nợ xấu 44 2.3.2.3. Lãi treo 49 2.3.3. Công tác quản trị rủi ro tín dụng tại BLC II 50 2.3.4. Đánh giá công tác quản trị rủi ro tín dụng tại BLC II 53 2.3.4.1. Kết quả đạt được 53 2.3.4.2. Hạn chế 55 KẾT LUẬN CHƯƠNG 2 57 CHƯƠNG 3: ỨNG DỤNG MÔ HÌNH HỒI QUY BINARY LOGISTIC TRONG PHÂN TÍCH RỦI RO TÍN DỤNG DOANH NGHIỆP TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II NGÂN HÀNG ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM 59 3.1. Giới thiệu một số mô hình đo lường rủi ro tín dụng 59 3.1.1. Mô hình định tính về rủi ro tín dụng – Mô hình 6C 59 3.1.2. Các mô hình lượng hóa rủi ro tín dụng 60 3.1.2.1. Mô hình điểm số Z 60 3.1.2.2. Mô hình điểm số tín dụng tiêu dùng 61 3.2. Ứng dụng mô hình hồi quy Binary Logistic trong phân tích rủi ro tín dụng tại BLC II 61 3.2.1. Lý do lựa chọn mô hình 61 3.2.2. Thiết kế mô hình phân tích rủi ro tín dụng 62 3.2.2.1 Thiết kế nghiên cứu 62 3.2.2.2 Mô hình dự kiến 63 3.2.2.3. Quy trình xây dựng mô hình tối ưu 66 3.2.2.4. Ý nghĩa của các kết quả 69 3.2.3 Kết quả nghiên cứu và nhận định các chỉ số ảnh hưởng đến khả năng trả được nợ 71 3.2.3.1 Kết quả nghiên cứu đưa ra mô hình Binary Logistic 71 3.2.3.2 Diễn dịch ý nghĩa của các hệ số hồi quy Binary Logistic 72 3.2.4 Vận dụng mô hình hồi quy Binary Logistic 74 3.2.4.1 So sánh phân nhóm nợ với xác suất khả năng trả nợ 74 3.2.4.2 Vận dụng mô hình hồi quy Binary Logistic cho xếp hạng tín dụng theo hệ thống XHTD nội bộ của BIDV 76 3.2.4.3 Vận dụng mô hình hồi quy Binary Logistic cho mục địch dự báo . 76 3.3. Đánh giá tính khả thi của mô hình 77 KẾT LUẬN CHƯƠNG 3 79 CHƯƠNG 4: GIẢI PHÁP NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG TÍN DỤNG TẠI CÔNG TY CHO THUÊ TÀI CHÍNH II NGÂN HÀNG ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆT NAM 81 4.1. Định hướng phát triển hoạt động cho thuê tài chính 81 4.1.1. Định hướng phát triển hoạt động cho thuê tài chính 81 4.1.2. Định hướng phát triển hoạt động cho thuê tài chính tại BLC II 82 4.1.2.1. Định hướng phát triển cho thuê tài chính 82 4.1.2.2. Quan điểm chỉ đạo về chính sách tín dụng 83 4.2. Giải pháp nâng cao quản trị rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính 84 4.2.1. Giải pháp đối với BLC II 84 4.2.1.1. Giải pháp phòng ngừa rủi ro 84 4.2.1.2. Thực hiện phân tán rủi ro trong hoạt động cho thuê tài chính 89 4.2.1.3. Xây dựng chính sách khách hàng hiệu qu ả 90 4.2.1.4. Củng cố và hoàn thiện hệ thống thông tin tín dụng 90 4.2.1.5. Các giải pháp hạn chế, bù đắp tổn thất khi rủi ro xảy ra 91 4.2.1.6. Các giải pháp về nhân sự 93 4.2.1.7. Xây dựng chiến lược quảng cáo, tiếp thị 95 4.2.2 Giải pháp đối với khách hàng 95 4.2.2.1 Giảm tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu 96 4.2.2.2 Tăng tỷ suất sinh lợi trên vốn chủ sở hữu 97 4.3. Kiến nghị 98 4.3.1. Kiến ngh ị với Chính phủ 98 4.3.2. Kiến nghị đối với Ngân hàng nhà nước 100 4.3.3. Kiến nghị với Hiệp hội cho thuê tài chính Việt Nam 101 4.3.4. Kiến nghị với Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam 101 KẾT LUẬN CHƯƠNG 4 102 KẾT LUẬN 104 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮC - ALC 2 : Công ty Cho thuê tài chính 2 Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông Thôn Việt Nam - ATM : Automated Teller Machine-Máy rút tiền tự động - BIDV : Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam - BLC : Công ty Cho thuê Tài chính TNHH MTV Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam - BLC II : Công ty Cho thuê Tài chính II Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam - CBTD : Cán bộ tín dụng - CIC : Trung tâm thông tin tín dụng Ngân hàng nhà nước - CP : Cổ phần. - CTTC : Cho thuê tài chính - DN : Doanh nghiệp. - DNNN : Doanh nghiệp Nhà nước. - DNTN : Doanh nghiệp tư nhân - DPRR : Dự phòng rủi ro - HĐCTTC: Hợp đồng cho thuê tài chính - MTV : M ột thành viên - NH : Ngân hàng - NHĐT&PTVN : Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam - NHNN : Ngân hàng Nhà nước - NHNN&PTNTVN : Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Việt Nam - NHTM : Ngân hàng thương mại - QHKH : Quan hệ khách hàng - QĐ : Quyết định - QTRR : Quản trị rủi ro - QTRRTD: Quản trị rủi ro tín dụng - RR : Rủi ro - RRTD : Rủi ro tín dụng - TCTD : Tổ chức tín dụng - TNHH : Trách nhiệm hữu hạn. - TS : Tài sản - TTTD : Thông tin tín dụng - WTO : Tổ chức Thương mại Thế giới DANH MỤC CÁC BẢNG, BIỂU STT Tên bảng Trang Bảng 2.1 Tình hình nợ xấu tại các Công ty CTTC 32 Bảng 2.2 Cơ cấu dư nợ cho thuê theo loại hình doanh nghiệp 2008- 2010 35 Bảng 2.3 Cơ cấu dư nợ cho thuê theo nhóm tài sản 2008-2010 37 Bảng 2.4 Phân loại nhóm nợ 2008-2010 39 Bảng 2.5 Trích lập dự phòng rủi ro 2008-2010 39 Bảng 2.6 Nợ quá hạn 2007-2010 41 Bảng 2.7 Tỷ lệ nợ quá hạn theo ngành nghề năm 2010 43 Bảng 2.8 Nợ xấu và tỷ lệ nợ xấu 2007-2010 44 Bảng 2.9 Một số nguyên nhân dẫn đến nợ xấu theo loại tài sản thuê 45 Bảng 2.10 Nợ xấu của các Công ty cho thuê tài chính trong Hiệp hội Cho thuê tài chính Việt Nam năm 2009 - 2010 47 Bảng 2.11 Tỷ lệ Nợ xấu của các Công ty cho thuê tài chính trong Hiệp hội Cho thuê tài chính Việt Nam năm 2010 48 Bảng 2.12 Lãi treo và tỷ lệ lãi treo 2007-2010 49 Bảng 3.1 Các biến độc lập được sử dụng trong phân tích hồi quy mô hình Binary Logistic 63 Bảng 3.2 Variables in the Equation 68 Bảng 3.3 Omnibus Tests of Model Coefficients 69 Bảng 3.4 Model Summary 69 Bảng 3.5 Classification Table (a) 70 Bảng 3.6 So sánh phân loại nợ và xác suất khả năng trả được nợ vay của 72 doanh nghiệp 74 Bảng 3.7 Mô tả phân nhóm nợ dựa trên xác suất khả năng trả được nợ 76 [...]... Đầu tư và Phát triển Việt Nam Chương 3 : Ứng dụng mô hình Binary Logistic trong phân tích rủi ro tín dụng tại Công ty Cho thuê tài chính II Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam Chương 4 : Giải pháp nâng cao chất lượng tín dụng tại Công ty Cho thuê Tài chính II Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam 5 CHƯƠNG 1 CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ QUẢN LÝ RỦI RO TÍN DỤNG TRONG HOẠT ĐỘNG CHO THUÊ TÀI CHÍNH VÀ MÔ HÌNH... đề tài Ứng dụng mô hình Binary Logistic vào phân tích rủi ro tín dụng doanh nghiệp tại Công ty cho thuê tài chính II- Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam để làm đề tài nghiên cứu trong luận văn tốt nghiệp 2 Mục tiêu của đề tài - Về lý luận : phân tích cơ sở lý luận về hoạt động cho thuê tài chính và rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính, qua đó nêu bật sự cần thiết phải phân tích rủi. .. sử dụng các chỉ tiêu tài chính của các doanh nghiệp được tổng hợp tại Công ty cho thuê tài chính II Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam) nhằm đưa được ra những đánh giá và dự báo của mô hình trong việc hỗ trợ công tác quản trị rủi ro tín dụng, qua đó đề xuất các giải pháp để nâng cao hiệu quả công tác quản trị rủi ro tín dụng tại các công ty cho thuê tài chính Việt Nam 5 Những điểm mới của đề tài. .. và nhỏ có quan hệ tín dụng với Công ty cho thuê tài chính II Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam vào năm 2010 4 Phương pháp nghiên cứu Dựa vào lý thuyết ngành Kinh tế tài chính – Ngân hàng kết hợp với phương pháp tiếp cận xử lý số liệu thực tế, ứng dụng tư duy và các mô hình lượng hóa của toán học (cụ thể ứng dụng mô hình Binary Logistic trong phân tích rủi ro tín dụng doanh nghiệp bằng phương pháp... hoạt động tín dụng trung và dài hạn, vì vậy hoạt động cho thuê tài chính có những rủi ro giống như hoạt động tín dụng nói chung, đồng thời có những rủi ro đặc thù Có nhiều tiêu chí để phân loại, nhưng khái quát lại có thể phân rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính bao gồm: rủi ro về tài chính, rủi ro hoạt động và rủi ro khác Rủi ro tài chính Rủi ro tài chính là những rủi ro liên quan trực... lại nợ để người thuê vẫn có thể trả tiền mà không phải thu hồi tài sản “Bơm tiền” vào các các công ty cho thuê tài chính, nhờ đó nhiều công ty cho thuê tài chính lớn đã mua lại các công ty cho thuê tài chính nhỏ và tổ chức tín dụng nhỏ đang trên bờ vực phá sản, giúp những chính sách hỗ trợ khách hàng của công ty cho thuê tài chính lớn áp dụng luôn cho khách hàng của công ty cho thuê tài chính nhỏ  Kinh... rủi ro tín dụng cho thuê tài chính trong công tác quản lý rủi ro tín dụng của các công ty cho thuê tài chính Việt Nam - Về thực tiễn: Theo khảo sát, các công ty cho thuê tài chính hiện nay không áp dụng bất kỳ mô hình định lượng nào, mà quyết định cho thuê hoàn toàn dựa vào xếp hạng tín dụng nội bộ, tuy nhiên không phải doanh nghiệp nào cũng đủ điều kiện xếp hạng tín dụng nội bộ, đặc biệt là các doanh. .. của doanh nghiệp tại Công ty Cho thuê tài chính II Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam thông qua việc vận dụng mô hình hồi quy Binary Logistic Qua đó giúp cho Công ty đưa ra quyết định cho thuê một cách tốt nhất, tránh được rủi ro tín dụng đặc biệt 3 đối với các doanh nghiệp mới thành lập chưa đủ điều kiện để xếp hạng tín dụng nội bộ + Đưa ra những giải pháp nhằm nâng cao quản trị rủi ro tín dụng. .. ty cho thuê tài chính đưa ra quyết định cho thuê một cách tốt nhất nhằm giảm thiểu rủi ro tín dụng 6 Nội dung nghiên cứu Ngoài phần Mở đầu và Kết luận, luận văn được chia thành 4 chương: Chương 1 : Cơ sở lý luận về quản trị rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính và mô hình hồi quy Binary Logistic Chương 2 : Thực trạng quản trị rủi ro tín dụng tại Công ty Cho thuê tài chính II Ngân hàng Đầu. .. động cho thuê tài chính là những tổn thất mà công ty cho thuê tài chính phải gánh chịu khi bên thuê không thực hiện đầy đủ nghĩa vụ của mình theo cam kết tại hợp đồng cho thuê tài chính 1 1.1.1.2 Các loại rủi ro tín dụng trong hoạt động cho thuê tài chính Rủi ro trong hoạt động cho thuê tài chính tồn tại khách quan cùng với sự tồn tại của hoạt động này Về bản chất, cho thuê tài chính là một hoạt động tín