Chương 8 phân tích mối quan hệ chi phí khối lượng lợi nhuận (

Kết cấu chi phíKết cấu chi phí là mối quan hệ tỷ trọng của từng loại chi phí khả biến, bất biến chiếmtrong tổng chi phí.Những DN có CPBB chiếm tỷ trọng lớn thì CPKB chiếm tỷ trọ

CHƯƠNG 8: PHÂN TÍCH MỐI QUAN HỆ CHI PHÍ - KHỐI LƯỢNG- LỢI NHUẬN ( CVP) I Một số khái niệm mối quan hệ CVP Số dư đảm phí Tỷ lệ số dư đảm phí Kết cấu chi phí Địn bẩy hoạt động II Một số ứng dụng mối quan hệ CVP việc định Thay đổi chi phí bất biến sản lượng Thay đổi chi phí khả biến sản lượng Thay đổi chi phí bất biến, giá bán sản lượng Thay đổi chi phí bất biến, chi phí khả biến sản lượng Thay đổi chi phí bất biến, chi phí khả biến, giá bán sản lượng Xác định giá những trường hợp đặc biệt III Phân tích điểm hòa vốn Xác định điểm hòa vốn Đồ thị điểm hịa vốn Số dư an tồn IV Phân tích lợi nhuận V Phân tích kết cấu hàng bán VI Hạn chế mơ hình phân tích mối quan hệ chi phí - khối lượng - lợi nhuận I Một số khái niệm mối quan hệ CVP Số dư đảm phí(contribution margin): Số dư đảm phí = Doanh thu – Chi phí khả biến - Nếu gọi x: sản lượng, g: giá bán, a: chi phí khả biến đơn vị, b: chi phí bất biến Ta có: BÁO CÁO THU NHẬP THEO SỐ DƯ ĐẢM PHÍ STT Chỉ tiêu Doanh thu Chi phí khả biến Số dư đảm phí Chi phí bất biến Lợi nḥn Tởng số gx ax (g-a)x b (g-a)x-b Tính cho SP g a g-a - Từ báo cáo thu nhập theo số dư đảm phí, xét trường hợp sau: + Khi xn không hoạt động sản lượng x =  lợi nhuận Doanh nghiệp: P = -b, nghĩa Doanh nghiệp lỡ bằng chi phí bất biến + Tại sản lượng xh: Số dư đảm phí bằng chi phí bất biến  lợi nhuận của Doanh nghiệp: P=0, nghĩa Doanh nghiệp đạt điểm hòa vốn  (g  a)x h b Sản lượng hòa vốn b  xh  g a = Chi phí bất biến Số dư đảm phí đơn vị + Tại sản lượng x1 > xh  lợi nhuận xnP1=(g - a)x1 - b + Tại sản lượng x2 > x1 > xh  lợi nhuận xnP2 = (g - a)x2 - b Như vậy sản lượng tăng lượng là: Dx = x2 - x1  lợi nhuận tăng lượng là: P P2  P1  P (g  a)(x  x1 ) Kết luận: luận Thông qua khái niệm về số dư đảm phí(chênh lệch giữa doanh thu chi phí khả biến) ta mối quan hệ giữa sản lượng lợi nhuận đó sản lượng tăng lượng thì lợi nhuận tăng lên lượng bằng sản lượng tăng lên nhân với số dư đảm phí Ví dụ 1: Giả định quý 1/2020, Doanh nghiệp sản xuất tiêu thụ 1.000sp, giá bán: 100, chi phí khả biến đơn vị; 60, chi phí bất biến Q1: 30.000 Ta có báo cáo thu nhập Q1/2020: STT Chỉ tiêu Tởng số Tính cho SP Doanh thu gx 100.000 g 100 Chi phí khả biến ax 60.000 a 60 Số dư đảm phí (g-a)x 40.000 g-a 40 Chi phí bất biến b 30.000 Lợi nhuận (g-a)x-b 10.000 Nếu quý 2/2010, sản lượng tiêu thụ tăng 10% so với quý 1/2010 thì lợi nhuận tăng lên lượng là: (1.000 x 10%) x (100-60)= 100 x 40 = 4.000 - Nhược điểm: + Không giúp người quản lý có nhìn tổng quát giác độ toàn Doanh nghiệp, Doanh nghiệp sản xuất kinh doanh nhiều loại sản phẩm bởi vì sản lượng của từng sản phẩm tổng hợp ở toàn Doanh nghiệp + Làm cho người quản lý dễ nhầm lẫn việc định, bởi vì tưởng rằng tăng doanh thu của những sản phẩm có số dư đảm phí lớn thì lợi nhuận sẽ tăng lên, điều có hoàn toàn ngược lại - Khắc phục: Kết hợp sử dụng với tỷ lệ số dư đảm phí Tỷ lệ số dư đảm phí - Tỷ lệ số dư đảm phí tỷ lệ % của số dư đảm phí tính doanh thu Chỉ tiêu có thể tính cho tất loại sản phẩm, loại sản phẩm (cũng bằng đơn vị sản phẩm ) + Tại sản lượng x1  Doanh thu: gx1  Lợi nhuận P1=(g-a)x1-b + Tại sản lượng x2 > x1  Doanh thu gx2  Lợi nhuận P2=(g-a)x2-b - Doanh thu tăng lượng: gx2 - gx1  (x2-x1)g  Lợi nhuận tăng lượng là: P P2  P1  P (g  a)(x  x1 )  Tỷ lệ số dư đảm phí = (g  a)(x  x1 ) g a x100% = x100% g(x  x1 ) g - Kết luận: luận Thông qua khái niệm về tỷ lệ số dư đảm phí ta mối quan hệ giữa doanh thu lợi nhuận đó là: Nếu doanh thu tăng lượng thì lợi nhuận tăng lượng bằng doanh thu tăng lên nhân cho tỷ lệ số dư đảm phí: P  g a (x  x1 )g g Ví dụ 2: Giả sử báo thu nhập của Doanh nghiệp A ở quý 1/2010 sau: STT Chỉ tiêu Tổng số % Doanh thu gx 100.000 100% Chi phí khả biến ax 60.000 60% Số dư đảm phí (g-a)x 40.000 40% Chi phí bất biến b 30.000 Lợi nhuận (g-a)x-b 10.000 Nếu quý 2/2010 doanh thu tăng 20.000 thì lợi nhuận quý 2/2010 tăng lượng là: (100.000 x 20%) x (100% - 60%) = 20.000 x 40% = 8.000 - Hệ quả: + Nếu tăng cùng lượng doanh thu ở tất những sản phẩm thuộc những lĩnh vực, những phận, những xí nghiệp…thì những những lĩnh vực, những phận, những xí nghiệp có tỷ lệ số dư đảm phí lớn thì lợi nhuận tăng lên nhiều + Để hiểu rõ, đặc điểm của những lĩnh vực, những phận, những Doanh nghiệp có tỷ lệ số dư đảm phí lớn, nhỏ ta nghiên cứu khái niệm kết cấu chi phí Kết cấu chi phí Kết cấu chi phí mối quan hệ tỷ trọng của từng loại chi phí khả biến, bất biến chiếm tổng chi phí Những DN có CPBB chiếm tỷ trọng lớn thì CPKB chiếm tỷ trọng nhỏ  tỷ lệ số dư đảm phí lớn, tăng, giảm doanh thu thì lợi nhuận tăng giảm nhiều Những DN có CPBB chiếm tỷ trọng lớn thường những DN có mức đầu tư lớn, vì vậy gặp điều kiện thuận lợi thì phát triển nhanh, ngược lại gặp rủi ro doanh thu giảm dẫn đến lợi nhuận giảm nhanh hoặc sản phẩm không tiêu thụ thì sự phá sản diễn nhanh chóng Những Doanh nghiệp có chi phí bất biến chiếm tỷ trọng nhỏ thì chi phí khả biến chiếm tỷ trọng lớn  tỷ lệ số dư đảm phí nhỏ, tăng, giảm doanh thu thì lợi nhuận tăng giảm Những Doanh nghiệp có chi phí bất biến chiếm tỷ trọng nhỏ thường những Doanh nghiệp có mức đầu tư thấp, vì vậy tốc độ phát triển chậm gặp rủi ro, lượng tiêu thụ giảm hoặc sản phẩm không tiêu thụ thì sự thiệt hại sẽ thấp Ví dụ 3: Giả định báo cáo thu nhập của Doanh nghiệp X Y sau: STT Chỉ tiêu Doanh thu Chi phí khả biến Số dư đảm phí Chi phí bất biến Lợi nhuận - Nhận xét: Doanh nghiệp X 100.000 100% 30.000 30% 70.000 70% 60.000 10.000 Doanh nghiệp Y 100.000 100% 70.000 70% 30.000 30% 20.000 10.000 + Doanh nghiệp X có chi phí bất biến chiếm tỷ trọng lớn  Chi phí khả biến chiếm tỷ trọng nhỏ  Tỷ lệ số dư đảm phí lớn: 70% + Doanh nghiệp Y có chi phí bất biến chiếm tỷ trọng nhỏ  Chi phí khả biến chiếm tỷ trọng lớn  Tỷ lệ số dư đảm phí nhỏ: 30% - Giả định tăng doanh thu lên 30% thì: + Lợi nhuận của Doanh nghiệp X tăng: (100.000 x 30%) x (100% - 30%) = 30.000 x 70% = 21.000 lợi nhuận của Doanh nghiệp X là: 10.000 + 21.000 = 31.000 Vì vậy tốc độ phát triển của Doanh nghiệp X nhanh + Lợi nhuận của Doanh nghiệp Y tăng: (100.000 x 30%) x (100% -70%) = 30.000 x 30% = 9.000 lợi nhuận của Doanh nghiệp Y là: 10.000 + 9.000 = 19.000 Vì vậy tốc độ phát triển của Doanh nghiệp Y chậm so với tốc độ phát triển của Doanh nghiệp X - Giả định doanh thu giảm 30% thì: + Lợi nhuận của Doanh nghiệp X giảm: (-100.000 x 30%) x (100% - 30%) = - 30.000 x 70% = - 21.000 lợi nhuận của Doanh nghiệp X là: 10.000 - 21.000 = - 11.000 Vì vậy tốc độ phát triển của Doanh nghiệp X giảm lớn sự thiệt hại nhiều + Lợi nhuận của Doanh nghiệp Y giảm: (-100.000 x 30%) x (100% -70%) = -30.000 x 30% = - 9.000 lợi nhuận của Doanh nghiệp Y là: 10.000 - 9.000 = 1.000 Vì vậy tốc độ phát triển của Doanh nghiệp Y giảm sự thiệt hại thấp so với sự thiệt hại của Doanh nghiệp X Đòn bẩy hoạt động - Khái niệm: niệm Đòn bẩy hoạt động phản ánh mối quan hệ giữa tốc độ tăng lợi nhuận tốc độ tăng doanh thu, sản lượng bán tốc độ tăng lợi nhuận bao giờ cũng lớn tốc độ tăng doanh thu Ta có: + Cơng thức 1: Địn bẩy hoạt động Tốc độ tăng lợi nhuận Tốc độ tăng doanh thu (sản lượng bán) = > + Công thức 2: Tại sản lượng x1  Doanh thu gx1  Lợi nhuận P1 = (g - a)x1 - b Tại sản lượng x2  Doanh thu gx2  Lợi nhuận P2 = (g - a)x2 - b  Tốc độ tăng lợi nhuận =  Tốc độ tăng doanh thu =  Đòn bẩy hoạt động = Đòn bẩy hoạt động = P1 (g  a).(x  x1 )  P2 (g  a)x1  b gx  gx1 gx1 (g  a).(x  x1 ) gx  gx1 (g  a)x1 : = , Vậy ta có công thức: (g  a)x1  b gx1 (g  a)x1  b Số dư đảm phí Lợi nhuận > Ví dụ 4: Giả định báo cáo thu nhập của Doanh nghiệp X Y sau: STT Chỉ tiêu Doanh nghiệp X Doanh nghiệp Y Doanh thu 100.000 100% 100.000 100% Chi phí khả biến 30.000 30% 70.000 70% Số dư đảm phí 70.000 70% 30.000 30% Chi phí bất biến 60.000 20.000 Lợi nhuận 10.000 10.000 - Giả định tăng doanh thu lên 10% thì: + Tại Doanh nghiệp X: Lợi nhuận tăng (100.000 x 10%) x (100% - 30%) = 10.000 x 70% = 7.000  Tốc độ tăng lợi nhuận = Doanh nghiệp X: 7.000 0, hay 70%  Đòn bẩy hoạt động của 10.000 70% 7 Vì vậy cứ tăng 1% doanh thu thì lợi nhuận tăng lần (7%) 10% + Tại Doanh nghiệp Y: Lợi nhuận tăng (100.000 x 10%) x (100% - 70%) = 10.000 x 30% = 3.000  Tốc độ tăng lợi nhuận = Doanh nghiệp Y: 3.000 0,3 hay 30%  Đòn bẩy hoạt động của 10.000 30% 3 Vì vậy cứ tăng 1% doanh thu thì lợi nhuận tăng lần (3%) 10% - Giả định hai Doanh nghiệp cùng doanh thu lợi nhuận, tăng cùng lượng doanh thu thì Doanh nghiệp có tỷ lệ số dư đảm phí lớn, lợi nhuận tăng lên nhiều Vì vậy tốc độ tăng lợi nhuận lớn đòn bẩy hoạt động sẽ lớn Điều cho thấy những Doanh nghiệp mà tỷ lệ chi phí bất biến lớn tỷ lệ chi phí khả biến thì tỷ lệ số dư đảm phí lớn từ đó địn bẩy hoạt động sẽ lớn lợi nhuận sẽ nhạy cảm với sự thay đổi của doanh thu, sản lượng bán Như vậy mức doanh thu, sản lượng cho sẵn sẽ xác định đòn bẩy hoạt động mức doanh thu đó, dự kiến tốc độ tăng doanh thu sẽ dự kiến tốc độ tăng lợi nhuận ngược lại Ví dụ 5: Giả định báo cáo thu nhập của Doanh nghiệp X Y sau: STT Chỉ tiêu Năm 2017 Năm 2018 Năm 2019 Năm 2020 Doanh thu 150.000 200.000 250.000 300.000 Chi phí khả biến 90.000 120.000 150.000 180.000 Số dư đảm phí 60.000 80.000 100.000 120.000 Chi phí bất biến 60.000 60.000 60.000 60.000 Lợi nhuận 20.000 40.000 60.000  Đòn bẩy HĐ 2,5 Nhận xét: Sản lượng tăng lên,doanh thu tăng lên, lợi nhuận tăng lên độ lớn đòn bẩy hoạt động ngày giảm Đòn bẩy lớn sản lượng vượt qua điểm hòa vốn II Một số ứng dụng mối quan hệ CVP việc định Thay đổi chi phí bất biến sản lượng Thay đổi chi phí khả biến sản lượng Thay đổi chi phí bất biến, giá bán sản lượng Thay đổi chi phí bất biến, chi phí khả biến sản lượng Thay đổi chi phí bất biến, chi phí khả biến, giá bán sản lượng Xác định giá trường hợp đặc biệt Ví dụ 6: Giả định có Doanh nghiệp S sản xuất kinh doanh sản phẩm I, hàng kỳ sản xuất tiêu thụ 1.000 sản phẩm với giá bán 100, chi phí khả biến 60.000, chi phí bất biến hàng kỳ (tháng, quý…) 30.000, yêu cầu: Lập báo cáo thu nhập theo số dư đảm phí của Doanh nghiệp S Doanh nghiệp dự kiến kỳ tới tăng chi phí quảng cáo lên 5.000 thì lượng tiêu thụ dự kiến tăng 20% Hỏi Doanh nghiệp có nên tăng chi phí quảng cáo khơng? Doanh nghiệp dự kiến kỳ tới thực biện pháp: khách hàng mua sản phẩm I thì tặng món quà trị giá 5/sp Qua biện pháp lượng tiêu thụ dự kiến tăng 30% Hỏi Doanh nghiệp có nên thực biện pháp bán sản phẩm có quà tặng hay không? Doanh nghiệp dự kiến kỳ tới tăng chi phí quảng cáo lên 2.000, đồng thời giảm giá bán 5/sp Qua biện pháp này, lượng tiêu thụ tăng 30% Hỏi Doanh nghiệp có thực biện pháp không? Doanh nghiệp dự kiến kỳ tới thay đổi hình thức trả lương của phận bán hàng, cụ thể chuyển 10.000 tiền lương theo thời gian sang trả 10/sp bán Qua biện pháp gắn kết của người bán hàng thực với lợi ích người bán hàng hưởng, nên lượng dự kiến tăng 10% Hỏi Doanh nghiệp có thực biện pháp thay đổi hình thức trả lương không? Doanh nghiệp dự kiến thực biện pháp thay đổi hình thức trả lương của phận bán hàng, cụ thể chuyển 10.000 tiền lương theo thời gian sang trả 10sp bán ra, mặt khác giảm giá bán 5/sp Qua biện pháp lượng tiêu thụ dự kiến tăng 30% Hỏi Doanh nghiệp có thực biện pháp hay không? Trong kỳ Doanh nghiệp vẫn bán 1.000 sp cũ, có khách hàng đề nghị mua thêm 250 sản phẩm đưa điều kiện sau: - Giá bán phải giảm thấp 10% so với trước - Phải vận chuyển hàng đến kho theo yêu cầu với chi phí vận chuyển 1.250 Nhưng mục tiêu của Doanh nghiệp đề bán thêm 250sp thì phải thu lợi nhuận 2.500 Hỏi giá bán thấp từng trường hợp hợp đồng có ký kết thực hay không? Bài giải: giải Lập báo cáo thu nhập theo số dư đảm phí của Doanh nghiệp S STT Chỉ tiêu Tởng số Tính cho sp Tỷ lệ Doanh thu 100.000 100 100% Chi phí khả biến 60.000 60 60% Số dư đảm phí 40.000 40 40% Chi phí bất biến 30.000 Lợi nhuận 10.000 Doanh nghiệp dự kiến kỳ tới tăng chi phí quảng cáo lên 5.000 thì lượng tiêu thụ dự kiến tăng 20% Hỏi Doanh nghiệp có nên tăng chi phí quảng cáo khơng? Lượng tiêu thụ tăng 20%  Doanh thu tăng 20%  Số dư đảm phí tăng lượng là: (100.000 x 20%)(100%-60%) = 20.000 x 40% = 8.000 Theo dự kiến chi phí quảng cáo tăng 5.000  chi phí bất biến tăng 5.000  Lợi nhuận tăng: 8.000 - 5.000 = 3.000 Vì vậy Doanh nghiệp nên tăng chi phí quảng cáo Nhận xét: xét Đây trường hợp chi phí bất biến sản lượng thay đổi Doanh nghiệp dự kiến kỳ tới thực biện pháp: khách hàng mua sản phẩm I thì tặng món quà trị giá 5/sp Qua biện pháp lượng tiêu thụ dự kiến tăng 30% Hỏi Doanh nghiệp có nên thực biện pháp bán sản phẩm có quà tặng hay không? Doanh nghiệp bán sản phẩm tặng món quà trị giá 5/sp  Chi phí khả biến đơn vị tăng  Số dư đảm phí đơn vị: 40 -5 = 35  Số dư đảm phí ước tính: (1.000 x 130%) 35 = 45.500 Số dư đảm phí kỳ trước 40.000  Số dư đảm phí tăng lên: 45.500 - 40.000 = 5.500  Lợi nhuận tăng 5.500 Vậy DN nên thực biện pháp bán sản phẩm có quà tặng Nhận xét: xét Đây trường hợp chi phí khả biến sản lượng thay đổi Doanh nghiệp dự kiến kỳ tới tăng chi phí quảng cáo lên 2.000, đồng thời giảm giá bán 5/sp Qua biện pháp này, lượng tiêu thụ tăng 30% Hỏi Doanh nghiệp có thực biện pháp không? Giảm giá bán 5/sp  Chi phí khả biến đơn vị tăng  Số dư đảm phí đơn vị: 40 -5 = 35  Số dư đảm phí ước tính: (1.000 x 130%) 35 = 45.500 Số dư đảm phí kỳ trước 40.000  Số dư đảm phí tăng lên: 45.500 - 40.000 = 5.500 Theo dự kiến chi phí quảng cáo tăng 2.000  chi phí bất biến tăng 2.000  Lợi nhuận tăng: 5.500 - 2.000 = 3.500 Vậy Doanh nghiệp có thực biện pháp Nhận xét: Chi phí bất biến, giá bán sản lượng thay đổi Doanh nghiệp dự kiến kỳ tới thay đổi hình thức trả lương của phận bán hàng, cụ thể chuyển 10.000 tiền lương theo thời gian sang trả 10/sp bán Qua biện pháp gắn kết của người bán hàng thực với lợi ích người bán hàng hưởng, nên lượng dự kiến tăng 10% Hỏi Doanh nghiệp có thực biện pháp thay đổi hình thức trả lương không? Trả lương theo sản phẩm tăng 10/sp  Chi phí khả biến tăng  Số dư đảm phí đơn vị: 40 - 10 = 30  Số dư đảm phí ước tính: (1.000 x 110%)30 = 33.000 Số dư đảm phí kỳ trước 40.000  Số dư đảm phí giảm: 33.000 - 40.000 = -7.000 Tiền lương giảm 10.000  chi phí bất biến giảm: -10.000  Lợi nhuận tăng: (- 7.000) - (-10.000) = 3.000 Vậy Doanh nghiệp nên thực hình thức trả lương của phận bán hàng Nhận xét: Chi phí bất biến, chi phí khả biến sản lượng thay đổi Doanh nghiệp dự kiến thực biện pháp thay đổi hình thức trả lương của phận bán hàng, cụ thể chuyển 10.000 tiền lương theo thời gian sang trả 10sp bán ra, mặt khác giảm giá bán 5/sp Qua biện pháp lượng tiêu thụ dự kiến tăng 30% Hỏi Doanh nghiệp có thực biện pháp hay không? - Khi chuyển sang trả lương theo sản phẩm 10sp bán giảm giá bán 5sp  Số dư đảm phí đơn vị: 40 - ( 10 + ) = 25  Số dư đảm phí ước tính: (1.000 x 130%)25 = 32.500 - Số dư đảm phí kỳ trước 40.000  Số dư đảm phí giảm: 32.500 - 40.000 = - 7.500 - Tiền lương giảm 10.000  chi phí bất biến giảm: -10.000  Lợi nhuận tăng: (- 7.500) - (-10.000) = 2.500 Vậy Doanh nghiệp nên thay đổi hình thức trả lương của phận bán hàng giảm giá hàng bán Nhận xét: Thay đổi chi phí bất biến, chi phí khả biến, giá bán sản lượng Trong kỳ Doanh nghiệp vẫn bán 1.000 sp cũ, có khách hàng đề nghị mua thêm 250 sản phẩm đưa điều kiện sau: - Giá bán phải giảm thấp 10% so với trước - Phải vận chuyển hàng đến kho theo yêu cầu với chi phí vận chuyển 1.250 Nhưng mục tiêu của Doanh nghiệp đề bán thêm 250sp thì phải thu lợi nhuận 2.500 Hỏi giá bán thấp từng trường hợp hợp đồng có ký kết thực hay không? Giá bán thấp cho 250sp phải bù đắp chi phí sau: Chi phí khả biến: 60 Chi phí vận chuyển: Lợi nhuận: 1.250 5 250 2.500 10 250 Chi phí bất biến(đã bù đắp): Giá bán thấp nhất: 60 + + 10 = 75 Với giá bán thấp trường hợp 75, Doanh nghiệp đạt mục tiêu thỏa mãn tất điều kiện của khách hàng Vì vậy hợp đồng ký kết thực Nhận xét: Xác định giá trường hợp đặc biệt III Phân tích điểm hịa vốn Phân tích điểm hịa vốn nội dung quan trọng phân tích mỡi quan hệ giữa CVP Nó cung cấp cho người quản lý sản lượng, doanh thu hòa vốn từ đó xác định vùng lãi, lỡ của Doanh nghiệp 1 Xác định điểm hịa vốn - Điểm hòa vốn điểm đó doanh thu bằng chi phí hoặc số dư đảm phí bằng chi phí bất biến Ta có: + Doanh thu : gx + Chi phí khả biến : ax + Chi phí bất biến : b + Tổng chi phí : ax + b - Tại điểm hòa vốn ta có doanh thu = Tổng chi phí + Gọi xh sản lượng hòa vốn  gxh = axh + b  gxh - axh = b  (g-a)xh = b b g a Từ công thức (1)  xh   gx h b : (1) g g a Sản lượng hịa vốn Chi phí bất biến Số dư đảm phí đơn vị = Chi phí bất biến (2) Doanh thu hịa vốn = Tỷ lệ số dư đảm phí Hoặc Hoặc (3): Doanh thu hịa vốn = Chi phí bất biến 1- Tỷ lệ số dư đảm phí giá bán (tỷ lệ CPKB doanh thu Chú ý: Công thức (2) (3) cần thiết để tính doanh thu hịa vốn của tồn Doanh nghiệp Doanh nghiệp sản xuất kinh doanh nhiều loại sản phẩm Đồ thị mối quan hệ CVP 2.1 Đồ thị điểm hòa vốn Để vẽ đồ thị điểm hòa vốn ta có đường: Đường doanh thu y = gx Đường chi phí yy= ax + b Đường doanh thu y = gx Đờ thị CVP Điểm hịa vốn Đường chi phí y = ax + b b Xh (sản lượng hịa vốn) x Ngồi đồ thị ta có thể vẽ đồ thị điểm hòa vốn chi tiết bằng cách tách đường tổng chi phí y = ax + b thành đường: Đường chi phí khả biến: y = ax Đường chi phí bất biến: y = b Đờ thị CVP hồn chỉnh Đường doanh thu y = gx y Điểm hòa vốn Đường chi phí y = ax + b Đường chi phí khả biến y = ax Đường chi phí bất biến y = bx b Xh (sản lượng hòa vốn) x 2.2 Đồ thị lợi nhuận - Một loại đồ thị khác đồ thị về mối quan hệ giữa CVP đó đồ thị lợi nhuận Đồ thị có ưu điểm dễ vẽ phản ánh mối quan hệ giữa sản lượng với lợi nhuận - Đồ thị lợi nhuận biểu diễn sau: y 50 Đường lợi nhuận 40 Lãi 30 20 Điểm hòa vốn 10 Đường doanh thu hịa vốn 10 20 Lỡ 30 - 100 200 300 400 500 Khối lượng sản phẩm Với bất kỳ mức sản lượng ta sẽ thấy doanh thu tương ứng lãi(lỗ) của nó đồ thị Hoặc lấy trục hoành khối lượng sản phẩm ta có đồ thị: y Đường lợi nhuận y = (g-a)x -b Điểm hòa vốn Khối lượng sản phẩm x -b Ví dụ 7: Giả định có Doanh nghiệp X hàng kỳ (tháng, quý…) có số liệu sau: - Chi phí khả biến đơn vị: 60(a) - Chi phí bất biến: 30.000(b) - Giá bán đơn vị: 100(g)  Sản lượng hòa vốn: x h  b 30.000  750sp g  a 100  60  Doanh thu hòa vốn: gx h b : g 30.000 30.000 100 :  75.000 g a 100  60 40% - Đồ thị điểm hòa vốn: + Đường doanh thu: y = gx = 100x + Đường chi phí: y = ax + b = 60x + 30.000 + Đồ thị CVP Đường doanh thu y = gx= 100x y Đường chi phí y = ax + b = 60x + 30.000 Điểm hòa vốn b = 75.000 B = 30.000 x Xh=750 (sản lượng hòa vốn) - Đồ thị lợi nhuận y = (g-a)x -b = (100-60)x - 30.000 = 40x - 30.000 y Đường lợi nhuận y = 40x -30.000 Điểm hòa vốn -30.000 xh = 750sp sp x IV Phân tích lợi nhuận - Nếu gọi p lợi nhuận, điều kiện p>0 thì: Số dư đảm phí = Chi phí bất biến + lợi nhuận Hoặc: Doanh thu = Chi phí khả biến + Chi phí bất biến + Lợi nhuận - Gọi xp sản lượng điểm lợi nhuận P  gxp - axp = b + p  (g-a)xp = b+p bp  Sản lượng điểm lợi nhuận p: x p  g a Vậy: Sản lượng điểm lợi nhuận p = (1) Chi phí bất biến + Lợi nhuận Số dư đảm phí đơn vị g a - Từ công thức (1)  Doanh thu điểm lợi nhuận p: gx p b  p : g Vậy: Doanh thu điểm lợi nhuận p a - Từ công thức (2)  gx p b  p :1  g (2) Chi phí bất biến + Lợi nhuận Tỷ lệ số dư đảm phí = (3) Vậy: Doanh thu điểm lợi nhuận p = Chi phí bất biến + Lợi nhuận 1- Tỷ lệ chi phí khả biến doanh thu hoặc giá bán - Như vậy dự vào công thức trên, đã biết chi phí bất biến, số dư hoặc tỷ lệ số dư đảm phí, dự kiến lợi nhuận sẽ xác định sản lượng, doanh thu điểm lợi nhuận đó ngược lại Số dư an toàn - Margin of safety - Số dư an toàn chênh lệch giữa doanh thu đạt (theo dự tính hoặc theo thực tế) so với doanh thu hịa vốn Số dư an toàn = Doanh thu đạt - Doanh thu hịa vốn - Số dư an tồn của Doanh nghiệp khác kết cấu chi phí của Doanh nghiệp khác Thơng thường những Doanh nghiệp có chi phí bất biến chiếm tỷ trọng lớn thì tỷ lệ số dư đảm phí lớn, vậy doanh số giảm thì lỗ phát sinh nhanh những Doanh nghiệp đó có số dư an toàn thấp Để đánh giá mức độ an toàn việc sử dụng số dư an toàn, cần kết hợp với chỉ tiêu tỷ lệ số dư an toàn Tỷ lệ số dư an toàn = Số dư an tồn Doanh thu x 100% Ví dụ 8: STT Chỉ tiêu Doanh thu Chi phí khả biến Doanh nghiệp A Số tiền % 200.000 100% 150.000 75% Doanh nghiệp B Số tiền % 200.000 100% 100.000 50% Số dư đảm phí Chi phí bất biến Lợi nhuận 50.000 25% 100.000 40.000 90.000 10.000 10.000 40.000 90.000 160.000 ; DN B:  180.000 - Doanh thu hòa vốn DN A:  25% 50% 50% - Số dư an toàn DN A: 200.000 - 160.000 = 40.000; DN B: 200.000 - 180.000 = 20.000 - Tỷ lệ số dư an toàn DN A:  40.000 200 x100% 20% ; DN B:  20.000 x100% 10% 200 Như vậy Doanh nghiệp B có chi phí bất biến chiếm tỷ trọng lớn, tỷ lệ số dư đảm phí lớn, nên số dư an toàn thấp Doanh số giảm thì lợi nhuận giảm, cụ thể doanh thu của Doanh nghiệp A B giảm 20.000 thì Doanh nghiệp B hòa vốn, đó Doanh nghiệp A phải giảm thêm 20.000 nữa thì mới đạt hòa vốn V Phân tích kết cấu hàng bán - Kết cấu mặt hàng mối quan hệ tỷ trọng giữa doanh thu từng mặt hàng chiếm tổng doanh thu - Ảnh hưởng của kết cấu mặt hàng đến lợi nhuận doanh thu hịa vốn thơng qua tỷ lệ số dư đảm phí của mặt hàng khác - Nếu trình sản xuất kinh doanh tăng tỷ trọng doanh thu của những mặt hàng có số dư đảm phí cao, giảm tỷ trọng của những mặt hàng có số dư đảm phí thấp thì tỷ lệ số dư đảm phí bình quân tăng lên, vì vậy doanh thu hòa vốn Doanh nghiệp giảm từ đó độ an toàn của Doanh nghiệp tăng lên - Mặt khác tỷ lệ số dư đảm phí bình quân tăng lên thì tăng doanh thu dẫn đến lợi nhuận tăng lên Sự thay đổi lợi nhuận Doanh thu hòa vốn trường hợp sự thay đổi của kết cấu mặt hàng Ví dụ 8: STT Chỉ tiêu Doanh thu Chi phí khả biến Số dư đảm phí Chi phí bất biến Lợi nhuận SP X Số tiền % 60.000 100% 30.000 50% 30.000 50% 0 SP Y Số tiền % 40.000 100% 10.000 25% 30.000 75% 0 50.000 83,333 60% - Doanh thu hòa vốn Doanh nghiệp: - Số dư an toàn: 100.000 - 83,333 = 16, 667 - Kết cấu mặt hàng: X = 60%; Y = 40% DN Số tiền % 100.000 100% 40.000 40% 60.000 60% 50.000 10.000 Ví dụ 9: STT Chỉ tiêu Doanh thu Chi phí khả biến Số dư đảm phí Chi phí bất biến Lợi nhuận SP X Số tiền % 40.000 100% 20.000 50% 20.000 50% 0 SP Y Số tiền % 60.000 100% 15.000 25% 45.000 75% 0 DN Số tiền % 100.000 100% 35.000 45% 65.000 65% 50.000 15.000 50.000 76,923 65% - Doanh thu hòa vốn Doanh nghiệp: - Số dư an toàn: 100.000 - 76,923 = 20,077 - Kết cấu mặt hàng: X = 40%; Y = 60% Như vậy Doanh nghiệp thay đổi kết cấu mặt hàng, cụ thể tăng tỷ trọng của sản phẩm Y từ 40% lên 60% giảm tỷ trọng của sản phẩm X từ 60% xuống 40% Vì vậy, tỷ lệ số dư đảm phí bình quân tăng lên dẫn đến doanh thu hịa vốn giảm số dư an tồn tăng lên VI Hạn chế mơ hình phân tích mối quan hệ chi phí - khối lượng - lợi nhuận Những hạn chế của mô hình CVP: Mối quan hệ giữa khối lượng sản phẩm, mức độ hoạt động với chi phí thu nhập mối quan hệ tuyến tính suốt phạm vi thích hợp Phải phân tích cách xác chi phí của Doanh nghiệp thành khả biến bất biến Kết cấu mặt hàng không đổi Tồn kho không thay đổi, nghĩa lượng sản xuất bằng lượng bán Năng lực sản xuất MMTB, công nhân khơng thay đổi suốt phạm vi thích hợp Giá trị của đồng tiền không thay đổi qua thời kỳ tức nền kinh tế không bị ảnh hưởng lạm phát