Khái niệm thanh khoản và rủi ro thanh khoản
Ngân hàng thương mại (NHTM) đóng vai trò quan trọng trong nền kinh tế thị trường bằng cách huy động và tập trung các nguồn tiền nhàn rỗi trong xã hội để cấp tín dụng cho tổ chức kinh tế và cá nhân, nhằm phát triển kinh tế xã hội Hoạt động chính của ngân hàng là thu hút tiền gửi và dự trữ ngắn hạn từ cá nhân và doanh nghiệp, sau đó chuyển đổi chúng thành các khoản đầu tư, chủ yếu cho vay trung và dài hạn Tuy nhiên, việc vay ngắn hạn để cho vay trung và dài hạn cũng tiềm ẩn nhiều rủi ro, đặc biệt là rủi ro thanh khoản khi ngân hàng không cân đối được kỳ hạn giữa tài sản có và tài sản nợ, dẫn đến tình trạng thiếu hụt tiền để đáp ứng nhu cầu thanh khoản.
Thanh khoản là khả năng của ngân hàng trong việc đáp ứng kịp thời các nhu cầu về ngân quỹ như rút tiền, vay vốn, thanh toán các khoản chi phí và thuế Khả năng thanh khoản tốt cho thấy ngân hàng có vốn khả dụng hợp lý và có thể huy động vốn nhanh chóng, trong khi khả năng thanh khoản kém cho thấy ngân hàng gặp khó khăn tài chính, có thể dẫn đến mất uy tín và rủi ro thanh khoản nếu tình trạng kéo dài Theo Benton E Gup trong cuốn sách "Commercial Banking - The Management of Risk", rủi ro thanh khoản phát sinh từ thiếu hụt tiền mặt hoặc tài sản tương đương, cũng như khả năng thu xếp nguồn tài trợ với chi phí hợp lý.
Theo Phan Thị Cúc, tác giả cuốn sách "Quản trị NHTM", rủi ro thanh khoản xảy ra khi ngân hàng không thể chi trả, không chuyển đổi tài sản thành tiền kịp thời, hoặc không có khả năng vay mượn để đáp ứng các hợp đồng thanh toán.
Rủi ro thanh khoản là rủi ro mà ngân hàng thương mại (NHTM) phải đối mặt khi không có đủ vốn khả dụng để cung cấp thanh khoản đúng lúc Tình trạng này có thể gây ảnh hưởng tiêu cực đến uy tín, thu nhập và khả năng thanh toán của NHTM, dẫn đến những hệ lụy nghiêm trọng cho hoạt động của ngân hàng.
1.1.2 Nguyên nhân dẫn đến rủi ro thafth khoản
Ngân hàng có thể rơi vào tình trạng mất khả năng thanh toán do nhiều nguyên nhân khác nhau, được phân chia thành ba nhóm chính: nguyên nhân tiền đề, nguyên nhân khách quan và nguyên nhân chủ quan Trong đó, nguyên nhân tiền đề đóng vai trò quan trọng trong việc hình thành các vấn đề tài chính của ngân hàng.
Ngân hàng huy động và cho vay vốn với thời hạn ngắn, nhưng lại sử dụng chúng cho các khoản vay hoặc đầu tư dài hạn Điều này dẫn đến việc nhiều ngân hàng phải đối mặt với sự không trùng khớp về thời hạn đáo hạn giữa tài sản có và tài sản nợ Thực tế cho thấy, ngân hàng thường có một tỷ lệ lớn tài sản nợ cần phải hoàn trả ngay lập tức nếu người gửi yêu cầu rút tiền từ các khoản tiền gửi không kỳ hạn hoặc tiền gửi có kỳ hạn Do đó, ngân hàng luôn phải duy trì khả năng thanh khoản để tránh rơi vào tình trạng mất khả năng thanh toán.
Sự nhạy cảm của tài sản tài chính đối với biến động lãi suất gây ra rủi ro thanh khoản cho ngân hàng, khi lãi suất tăng, người gửi tiền có xu hướng rút tiền để tìm kiếm lãi suất cao hơn Đồng thời, những người cần tín dụng thường hoãn lại hoặc rút hết số dư tín dụng với lãi suất thấp đã thỏa thuận Điều này dẫn đến ảnh hưởng tiêu cực đến cả luồng tiền vào và ra của ngân hàng, từ đó tác động đến khả năng thanh khoản nếu ngân hàng không có kế hoạch ứng phó Bên cạnh đó, sự thay đổi lãi suất còn ảnh hưởng đến giá trị thị trường của các tài sản mà ngân hàng bán để cải thiện thanh khoản, cũng như làm tăng chi phí vay mượn trên thị trường.
Ngân hàng cần duy trì khả năng thanh khoản một cách tối ưu để đảm bảo sự tin tưởng của khách hàng Bất kỳ trục trặc nào, dù là nhỏ, trong vấn đề thanh khoản đều có thể làm suy giảm nghiêm trọng lòng tin của khách hàng, dẫn đến tình trạng khách hàng ồ ạt rút tiền, gây khó khăn cho ngân hàng trong việc ứng phó.
Khủng hoảng kinh tế dẫn đến tình trạng phá sản hoặc thu hẹp hoạt động của các con nợ, khiến ngân hàng không thể thu hồi nợ và thiếu hụt tiền mặt để đáp ứng nhu cầu ngân quỹ Nếu tình trạng này kéo dài, ngân hàng có thể gặp khó khăn tài chính nghiêm trọng và thậm chí phá sản Bên cạnh đó, tin đồn thất thiệt về ngân hàng cũng là một nguy cơ lớn; khi có tin đồn xấu, khách hàng sẽ ồ ạt rút tiền, gây áp lực lớn lên nguồn cung thanh khoản hạn chế của ngân hàng, dẫn đến khả năng thanh toán bị đe dọa.
Là các nguyên nhân phát sinh từ việc quản lý hoạt động của ngân hàng
Ngân hàng thường không đánh giá chính xác nhu cầu vay của khách hàng trong tương lai, dẫn đến việc không đủ nguồn vốn để đáp ứng, gây ra tình trạng thiếu hụt vốn cho nhu cầu thanh khoản.
T h iế u đ a d ạ n g h ó a c á c lo ạ i h ìn h tà i trợ , c á c lo ạ i tiề n tệ
Khi ngân hàng chỉ chú trọng vào cho vay trung và dài hạn để gia tăng lợi nhuận mà không đảm bảo dự trữ thanh khoản, điều này có thể dẫn đến thiếu hụt nguồn lực để đáp ứng nhu cầu thanh khoản trong tương lai Ngoài ra, việc ngân hàng chỉ sử dụng một loại tiền tệ để tài trợ trong khi huy động vốn bằng nhiều loại tiền khác có thể tạo ra rủi ro thanh khoản cục bộ Hệ quả là ngân hàng sẽ phải chi phí cao cho việc chuyển đổi tiền tệ và có thể chịu tổn thất lớn khi tỷ giá biến động không thuận lợi.
Ngân hàng hoạt động như một trung gian tín dụng, huy động vốn ngắn hạn để cho vay trung và dài hạn, tạo ra sự chênh lệch giữa thời gian đáo hạn của tài sản nợ và tài sản có Khi quản lý rủi ro kém, mức chênh lệch này gia tăng, làm tăng nguy cơ rủi ro thanh khoản Nếu các tài sản nợ đáo hạn mà ngân hàng không thể bù đắp kịp thời, điều này sẽ ảnh hưởng nghiêm trọng đến uy tín của ngân hàng và có thể dẫn đến tình trạng mất khả năng thanh toán khi khách hàng rút tiền hàng loạt.
Sự mất niềm tin của khách hàng và chủ nợ vào ngân hàng đã dẫn đến tình trạng suy giảm nghiêm trọng nguồn cung thanh khoản Nguyên nhân chính của tình trạng này là sự yếu kém trong bộ máy lãnh đạo, khiến tình hình tài chính của ngân hàng ngày càng tồi tệ và liên tục thua lỗ Áp lực từ các chủ nợ và khách hàng đòi rút tiền trong khi ngân hàng không thể vay mượn bên ngoài do mất uy tín đã tạo ra một chuỗi sự kiện tất yếu dẫn đến sự sụp đổ nhanh chóng của ngân hàng.
R ủ i ro th a n h k h o ả n c ụ c b ộ tr o n g từ n g lo ạ i tiề n tệ
Rủi ro thanh khoản cục bộ xảy ra khi ngân hàng không đủ nguồn cung để đáp ứng nhu cầu thanh khoản của một loại tiền tệ nhất định, dẫn đến việc ngân hàng phải thực hiện chuyển đổi tiền tệ Tuy nhiên, việc này có thể gây ra thiếu hụt tạm thời cho loại tiền tệ được chuyển đổi, và nếu không tìm được nguồn cân đối, tình trạng thiếu hụt sẽ tiếp tục xảy ra trong tương lai, kèm theo chi phí chuyển đổi cao Để tránh rủi ro thanh khoản cục bộ, ngân hàng cần đa dạng hóa nguồn tài trợ bằng nhiều loại tiền tệ, vì nếu không xử lý kịp thời, rủi ro này có thể ảnh hưởng đến toàn bộ hệ thống tài chính.
1.2 QUẢN LÝ RỦI RO THANH KHOẢN TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 1.2.1 Khái niệm về Quản lý rủi ro thanh khoản
Rủi ro thanh khoản là một loại rủi ro quan trọng trong ngân hàng, phát sinh từ bản chất hoạt động của ngân hàng thương mại khi huy động và vay ngắn hạn để cho vay và đầu tư trung, dài hạn Nếu không được quản lý tốt, rủi ro này có thể ảnh hưởng ngay lập tức đến khả năng thanh toán của ngân hàng Tuy nhiên, rủi ro thanh khoản có thể đo lường và dự đoán, do đó các nhà quản lý ngân hàng cần theo dõi sát sao biến động của tài sản có và tài sản nợ để thực hiện các biện pháp thích hợp, duy trì khả năng thanh toán và đảm bảo sự phát triển bền vững cho ngân hàng.
V ậ y Q T R R T K là q u á tr ìn h n h ậ n d ạ n g , đ o lư ờ n g , k iê m s o á t v à tà i tr ợ n h ữ n g n g u y c ơ r ủ i ro v ề v iệ c n g â n h à n g k h ô n g th ể đ á p ứ n g k ịp th ờ i v à đ ầ y đ ủ c á c n h u c ầ u th a n h k h o ả n c h o k h á c h h à n g [ l j
QUẢN LÝ RỦI RO THANH KHOẢN TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI8 1 Khái niệm về Quản lý rủi ro thanh khoản
Mô hình quản lý rủi ro thanh khoản
Hiện nay, quản lý rủi ro thanh khoản tại các ngân hàng lớn trên thế giới được thực hiện theo mô hình phi tập trung và tích hợp Mô hình này yêu cầu bộ phận quản lý rủi ro ở cả cấp hội sở và chi nhánh phải bao quát tất cả các loại rủi ro như thị trường, tín dụng và hoạt động Để đạt được điều này, bộ phận quản lý rủi ro cần phối hợp chặt chẽ với các đơn vị kinh doanh và các bộ phận khác trong ngân hàng như công nghệ thông tin, kiểm toán nội bộ, pháp chế, nhân sự và kế hoạch để xây dựng và theo dõi các chính sách Mục đích của quản lý rủi ro tích hợp là giúp nhà quản lý có cái nhìn tổng quát về rủi ro, tiết kiệm nguồn nhân lực, hòa hợp các phương pháp luận đối với các rủi ro khác nhau, đồng thời nâng cao hiệu quả giám sát rủi ro và cải thiện quá trình tương tác giữa quản lý rủi ro, kiểm soát và chấp nhận rủi ro.
Sơ đồ 1 ỉ: Mô hình tồ chức quản lý rủi ro tích hợp
H ộĩ ĐÓNG Qỉ ÁN LÝ
QUẢN LỶ KI I RO CẤP lẠPttơÀN
Mô hình kiểm soát rủi ro phi tập trung cho phép bộ phận quản lý rủi ro cấp tập đoàn tập trung vào quản lý rủi ro chiến lược, thiết lập chính sách và theo dõi rủi ro tích hợp Đồng thời, bộ phận quản lý rủi ro tại các chi nhánh thực hiện các hoạt động quản lý rủi ro mang tính chiến thuật, nhằm triển khai các chính sách quản lý rủi ro vào thực tế.
Bảng 1.1: Bảng phân chia nhiệm vụ quản lý rủi ro Đơn vị QLRR cấp tập đoàn Đơn vị QLRR cấp chi nhánh
Quản lý rủi ro mang tính chiến lược
Quản lý rủi ro mang tính chiến thuật
- Thiết lập các chính sách và quy trình quản lý rủi ro
- Thiết lập các phương pháp luận và khuôn kho quản lý rủi ro
- Báo cáo, theo dõi và giám sát rủi ro tích hợp
- Tích hợp rủi ro của cả hệ thống
- Thực hiện các chính sách và quy trình quản lý rủi ro
- Kiếm định phương pháp luận -Kiếm định mô hình quản lý rủi ro mà các đơn vị kinh doanh sử dụng
- Đo lường, báo cáo và theo dõi rủi ro
- Đề xuất điều chỉnh giới hạn rủi ro
Các ngân hàng thành lập nhiều hội đồng quản lý rủi ro để đưa ra quyết định về chính sách và chỉ dẫn liên quan đến các loại rủi ro khác nhau Thay vì chỉ có một hội đồng duy nhất, việc có các hội đồng chuyên sâu giúp ngân hàng đánh giá và cập nhật các chiến lược phù hợp với giới hạn rủi ro tổng thể Các hội đồng này theo dõi diễn biến rủi ro, xác định chiến lược can thiệp để giảm thiểu rủi ro, và giám sát quá trình quản lý rủi ro một cách hiệu quả Đặc biệt, hội đồng quản lý tài sản nợ và tài sản có (ALCO) chịu trách nhiệm quản lý rủi ro thanh khoản.
Sơ đồ 1.2: Mồ hình tổ chức của hội đồng ALCO
Hội đồng ALCO, bao gồm các thành viên trong hội đồng quản trị, có nhiệm vụ phối hợp với Ban điều hành ngân quỹ và phòng quản lý rủi ro Hội đồng này sẽ thực hiện đánh giá định tính và định lượng về thanh khoản, xây dựng khung quản lý rủi ro thanh khoản, và giám sát rủi ro thanh khoản một cách hiệu quả.
Quy trình quản lý rủi ro thanh khoản được thực hiện như sau:
Sơ đồ 1.3: Quy trình quăn lý rủi ro thanh khoản ểiRBHiVRI
1.2.4 Dấu hỉêu nhân biết rủi ro thanh khoản • •
Khi xảy ra một hoặc đồng thời các dấu hiệu sau thì có khả năng ngân hàng đang gặp rủi ro thanh khoản.
Nếu có bằng chứng cho thấy huy động tiền gửi của ngân hàng giảm bất thường mà không có nguyên nhân cụ thể, điều này có thể phản ánh sự giảm sút lòng tin của người gửi tiền Họ có thể lo ngại về khả năng ngân hàng cạn kiệt tiền mặt hoặc không thể thanh toán các giấy nợ Đây là dấu hiệu quan trọng cho thấy ngân hàng có thể đối mặt với rủi ro thanh khoản trong tương lai gần.
Trên thị trường chứng khoán, giá cổ phiếu là chỉ số chính phản ánh tình hình kinh doanh của ngân hàng Sự giảm giá đột ngột của cổ phiếu có thể chỉ ra rằng niềm tin của nhà đầu tư đang suy giảm, cho thấy ngân hàng có thể đang đối mặt với nguy cơ khủng hoảng thanh khoản.
Ngân hàng phải huy động vốn với lãi suất cao hơn mức lãi suất thị trường có thể là dấu hiệu cho thấy vấn đề thanh khoản Khi lãi suất huy động và vay của ngân hàng cao hơn đáng kể so với các ngân hàng cùng quy mô mà không có lý do hợp lý, điều này có thể cho thấy thị trường đang áp đặt chi phí vay vốn cao hơn do lo ngại về khủng hoảng thanh khoản.
Gần đây, nhiều ngân hàng đã phải bán tài sản một cách vội vã và với chi phí cao, điều này cho thấy họ đang gặp vấn đề về thanh khoản Việc bán tài sản dưới áp lực và chấp nhận lỗ lớn thường xảy ra khi ngân hàng cần đáp ứng nhu cầu thanh khoản khẩn cấp Hiện tại, ngân hàng đang đối mặt với thâm hụt thanh khoản nghiêm trọng.
Các cam kết tín dụng tạo áp lực lên nhu cầu thanh khoản, buộc ngân hàng phải quản lý và dự trữ vốn một cách hợp lý Việc từ chối cho vay đối với khách hàng có tín nhiệm cao hoặc không thực hiện đúng hạn các cam kết tín dụng có thể dẫn đến nghi ngờ về khả năng thanh khoản của ngân hàng.
Thứ sáu: Vấn đề ngân hàng gặp khó khăn về thanh khoản thể hiện rõ khi họ không thể vay mượn trên thị trường tiền tệ hoặc bán tài sản để bù đắp Trong tình huống này, ngân hàng buộc phải cầu cứu ngân hàng trung ương như một biện pháp cuối cùng Sự kiện này cho thấy ngân hàng đang rơi vào cuộc khủng hoảng thanh khoản nghiêm trọng, với nguy cơ phá sản cao nếu ngân hàng trung ương không có biện pháp kịp thời và hiệu quả để ứng phó.
1.2.5 Đo lường và Phân tích rủi ro thanh khoản a P h ư ơ n g p h á p tiê p c ậ n c u n g v à c â u th a n h k h o ả n
Bảng 1.2: Các yếu tố tạo nên cung và cầu thanh khoản
NGUỒN CUNG VỒN THANH KHOẢN NGUỒN CẰU VỐN THANH KHOẢN
Dòng tiền là tổng hợp tất cả các khoản tiền vào và ra khỏi ngân hàng, bao gồm việc bổ sung vào ngân quỹ và các giao dịch phát sinh yêu cầu đối với ngân quỹ.
Gồm các thành phần: Gồm các thành phần:
- Huy động tiền gửi của khách hàng Chi trả tiền gửi cho khách hàng
- Thu hồi các khoản cho vay đên hạn Cấp tín dụng cho khách hàng thanh toán Thanh toán các khoản vay ngân
Ngân hàng thực hiện việc vay mượn trên thị trường tiền tệ, đồng thời tương tác với ngân hàng nhà nước và các ngân hàng khác Trong quá trình hoạt động, các ngân hàng này thanh toán chi phí bằng tiền trung ương và thực hiện nghĩa vụ thuế.
- Thu phí từ các hoạt động phi lãi
- Bán tài sản tài chính
Thanh toán cố tức bằng tiền mặt
Sự cung cấp và tổng cầu thanh khoản của ngân hàng bị ảnh hưởng bởi sự không cân xứng về kỳ hạn giữa các khoản huy động và cho vay Điều này xuất phát từ bản chất hoạt động của ngân hàng, dẫn đến sự chênh lệch, được gọi là trạng thái thanh khoản ròng (NLP) của ngân hàng tại một thời điểm nhất định.
NLP = Cung thanh khoản - cầu thanh khoản Các tình huống có thê xảy ra là:
Khi cầu thanh khoản của ngân hàng vượt quá cung, ngân hàng sẽ phải đối mặt với tình trạng thâm hụt thanh khoản Để khắc phục tình trạng này, ngân hàng cần tìm kiếm các nguồn tài chính phù hợp để bù đắp.
Khi tổng cung thanh khoản vượt quá tổng cầu thanh khoản, ngân hàng sẽ rơi vào tình trạng thặng dư thanh khoản Trong tình huống này, các nhà quản lý cần xem xét cách sử dụng hợp lý các khoản thặng dư vốn để đáp ứng nhu cầu thanh khoản trong tương lai.
Đo lường và Phân tích rủi ro thanh khoản
Bảng 1.2: Các yếu tố tạo nên cung và cầu thanh khoản
NGUỒN CUNG VỒN THANH KHOẢN NGUỒN CẰU VỐN THANH KHOẢN
Dòng tiền là tất cả các khoản tiền vào và ra khỏi ngân hàng, bao gồm việc bổ sung vào ngân quỹ và phát sinh các yêu cầu đối với ngân quỹ.
Gồm các thành phần: Gồm các thành phần:
- Huy động tiền gửi của khách hàng Chi trả tiền gửi cho khách hàng
- Thu hồi các khoản cho vay đên hạn Cấp tín dụng cho khách hàng thanh toán Thanh toán các khoản vay ngân
Ngân hàng hoạt động trên thị trường tiền tệ khác nhau và phải tuân thủ quy định của ngân hàng nhà nước Các ngân hàng thanh toán các chi phí bằng tiền trung ương và thuế trong quá trình hoạt động của mình.
- Thu phí từ các hoạt động phi lãi
- Bán tài sản tài chính
Thanh toán cố tức bằng tiền mặt
Sự cung cấp và tông cầu thanh khoản của ngân hàng bị ảnh hưởng bởi sự không cân xứng về kỳ hạn giữa các khoản huy động và cho vay Điều này xuất phát từ bản chất hoạt động của ngân hàng, dẫn đến sự chênh lệch về thời gian Kết quả là trạng thái thanh khoản ròng (NLP) của ngân hàng tại một thời điểm cụ thể.
NLP = Cung thanh khoản - cầu thanh khoản Các tình huống có thê xảy ra là:
Khi cầu thanh khoản của ngân hàng vượt quá cung thanh khoản, ngân hàng sẽ phải đối mặt với tình trạng thâm hụt thanh khoản Để khắc phục tình trạng này, ngân hàng cần tìm kiếm các nguồn tài chính phù hợp nhằm bù đắp cho sự thiếu hụt.
Khi tổng cung thanh khoản vượt quá tổng cầu thanh khoản, ngân hàng sẽ rơi vào tình trạng thặng dư thanh khoản Các nhà quản lý cần xem xét cách sử dụng hợp lý các khoản thặng dư này để đáp ứng nhu cầu thanh khoản trong tương lai.
Khi tổng cung thanh khoản bằng tổng cầu thanh khoản, tình huống này hiếm khi xảy ra do sự không cân xứng giữa kỳ hạn của tài sản và kỳ hạn của các nguồn vốn ngân hàng.
Thanh khoản của ngân hàng thường biến động theo thời gian, với hai trạng thái chính là dư thừa hoặc thiếu hụt thanh khoản tạm thời Nếu tình trạng thiếu hụt kéo dài mà không được khắc phục kịp thời, ngân hàng sẽ đối mặt với rủi ro thanh khoản, dẫn đến khả năng mất khả năng thanh toán Để quản lý hiệu quả thanh khoản, ngân hàng cần áp dụng các phương pháp tiếp cận các chỉ tiêu thanh khoản một cách hợp lý.
Chỉ tiêu thanh khoản tống quát
Tống tài sản có lỏng
Hệ số rủi ro thanh khoản = -
Tổng tài sản nợ lỏng được tính bằng tổng tài sản có lỏng, bao gồm tiền mặt tại quỹ, tiền gửi tại Ngân hàng Trung ương sau khi trừ dự trữ bắt buộc, tiền gửi tại các tổ chức tín dụng, chứng khoán ngắn hạn và cho vay ngắn hạn, sau đó trừ đi nợ quá hạn.
Tống tài sản nợ lỏng = Tiền gửi giao dịch + Tiền gửi tiết kiệm không kì hạn và kì hạn dưới 12 tháng + Tiền vay ngắn hạn
Hệ số rủi ro thanh khoản của ngân hàng cao, với tổng tài sản có lỏng vượt trội so với các khoản phải thanh toán ngay, giúp giảm thiểu rủi ro thanh khoản Tuy nhiên, việc tích trữ quá nhiều tài sản lỏng để đảm bảo thanh khoản có thể ảnh hưởng tiêu cực đến khả năng sinh lời của ngân hàng.
Hệ số rủi ro thanh khoản của ngân hàng được tính bằng tỷ lệ giữa tổng tài sản có lỏng và nhu cầu thanh khoản ngay Khi hệ số này cao, ngân hàng ít gặp rủi ro về thanh khoản Tuy nhiên, tình trạng này thường hiếm khi xảy ra do sự mất cân đối về kỳ hạn của các khoản mục tài sản.
HỌC VIỆN NGÂN HÀNG TRUNG TÂM THÔNG TIN - THƯ VIỆN
SỔ :.A.I/ ẨẨÁẨ sản có và các khoản mục thuộc tài sản nợ
Hệ số rủi ro thanh khoản dưới 1 cho thấy tổng tài sản có lỏng không đủ để đáp ứng nhu cầu thanh khoản ngay lập tức Điều này khiến ngân hàng dễ gặp rủi ro thanh khoản nếu không tìm kiếm được các nguồn tài chính để bù đắp.
Hầu hết các ngân hàng có hệ số rủi ro thanh khoản dưới 1, vì hoạt động chủ yếu của họ là huy động vốn ngắn hạn để cho vay trung và dài hạn Điều này dẫn đến tổng tài sản có lỏng thường thấp hơn tổng tài sản nợ lỏng, khiến ngân hàng luôn đối mặt với rủi ro thanh khoản Để tránh tình trạng mất khả năng thanh toán, ngân hàng cần dự đoán trước nhu cầu thanh khoản và tìm kiếm nguồn bù đắp phù hợp.
Chỉ tiêu thanh khoản cụ thể
* Tỷ lệ thanh khoản ngân quỹ
Ngân quỹ + Tiền gửi tại các tổ chức tín dụng
Tỷ lệ thanh khoản ngân quỹ = -
Tổng tài sản của ngân hàng phản ánh tỷ trọng của các tài sản có tính thanh khoản cao Tỷ lệ này càng cao cho thấy ngân hàng có khả năng vững vàng hơn trong việc đáp ứng các yêu cầu tiền mặt tức thời Ngược lại, tỷ lệ thấp có thể cho thấy ngân hàng gặp khó khăn trong việc xử lý các giao dịch tiền mặt.
* Chỉ số năng lực cho vay
Dư nợ cho vay và cho thuê ròng Chỉ số năng lực cho vay = -
Tổng tài sản của ngân hàng phản ánh tỷ trọng của các tài sản có tính thanh khoản kém Tỷ lệ này càng thấp cho thấy ngân hàng sở hữu nhiều tài sản có tính thanh khoản cao, từ đó giảm thiểu rủi ro thanh khoản Ngược lại, nếu tỷ lệ này cao, ngân hàng sẽ gặp khó khăn trong việc quản lý vấn đề thanh khoản.
Dư nợ cho vay và cho thuê ròng Chỉ số cho vay và cho thuê/Tiền gửi = -
Tiền gửi của khách hàng phản ánh khả năng tự huy động vốn của ngân hàng để phục vụ cho vay Dư nợ cho vay là tài sản ít thanh khoản nhưng mang lại lợi suất cao; do đó, hệ số này càng lớn thì khả năng thanh khoản của ngân hàng càng thấp, dẫn đến rủi ro thanh khoản cao, mặc dù mang lại lợi nhuận cao hơn Theo tiêu chuẩn quốc tế, ngân hàng nên duy trì chỉ tiêu này ở mức tối đa 75% để đảm bảo khả năng thanh khoản trong hoạt động.
Tài sản trên thị trường tiền tệ
CHẤT LƯỢNG QUẢN LÝ RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI
Khái niệm về Chất lượng quản lý rủi ro thanh khoản
Chất lượng quản lý rủi ro thanh khoản phản ánh khả năng dự báo, phân tích và đo lường rủi ro, đồng thời đề xuất các biện pháp và chiến lược nhằm ngăn chặn rủi ro thanh khoản Đánh giá chất lượng quản lý rủi ro thanh khoản thực chất là đánh giá hệ thống quản trị rủi ro của ngân hàng, tương tự như việc đánh giá chất lượng của một hệ thống diệt vi rút máy tính, với các cấp độ khác nhau.
Khi đánh giá Chất lượng Quản lý rủi ro thanh khoản, chúng ta thường xem xét trên ba cấp độ:
Cấp độ thứ nhất: Khỏe (STRONG)
Hệ thống Quản lý rủi ro thanh khoản của ngân hàng ở cấp độ này được đánh giá rất cao; nó đã hiệu quả trong việc ngăn chặn mọi rủi ro có thể xảy ra.
Cấp độ thứ hai: Đáp ứng được yêu cầu (SATIFACTORY)
Hệ thống Quản lý rủi ro thanh khoản của ngân hàng đạt cấp độ tốt, đáp ứng yêu cầu đề ra Mặc dù vẫn có một số lỗi và rủi ro tiềm ẩn, nhưng những vấn đề này không gây ảnh hưởng nghiêm trọng đến hoạt động của ngân hàng.
Cấp độ thứ ba: Yếu (WEAK)
Hệ thống Quản lý rủi ro thanh khoản của ngân hàng đang ở cấp độ không đạt yêu cầu, điều này có thể dẫn đến những rủi ro nghiêm trọng, ảnh hưởng đến toàn bộ hoạt động của ngân hàng.
1.3.2 Các chỉ tiêu phản ánh chất lưọng Quản lý rủi ro thanh khoản Đe đánh giá về Chất lượng Quản lý rủi ro thanh khoản thì chúng ta xem xét thông qua một số chỉ tiêu
1.3.2.1 Chính sách Quản lỷ rủi ro của Hội đồng quản trị
Quản lý khả năng thanh khoản là yếu tố sống còn đối với sự tồn tại của ngân hàng, do đó, chiến lược quản lý rủi ro thanh khoản cần được hội đồng quản trị phê duyệt Hội đồng quản trị cũng phải thông qua các chính sách quan trọng ảnh hưởng đến rủi ro thanh khoản và quy định rõ quyền hạn, trách nhiệm trong việc quản lý rủi ro này.
Một hệ thống quản trị rủi ro thanh khoản đạt chất luợng ở cấp độ Khỏe
Hệ thống quản lý rủi ro (Strong) được xây dựng với các hướng dẫn cụ thể từ Hội đồng quản trị, giúp phân định rõ ràng trách nhiệm và đảm bảo các chính sách hiệu quả trong việc ngăn chặn rủi ro.
Một hệ thống quản trị rủi ro thanh khoản đạt tiêu chuẩn Chấp nhận được (Saifactory) cần có sự chỉ đạo rõ ràng từ Hội đồng quản trị về quản lý rủi ro Hệ thống này phải phân định trách nhiệm một cách cụ thể và rõ ràng, mặc dù vẫn có thể xảy ra những lỗi nhỏ trong quá trình quản lý rủi ro.
Một hệ thống quản trị rủi ro thanh khoản chất lượng ở cấp độ Yếu
Hệ thống WEAK là một mô hình trong đó Hội đồng quản trị triển khai các chính sách không phù hợp, dẫn đến sự thất bại ở một hoặc một vài khía cạnh, gây ra rủi ro thanh khoản nghiêm trọng cho ngân hàng.
1.3.2.2 Quy trình quản lỷ rủi ro
Quy trình theo dõi và đo lường hiệu quả là rất quan trọng trong quản lý rủi ro thanh khoản Để đánh giá khả năng thanh khoản, ngân hàng cần xem xét tất cả luồng tiền ra vào nhằm xác định nguy cơ suy giảm Điều này cũng bao gồm việc tính toán các yêu cầu cấp vốn cho các cam kết ngoại bảng Các kỹ thuật đo lường rủi ro thanh khoản có thể dao động từ mô phỏng tĩnh đơn giản đến các phương pháp mô hình hóa tiên tiến Bên cạnh đó, việc theo dõi diễn biến kinh tế và xu hướng thị trường là yếu tố then chốt trong việc quản lý rủi ro thanh khoản của mọi ngân hàng.
Một hệ thống quản trị rủi ro thanh khoản đạt chất lượng ở cấp độ khỏe
Hệ thống (Strong) đóng vai trò quan trọng trong Quy trình Quản lý rủi ro, giúp xác định, đo lường, quản lý và kiểm soát rủi ro thanh khoản một cách hiệu quả.
Hệ thống quản trị rủi ro thanh khoản đạt chất lượng ở cấp độ Chấp nhận được (Satisfactory) là một quy trình quản lý rủi ro hiệu quả, mặc dù đôi khi vẫn xảy ra lỗi trong các tình huống rủi ro phức tạp, nhưng những lỗi này có thể dễ dàng khắc phục.
Một hệ thống quản trị rủi ro thanh khoản chất lượng ở cấp độ Yeu
Hệ thống WEAK thể hiện quy trình quản lý rủi ro không hiệu quả trong việc xác định, đo lường, quản lý và kiểm soát rủi ro thanh khoản.
1.3.2.3 Khả năng của Ban điều hành trong xem xét một cách thường xuyên những giả thiết được sử dụng trong việc quản lỷ khả năng thanh khoản để xác định xem giả thiết đó còn giá trị hay không
Khả năng thanh khoản trong tương lai của ngân hàng có thể bị ảnh hưởng bởi các yếu tố không thể dự đoán chính xác, vì vậy các giả thiết cần được xem xét thường xuyên để đảm bảo tính chính xác, đặc biệt khi thị trường thay đổi nhanh chóng Tuy nhiên, số lượng giả thiết cơ bản được sử dụng nên được giới hạn Một số giả thiết về khả năng thanh khoản có thể được phân loại thành 4 mục lớn.
(a) tài sản có, (b) tài sản nợ; (c) các hoạt động ngoại bảng, và (d) các khoản mục khác.
QUẢN LÝ RỦI RO THANH KHOẢN MỘT SỐ NGÂN HÀNG TRÊN THẾ GIỚI VÀ BÀI HQC KINH NGHIỆM ĐÓI VỚI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN Á CHÂU
Các vụ rủi ro thanh khoản nổi tiếng trên thế giới
1.4.1.1 Giám đốc bỏ trốn, ngân hàng lâu đời nhất nước Anh sụp đổ
Vào tháng 2 năm 1995, ngân hàng Barings, một trong những ngân hàng đầu tư lâu đời và uy tín nhất tại Anh, đã sụp đổ, gây chấn động hệ thống tài chính nước này và trở thành bài học quý giá về thanh khoản cho các ngân hàng toàn cầu Nguyên nhân bắt nguồn từ việc Nick Lesson, giám đốc chi nhánh Barings tại Singapore, đã bỏ trốn sau khi đầu cơ 1.4 tỷ USD vốn ngân hàng vào cổ phiếu bất động sản tại Tokyo Thảm họa động đất ở Kobe đã khiến toàn bộ số tiền này biến mất chỉ trong một đêm, tương đương với lợi nhuận tích lũy của ngân hàng trong một năm Khi sự việc bị phanh phui, khách hàng đổ xô đến các chi nhánh để rút tiền, dẫn đến nhu cầu thanh khoản vượt mức và cuối cùng ngân hàng Barings tuyên bố phá sản vào ngày 26/2/1995 sau 233 năm hoạt động.
1.4.1.2 Rủi ro thanh khoản tại các ngân hàng thương mại Argentina năm 2001
Sự sụp đổ của hàng loạt ngân hàng ở Argentina xuất phát từ một hệ thống chính trị kém hiệu quả, dẫn đến khủng hoảng kinh tế nghiêm trọng Giá cả tăng cao, nợ nước ngoài gia tăng, và cắt giảm lương đã khiến người dân mất niềm tin vào chính phủ, dẫn đến làn sóng rút tiền ồ ạt với khoảng 1.2 tỷ USD bị rút ra Mặc dù chính phủ đã áp dụng các biện pháp như đóng băng tài khoản và giới hạn rút tiền, tình hình vẫn không thể kiểm soát Cuối cùng, chính phủ buộc phải thả nổi đồng Peso, khiến đồng tiền này liên tục mất giá so với USD, từ 1.4 PESO đổi 1 USD đầu năm 2002 lên đến 2.6 PESO vào cuối năm, với khoảng 100 triệu USD bị rút ra mỗi ngày trong vòng bốn tháng.
Vào năm 2001, 15 tỷ USD đã bị rút khỏi ngân hàng Argentina, dẫn đến khủng hoảng tài chính Đến tháng 3 năm 2002, tài sản của các ngân hàng đã được chuyển đổi sang đồng Peso, trong khi tỷ giá lúc đó là 1 USD = 3.75 Peso, gây thiệt hại từ 10 đến 20 tỷ USD cho các ngân hàng Tình trạng khan hiếm tiền mặt để đáp ứng nhu cầu rút tiền ngày càng tăng trở nên nghiêm trọng Ngân hàng Trung ương đã phải cầu cứu Quỹ Tiền tệ Quốc tế (IMF), nhưng IMF không còn tin tưởng vào kế hoạch cải cách của chính phủ Chỉ sau một tháng, Ngân hàng Trung ương Argentina đã phải yêu cầu các ngân hàng đóng cửa vô thời hạn do thiếu tiền mặt.
1.4.1.3 Rủi ro thanh khoản của các ngân hàng ở Nga năm 2004
Sự xáo trộn trong nền tài chính Nga bắt nguồn từ vụ việc vào giữa tháng 5 năm 2004, khi Ngân hàng Sodbiznesbank bị cáo buộc rửa tiền và buộc phải đóng cửa Hệ quả là một số ngân hàng từ chối cho vay, làm gia tăng tin đồn về sự phá sản của các quỹ cho vay Tin đồn này càng trở nên có cơ sở khi vào ngày 9/7/2004, Ngân hàng Guta thông báo tạm khoá các tài khoản tiền gửi trên toàn quốc do chi trả vượt 10 tỷ rúp trong tháng 6 Ngân hàng này đã đóng cửa 76 chi nhánh và ngừng hoạt động hơn 400 máy ATM Hệ quả là người dân đổ xô đi rút tiền ở các ngân hàng khác để tránh rơi vào tình trạng tương tự.
Các ngân hàng Nga đã từ chối cung cấp tín dụng cho nhau, dẫn đến việc lãi suất tiền gửi tăng cao Dù vậy, khách hàng vẫn đổ xô xếp hàng bên ngoài các tòa nhà ngân hàng để chờ rút tiền.
Vào ngày 17/7/2004, Ngân hàng Alfa, một trong những ngân hàng lớn trong ngành tài chính, đã quyết định áp dụng biện pháp khẩn cấp bằng cách phạt 10% số tiền nếu khách hàng rút tiền trước hạn Đồng thời, một cơ quan quản lý tài chính Nga cảnh báo rằng có thể sẽ có thêm 10 ngân hàng nữa bị đóng cửa trong thời gian tới Thêm vào đó, một số phương tiện truyền thông đã tiết lộ rằng họ đang nắm giữ danh sách đen các ngân hàng có nguy cơ cao.
27 ngân hàng đang bên bờ vực phá sản do mất khả năng thanh toán.
Các biện pháp can thiệp kịp thời của chính phủ Nga, như giảm tỉ lệ dự trữ bắt buộc từ 7% xuống 3.5% để tăng tính thanh khoản cho ngân hàng, cùng với kế hoạch quốc hữu hóa một số ngân hàng lớn đang gặp khó khăn, đã giúp ngăn chặn tình trạng rút tiền ồ ạt Sự tuyên bố trấn an của Tổng thống Putin cũng đóng vai trò quan trọng trong việc ổn định tâm lý dư luận.
1.4.1.4 Rủi ro thanh khoản tại Northern Rock năm 2007
Northern Rock được thành lập vào năm 1997 tại Gorsforth, Newcastle upon Tyne, Anh, và mặc dù ban đầu được dự đoán sẽ bị thôn tính bởi các ngân hàng khác, ngân hàng này đã hoạt động độc lập và niêm yết trên thị trường chứng khoán London Tuy nhiên, Northern Rock đã gặp khủng hoảng nghiêm trọng và bị chính phủ Anh quốc hữu hóa vào tháng 2 năm 2008 Ngân hàng cung cấp nhiều dịch vụ như nhận tiền gửi trung và dài hạn, mở tài khoản vãng lai, cho vay và bảo hiểm, đặc biệt nổi bật trong lĩnh vực cho vay cầm cố, với tổng giá trị khoản cho vay cầm cố lên tới 47 tỷ Bảng Anh, chiếm 40% tài sản của ngân hàng.
Cuộc khủng hoảng cho vay cầm cố dưới tiêu chuẩn tại Mỹ vào mùa hè năm 2007 đã tác động mạnh mẽ đến thanh khoản của Northern Rock, khi ngân hàng này sở hữu 150 triệu USD trong các khoản cho vay tại thị trường Mỹ Vào ngày 12/9/2007, Northern Rock đã đề nghị Ngân hàng Trung ương Anh cho vay 3 tỷ Bảng Anh ngắn hạn để đáp ứng các nghĩa vụ tài chính đến hạn Trước tình hình lợi nhuận dự kiến sụt giảm và khả năng thanh toán ngắn hạn bị ảnh hưởng, nhiều thông tin tiêu cực đã xuất hiện trên báo chí, với các tiêu đề như “Northern Rock đang thiếu tiền mặt trầm trọng” và “Northern Rock bị ảnh hưởng nặng nề sau vụ khủng hoảng cho vay cầm cố dưới chuẩn của Mỹ”.
Vào ngày 14/9, sau khi Northern Rock đề nghị NHTW Anh cho vay vốn, nhiều khách hàng đã đổ xô đến các chi nhánh để rút tiền gửi, dẫn đến việc 1 tỷ Bảng Anh bị rút ra, tương đương 5% tổng số dư tại ngân hàng này Trang web của Northern Rock cũng gặp tình trạng quá tải do lượng truy cập tăng cao Đến ngày 17/09, giá cổ phiếu của Northern Rock giảm mạnh 45.5%, từ 483 pence xuống còn 263 pence, khiến ngân hàng này đứng trước nguy cơ phá sản Bộ Tài chính Anh đã kêu gọi sự hỗ trợ từ các tập đoàn, nhưng không có ai dám đầu tư trong bối cảnh khủng hoảng tín dụng hiện tại.
Chính phủ Anh đành quốc hữu hoá Northern Rock Đây là vụ quốc hữu hoá đầu tiên tại Anh trong vòng vài chục năm nay.
Nguyên nhân chính dẫn đến rủi ro tài chính của Northern Rock là rủi ro tín dụng mà ngân hàng này phải đối mặt Mặc dù tỷ lệ nợ xấu của Northern Rock chỉ là 0,47%, bằng một nửa so với các tổ chức tín dụng khác, nhưng việc tham gia vào thị trường cho vay cầm cố dưới chuẩn của Mỹ đã khiến ngân hàng này gặp khó khăn khi thị trường này rơi vào khủng hoảng.
Northern Rock đã thể hiện sự bị động và lúng túng trong việc đối phó với rủi ro, không phải là ngân hàng duy nhất cho vay cầm cố ở Anh và cũng không phải là ngân hàng duy nhất bị ảnh hưởng bởi khủng hoảng thị trường Mỹ Một kế hoạch kiểm soát rủi ro hiệu quả hơn cùng với hoạt động PR tốt hơn, nhằm tránh sự thổi phồng từ báo chí, có thể đã giúp ngân hàng này tránh khỏi thảm hoạ phá sản và bị quốc hữu hoá.
THựC TRẠNG CHẤT LƯỢNG QUẢN LÝ RỦI RO THANH KHOẢN TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỎ PHẦN Á CHÂU
GIẢI PHÁP NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG QUẢN LÝ RỦI RO
GIẢI PHÁP NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG QUẢN LÝ RỦI RO
3.2.1 Hoàn thiện chính sách quản lý rủi ro thanh khoản của Ngân hàng Á Châu Đ e đổi m ới qu ản lý rủi ro thanh khoản theo ph ư ơ n g ph áp hiện đại thì công việc đầu tiên v à qu an trọ n g nhất, m ang tín h ch ất đặt n ền m ó n g là phải đối m ới về chính sách quản lý rủi ro th an h khoản. Đ ổi m ới về phư ơng pháp quản lý rủi ro thanh khoản
Hiện nay, Ngân hàng TMCP Á Châu đang áp dụng hai phương pháp quản lý rủi ro thanh khoản Phương pháp phân tích thanh khoản tĩnh sử dụng các chỉ số yêu cầu tỷ lệ tài sản thanh khoản theo quy định của Ngân hàng Nhà nước, trong khi phương pháp phân tích thanh khoản động đánh giá trạng thái thanh khoản theo chuẩn mực quốc tế.
Phương pháp phân tích thanh khoản yêu cầu ngân hàng duy trì một lượng tài sản thanh khoản nhất định tương ứng với các khoản nợ trong một thời gian cụ thể, nhằm đảm bảo có đủ tài sản dự trữ thứ cấp có thể chuyển đổi thành tiền để đáp ứng nhu cầu chi trả Tuy nhiên, việc tuân thủ tỷ lệ tài sản thanh khoản không chỉ phản ánh tình trạng thanh khoản thực tế của ngân hàng, mà còn phụ thuộc vào loại thị trường tài chính mà ngân hàng tham gia Sự thay đổi trong thị trường phát sinh có thể ảnh hưởng đến kỳ hạn tài sản và tính thanh khoản của sản phẩm Do đó, một chính sách quản lý thanh khoản hiệu quả cần dựa vào không chỉ tài sản dự trữ mà còn vào việc quản lý, theo dõi và dự đoán tình trạng thanh khoản tương lai, cũng như chính sách đa dạng hóa nguồn tài trợ và duy trì các phương tiện hỗ trợ trong trường hợp khẩn cấp.
Quản lý tài sản thanh khoản là rất quan trọng để giảm thiểu rủi ro và duy trì hiệu quả kinh doanh Việc duy trì tỷ lệ tài sản thanh khoản hợp lý giúp bù đắp các rủi ro có thể xảy ra Ngược lại, nếu nắm giữ quá ít tài sản thanh khoản, doanh nghiệp sẽ đối mặt với nguy cơ rủi ro thanh khoản, ảnh hưởng đến khả năng hoạt động và phát triển.
N h ư vậy với việc áp d ụ n g song song hai p h ư ơ n g pháp tại N g ân hàng
T M C P Á ch âu n h ư hiện nay, n gân h àn g cần theo h ư ớ n g chú ý nhiều hơ n tới p h ư ơ n g ph áp qu ản lý trạn g th ái th an h k h o ản nhằm vào các m ục đích:
Cảnh báo ngân hàng cần được tạo ra từ việc phân tích cơ cấu nguồn vốn và khả năng xử lý các vấn đề thanh khoản, từ ngắn hạn đến dài hạn.
C ho phép đo lư ờ ng v à quản lý rủi ro thanh k hoản m ột cách hiện đại và h iệu q uả hơn.
Cung cấp một phương tiện hiệu quả trong việc đánh giá tình trạng thanh khoản hiện tại và tương lai của ngân hàng là rất quan trọng Đổi mới chiến lược quản lý rủi ro thanh khoản sẽ giúp ngân hàng nâng cao khả năng ứng phó với các biến động tài chính và tối ưu hóa hoạt động kinh doanh.
Để đảm bảo hoạt động kinh doanh hiệu quả, ngân hàng cần xây dựng một chiến lược quản lý rủi ro thanh khoản phù hợp, sử dụng các công cụ hoạch định và hạn mức cụ thể Quản lý rủi ro thanh khoản không chỉ là trách nhiệm của từng ngân hàng mà còn ảnh hưởng lớn đến toàn bộ hệ thống ngân hàng, vì sự cố thanh khoản tại một ngân hàng đơn lẻ có thể gây ra tác động nghiêm trọng cho toàn ngành.
Quản lý rủi ro thanh khoản yêu cầu các nhà quản trị ngân hàng thường xuyên xác định trạng thái thanh khoản của ngân hàng và đánh giá các thay đổi trong yêu cầu tài trợ vốn trong nhiều tình huống khác nhau, bao gồm cả các tình huống khủng hoảng có khả năng thanh toán Đối với những ngân hàng không xây dựng được chiến lược hiệu quả để duy trì thanh khoản đầy đủ, tình hình khó khăn về nguồn vốn sẽ ảnh hưởng tiêu cực đến kế hoạch kinh doanh của họ Trong trường hợp xấu nhất, như khi nền kinh tế gặp khủng hoảng hoặc ngân hàng bị khủng hoảng về khả năng thanh toán, sự tồn tại của ngân hàng sẽ bị đe dọa.
Để quản lý rủi ro thanh khoản hiệu quả, cần xây dựng một chiến lược tổng thể được phổ biến trong toàn bộ hệ thống Ngân hàng TMCP Á Châu Chiến lược này bao gồm các chính sách cụ thể liên quan đến khả năng thanh toán bằng nhiều đồng tiền khác nhau, phụ thuộc vào việc sử dụng các công cụ tài chính nhất định và tính thanh khoản của tài sản Quản lý rủi ro thanh khoản không chỉ là trách nhiệm của bộ phận Nguyên vốn mà còn là nhiệm vụ của tất cả các bộ phận kinh doanh trong ngân hàng, yêu cầu mọi hoạt động phải tuân thủ các chính sách và giới hạn đã được lãnh đạo phê duyệt Ban lãnh đạo ngân hàng cần phê duyệt chiến lược và các chính sách quan trọng về quản lý rủi ro thanh khoản, đồng thời thiết lập một cơ cấu quản lý hiệu quả Trách nhiệm hoạch định và đánh giá lại các quyết định quản lý rủi ro thanh khoản phải được giao cho cấp quản lý cao nhất và một nhóm cụ thể trong ngân hàng Ngoài ra, ban giám đốc cần đặt ra các giới hạn để đảm bảo thanh khoản đầy đủ và xác định giới hạn đối với chênh lệch đồng tiền trong các thời kỳ nhất định Cuối cùng, chiến lược quản lý rủi ro thanh khoản cũng cần đưa ra các giả định về tình huống khủng hoảng để đảm bảo tính linh hoạt và thực tế.
3.2.2 Tăng vốn tự có nhằm tăng năng lực tài chính
Vốn tự có đóng vai trò quan trọng trong hoạt động ngân hàng, không chỉ là biện pháp bảo vệ chống lại rủi ro phá sản mà còn tạo niềm tin cho công chúng về khả năng tài chính của ngân hàng Để đối phó với các rủi ro ngày càng gia tăng, đặc biệt là rủi ro thanh khoản, ngân hàng cần duy trì mức vốn tự có cao hơn Việc tăng quy mô vốn tự có không chỉ giúp cải thiện quản lý thanh khoản mà còn nâng cao hệ số an toàn vốn (CAR), chỉ tiêu quan trọng đánh giá năng lực tài chính của ngân hàng Từ khi thành lập, ngân hàng đã luôn đặt ra và tuân thủ chặt chẽ lộ trình tăng vốn phù hợp với các chiến lược phát triển, nhằm đảm bảo sự ổn định và phát triển bền vững trong hoạt động.
Biểu đồ 3.1: Quy mô vốn tự có của A C B qua các năm
(Nguồn: Báo cảo kết quả kinh doanh các năm 2010, 2011, 2012 của ACB)
Vốn tự có của ACB đã không ngừng gia tăng trong những năm qua, đặc biệt trong 5 năm gần đây, nhờ vào sự phát triển mạnh mẽ của thị trường chứng khoán Việt Nam Việc huy động vốn của ACB, một ngân hàng có uy tín, trở nên dễ dàng hơn ACB là một trong những ngân hàng TMCP đầu tiên niêm yết cổ phiếu tại Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội, tạo động lực cho nguồn vốn tự có tăng nhanh thông qua phát hành thêm cổ phiếu và trái phiếu Trong thời gian tới, ngân hàng sẽ tiếp tục thực hiện kế hoạch tăng vốn tự có hàng năm từ các nguồn chủ yếu.
Phát hành cô phiếu tăng vốn điều lệ: Đ ây là nguồn chủ yếu giúp ngân h àng tăng vốn tự có nhanh chóng.
Niêm yết tại thị trường chứng khoán nước ngoài là một chiến lược mới của các doanh nghiệp lớn, uy tín tại Việt Nam, bao gồm ngân hàng Á Châu Việc này không chỉ giúp ngân hàng tiếp cận các thị trường chứng khoán lớn như Thái Lan, Philippines và Singapore, mà còn tạo cơ hội thu hút nguồn vốn quốc tế dồi dào với chi phí thấp.
ACB luôn dẫn đầu trong khối ngân hàng cổ phần về lợi nhuận và tỷ suất lợi nhuận bình quân Việc tăng trích lập các quỹ như quỹ dự trữ bổ sung vốn điều lệ, quỹ dự phòng tài chính, và quỹ đầu tư phát triển nghiệp vụ từ nguồn lợi nhuận để lại hàng năm sẽ góp phần tăng vốn tự có Trong bối cảnh nền kinh tế Việt Nam đang phát triển mạnh mẽ, lợi nhuận để lại sẽ đóng góp đáng kể vào việc chống đỡ rủi ro cho ngân hàng.
Ngân hàng ACB dự kiến trong những năm tới sẽ phát hành 100 triệu USD trái phiếu quốc tế Việc phát hành trái phiếu này sẽ giúp ACB huy động nguồn vốn ổn định và dài hạn với chi phí thấp.
3.2.3 Nâng cao chất lượng cán bộ quản lý rủi ro thanh khoản
Phát triển nguồn nhân lực là nhiệm vụ trọng tâm trong các kế hoạch và chiến lược hành động nhằm nâng cao sức cạnh tranh và đáp ứng yêu cầu hội nhập quốc tế Trong công tác quản lý rủi ro thanh khoản, trình độ của cán bộ không chỉ dừng lại ở việc thực hiện tốt công việc được giao mà còn là nghiệp vụ quản trị ngân hàng hiện đại, đòi hỏi kiến thức mới và sự chủ động trong việc nghiên cứu tài liệu trong và ngoài nước Để phát triển nguồn nhân lực hiệu quả, cần tiến hành đồng loạt trên nhiều mặt.
KIẾN NGHỊ ĐÓI VỚI CHÍNH PHỦ, NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC 91 1 Kiến nghị đối với chính phủ
Ngày nay, ngân hàng trở thành lợi thế cạnh tranh hơn so với các loại hình ngân hàng khác Trong dự thảo Luật bảo hiểm tiền gửi, cần nghiên cứu nâng mức tiền gửi bảo hiểm của khách hàng tại ngân hàng Việc nâng tiền gửi được bảo hiểm giúp khách hàng tại các ngân hàng yên tâm hơn, tránh tình trạng rút tiền ồ ạt Điều này giúp ngân hàng thương mại ổn định nguồn tiền gửi, đặc biệt trong những tình trạng căng thẳng thanh khoản như những tháng đầu năm 2008 và giữa năm 2012.
3.3.2 về phía Ngân hàng Nhà nước
3.3.2.1 Vận dụng linh hoạt các công cụ của chính sách tiền tệ
Việc điều hành chính sách tiền tệ linh hoạt và phát triển hiệu quả các hoạt động của thị trường tiền tệ là yếu tố quan trọng trong quản lý rủi ro thanh khoản của ngân hàng thương mại Ngân hàng Nhà nước cần tiếp tục điều chỉnh chính sách tiền tệ để ổn định giá đồng nội tệ, thúc đẩy tăng trưởng kinh tế và đảm bảo an toàn cho hệ thống ngân hàng Sử dụng công cụ lãi suất chủ đạo để định hướng và điều tiết lãi suất thị trường là mục tiêu chính của chính sách tiền tệ Để đạt được mục tiêu này, cần chú trọng đến các giải pháp hợp lý.
Việc hoạch định và điều hành các công cụ của chính sách tiền tệ cần tuân theo nguyên tắc thị trường để đạt được mục tiêu ổn định tiền tệ, kiềm chế lạm phát và thúc đẩy tăng trưởng kinh tế một cách hiệu quả và bền vững Để xây dựng và điều hành chính sách tiền tệ hiệu quả, cần chú trọng đến các yếu tố thị trường và các chỉ số kinh tế liên quan.
Ngân hàng Nhà nước Việt Nam cần nâng cao khả năng dự báo kinh tế vĩ mô và tiền tệ, công khai hóa các mục tiêu chính sách tiền tệ trong ngắn hạn và trung dài hạn Đồng thời, cần cải thiện công tác tuyên truyền khi có những thay đổi trong chính sách tiền tệ để đảm bảo sự minh bạch và tăng cường niềm tin của công chúng.
Tiếp tục nâng cao hiệu quả sử dụng các công cụ của chính sách tiền tệ là cần thiết, đặc biệt đối với các doanh nghiệp trong thị trường mở Việc hoàn thiện và sử dụng những công cụ này như một phương tiện chủ đạo sẽ giúp Ngân hàng Nhà nước điều tiết tiền tệ hiệu quả hơn.
Việt Nam đang hướng tới việc tăng cường số lượng các phiên giao dịch, mở rộng và loại giấy tờ có giá để thực hiện giao dịch, đồng thời đưa ra hạn giao dịch và khôi phục lượng giao dịch Công cụ dự trữ bắt buộc cần được mở rộng đối với các tổ chức tín dụng, cho phép thực hiện một phần dự trữ bắt buộc bằng giấy tờ có giá thay vì tiền gửi tại Ngân hàng Nhà nước nhằm giảm bớt chi phí cho ngân hàng thương mại và thúc đẩy phát triển thị trường Việc thực hiện trả lãi cho tiền gửi dự trữ bắt buộc sẽ khuyến khích ngân hàng thương mại, tăng khả năng cho vay đối với nền kinh tế, đồng thời phát triển thị trường thứ cấp và nâng cao khả năng quản lý lượng tiền cung ứng của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam Ngân hàng Nhà nước cần tiếp tục hoàn thiện công cụ tái cấp vốn với vai trò là người cho vay cuối cùng và nghiên cứu gắn việc tự do hóa lãi suất với tự do tỷ giá hối đoái để phản ánh chính xác cung cầu về vốn trên thị trường.
Phát triển thị trường tiền tệ về quy mô và chiều sâu là rất quan trọng để đảm bảo khả năng truyền tải cơ chế điều tiết tiền tệ và lãi suất của Ngân hàng Nhà nước đối với nền kinh tế Cần tiếp tục đưa dạng và chuẩn hóa các công cụ nợ trên thị trường tiền tệ, nới lỏng hợp lý các điều kiện gia nhập thị trường, và chuẩn hóa quy trình cũng như phương thức giao dịch Điều này sẽ giúp các ngân hàng thương mại nâng cao hiệu quả mua bán vốn, tăng khả năng phòng ngừa rủi ro thanh khoản Đồng thời, Ngân hàng Nhà nước có thể điều hành cung cầu tiền tệ, tỷ giá và lãi suất một cách hiệu quả hơn.
Mở rộng thanh toán không dùng tiền mặt và tập trung vào hệ thống thanh toán điện tử liên ngân hàng giúp Ngân hàng Nhà nước theo dõi và kiểm soát rủi ro thanh khoản tiềm ẩn Điều này tạo điều kiện cho Ngân hàng Nhà nước điều hành lãi suất cho vay qua đêm trên thị trường tiền tệ liên ngân hàng hiệu quả hơn.
3.3.2.2 T ăn g cư ờ n g th an h tra, g iá m sá t cá c tả ch ứ c tín dụ n g và x â y d ự n g h ệ th ố n g cản h báo sớ m
Mặc dù Quyết định 457/QĐ-NHNN đã mang lại nhiều cải cách trong giám sát thanh tra quản lý rủi ro thanh khoản của các ngân hàng thương mại, nhưng hiệu quả thực hiện vẫn còn hạn chế Việc kiểm tra khả năng thanh khoản của ngân hàng chủ yếu không được thực hiện trong công tác giám sát từ xa, dẫn đến việc cấp giám sát chỉ nắm bắt được tình hình chi trả của ngân hàng tại thời điểm báo cáo định kỳ, mà không thể kiểm tra theo thời điểm thực tế Điều này tạo ra một bất cập lớn trong công tác thanh tra và giám sát quản lý rủi ro thanh khoản của ngân hàng thương mại.
Giải pháp nâng cao công tác thanh tra và giám sát không chỉ tập trung vào cường độ kiểm tra mà còn chú trọng đến chất lượng quản lý Thanh tra Ngân hàng Nhà nước cần thiết lập mối liên kết chặt chẽ với các ngân hàng thương mại để khai thác thông tin kịp thời, thay vì chỉ dựa vào báo cáo theo yêu cầu Điều này sẽ giúp cảnh báo sớm những rủi ro tiềm ẩn trong thanh khoản của các ngân hàng thương mại.
Ngân hàng Nhà nước cần phát triển hệ thống cảnh báo sớm dựa trên phân tích dữ liệu từ tài khoản tiền gửi thanh toán của các ngân hàng thương mại thông qua hệ thống thanh toán bù trừ và điện tử liên ngân hàng Hệ thống này sẽ giúp Ngân hàng Nhà nước đánh giá tình hình thanh toán của các ngân hàng thương mại, thực hiện chính sách tiền tệ, và theo dõi các hoạt động như dự trữ bắt buộc, thị trường mở, vay cầm cố, chiết khấu, cũng như việc sử dụng hạn mức thấu chi và vay qua đêm Điều này sẽ hỗ trợ trong việc điều chỉnh và bù đắp tình trạng thiếu hụt thanh khoản trên thị trường liên ngân hàng.
Hiện nay, các ngân hàng thương mại (NHTM) đang đối mặt với sự cạnh tranh khốc liệt, dẫn đến lãi suất tăng cao, với lãi suất gửi không thời hạn lên tới 14% Mặc dù điều này có lợi cho người gửi, nhưng lại gây nguy hiểm cho các ngân hàng, đặc biệt là những ngân hàng cho vay mạnh tay vào bất động sản Để ổn định tình hình, cần hạ mặt bằng lãi suất và cắt giảm chi tiêu công mạnh mẽ hơn Kết quả rà soát cho thấy, trong năm 2011, Chính phủ đã cắt giảm 1.387 dự án với tổng vốn gần 3.400 tỉ đồng, nhưng con số này chỉ chiếm chưa tới 1% chi tiêu công Việc cắt giảm cần tập trung vào các lĩnh vực đầu tư không hiệu quả, đặc biệt là các công trình làm đẹp, để có nguồn lực hỗ trợ doanh nghiệp và đảm bảo an sinh xã hội trong chín tháng còn lại của năm.
Ngân hàng Nhà nước cần xác định và hỗ trợ các ngân hàng yếu về thanh khoản, khi một số ngân hàng hiện đang gặp khó khăn này Việc tăng lãi suất huy động cao là dấu hiệu cho thấy tình trạng mất thanh khoản Để ngăn chặn tình trạng này lây lan sang các ngân hàng khác, NHNN cần có biện pháp can thiệp kịp thời Một giải pháp quan trọng để củng cố thanh khoản là tăng lãi suất đầu ra và hạn chế lãi suất đầu vào, đồng thời yêu cầu các ngân hàng giảm chi phí hoạt động.
• Nâng cao công tác cung cấp thông tin của Trung tâm thông tin tín dụng (Credit Information Center - CIC)
Trung tâm Thông tin tín dụng (CIC) thuộc NHNN Việt Nam, được thành lập theo Quyết định số 68/1999/QĐ-NHNN9 vào ngày 27/02/1999, có nhiệm vụ thu nhận, xử lý, lưu trữ, phân tích và dự báo thông tin phục vụ quản lý nhà nước và cung cấp dịch vụ thông tin ngân hàng CIC là cơ quan duy nhất tại Việt Nam thực hiện đăng ký thông tin tín dụng công, nhằm đảm bảo an toàn cho hệ thống ngân hàng và hỗ trợ thông tin cho doanh nghiệp Hiện nay, CIC quản lý kho dữ liệu tín dụng quốc gia với hơn 18 triệu hồ sơ khách hàng, trong đó có trên 200 nghìn hồ sơ doanh nghiệp, được cập nhật liên tục Để xây dựng một hệ thống kinh tế tài chính minh bạch, NHNN cần nâng cao vai trò của CIC.
3 3 2 3 Đ a y m ạ n h h o ạ t đ ộ n g củ a th ị trư ờ n g tà i chính p h á i sinh
Thanh khoản là yếu tố quan trọng, và rủi ro thanh khoản được coi là một trong những mối đe dọa nghiêm trọng nhất Rủi ro này không chỉ có thể dẫn đến thiệt hại lớn cho uy tín và khả năng tài chính của ngân hàng, mà còn có thể gây ra những phản ứng dây chuyền, thậm chí dẫn đến sự phá sản.