Và dù cho ngành ti`nLch kiếm đ6Ic lIi nhuận, nh6ng chúng vẫn là m;t ph^n cBa cảnh quan cJng c;ngnên đ6Ic ki\m soát r9t chNt chẽ.Nhà góp vOn đ^u t6 th67ng xem ngành ti`n Lch là khoản nắm
Trang 1TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ ĐÀ NẴNG
ĐỀ TÀI:
BÀI TẬP NHÓM ĐẦU TƯ TÀI CHÍNH
Giảng viên: TS Đinh Bảo Ngọc
Nhóm: 2Thành viên:
1 Huỳnh Phạm Thị Ái Dung – 47K18.32 Võ Thị Thùy Duyên – 47K18.33 Kiều Nhật Hà – 47K18.34 Lê Bảo Hiền – 47K18.35 Thái Thị Hồng Hiếu – 47K18.36 Mai Thị Trúc Vy – 47K18.3
Đà Nẵng, tháng 12 năm 2023
Trang 2A PHÂN TÍCH NGÀNH, PHÂN TÍCH CÔNG TY CỦA CÁC LOẠI CHỨNG
KHOÁN 1
1.Phân tích ngành: 1
2.Phân tích công ty: 5
B.SỬ DỤNG DỮ LIỆU QUÁ KHỨ CỦA VIC,POW,FPT TỪ ĐẦUTHÁNG 9/2021 ĐẾN CUỐI THÁNG 9/2023 11
1.Tỷ suất lợi tức hàng ngày 11
2.Tỷ suất lợi tức trung bình cộng và độ lệch chuẩn của tỷ suất lợi tức 323.Ước lượng tỷ suất lợi tức kỳ vọng và độ lệch chuẩn của tỷ suất lợi tức334.Hiệp phương sai và hệ số tương quan 34
5.Vẽ đường phương sai bé nhất và chỉ rõ đường biên hiệu quả 35
6.Ước lượng hệ số β và đánh giá rủi ro hệ thống 36
C.PHÂN BỔ VỐN 39
1 Nếu bạn có 1 tỷ đồng, bạn sẽ đầu tư như thế nào? 39
2 Giải thích chiến lược đầu tư (mua,bán) và trình bày kết quả đầu tư 41
Trang 3A PHÂN TÍCH NGÀNH, PHÂN TÍCH CÔNG TY CỦA CÁC LOẠI CHỨNGKHOÁN
1.Phân tích ngành1.1 Ngành Bất động sản
Thị tr67ng b9t đ;ng sản (BĐS) là m;t trong nh@ng thị tr67ng quan trọng cBa nềnkinh tế thị tr67ng vE thị tr67ng này liên quan trFc tiếp tHi m;t l6Ing tài sản cFc lHncả về quy mJ, tLnh ch9t cMng nh6 giá trị cBa các mNt trong nền kinh tế quOc dQn TRtrọng BĐS trong tSng sO cBa cải xU h;i V các n6Hc có khác nhau nh6ng th67ngchiếm trên d6Hi 40% l6Ing cBa cải vật ch9t cBa mYi n6Hc Các hoạt đ;ng liên quanđến BĐS chiếm tHi 30% tSng hoạt đ;ng cBa nền kinh tế.
Theo thOng kê, V các n6Hc phát tri\n l6Ing tiền ngQn hàng cho vay qua thế ch9pb]ng BĐS chiếm trên 80% trong tSng l6Ing vOn cho vay VE vậy, phát tri\n đ^u t6,kinh doanh BĐS đóng vai tr_ quan trọng trong vi`c chuy\n các tài sản thành nguồntài chLnh dồi dào phac va cho yêu c^u phát tri\n kinh tế - xU h;i đNc bi`t là đ^u t6phát tri\n cc sV hạ t^ng cBa nền kinh tế.
Lch s hnh thành ngành BĐS ti Vit Nam: chia làm 6 giai đon ch$nh
Cơn “sốt đất” lần thứ nhất (1993-1994)
Ccn sOt đ^u tiên diễn ra trong bOi cảnh Luật Đ9t đai năm 1993 ra đ7i cho phépvi`c chuy\n nh6Ing quyền sử dang đ9t dễ dàng hcn ĐQy đ6Ic xem là th7i hoàngkim cBa tăng tr6Vng kinh tế khi GDP năm 1993 tăng tHi 8,1%, năm 1994 tăng 8,8%và đỉnh đi\m năm 1995 tăng 9,5% Tăng tr6Vng mạnh cBa GDP khiến ng67i ta tinvào t6cng lai sáng lạn cBa nền kinh tế, thúc đẩy giá nhà đ9t tăng mạnh.
Lao dốc ( 1995 – 1999)
Nhà n6Hc ban hành 2 nghị định là Nghị định sO 18 và 87 về thuê đ9t, nh]m ngănchNn hi`n t6Ing đ^u cc, điều tiết thị tr67ng Theo đó, ng67i sử dang đ9t phải trảtiền hai l^n (tiền chuy\n quyền sử dang đ9t và tiền thuê đ9t) Hai nghị định nàybu;c các nhà đ^u cc sử dang đ_n bẩy tài chLnh đ\ tham gia thị tr67ng phải bán tháođ9t đai đang nắm gi@ đ\ trả tiền cho NgQn hàng Làn sóng xả hàng ồ ạt diễn ra đUlàm cho TTBĐS V trạng thái cung v6It c^u và quay đ^u lao dOc.
1
Trang 4Nhóm 2
Bên cạnh đó, khBng hoảng kinh tế chQu Á khVi nguồn từ Thái Lan đU làm chom;t sO dF án b9t đ;ng sản cBa n6Hc ngoài đ^u t6 vào Vi`t Nam th9t bại, góp ph^nlàm cho thị tr67ng suy thoái.
Cơn “sốt đất” lần thứ 2 ( 2001 – 2003)
Từ năm 2000, giá nhà đ9t bắt đ^u biến đ;ng và đạt đỉnh cao vào khoảng Quý2/2001 Giá BĐS cBa Vi`t Nam giai đoạn này V mức đắt nh9t thế giHi, cao hcn cảm;t sO thành phO lHn cBa các n6Hc cJng nghi`p phát tri\n.
Luật Doanh nghiê rp năm 2000, Luật đ^u t6 n6Hc ngoài năm 2001 ra đ7i Nhà đ^ut6 đánh giá chB tr6cng cho Vi`t kiều mua nhà và ban hành giá đ9t mHi sẽ có tri\nvọng cho thị tr67ng nhà đ9t nên nhiều ng67i đ^u t6 mua đ9t khắp nci V vùng ven.
Ccn sOt chB yếu tQ rp trung vào nhà mă rt tiền và đ9t dF án Đ^u cc gia tăng mạnhmẽ Giao dịch mua bán sJi đ;ng nh6ng khJng có cJng trEnh hay nhà V nào đ6IcxQy dFng, th\ hi`n đQy là ccn sOt từ nhu c^u ảo, giá ảo.
Đóng bung lần thứ hai (2003 – 2006)
“Luật Đ9t đai 2003” và “Nghị định 181” vHi quy định “dF án phải xQy dFng nhàxong mHi đ6Ic bán” đU ch9m dứt tEnh trạng “phQn lJ bán nền” đU tác đ;ng mạnhđến thị tr67ng BĐS Thị tr67ng đ9t nền g^n nh6 tê li`t, ccn lOc đ^u cc lắng d^n.
Từ cuOi 2003, TTBĐS tr^m lắng, năm sau lạnh hcn năm tr6Hc (năm 2003 giaodịch địa Oc thành cJng giảm 28%, năm 2004 giảm 56% và năm 2005 giảm 78%)nh6ng giá khJng giảm mạnh do vOn đ^u t6 chB yếu là tiền nhàn rYi cBa t6 nhQn.
Năm 2005, bảng giá đ9t mHi đ6Ic điều chỉnh theo h6Hng sát vHi giá thFc tế làmcho chi phL đền bù giải toả lên cao khiến các dF án tiếp tac gNp khó khăn LIi nhuậnthu từ kinh doanh BĐS giảm mạnh khiến d_ng vOn chuy\n sang thị tr67ng chứngkhoán.
Cơn “sốt đất” lần thứ ba (2007 -2008)
Vi`t Nam chLnh thức gia nhập WTO, đón nhận làn sóng đ^u t6 lHn sau h;i nhập,tăng tr6Vng tLn dang cao, thị tr67ng chứng khoán phát tri\n cFc thịnh Nguồn vOnthNng d6 lHn chuy\n dịch từ thị tr67ng chứng khoán sang TTBĐS.
Giá nhà đ9t tăng cao từ 50-70%, thậm chL lên tHi 100% Nhu c^u thị tr67ng có sFchuy\n đSi từ nhà mă rt tiền, nhà phO sang căn h; cao c9p và bi`t thF.
Năm 2007, Luật Kinh doanh BĐS có hi`u lFc, cùng sF ra đ7i cBa các hành langpháp lý nh6 Luật Đăng ký BĐS, Luật thuế sử dang đ9t, Luật Nhà V, chLnh sách ápdang cho Vi`t kiều mua nhà… giúp các nhà đ^u t6 yên tQm hcn khi tham gia thịtr67ng Thị tr67ng có sF tham gia đJng đảo cBa giHi đ^u cc l6Ht sóng.
your phone? Save
to read later onyour computer
Save to a Studylist
Trang 5 Suy thoái nặng nề ( 2009 – 2013 ).
Ảnh h6Vng từ cu;c khBng hoảng tài chLnh toàn c^u năm 2008, kinh tế VN suythoái, lạm phát và nI x9u tăng nhanh (cả năm 2009 tăng 19,89%), lUi su9t vay ngQnhàng r9t cao (23-24%/năm) ChLnh sách thắt chNt tLn dang cBa ChLnh phB nh]mki\m soát bóng bóng BĐS và kiềm chế lạm phát khiến TTBĐS lập tức bị ảnh h6VngnNng nề Giá BĐS giảm mạnh trung bEnh 40-50%.
Giai đoạn từ gi@a 2009-2010, gói kLch c^u cBa ChLnh phB giúp TTBĐS 9m trVlại Thị tr67ng xu9t hi`n “ccn sOt” cac b;, nh9t th7i do tác đ;ng cBa ph6cng thức"mua bán nhà trên gi9y", dF án quy hoạch thB đJ mV r;ng.
Từ nửa cuOi năm 2011, “quả bóng” b9t đ;ng sản bị “xE hci” mạnh trên di`n r;ng,“lHp băng dày” bao phB toàn thị tr67ng Nhiều cá nhQn, doanh nghi`p b9t đ;ng sảnlao đao.
Phát triển mạnh mẽ ( 2014 - 2018).
TTBĐS có d9u hi`u hồi phac từ cuOi năm 2013 và phát tri\n Sn định: L6Inggiao dịch tăng, tồn kho giảm, cc c9u hàng hóa b9t đ;ng sản chuy\n dịch theo h6HnghIp lý, phù hIp hcn vHi nhu c^u cBa thị tr67ng
Năm 2014, Luật kinh doanh BĐS ra đ7i mV r;ng cc h;i cho ng67i n6Hc ngoài sVh@u nhà V tại Vi`t Nam Giai đoạn này thị tr67ng xu9t hi`n nhiều loại hEnh BĐSmHi gia nhập nh6: Officetel, condotel, shophouse, BĐS cJng nghi`p.
Trong năm 2018, thị tr67ng xảy ra các đIt sOt đ9t lan r;ng tại nhiều khu vFc trêncả n6Hc: sOt ảo giá đ9t nền, đ9t nJng nghi`p tại VQn Đồn, Bắc VQn Phong, PhúQuOc; giá đ9t tăng mạnh V các quận vùng ven TP.HCM rồi lan r;ng ra các tỉnhvùng ven nh6 Đồng Nai, BEnh D6cng, Long An và các tỉnh, thành miền Trung nh6Khánh H_a, BEnh Định, Đà Nẵng, Ngh` An, Thanh Hóa…
Chững và đi ngang ( 2019 - nay)
Đ^u 2019, sOt đ9t tiếp tac bùng phát V nhiều địa ph6cng: Đà Nẵng (huy`n H_aVang), Quảng Nam, TP.HCM (C^n Gi7, quận 9), Hà N;i (Hoài Đức, Gia LQm,ĐJng Anh) Tuy nhiên các ccn sOt qua r9t nhanh, thị tr67ng tại các khu vFc nàynhanh chóng rci vào tr^m lắng.
Năm 2019, V góc nhEn toàn cảnh, TTBĐS vẫn trong chu kỳ phac hồi, tăng tr6Vngnh6ng có sF sat giảm cả về nguồn cung và sO l6Ing giao dịch Nguyên nhQn do quỹđ9t V khu vFc trung tQm ngày càng cạn ki`t; thB tac pháp lý bị trE hoUn; chLnh quyềnrà soát, tạm dừng toàn b; các dF án sai phạm.
B6Hc sang năm 2020, đại dịch toàn c^u Covid-19 tác đ;ng mạnh mẽ tHi nền kinhtế và TTBĐS Nguồn cung tiếp tac khan khiếm, giao dịch “lNng sóng”, giá đi ngang.
1.2 Ngành Tiện ích
Ngành ti`n Lch là m;t tập hIp nh@ng cJng ty cung ứng nh@ng ti`n lIi cc bản nh6đi`n, n6Hc, khL tF nhiên, dịch va ch9t thải và đập ngăn n6Hc
3
Trang 6Ngành tiện ích là m;t tập hIp các cJng ty cung c9p nh@ng ti`n nghi cc bản nh6
đi`n, n6Hc, khL tF nhiên, dịch va ch9t thải và đập ngăn n6Hc Và dù cho ngành ti`nLch kiếm đ6Ic lIi nhuận, nh6ng chúng vẫn là m;t ph^n cBa cảnh quan cJng c;ngnên đ6Ic ki\m soát r9t chNt chẽ.
Nhà góp vOn đ^u t6 th67ng xem ngành ti`n Lch là khoản nắm gi@ dài hạn và sửdang chúng đ\ vun đắp thêm d_ng thu nhập cO định và thắt chNt cho hạng mac gópvOn đ^u t6 cBa họ
Ngành ti`n Lch th67ng cho nhà đ^u t6 nh@ng khoản cS tức đều và Sn định, cùngvHi mức dao đ;ng giá t6cng đOi th9p hcn thị tr67ng cS phiếu chung VE các lý donày, ngành ti`n Lch th67ng hoạt đ;ng tOt trong nh@ng giai đoạn suy thoái Ng6Iclại, các cS phiếu ti`n Lch th67ng khJng đ6Ic thị tr67ng 6a chu;ng trong nh@ng th7ikE kinh tế tăng tr6Vng.
Có nhiều loại hEnh cJng ty ti`n Lch đang hi`n h@u, bao gồm các doanh nghi`p lHncung c9p nhiều dịch va khác nhau nh6 đi`n và khL tF nhiên Nh@ng cJng ty ti`n Lchkhác có th\ chỉ chuyên m;t loại hEnh dịch va, nh6 là n6Hc M;t sO doanh nghi`pti`n Lch khác thE dFa trên nguồn năng l6Ing sạch và tái tạo nh6 tua bin gió và pinmNt tr7i, đ\ sản xu9t đi`n.
Chuy\n đSi mJ hEnh
Dù nh@ng cJng ty đi`n từng là đ;c quyền trong địa ph6cng thE nhEn chung, nhómngành này đ6Ic phQn thành bOn mảng đáp ứng là :- CJng ty phát đi`n : Hoạt đ;nglà tạo ra nguồn năng l6Ing đi`n
– CJng ty vận hành mạng năng l6Ing: Là các cJng ty vận hành đ67ng dQy, mạngl6Hi địa ph6cng và mạng l6Hi phQn phOi, bán quyền truy cập vào mạng l6Hi cBa họcho các cJng ty bán lẻ dịch va.
– CJng ty tiếp thị và thanh toán giao dịch nguồn năng l6Ing : B]ng cách mua vàbán nh@ng hIp đồng t6cng lai nguồn năng l6Ing, cJng ca phái sinh và tạo ra nh@ng” mẫu sản phẩm đ6Ic cc c9u tS chức ” phức tạp ; nh@ng cJng ty này t6cng hY bảov` cho nh@ng doanh nghi`p ti`n Lch và sử dang nhiều nguồn năng l6Ing m;t nguồnhoàng cung khJng thay đSi và có mức giá đ6Ic báo tr6Hc - CJng ty cung ứng vàkinh doanh nhỏ nguồn năng l6Ing
1.3 Ngành Công nghệ thông tin
ThFc trạng ngành cJng ngh` thJng tin tại Vi`t Nam
So vHi nh@ng năm đ^u cBa thế kỉ XXI, ngành CJng ngh` thJng tin (CNTT) Vi`tNam đU có b6Hc nhảy vọt lHn Theo thOng kê nh@ng năm đ^u thế kỉ XXI, cJng ngh`thJng tin chỉ chiếm 0.5% tSng GDP cả n6Hc Trong nh@ng năm g^n đQy, thFc trạngcJng ngh` thJng tin V Vi`t Nam đU có nh@ng b6Hc tiến lHn.
Năm 2022, doanh thu cBa ngành CNTT tăng khoảng hcn 400 l^n so vHi nh@ngnăm đ^u 2000, 6Hc l6Ing mức bEnh quQn 38% trong suOt 20 năm Doanh thu năm2022 6Hc chừng khoảng 148 tR USD, tăng 10% so vHi năm 2021 tr6Hc đó.
Hi`n nay, ngành CNTT V Vi`t Nam đU đóng góp vào GDP cả n6Hc 14.4% Nh7b6Hc tiến này, ngành CNTT Vi`t Nam đU có vị trL nh9t định trên thế giHi KhJng chỉvậy, vHi dịch va ph^n mềm, Vi`t Nam đứng thứ nh9t tại khu vFc ĐJng Nam Á.
Trang 7CNTT đU có nh@ng b6Hc tiến đáng k\, duy trE tOc đ; tăng tr6Vng cao trong nhiềunăm
Ngành CNTT đ6Ic kỳ vọng sẽ tiếp tac tăng tr6Vng mạnh bVi làn sóng chuy\nđSi sO tiếp tac diễn ra mạnh mẽ vHi tOc đ; r9t nhanh, đ^u t6 cJng ngh` đ6Ic coi nh6m;t nhu c^u t9t yếu, giúp cải thi`n hi`u quả hoạt đ;ng vận hành và giảm thi\u chiphL sản xu9t trên mọi l†nh vFc.
SuOt 20 năm qua là quá trEnh tLch hIp, h;i ta cBa 3 l†nh vFc này ngày càng sQusắc, gi7 đQy đ6Ic coi là ngành cJng nghi`p đi`n tử - cJng ngh` thJng tin - truyềnthJng (gọi tắt là cJng nghi`p CNTT - TT) Nhiều năm qua cJng nghi`p CNTT-TTđU có b6Hc phát tri\n nhảy vọt vHi nhiều đ;t phá và đạt tOc đ; tăng tr6Vng bEnhquQn hàng năm cao.
Nh6 vậy chỉ trong m;t th7i gian ngắn, Vi`t Nam từ n6Hc đi lên từ sau chiếntranh đU nhanh chóng trV thành quOc gia mạnh về cJng ngh` thJng tin KhJngnh@ng vậy, Vi`t Nam c_n đẩy mạnh vi`c ứng dang cJng ngh` thJng tin trong nhiềul†nh vFc kinh tế - xU h;i.
Xu h6Hng ngành CJng ngh` thJng tin trong t6cng lai
TF đ;ng hóa: Là m;t trong nh@ng xu h6Hng r9t hot nh@ng năm g^n đQy, giúplàm các quy trEnh tF đ;ng nh6 thu thập thJng tin từ nhà cung c9p, khách hàng vàcác d@ li`u khác.
Blockchain: Là cJng ngh` chuYi- khOi, cho phép vi`c truyền tải d@ li`u m;t cáchan toàn dFa trên h` thOng mU hóa vJ cùng phức tạp Blockchain đ6Ic thiết kế đ\chOng lại vi`c gian lận, thay đSi cBa d@ li`u.
TrL tu` nhQn tạo AI: Là m;t trong nh@ng ngành trọng yếu cBa CJng ngh` thJngtin ‡ng dang các h` thOng học máy (Machine Learning) đ\ mJ phỏng lại trL tu` cBacon ng67i trong các xử lý mà con ng67i làm tOt hcn máy tLnh.
Internet of Things (IoT): Là m;t phong trào mHi nSi cBa các sản phẩm tLch hIpWifi và khả năng kết nOi mạng.
Bảo mật đi`n toán đám mQy: Là mạng l6Hi tài nguyên mà doanh nghi`p có th\truy cập và sử dang S đ†a kỹ thuật sO nh]m tăng hi`u quả làm vi`c Xu h6Hng bảomật này ngày càng gia tăng trong vi`c các doanh nghi`p sử dang khOi l6Ing cJngvi`c V trên đám mQy.
5G, Wifi 6 và 7: Các doanh nghi`p sẽ sử dang các giải pháp cJng ngh` khácnhau đ\ hY trI nhiều mJi tr67ng, từ Wifi trong văn ph_ng
5
Trang 8Hồ ChL Minh R9t nhanh sau đó th6cng hi`u Vingroup đU thành thành th6cng hi`ulHn nh9t Vi`t Nam về ch9t l6Ing sản phẩm, đ; uy tLn trong kinh doanh và sFchuyên nghi`p Cho đến nay Vingroup là m;t tập đoàn có t^m ảnh h6Vng sQu r;ngnh9t trên t9t cả các l†nh vFc kinh tế – đ7i sOng cBa ng67i Vi`t Nam CS phiếuVingroup (mU: VIC) phá thành them cho mac đLch sáp nhập đ6Ic chLnh thức giaodịch tại SV Giao dịch Chứng khoán Thành phO Hồ ChL Minh (HOSE).
Tại Vi`t Nam, Vingroup đ6Ic coi nh6 là m;t phiên bản chaebol Hàn QuOc, m;tdạng tập đoàn đang ành làm mọi vi`c và mang trọng trách làm ngọn c7 đ^u cBa nềnkinh tế.
Đ6Ic coi là tập đoàn lHn và thành cJng tại Vi`t Nam, tuy vậy Vingroup cMng bịcáo bu;c là đU thQu tóm đ9t đai, thao túng truyền thJng trong n6Hc và n6Hc ngoài,ép bu;c cán b; nhQn viên phải mua xe và đi`n thoại cBa CJng ty, hOi l; các quanchức thJng qua vi`c tNng biếu các căn h; và bi`t thF cao c9p cBa tập đoàn này chocác quan chức Vi`t Nam.
2.1.2 Phân tích tỉ số tài chính công ty
Trang 9hIp nh9t quy đSi 6 tháng đ^u năm, bao gồm doanh thu từ chuy\n nh6Ing b9t đ;ngsản ghi nhận vào thu nhập tài chLnh đạt 102.530 tR đồng, tăng 112% so vHi cùng kỳnăm tr6Hc.
ChB yếu nh7 bàn giao b9t đ;ng sản th9p t^ng tại dF án Vinhomes Ocean Park 2trong kỳ Bên cạnh đó, các l†nh vFc kinh doanh b9t đ;ng sản đ^u t6, dịch va kháchsạn, du lịch, vui chci giải trL và sản xu9t đều ghi nhận tăng tr6Vng.
Doanh thu mảng sản xu9t trong 6 tháng đ^u năm 2023 tăng 55,2% so vHi cùng kỳ2022 nh7 doanh sO xe đi`n cao g9p 5 l^n so vHi cùng kỳ trong khi doanh thu xexăng c_n khJng đáng k\ do đU ngừng sản xu9t LIi nhuận tr6Hc thuế hIp nh9t 6tháng đ^u năm 2023 đạt 7.936 tR đồng, tăng 128% so vHi cùng kỳ năm 2022.
CMng trong tháng 7, VinFast đU chLnh thức khVi cJng nhà máy sản xu9t xe đi`ntại Mỹ, là cc sV sản xu9t xe đi`n đ^u tiên tại Bắc Carolina, đóng góp vào nguồncung xe đi`n cho thị tr67ng Bắc Mỹ Ở l†nh vFc kinh doanh b9t đJ rng sản đ^u t6 vàcác dịch va liên quan ghi nhận đóng góp lHn nh9t từ Vincom Retail.
Ca th\, tSng doanh thu thu^n hIp nh9t tăng tr6Vng 17% và lIi nhuận sau thuếhIp nh9t tăng tr6Vng hcn 29% so vHi cùng kỳ năm tr6Hc Biên lIi nhuận thu^n từhoạt đ;ng cho thuê trung tQm th6cng mại 6 tháng đ^u 2023 đạt 76%, tăng 4 đi\mph^n trăm so vHi cùng kỳ năm tr6Hc.
2.2.Tổng công ty Điện lực Dầu khí Việt Nam2.2.1 Sơ lược về công ty
TSng cJng ty Đi`n lFc D^u khL Vi`t Nam - CJng ty CS ph^n(tên giao dịch quOc
tế: PetroVietnam Power Coporation, tên gọi tắt là PV Power) là m;t đcn vị thành
viên thu;c Tập đoàn D^u khL Vi`t Nam hoạt đ;ng trong l†nh vFc đi`n lFc, thành lậpngày 17/5/2007.
Ngày 17/5/2007, CJng ty đ6Ic thành lập theo Quyết định 1468/QĐ-DKVNcBa H;i đồng quản trị Tập đoàn D^u khL Vi`t Nam.
Ngày 8/12/2017, PV Power chLnh thức chuy\n mJ hEnh sang cJng ty cS ph^ntheo quyết định sO 1977/QĐ-TTg cBa ThB t6Hng ChLnh phB.
2.2.2 Phân tích tỉ số tài chính công ty
7
Trang 10Num 2018
Num 2019
Num 2020
Num 2021
Num 2022Nhóm chỉ số định giá
Hi`n nay, cJng ty đang quản lý và vận hành 7 nhà máy đi`n vHi tSng cJng su9tlắp đNt là 4.205 MW bao gồm đi`n khL, tha, thBy đi`n MYi năm, cJng ty cung c9pkhoảng 21 tR Kwh vào l6Hi đi`n cho QuOc gia, chiếm từ 13% đến 25% sản l6Ingđi`n th6cng phẩm toàn quOc, đứng vị trL 2 chỉ sau Tập đoàn Đi`n lFc Vi`t Nam
Năm 2022 đ6Ic coi là m;t năm rFc rỡ cBa ngành đi`n nói chung và cJng ty Đi`nlFc D^u KhL nói riêng Nhóm thBy đi`n tăng tr6Vng mạnh do h6Vng lIi từ hi`nt6Ing La Nina kéo dài, l6Ing m6a lHn, doanh sO phát đi`n tăng tr6Vng tOt nênkhJng ngạc nhiên khi các doanh nghi`p thBy đi`n chiếm nhiều vị trL trong danh sáchtop 20 cJng ty tăng lUi nhiều nh9t năm 2022.
PV Power lại t6cng đOi khác bi`t Trong quý IV, mức lUi đạt đ6Ic khoảng 732 tRđồng (cùng kỳ năm tr6Hc chỉ đạt 19 tR đồng) khiến cho tSng lUi r_ng cBa doanhnghi`p tăng đáng k\ B9t ch9p chênh l`ch tR giá khiến PV Power gánh lY hcn 60 tRđồng, POW kết thúc năm 2022 vHi lUi hcn 28.2 ngàn tR đồng (tăng 15% so vHi nămtr6Hc), lUi r_ng 1.89 ngàn tR đồng (tăng 5% cho vHi năm tr6Hc).
Trang 11Chỉ sO EPS trong 5 năm g^n nh9t tăng tr6Vng d6cng cho th9y doanh nghi`p pháttri\n Sn định, do vật cS phiếu đ6Ic đánh giá là có tiềm năng sinh l7i và mang lạinhiều lIi nhuận trong t6cng lai
Chỉ sO thanh toán hi`n hành phải nhỏ hcn 1.5 th\ hi`n khả năng thanh toán nIcBa doanh nghi`p d6Hi 1 năm và tEnh hEnh về tài chLnh khá Sn định.
Vi`c trả cS tức đều đNn cho th9y mức đ; uy tLn cBa doanh nghi`p cMng nh6 lIinhuận đ6Ic thu về m;t cách Sn định.
2.3.Công ty cổ phần Tập đoàn FPT2.3.1 Sơ lược về công ty
Tập đoàn FPT tên chLnh thức là CJng ty CS ph^n FPT, đ6Ic biết đến r;ng rUid6Hi cái tên FPT, là cJng ty thu;c top 20 doanh nghi`p t6 nhQn lHn nh9t tại Vi`tNam vHi ba l†nh vFc kinh doanh cOt lõi gồm: CJng ngh`, Viễn thJng và Giáo dac.
Tập đoàn FPT hi`n có 8 cJng ty con và 5 cJng ty liên kết Tra sV chLnh đNt tạit_a nhà FPT, sO 17 phO Duy TQn, ph67ng Dịch Vọng Hậu, quận C^u Gi9y, thànhphO Hà N;i Nh@ng cJng ty thành viên trFc thu;c FPT bao gồm:
Khối Viễn thông
CJng ty CS ph^n Viễn thJng FPT và cJng ty CP Dịch va TrFc tuyến FPT.
Khối Công nghệ
CJng ty TNHH H` thOng ThJng tin FPT, cty TNHH Ph^n mềm FPT, cJng tyTNHH FPT Smart Cloud, cJng ty TNHH FPT Digital.
Khối Giáo dục & khác
CJng ty TNHH Giáo dac FPT (FPT Education) và CJng ty TNHH Đ^u t6 FPT(FPT Investment)
Các công ty liên kết gồm
CJng ty CS ph^n Chứng khoán FPT (FPT Securities), cJng ty CP Quản lý quỹđ^u t6 FPT ( FPT Capital), cJng ty CS ph^n Synnex FPT (Synnex FPT), cJng ty CSph^n Bán lẻ FPT (FPT Retail), cJng ty CS ph^n CJng ngh` HOMA.
Trang 12Tỷ số thanh toánhiện hành
2.3.3 Lý do chọn cổ phiếu FPT
Giá cS phiếu FPT qua các năm có nhiều thay đSi tùy vào mức đ; phát tri\n vàhi`u quả kinh doanh ĐQy đ6Ic xem là mU cS phiếu Bluechip dẫn đ^u ngành hàng,ca th\:
Từ tháng 8 năm 2018 đến tháng 8 năm 2022 là 2 năm cho th9y giá cS phiếuFPT có xu h6Hng tăng rõ r`t Mức giá từ khoảng 23.000 cS phiếu (ngày 20/8/2018)đến 86.900 đồng/ cS phiếu (th7i đi\m hi`n tại) TSng kết trong v_ng 5 năm qua mứcgiá đU tăng đến khoảng 377%.
Do ảnh h6Vng cBa dịch b`nh đU tác đ;ng m;t ph^n nào đó đến thị tr67ngkhiến giá cS phiếu có m;t sF giảm nhẹ khJng đáng k\ Tuy nhiên vào ngày18/4/2022, giá đạt đỉnh cao nh9t chLnh là 94.300 đồng/ cS phiếu.
K\ từ tháng 7 năm 2020, giá có xu h6Hng tăng tr6Vng khá mạnh mẽ do cJngty đẩy mạnh phát tri\n cJng ngh` thJng tin cùng các ứng dang sO vào nền kinh tế vàcác doanh nghi`p khác.
Giá cS phiếu FPT có sF giảm nhẹ do sF ảnh h6Vng biến đ;ng từ thị tr67ngtài chLnh trong giai đoạn từ tháng 4 đến tháng 5 năm 2022 Tuy nhiên sau đó giá cSphiếu đU tăng trV lại.
Có th\ th9y từ khi cS phiếu FPT đ6Ic niêm yết và phát hành ra thị tr67ng luJn cóxu h6Hng tăng lên dù có nh@ng biến đ;ng thị tr67ng diễn ra Các nhà đ^u t6 đang bịthu hút và cO gắng săn đón cS phiếu này bVi giá đang có sF tăng tr6Vng mạnh mẽvào nh@ng năm g^n đQy.
B SỬ DỤNG DỮ LIỆU QUÁ KHỨ CỦA VIC,POW,FPT TỪ ĐẦUTHÁNG 9/2021 ĐẾN CUỐI THÁNG 9/2023
Trang 131 Tỷ suất lợi tức hàng ngày
CJng thức tLnh tR su9t lIi tức hàng ngày
Ngoài ra trong Excel có th\ dùng l`nh
11
Trang 1513
Trang 1715
Trang 1917
Trang 2119
Trang 2321