Hoạt động thẩm định đầu tư tín dụng tại Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank)

Việc đánh giá hoạt động thâm định đầu tư tín dụng là một trong những hoạt động hết sức quan trọng đối với Ngân hàng Thương mại Cô phần Việt Nam Thịnh Vượng VPBank bởi nógóp phần bảo toàn

HỌC VIEN CÔNG NGHỆ BƯU CHÍNH VIỄN THONG

TRẢN VĂN ĐƯƠNG

HOAT ĐỘNG THÂM ĐỊNH DAU TƯ TÍN DUNG

TẠI NGÂN HÀNG THUONG MẠI CO PHAN

VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG - VPBANK

TOM TAT LUẬN VĂN THẠC SĨ

HÀ NỘI - 2015

Luận văn được hoàn thành tai:

HỌC VIỆN CÔNG NGHỆ BƯU CHÍNH VIỄN THÔNG

Người hướng dẫn khoa học: PGS.TS Hoàng Văn Hải

thạc sĩ tại Học viện Công nghệ Bưu chính Viễn thông

Vào lúc: 9 giờ 15 ngày 08.tháng 02 năm 2015

Có thê tìm hiéu Luận văn tại:

- Thư viện của Học viện Công nghệ Bưu chính Viễn thông

kinh doanh nói riêng ngày càng được quan tâm hơn.

Phát huy những thành quả đã đạt được,Việt Nam tiếptục duy trì nhất quán chủ trương phát triển nền kinh tế thịtrường định hướng xã hội chủ nghĩa, để khơi dậy và khuyếnkhích các thành phần kinh tế đầu tư và phát triển, xây dựng đấtnước giầu mạnh.Ngành ngân hàng nước ta trong nhiều năm qua

đã góp phần tích cực vào việc huy động vốn, mở rộng vốn đầu

tư cho sản xuất phát triển, tạo điều kiện thu hút vốn nước ngoài

để tăng trưởng kinh tế trong nước, góp phan đáng kế vào xâydựng và phát triển đất nước.Tuy vấn đề thiếu vốn đầu tư củacác thành phần kinh tế đã được đáp ứng phần nào thông quahoạt động tín dụng của ngân hàng, nhưng một phần vốn không

nhỏ được cho vay đã được không ít doanh nghiệp sử dụngkhông hiệu quả bởi một trong những nguyên nhân là do chất

lượng thâm định tín dụng chưa cao

Mặc dù, hiện nay Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt

Nam Thịnh Vượng (VPBank) đang nắm giữ thị phần khá caonhưng Ngân hàng sẽ phải đối mặt với những đối thủ cạnh

tranh rất mạnh trong cùng ngành vì vậy đặt ra cho Ngân hàng

những khó khăn và thách thức mới, cần phải có những bướcchuẩn bị kip thời dé phat triển nhanh va mạnh hon nữa, tiếp tụcphát huy được vị thế của mình trên thị trường

Hiện nay nhu cầu sử dụng vốn để đầu tư dự án là rấtlớn Đây chính là một cơ hội cho Ngân hàng tiếp tục phát triển.Tuy nhiên, việc đầu tư tín dụng cần phải được thực hiện nhưthé nao cho hợp lý nhất, tao được hiệu qua cao nhất, giảm rủi

ro cho ngân hàng và thu hút được thêm nhiều khách hàng mới

Dé làm được điều này, Ngân hàng cần phải đánh giá lại quátrình hoạt động sản xuất kinh doanh của mình trong những nămqua, đặc biệt là quá trình thầm định đầu tư tín dụng để tài trợvốn Việc đánh giá hoạt động thâm định đầu tư tín dụng là một

trong những hoạt động hết sức quan trọng đối với Ngân hàng

Thương mại Cô phần Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank) bởi nógóp phần bảo toàn và sử dụng vốn hiệu quả Bên cạnh nhữngkết quả mà Ngân hang đã đạt được vẫn còn nhiều những han

chế, tồn tại nhất định làm ảnh hưởng không nhỏ đến hiệu quả

công tác thấm định đầu tu tín dụng của đơn vị, đó là một bộ

phận không nhỏ đội ngũ nhân viên tham gia vào công tác thẩm

định còn chưa được trang bị những kiến thức cơ bản về dự ánđầu tư và kỹ năng thâm định tín dụng, những hiểu biết về quyđịnh của nhà nước có liên quan đến lĩnh vực đầu tư, hiểu biết

về ngành nghề, lĩnh vực mà du án dau tư còn rất hạn chế, chưa

được đào tạo một cách bài bản, chuyên sâu, chủ yếu làm theo

thói quen, kinh nghiệm người trước truyền người sau, quy trìnhthâm định còn chồng chéo,

Với những lý do trên, tôi chọn dé tài “Hoạt động thẩmđịnh đầu tư tín dụng tại Ngân hàng Thương mại Cổ phan

Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank)” làm nội dung nghiên cứu luân văn cao học Quản trị kinh doanh của mình Thông qua

việc nghiên cứu lý luận về công tác thâm định đầu tư tín dụng

và phân tích đánh giá thực trạng hoạt động thấm định đầu tư

tín dụng của Ngân hàng trong giai đoạn hiện nay, luận văn

mong muốn đề xuất một số giải pháp hoàn thiện hoạt độngthâm định dau tư tín dụng tại Ngân hàng Thuong mại Cổ phần

Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank), với hy vọng Ngân hàng

Thương mại Cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank) có thévận dụng dé góp phan đạt được sự phát triển thành công và bền

vững.

2 Tổng quan về van đề nghiên cứu

Vẫn đề thâm định đầu tư tín dung đã được các nhà khoa

học,các nhà chuyên môn rât quan tâm nghiên cứu Liên quan đên

van đề này ở nước ra đã có nhiều công trình nghiên cứu khoa học,luận án tiến sĩ dé cập và giải quyết Có thé nêu ra một số côngtrình tiêu biểu sau:

- Về sách có:

GS.TS Bùi Xuân Phong - Gido trình Quản trị dự an

dau tu - NXB Bưu điện (2006) Day là giáo trình giảng day vàhọc tập của Học viện Công nghệ Bưu chính Viễn thông đồngthời cũng là tai liệu tham khảo cho những người quan tâm đếnlĩnh vực này Nội dung cuốn sách đề cập những kiến thức thiếtthực về quản trị dự án đầu tư

PGS.TS Từ Quang Phương — Gido frình Quan lý dự an

(tái bản lần thứ 3), NXB Đại học Kinh tế quốc dân Đây là một

trong các giáo trình chính dùng làm tài liệu giảng dạy cho sinh

viên chuyên ngành kế toán đầu tư tại trường Đại học Kinh tếquốc dân Giáo trình là sự kế tiếp logic, khoa học những kiếnthức liên quan đến đầu tư

PGS.TS Nguyễn Bạch Nguyệt chủ biên - Giáo trình

Lập dự án đầu tr (2012-tái bản lần 2), NXB Dai học Kinh tếquốc dân.Giáo trình này ngoài các vấn đề Lập dự án đầu tưcòn dé cập thêm một số van dé về quản lý dự án dau tư

Đỗ Trọng Hoài - Gido trinh Quản tri dự an dau tư(2002), Trường Đại học Đà Lạt.

PGS.TS Từ Quang Phương — Gido frình Quan lý dự án

dau tw, NXB Lao động và Xã hội

Các báo cáo kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh

thường niên của Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt NamThịnh Vượng (VPBank)

- Về luận văn thạc sỹ hiện có một số đề cập đến côngtác thầm định dự án đầu tư như:

Đỗ Hải Hà — Một số giải pháp cơ bản nhằm nâng caochất lượng thâm định dự án đầu tư tại Ngân hàng Thương mại

Cổ phan Kỹ thương Việt Nam

Kiều Lan Anh -Thực trạng và giải pháp hoàn thiện

công tác thâm định dự án đầu tư tại Ngân hang Thương mại Cổphần Việt nam Thương Tín - Chi nhánh Hà Nội

Nguyễn Thị Quyên - Nâng cao chất lượng công tácthâm định dự án đầu tư tại Chi nhánh Ngân hàng công thươngHoàn Kiếm

Như vậy cho đến nay chưa có một công trình nàonghiên cứu chuyên sâu, toàn diện đến hoạt động thâm định đầu

tư tín dụng tại Ngân hang Thương mại Cổ phần Việt Nam

Thịnh Vượng (VPBank) để từ đó đưa ra các giải pháp hoànthiện hoạt động thấm định đầu tư tín dụng tại Ngân hàng

Thương mại Cô phần Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank)

3 Mục đích nghiên cứu

- Về mặt lý luận: Nghiên cứu, hệ thông hóa những lýluận cơ bản về thâm định đầu tư tín dụng, các hình thức,phương thức, nguyên tắc thâm định, một số nhân tô ảnh hưởngđến hoạt động thấm định của Ngân hàng Cụ thé nghiên cứu tralời câu hỏi: Thâm định đầu tư tín dụng là gì? Quy trình thẩmđịnh đầu tư tín dụng như thế nào?

- Về mặt thực tiễn: Đánh giá đúng về hoạt động thâmđịnh tại Ngân hang Thương Mại cổ phần Việt Nam ThịnhVượng (VPBank), trên cơ sở đó nghiên cứu đề xuất một số giải

pháp mang tính hệ thống và khả thi nhăm hoàn thiện hoạt động

thâm định đầu tư tín dụng của Ngân hàng trong thời gian tới

Cụ thé nghiên cứu trả lời câu hỏi: Hoạt động thâm định đầu tưtín dụng của Ngân hàng Thương Mại cổ phần Việt Nam ThịnhVượng (VPBank) hiện tại như thế nào? Ngân hàng cần làm gì vàlàm như thế nào để hoàn thiện hoạt động thâm định đầu tư tín

dụng của Ngân hàng?

4 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu:

- Đối tượng nghiên cứu: Hoạt động thâm định đầu tư tíndụng tại Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt Nam Thịnh

Vuong (VPBank).

- Pham vi nghiên cứu: Luan van tập trung nghiên cứu

thực trạng hoạt động thâm định dự án đầu tư trong hoạt độngtài trợ tín dụng tại Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt Nam

Thịnh Vượng (VPBank) và đưa ra các giải pháp nhằm hoànthiện hoạt động thâm định đầu tư tín dụng của Ngân hàng

5 Phương pháp nghiên cứu của đề tài

Luận văn sẽ sử dụng các phương pháp khác nhau mang

tính chất truyền thống trong nghiên cứu kinh tế làm cơ sở cho

việc nghiên cứu.

- Phương pháp duy vật biện chứng và duy vật lịch sử đểlàm rõ bản chất và biêu hiện cũng như hoạt động thấm định đầu

tư tín dụng.

- Phương pháp phân tích, so sánh, đối chứng để đánh

giá thực trạng hoạt động thấm định tin dụng, trên cơ sở đó

nghiên cứu giải pháp hoàn thiện hoạt động thâm định đầu tư tín

dụng của Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt Nam Thịnh

Vượng (VPBank) trong thời gian tới.

KET CAU LUẬN VANChương 1: Cơ sở lý luận về tham định dau tư tín dụng

Chương này giới thiệu những vấn dé lý luận cơ bản

nhất về thẩm định dự án đầu tư, các hình thức, phương thức,nguyên tắc thâm định dự án đầu tư làm cơ sở cho việc đầu tư

tín dụng Đồng thời cũng chỉ ra các nhân t6 ảnh hưởng đếnhoạt động thầm định

Nội dung chương:

1.1 Dự án đầu tư

Khải niệm

Trên phương điện quản lý, có thé định nghĩa dự án như

sau : dự án là những nỗ lực có thời hạn nhăm tạo ra một sản

Đặc điểm dự án đầu tư

Chu trình của dự án đâu tư

- Giai đoạn chuân bi dau tu

- Giai đoạn thực hiện đầu tư

- Giai đoạn vận hành, kết quả đầu tư

1.2 Khái niệm và sự can thiết thẩm định dau tư tín dụng tại

NHTM

Thâm định dự án đầu tư của NHTM là việc ngân

hàng tô chức, xem xét một cách khách quan, khoa học và

toàn diện các nội dung cơ bản ảnh hưởng trực tiếp tới tính

khả thi của một dự án đầu tư nhất định, để đưa ra quyết

định đầu tư

Sự cân thiết thẩm định dự án đâu tư

Đề phân tích thông tin và tìm ra những yếu tố rủi ro

là rất quan trọng nó ảnh hưởng đến quyết định quyết định tài trợ vốn cho dự án nói riêng và chất lượng tín dụng nói

chung.

Căn cứ thẩm định dự án đầu tư tại NHTM

- H6 sơ dự án do phía chủ đầu tư lập

- Căn cứ pháp lý

- Căn cứ các tiêu chuẩn, quy phạm, định mức của

từng lĩnh vực kinh tế, kỹ thuật cụ thê

- Căn cứ các quy ước, thông lệ quốc tế

Quy trình thẩm định dau tư tín dụng tại Ngân hàng thương

mại

Quy trình thẩm định tại ngân hàng thương mại gồm

4 bước cơ bản sau:

Trinh cấp có thẩm quyền phê duyệt

Phương pháp thẩm định đâu tư tín dụng tại Ngân hàng thương

mại

- Phương pháp thâm định theo trình tự

- Phương pháp so sánh, đối chiếu các chỉ tiêu

- Phương pháp phân tích độ nhạy

- Phương pháp triệt tiêu rủi ro

- Thâm định tài sản đảm bảo.

Các nhân tố ảnh hưởng tới hoạt động thẩm định đầu tư tin

dung tại Ngan hàng thương mại

Các nhân tô khách quan

- Môi trường kinh tế

- Quy trình, phương pháp và tiêu chuẩn thẩm định

- Hệ thống trang thiết bị phục vụ cho quá trình thắm

định

- Tổ chức công tác thâm định

- Thời gian và chi phí ảnh hưởng đến thâm định dự

Kết luận: Chương này sẽ hệ thong hóa một số ly

thuyết cơ bản về dự án đầu tr, thẩm định dự án đầu tư và

các căn cứ, nội dung, phương pháp thẩm định làm cơ sở đánh giá thực trạng hoạt động thẩm định dau tư tín dụng

tai Ngân hàng Thương Mại cô phan Việt Nam Thịnh

Vượng (VPBank) và đề xuất giải pháp.

Chương 2: Thực trạng hoạt động thấm định đầu tư tindụng dé tài trợ vốn tại Ngân hàng Thương mai Cô phan

Việt Nam Thịnh Vượng-VPBank

Chương này giới thiệu về Ngân hàng Thuong Mại cô phanViệt Nam Thịnh Vượng, đồng thời tập trung vào nghiên cứu thựctrạng hoạt động thấm định đầu tư tín dụng tại Ngân hàng Thương

Mại cô phần Việt Nam Thịnh Vượng

Nội dung chính của chương bao gồm:

2.1 Tổng quan Ngân hàng thương mại cổ phan Việt Nam

thịnh vượng

Lịch sử hình thành và phát triển

Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng (Ngân hàngTMCP Các Doanh Nghiệp Ngoài Quốc Doanh trước đây) đượcthành lập ngày 12/8/1993 Sau 21 năm hoạt động, VPBank đã

nâng vốn điều lệ lên 6.347 tỷ đồng, phát triển mạng lưới lên

Cơ cấu tổ chức bộ máy quản lý

- Đại hội cỗ đông

- Hội đồng quản trị

- Ban kiểm soát

- Ban Tổng giám đốc

- Hội đồng tín dụng

Tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh

Trải qua 20 năm hình thành và phát triển Năm

2011,VPBank lần đầu tiên đạt lợi nhuận trước thuế vượt mức1.000tỷ đồng Năm 2012, tổng tài sản lần đầu tiên vượt mức100.000 tỷ đồng Năm 2013, lợi nhuận trước thuế tăng 43% so

với năm 2012, lợi nhuận sau thuế lần đầu tiên vượt mức 1.000

tỷ đồng

2.2 Thực trạng hoạt động thẩm định đầu tư tín dụng tai

Ngân hàng Thương Mại co phần Việt Nam Thịnh Vượng

(VPBank).

Tổ chức bộ máy va nhân sự cho công tác thẩm định

Hệ thống tổ chức công tác thâm định dau tư tin dụng của VPBank được sắp xếp thống nhất từ hội sở chính tới các chi nhánh trực thuộc đã giúp cho việc thầm định đầu tư tín dụng được thống nhất, khoa học đảm bảo

kiểm soát được hoạt động nghiệp vụ, góp phần phòng

ngừa, hạn chế rủi ro trong đầu tư, không ngừng nâng cao chất lượng nghiệp vụ thầm định dau tư tin dụng trong toàn

Bước 2:Tiép nhận hô sơ vay von

Bước 3 I:Cán bộ thâm định thâm định khách hàng, thẩm định

dự án đầu tư vay vốn mọi mặt (không thâm định tài sản đảm

bảo)

Bước 3.2: Phòng thẩm định tài sản đảm bảo thực hiện

định giá tài sản đảm bảo và lập tờ trình

Phương pháp thẩm định theo trình tự và phương pháp so

sánh theo chỉ tiêu Kỹ thuật sử dụng là phương pháp

truyền thống với thời gian hoàn vốn, lợi tức của vốn đầu

tư và có tính đến giá trị thời gian của tiền.

- Phương thức tiêu thụ và mạng lưới phân phối

- Đánh giá, dự kiến mức độ khả năng tiêu thụ sản phẩm

cua dự an

- Đánh giá khả năng cung cấp nguyên vật liệu và các

yếu tố đầu vào của dự án

Đánh giá, nhận xét các nội dung về phương diện kỹ thuật

- Địa điểm xây dựng

- Quy mô sản xuất và sản phẩm của dự án

- Công nghệ, thiết bị

- Quy mô, giải pháp xây dựng

- Môi trường, phòng cháy chữa cháy

Đánh giá về phương diện tổ chức, quản lý thực hiện dự án:

- Xem xét kinh nghiệm, trình độ t6 chức vận hành

của chủ đầu tư dự án

- Xem xét năng lực, uy tín của nhà thầu: tư vấn, thi

công, cung cấp thiết bị, công nghệ.

- Khả năng ứng xử của khách hàng thế nào khi thị trường dự kiến bi mat.

- Đánh giá về nguồn nhân lực của dự án

Tham định tổng von dau tư và tính khả thi phương án nguồnvốn

- Tổng vốn đầu tư dự án

- Xác định nhu cần vốn đầu tư theo tiễn độ thực hiện dự

- Nguôn vôn đâu tư

Đánh gia hiệu quả về mặt tài chính của dự án

- Đánh giá về tính khả thi của nguồn vốn, cơ cau vốn đầu tư

- Đánh giá về mặt thi trường, khả năng tiêu thụ sản phẩm, dịch vụ đầu ra của dự án

- Đánh giá về khả năng cung cấp vật tư, nguyên liệu đầu vào

- Căn cứ vào tốc độ luân chuyên vốn lưu động hàng

năm của dự án

- Các chế độ thuế hiện hành, các văn bản ưu đãi

riêng đối với dự án

Vẻ hiệu quả thực hiện công tác thấm định

Nhìn chung, chất lượng tham định dự án đầu tư của

VPBank ngày càng được nâng cao, mô hình tổ chức gọn

nhẹ, thời gian thầm định dự án dé cho vay von được rút ngăn có công nghệ kỹ thuật hiện đại và hạn chế được nhiều rủi ro.

2.3 Đánh giá hoạt động thẩm định dau tư tín dụng tai Ngânhàng Thương mại Cổ phan Việt Nam Thịnh Vượng

Két qua dat duoc

- Mot là đã tiến hành thực hiện công tac thâm định

một cách có hệ thống

- Hai là, việc thực hiện công tác thâm định mang

tính chuyên môn hóa cao

Hạn chế và nguyên nhân

Những hạn chế

- Tính khoa hoc trong quản lý

- Kỹ thuật thâm định

- Việc đánh giá từng nội dung trong quá trình thẩm

định đôi khi còn sơ sài và chưa đầy đủ

- Các thông tin liên quan đến khách hàng được sử

dụng trong quá trình phân tích chưa hoan toàn đầy đủ

- Việc thầm định tài chính dự án đôi khi còn mang tính

chủ quan, kết quả thẩm định còn chịu ảnh hưởng ít nhiều bởi

mối quan hệ giữa VPBank và khách hàng.

- Hệ thống máy tính nối mạng của VPBank chưa phát huy được hết các thế mạnh vốn có

Nguyên nhân

- Nguyên nhân chủ quan

+ Nội dung, phương pháp thâm định + Thông tin và trang thiết bị công nghệ

+ Đội ngũ cán bộ thâm định

- Nguyên nhân khách quan

+ Nguyên nhân từ môi trường vĩ mô

+ Nguyên nhân từ phía chủ đầu tư

Kết luận: Chương này đi vào phân tích, đánh giá

hoạt động thẩm định dự án đâu tư để déu tư tin dụng tại

Ngân hàng Thương Mại cổ phan Việt Nam Thịnh Vượng.

Từ đó chỉ ra những kết quả đạt được và cũng như những điểm còn ton tại hạn chế trong hoạt động thẩm định dau

tự tín dụng tại Ngân hàng Va đây là cơ sở để dua ra một

số giải pháp hoàn thiện hoạt động thẩm định dau tư tin dung tại Ngân hàng Thương Mại cô phần Việt Nam Thịnh

Vượng.