Thực trạng và giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh của công ty cổ phần licogi 12

CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP MỞ ĐẦU Hiện nay, xu hội nhập toàn cầu kinh tế khác ngày sâu rộng giới Nền kinh tế nước ta với việc gia nhập Tổ chức Thương mại Thế giới WTO mang lại nhiều hội thách thức cho doanh nghiệp nước cạnh tranh ngày gay gắt thị trường Muốn đứng vững phát triển doanh nghiệp phải khơng ngừng nỗ lực hồn thiện, đổi mới, học hỏi công nghệ tiên tiến đại giới Vậy với doanh nghiệp có người, kỹ thuật - công nghệ liệu đủ để trình sản xuất kinh doanh diễn ra? Chắc chắn điều chưa đủ! Thật vậy, yếu tố có tính chất định khơng thể khơng kể đến vốn: Vốn điều kiện tiên thiếu doanh nghiệp thời kỳ Vốn chìa khố, phương tiện để biến ý tưởng kinh doanh thành thực hiệu sử dụng vốn yếu tố định tới thành - bại doanh nghiệp Xuất phát từ tầm quan trọng thực trạng sử dụng vốn kinh doanh; qua thời gian thực tập tìm hiểu tình hình thực tế Cơng ty Cổ phần LICOGI 12, em lựa chọn đề tài “Thực trạng giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty cổ phần LICOGI 12” làm chun đề khóa luận Đây thực vấn đề phức tạp; để giải khơng đơn có kiến thức lý luận, lực tư mà phần thiếu thực tiễn Mặt khác, hạn chế định trình độ hiểu biết thời gian thực tập, trình tham gia tìm hiểu thực tế nói chung nên chuyên đề em khơng thể tránh khỏi sơ suất, thiếu sót Em mong nhận góp ý thầy, giáo mơn để hồn thiện chun đề khóa luận Em xin chân thành cảm ơn! Sinh viên thực hiện: Mai Thị Thu Huyền Lớp TCDNB_K10 CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP CHƯƠNG I: CƠ SỞ LÝ LUẬN 1.1 Tổng quan vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm vốn kinh doanh Trong điều kiện kinh tế xã hội nào, doanh nghiệp hoạt động lĩnh vực để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh ln cần phải có yếu tố sau: Sức lao động, đối tượng lao động tư liệu lao động Để có yếu tố đòi hỏi doanh nghiệp phải ứng số vốn định phù hợp với quy mô điều kiện sản xuất kinh doanh Quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp diễn liên tục, khơng ngừng nghỉ tuần hoàn vốn kinh doanh diễn liên tục, lặp lặp lại có tính chất chu kỳ thành chu chuyển vốn kinh doanh Ta rút khái niệm vốn kinh doanh sau: Vốn kinh doanh doanh nghiệp biểu tiền toàn giá trị tài sản huy động, sử dụng vào hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm mục đích sinh lời Đặc điểm vốn kinh doanh Trong kinh tế hàng hóa, vốn kinh doanh biểu hai hình thức: vật giá trị  Vốn biểu giá trị toàn tài sản doanh nghiệp thời điểm định, lượng giá trị thực tài sản hữu hình vơ nhà xưởng, máy móc, trang thiết bị, quyền, sáng chế,  Vốn có giá trị mặt thời gian: Một đồng hơm có giá trị giá trị đồng tiền ngày hơm sau Chính thế, đủ lượng vốn kinh doanh cần phải vận động nhằm mục đích sinh lợi  Mỗi đồng vốn phải gắn liền với chủ sở hữu định Nếu tồn đồng vốn vô chủ tức xảy chi tiêu lãng phí dẫn đến thất vốn sử dụng hiệu đồng vốn Sinh viên thực hiện: Mai Thị Thu Huyền Lớp TCDNB_K10 CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP  Tiền dạng tiềm năng, hình thái ban đầu vốn Để trở thành vốn, tiền cần phải đưa đầu tư, sản xuất kinh doanh thu lợi Đồng thời, vốn khơng ngừng bảo tồn, bổ sung phát triển để thực việc tái sản xuất 1.1.2 Phân loại vốn kinh doanh Căn vào đặc điểm chu chuyển vốn kinh doanh, chia vốn kinh doanh thành hai loại: Vốn cố định vốn lưu động 1.1.2.1 Vốn cố định Vốn cố định số vốn ứng trước tư liệu sản xuất chủ yếu mà đặc điểm luân chuyển phận giá trị vào sản phẩm tư liệu lao động hết thời hạn sử dụng vốn cố định hồn thành vịng ln chuyển Quy mơ vốn cố định định đến quy mô tài sản cố định Các đặc điểm, tính chất hoạt động tài sản cố định lại ảnh hưởng trực tiếp tới công tác quản lý sử dụng vốn cố định  Khái niệm tài sản cố định: Tài sản cố định tài sản có giá trị lớn, có thời gian sử dụng lâu dài cho hoạt động doanh nghiệp phải thỏa mãn đồng thời tiêu chuẩn tài sản cố định  Đặc điểm luân chuyển vốn cố định - Tham gia trực tiếp gián tiếp vào nhiều chu trình sản xuất kinh doanh; điều đặc điểm TSCĐ sử dụng nhiều chu kỳ SXKD, thời gian dài - Phương thức luân chuyển giá trị: chuyển dịch phần vào giá trị sản phẩm sản xuất chu kỳ kinh doanh, tương ứng với phần giá trị hao mòn TSCĐ Sinh viên thực hiện: Mai Thị Thu Huyền Lớp TCDNB_K10 CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP - Toàn giá trị TSCĐ bù đắp sau nhiều chu kỳ kinh doanh vốn cố định hồn thành vịng luân chuyển  Phân loại tài sản cố định  Phương pháp thứ nhất: Phân loại tài sản cố định theo hình thái biểu cơng dụng kinh tế Phương pháp phân loại giúp cho người quản lý thấy cấu đầu tư vào tài sản cố định theo hình thái biểu hiện; để định đầu tư dài hạn điều chỉnh cấu đầu tư thích hợp Theo phương pháp này, tồn tài sản cố định doanh nghiệp chia làm hai loại: tài sản cố định hữu hình tài sản cố định vơ hình Tài sản cố định hữu hình: Là tài sản cố định có hình o thái vật chất cụ thể doanh nghiệp sử dụng cho hoạt động kinh doanh Thuộc loại này, vào cơng dụng kinh tế chia thành nhóm như: nhà cửa, vật kiến trúc; máy móc, thiết bị; phương tiện vận tải; dụng cụ quản lý;… o Tài sản cố định vơ hình: Là tài sản khơng có hình thái vật chất xác định giá trị doanh nghiệp quản lý sử dụng hoạt động sản xuất kinh doanh, cung cấp dich vụ cho đối tượng khác thuê phù hợp với tiêu chuẩn tài sản cố định vô hình Tài sản cố định vơ hình thừa nhận xác định giá trị nó, thể lượng giá trị lớn đầu tư có liên quan trực tiếp đến nhiều chu kỳ kinh doanh doanh nghiệp Thông thường, tài sản cố định vơ hình bao gồm loại sau: Quyền sử dụng đất có thời hạn, quyền, sáng chế, …  Phương pháp phân loại thứ hai: Phân loại TSCĐ theo mục đích sử dụng Sinh viên thực hiện: Mai Thị Thu Huyền Lớp TCDNB_K10 CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP o Tài sản cố định dùng cho mục đích kinh doanh: Là tài sản cố định dùng hoạt động sản xuất kinh doanh hoạt động sản xuất kinh doanh phụ doanh nghiệp o Tài sản cố định dùng cho mục đích phúc lợi, nghiệp, an ninh, quốc phòng: Là tài sản cố định khơng mang tính chất sản xuất doanh nghiệp quản lý, sử dụng cho hoạt động phúc lợi, nghiệp hoạt động đảm bảo an ninh, quốc phòng Cách phân loại giúp cho người quản lý doanh nghiệp thấy kết cấu tài sản cố định theo mục đích sử dụng Từ tạo điều kiện thuận lợi cho việc quản lý tính khấu hao tài sản cố định, có biện pháp quản lý phù hợp với loại tài sản cố định  Phương pháp phân loại thứ ba: Phân loại tài sản cố định theo tình hình sử dụng Căn vào tình hình sử dụng tài sản cố định, chia toàn tài sản cố định doanh nghiệp thành loại sau: - Tài sản cố định dùng - Tài sản cố định chưa cần dùng - Tài sản cố định không cần dùng chờ lý Dựa vào cách phân loại người quản lý nắm tổng quát tình hình sử dụng tài sản cố định doanh nghiệp Trên sở đề biện pháp sử dụng tối đa tài sản cố định có doanh nghiệp, giải phóng nhanh tài sản cố định không cần dùng cho lý để thu hồi vốn 1.1.2.2 Vốn lưu động Vốn lưu động: Là số vốn ứng để hình thành nên tài sản lưu động nhằm đảm bảo cho trình kinh doanh doanh nghiệp thực thường xuyên, liên tục Vốn lưu động luân chuyển toàn giá trị Sinh viên thực hiện: Mai Thị Thu Huyền Lớp TCDNB_K10 CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP lần thu hồi toàn bộ, hoàn thành vòng luân chuyển kết thúc chu kỳ kinh doanh Tài sản lưu động: Tài sản lưu động tài sản ngắn hạn, thời gian thu hồi vốn năm chu kỳ kinh doanh thông thường doanh nghiệp  Đặc điểm vốn lưu động - Chỉ tham gia vào chu kỳ kinh doanh, ln ln thay đổi hình thái biểu - Toàn giá trị vốn lưu động chuyển dịch vào giá trị sản phẩm chu kỳ kinh doanh - Sau chu kỳ kinh doanh, toàn giá trị vốn lưu động thu hồi Vốn lưu động điều kiện vật chất khơng thể thiếu q trình tái sản xuất Muốn cho trình tái sản xuất diễn liên tục, doanh nghiệp phải có đủ tiền vốn đầu tư vào hình thái khác vốn lưu động, khiến cho hình thái có mức tồn hợp lý đồng với  Phân loại vốn lưu động Để quản lý tốt vốn lưu động có nhiều cách để phân loại Tùy thuộc vào tính chất hay mục đích sử dụng, phân loại vốn lưu động theo vai trị q trình sản xuất, theo hình thái biểu hay theo nguồn hình thành, …  Phương pháp phân loại thứ nhất: Phân loại theo hình thái biểu khả hốn tệ vốn chia vốn lưu động thành: Vốn tiền, vốn vật tư hàng hóa + Vốn tiền khoản phải thu: * Vốn tiền gồm: Tiền mặt quỹ, tiền gửi ngân hàng tiền chuyển Tiền loại tài sản có tính linh hoạt cao, doanh nghiệp dễ Sinh viên thực hiện: Mai Thị Thu Huyền Lớp TCDNB_K10 CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP dàng chuyển đổi thành loại tài sản khác để trả nợ Do vậy, hoạt động kinh doanh đòi hỏi doanh nghiệp cần phải có lượng tiền cần thiết định * Các khoản phải thu: Chủ yếu khoản phải thu từ khách hàng thể số tiền mà khách hàng nợ doanh nghiệp phát sinh trình bán hàng, cung cấp dịch vụ hình thức bán trước trả sau Ngoài ra, với số trường hợp mua bán vật tư khan hiếm, doanh nghiệp phải ứng trước tiền mua hàng cho người cung ứng, từ hình thành khoản tạm ứng + Vốn vật tư, hàng hóa (hay vốn hàng tồn kho): Là khoản VLĐ có hình thái biểu hiện vật cụ thể như: nguyên vật liệu, sản phẩm dở dang, thành phẩm,…  Phương pháp phân loại thứ hai: Phân loại vốn dựa theo vai trò vốn lưu động trình sản xuất kinh doanh + Vốn lưu động khâu dự trữ sản xuất: Là số vốn lưu động cần thiết để đảm bảo lượng vật tư, hàng hóa dự trữ cho khâu sản xuất Nó bao gồm khoản như: vốn nguyên, vật liệu chính, vốn nguyên vật liệu phụ, vốn nhiên liệu, vốn phụ tùng thay thế, … + Vốn lưu động khâu trực tiếp sản xuất: Là phận vốn lưu động kể từ doanh nghiệp đưa nguyên vật liệu vào sản xuất, bao gồm: vốn sản phẩm chế tạo, vốn chi phí trả trước + Vốn lưu động khâu lưu thông gồm: vốn thành phẩm, vốn tiền, khoản vốn toán khoản phải thu khoản tiền tạm ứng trước phát sinh q trình mua vật tư, hàng hóa toán nội bộ, khoản vốn đầu tư ngắn hạn chứng khoán, cho vay ngắn hạn,… Trên hai cách phân loại vốn lưu động chủ yếu Mỗi cách phân loại đáp ứng yêu cầu định công tác quản lý Sinh viên thực hiện: Mai Thị Thu Huyền Lớp TCDNB_K10 CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP 1.2 Nguồn hình thành vốn kinh doanh Trong kinh tế thị trường, doanh nghiệp sử dụng nhiều nguồn vốn khác để đáp ứng nhu cầu vốn cho hoạt động kinh doanh Để tổ chức lựa chọn cấu, hình thức huy động vốn cách thích hợp hiệu ta phân loại nguồn vốn theo tiêu chí sau: 1.2.1 Dựa vào quan hệ sở hữu vốn Dựa theo tiêu chí này, nguồn vốn kinh doanh doanh nghiệp chia thành hai loại là: Vốn chủ sở hữu nợ phải trả  Vốn chủ sở hữu Vốn chủ sở hữu: Là nguồn vốn thuộc sở hữu chủ doanh nghiệp Khi doanh nghiệp thành lập nguồn vốn chủ sở hữu hình thành vốn điều lệ chủ doanh nghiệp, nhà đầu tư góp vốn để đầu tư, mua sắm loại tài sản doanh nghiệp Trong trình hoạt động, nguồn vốn chủ sở hữu bổ sung từ lợi nhuận sau thuế từ quỹ doanh nghiệp Nguồn vốn chủ sở hữu có ý nghĩa đặc biệt quan trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Nó tạo điều kiện thuận lợi cho chủ doanh nghiệp có sở để đưa sách, định kinh doanh cách chủ động mà tìm kiếm phụ thuộc vào nguồn tài trợ bên Tuy nhiên nguồn vốn thường bị hạn chế quy mô nên đáp ứng nhu cầu vốn cho sản xuất kinh doanh Mặt khác việc sử dụng nguồn vốn chịu sức ép chi phí sử dụng vốn thiếu kiểm tra, giám sát tư vấn chuyên gia, tổ chức tài sử dụng vốn vay, hiệu sử dụng vốn khơng cao có định đầu tư khơng đắn, xác  Các khoản nợ phải trả Các khoản nợ phải trả: Là khoản nợ phát sinh mà doanh nghiệp phải Sinh viên thực hiện: Mai Thị Thu Huyền Lớp TCDNB_K10 CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP trả, phải toán cho chủ nợ bao gồm: khoản nợ tiền vay (vay ngắn hạn, vay dài hạn, vay nước, vay nước ngoài); khoản nợ phải trả cho người bán, cho Nhà nước; khoản phải trả cho công nhân viên (tiền lương, phụ cấp, ) khoản phải trả khác Theo tính chất thời hạn toán, khoản nợ phải trả bao gồm: + Nợ ngắn hạn: Là khoản nợ mà doanh nghiệp phải trả cho chủ nợ thời gian ngắn năm bao gồm khoản mục như: vay ngắn hạn; phải trả cho người bán; thuế khoản phải nộp cho Nhà nước; khoản phải trả, phải nộp khác,… + Nợ dài hạn: Là khoản vốn mà doanh nghiệp nợ chủ thể khác năm phải hoàn trả bao gồm: khoản vay dài hạn cho đầu tư phát triển; nợ thuê mua tài sản cố định; phát hành trái phiếu,… + Nợ khác: Là khoản phải trả nhận ký quỹ, ký cược dài hạn, khoản chi phí phải trả khác Việc huy động vốn quan trọng doanh nghiệp để đảm bảo cung ứng đầy đủ, kịp thời cho sản xuất kinh doanh Sức ép chi phí sử dụng vốn vay, thời hạn hồn trả vốn thúc đẩy doanh nghiệp sử dụng vốn tiết kiệm hiệu Tuy nhiên, việc sử dụng nguồn vốn có mặt trái Doanh nghiệp phụ thuộc vào nguồn vốn vay, tốn chi phí, thời gian Mặt khác, khơng tính tốn xác thận trọng hiệu kinh doanh lợi nhuận doanh nghiệp bị ảnh hưởng lãi suất tiền vay 1.2.2 Căn vào thời gian huy động sử dụng vốn Theo tiêu thức này, vốn kinh doanh chia thành hai loại là: Nguồn vốn tạm thời (nguồn vốn ngắn hạn) nguồn vốn thường xuyên (nguồn vốn dài hạn) Sinh viên thực hiện: Mai Thị Thu Huyền Lớp TCDNB_K10 CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP Nguồn vốn tạm thời: Là nguồn vốn có tính chất ngắn hạn  doanh nghiệp, sử dụng để đáp ứng nhu cầu tốn có tính chất tạm thời phát sinh hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp vay ngắn hạn ngân hàng tổ chức tín dụng, khoản nợ ngắn hạn khác Nguồn vốn thường xuyên: Là nguồn vốn có tính chất ổn  định mà doanh nghiệp sử dụng vào hoạt động sản xuất kinh doanh thời gian dài Nguồn vốn thường sử dụng để đáp ứng nhu cầu đầu tư tài sản cố định phần tài sản lưu động tối thiểu thường xuyên cần thiết cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp 1.2.3 Căn vào phạm vi huy động vốn  Nguồn vốn bên trong: Là nguồn vốn huy động từ hoạt động bên thân doanh nghiệp Vốn có từ nguồn như: lợi nhuận để lại doanh nghiệp, quỹ dự phòng, khoản tiền thu nhượng bán, lý tài sản cố định,… Đây nguồn vốn quan trọng doanh nghiệp, thể khả tự tài trợ doanh nghiệp hoạt động SXKD  Nguồn vốn bên ngồi: Là số vốn huy động từ bên doanh nghiệp nhằm đáp ứng nhu cầu hoạt động SXKD tăng thêm vay ngân hàng thương mại, tổ chức tín dụng khác; thuê tài sản; phát hành trái phiếu,… 1.3 Hiệu sử dụng vốn kinh doanh hoạt động SXKD Hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp phạm trù kinh tế phản ánh trình độ khai thác, sử dụng quản lý nguồn vốn làm cho đồng vốn sinh lời tối đa nhằm mục tiêu cuối tối đa hoá giá trị tài sản chủ sở hữu Hiệu sử dụng vốn lượng hố thơng qua tiêu hiệu suất, hiệu sử dụng vốn cố định, vốn lưu động, mức sinh lời tốc độ chu Sinh viên thực hiện: Mai Thị Thu Huyền Lớp TCDNB_K10