GIỚI THIỆU
Lý do chọn đề tài
Trong hoạt động của ngân hàng thương mại, thu nhập từ tín dụng đóng vai trò chủ yếu, làm cho ngân hàng trở thành kênh dẫn vốn quan trọng trong hệ thống tài chính Tuy nhiên, hoạt động tín dụng tiềm ẩn nhiều rủi ro, đặc biệt là rủi ro tín dụng (RRTD), vấn đề hàng đầu mà các ngân hàng thương mại phải đối mặt RRTD không chỉ ảnh hưởng đến tài sản và uy tín của ngân hàng mà còn có thể dẫn đến phá sản và tác động dây chuyền đến các ngân hàng khác, gây ảnh hưởng tiêu cực đến toàn bộ nền kinh tế Do đó, việc kiểm soát RRTD là nhiệm vụ thiết yếu đối với mọi ngân hàng thương mại.
Tại Việt Nam, các ngân hàng thương mại đang phải đối mặt với rủi ro tín dụng (RRTD) gia tăng và nợ xấu ngày càng tăng trong những năm gần đây Hệ thống quản trị yếu kém cùng với biến động của các yếu tố vĩ mô do ảnh hưởng của tài chính toàn cầu đã thúc đẩy quá trình tái cơ cấu mạnh mẽ trong hệ thống ngân hàng từ năm 2012 Mục tiêu của quá trình này là hạn chế RRTD, giảm nợ xấu, tái cấu trúc vốn và tài sản, đồng thời nâng cao năng lực quản trị theo chuẩn mực quốc tế, từ đó cải thiện hiệu quả kinh doanh của các ngân hàng thương mại và toàn bộ hệ thống ngân hàng Việt Nam.
Ngân hàng TMCP Công Thương hướng tới mục tiêu trở thành ngân hàng có quy mô tổng tài sản lớn nhất và hiệu quả hoạt động hàng đầu trong ngành ngân hàng Việt Nam.
Ngân hàng Việt Nam (VietinBank) tập trung mạnh mẽ vào việc cung cấp vốn cho nhu cầu vay của khách hàng doanh nghiệp, nhằm đảm bảo sự phát triển bền vững và lợi nhuận cao Để đạt được điều này, công tác quản lý, kiểm soát và định hướng phát triển tín dụng được Ban lãnh đạo ngân hàng đặc biệt chú trọng Tại Chi nhánh Sa Đéc, việc quản lý và giảm thiểu rủi ro tín dụng (RRTD) cho nhóm khách hàng doanh nghiệp đã được thực hiện hiệu quả, tuy nhiên vẫn còn một số hạn chế và rủi ro tiềm ẩn cần khắc phục Do đó, việc nâng cao công tác kiểm soát RRTD là rất cần thiết.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
Nghiên cứu "Các yếu tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng khách hàng doanh nghiệp tại Ngân hàng TMCP Công Thương Việt Nam – Chi nhánh Sa Đéc" được thực hiện nhằm phân tích rủi ro tín dụng đối với khách hàng doanh nghiệp tại chi nhánh Luận văn thạc sĩ này tập trung vào việc xác định các yếu tố tác động đến rủi ro tín dụng, từ đó cung cấp cái nhìn sâu sắc cho việc quản lý rủi ro trong lĩnh vực ngân hàng.
Mục tiêu nghiên cứu
Nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng khách hàng doanh nghiệp (RRTD KHDN) tại Ngân hàng VietinBank – Chi nhánh Sa Đéc (VietinBank – Sa Đéc)
Trên nền tảng mục tiêu tổng quát, đề tài được triển khai với các mục tiêu nghiên cứu cụ thể như sau:
(1) Xác định các yếu tố tác động đến RRTD KHDN tại VietinBank – Sa Đéc
(2) Đo lường mức độ ảnh hưởng của từng yếu tố đến RRTD KHDN tại VietinBank – Sa Đéc
(3) Đề xuất giải pháp nhằm hoàn thiện công tác kiểm soát RRTD KHDN tại VietinBank – Sa Đéc.
Câu hỏi nghiên cứu
Dựa trên mục tiêu nghiên cứu của đề tài, các câu hỏi nghiên cứu được triển khai như sau:
(1) Những yếu tố nào tác động đến RRTD KHDN của VietinBank – Sa Đéc?
(2) Mức độ tác động của từng yếu tố trên đến RRTD KHDN của VietinBank –
Sa Đéc như thế nào?
(3) Các giải pháp nào nhằm hoàn thiện công tác kiểm soát RRTD KHDN tại VietinBank – Sa Đéc?
Đối tượng và phạm vi nghiên cứu
1.4.1 Đối tượng nghiên cứu Đề tài tập trung nghiên cứu các yếu tố tác động đến RRTD KHDN VietinBank – Sa Đéc
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
- Không gian nghiên cứu: Ngân hàng TMCP Công Thương Việt Nam – Chi nhánh Sa Đéc
- Thời gian nghiên cứu: từ tháng 01/01/2012 đến tháng 31/12/2017
- Khách thể nghiên cứu: Hồ sơ tín dụng của các khách hàng doanh nghiệp vừa và nhỏ tại VietinBank Sa Đéc.
Phương pháp nghiên cứu
Đề tài này áp dụng phương pháp nghiên cứu định lượng thông qua mô hình hồi quy Logistic nhị phân để phân tích tác động của các yếu tố đến rủi ro tín dụng doanh nghiệp (RRTD KHDN) tại VietinBank – Sa Đéc Nghiên cứu nhằm xác định các yếu tố ảnh hưởng và cung cấp cái nhìn sâu sắc về quản lý rủi ro tín dụng trong bối cảnh ngân hàng hiện nay.
Bài viết sử dụng các phương pháp thống kê mô tả, tổng hợp, so sánh và phân tích để đánh giá thực trạng các yếu tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng doanh nghiệp (RRTD KHDN) và công tác kiểm soát RRTD KHDN tại Chi nhánh Đồng thời, bài viết cũng đề xuất các kiến nghị và giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả công tác kiểm soát RRTD KHDN tại VietinBank – Sa Đéc trong tương lai.
Nghiên cứu này dựa trên dữ liệu thu thập từ 348 doanh nghiệp có quan hệ tín dụng với VietinBank – Sa Đéc, với dư nợ còn lại trong giai đoạn từ 01/01/2013 đến 31/12/2017.
Ý nghĩa khoa học và đóng góp của đề tài
Đề tài này không chỉ cung cấp thêm bằng chứng thực nghiệm mà còn củng cố cơ sở lý thuyết vững chắc cho nghiên cứu về RRTD tại các ngân hàng thương mại.
Kết quả nghiên cứu và các hàm ý chính sách từ đề tài sẽ giúp Ngân hàng VietinBank – Chi nhánh Sa Đéc xây dựng phương pháp quản lý và vận hành hiệu quả trong công tác kiểm soát rủi ro tín dụng doanh nghiệp (RRTD KHDN), từ đó nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của chi nhánh.
Kết cấu của đề tài
Kết cấu của đề tài bao gồm 5 chương, cụ thể:
Chương 1: Giới thiệu nghiên cứu
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
Chương này trình bày các vấn đề cơ bản liên quan đến nội dung luận văn, bao gồm sự cần thiết của nghiên cứu, mục tiêu nghiên cứu, đối tượng và phạm vi nghiên cứu, phương pháp nghiên cứu, cùng với những đóng góp về mặt khoa học và thực tiễn của nghiên cứu.
Chương 2: Cơ sở lý thuyết và các nghiên cứu liên quan
Chương này tập trung vào việc nghiên cứu khung lý thuyết liên quan đến RRTD KHDN tại NHTM Dựa trên khung lý thuyết đó, tác giả tổng hợp các nghiên cứu thực nghiệm liên quan, tạo nền tảng cho việc xây dựng mô hình nghiên cứu, các giả thuyết, biến, dữ liệu và phương pháp nghiên cứu trong chương 3.
Chương 3: Phương pháp nghiên cứu
Chương này trình bày phương pháp nghiên cứu và dữ liệu nghiên cứu, cùng với cách xây dựng mô hình nghiên cứu thực nghiệm để xác định các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD KHDN tại Ngân hàng VietinBank – Chi nhánh Sa Đéc.
Chương 4: Kết quả nghiên cứu và thảo luận
Chương này trình bày các kết quả nghiên cứu thực nghiệm và thảo luận Qua đó cung cấp các bằng chứng làm sáng tỏ mục tiêu nghiên cứu
Chương 5: Kết luận và hàm ý chính sách
Dựa trên kết quả nghiên cứu ở chương 4, chương 5 đưa ra một số đề xuất chính sách nhằm cải thiện hiệu quả kiểm soát rủi ro tín dụng doanh nghiệp tại Ngân hàng VietinBank – Chi nhánh Sa Đéc.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
CƠ SỞ LÝ THUYẾT VÀ CÁC NGHIÊN CỨU LIÊN QUAN
Cơ sở lý thuyết
2.1.1 Tổng quan về Rủi ro tín dụng của NHTM
Trong quan hệ tài chính, tín dụng có thể hiểu theo các nghĩa sau:
Tín dụng được xem là phương pháp chuyển dịch quỹ từ những người có thặng dư tiết kiệm sang những người thiếu hụt tiết kiệm, giúp tạo ra sự cân bằng trong nền kinh tế.
- Trong một quan hệ tài chính cụ thể, tín dụng là một giao dịch về tài sản trên cơ sở có hoàn trả giữa hai chủ thể
- Tín dụng còn có nghĩa là một số tiền cho vay mà các định chế tài chính cung cấp cho khách hàng
- Trong một số ngữ cảnh cụ thể thuật ngữ tín dụng đồng nghĩa với thuật ngữ cho vay
Tín dụng, một chức năng cơ bản của ngân hàng, được hiểu là giao dịch tài sản giữa bên cho vay (ngân hàng và các định chế tài chính) và bên đi vay (cá nhân, doanh nghiệp) Trong giao dịch này, bên cho vay chuyển giao tài sản cho bên đi vay sử dụng trong thời hạn thỏa thuận, và bên đi vay có trách nhiệm hoàn trả vốn gốc cùng lãi suất cho bên cho vay khi đến hạn thanh toán.
Từ khái niệm trên, bản chất của tín dụng là một giao dịch về tài sản trên cơ sở hoàn trả và có các đặc trưng sau:
Tài sản giao dịch trong quan hệ tín dụng ngân hàng chủ yếu bao gồm hai hình thức: cho vay bằng tiền và cho thuê, áp dụng cho cả bất động sản và động sản Trong những năm 1960, các hình thức này đã trở thành những phương thức quan trọng trong việc phát triển hệ thống tín dụng.
Trước đây, hoạt động tín dụng của ngân hàng chủ yếu chỉ bao gồm cho vay bằng tiền, dẫn đến việc thuật ngữ tín dụng và cho vay thường bị xem là đồng nghĩa Tuy nhiên, từ những năm 1970, các ngân hàng và định chế tài chính đã bắt đầu cung cấp dịch vụ cho thuê vận hành và cho thuê tài chính cho khách hàng Đây là những sản phẩm kinh doanh mới của ngân hàng, thể hiện hình thức tín dụng thông qua tài sản thực như nhà ở, văn phòng làm việc và máy móc thiết bị.
Nguyên tắc hoàn trả là yếu tố cốt lõi trong quản trị tín dụng, yêu cầu người cho vay phải tin tưởng rằng người đi vay sẽ thanh toán đúng hạn Tuy nhiên, thực tế cho thấy một số nhân viên tín dụng lại tập trung vào các bảo đảm thay vì đánh giá mức độ tín nhiệm của khách hàng, dẫn đến ảnh hưởng tiêu cực đến chất lượng tín dụng.
Giá trị hoàn trả của khoản vay thường phải lớn hơn giá trị ban đầu, nghĩa là người vay cần trả lãi ngoài vốn gốc Để đảm bảo điều này, lãi suất danh nghĩa cần cao hơn tỷ lệ lạm phát, dẫn đến lãi suất thực dương (lãi suất thực = lãi suất danh nghĩa – tỷ lệ lạm phát) Tuy nhiên, lãi suất có thể bị ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố khác nhau, do đó trong một số trường hợp, lãi suất danh nghĩa có thể thấp hơn tỷ lệ lạm phát, nhưng tình trạng này chỉ xảy ra trong thời gian ngắn.
Trong quan hệ tín dụng ngân hàng, tiền vay được cấp dựa trên cam kết hoàn trả vô điều kiện Về mặt pháp lý, các văn bản xác định quan hệ tín dụng như hợp đồng tín dụng và khế ước thực chất là lệnh phiếu, trong đó bên vay cam kết hoàn trả cho bên cho vay khi đến hạn thanh toán.
RRTD, theo Timothy W Koch (1995), được định nghĩa là rủi ro tiềm ẩn liên quan đến thu nhập thuần và giá trị của vốn tín dụng, phát sinh từ việc khách hàng không thanh toán hoặc thanh toán trễ hạn.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
Theo Thomas P Fitch (1997), RRTD (Rủi ro tín dụng) là rủi ro phát sinh khi người vay không thực hiện nghĩa vụ trả nợ theo hợp đồng, dẫn đến sự vi phạm trong việc thanh toán Bên cạnh rủi ro lãi suất, RRTD là một trong những rủi ro chính trong hoạt động cho vay của ngân hàng.
Theo Ủy ban Basel, RRTD (Rủi ro thất thoát tài sản) là nguy cơ xảy ra khi một bên đối tác không thực hiện nghĩa vụ tài chính hoặc hợp đồng với ngân hàng, bao gồm việc không thanh toán nợ gốc hoặc lãi khi đến hạn Rủi ro này cũng bao gồm rủi ro thanh toán từ bên thứ ba, chẳng hạn như ngân hàng thanh toán, không thực hiện các nghĩa vụ đối với ngân hàng.
Theo Thông tư 02/2013/TT-NHNN ngày 21/01/2013 của NHNN Việt Nam, RRTD trong hoạt động ngân hàng được định nghĩa là tổn thất có khả năng xảy ra đối với nợ của tổ chức tín dụng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài Điều này xảy ra khi khách hàng không thực hiện hoặc không có khả năng thực hiện một phần hoặc toàn bộ nghĩa vụ theo cam kết của họ Thông tư cũng quy định về phân loại tài sản có, mức trích và phương pháp trích lập dự phòng rủi ro, cũng như việc sử dụng dự phòng để xử lý rủi ro trong hoạt động của các tổ chức tín dụng.
RRTD đề cập đến rủi ro tài chính có thể xảy ra khi người vay không thực hiện nghĩa vụ trả nợ đúng hạn hoặc mất khả năng thanh toán Theo Hồ Diệu (2001), rủi ro này có thể dẫn đến tổn thất tài chính, cả trực tiếp và gián tiếp.
RRTD, hay rủi ro tín dụng, là rủi ro xảy ra trong quá trình cấp tín dụng của ngân hàng, thể hiện qua việc khách hàng không có khả năng trả nợ hoặc trả nợ không đúng hạn.
RRTD, hay rủi ro tín dụng, xảy ra khi ngân hàng là chủ nợ và khách hàng không thực hiện hoặc không đủ khả năng trả nợ đúng hạn Tình trạng này có thể xuất hiện trong các hoạt động như cho vay, chiết khấu công cụ chuyển nhượng, cho thuê tài chính, bảo lãnh, bao thanh toán, và cả trong việc mua bán trái phiếu của doanh nghiệp.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
RRTD, hay còn gọi là rủi ro mất khả năng chi trả và rủi ro sai hẹn, là những loại rủi ro liên quan đến chất lượng hoạt động tín dụng của ngân hàng.
RRTD có hai cấp độ: Khách hàng trả nợ không đúng hạn hoặc khách hàng không trả được nợ cho ngân hàng
Các nghiên cứu liên quan
2.2.1 Các nghiên cứu nước ngoài
Nghiên cứu của Memić (2015) nhằm đánh giá khả năng dự đoán rủi ro vỡ nợ trong thị trường ngân hàng Bosnia và Herzegovina Một trong những vấn đề quan trọng là khả năng phân loại thông tin công ty thành nhóm tốt và xấu, điều này có thể thay thế đánh giá của con người trong quản lý rủi ro Nghiên cứu đã sử dụng các phương pháp thống kê như hồi quy logistic và phân tích biệt số bội để kiểm tra tính chính xác của dự đoán vỡ nợ Kết quả cho thấy các mô hình này có khả năng tiên đoán cao, với một số biến trong mô hình logit có ảnh hưởng lớn hơn đến dự đoán vỡ nợ so với các biến khác.
Miyamoto (2014) đã tiến hành nghiên cứu để xác định các chỉ số cần thiết đo lường RRTD cho ngân hàng nhỏ, sử dụng thông tin tài chính và thông tin doanh nghiệp thu thập qua nhiều năm Nghiên cứu áp dụng mô hình hồi quy đa thức và chỉ ra rằng cả thông tin tài chính lẫn thông tin phi tài chính đều đóng vai trò quan trọng trong việc đánh giá rủi ro cho ngân hàng nhỏ.
Chaibi và Ftiti (2014) không chỉ tập trung vào các yếu tố vĩ mô mà còn tiến hành nghiên cứu về ảnh hưởng của các tác động bên trong ngân hàng đại diện Nghiên cứu này giúp làm rõ các yếu tố nội bộ có thể ảnh hưởng đến hoạt động và hiệu quả của ngân hàng.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế nghiên cứu tác động của đòn bẩy tài chính đối với rủi ro tín dụng tại các ngân hàng châu Âu Nghiên cứu chỉ ra rằng, khi mức độ đòn bẩy tài chính gia tăng, rủi ro tín dụng cũng sẽ tăng theo Ngược lại, nếu đòn bẩy giảm, rủi ro tín dụng sẽ có xu hướng giảm.
Nghiên cứu của Abhiman Das và Saibal Ghosh (2007) đã chỉ ra rằng rủi ro không trả được nợ ở các ngân hàng thương mại Ấn Độ có tỷ lệ sở hữu lớn của nhà nước trong giai đoạn 1994 – 2005 bị ảnh hưởng bởi cả yếu tố vi mô và vĩ mô Cụ thể, mức tăng trưởng tín dụng thực, chi phí hoạt động và quy mô ngân hàng đóng vai trò quan trọng trong việc gia tăng rủi ro trả nợ, trong khi tốc độ tăng trưởng GDP là yếu tố vĩ mô có ảnh hưởng lớn nhất.
Nghiên cứu của John M Chapman (1940) chỉ ra rằng có bốn nhóm yếu tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng của khách hàng: yếu tố cá nhân của người vay, ngành nghề kinh doanh, tình hình tài chính của người vay, và đặc điểm của khoản vay Mặc dù phân tích của tác giả nêu rõ các yếu tố này đều tác động trực tiếp đến khả năng trả nợ, nhưng do thời gian nghiên cứu đã lâu và sự khác biệt trong quy định của từng quốc gia, việc kiểm định chính xác các yếu tố này hiện nay gặp nhiều khó khăn.
2.2.2 Các nghiên cứu trong nước
Nghiên cứu của Phan Đình Khôi và Nguyễn Việt Thành (2017) đã phân tích các yếu tố vi mô ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng (RRTD) tại các ngân hàng thương mại cổ phần sở hữu nhà nước ở Hậu Giang, dựa trên 316 quan sát từ 5 ngân hàng Kết quả cho thấy mô hình logit đa thức giải thích tốt hơn mô hình Binary Logistic Ở mức độ rủi ro 1, các yếu tố ảnh hưởng đến RRTD bao gồm tài sản đảm bảo, mục đích sử dụng vốn vay, lịch sử vay vốn của khách hàng, ngành nghề chính tạo ra thu nhập, và kiểm tra giám sát vốn vay Ở mức độ rủi ro 2, ngoài 5 yếu tố trên, còn có khả năng tài chính của khách hàng và kinh nghiệm của cán bộ tín dụng.
Nghiên cứu của Lê Khương Ninh và Lâm Thị Bích Ngọc (2012): “RRTD
Luận văn thạc sĩ Kinh tế nghiên cứu về cho vay doanh nghiệp nhỏ và vừa tại các chi nhánh Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam ở Đồng bằng sông Cửu Long Dựa trên dữ liệu từ 454 doanh nghiệp nhỏ và vừa, nghiên cứu chỉ ra rằng các yếu tố như quy mô, nợ phải trả, ROA, xếp hạng doanh nghiệp, lịch sử vay, kinh nghiệm của cán bộ tín dụng và mức độ cạnh tranh đều có ảnh hưởng đáng kể đến khả năng tiếp cận vốn của các doanh nghiệp trong khu vực này.
Nguyễn Thùy Dương và Nguyễn Thanh Tùng (2012) trong nghiên cứu về rủi ro tín dụng của các tập đoàn kinh tế Nhà nước tại ngân hàng thương mại Việt Nam đã chỉ ra rằng các yếu tố như bảo đảm tiền vay, tiêu chí xếp hạng tín dụng, mối quan hệ giữa ngân hàng và khách hàng, mục đích các khoản vay và quy mô khoản vay đều ảnh hưởng đáng kể đến khả năng trả nợ của khách hàng Tương tự, nghiên cứu của Trương Đông Lộc và Nguyễn Thị Tuyết (2011) về các nhân tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng tại Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt Nam, chi nhánh Cần Thơ, đã thu thập dữ liệu từ 438 khách hàng và áp dụng mô hình phân tích để làm rõ những yếu tố này.
Nghiên cứu sử dụng mô hình Probit cho thấy các yếu tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng (RRTD) của ngân hàng bao gồm: khả năng tài chính của khách hàng vay, cách sử dụng vốn vay, kinh nghiệm của cán bộ tín dụng, tần suất kiểm tra và giám sát khoản vay, cũng như việc đa dạng hóa hoạt động kinh doanh của khách hàng vay.
Trong nghiên cứu của Trương Đông Lộc (2010) về các yếu tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng của quỹ tín dụng nhân dân ở Đồng bằng sông Cửu Long, tác giả đã xác định rủi ro tín dụng dựa trên hồ sơ khách hàng, phân chia thành có rủi ro và không có rủi ro Kết quả cho thấy, tỷ lệ tiền vay trên giá trị tài sản bảo đảm tăng thì rủi ro tín dụng cũng tăng, trong khi kinh nghiệm của khách hàng, nhân viên tín dụng và quá trình giám sát vốn vay lại có mối quan hệ nghịch biến với rủi ro Tuy nhiên, nghiên cứu này chỉ được thực hiện trong phạm vi hẹp, do đó chưa có tính khái quát cao.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
Thực trạng tín dụng khách hàng doanh nghiệp tại VietinBank Sa Đéc
Tình hình dư nợ tín dụng
Ngân hàng VietinBank Sa Đéc huy động vốn với mục tiêu đầu tư và cho vay để tối đa hóa lợi nhuận Sự gia tăng trong huy động vốn đã dẫn đến sự tăng trưởng tích cực trong việc sử dụng vốn qua các năm Để đảm bảo an toàn và sinh lời, VietinBank Sa Đéc thực hiện quy trình phân tích, đánh giá và lựa chọn khách hàng cho vay một cách thận trọng Ngân hàng không chỉ đáp ứng nhu cầu tín dụng của khách hàng truyền thống mà còn mở rộng tiếp thị đến khách hàng mới, cung cấp nguồn vốn với chi phí hợp lý và dịch vụ chất lượng cao.
Bảng 3.1: Cơ cấu dư nợ tín dụng tại VietinBank Sa Đéc giai đoạn 2013–2017
Năm 2013 Năm 2014 Năm 2015 Năm 2016 Năm 2017
Số tiền % Số tiền % Số tiền % Số tiền % Số tiền % Tổng dư nợ 1.932 100 2.273 100 3.087 100 3.685 100 3.906 100 Theo kỳ hạn
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
- VND 1.411 73,0 1.642 72,2 2.326 75,3 2.998 81,4 3.248 83,2 -Ngoại tệ quy VND 521 27,0 631 27,8 761 24,7 687 18,6 658 16,8
(Nguồn: Báo cáo tổng kết năm của VietinBank Sa Đéc)
Hoạt động tín dụng của VietinBank Sa Đéc đã liên tục tăng trưởng qua các năm, với tốc độ tăng trưởng cao, đặc biệt là vào cuối năm 2015 khi dư nợ tăng đáng kể.
814 tỷ đồng so với năm 2014, năm 2016 tăng 598 tỷ đồng so với năm 2015, năm
Năm 2017, dư nợ của chi nhánh tăng 221 tỷ đồng so với năm 2016 Mặc dù tốc độ tăng trưởng không ổn định qua các năm, nhưng nhìn chung, chi nhánh luôn duy trì sự tăng trưởng hợp lý và an toàn, đặc biệt trong bối cảnh nền kinh tế thế giới và trong nước gặp nhiều khó khăn.
Xét về cơ cấu tín dụng có một số đặc điểm như sau:
Theo kỳ hạn, cơ cấu dư nợ đã biến động qua các năm nhưng vẫn duy trì tỷ trọng nợ ngắn hạn trên 60% So với các ngân hàng khác, tỷ lệ cho vay trung dài hạn của Chi nhánh VietinBank Sa Đéc khá cao nhờ vào khả năng chủ động nguồn vốn trung dài hạn, giúp khách hàng sử dụng vốn đúng mục đích và đảm bảo dòng tiền trả nợ an toàn Cấu trúc vay trung dài hạn lớn cũng góp phần gia tăng lợi nhuận cho Chi nhánh từ hoạt động cho vay.
Trong những năm gần đây, tỷ trọng cho vay bằng VND đã tăng dần và hiện đạt 83,2%, điều này phù hợp với chủ trương của Chính phủ và Ngân hàng Nhà nước nhằm giảm sự phụ thuộc vào vốn vay ngoại tệ.
Tỷ trọng dư nợ của khách hàng doanh nghiệp lớn đang giảm dần, trong khi tỷ trọng của khách hàng bán lẻ, bao gồm cả khách hàng doanh nghiệp vừa và nhỏ cùng với khách hàng cá nhân, đang tăng lên Xu hướng này phù hợp với sự phát triển chung của ngành ngân hàng.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế nói chung và VietinBank Sa Đéc nói riêng
Bảng 3.2: Tình hình nợ quá hạn tại VietinBank Sa Đéc giai đoạn 2013 – 2017
Chỉ tiêu Năm 2013 Năm 2014 Năm 2015 Năm 2016 Năm 2017
Nợ quá hạn, trong đó: 128 144 258 115 217
(Nguồn: Báo cáo tổng kết năm của VietinBank Sa Đéc)
Trong những năm gần đây, chất lượng tín dụng của Chi nhánh đã sụt giảm, với nợ quá hạn và nợ xấu gia tăng, mặc dù đã áp dụng nhiều biện pháp kiểm soát và xử lý nợ Tình trạng này cũng phản ánh xu hướng chung của các chi nhánh NHTM trên toàn quốc do tác động của suy thoái kinh tế kéo dài Nguyên nhân chủ quan bao gồm những yếu kém nội tại của nền kinh tế, mô hình tăng trưởng không hiệu quả và hạn chế trong lãnh đạo, quản lý, đặc biệt là quản lý kinh tế vĩ mô.
Nghiên cứu định tính
Nghiên cứu này nhằm làm rõ các yếu tố và nguyên nhân ảnh hưởng đến RRTD KHDN, thông qua việc tham vấn trực tiếp các chuyên gia có kinh nghiệm trong lĩnh vực tín dụng tại chi nhánh và NHNN tỉnh, bao gồm Giám đốc chi nhánh, Phó giám đốc phụ trách tín dụng, và Trưởng phòng.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế tập trung vào phòng tín dụng doanh nghiệp tại VietinBank – Sa Đéc, với sự tham gia của Thanh tra NHNN và các cán bộ có nhiều năm kinh nghiệm trong lĩnh vực tín dụng Nghiên cứu này nhằm phân tích các yếu tố ảnh hưởng đến hoạt động tín dụng doanh nghiệp và đề xuất giải pháp nâng cao hiệu quả tín dụng tại ngân hàng.
Đề tài áp dụng các phương pháp thống kê mô tả, tổng hợp, so sánh và phân tích để đánh giá thực trạng các yếu tố ảnh hưởng đến rủi ro tín dụng doanh nghiệp (RRTD KHDN) và công tác kiểm soát RRTD KHDN tại Chi nhánh trong giai đoạn nghiên cứu Ngoài ra, bài viết cũng đưa ra các kiến nghị và giải pháp nhằm hoàn thiện công tác kiểm soát RRTD KHDN tại VietinBank – Sa Đéc.
Nghiên cứu định lượng
3.3.1 Mô hình và các giả thuyết nghiên cứu
3.2.1.1 Mô hình nghiên cứu đề xuất
Phương pháp nghiên cứu định lượng với mô hình hồi Binary Logistic được vận dụng để phân tích tác động của các yếu tố đến RRTD KHDN của VietinBank –
Mô hình Binary Logistic tại Sa Đéc nghiên cứu sự phụ thuộc của biến nhị phân vào các biến độc lập khác Mô hình này cũng cho phép ước lượng xác suất mặc định có RRTD trực tiếp từ mẫu.
Trong mô hình Binary Logistic, biến phụ thuộc Y chỉ có hai trạng thái 1 và 0, và để chuyển đổi thành biến số liên tục, người ta tính xác suất cho hai trạng thái này Xác suất P đại diện cho khả năng xảy ra của một biến cố, trong khi 1-P là xác suất không xảy ra Các biến độc lập Xi và biến phụ thuộc Y là những biến số liên tục liên hệ với nhau thông qua một phương trình nhất định.
Trong nghiên cứu này, biến phụ thuộc Y được xác định là khả năng xảy ra rủi ro của hồ sơ vay tại chi nhánh, với giá trị 1 đại diện cho rủi ro và 0 cho không rủi ro Các khoản vay có rủi ro được phân loại từ nhóm nợ 02 đến nhóm 05, trong khi các khoản vay không có rủi ro thuộc nhóm 01 Phân loại này tuân thủ theo Thông tư 02/2013/TT-NHNN và Thông tư 09/2014/TT-NHNN.
X1, X2, X3, X4, X5, X6 là các biến độc lập, được thể hiện qua bảng sau:
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
Bảng 3.3: Mô tả các biến độc lập trong mô hình nghiên cứu
Biến số Giải thích biến
Kinh nghiệm của khách hàng đi vay (X1)
Số năm kinh nghiệm làm việc của khách hàng cá nhân là yếu tố quan trọng trong việc xác định khả năng vay vốn Thời gian hoạt động trong ngành nghề vay vốn sẽ ảnh hưởng đến quyết định cho vay và khả năng trả nợ của người đi vay.
Khả năng tài chính của khách hàng đi vay
Vốn tự có của khách hàng cần thiết để đáp ứng tổng nhu cầu vốn cho phương án vay vốn Tài sản đảm bảo (X3) sẽ quyết định số tiền vay dựa trên giá trị của tài sản đó.
Việc sử dụng vốn vay đúng mục đích (X4) là yếu tố quan trọng, với giá trị 1 cho việc sử dụng đúng và 0 cho việc sử dụng sai Bên cạnh đó, kinh nghiệm của cán bộ cho vay (X5), được đo bằng số năm trực tiếp làm công tác tín dụng, cũng đóng vai trò quyết định trong quá trình cấp tín dụng.
Kiểm tra, giám sát khoản vay (X6)
Số lần kiểm tra trước khi khoản vay trở thành nợ xấu được tính bằng cách chia tổng số lần kiểm tra cho tổng thời gian vay tính đến thời điểm khoản vay phát sinh nợ xấu hoặc đến ngày 31/12/2017 (được tính theo năm).
Nguồn: Tổng hợp của tác giả từ các nghiên cứu trước 3.2.1.2 Giả thuyết nghiên cứu
Kinh nghiệm của khách hàng đi vay
Theo nghiên cứu của Trương Đông Lộc (2010), số năm đi vay của khách hàng có mối quan hệ tỷ lệ nghịch với rủi ro tín dụng, nghĩa là càng nhiều năm kinh nghiệm vay, rủi ro không thu được nợ của ngân hàng càng giảm Điều này cho thấy kinh nghiệm của khách hàng là một tiêu chí quan trọng giúp nhân viên tín dụng đánh giá mức độ an toàn của khoản vay Khách hàng có nhiều năm kinh nghiệm sẽ có khả năng dự đoán và ứng phó tốt hơn với những biến động bất ngờ của tình hình kinh tế, từ đó giảm thiểu rủi ro cho ngân hàng.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế của công ty, qua đó có thể đưa ra những phương án sử dụng được nguồn vốn vay hiệu quả
Khả năng tài chính của khách hàng đi vay là yếu tố quan trọng quyết định sự ổn định của doanh nghiệp Nguồn vốn tự có lớn chứng tỏ khả năng tài chính vững mạnh, giúp khách hàng dễ dàng tiếp cận nguồn vốn vay và giảm thiểu rủi ro tín dụng Ngược lại, nếu nguồn vốn tự có thấp, khách hàng sẽ gặp khó khăn trong việc thanh toán các chi phí phát sinh, dẫn đến rủi ro không trả nợ Nghiên cứu cho thấy khả năng tài chính của khách hàng và rủi ro tín dụng có mối quan hệ ngược chiều.
Tỷ lệ vốn vay trên giá trị tài sản bảo đảm có mối quan hệ thuận với khả năng xảy ra rủi ro tín dụng Kinh doanh ngân hàng đặc biệt vì đối tượng kinh doanh là tiền và thu nhập chủ yếu từ hoạt động tín dụng, trong đó mỗi khoản vay đều tiềm ẩn rủi ro Để hạn chế rủi ro, biện pháp bảo đảm tín dụng là tiêu chuẩn quan trọng giúp quản lý rủi ro và phòng ngừa diễn biến không thuận lợi Khoản vay có tài sản bảo đảm thường ít rủi ro hơn khoản vay không có tài sản bảo đảm, vì người vay có trách nhiệm cao hơn trong việc hoàn trả nợ để tránh ngân hàng phát mãi tài sản Theo Trương Đông Lộc (2010), tỷ lệ giữa số tiền vay trên tổng giá trị tài sản bảo đảm càng thấp thì khả năng xảy ra rủi ro tín dụng càng thấp và ngược lại.
Việc sử dụng vốn vay đúng mục đích có mối quan hệ tỷ lệ nghịch với rủi ro tín dụng, ảnh hưởng lớn đến hoạt động ngân hàng Tín dụng vẫn là nguồn thu nhập chính của các ngân hàng, nhưng rủi ro luôn là nỗi lo của các nhà quản trị Kiểm soát nguồn vốn cho vay theo đúng mục đích cam kết của khách hàng là một thách thức lớn, bởi mỗi mục đích vay gắn liền với thời gian và nguồn trả nợ khác nhau Nếu người vay sử dụng vốn sai mục đích, khả năng trả nợ sẽ bị ảnh hưởng nghiêm trọng.
Nghiên cứu luận văn thạc sĩ Kinh tế tập trung vào vấn đề trả nợ không đúng hạn Để phân tích, nghiên cứu này sử dụng biến giả, trong đó giá trị bằng 1 thể hiện khách hàng sử dụng vốn vay đúng mục đích, còn giá trị bằng 0 thể hiện việc sử dụng sai mục đích.
Kinh nghiệm của cán bộ tín dụng tỷ lệ nghịch với rủi ro tín dụng; cán bộ có kiến thức và thâm niên cao sẽ nhận diện khách hàng tốt hơn, phân tích tình hình tài chính chính xác và dự báo khó khăn hiệu quả Nhờ đó, họ có khả năng quản lý khoản vay và hạn chế rủi ro tốt hơn.
Số lần kiểm tra trước khi khoản vay chuyển sang nợ xấu và tổng thời gian đã vay đều có mối quan hệ tỷ lệ nghịch với khả năng xảy ra rủi ro tín dụng Rủi ro tín dụng thường phát sinh do việc kiểm tra và giám sát sau khi cho vay không được thực hiện chặt chẽ Biến kiểm tra khoản vay được định lượng bằng cách lấy tổng số lần kiểm tra trước khi khoản vay trở thành nợ xấu chia cho tổng thời gian đã vay đến khi phát sinh nợ xấu, tính theo năm Kỳ vọng là số lần kiểm tra càng nhiều thì rủi ro tín dụng càng thấp.
Theo nghiên cứu của Nguyễn Đình Thọ (2011) và các nghiên cứu trước đó, công thức ước lượng số lượng mẫu tối thiểu được đề xuất là n ≥ 50 + 8p, trong đó n là số lượng mẫu tối thiểu và p là số lượng biến độc lập trong mô hình.
KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU VÀ THẢO LUẬN
Phân tích thực trạng rủi ro tín dụng tại Ngân hàng VietinBank – Sa Đéc 38
4.1.1 Tình hình dư nợ tại VietinBank - Sa Đéc 2013-2017
Bảng 4.1: Tình hình dư nợ, tỷ lệ nợ xấu 2013-2017 (đvt: tỷ đồng)
Nguồn: Phòng Tổng Hợp VietinBank - Sa Đéc, 2017
Bảng 4.2:Tình hình dư nợ VND, ngoại tệ 2013-2017 (đvt :tỷ đồng)
Nợ cho vay bằng VNĐ 23.253 25.633 32.069 41.528 46.638
Nợ cho vay bằng ngoại tệ 14.738 17.840 19.283 19.332 21.639
Tổng dư nợ 37.991 43.473 51.352 60.860 68.277 Nguồn: Phòng Tổng Hợp VietinBank - Sa Đéc, 2017
Đến cuối năm 2013, dư nợ cho vay khách hàng của VietinBank - Sa Đéc đạt 37.991 tỷ đồng, tăng 16,8% so với năm 2012 Trong đó, dư nợ tín dụng VND đạt 23.253 tỷ đồng và tín dụng ngoại tệ đạt 14.738 tỷ đồng, cho thấy sự tăng trưởng mạnh mẽ của tín dụng VND nhờ vào các gói tín dụng ưu đãi Về kỳ hạn, tín dụng ngắn hạn đạt 27.356 tỷ đồng, tăng 21,3%, trong khi tín dụng trung-dài hạn đạt 10.635 tỷ đồng, tăng 6,4% Tính đến 31/12/2013, VietinBank đã trích lập đủ dự phòng rủi ro theo quy định của NHNN, với tổng quỹ dự phòng rủi ro đạt 950 tỷ đồng, trong đó 278 tỷ đồng được dành cho dự phòng cụ thể.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế cho dự phòng chung, 672 tỷ đồng cho dự phòng cụ thể
Bảng 4.3: Tình hình dự phòng rủi ro 2013-2017
Nguồn: Phòng Tổng Hợp VietinBank - Sa Đéc, 2017
Năm 2014, tín dụng của VietinBank - Sa Đéc tăng trưởng vượt mục tiêu với mức tăng 14.4% so với năm 2013, nhờ vào việc triển khai nhiều gói tín dụng gối đầu Cơ cấu tín dụng có sự chuyển biến tích cực, phù hợp với chiến lược phát triển của ngân hàng Mặc dù gặp phải những thách thức trong môi trường kinh doanh, VietinBank đã áp dụng nhiều giải pháp hiệu quả để quản lý và thu hồi nợ xấu Kết thúc năm 2014, tỷ lệ nợ xấu chỉ còn 1.39% trên tổng dư nợ, thấp hơn so với mục tiêu của Đại hội đồng cổ đông.
Trong những năm tới, VietinBank - Sa Đéc cam kết thực hiện nghiêm túc chỉ đạo của Chính phủ và NHNN, đồng thời linh hoạt theo dõi diễn biến thị trường dựa trên chiến lược của ngân hàng Nhờ sự chỉ đạo quyết liệt từ Ban lãnh đạo và kết nối chặt chẽ giữa Trụ sở chính và các chi nhánh, cùng với nỗ lực của toàn hệ thống, VietinBank - Sa Đéc đã đạt được những kết quả ấn tượng trong việc hoàn thành các chỉ tiêu trọng yếu mà Đại hội đồng cổ đông đề ra.
Năm 2015, tín dụng ghi nhận sự tăng trưởng mạnh mẽ ngay từ những tháng đầu năm, với tốc độ tăng trưởng cả năm cao so với toàn hệ thống Cơ cấu tín dụng đã chuyển dịch đúng định hướng, tập trung vào các lĩnh vực ưu tiên và các dự án chất lượng của các doanh nghiệp lớn Tổng dư nợ tín dụng đạt 51.352 tỷ đồng, tăng 18,1% so với năm trước.
Năm 2017, dư nợ tín dụng của VietinBank - Sa Đéc đạt 68.277 tỷ đồng, tăng 12,1% so với năm 2016 Những năm gần đây, VietinBank - Sa Đéc đã có những đổi mới rõ nét trong công tác phục vụ khách hàng cũng như trong quy trình lập, giao và thực hiện các dịch vụ tín dụng.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế phân tích việc thực hiện kế hoạch và phát triển mạng lưới tại VietinBank - Sa Đéc, nhấn mạnh những chuyển biến mạnh mẽ trong công tác huy động vốn và thu hồi nợ xấu, nợ ngoại bảng Những nỗ lực này đã mang lại kết quả đột phá cho ngân hàng.
Tỷ lệ nợ xấu đã giảm dần theo từng năm, với kết quả tích cực trong việc thu hồi nợ đã xử lý dự phòng rủi ro và nợ đã bán cho VAMC Sự đột phá này diễn ra chủ yếu ở giai đoạn cuối năm nhờ vào các giải pháp chỉ đạo và điều hành quyết liệt.
Hình 4.1:Tình hình nợ xấu VietinBank - Sa Đéc giai đoạn 2013-2017
Nguồn: Phòng Tổng Hợp VietinBank - Sa Đéc, 2017
Tỷ lệ nợ xấu có xu hướng giảm từ 1,48% về mức 1,30% trong giai đoạn 2013 – 2016, và đạt mức 1,42% trong năm 2017
Tăng trưởng tín dụng tại chi nhánh chưa đa dạng hóa danh mục đầu tư, chủ yếu tập trung vào tín dụng bán lẻ Tuy nhiên, vẫn còn mức độ tập trung cao vào các khách hàng doanh nghiệp lớn.
Dư nợ tín dụng hiện đang tập trung vào các lĩnh vực ưu tiên và dự án của những doanh nghiệp lớn Tuy nhiên, điều này tiềm ẩn nhiều rủi ro, đặc biệt khi các doanh nghiệp nhà nước thường không có tài sản đảm bảo, dẫn đến khó khăn trong việc đánh giá các phương án hoạt động kinh doanh.
Tín dụng tăng trưởng tích cực nhưng cơ cấu cần được cải thiện, tín dụng bán
Luận văn thạc sĩ Kinh tế chỉ ra rằng dư nợ tín dụng của ngành này chỉ chiếm 26%, thấp hơn mức 33% của toàn hệ thống Đặc biệt, tỷ trọng dư nợ sử dụng gói lãi suất ưu đãi ở đây còn cao hơn so với các chi nhánh khác.
Tỷ lệ nợ xấu và nợ quá hạn tại VietinBank - Sa Đéc đang có xu hướng tăng, điều này đòi hỏi sự tập trung khắc phục, vì nó ảnh hưởng trực tiếp đến kết quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng.
4.1.4 Nguyên nhân dẫn đến rủi ro tín dụng tại VietinBank - Sa Đéc
Cho vay theo chỉ định
VietinBank hiện đang hoạt động dưới hình thức ngân hàng thương mại cổ phần và là một trong ba ngân hàng có vốn Nhà nước Ngân hàng này phải thực hiện cho vay theo chỉ đạo của Nhà nước đối với các dự án lớn, đặc biệt là trong lĩnh vực nông nghiệp và nông thôn Việc áp dụng các chính sách ưu đãi như kéo dài thời gian ân hạn vốn và hỗ trợ lãi suất đã gia tăng rủi ro tín dụng cho chi nhánh VietinBank - Sa Đéc, dẫn đến giảm lợi nhuận từ hoạt động tín dụng.
Rủi ro từ việc cho vay tập trung và thiếu đa dạng trong sản phẩm tín dụng tại VietinBank - Sa Đéc đang gia tăng, đặc biệt khi ngân hàng cấp tín dụng cho doanh nghiệp thực hiện nhiều dự án cùng lúc Việc khách hàng sử dụng nguồn vốn từ dự án này để bù đắp cho dự án khác có thể dẫn đến rủi ro cao, nhất là trong lĩnh vực xây dựng và bất động sản Nhiều doanh nghiệp gặp khó khăn trong kinh doanh, không thể tiêu thụ hàng hóa do thiếu kinh nghiệm đánh giá thị trường, dẫn đến việc không trả được nợ Mặc dù Thành phố Sa Đéc có nhiều khách hàng tiềm năng từ các ngành nghề khác nhau, nhưng VietinBank - Sa Đéc hiện vẫn chủ yếu cung cấp các sản phẩm tín dụng truyền thống Để duy trì vị thế và phát triển bền vững trong tương lai, VietinBank - Sa Đéc cần điều chỉnh chính sách tín dụng, đa dạng hóa sản phẩm để đáp ứng nhu cầu của thị trường.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế nhu cầu ngày càng cao của khách hàng
VietinBank - Sa Đéc thực hiện cho vay cho khách hàng thuộc nhiều ngành nghề khác nhau, nhưng quy trình tín dụng chưa phân loại rõ ràng các ngành nghề theo mức độ rủi ro Trong bối cảnh kinh tế vĩ mô hiện nay có nhiều biến động, việc cho vay đồng tài trợ để giảm thiểu rủi ro vẫn chưa được ngân hàng này chú trọng.
Rủi ro từ tài sản đảm bảo
Các biện pháp bảo đảm tiền vay không phải là điều kiện tiên quyết trong quyết định cho vay, mà chủ yếu nhằm tăng khả năng thu hồi vốn Yếu tố quyết định chính là khả năng tự trả nợ của dự án hoặc phương án sử dụng vốn vay.
Mô tả mẫu nghiên cứu
Trong một cuộc khảo sát với 348 khách hàng doanh nghiệp tại Chi nhánh, có 296 doanh nghiệp không gặp rủi ro tín dụng, chiếm tỷ lệ 84.18% Ngược lại, 52 khách hàng còn lại có rủi ro tín dụng, chiếm tỷ lệ 15.82%.
Bảng 4.4: Cơ cấu mẫu theo loại rủi ro
Loại rủi ro Số quan sát Tỷ lệ %
Không có rủi ro tín dụng 296 84.18
Có rủi ro tín dụng 52 15.82
Nguồn: Tổng hợp số liệu của tác giả
Bảng 4.5: Cơ cấu mẫu theo ngành nghề
Ngành nghề Số quan sát Tỷ lệ %
Ngành kinh doanh bất động sản 24 6.78
Ngành sắt thép, vật liệu xây dựng 27 7.63
Ngành sản xuất gia công chế biến 54 16.67
Ngành thương mại dịch vụ 120 33.90
Ngành vận tải kho bãi 20 5.65
Các nhóm ngành nghề khác 70 20.90
Nguồn: Tổng hợp số liệu của tác giả
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
- Ngành nông sản gồm 20 mẫu chiếm tỷ lệ 5.65% trong các ngành, trong đó có
18 doanh nghiệp không có rủi ro tín dụng và 2 doanh nghiệp có rủi ro tín dụng
- Ngành thiết bị y tế gồm 10 mẫu chiếm 2.89% trong các ngành, trong đó có 5 doanh nghiệp không có rủi ro tín dụng và 5 doanh nghiệp có rủi ro tín dụng
Ngành kinh doanh bất động sản chiếm 6,78% tổng số ngành, với 24 mẫu được khảo sát Trong số này, 18 doanh nghiệp không gặp rủi ro tín dụng, trong khi 2 doanh nghiệp có rủi ro tín dụng Tổng cộng, có 20 doanh nghiệp không có rủi ro tín dụng và 4 doanh nghiệp đối mặt với rủi ro tín dụng.
Ngành sắt thép và vật liệu xây dựng hiện có 27 mẫu, chiếm 7.63% tổng số ngành Trong số này, 25 doanh nghiệp không gặp rủi ro tín dụng, trong khi chỉ có 2 doanh nghiệp đối mặt với rủi ro tín dụng.
Ngành sản xuất gia công chế biến bao gồm 54 mẫu, chiếm 16.67% tổng số ngành Trong đó, có 44 doanh nghiệp hoạt động mà không gặp rủi ro tín dụng, trong khi 10 doanh nghiệp còn lại đối mặt với rủi ro tín dụng.
- Ngành thương mại dịch vụ có số lượng nhiều nhất gồm 120 mẫu, chiếm 33.90 % trong các ngành, trong đó có 100 doanh nghiệp không có rủi ro tín dụng và
20 doanh nghiệp có rủi ro tín dụng
- Ngành vận tải kho bãi gồm 20 mẫu, chiếm tỷ lệ 5.65%, trong đó có 19 doanh nghiệp không có rủi ro tín dụng và 1 doanh nghiệp có rủi ro tín dụng
- Các nhóm ngành nghề khác gồm 70 mẫu chiếm 20.90%, trong đó có 60 doanh nghiệp không có rủi ro tín dụng và 10 doanh nghiệp có rủi ro tín dụng
Bảng 4.6: Cơ cấu mẫu theo loại hình công ty
Loại hình Số quan sát Tỷ lệ %
Công ty trách nhiệm hữu hạn 263 75.99
Nguồn: Tổng hợp số liệu từ mô hình nghiên cứu của tác giả
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
Trong các doanh nghiệp được khảo sát gồm:
- Loại hình doanh nghiệp nhà nước gồm 20 mẫu, trong đó có 16 doanh nghiệp không có rủi ro tín dụng và 4 doanh nghiệp có rủi ro tín dụng
- Loại hình công ty trách nhiệm hữu hạn gồm 263 mẫu trong đó có 223 mẫu không rủi ro tín dụng và 40 mẫu có rủi ro tín dụng
- Loại hình doanh nghiệp tư nhân gồm 65 mẫu bao gồm 54 mẫu không có rủi ro tín dụng và 11 mẫu có rủi ro tín dụng
Bảng 4.7: Thống kê mô tả các biến độc lập trong mô hình
Biến độc lập Số quan sát
Giá trị trung bình Độ lệch chuẩn
Kinh nghiệm của khách hàng đi vay 348 7.844633 4.317582 1 20 Khả năng tài chính của khách hàng 348 0.4392938 0.2339168 0.11 1.16 Tài sản đảm bảo 348 0.594935 0.2479905 0.12 2.099
Kinh nghiệm của cán bộ cho vay 348 5.610169 3.012817 2 10
Kiểm tra, giám sát khoản vay 348 2.320226 0.7814851 1 6.27
Nguồn: Tổng hợp số liệu từ mô hình nghiên cứu của tác giả
Kinh nghiệm của khách hàng vay tại VietinBank - Sa Đéc cho thấy, thời gian trung bình vay là 7.84 năm, với thời gian vay ngắn nhất là 1 năm và dài nhất lên đến 20 năm.
Khả năng tài chính của khách hàng vay tại VietinBank - Sa Đéc cho thấy tỷ lệ vốn tự có trung bình đạt 43.9% Trong đó, tỷ lệ vốn tự có thấp nhất ghi nhận là 11%, trong khi tỷ lệ cao nhất lên tới 116%.
Các doanh nghiệp vay tại VietinBank - Sa Đéc thường nhận được mức vay trung bình là 59.4% giá trị tài sản đảm bảo Tỷ lệ vay có sự biến động, với mức thấp nhất ghi nhận là 12% và cao nhất lên đến 209.9%.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
Tại VietinBank - Sa Đéc, cán bộ tín dụng có trung bình 5.6 năm kinh nghiệm làm việc, với thời gian kinh nghiệm thấp nhất là 2 năm và cao nhất là 10 năm.
Số lần kiểm tra các khoản vay của khách hàng trung bình là 2.32, với số lần thấp nhất là 1 và cao nhất là 6.27 Theo phương pháp thống kê mô tả, nếu hệ số tương quan của các biến độc lập lớn hơn 0.1, chúng có mối tương quan cao; ngược lại, nếu nhỏ hơn 0.1, mối tương quan không cao Trong bảng 4.6, các biến có mối tương quan cao bao gồm kinh nghiệm cán bộ tín dụng và vốn tự có trên phương án vay (0.2045), số lần kiểm tra và vốn tự có trên phương án vay (0.1349), số lần kiểm tra và kinh nghiệm cán bộ tín dụng (0.1782), cũng như vốn vay trên tài sản đảm bảo và vốn tự có trên phương án vay (-0.1766).
Bảng 4.8: Hệ số tương quan giữa các biến độc lập
Kinh nghiệm của khách hàng
Khả năng tài chính của khách hàng
Kinh nghiệm cán bộ cho vay
Kiểm tra, giám sát các khoản vay
Kinh nghiệm của khách hàng 1.0000
Khả năng tài chính của khách hàng 0.0161 1.0000
Kinh nghiệm cán bộ cho vay 0.0393 0.2045 0.0543 1.0000
Kiểm tra, giám sát các khoản vay 0.0428 0.1349 -0.0883 0.1782 1.0000
Nguồn: Tổng hợp số liệu từ mô hình nghiên cứu của tác giả
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
Kết quả hồi quy và thảo luận
Nghiên cứu áp dụng mô hình Binary Logistic kết hợp với phương pháp khắc phục phương sai thay đổi bằng cách sử dụng sai số chuẩn mạnh (robust standard errors) để đảm bảo độ tin cậy của các hệ số ước lượng Khi mô hình gặp phải hiện tượng phương sai thay đổi, các sai số chuẩn của hệ số có thể không còn nhỏ nhất, dẫn đến việc giảm hoặc mất ý nghĩa thống kê Robust standard errors giúp loại bỏ tối thiểu các sai số, đưa chúng về giá trị thấp nhất có thể Phương pháp này đặc biệt phù hợp khi cỡ mẫu của mô hình đủ lớn.
Xét giá trị p-value , nếu p-value > 0.05: không có ý nghĩa thống kê; p-value < 0.05: có ý nghĩa thống kê tại mức ý nghĩa 5%
Hình 4.2: Kết quả hồi quy mô hình Binary Logistic
Nguồn: Tổng hợp số liệu từ mô hình nghiên cứu của tác giả
Luận văn thạc sĩ Kinh tế
Năng lực tài chính của khách hàng có p-value = 0.002 < 0.05, cho thấy mối quan hệ thống kê có ý nghĩa Hệ số hồi quy âm chỉ ra rằng năng lực tài chính của khách hàng có mối quan hệ ngược chiều với rủi ro tín dụng; tức là, khi doanh nghiệp có nguồn vốn tự có lớn hơn, xác suất xảy ra rủi ro tín dụng sẽ giảm.
Tỷ lệ vốn vay trên tài sản đảm bảo có p-value = 0 < 0.05, cho thấy mối quan hệ thống kê có ý nghĩa Hệ số hồi quy dương chỉ ra rằng tỷ lệ vốn vay trên tài sản đảm bảo có mối tương quan cùng chiều với rủi ro tín dụng Điều này có nghĩa là khi tỷ lệ vốn vay trên tài sản đảm bảo tăng lên, xác suất xảy ra rủi ro tín dụng cũng tăng theo.
Kinh nghiệm của cán bộ cho vay có p-value = 0, cho thấy ý nghĩa thống kê cao với hệ số hồi quy âm, cho thấy rằng khi kinh nghiệm của cán bộ tín dụng tăng lên, rủi ro tín dụng sẽ giảm xuống.
Số lần kiểm tra vốn vay có p-value = 0.012 < 0.05 và hệ số hồi quy âm, cho thấy rằng việc tăng cường số lần kiểm tra vốn vay của cán bộ tín dụng sẽ giúp giảm thiểu rủi ro tín dụng.
Luận văn thạc sĩ Kinh tế