ĐÁNH GIÁ TÌNH HÌNH tài CHÍNH và các BIỆN PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ TÀI CHÍNH

Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp BỘ TÀI CHÍNH HỌC VIỆN TÀI CHÍNH *** LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI: ĐÁNH GIÁ TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH VÀ CÁC BIỆN PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN XI MĂNG PHÚ THỌ Chuyên ngành : Tài Chính Doanh Nghiệp Mã số : 11 HÀ NỘI – 2013 LỜI CAM ĐOAN i Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp Tôi xin cam đoan đây là công trình nghiên cứu của riêng bản thân tôi, các số liệu, kết quả nêu trong luận văn tốt nghiệp là trung thực xuất phát từ tình hình thực tế của đơn vị thực tập. Sinh viên Nguyễn Thị Ngọc ii Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp MỤC LỤC Trang bìa i Lời cam đoan ii Mục lục iii Danh mục chữ viết tắt vi Danh mục các bảng vii Danh mục các hình viii LÝ LUẬN CHUNG VỀ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 4 1.2.2 Nguồn số liệu 5 1.2.3.2 Phương pháp phân tích tỷ lệ 6 1.2.4.2 Phân tích khái quát tình hình tài chính của công ty thông qua các hệ số tài chính đặc trưng 10 1.2.4.3 Phân tích diễn biến nguồn và sử dụng vốn 17 1.3 Một số biện pháp, giải pháp tài chính để nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp 17 2.1.2.3 - Cơ cấu bộ máy quản lý của công ty 22 2.2.2.2 Các hệ số về khả năng thanh toán 47 2.2.2.3 Các hệ số phản ánh cơ cấu nguồn vốn và cơ cấu tài sản 50 2.2.2.4 Các chỉ tiêu phản ánh hiệu suất hoạt động 52 2.2.2.5 Các hệ số về khả năng sinh lời 55 iii Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT BCĐKT : Bảng cân đối kế toán BCTC : Báo cáo tài chính DN : Doanh nghiệp HTK : Hàng tồn kho LNST : Lợi nhuận sau thuế SXKD : Sản xuất kinh doanh TCDN : Tài chính doanh nghiệp TSCĐ : Tài sản cố định TSDH : Tài sản dài hạn TSLĐ : Tài sản lưu động TSNH : Tài sản ngắn hạn VCĐ : Vốn cố định VCSH : Vốn chủ sở hữu VKD : Vốn kinh doanh iv Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp DANH MỤC BẢNG BIỂU Tên bảng Trang Bảng 01 Khái quát kết quả kinh doanh 29 Bảng 02 Bảng phân tích cơ cấu và sự biến động tài sản công ty cổ phần xi măng Phú Thọ năm 2012 30 Bảng 03 Bảng phân tích cơ cấu và sự biến động nguồn vốn công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ năm 2012 36 Bảng 04 Bảng phân tích báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ năm 2012 40 Bảng 05 Các chỉ tiêu phản ánh mức độ sử dụng các khoản chi phí công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ 2012 40 Bảng 06 Bảng phân tích tình hình công nợ công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ năm 2012 44 Bảng 07 Một số hệ số phản ánh tình hình công nợ của công ty CP xi măng Phú Thọ năm 2012 46 Bảng 08 Các chỉ tiêu phản ánh khả năng thanh toán tại công ty CP xi măng Phú Thọ năm 2012 47 Bảng 09 Các hệ số phản ánh cơ cấu nguồn vốn và tài sản công ty CP xi măng Phú Thọ 50 Bảng 10 Các chỉ tiêu phản ánh hiệu suất hoạt động công ty CP xi măng Phú Thọ 2011 – 2012 52 Bảng 11 Các chỉ tiêu phản ánh khả năng sinh lời công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ 55 Bảng 12 Diễn biến nguồn vốn và sử dụng vốn Công ty Cổ phần Xi măng Phú Thọ 58 Bảng 13 Kế hoạch về sản xuất và tiêu thụ sản phẩm của công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ năm 2013 66 DANH MỤC CÁC HÌNH Tên hình Trang Hình 01 Sự biến động về cơ cấu tài sản của công ty Cổ phần 29 v Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp xi măng Phú Thọ năm 2012 Hình 02 Sự biến động về cơ cấu tài sản của công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ năm 2012 30 Hình 03 Sự biến động về cơ cấu nguồn vốn của công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ năm 2012 36 Hình 04 Phân tích dupont năm 2012 57 vi Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp LỜI NÓI ĐẦU 1. Tính cấp thiết của đề tài Trong những năm gần đây, nền kinh tế toàn thế giới đang gặp rất nhiều khó khăn, thách thức. Khủng hoảng kinh tế, vấn đề nợ công đang trực tiếp ảnh hưởng đến mọi quốc gia trong đó có cả Việt Nam. Trước những khó khăn của nền kinh tế, khi mà mức độ cạnh tranh hàng hóa dịch vụ giữa các doanh nghiệp Việt Nam trên thị trường trong nước và quốc tế ngày càng khốc liệt đã buộc tất cả các doanh nghiệp không những phải vươn lên trong quá trình sản xuất kinh doanh mà còn phải biết phát huy tiềm lực tối đa để đạt được hiệu quả sản xuất kinh doanh cao nhất. Vì thế các nhà quản trị doanh nghiệp phải luôn nắm rõ được thực trạng sản xuất kinh doanh và thực trạng tài chính của doanh nghiệp mình, từ đó có những chiến lược, kế hoạch phù hợp nhằm cải thiện và nâng cao hiệu quả hoạt động sản xuất kinh doanh. Muốn vậy, doanh nghiệp cần đi sâu phân tích hoạt động kinh doanh mà đặc biệt là hoạt động tài chính một cách chi tiết và hiệu quả nhắm nắm rõ được thực trạng cũng như định hướng tương lai cho sự phát triển của toàn doanh nghiệp. Trong tình hình thực tế hiện nay, với nền kinh tế có nhiều những diễn biến phức tạp, đã không có ít doanh nghiệp gặp khó khăn trong vấn đề huy động vốn và sử dụng vốn, sản xuất kinh doanh kém hiệu quảm thậm chí không bảo toàn được vốn ảnh hưởng đến tình hình tài chính của doanh nghiệp, Đặc biệt hơn nữa, sự phát triển của thị trường chứng khoán hiện nay thì vấn đề mình bạch trong tình hình tài chính càng được nhiều đối tượng quan tâm, do đó đối với mỗi nhà quản lý tài chính doanh nghiệp vấn đề này càng phải được quan tâm chú ý và đươc nghiên cứu kỹ lưỡng hơn bao giờ hết. Trong vài năm trở lại đây, ngành xi măng ở nước ta đang gặp rất nhiều khó khăn. Trong năm 2012, trước những tác động của việc thắt chặt tín 1 Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp dụng, cắt giảm đầu tư công và nhu cầu xây dựng giảm, việc sản xuất xi măng đã và đang đối mặt với vô vàn thách thức. Xuất phát từ những nguyên nhân trên, sau hơn 3 tháng thực tập tại Công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ dưới sự hướng dẫn tận tình của thầy giáo Lưu Hữu Đức và sự chỉ bảo của các anh chị trong phòng tài chính kế toán của công ty, em đã thực hiện đề tài sau: “ Đánh giá tình hình tài chính và biện pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ” 2. Đối tượng nghiên cứu Đề tài đi sâu và tìm hiểu các vấn đề liên quan đến tình hình tài chính của doanh nghiệp như lý luận chung về tài chính doanh nghiệp, các chỉ tiêu đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp tại công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ. 3. Phạm vi nghiên cứu • Về không gian : Nghiên cứu về tình hình tài chính và biện pháp tài chính nhằm nâng cao hiệu quả hoạt động của công ty cổ phần xi măng Phú Thọ - Huyện Thanh Ba – Tỉnh Phú Thọ. • Về thời gian : Từ 27/12/2012 đến 7/5/2013 • Về nguồn số liệu : Các số liệu được lấy từ sổ sách kế toán, báo cáo tài chính các năm 2011 và 2012. 4. Mục đích nghiên cứu Đề tài nghiên cứu thực trạng tài chính và các giải pháp tài chính thực hiện tại công ty Cổ phần kinh doanh vật tư và xây dựng nhằm những mục đích sau : • Hệ thống hóa những vấn đề lý luận về tài chính doanh nghiệp và phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp. • Tìm hiểu thực trạng tài chính của công ty, từ đó : 1) Xem xét và đánh tình hình tài chính của công ty trong năm 2012 trên cơ sở so sánh với năm 2011 thông qua những kết quả đạt được trong 2 năm. 2) Đề xuất một số giải pháp tài chính nhằm góp phần nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh tại đơn vị trong thời gian tới. 2 Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp 5. Phương pháp nghiên cứu Luận văn sử dụng phương pháp nghiên cứu dựa trên cơ sở các phương pháp duy vật biện chứng, duy vật lịch sử của chủ nghĩa Mác – Lênin, phương pháp điều tra, phân tích, tổng hợp, thống kê, logic…đồng thời sử dụng các bảng biểu để minh họa. 6. Kết cấu đề tài Tên đề tài: “ Đánh giá tình hình tài chính và biện pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty cổ phần xi măng Phú Thọ” Ngoài lời nói đầu, kết luận và danh mục tài liệu tham khảo thì luận văn gồm có 3 phần như sau: Chương 1 : Những vấn đề lý luận chung về phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp. Chương 2 : Tình hình tài chính và hiệu quả hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ. Chương 3 : Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả kinh doanh tại công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ. Do trình độ nhận thức còn hạn chế nên luận văn tốt nghiệp của em chắc chắn không tránh khỏi thiếu sót. Em rất mong muốn được sự góp ý của công ty và các thầy cô trong bộ môn Tài Chính Doanh Nghiệp để bài viết của em được hoàn thiện hơn. Em xin chân thành cảm ơn thầy giáo cùng các cán bộ phòng kế toán tài vụ của công ty cổ phần xi măng Phú Thọ đã hết sức giúp đỡ và tạo điều kiện để em hoàn thành luận văn này. Hà Nội, ngày 01 tháng 4 năm 2013 Sinh viên Bùi Công Minh 3 Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp CHƯƠNG I LÝ LUẬN CHUNG VỀ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 Hoạt động của doanh nghiệp và tài chính doanh nghiệp 1.1.1 Hoạt động của doanh nghiệp và tài chính Doanh nghiệp là một tổ chức kinh tế thực hiện các hoạt động sản xuất, cung ứng hàng hóa cho người tiêu dùng qua thị trường nhằm mục đích sinh lời. Quá trình hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp cũng là quá trình kết hợp các yếu tố đầu vào như nhà xưởng, thiết bị, nguyên vật liệu… và sức lao động để tạo ra yếu tố làm đầu ra là hàng hóa và tiêu thụ hàng hóa để thu lợi nhuận. Trong nền kinh tế thị trường để có các yếu tố đầu vào đòi hỏi doanh nghiệp phải có một lượng vốn tiền tệ nhất định. Với từng loại hình pháp lý tổ chức, doanh nghiệp có phương thức thích hợp tạo lập số vốn tiền tệ ban đầu, từ số vốn tiền tệ đó doanh nghiệp mua sắm máy móc thiết bị, nguyên vật liệu… Sau khi sản xuất xong, doanh nghiệp bán sản phẩm và thu được tiền bán hàng. Với số tiền này, doanh nghiệp sẽ sử dụng để bù đắp các khoản chi phí và vật liệu đã tiêu hao, phần còn lại là lợi nhuận sau thuế, doanh nghiệp sẽ tiếp tục phân phối số lợi nhuận này. Như vậy, xét về mặt hình thức, tài chính doanh nghiệp là quỹ tiền tệ trong quá trình tạo lập, phân phối, sử dụng và vận động gắn liền với các hoạt động của doanh nghiệp. Xét về bản chất, tài chính doanh nghiệp là các quan hệ kinh tế dưới hình thức giá trị nảy sinh gắn liền với việc tạo lập, sử dụng quỹ tiền tệ của doanh nghiệp trong quá trình hoạt động của mình. 1.1.2 Nội dung, vai trò của tài chính doanh nghiệp 1.1.2.1 Nội dung tài chính doanh nghiệp Quản trị tài chính doanh nghiệp là việc lựa chọn và đưa ra các quyết định tài chính, tổ chức thực hiện các quyết định đó nhằm đạt đước mục tiêu hoạt động của doanh nghiệp - đó là tối đa hóa lợi nhuận và không ngừng làm gia tăng giá trị doanh nghiệp cũng như khả năng cạnh tranh của doanh nghiệp trên thị trường. Nói cách khác quản trị tài chính doanh nghiệp bao gồm cả hình thức 4 [...]... và hữu ích cho việc lựa chọn đúng đắn các quyết định tài chính trong hiện tại và tương lai 1.3 Một số biện pháp, giải pháp tài chính để nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh được biểu hiện trực tiếp ở việc tạo ra kết quả kinh doanh lớn với chi phí nhỏ, cải thiện các chỉ tiêu kinh tế tài chính của hoạt động sản xuất kinh doanh Có thể kể ra một vài... tỷ lệ của đại lượng tài chính trong các quan hệ tài chính Sự biến đổi của các tỷ lệ là sự biến đổi các đại lượng tài chính Về nguyên tắc, phương pháp tỷ lệ yêu cầu cần phải xác định các ngưỡng, các định mức để nhận xét, đánh giá tình hình tài chính doanh nghiệp trên cơ sở so sánh các tỷ lệ của doanh nghiệp với giá trị các tỷ lệ tham chiếu Thông thường các tỷ lệ tài chính được phân theo nhóm tỷ lệ đặc... đánh giá khái quát tình hình tài chính doanh nghiệp qua báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh  Phân tích khái quát tình hình tài chính của doanh nghiệp qua báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh là báo cáo tài chính tổng hợp phản ánh tình hình và kết quả hoạt động kinh doanh trong kỳ của doanh nghiệp bao 8 Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp gồm các chỉ... đi vào phân tích tình hình tài chính của công ty trong giai đoạn 2011 - 2012 2.2 Phân tích tình hình tài chính của công ty Cổ phần xi măng Phú Thọ 2.2.1 Phân tích khái quát tình hình của công ty thông qua Báo cáo Tài chính 2.2.1.1 Phân tích khái quát tình hình tài chính qua Bảng cân đối kế toán: a Phân tích sự biến động và cơ cấu tài sản của công ty 01/01/2012 31/12/2012 10% 12% Tài sản ngắn hạn Tài. .. cao trình độ sử dụng TSCĐ, sử dụng khoa học nhằm tăng công suất và bảo trì thiết bị máy móc kịp thời • Sử dụng hợp lý và tiết kiệm nguyên vật liệu Qua quá trình phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp, các nhà quản trị có thể đưa ra các giải pháp tài chính nhằm nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Các giải pháp tài chính thường được áp dụng là: • Chủ động huy động vốn sản xuất... nghiệp • Thúc đẩy tiêu thụ, tăng doanh thu và lợi nhuận của doanh nghiệp • Thường xuyên xem xét khả năng thanh toán của doanh nghiệp, có các biện pháp để thu hồi nợ, có kế hoạch trả nợ đến hạn Trên đây là các biện pháp tài chính mà các nhà quản trị doanh nghiệp thường sử dụng để nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp CHƯƠNG II PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN XI MĂNG PHÚ... phân tích tài chính doanh nghiệp 1.2.4.1 Phân tích khái quát tình hình tài chính doanh nghiệp qua các báo cáo tài chính 6 Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp Báo cáo tài chính hay báo cáo kế toán định kỳ của doanh nghiệp dùng để phán ánh các mặt khác nhau trong hoạt động kinh tế - tài chính của doanh nghiệp Báo cáo tài chính hiện nay có 4 loại: Bảng cân đối kế toán, Báo cáo kết quả hoạt... kinh doanh Có thể kể ra một vài biện pháp như: 17 Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp • Nâng cao trình độ quản lỳ của đội ngũ nhà kinh doanh • Sử dụng hợp lý và có hiệu quả nguồn nhân lực: Tăng năng suất lao động, tổ chức các khóa đào tạo và bồi dưỡng nhằm nâng cao trình độ cho lao động, tăng cường kỷ luật trong lao động… • Sử dụng hiệu quả máy móc, nâng cao trình độ sử dụng TSCĐ, sử dụng... kết quả cuối cùng của hoạt động kinh doanh Chỉ tiêu này phản ánh cứ 100 đồng doanh thu thuần sẽ sinh ra bao nhiêu đồng lợi nhuận sau thuế Để biết rõ hơn về tình hình tài chính của doanh nghiệp ta đi sâu vào phân tích các hệ số tài chính đặc trưng và đây chính là căn cứ để hoạch định những vấn đề tài chính trong những năm tiếp theo 1.2.4.2 Phân tích khái quát tình hình tài chính của công ty thông qua các. .. doanh nghiệp: Tài sản lưu động tài sản ngắn hạn khác, tài sản cố định và tài sản dài hạn khác Tỷ lệ đầu tư vào tài sản dài hạn càng lớn càng thể hiện mức độ quan trọng của tài sản cố định trong tổng tài sản đang sử dụng vào kinh doanh • Hệ số cơ cấu tài sản: Phản ánh cứ một đồng đầu tư vào tài sản dài hạn thì dành ra bao nhiêu đồng để đầu tư vào tài sản ngắn hạn 12 Luận văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh . văn tốt nghiệp Khoa tài chính doanh nghiệp BỘ TÀI CHÍNH HỌC VIỆN TÀI CHÍNH *** LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI: ĐÁNH GIÁ TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH VÀ CÁC BIỆN PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH. tận tình của thầy giáo Lưu Hữu Đức và sự chỉ bảo của các anh chị trong phòng tài chính kế toán của công ty, em đã thực hiện đề tài sau: “ Đánh giá tình hình tài chính và biện pháp nâng cao hiệu. cấu đề tài Tên đề tài: “ Đánh giá tình hình tài chính và biện pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty cổ phần xi măng Phú Thọ” Ngoài lời nói đầu, kết luận và danh mục tài liệu