Kiểm tra, phân tích chất lượng thẩm định tài chính các dự án vay vốn đầu tư phát triển tại ABBank Hà Nội, từ đó đưa ra những lợi thế, điểm tốt đã làm được để phát huy cũng như các điểm y
Trang 1HỌC VIỆN NGÂN HÀNG KHOA NGÂN HÀNG
KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP
ĐỀ TÀI: NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH CÁC DỰ ÁN ĐẦU TƯ PHÁT TRIỂN TẠI NGÂN HÀNG AN BÌNH (ABBANK) – CHI NHÁNH HÀ NỘI
Sinh viên thực hiện :Phan Thị Lương
Giảng viên hướng dẫn : ThS Đỗ Thị Thu Hà
Hà Nội, tháng 06 năm 2020
Trang 2LỜI CẢM ƠN
Trong thời gian nghiên cứu và thực hiện luận văn này, em đã nhận được rất nhiều sự hỗ trợ, giúp đỡ tận tình từ các tập thể và cá nhân Qua đây em xin gửi lời cảm ơn chân thành đến các tập thể, cá nhân đã tạo điều kiện và giúp đỡ em hoàn thành bài luận văn này:
Trước hết, em xin chân thành cảm ơn ban giám hiệu trường Học Viện Ngân Hàng, cùng tập thể thầy cô giảng viên đã trang bị kiến thức cho em trong suốt quá trình học tập tại trường Với nền tảng kiến thức em học được không chỉ giúp em hoàn thành đề tài nghiên cứu này mà nó còn là hành trang quý báu giúp chúng em
đủ tự tin bước vào đời
Đặc biệt em muốn gửi lời cảm ơn chân thành nhất đến Ths Đỗ Thị Thu Hà, là giảng viên hướng dẫn trực tiếp, đưa ra những lời khuyên góp ý giúp em có thể hoàn thành đề tài nghiên cứu này
Em xin trân trọng gửi lời cảm ơn đến các anh, chị đồng nghiệp tại Ngân Hàng
An Bình- Chi nhánh Hà Nội đã giúp đỡ và chỉ dạy cho em rất nhiều điều để em hiểu
rõ hơn về hoạt động thực tế tại ngân hàng, cũng như hỗ trợ em trong quá trình thu thập thông tin và tổng hợp số liệu trong suốt quá trình nghiên cứu luận văn này
Xin chân thành cảm ơn tất cả bạn bè, anh chị đồng nghiệp đã góp ý và hỗ trợ
em trong suốt quá trình nghiên cứu để hoàn thiện đề tài này
Hà Nội, ngày 08 tháng 06 năm 2020
TÁC GIẢ LUẬN VĂN
Phan Thị Lương
Trang 3LỜI CAM KẾT
Tôi xin cam đoan đề tài “Nâng cao chất lượng thẩm định tài chính các dự
án đầu tư phát triển tại Ngân hàng An Bình (ABBank) – Chi nhánh Hà Nội”
này là do tự chính tôi thực hiện, dưới sự hướng dẫn của Ths Đỗ Thị Thu Hà Kết quả được đưa ra dựa trên sự tìm hiểu, phân tích và đánh giá số liệu thực tế liên quan đến các dự án cho vay đầu tư phát triển tại ngân hàng An Bình- Chi nhánh Hà Nội Các số liệu là trung thực và chưa được công bố tại công trình nghiên cứu nào khác
Hà Nội, ngày 08 tháng 06 năm 2020
TÁC GIẢ LUẬN VĂN
Phan Thị Lương
Trang 4MỤC LỤC
LỜI CẢM ƠN i
LỜI CAM KẾT ii
DANH MỤC SƠ ĐỒ, BẢNG BIỂU vi
LỜI MỞ ĐẦU 1
CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ CHẤT LƯỢNG THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ PHÁT TRIỂN TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 4
1.1 Thẩm định tài chính dự án đầu tư 4
1.1.1 Khái niệm thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại 4
1.1.2 Quy trình thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại 4
1.1.3 Nội dụng thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại 5
1.1.3.1 Thẩm định tổng vốn đầu tư 6
1.1.3.2 Thẩm định nguồn vốn tài trợ dự án đầu tư 6
1.1.3.3 Thẩm định tổng doanh thu, chi phí và lợi nhuận dự kiến 7
1.1.3.4 Thẩm định dòng tiền của dự án 8
1.1.3.5 Xác định các chỉ tiêu phân tích tài chính dự án đầu tư: 10
1.1.4 Phương pháp thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại 14
1.1.4.1 Phương pháp so sánh các chỉ tiêu 15
1.1.4.2 Phương pháp thẩm định theo trình tự 15
1.1.4.3 Phương pháp thẩm định tài chính dự án dựa trên việc phân tích độ nhạy cảm của dự án đầu tư 16
1.2 Chất lượng thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại 17
1.2.1 Các chỉ tiêu đánh giá chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại 17
1.2.1.1 Mức độ chính xác, toàn diện của nội dung và kết luận thẩm định 17
1.2.1.2 Thời gian thẩm định 17
1.2.1.3 Chi phí thẩm định 18
1.2.1.4 Tỷ lệ dự án hoạt động có hiệu quả (H hq ) 18
Trang 51.2.1.5 Tỷ lệ nợ quá hạn (H qh ) và nợ xấu (H nx) 19
1.2.2 Các nhân tố ảnh hưởng tới chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại 19
1.2.2.1 Nhân tố chủ quan 20
1.2.2.2 Nhân tố khách quan 21
1.2.3 Ý nghĩa của việc nâng cao chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư tại Ngân hàng thương mại 22
TIỂU KẾT CHƯƠNG I 24
CHƯƠNG 2 THỰC TRẠNG CÔNG TÁC THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ TẠI NGÂN HÀNG AN BÌNH – CHI NHÁNH HÀ NỘI 25
2.1 Khái quát về Ngân hàng TMCP An Bình (ABBank) 25
2.1.1 Lịch sử hình thành và phát triển 25
2.1.2 Cơ cấu tổ chức của ABBank 29
2.1.3 Một số hoạt động chính của ABBank 29
2.1.3.1 Huy động vốn 29
2.1.3.2 Dịch vụ tín dụng 30
2.1.3.3 Chuyển tiền trong nước và thanh toán quốc tế 32
2.2 Thực trạng chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư tại Ngân hàng An Bình 33
2.2.1 Quy trình thẩm định tài chính dự án đầu tư đang được áp dụng tại ABBank Hà Nội 33
2.2.2 Thực trạng chất lượng thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư tại ABBank Hà Nội…… 35
2.2.2.1 Mức độ chính xác, toàn diện của nội dung và kết luận thẩm định 35
2.2.2.2 Thời gian thẩm định 45
2.2.2.3 Chi phí thẩm định 46
2.2.2.4 Hiệu quả của hoạt động cho vay theo dự án đầu tư của ABBank Hà Nội 47
2.3 Đánh giá về thực trạng thẩm định tài chính dự án đầu tư và chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư tại ABBank Hà Nội 48
2.3.1 Những kết quả đạt được: 48
2.3.2 Những hạn chế trong công tác thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại ABBank Hà Nội 50
Trang 62.3.3 Một số nguyên nhân chính gây ra các hạn chế trong công tác thẩm định tài
chính dự án đầu tư tại ABBank Hà Nội: 54
2.3.3.1 Nguyên nhân khách quan: 54
2.3.3.2 Nguyên nhân chủ quan: 55
TIỂU KẾT CHƯƠNG 2 57
CHƯƠNG 3:GIẢI PHÁP NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DỰ ÁN VAY VỐN ĐẦU TƯ PHÁT TRIỂN TẠI NGÂN HÀNG TMCP AN BÌNH – CHI NHÁNH HÀ NỘI 58
3.1 Định hướng công tác thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại ABBank Hà Nội 58
3.2 Một số giải pháp nâng cao chất lượng thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại ABBank Hà Nội 59
3.2.1 Nâng cao chất lượng công tác thu thập và xử lý thông tin 59
3.2.2 Hoàn thiện quy trình và phương pháp thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư……… 60
3.2.2.1 Hoàn thiện quy trình thẩm định 60
3.2.2.2 Hoàn thiện phương pháp thẩm định tài chính dự án 61
3.2.3 Xây dựng hệ thống trang thiết bị công nghệ hiện đại, tiên tiến 61
3.2.4 Nâng cao năng lực thẩm định của các cán bộ tại ABBank Hà Nội 62
3.2.5 Hoàn thiện tổ chức thẩm định tài chính dự án đầu tư 63
3.2.6 Tìm kiếm sự hợp tác của các chuyên gia và tổ chức tư vấn 63
3.2.7 Thường xuyên thực hiện kiểm tra, kiểm soát đối với công tác thẩm định 63
3.2.8 Giải pháp về nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư 64
KẾT LUẬN 66
TÀI LIỆU THAM KHẢO 67
Trang 7DANH MỤC SƠ ĐỒ, BẢNG BIỂU
Sơ đồ 1 1: Quy trình thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển tại các
NHTM 5
Sơ đồ 2 1 Mạng lưới hoạt động Ngân hàng TMCP An Bình (ABBank) 27
Sơ đồ 2 2: Cơ cấu tổ chức của ABBank 29
Bảng 2 1: Kết quả hoạt động kinh doanh của ABBank giai đoạn 2017-2019 28
Bảng 2 2: Bảng huy động tiền gửi giai đoạn 2017-2019 30
Bảng 2 3: Bảng dư nợ cho vay giai đoạn 2017-2019 31
Bảng 2 4: Chất lượng cho vay giai đoạn 2017-2019 31
Bảng 2 5: Phân loại nợ cho vay giai đoạn 2017-2019 32
Bảng 2 6: Tổng vốn đầu tư dự án ĐTXD nhà ở thấp tầng và các công trình hạ tầng xã hội thuộc đô thị mới Lê Trọng Tấn- Geleximco 35
Bảng 2 7: Cơ cấu vốn đầu tư dự án thi công xây dựng và cung cấp lắp đặt trạm biến áp 37
Bảng 2 8: Chi phí của dự án khu chung cư Gelexia Riverside 39
Bảng 2 9: Doanh thu và chi phí của dự án khu chung cư Gelexia Riverside 40
Bảng 2 10: Dòng tiền của dự án khu chung cư Gelexia Riverside (Cashflow) 42 Bảng 2 11: Kế hoạch trả nợ của dự án khu chung cư Gelexia Riverside 44
Bảng 2 12: Tỷ lệ dự án đạt tiêu chuẩn thời gian thẩm định tại ABBank Hà Nội năm 2019 45
Bảng 2 13: Chi phí hoạt động chính tại ABBank Hà Nội năm 2017-2019 46
Bảng 2 14: Tỷ lệ dự án hoạt động có hiệu quả tại ABBank Hà Nội giai đoạn 2017-2019 47
Bảng 2 15: Tỷ lệ nợ quá hạn và nợ xấu tại ABBank Hà Nội giai đoạn 2017-2019 48
Trang 8
LỜI MỞ ĐẦU
1 Tính cấp thiếu của đề tài nghiên cứu
Nhìn lại sự phát triển kinh tế trong 5 năm gần đây của Việt Nam nói riêng và toàn cầu nói chung ta có thể thấy sự thay đổi theo chiều hướng phát triển một cách
rõ rệt Nền kinh tế nước ta đang dần mở rộng và hội nhập mạnh mẽ với nền kinh tế thế giới Với xu hướng phát triển nền kinh tế theo hướng công nghiệp hóa – hiện đại hóa thì việc xây dựng các nền tảng, cơ sở hạ tầng, hay đầu tư phát triển là yếu tố hàng đầu Từ đó, nhà nước ta đòi hỏi phải tăng cường triển khai các dự án đầu tư phát triển, tận dụng hợp lí nguồn vốn trong và ngoài nước với mọi lĩnh vực kinh tế Cùng với đó, việc cho vay các dự án đầu tư phát triển tại Ngân Hàng TMCP An Bình nói chung và chi nhánh Hà Nội nói riêng rất được chú trọng, đây trở thành hoạt động quan trọng đóng góp lợi nhuận đáng kể cho ngân hàng
Thời gian qua, ABBank Hà Nội đã tiến hành cho vay rất nhiều dự án đầu tư, trong số đó có nhiều dự án đã đóng góp đáng kể cho sự thay đổi kinh tế của nhiều địa phương và khu vực Tuy nhiên bên cạnh đó, ABBank đã gặp rất nhiều vấn đề bất cập trong quá trình thẩm định tài chính của dự án, ảnh hưởng tiêu cực đến kết quả và mục tiêu của ABBank đặt ra
Để hạn chế những rủi ro cho vay dự án đầu tư trong tương lai, việc nâng cao chất lượng thẩm định tài chính dự án là hết sức cần thiết Tại ABBank Hà Nội sau công tác tiếp nhận hồ sơ, hầu hết việc thẩm định chính sẽ do hội sở thực hiện Tuy nhiên ABBbank hiện là một ngân hàng nhỏ, vậy nên hoạt động thẩm định vẫn chưa tập trung hoàn toàn, việc đánh giá doanh thu và chi phí chưa thực tế, Nhận thấy tình hình thẩm định tài chính dự án tại các Ngân hàng thương mại Việt Nam nói chung và ABBank nói riêng chưa thực sự đạt thành quả như mong muốn
Hiểu được sự cần thiết của công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển
có thể làm thay đổi đến chất lượng tín dụng, lợi nhuận tạo ra cũng như sự phát triển
về lâu dài của ngân hàng Chính vì vậy việc hoàn thiện, nâng cao trong vấn đề thẩm định tài chính tại ABBank Hà Nội là công tác quan trọng Nhằm giải quyết được
những bất cập của thực tiễn, em chọn đề tài “Nâng cao chất lượng thẩm định tài
chính các dự án đầu tư phát triển tại Ngân hàng An Bình (ABBank) – Chi
Trang 9nhánh Hà Nội” làm luận văn tốt nghiệp, nhằm mục đích đề xuất các giải pháp
nhằm áp dụng vào thực tiễn, giúp chi nhánh đạt hiệu quả cao trong hoạt động
2 Mục đích của nghiên cứu
Tổng hợp và phân tích lý luận cơ bản về vấn đề nâng cao chất lượng thẩm định tài chính từ đó đề xuất giải pháp hợp lý để hoàn thiện công tác thẩm định tại ABBank Hà Nội
Xây dựng bộ tiêu chí đánh giá chất lượng hoạt động thẩm định tài chính tại ABBank Hà Nội
Kiểm tra, phân tích chất lượng thẩm định tài chính các dự án vay vốn đầu tư phát triển tại ABBank Hà Nội, từ đó đưa ra những lợi thế, điểm tốt đã làm được để phát huy cũng như các điểm yếu kém để tìm ra hướng giải quyết hiệu quả và phù hợp
Kiến nghị ra một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả trong thẩm định tài chính các dự án đầu tư vay vốn phát triển tại ABBank Hà Nội
Đây là một vấn đề gắn liền sát với thực tế diễn ra tại ngân hàng, vậy nên nâng cao chất lượng hoạt động hay thực tế hơn là nhằm mục đích phục vụ cho công việc hiện tại là việc cần thiết Đây không chỉ vấn đề giúp cho ABBank Hà Nội mà còn giúp cho các cơ quan Nhà nước trong việc kiểm soát hoạt động, đánh giá hiệu quả của các dự án
3: Đối tượng và phạm vi nghiên cứu
Đối tượng nghiên cứu: Chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại
Phạm vi nghiên cứu: chú trọng vào các hoạt động cho vay ,chất lượng và quy trình thẩm định tài chính dự án tại đây
Trang 104 Phương pháp nghiên cứu
Sử dụng các phương pháp tổng hợp, thống kê phân tích, phương pháp so sánh
sự biến động, phân tích số liệu, trên cơ sở đó đánh giá số liệu với số tương đối và số tuyệt đối qua các năm từ đó đưa ra luận chứng khẳng định, phương pháp điều tra, khảo sát
Quy trình nghiên cứu bao gồm 4 bước
+ Tìm hiểu và phân tích lý thuyết về thẩm định tài chính tại NHTM ( nội dung, quy trình, phương pháp, các yếu tố ảnh hưởng và đánh giá chất lượng thẩm định
+ Từ đó định hướng rõ ràng, kiến nghị giải pháp để áp dụng vào thực tế nhằm giải quyết vấn đề
5 Kết cấu luận văn
Luận văn bao gồm 3 phần
Chương 1: Tổng quan về chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại
Chương 2: Thực trạng công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư tại Ngân hàng TMCP An Bình- chi nhánh Hà Nội
Chương 3: Một số giải pháp nâng cao chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển tại Ngân hàng TMCP An Bình – chi nhánh Hà Nội
Trang 11CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ CHẤT LƯỢNG THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ PHÁT TRIỂN TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 1.1 Thẩm định tài chính dự án đầu tư
1.1.1 Khái niệm thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại
Có rất nhiều quan điểm khác nhau về thẩm định tài chính dự án tùy theo tính chất của công cuộc đầu tư và chủ thể có quyền thẩm định tình chính, song đứng trên góc độ tổng quát có thể định nghĩa như sau:
Thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển là việc xem xét, đánh giá dự án chủ yếu qua các bảng dự trù tài chính, trên cơ sở đó xác định các lợi ích và chi phí của dự án, so sánh các dòng tiền này trên cơ sở đảm bảo nguyên tắc giá trị thời gian của tiền với chi phí và vốn đầu tư ban đầu để đưa ra kết luận về hiệu quả tài chính và mức độ rủi ro của dự án
Thẩm định tài chính dự án đầu tư là giai đoạn kiểm tra, rà soát, đánh giá một cách khoa học và toàn diện toàn bộ các nội dung liên quan tới khía cạnh tài chính của dự án để xác định hiệu quả tài chính của dự án được xem xét Bên cạnh đó còn phải tổng hợp, phân tích tính khả thi từng giai đoạn của dự án một cách có hệ thống, khoa học và so sánh với mục tiêu, định hướng mà nhà đầu tư đặt ra, đánh giá tình hình thực tế với các mục tiêu vạch ra của dự án Từ đó đưa ra những kết luận về việc có nên đầu tư vào dự án hay không Thẩm định tài chính dự án đầu tư là một nội dung lớn và rất quan trọng trong quá trình thẩm định dự án đầu tư, là cơ sở để các Ngân hàng ra quyết định về việc cho vay hay không, số tiền vay, lãi suất và thời hạn vay, phương án giải ngân và thu nợ, biện pháp đề phòng rủi ro cùng những điều khoản bảo đảm kèm theo.
1.1.2 Quy trình thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại
Quy trình thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển là hoạt động phân tích, đánh giá, xem xét tình hình tài chính và tình hình thu chi hàng năm của kế hoạch
dự án đặt ra, từ đó đánh giá tính hiệu quả, phù hợp của kế hoạch và đưa ra quyết định chấp nhận hay bác bỏ việc cho vay vốn dự án đầu tư phát triển Thông thường
Trang 12quy trình thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại
thường diễn ra theo sơ đồ sau:
Sơ đồ 1 1: Quy trình thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển tại các
NHTM
(Nguồn tài liệu: tác giả tổng hợp qua quá trình nghiên cứu quy trình thẩm
định tài chính dự án tại 06 Ngân hàng thương mại Việt nam)
Trong quá trình thẩm định tài chính dự án đầu tư nếu thực hiện đầy đủ và nghiêm túc theo các bước trong quy trình định sẵn thì các quyết định đầu tư, tài trợ hợp lý sẽ mang lại lợi nhuận hợp lý cho Ngân hàng và có thể giảm thiểu được tối đa
Phân tích dự báo về nhu cầu thị trường Phân tích đánh giá về nhu cầu sản xuất
Phân tích kế hoạch tài chính
Phân tích kế hoạch thu chi hàng năm
Tính dòng tiền thu chi hàng năm của dự án
Thẩm định hiệu quả tài chính
Chấp nhận hay bác bỏ quyết định cho vay để đầu tư dự án
Trang 13cho vay Dù là vậy thì mỗi dự án đều phải đảm bảo việc xác định được các khía cạnh liên quan một cách chặt chẽ, cụ thể là các vấn đề sau:
1.1.3.1 Thẩm định tổng vốn đầu tư
Đây là một nội dung quan trọng trong phân tích tài chính dự án đầu tư Tổng nguồn vốn đầu tư là toàn bộ số vốn cần thiết để thiết lập dự án và đưa dự án đó vào vận hành, việc tính toán chính xác tổng nguồn vốn đầu tư dự án là hết sức quan trọng đối với tính khả thi của dự án, bởi vì dự án không thể hoàn thành nếu nguồn vốn đầu tư vào dự án quá thấp và ngược lại nếu nguồn vốn dự án quá cao thì hiệu quả của dự án sẽ giảm Tổng vốn đầu tư sẽ được phân bổ chia thành hai loại là vốn đầu tư vào tài sản cố định và vốn đầu tư vào tài sản lưu động (chỉ tính cho một cho
kì sản xuất kinh doanh đầu tiên)
*Vốn đầu tư vào tài sản cố định:
+ Chi phí xây lắp: bao gồm chi phí khảo sát, thiết kế, chi phí ban đầu mặt đất, mặt nước, chi phí xây dựng mới hoặc cải tạo nhà xưởng hoặc cấu trúc hạ tầng
+ Chi phí mua sắm máy móc, chạy thử thiết bị công nghệ, phương tiện vận tải
*Vốn đầu tư vào tài sản lưu động ban đầu: bao gồm các chi phí để tạo ra tài
sản lưu động cần thiết ban đầu cho một chu kỳ kinh doanh đầu tiên nhằm đảm bảo cho dự án có thể đi vào hoạt động bình thường theo các điều kiện kinh tế kỹ thuật
đã dự kiến, bao gồm tài sản lưu động trong sản xuất (như nguyên liệu, vật liệu, phụ tùng ) và tài sản lưu động trong quá trình lưu thông (thành phần tồn kho, vốn bằng tiền, vốn trong thanh toán, sản phẩm hàng hóa chờ tiêu thụ )
*Vốn dự phòng: Tổng mức vốn đầu tư dự tính của dự án cần được xem xét
theo từng giai đoạn của quá trình thực hiện đầu tư và được xác định rõ bằng tiền Việt Nam, ngoại tệ, bằng hiện vật hoặc bằng tài sản khác
1.1.3.2 Thẩm định nguồn vốn tài trợ dự án đầu tư
Các phương án tài trợ cho dự án đầu tư thông thường có thể là: Vốn góp cổ phần, vốn tự có của chủ đầu tư, vốn liên doanh, vốn vay Ngân hàng và vốn khác Việc thẩm định nguồn vốn tài trợ cho dự án đầu tư là nhằm mục đích xem xét được quy mô, tỷ trọng trong tổng nguồn vốn đầu tư, cơ cấu nguồn vốn và thời điểm đầu
Trang 14tư đã tối ưu hay chưa
Đặc biệt trong quá trình thẩm định nguồn vốn tài trợ dự án, Ngân hàng cần phải xem xét cơ sở pháp lý và cơ sở thực tế để khẳng định chắc chắn rằng nguồn vốn đó thực sự tồn tại Bởi vì trong thực tế có nhiều dự án do không đủ nguồn vốn
tự có và nguồn vốn tài trợ bên ngoài nên đã đẩy cao tổng nguồn vốn đầu tư trên mức cần thiết để vay tín dụng bù đắp lại, lúc này Ngân hàng vô tình đã tham gia vào 100% nhu cầu vốn đầu tư Chính vì vậy, công tác phân tích đánh giá tổng nguồn vốn đầu tư vào dự án của Ngân hàng một cách chính xác là hết sức cần thiết Ngoài
ra Ngân hàng cần thiết lập xây dựng một tiến trình tài trợ phù hợp cho từng giai đoạn của dự án và việc điều hành vốn của Ngân Hàng
1.1.3.3 Thẩm định tổng doanh thu, chi phí và lợi nhuận dự kiến
Tổng doanh thu: Là nguồn thu sau khi dự án được hoàn thành bằng cách bán,
sử dụng dịch vụ Việc tính toán và dự đoán chính xác khoản doanh thu thu được sau khi hoàn thành dự án sẽ là cơ sở, căn cứ để xác định hiệu quả tài chính của dự án Chính vì vậy, trong quá trình thẩm định Ngân hàng cần phải xác định giá bán thực
tế của sản phẩm, dịch vụ, phương án tiêu thụ, khả năng tiêu thụ và thị trường tiêu thụ để đánh giá khả năng dự thu chắc chắn của dự án
Tổng chi phí: Là toàn bộ những phát sinh trong quá trình sản xuất và cả ngoài
sản xuất Trong đó chi phí sản xuất bao gồm chi phí nguyên vật liệu, chi phí nhân công và chi phí khấu hao tài sản trong quá trình sử dụng tài sản cố định để thực hiện sản xuất Chi phí ngoài sản xuất bao gồm chi phí tiếp thị, quảng cáo, khuyến mãi, chi phí bán hàng, chi phí quản lý, chi phí lưu thông sản phâm và các chi phí khác phát sinh Việc sử dụng hợp lí chi phí cần thiết có thể nâng cao hiệu quả của dự án Chính vì vậy Ngân hàng cần xem xét đánh giá các khoản chi phí mà chủ dự án đã xác định trước đó đã hợp lí so với quy định nhà nước và yêu cầu của thị trường hay chưa
Tổng lợi nhuận dự kiến của dự án: Là tổng chênh lệch giữa doanh thu dự kiến
và chi phí dự kiến, nó phản ánh tính hiệu quả về mặt tài chính của dự án Trên cơ sở
số liệu thẩm định về doanh thu và chi phí hàng năm của dự án, Ngân hàng tiến hành thẩm định mức lãi lỗ hàng năm của dự án thông qua các chỉ tiêu: lợi nhận trước
Trang 15thuế, thuế thu nhập doanh nghiệp, lợi nhuận sau thuế
1.1.3.4 Thẩm định dòng tiền của dự án
Xem xét trên góc độ tài chính thì đầu tư là việc bỏ tiền chi ra ngày hôm nay để
hi vọng thu về các khoản thu nhập lớn hơn trong tương lai Do vậy đầu tư là một quá trình phát sinh ra các dòng tiền bao gồm dòng tiền ra và dòng tiền vào của dự
án Dòng tiền của dự án được hiểu là các khoản tiền chi ra và thu được kỳ vọng xuất hiện tại các mốc thời gian khác nhau trong suốt thời kỳ của dự án
Nguyên tắc xác định dòng tiền của dự án:
- Đánh giá dự án cần dựa trên cơ sở dòng tiền tăng thêm do dự án đầu tư mang lại
- chứ không dựa vào lợi nhuận kế toán
- Phải tính đến chi phí cơ hội khi xem xét dòng tiền của dự án
- Không tính chi phí chìm vào dòng tiền dự án
- Phải tính đến yếu tố lạm phát khi xem xét dòng tiền
- Phải tính đến ảnh hưởng chéo của dự án đến các bộ phận khác, các hoạt động và
dự án khác của doanh nghiệp
Xác định dòng tiền ra của dự án: là những khoản chi liên quan đến việc bỏ
vốn thực hiện đầu tư tạo thành dòng tiền ra của chủ đầu tư Thông thường đối với các dự án đầu tư điển hình (các dự án tạo ra sản phẩm, dịch vụ) thì dòng tiền ra của
đầu tư cho dự án bao gồm:
- Những khoản chi ban đầu để hình thành nên tài sản cố định hữu hình và tài sản cố định vô hình, những khoản chi liên quan đến hiện đại hóa để nâng cấp máy móc thiết bị khi dự án đi vào hoạt động
- Vốn đầu tư để hình thành vốn lưu động ban đầu khi dự án đi vào hoạt động và vốn lưu động thường xuyên cần thiết bổ sung thêm trong quá trình hoạt động của dự án khi có sự tăng về quy mô kinh doanh (các chi phí này không bao gồm khấu hao)
Xác định dòng tiền vào của dự án
Mỗi dự án đều sẽ đưa lại khoản thu nhập ở một hay một số thời điểm khác
Trang 16nhau trong tương lại tạo thành dòng tiền vào của dự án
Dòng tiền thuần hoạt động hàng năm: gồm lợi nhuận sau thuế hàng năm và
khấu hao tài sản cố định hàng năm Trên góc độ đầu tư, khấu hao tài sản cố định là phương pháp thu hồi dần vốn đầu tư Do đó, số tiền khấu hao tài sản cố định được coi là một khoản thu nhập của dự án đầu tư
Số tiền thuần từ thanh lý tài sản khi kết thúc dự án: là số tiền còn lại từ thu
nhập thanh lý tài sản sau khi đã nộp thuế thu nhập và thanh lý tài sản ( nếu có )
Thu hồi vốn lưu động thường xuyên đã ứng ra: Toàn bộ số vốn lưu động đã
ứng ra sẽ được thu hồi lại đầy đủ theo nguyên tắc số vốn lưu động đã ứng ra bao nhiêu sẽ thu hồi hết bấy nhiêu
Xác định dòng tiền thuần ( Net Cash Flow )
Dòng tiền thuần hàng năm của đầu tư: là chênh lệch của dòng tiền thu vào và dòng tiền chi ra phát sinh hàng năm cho đầu tư đưa lại
Dòng tiền thuần của dự án đầu tư: là dòng tiền tăng thêm do dự án đầu tư đưa lại, góp phần làm tăng thêm dòng tiền và làm cơ sở để gia tăng giá trị của doanh nghiệp so với trước khi có dự án Dòng tiền thuần của dự án được xác định bằng cách lấy tổng giá trị dòng tiền vào do dự án tạo ra trừ đi giá trị dòng tiền ra của dự
án
Dòng tiền thuần = Dòng tiền vào - Dòng tiền ra
Đứng trên góc độ Ngân hàng, khi xác định dòng tiền thường lưu ý một số vấn
Trang 17quy mô dòng tiền mỗi năm
- Lạm phát: Lạm phát gây nên sự thay đổi về giá cả theo thời gian, do đó nó làm biến đổi dòng tiền kỳ vọng và tỷ lệ chiết khấu khi đánh giá tài chính dự án đầu tư
Những ưu đãi đầu tư của Chính phủ
- Thuế thu nhập doanh nghiệp
- Thẩm định lãi suất chiết khấu:Trong thực tế hoạt động kinh doanh, để đáp ứng nhu cầu vốn đầu tư, doanh nghiệp thường phải sử dụng nhiều nguồn vốn khác nhau, mỗi nguồn tài trợ lại có chi phí sử dụng không giống nhau Do vậy, lãi suất chiết khấu của dự án chính bằng chi phí sử dụng vốn bình quân của dự án (WACC) và được
xác định theo công thức sau:
Trong đó: WACC: Chi phí sử dụng vốn bình quân
wE: Tỷ trọng vốn chủ sở hữu trong tổng nguồn vốn
rE: Chi phí sử dụng vốn chủ sở hữu
wDi: Tỷ trọng của nguồn vốn vay thứ i trong tổng nguồn vốn
RDi: Lãi suất của nguồn vốn vay thứ i
T: Thuế suất thuế thu nhập doanh nghiệp
Trên cơ sở đánh giá về giá trị thời gian của tiền, mỗi đối tượng đều xác định cho mình mức lợi nhuận tối thiểu để bù đắp chi phí cơ hội, lạm phát và rủi ro hay chi phí vốn của mình
1.1.3.5 Xác định các chỉ tiêu phân tích tài chính dự án đầu tư:
Trên thực tế, có khá nhiều chỉ tiêu đánh giá dự án về mặt tài chính, song các chỉ tiêu phổ biến và cơ bản nhất thường được các NHTM dùng trong thẩm định tài chính dự án gồm có:
*Phương pháp giá trị hiện tại ròng (NPV - Net Present Value)
Khái niệm: Giá trị hiện tại ròng của một dự án là số chênh lệch giữa giá trị
WACC = wE x rE+ wDi x rDi x (1-T)
Trang 18hiện tại của các thu nhập kỳ vọng trong tương lai và giá trị hiện tại của vốn đầu tư
r
CF
1 (1 ) - CF0
Trong đó: CF0: Vốn đầu tư ban đầu
CFi: Dòng tiền thuần của dự án ở năm thứ i
r : Tỷ suất chiết khấu của dự án
n: Số năm thực hiện dự án
NPV đo lường phần giá trị tăng thêm dự tính mà dự án đem lại có tính đến yếu
tố giá trị thời gian của tiền, đây là phương pháp tính phổ biến được sử dụng ở tất cả các nước.Chỉ số NPV được sử dụng làm căn cứ để lựa chọn và xác định có đầu tư vào dự án hay không
NPV < 0 : dự án bị lỗ NPV = 0 : dự án hoàn vốn NPV > 0 : dự án có hiệu quả Thực tế doanh nghiệp thường phải lựa chọn các dự án độc lập có tính chất loại trừ nhau, đối với các dự án cùng có NPV > 0 thì chủ đầu tư sẽ lựa chọn dự án có giá trị NPV lớn nhất Trường hợp các dự án không vì mục tiêu lợi nhuận mà vì tính lợi ích toàn xã hội thì có thể lựa chọn dự án tối thiểu có NPV = 0
*Phương pháp tỷ suất doanh lợi nội bộ (IRR - Internal Rate of Return)
Khái niệm: Tỷ suất doanh lợi nội bộ là lãi suất mà chiết khấu với mức lãi suất đó
làm cho giá trị hiện tại thuần (NPV) của một khoản đầu tư hoặc một dự án đầu tư bằng 0
IRR
CF
1 (1 ) - CF0 = 0
Trong đó: CF0: Vốn đầu tư ban đầu
CFi: Dòng tiền thuần của dự án ở năm thứ i IRR : Tỷ suất doanh lợi nội bộ
Trang 19n: Số năm thực hiện dự án
Phương pháp tính:
Phương pháp thử và xử lý sai số: lựa chọn một mức lãi suất chiết khấu bất kỳ
để tính NPV: nếu NPV > 0 tiếp tục tăng lãi suất chiết khấu; nếu NPV < 0 thì giảm lãi suất chiết khấu; thử phép tính nhiều lần cho đến khi NPV = 0 hoặc gần bằng không, khi đó mức lãi suất chiết khấu này chính là IRR của dự án
Phương pháp nội suy tuyến tính (đây là phương pháp thường được sử dụng ): Đặt WACC = r, chọn hai mức lãi suất chiết khấu r1< r2 sao cho: Với r1 thì ta có NPV1> 0; và r2 thì ta có NPV2< 0
Khi đó: IRR = r1 + (r2 - r1) x NPV1 (r1 – r2)
/NPV1/ + /NPV2/
Thông thường, khi chênh lệch giữa r1, r2 không vượt quá 0,05 thì nội suy IRR
là tương đối chính xác IRR là căn cứ để xác định dự án có hiệu quả hay không trước khi quyết định đầu tư Để xác định cần căn cứ vào kết quả so sánh như sau:
IRR > WACC: dự án có hiệu quả IRR < WACC: dự án không hiệu quả
Trong trường hợp các dự án có tính chất loại trừ nhau thì nên kết hợp với chỉ tiêu NPV để lựa chọn đầu tư dự án
*Phương pháp thời gian hoàn vốn đầu tư (PP và DPP)
Khái niệm: thời gian hoàn vốn đầu tư là thời gian hoạt động cần thiết của dự
án để thu hồi đủ số vốn đầu tư ban đầu
Cách tính:
Thời gian hoàn vốn không chiết khấu: là khoảng thời gian cần thiết mà dự án tạo ra dòng tiền thuần bằng chính số vốn đầu tư ban đầu để thực hiện dự án Nếu dự
án tạo ra dòng tiền thuần đều đặn hàng năm thì công thức xác định PP như sau:
Thời gian hoàn vốn đầu tư = Vốn đầu tư ban đầu
Dòng tiền thuần hàng năm của đầu tư
Thời gian hoàn vốn có chiết khấu: là khoảng thời gian cần thiết để tổng giá trị
Trang 20hiện tại của tất cả các khoản tiền thuần hàng năm của dự án vừa đủ bù đắp số vốn đầu tư bỏ ra ban đầu
r
CF
1 (1 ) = 0 Trong đó: CF0 :Vốn đầu tư ban đầu
CFi : Dòng tiền thuần năm thứ i
r: Lãi suất chiết khấu t: Thời gian hoàn vốn có chiết khấu Đây là chỉ tiêu mà Ngân hàng rất quan tâm Thông thường, đối với các dự án
có cùng tỷ suất sinh lời, NPV như nhau thì thời gian hoàn vốn nhỏ nhất sẽ được lựa chọn vì vốn đầu tư nhanh chóng được thu hồi để tái đầu tư, thời gian thu hồi vốn càng dài thì rủi ro của dự án càng cao
*Điểm hòa vốn (Break Even Point)
Khái niệm: Điểm hòa vốn là điểm tại đó doanh thu bán hàng bằng với chi phí
bỏ ra, tại điểm hòa vốn doanh nghiệp không có lãi và cũng không bị lỗ Điểm hòa vốn được phân biệt hai trường hợp: điểm hòa vốn kinh tế và điểm hòa vốn tài chính
Cách xác định :Qh =
v p
f
−
Trong đó: Qh: là sản lượng hòa vốn kinh tế
p: giá bán đơn vị sản phẩm v: biến phí đơn vị sản phẩm f: tổng chi phí cố định kinh doanh Trong phân tích tài chính dự án, điểm hòa vốn càng thấp càng tốt, chứng tỏ độ
an toàn của dự án càng cao, thời gian thu hồi vốn càng ngắn Dự án chỉ có lãi khi hoạt động vượt qua mức điểm hòa vốn và ngược lại sẽ bị lỗ khi hoạt động dưới điểm hoàn vốn
Trang 21*Phương pháp chỉ số sinh lời (PI - Profitability Index)
Khái niệm: Chỉ số doanh lợi PI được tính dựa vào mối quan hệ tỷ số giữa giá trị
hiện tại của các khoản thu nhập từ dự án so với vốn đầu tư ban đầu
r
CF
CFo
Trong đó: CFi: Dòng tiền thuần năm dự án năm thứ i
CF0 :Vốn đầu tư ban đầu
r: tỷ lệ chiết khấu Phương pháp này có ưu điểm hơn phương pháp IRR, NPV trong trường hợp tất cả các dự án đều có NPV > 0 chủ đầu tư sẽ lựa chọn dự án thì sẽ ưu tiên các doanh nghiệp có chỉ tiêu PI cao hơn Do vậy khi quyết định đầu tư nên kết hợp cả
03 phương pháp để bổ sung cho nhau
Đối với dự án độc lập (với điều kiện NPV > 0)
PI > 1 : dự án có hiệu quả
PI < 1 : dự án không có hiệu quả
PI = 1 : tùy mục tiêu kỳ vọng để quyết định lựa chọn hay không
Đối với dự án loại trừ: khi lựa chọn theo nguyên tắc dự án có PI > 1 thì sẽ lựa chọn dự án có PI lớn nhất
1.1.4 Phương pháp thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại
Phương pháp thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển giúp Ngân hàng có thể đánh giá mức độ chính xác và hợp lý của các chỉ tiêu dự án, từ đó có thể rút ra các kết luận đúng đắn về dự án đầu tư và đưa ra quyết định đầu tư Các phương pháp thường được lựa chọn sử dụng để thẩm định tài chính dự án vay vốn tại Ngân hàng thương mại:
Trang 221.1.4.1 Phương pháp so sánh các chỉ tiêu
Đây là một phương pháp được sử dụng phổ biến và rộng rãi, sử dựng các chỉ tiêu kinh tế - kĩ thuật chủ yếu của dự án được so sánh với các dự án đã và đang xây dựng hoặc đang hoạt động Phương pháp so sánh được tiến hành theo một số chỉ tiêu sau:
- Tiêu chuẩn về thiết kế, xây dựng, tiêu chuẩn về cấp công trình nhà nước quy định hoặc điều kiện tài chính mà dự án có thể chấp nhận được
- Tiêu chuẩn về công nghệ, thiết bị trong quan hệ chiến lược đầu tư công nghệ quốc gia, quốc tế
- Tiêu chuẩn đối với loại sản phẩm của dự án mà thị trường đòi hỏi
- Các chỉ tiêu tổng hợp như cơ cấu vốn đầu tư, suất đầu tư
- Các định mức về sản xuất, tiêu hao năng lượng, nguyên liệu, nhân công, tiền lương, chi phí quản lý… theo các định mức kinh tế - kĩ thuật chính thức hoặc các chỉ tiêu kế hoạch và thực tế
- Các chỉ tiêu về hiệu quả đầu tư ( ở mức trung bình tiên tiến)
- Các tỷ lệ tài chính doanh nghiệp theo thông lệ phù hợp với hướng dẫn, chỉ đạo của Nhà nước, của nghành đối với doanh nghiệp cùng loại
- Các chỉ tiêu trong trường hợp có dự án và chưa có dự án
- Trong việc sử dụng phương pháp so sánh cần lưu ý, các chỉ tiêu dùng để tiến hành so sánh phải được vận dụng phù hợp với điều kiện và đặc điểm cụ thể của dự
án và doanh nghiệp, tránh khuynh hướng so sánh một cách máy móc, cứng nhắc
1.1.4.2 Phương pháp thẩm định theo trình tự
Việc thẩm định tài chính dự án được tiến hành theo một trình tự biện chứng từ tổng quát đến chi tiết, từ kết luận trước làm tiền đề cho kết luận sau:
- Thẩm định tổng quát: Là việc xem xét tổng quát các nội dung cần thẩm định của dự
án, qua đó phát hiện các vấn đề hợp lý hay chưa hợp lý cần phải đi sau xem xét Thẩm định tổng quát cho phép hình dung khái quát dự án, hiểu rõ quy mô, tầm quan trọng của dự án Vì xem xét tổng quát các nội dung của dự án, do đó ở giai đoạn này khó phát hiện được các vấn đề cần phải bác bỏ, hoặc các sai sót của dự án cần
Trang 23bổ sung hoặc sửa đổi Chỉ khi tiến hành thẩm định chi tiết, những vấn đề sai sót của
dự án mới được phát hiện
- Thẩm định chi tiết: Được tiến hành sau thẩm định tổng quát Việc thẩm định này được tiến hành với từng nội dung của dự án từ việc thẩm định các điều kiện pháp lý đến phân tích hiệu quả tài chính và kinh tế - xã hội của dự án Mỗi nội dung xem xét đều đưa ra những ý kiến đánh giá đồng ý hay cần phải sửa đổi thêm hoặc không thể chấp nhận được Tuy nhiên mức độ tập trung cho những nội dung cơ bản có thể khác nhau tùy theo đặc điểm và tình hình cụ thể của dự án
Trong bước thẩm định chi tiết, kết luận rút ra nội dung trước có thể là điều kiện để tiếp tục nghiên cứu Nếu một số nội dung cơ bản của dự án bị bác bỏ thì có thể bác
bỏ dự án mà không cần đi vào thẩm định toàn bộ các chỉ tiêu tiếp theo sau Chẵng hạn, thẩm định mục tiêu của dự án không hợp lý, nội dung phân tích kĩ thuật và tài chính không khả thi thì dự án sẽ không thể thực hiện được
1.1.4.3 Phương pháp thẩm định tài chính dự án dựa trên việc phân tích độ nhạy cảm của dự án đầu tư
Cơ sở của phương pháp này là dự kiến một số tình huống bất trắc có thể xảy ra trong tương lai đối với dự án, như vượt chi phí đầu tư, sản lượng đạt thấp, giá trị chi phí đầu vào tăng và tiêu thụ sản phẩm giảm, có thay đổi về chính sách theo hướng bất lợi… Khảo sát tác động của những yếu tố đó đến hiệu quả đầu tư và khả năng hòa vốn của dự án
Mức độ sai lệch so với dự kiến của các bất trắc thường được chọn từ 10% đến 20% và nên chọn các yếu tố tiêu biểu dễ xảy ra gây tác động xấu đến hiệu quả của
dự án để xem xét Nếu dự án vẫn tỏ ra có hiệu quả kể cả trong trường hợp có nhiều bất trắc phát sinh đồng thời thì đó là những dự án vững chắc có độ an toàn cao Trong trường hợp ngược lại, cần phải xem lại khả năng phát sinh bất trắc để đề xuất kiến nghị các biện pháp hữu hiệu khắc phục hay hạn chế Nói chung biện pháp này nên được áp dụng đối với các dự án có hiệu quả cao hơn mức bình thường nhưng có nhiều yếu tố thay đổi do khách quan
Trang 241.2 Chất lượng thẩm định tài chính dự án vay vốn đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại
1.2.1 Các chỉ tiêu đánh giá chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại
Chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển được phản ánh thông qua các chỉ tiêu khác nhau, bao gồm cả chỉ tiêu mang tính định lượng và chỉ tiêu không mang tính định lượng Các chỉ tiêu sau thường được sử dụng để đánh giá chất lượng thẩm định tài chính dự án:
1.2.1.1 Mức độ chính xác, toàn diện của nội dung và kết luận thẩm định
Nội dung thẩm định đầy đủ, khoa học, đảm bảo tính thuyết phục, chính xác trong tính toán các chỉ tiêu tài chính sẽ là căn cứ cho thấy chất lượng thẩm định tài chính của dự án Nội dung thẩm định tài chính dự án được xem là có chất lượng, đầy đủ, khoa học khi đáp ứng được một số yêu cầu sau:
Đưa ra được các nhận xét, đánh giá đầy đủ các nội dung về tài chính của dự án (tổng mức đầu tư, cơ cấu nguồn vốn, các giả định về yếu tố đầu vào, đầu ra…) Các thông tin, số liệu đưa vào tính toán, phân tích có nguồn gốc, độ tin cậy cao, luôn được cập nhật sát thực tế và tuân thủ các quy định hiện hành của Nhà nước; kết quả tính toán, phân tích các chỉ tiêu tài chính dự án phải đảm bảo chính xác
Được trình bày rõ ràng, mạch lạc, kết luận thẩm định đưa ra phải logic và dựa trên các kết quả tính toán, phân tích các chỉ tiêu tài chính, từ đó đưa ra các nhận định về tình hình tài chính dự án (tốt hoặc không tốt) và đưa ra các đề xuất về việc
có tài trợ vốn cho dự án hay không
1.2.1.2 Thời gian thẩm định
Thời gian thẩm định tài chính dự án trong nhiều trường hợp có ảnh hưởng rất lớn tới hiệu quả tài chính của dự án Trong trường hợp thời gian thẩm định tài chính kéo dài và chậm cơ hội đầu tư, dự án có thể bị bỏ lỡ, hiệu quả đầu tư bị giảm sút Ngược lại, trong trường hợp thời gian thẩm định quá ngắn, bị gò ép trong một thời gian nhất định có thể dẫn đến các nội dung về tài chính dự án không được xem xét
Trang 25cẩn trọng, có sự sai sót trong tính toán, phân tích, dẫn đến kết quả phân tích thiếu độ chính xác, tin cậy và gây hậu quả xấu sau khi dự án được thực hiện Để hạn chế những ảnh hưởng xấu do thời gian thẩm định không đảm bảo (quá dài hoặc quá ngắn), các tổ chức tín dụng hiện nay đều có những tính toán rất kỹ trước khi đưa ra các quy định về thời gian thẩm định, đảm bảo phù hợp với từng loại hình dự án
1.2.1.3 Chi phí thẩm định
Chất lượng thẩm định tài chính còn được đánh giá qua chi phí thẩm định Xét
về mặt quản lý tài chính thì chi phí thẩm định tài chính dự án càng thấp càng tốt Tuy nhiên, xét trên góc độ chất lượng thẩm định tài chính dự án thì không thể khẳng định chi phí thẩm định thấp là tốt Vấn đề cần quan tâm ở đây là các khoản chi phí cho công tác thẩm định có hợp lý và hiệu quả hay không Một thẩm định được coi là hợp lý khi nó đáp ứng được yêu cầu cơ bản về chi phí của công tác thẩm định, đảm bảo công tác thẩm định được tiến hành đầy đủ các nội dung cần thiết và cho kết quả chính xác và khách quan
1.2.1.4 Tỷ lệ dự án hoạt động có hiệu quả (H hq )
Chất lượng thẩm định tài chính dự án phát triển còn là sự phù hợp giữa các kết quả tính toán khi thẩm định với các kết quả thực tế đạt được sau khi đầu tư dự án Trong thực tế, việc dự án phát huy được hiệu quả tài chính hoặc không, ngoài yếu tố chất lượng thẩm định tài chính dự án còn phụ thuộc rất nhiều yếu tố khác, tuy nhiên cũng không thể đánh giá việc thẩm định tài chính dự án là có chất lượng khi thực tế
dự án đi vào hoạt động lại kém hiệu quả
Một dự án hoạt động có hiệu quả là dự án mà sau khi đưa vào hoạt động, khai thác đúng với mục tiêu phương án sản xuất đã đề ra trước đó, sản xuất kinh doanh
có lãi, trả được nợ gốc và lãi vay đúng thời hạn hợp đồng, không có nợ quá hạn
Tỷ lệ dự án hoạt động có hiệu quả (H hq ) như sau:
Hhq = Số lượng dự án có hiệu quả
Tổng số dự án đã thẩm định và chấp thuận cho vay x 100%
Tỷ lệ dự án hoạt động có hiệu quả càng cao phản ánh chất lượng thẩm định tài chính dự án tốt và ngược lại
Trang 261.2.1.5 Tỷ lệ nợ quá hạn (H qh ) và nợ xấu (H nx )
Một dự án hoạt động có hiệu quả, nợ quá hạn, nợ xấu xảy ra do tác động của nhiều yếu tố khác nhau: chất lượng thẩm định thấp, thiên tai, hỏa hoạn, sự thay đổi đột ngột của cơ chế chính sách Nhà nước theo chiều hướng bất lợi cho dự án, chủ đầu tư lừa đảo Tuy nhiên, quan sát thực tế cho thấy: phần lớn các dự án đầu tư có phát sinh nợ quá hạn, nợ xấu đều phát sinh có nguyên nhân từ việc thẩm định tài chính dự án chưa tốt, trong khi các nguyên nhân khác thường ít xảy ra Khi thực hiện quy trình thẩm định tài chính, nếu thiếu nguồn thông tin đáng tin cậy, việc tính toán, xác định các nguồn thu, khoản chi không đầy đủ, không dựa trên cơ sở những
dự báo khoa học thì dễ dẫn đến các kết luận, đề xuất, kiến nghị sai lầm Một kết luận thẩm định thiếu chính xác sẽ dễ tạo sai lệch lớn giữa phương án tài chính được xác định ban đầu và kết quả thực hiện trong thực tế, làm mất cân đối tài chính và làm phát sinh nợ quá hạn, nợ xấu, đồng thời cũng tạo rủi ro cho cả phía Ngân hàng Các chỉ tiêu này được thể hiện theo công thức sau:
Tổng dư nợ các dự án đã thẩm định và chấp thuận cho vay x 100%
Tổng dư nợ các dự án đã thẩm định và chấp thuận cho vay x 100%
Ngược lại với Hhq thì Hqh và Hnx càng cao thể hiện chất lượng thẩm định tài chính dự án của Ngân hàng càng kém
1.2.2 Các nhân tố ảnh hưởng tới chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển tại Ngân hàng thương mại
Chất lượng thẩm định tài chính dự án phát triển bị chi phối bởi nhiều nhân tố, song có thể chia ra thành nhân tố chủ quan và nhân tố khách quan Nhân tố chủ quan là nhân tố thuộc về nội bộ Ngân hàng mà Ngân hàng có thể kiểm soát, điều chỉnh Nhân tố khách quan là nhân tố bên ngoài môi trường tác động, không thể kiểm soát mà chỉ có thể khắc phục, thích nghi Việc xem xét các nhân tố ảnh hưởng tới chất lượng thẩm định tài chính là rất cần thiết đối với Ngân hàng trong việc đưa
ra các giải pháp để nâng cao chất lượng thẩm định tài chính dự án
Trang 271.2.2.1 Nhân tố chủ quan
*Thông tin phục vụ công tác thẩm định
Thông tin là cơ sở cho phân tích, đánh giá, là nguồn dữ liệu đầu của thẩm định tài chính dự án.Muốn có kết quả thẩm định chính xác cao độ, thì phải có được thông tin đầy đủ, chính xác trên nhiều góc độ khác nhau
Trong quá trình thẩm định, để có được thông tin cần thiết cho dự án, Ngân hàng có thể lấy từ thông tin do khách hàng cung cấp hoặc từ nhiều nguồn khác nhau liên quan tới vấn đề cần đánh giá và tiến hành sắp sếp thông tin, sử dụng các phương pháp xử lý thông tin một cách thích hợp theo nội dung của quy trình thẩm định Các nguồn thông tin cần phải đảm bảo đầy đủ, chính xác, kịp thời thì kết quả thẩm định mới phản ánh đúng hiệu quả thực sự của dự án Nếu thông tin thiếu, sai lệch, thì kết quả thẩm định tài chính sẽ bị ảnh hưởng, có thể dẫn đến những quyết định tài trợ sai lầm
*Năng lực, kiến thức, kinh nghiệm và đạo đức của cán bộ tín dụng
Người làm công tác thẩm định là nhân tố quyết định trực tiếp đến chất lượng thẩm định tài chính nói riêng và chất lượng thẩm định dự án nói chung Sai lầm của cán bộ thẩm định sẽ dẫn đến những hậu quả nghiêm trọng làm ảnh hưởng đến tài sản của Ngân hàng
Thẩm định tài chính dự án là công việc hết sức phức tạp, liên quan tới nhiều lĩnh vực, đòi hỏi cán bộ thẩm định phải hội tụ được các yếu tố: năng lực, kiến thức, kinh nghiệm và phẩm chất đạo đức Kiến thức là sự am hiểu chuyên sâu về nghiệp
vụ chuyên môn và sự hiểu biết về lĩnh vực liên quan như: hệ thống pháp luật về đầu
tư, thuế, hiểu biết về thị trường, về sự phát triển của ngành, của nền kinh tế…Kinh nghiệm là những tích lũy trong hoạt động thực tiễn Năng lực là khả năng nắm bắt
và xử lý công việc trên cơ sở kiến thức và kinh nghiệm Bên cạnh đó, cán bộ thẩm định phải có đạo đức nghề nghiệp Nếu cán bộ không có phẩm chất đạo đức tốt sẽ ảnh hưởng xấu đến quan hệ giữa khách hàng và Ngân hàng, làm mất uy tín của Ngân hàng, đưa ra những kết luận thiếu tính khách quan và trung thực, ảnh hưởng đến quyết định đầu tư của Ngân hàng
Trang 28*Phương pháp và tiêu chuẩn thẩm định
Trên cơ sở các thông tin thu thập được thì việc lựa chọn phương pháp thẩm định tài chính cũng rất quan trọng Mỗi dự án có đặc trưng nhất định, không phải bất cứ dự án nào cũng có thể áp dụng tất cả các chỉ tiêu trong hệ thống thẩm định
Do đó, việc lựa chọn các chỉ tiêu đánh giá, cách thức xử lý thông tin một cách có khoa học, phù hợp với từng dự án cụ thể giúp cho cán bộ thẩm định phân tích, tính toán hiệu quả tài chính dự án nhanh chóng, chính xác, dự báo được khả năng có thể xảy ra trong tương lai để tránh được các rủi ro
*Khâu tổ chức thẩm định
Thẩm định tài chính dự án bao gồm nhiều hoạt động có liên quan chặt chẽ với nhau Kết quả thẩm định phụ thuộc nhiều vào khâu tổ chức thẩm định, sự phối hợp giữa các bộ phận trong cùng đơn vị Tổ chức thẩm định tài chính một cách khoa học, chặt chẽ, quy định rõ trình tự và trách nhiệm của từng bộ phận trong quá trình thẩm định, phát huy được năng lực của từng cá nhân và sức mạnh tập thể tạo thành
hệ thống đồng bộ là điều kiện để thực hiện thẩm định tài chính dự án đạt chất lượng, tiết kiệm thời gian và chi phí Đồng thời, Ngân hàng cần có cơ chế kiểm tra, giám sát chặt chẽ quá trình thẩm định đối với từng cá nhân và bộ phận thẩm định
*Trang thiết bị và công nghệ thẩm định
Trang thiết bị và công nghệ thẩm định mặc dù chỉ là phương tiện phục vụ công tác thẩm định nhưng nó có ảnh hưởng đến độ chính xác và thời gian thẩm định Ngày nay, tại nhiều Ngân hàng thương mại, bằng việc trang bị các thiết bị, công nghệ thẩm định mới như máy tính, phần mềm… nên công tác thu thập, xử lý thông tin đã dễ dàng, chuẩn xác hơn, từ đó, các kết luận thẩm định được đưa ra cũng có độ tin cậy cao hơn
1.2.2.2 Nhân tố khách quan
*Môi trường pháp lý
Môi trường pháp lý bao gồm các văn bản pháp luật, chính sách cùng sự điều hành của cơ quan Nhà nước Cơ chế, chính sách ổn định, đầy đủ, minh bạch, không chồng chéo là một trong những điều kiện thuận lợi cho công tác thẩm định tài chính
Trang 29dự án Ngược lại, nếu hệ thống các văn bản còn nhiều bất cập, chồng chéo lên nhau, thường xuyên thay đổi sẽ gây khó khăn trong công tác đánh giá hiệu quả của
dự án cũng như phân tích, dự báo rủi ro của dự án
*Chất lượng dự án độc lập và sự trung thực của chủ đầu tư
Chất lượng dự án được lập bởi chủ đầu tư có ảnh hưởng rất lớn đến công tác thẩm định tài chính của Ngân hàng Nếu dự án được lập đúng quy định, phản ánh đầy đủ các nội dung theo yêu cầu, thông tin đưa ra có cơ sở, chuẩn xác, sẽ dẫn đến thời gian thẩm định được rút ngắn, độ chính xác cao và ngược lại sẽ gây khó khăn rất lớn cho người thẩm định nếu dự án được lập sơ sài, chất lượng không được bảo đảm
Sự trung thực của chủ đầu tư cũng tác động đến chất lượng thẩm định tài chính dự án Tính trung thực của chủ đầu tư dự án sẽ khiến các thông tin cung cấp trong dự án chính xác hơn, tạo điều kiện cho cán bộ thẩm định xử lý thông tin, tính toán hiệu quả, khả năng trả nợ vốn vay của dự án, đồng thời tiết kiệm thời gian thẩm định
*Môi trường kinh tế vĩ mô
Thẩm định tài chính dự án luôn yêu cầu phải đặt dự án trong mối liên hệ với môi trường kinh tế để có những giả định, kết luận khách quan, chính xác nhất Chính vì vậy, sự phụ thuộc của chất lượng thẩm định tài chính dự án vào môi trường kinh tế vĩ mô cũng rất lớn Quá trình thẩm định đòi hỏi phải có được các thông tin, giả định hợp lý, khoa học, sát với tình hình thực tế để phục vụ cho việc tính toán các chỉ tiêu tài chính và đưa ra các dự báo rủi ro để có biện pháp đề phòng Trong điều kiện, một nền kinh tế phát triển ổn định, thị trường không có nhiều biến động lớn thì việc tính toán, xác định các chỉ tiêu tài chính của dự án và đưa ra các
dự báo về dự án có cơ sở vững chắc hơn trong điều kiện môi trường vĩ mô nhiều biến động
1.2.3 Ý nghĩa của việc nâng cao chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư tại Ngân hàng thương mại
Việc nâng cao chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư có ý nghĩa quan
Trang 30trọng đối với các Ngân hàng nói chung và đối với các Ngân hàng thương mại ở Việt Nam nói riêng Trong hoạt động của Ngân hàng, nếu khâu thẩm định kém sẽ dẫn đến các rủi ro của khoản vay, gây ra thiệt hại
Một yêu cầu có tính nguyên tắc đối với các Ngân hàng thương mại trong hoạt động đầu tư cấp tín dụng là phải xem xét, lựa chọn những dự án thực sự có hiệu quả, đảm bảo thu hổi được vốn, hạn chế thấp nhất rủi ro và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn đầu tư
Trong thời gian qua, những mất mát to lớn về tiền của tập trung qua công tác tín dụng của hệ thống các Ngân hàng đã là những hậu quả đáng quan tâm Hơn nữa, các dự án trung và dài hạn được các Ngân hàng cấp tín dụng thường là các dự án mang nhiều rủi ro do thời gian đầu tư kéo dài Vấn đề đặt ra ở đây là làm sao hạn chế được rủi ro cho hoạt động đầu tư, cấp tín dụng của Ngân hàng thương mại, làm điều kiện để Ngân hàng thương mại tồn tại và phát triển tốt
Do đó, việc nâng cao chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư tại Ngân hàng thương mại là yêu cầu cần thiết Thẩm định tài chính giúp Ngân hàng tránh được những quyết định tài chính sai lầm đồng thời giúp Ngân hàng đánh giá được tính khả thi, mức độ an toàn của dự án khi tài trợ, những rủi ro có thể xảy ra đối với
dự án và có những tư vấn cần thiết cho chủ đầu tư, nhằm đảm bảo cho dự án có thể triển khai, ứng dụng được trong thực tế và đem lại lợi ích cho chủ đầu tư, cho Ngân hàng và cho nền kinh tế
Trên đây là nội dung lý luận chung về phương pháp thẩm định tài chính dự án, các chỉ tiêu thẩm định tài chính dự án Để tiếp tục chúng ta tiếp tục tìm hiểu nội dung của chương tiếp theo: Thực trạng chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư tại ABBank Hà Nội
Trang 31TIỂU KẾT CHƯƠNG I
Trong chương 1 đã khái quát cơ sở lý luận về chất lượng thẩm định tài chính
dự án vay vốn đầu tư phát triển tại ngân hàng thương mại Đây là căn cứ làm định hướng cho việc phân tích thực trạng ở Chương 2, đồng thời là cơ sở lý luận cho các giải pháp đề xuất ở chương 3
Thẩm định tài chính dự án đầu tư là việc rà soát, kiểm tra lại một cách khoa học, khách quan và toàn diện mọi khía cạnh liên quan đến dự án nhằm khẳng định tính hiệu quả cũng như tính khả thi của dự án trước khi đưa ra quyết định đầu tư một cách an toàn và hiệu quả
Chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển là: mức độ tin cậy của các kết quả thẩm định tài chính dự án dựa trên cơ sở các nguồn thông tin cung cấp tin cậy, các giả định có căn cứ thuyết phục với việc áp dụng các phương pháp thẩm định, quy trình thẩm định phù hợp trong điều kiện thời gian ngắn nhất và chi phí thấp nhất
Quy trình thẩm định tài chính dự án đầu tư phát triển: là một tập hợp các hoạt động đánh giá, xem xét, phân tích dự báo các yếu tố thị trường, yếu tố nội tạng chủ đầu tư - đơn vị thi công, kế hoạch xây dựng, dòng tiền thu, dòng tiền chi dự toán của dự án
Các chỉ tiêu đánh giá chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư tại Ngân hàng thương mại: Mức độ chính xác, toàn diện của nội dung và kết luận thẩm định, thời gian thẩm định, chi phí thẩm định, tỷ lệ dự án hoạt động có hiệu quả (Hhq), tỷ
Trang 32CHƯƠNG 2 THỰC TRẠNG CÔNG TÁC THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DỰ ÁN
ĐẦU TƯ TẠI NGÂN HÀNG AN BÌNH – CHI NHÁNH HÀ NỘI
2.1 Khái quát về Ngân hàng TMCP An Bình (ABBank)
2.1.1 Lịch sử hình thành và phát triển
Ngân hàng TMCP An Bình (ABBank) được thành lập theo Giấy phép hoạt động số 535/GP-UB của UBND TP Hồ Chí Minh cấp ngày 13 tháng 5 năm 1993 với thời gian hoạt động là 27 năm
Với vốn điều lệ khi thành lập ban đầu là 1 tỷ đồng, đến tháng 12/2004 ABBank từ một ngân hàng quy mô nông thôn đã phát triển thành ngân hàng quy
mô đô thị và có những bước thay đổi vượt bậc Đến năm 2010, ABBank đã chính thức phát hành trái phiếu chuyển đổi cho tổ chức tài chính quốc tế (IFC) và ngân hàng Maybank với mệnh giá lên đến 600 tỷ đồng, cũng như tăng số vốn điều lệ nhanh chóng lên 3.831 tỷ đồng Tháng 12/2014 ABBank tiếp tục đạt nhiều thành tích là một trong 4 ngân hàng đầu tiên tại Việt Nam triển khai dịch vụ chuyển khoản
đa quốc gia Sau 26 năm hoạt động trong lĩnh vực Ngân hàng, ABBank đã nâng số vốn điều lệ lên 5.713 tỷ đồng ( tính đến cuối năm 2019) Cổ đông chiến lược chính bao gồm: Tập đoàn điện lực Việt Nam (EVN), Maybank, Tổ chức tài chính quốc tế (IFC)…
Chi nhánh Hà Nội đã được thành lập và chính thức hoạt động ngày 13/05/1993 Qua hơn 27 năm xây dựng và phát triển, ban đầu thành lập chi nhánh chỉ có 18 cán bộ đến nay ABBank Hà Nội đã đạt được những kết quả đáng khích lệ trên mọi mặt Tổng thu nhập thuần của ABBank Hà Nội trước chi phí dự phòng rủi
ro tín dụng năm 2019 đã có đạt 445 tỷ đồng, tăng trưởng trên 13.8% so với năm
2018 Trong tổng thu nhập thuần, thì thu nhập ròng lãi từ hoạt động tín dụng chiếm
tỷ trọng cao nhất, như năm 2019 chiếm lên đến 94.62% ( năm 2018 chiếm 92.5%, năm 2017 chiếm 93.26%) Như vậy, có thể nói hoạt động tín dụng phần lớn thu nhập cho ngân hàng
Trang 33Tôn chỉ hoạt động
- Cung cấp cho khách hàng với đa dạng trong sự lựa chọn với sản phẩm tốt, dịch
vụ nhanh chóng, hiệu quả và an toàn
- Tăng niềm tin và lợi ích cho các cổ đông
- Luôn luôn cố gắng để phát triển mọi mặt và bền vững của ngân hàng
- Lấy yếu tố nguồn lực lao động làm căn cứ vững chắc cho sự tăng trưởng về dài
Giá trị cốt lõi
- Mục tiêu vì kết quả: Không ngừng nỗ lực, phát huy và thúc đẩy phát triển mục tiêu đặt ra, đề xuất các giải pháp hiệu quả, sáng tạo để đối phó với mọi tình huống
- Trách nhiệm: Rèn luyện và nâng cao trách nhiệm trong công việc không chỉ đối với bản thân mà còn cho cả người khác
- Sáng tạo: Luôn tìm ra và thay đổi các giải pháp bằng cách dựa trên nền tảng của giải pháp cũ và đưa ra ý tưởng mới Sáng tạo ra ý tưởng mới hiệu quả nhằm mục đích tăng trưởng lợi ích cho cổ đông và khách hàng của ABBank
- Thân thiện- đồng cảm: Luôn niềm nở, chủ động và dùng sự chân thành, tôn trọng
và tạo niềm tin vững chắc với người khác không chỉ trong mà còn ngoài ABBank
- Tinh thần phục vụ: Với tinh thần hợp tác lâu dài, ABBank luôn hướng đến việc cung cấp những sự lựa chọn tốt nhất cho khách hàng thông qua ciệc cung cấp
Trang 34những dịch vụ và giải pháp có lợi cho đôi bên
Chiến lược phát triển
Không ngừng xây dựng và phát triển để đưa ABBank trở thành ngân hàng bán
lẻ tiêu biểu tại Việt Nam là chiến lược phát triển lâu dài mà ABBank đang hướng tới
Mạng lưới hoạt động
Sơ đồ 2 1 Mạng lưới hoạt động Ngân hàng TMCP An Bình (ABBank)
Công nghệ
Công nghệ ComputerVision kết hợp với trí tuệ nhân tạo AI sẽ mang đến cho khách hàng những thay đổi rõ rệt về nhận dạng và bảo mật khi khách hàng tiến hành giao dịch Những công nghệ thử nghiệm hiện nay mà ABBank thực hiện nhằm mục đích hỗ trợ khách hàng có thể rút ngắn thời gian tiến hành giao dịch, giao dịch đơn giản, an toàn và thuận tiện trong quá trình tương tác
Nhân sự
Sau hơn 10 năm hoạt động với sự xây dựng và mở rộng phạm vi hoạt động, đội ngũ nhân sự của chi nhánh Hà Nội ngày càng tăng lên Đến hết 31/12/2019, tổng nhân viên tại chi nhánh là 420 cán bộ, khoảng 90% đội ngũ nhân viên có trình
độ đại học và trên đại học Hiểu rõ vai trò của chất lượng cán bộ nhân viên là nền tảng phát triển ngân hàng lâu dài nên nhiều năm qua ABBank Hà Nội luôn quan tâm và đầu tư vào việc nâng cao kinh nghiệm và chất lượng nhân sự ABBank Hà Nội thường xuyên cử các cán bộ đi đào tạo Hội sở nhằm mục đích nâng cao trình độ
PGD HÀ ĐÔNG
PGD QUANG TRUNG-
HÀ ĐÔNG
PGD NGUYỄN CHÁNH
PGD TRUNG YÊN
PGD AN KHÁNH
Trang 35chuyên môn cho nhân viên
Bảng 2 1: Kết quả hoạt động kinh doanh của ABBank giai đoạn 2017-2019
Đơn vị: Triệu đồng
(Nguồn: Báo cáo tài chính của ABBank Hà Nội giai đoạn năm 2017-2019)
Trang 362.1.2 Cơ cấu tổ chức của ABBank
Sơ đồ 2 2: Cơ cấu tổ chức của ABBank chi nhánh Hà Nội
2.1.3 Một số hoạt động chính của ABBank
2.1.3.1 Huy động vốn
Thị trường 1: chú trọng vào mục tiêu chính là cá nhân và các tổ chức kinh tế Đây là
một trong các ưu thế vượt trội của ABBank so với nhiều Ngân hàng khác do mạng lưới tương đối rộng và trải dài khắp các vùng miền trong cả nước
Thị trường 2: Đây là mảng thị trường chú trọng vào việc huy động của các định
Phòng Khách hàng Doanh nghiệp
Trưởng phòng
Trưởng phòng
Trưởng phòng
Nhân viên
Trưởng nhóm
Nhân viên
Nhân viên
Nhân viên
Trang 37chế tài chính, thị trường liên Ngân hàng Bên cạnh đó, ABBank còn tiếp thu sự tài trợ của các tổ chức như MayBank, IFC… và tiến hành nhận đầu tư từ các tổ chức trong và ngoài nước
Bảng 2 2: Bảng huy động tiền gửi giai đoạn 2017-2019
(Nguồn: Báo cáo tài chính của ABBank Hà Nội giai đoạn năm 2017-2019)
Nguồn vốn huy động của ABBank Hà Nội tăng trưởng mạnh mẽ không ngừng qua mỗi năm Năm 2018 tăng gần 94.35 tỷ so với năm 2017 (tương ứng 102.74%) Tiếp đó, sang năm 2019 đã đạt 3,628.40 tỷ đồng, tăng tương ứng với tỉ lệ 102.67%
Tỷ lệ tăng huy động vốn đều tăng trưởng mạnh theo từng năm, cho thấy công tác huy động vốn tại ABBank Hà Nội rất được chú trọng Điều này đã đóng góp kết quả kinh doanh từ lãi hoạt động cho vay đáng kể vào kết quả kinh doanh chung của ABBank
Hà Nội Dự kiến 2020 lượng tiền gửi tiếp tục tăng ổn định
2.1.3.2 Dịch vụ tín dụng
Đây là hoạt động kinh doanh quan trọng đối với hầu hết tất cả ngân hàng thương mại tại Việt Nam, với mục tiêu là một ngân hàng bán lẻ hàng đầu, ABBank luôn chú trọng đến chính sách thận trọng và hạn chế rủi ro trong quá trình cấp tín dụng cho ngân hàng Chính vì điều đó, tỷ lệ nợ xấu tại ABBank luôn nằm ở mức thấp và dễ dàng kiểm soát Với hơn 90% khách hàng là doanh nghiệp vừa và nhỏ,
ABBank luôn có dư nợ ở mức cao và an toàn