më ®Çu TrÇn Quang Duy Líp 7A më ®Çu Sù chuyÓn ®æi tõ nÒn kinh tÕ kÕ ho¹ch ho¸ tËp trung sang nÒn kinh tÕ thÞ trêng ë níc ta ® t¹o ®iÒu kiÖn ph¸t huy quyÒn tù chñ s¶n xuÊt kinh doanh cña c¸c doanh nghi[.]
Cơ sở lý luận về vốn lu động và hiệu quả sử dụng vốn
Vốn lu động trong các DNTM
1 Khái niệm và đặc điểm của vốn lu động:
1.1 Khái niệm vốn lu động
Trong nền kinh tế thị trờng, mọi quan hệ kinh tế và hoạt động kinh tế đều đợc tiền tệ hoá và gắn chặt với thị trờng, do thị trờng quyết định từ khâu sản xuất, lu thông, phân phối đến tiêu dùng Quan hệ hàng hoá - tiền tệ trở thành quan hệ nền tảng trong mọi hoạt động sản xuất kinh doanh Vì vậy, mỗi doanh nghiệp hoặc cá nhân muốn tham gia kinh doanh thì điều kiện trớc tiên là phải có vốn Hay nói một cách khác để tiến hành một hoạt động sản xuất kinh doanh, doanh nghiệp phải đầu t một lợng vốn nhất định nhằm tạo ra các điều kiện phục vụ sản xuất kinh doanh nh máy móc, thiết bị, công nghệ, nguyên vật liệu, nhân công lao động gắn với trình độ tay nghề, kỹ năng quản lý, thông tin từ đó sản xuất cung ứng những sản phẩm hoặc dịch vụ mà thị tr- ờng cần và tìm kiếm lợi nhuận tối u.
Do đó, vốn đảm bảo cho sự vận hành và tăng trởng của doanh nghiệp. Mặt khác, một yêu cầu đợc đặt ra là lợng tiền ứng ra ban đầu ấy không những phải đợc bảo tồn mà còn phải tăng thêm do hoạt động kinh doanh đem lại.
Nh vậy, ta có thể thấy rằng toàn bộ giá trị ứng ra cho quá trình sản xuất kinh doanh đó đợc gọi là vốn Vốn là biểu hiện bằng tiền của vật t - tài sản đợc đầu t vào sản xuất kinh doanh Để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp cần phải có: đối tợng lao động, t liệu lao động và sức lao động Quá trình sản xuất kinh doanh là quá trình kết hợp các yếu tố đó để tạo ra sản phẩm lao vụ, dịch vụ.Chính vì vậy hoạt động sản xuất kinh doanh muốn thực hiện đợc thì không thể thiếu một trong ba yếu tố đó Có thể nói rằng, để tiến hành sản xuất kinh doanh, ngoài t liệu lao động doanh nghiệp cần phải có đối tợng lao động.Trong quá trình sản xuất kinh doanh, đối tợng lao động thay đổi hình thái biểu hiện ban đầu, giá trị của nó đợc chuyển dịch toàn bộ một lần vào giá thành sản phẩm hàng hoá Biểu hiện dới dạng hiện vật của đối tợng lao động là tài sản lu động sản xuất và tài sản lu thông
Tài sản lu động sản xuất là mặt hiện vật của những đối tợng lao động nằm trong khâu dự trữ để đảm bảo cho quá trình kinh doanh sản xuất, nh nguyên vật liệu chính, vật liệu phụ, nhiên liệu, phụ tùng thay thế và những đối tợng nằm trong khâu sản xuất của doanh nghiệp, nh sản phẩm dở dang đang chế tạo, bán thành phẩm, chi phí sản xuất chính cha hoàn thành, chi phí sản xuất phụ dở dang Quá trình lu thông sản phẩm là tiếp tục của quá trình sản xuất Để đảm bảo cho hoạt động tiêu thụ sản phẩm cần thiết phải hình thành một số khoản đầu t tiền tệ khác ( nh thành phẩm, vốn bằng tiền, vốn trong thanh toán ) Những sản phẩm và tiền tệ phát sinh trong quá trình này gọi là tài sản lu thông của doanh nghiệp. Để đảm bảo cho quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh đợc diễn ra thờng xuyên liên tục, cần thiết phải có đủ và đảm bảo đồng bộ, hợp lý các yếu tố nói trên Nh vậy biểu hiện dới hình thái vật chất của đối tợng lao động gọi là tài sản lu động mà biểu hiện bằng tiền của tài sản lu động đợc gọi là vốn lu động Nói cách khác, vốn lu động của doanh nghiệp thơng mại là biểu hiện bằng tiền của những tài sản có thời gian sử dụng, thu hồi, luân chuyển trong một chu kỳ kinh doanh không quá một năm Đặc điểm của nó là vận động không ngừng, luôn luôn thay đổi hình thái biểu hiện, giá trị của nó đợc dịch chuyển toàn bộ một lần vào giá trị hàng hoá và hoàn thành một vòng tuần hoàn sau mỗi chu kỳ sản xuất kinh doanh
1.2 Đặc điểm của vốn lu động trong các DNTM: Đặc điểm của vốn lu động là nó thờng xuyên vận động, luôn thay đổi hình thái biểu hiện qua các khâu của quá trình kinh doanh Vốn lu động chuyển dịch toàn bộ giá trị của nó ngay trong một lần, luân chuyển liên tục qua các khâu với tốc độ cao hơn vốn cố định và hoàn thành một vòng luân chuyển sau một chu kỳ sản xuất kinh doanh.
Tại một thời điểm bất kỳ vốn lu động tồn tại dới các hình thái khác nhau, ở tất cả các khâu trong quá trình sản xuất kinh doanh từ khâu dự trữ, sản xuất đến tiêu thụ Nhờ đó nó đảm bảo cho quá trình sản xuất kinh doanh đợc diễn ra một cách liên tục
Nh đã nói ở trên, khác với vốn cố định, vốn lu động hoàn thành một vòng tuần hoàn sau một chu kỳ sản xuất Trong quá trình đó, vốn lu động chuyển toàn bộ, một lần giá trị vào giá thành sản phẩm, khi kết thúc quá trình sản xuất, giá trị hàng hoá đợc thực hiện và vốn lu động đợc thu hồi.
Từ các đặc điểm này ta thấy vốn lu động liên quan đến tất cả các khâu, các bộ phận sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp hay nói một cách khác, trong quá trình sản xuất, vốn lu động đợc chuyển hoá qua nhiều hình thái khác nhau qua từng giai đoạn Các giai đoạn của vòng tuần hoàn đó luôn đan xen với nhau và không tách biệt riêng rẽ Từ khâu dự trữ nhằm xác định mức dự trữ hợp lý đến khâu sản xuất nhằm rút ngắn chu kỳ sản xuất, giảm thiểu sản phẩm dở dang, tránh ứ đọng vốn trong sản xuất, sử dụng tiết kiệm các định mức tiêu dùng vật t, đến quản lý thành phẩm tồn kho, đẩy nhanh tốc độ tiêu thụ, quản lý các khoản phải thu chuyển hoá nhanh chóng vốn lu động thành tiền mặt, nhằm tái đầu t và phục vụ cho quá trình sản xuất kinh doanh tiếp theo, làm sao cho đồng vốn lu động đợc luân chuyển liên tục, giảm bớt thời gian vận động của vốn ở mỗi khâu từ đó giảm đợc chu kỳ vận động của vèn.
Vì vậy trong quá trình sản xuất kinh doanh, quản lý vốn lu động có một vai trò quan trọng Việc quản lý vốn lu động đòi hỏi phải thờng xuyên nắm sát tình hình luân chuyển vốn, kịp thời khắc phục những ách tắc trong sản xuất, đảm bảo đồng vốn đợc luân chuyển liên tục và nhịp nhàng
Trong cơ chế tự chủ và tự chịu trách nhiệm về tài chính, sự vân động của vốn lu động đợc gắn chặt với lợi ích của doanh nghiệp và ngời lao động. Vòng quay của vốn càng đợc quay nhanh thì doanh thu càng cao và càng tiết kiệm đợc vốn, giảm chi phí sử dụng vốn một cách hợp lý làm tăng thu nhập của doanh nghiệp, doanh nghiệp có điều kiện tích tụ vốn để mở rộng sản xuất, không ngừng cải thiện đời sống của công nhân viên chức trong doanh nghiệp.
2 Kết cấu vốn lu động :
Trên thực tế, vốn của doanh nghiệp có thể vận động theo ba phơng thức chủ yếu sau:
T - T' : Phơng thức vận động của vốn trong các tổ chức tài chính trung gian.
T - H - T' : Phơng thức vận động của vốn trong các doanh nghiệp thơng mại.
T - h - … SX - h' - t' : Phơng thức vận động của vốn trong các doanh nghiệp sản xuất
Là một thành phần của vốn sản xuất kinh doanh cho nên việc quản lý và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động có vai trò quan trọng và ý nghĩa quyết định đối với việc thực hiện các mục tiêu sản xuất kinh doanh có hiệu quả của doanh nghiệp
2.1 Kết cấu vốn lu động:
Là quan hệ tỷ lệ giữa các thành phần cấu thành tổng số vốn lu động ( hay quan hệ tỷ lệ giữa các bộ phận TSLĐ ) của doanh nghiệp trong từng thời kỳ nhất định, tại mỗi doanh nghiệp khác nhau thì kết cấu vốn lu động cũng khác nhau.
Việc tạo ra một kết cấu vốn lu động hợp lý, khoa học có ý nghĩa rất quan trọng đối với việc nâng cao hiệu quả quản lý sử dụng vốn lu động nói riêng và hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp nói chung Do đó, việc xác định đợc một kết cấu vốn lu động riêng, phù hợp với doanh nghiệp mình là một điều không hề dễ dàng nhng lại là một yêu cầu rất cấp thiết
2.2 Các nhân tố ảnh hởng tới kết cấu vốn lu động :
Các nhân tố ảnh hởng tới kết cấu vốn lu động của Doanh nghiệp có nhiều loại nhng có thể chia làm 3 nhóm chính:
- Các nhân tố về mặt dự trữ vật t nh: Khoảng cách gia doanh nghiệp với nơi cung cấp; khả năng cung cấp của thị trờng; kỳ hạn giao hàng và khối lợng vật t đợc cung cấp mỗi lần giao hàng; đặc điểm thời vụ vủa vËt t cung cÊp.
- Các nhân tố về mặt sản xuất nh: Đặc điểm kỹ thuật, công nghệ sản xuất của DN, mức độ phức tạp của sản phẩm chế tạo, độ dài của chu kỳ sản xuất, trình độ của qua trình sản xuất.
Hiệu quả sử dụng vốn lu động và sự cần thiết phải nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động trong các Doanh nghiệp thơng mại
1.1 Khái niệm về hiệu quả kinh doanh nói chung:
Hiệu quả một cách nói chung nhất có thể hiểu là một chỉ tiêu chất lợng phản ánh mối quan hệ giữa kết quả đạt đợc và chi phí bỏ ra để thu đợc kết quả đó.
Nếu nh chi phí bỏ ra càng ít mà kết quả thu đợc càng cao thì có nghĩa là rất hiệu quả Còn ngợc lại, nếu nh chi phí bỏ ra lớn mà kết quả thu đợc lại không cao thì có nghĩa là không có hiệu quả hoặc hiệu quả thấp
Trong điều kiện kinh doanh theo cơ chế thị trờng để thực hiện nghiêm ngặt chế độ hạch toán kinh tế của nhà nớc ta là sản xuất kinh doanh phải đảm bảo lấy thu đủ bù đắp cho chi phí, đồng thời phải có lãi Điều này đòi hỏi sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp phải có hiệu quả cao, có nh vậy doanh nghiệp mới có thể tồn tại và phát triển đựơc trong nền kinh tế nhiều thành phần có sự cạnh tranh gay gắt và quan hệ quốc tế ngày càng đợc mở rộng.
Hiệu quả kinh doanh của nghiệp theo nghĩa rộng là một phạm trù kinh tế phản ánh những lợi ích đạt đợc từ các hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp đợc thể hiện trên hai mặt: hiệu quả kinh tế và hiệu quả xã hội.
Hiệu quả kinh tế của doanh nghiệp phản ánh trình độ sử dụng các nguồn lực sẵn có của doanh nghiệp trong hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm đạt đợc những lợi ích về mặt kinh tế Tiêu chuẩn của hiệu quả kinh tế là tối đa hoá lợi nhuận thu đợc hoặc tối thiểu hoá chi phí bỏ ra để thu đợc kết quả đó.
Hiệu quả xã hội của doanh nghiệp đợc phản ánh bằng sự đóng góp của doanh nghiệp trong việc thực hiện các mục tiêu kinh tế-xã hội của nền kinh tế quốc dân Cụ thể đối với doanh ngiệp thơng mại là sự thoả mãn nhu cầu tiêu dùng các loại hàng hoá và dịch vụ trong toàn xã hội, nâng cao trình độ văn minh văn hoá.
Tuy nhiên việc phân định rõ hiệu quả kinh tế và hiệu quả xã hội của doanh nghiệp cũng chỉ là tơng đối vì thông thờng hiệu quả kinh tế bao hàm cả hiệu quả xã hội Chỉ khi có hiệu quả kinh tế thì doanh nghiệp mới có thể đứng vững trên thị trờng và phát triển đợc Đồng thời những kết quả mà doanh nghiệp thơng mại đạt đợc về mặt kinh tế cũng chính là sự phục vụ các nhu cầu xã hội, nh vậy doanh nghiệp cũng đã đạt hiệu quả xã hội Ngợc lại hiệu quả xã hội cũng tác động ngợc trở lại đến hiệu quả kinh tế Nếu có một môi trờng tự nhiên trong sạch, mọi con ngời khoẻ mạnh với mức sống ổn định, một môi trờng kinh doanh lành mạnh và pháp luật nghiêm minh sẽ tạo đà cho doanh nghiệp làm ăn càng có hiệu quả kinh tế hơn Về lâu dài, doanh nghiệp không thể hoạt động hiệu quả đợc nếu nó tồn tại trong một môi trờng kinh tế không ổn định, một xã hội mất trật tự kỷ cơng Hiệu quả kinh tế và hiệu quả xã hội chính là hai mặt của một vấn đề, một trong hai đó sẽ ảnh hởng không tốt đến mặt kia, nhng hiệu quả kinh tế luôn đợc các doanh nghiệp quan tâm hơn so với hiệu quả xã hội.
Hiệu quả kinh tế xã hội đợc biểu hiện bằng mối quan hệ giữa các chỉ tiêu, kết quả thu đợc và chi phí bỏ ra để thu đợc kết quả đó.
Kết quả thu đợc của doanh nghiệp trong hoạt động sản xuất kinh doanh thông thờng có thể đo lờng đợc bằng các đại lợng nh tổng sản lợng, doanh thu, lợi nhuận đạt đợc trong một chu kỳ sản xuất kinh doanh, còn chi phí trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp có thể xác định đợc thông qua các chỉ tiêu nh: khối lợng, giá trị tài nguyên đã tiêu hao, số lợng lao động đã sử dụng hay lợng vốn đã đầu t sử dụng trong sản xuất kinh doanh để thu đợc kết quả đó.
Cách đánh giá và xác định này đợc hầu hết các nhà kinh tế công nhận và sử dụng rộng rãi trong thực tế Nó cho phép đánh giá đợc chất lợng hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, đồng thời nó còn so sánh đợc hiệu quả giữa các năm hoặc giữa các doanh nghiệp với nhau Tuy nhiên khi tính toán đòi hỏi phải có quan điểm nhất quán trong quản lý kinh tế, tức là phải xác định đúng đắn về chỉ tiêu kết quả và chỉ tiêu chi phí.
1.2 Khái niệm hiệu quả sử dụng vốn lu động:
Trong nền kinh tế thị trờng, muốn tham gia vào một hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp cần có một lợng vốn nhất định và mục tiêu chủ yếu của doanh nghiệp là làm sao cho mỗi đồng vốn đầu t đợc sinh lời nhiều nhất Hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp thể hiện chủ yếu qua việc so sánh giữa lợi nhuận thu đợc với số vốn đã bỏ ra, đây cũng chính là chỉ tiêu tổng hợp phản ánh hiệu quả sử dụng vốn lu động Tuy nhiên do tính chất đặc trng của vốn lu động đợc phản ánh từ nhiều khía cạnh đó là việc tạo ra một cơ cấu vốn lu động hợp lý, phù hợp với chiến lợc sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Từ chiến lợc mua sắm dự trữ cho sản xuất đến chiến lợc sản xuất và tiêu thụ sản phẩm, vốn lu động luôn phải đợc đảm bảo hợp lý nhất cho các nhu cầu của doanh nghiệp ở từng khâu: dự trữ, sản xuất, tiêu thụ nhờ đó doanh nghiệp có thể nâng cao đợc năng lực cạnh tranh trên thị trờng thông qua việc tạo ra đợc những sản phẩm chất lợng tốt hơn, giá thành hạ đáp ứng kịp thời nhu cầu của khách hàng, có chính sách bán hàng hấp dẫn. Đối với các DNTM, vốn lu động thờng chiếm khoảng 80% tổng số vốn kinh doanh Do vậy hiệu quả hoạt động kinh doanh đợc thể hiện bằng hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh mà trớc hết là hiệu quả sử dụng vốn lu động Nh vậy hiệu quả sử dụng vốn lu động đợc xem nh là một bộ phận của hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp Hiệu quả sử dụng vốn lu động liên quan đến việc sử dụng tiết kiệm định mức tiêu dùng đầu t làm sao chỉ cần đầu t một l- ợng vốn lu động ít nhất mà vẫn đáp ứng đợc nhu cầu sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp nhờ đó tăng đợc tốc độ quay vòng vốn lu động, giảm đợc chi phí sử dụng vốn, làm cho đồng vốn của doanh nghiệp đợc vận động liên tục, đợc sử dụng tái đầu t hợp lý, tránh tình trạng vốn bị ứ đọng hoặc chiếm dụng.
Hiệu quả sử dụng vốn lu động của doanh nghiệp đợc biểu hiện bằng mối quan hệ giữa kết quả của hoạt động sản xuất kinh doanh với số vốn lu động đầu t cho hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp trong một kỳ kinh doanh.
Hiệu quả sử dụng vốn lu động = -
Kết quả thu đợc từ hoạt động sản xuất kinh doanh một doanh nghiệp đ- ợc thể hiện bằng doanh thu hay lợi nhuận đạt đợc trong kỳ Còn vốn lu động là toàn bộ số vốn lu động đợc tính bình quân trong một kỳ kinh doanh mà doanh nghiệp dùng để đầu t cho hoạt động sản xuất kinh doanh trong kỳ đó
Trong các DNTM, t bản thực hiện một vòng chu chuyển: T - H - T sự thực hiện này phải đảm bảo mục tiêu sinh lời nghĩa là phải tạo ra đợc giá trị thặng d - lợi nhuận( T>T ) Lợi nhuận là một chỉ tiêu hiệu quả tổng hợp, nó là kết quả tạo ra do sự kết hợp của nhiều bộ phận trong đó có đóng góp của sự hiệu quả trong sử dụng vốn lu động Do vậy hiệu quả sử dụng vốn lu động nghĩa là phải tạo ra lợi nhuận cao nhất trong mỗi vòng chu chuyển vốn lu động và tăng tốc độ chu chuyển hay là tăng số vòng quay của vốn trong mỗi kỳ sao cho tổng lợi nhuận đạt đợc là lớn nhất.
Phân tích những đặc trng của hiệu quả sử dụng vốn lu động cho phép doanh nghiệp đề ra những giải pháp có hiệu lực để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động ở doanh nghiệp mình, đây là một vấn đề có ý nghĩa rất quan trọng Bởi vì có hiệu quả sử dụng vốn thì mới có hiệu quả kinh doanh, từ kết quả thu đợc trong kinh doanh sẽ tạo nên nền tảng cho việc mở rộng quy mô kinh doanh.
2 Các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả sử dụng vốn lu động:
2.1 Hệ số phục vụ vốn lu động:
Tổng quan về công ty TNHH Vĩnh Thịnh
1 Quá trình hình thành và phát triển của Công ty TNHH Vĩnh Thịnh:
Là một doanh nghiệp đợc sinh ra từ nền kinh tế thị trờng, do những ngời cùng chung chí hớng góp vốn kinh doanh, Công ty TNHH VịnhThịnh đợc thành lập theo giấy phép số 2841GP/TLDN ngày 07/12/1996
- Đăng ký kinh doanh số: 046054 Uỷ ban nhân dân Hà Nội cấp ngày 19/12/1996
+ Buôn bán hàng t liệu dịch vụ.
+ Buôn bán hàng t liệu tiêu dùng.
+ Đại lý mua, bán và ký gửi hàng hoá.
+ Buôn bán hàng lơng thực, thực phẩm.
+ Buôn bán hàng thủ công mỹ nghệ.
+ Cửa hàng dịch vụ thơng mại.
+ Lắp ráp Ôtô dạng CKD.
-Nguồn vốn kinh doanh của công ty: 2000.000.000 VNĐ
-Tổng số nhân viên: 60 (NV)
-Hịên nay công ty có 6 đại lý: (Bán buôn trực tiếp cho các đại lý)
+Đại lý Thái Thịnh (Đống Đa - Hà Nội)
+Đại lý Nam Giao (Thị Xã Bắc Ninh- Bắc Ninh)
+Đại lý Hồng Quảng (Hạ Long)
+Đại lý Hà Nam ( Nam Định)
+Đại lý Sinh Hải ( Hng Yên)
Công ty TNHH VĩnhThịnh là một đơn vị hạch toán độc lập, hoạt động dới sự kiểm tra giám sát của các cơ quan quản lý thành phố Hà Nội Công ty có trụ sở chính tại 80 Thái Thịnh- Đống Đa - Hà nội Địa bàn hoạt động chủ yếu của công ty là các tỉnh phía Bắc nớc ta
2 Đặc điểm tổ chức hoạt động dịch vụ kinh doanh ở Công ty:
Là công ty thơng mại, Công ty phải đảm bảo hoàn thành các nhiệm vụ:
- Quản lý và sử dụng vốn đúng chế độ hiện hành, phải tự trang trải về tài chính, đảm bảo kinh doanh có lãi
- Nắm bắt khả năng kinh doanh, nhu cầu dùng của thị trờng để đa ra các biện pháp kinh doanh có hiệu quả cao nhất, đáp ứng đầy đủ yêu cầu của khách hàng nhằm thu lợi nhuận tối đa.
- Chấp hành và thực hiện đầy đủ chính sách, chế độ pháp luật của Nhà nớc về hoạt động dịch vụ kinh doanh Đảm bảo quyền lợi hợp pháp của ngời lao động
3 Cơ cấu tổ chức bộ máy hoạt động của Công ty:
Là một doanh nghiệp t nhân, Công ty TNHH VĩnhThịnh tổ chức quản lý theo một cấp: Đứng đầu là giám đốc công ty chỉ đạo trực tiếp đến các phòng ban Giúp việc cho giám đốc là các phòng ban chức năng:
(Sơ đồ 1) Giám đốc Công ty là ngời đại diện cho toàn bộ các cán bộ nhân viên của công ty, Giám đốc là ngời trực tiếp lãnh đạo điều hành mọi hoạt động trong công ty Giám đốc là ngời chịu trách nhiệm trớc pháp luật về các hoạt động của Công ty.
Công ty gồm 04 phòng chức năng:
-Phòng hành chính: tham mu cho giám đốc xây dựng và áp dụng các chế độ, quy định về quản lý, sử dụng lao động trong toàn công ty Chịu trách nhiệm trớc pháp luật, trớc giám đốc công ty về quyết định của mình về quản lý nh©n sù
- Phòng Kế toán: Theo dõi , báo cáo với giám đốc về kết quả dịch vụ kinh doanh theo chế độ kế toán Nhà nớc, quy chế Công ty Chịu trách nhiệm trớc pháp luật, trớc Giám đốc công ty về giám sát quản lý tài chính trong toàn công ty
- Phòng kinh doanh: có nhiệm vụ tổ chức và chỉ đạo công tác kinh doanh của công ty, xây dựng kế hoạch kinh doanh đáp ứng yêu cầu hoạt động của công ty Ký kết các hợp đồng với khách hàng.
- Phòng kỹ thuật: giúp giám đốc về công tác quản lý chất lợng sản phÈm
4 Tổ chức công tác kế toán tại công ty:
4.1 Tổ chức bộ máy kế toán tại công ty:
Do đặc điểm tổ chức kinh doanh của công ty có các Đại lý phụ thuộc tại tỉnh, thành phố khác nhau nên công ty đã tổ chức bộ máy kế toán theo hình thức vừa tập trung vừa phân tán.
- Đại lý là các đơn vị hạch toán phụ thuộc, công tác hạch toán kế toán của các đại lý là hạch toán báo sổ Các Đại lý này có nhiệm vụ hạch toán ban đầu, thu nhận các chứng từ thông qua các thông báo, phản ánh các nghiệp vụ kinh tế phát sinh liên quan đến hoạt động của từng Đại lý đó Cuối tháng các Đại lý này sẽ lập báo cáo nộp về phòng kế toán của công ty.
- Phòng kế toán của công ty thực hiện hạch toán kế toán các hoạt động kinh tế tài chính phát sinh có tính chất chung toàn công ty, đồng thời h- ớng dẫn, kiểm tra toàn bộ công tác kế toán trong công ty.
Phòng Kế toán của công ty gồm 5 ngời:
- Trởng phòng Kế toán: Chịu trách nhiệm trớc giám đốc về công tác tài chính kế toán toàn công ty, trực tiếp phụ trách công tác chỉ đạo điều hành về tài chính, tổ chức và hớng dẫn thực hiện các chế độ chính sách của nhà nớc về công tác kế toán, lập kế hoạch tài chính của công ty và giao kế hoạch tài chính cho các xí nghiệp trực thuộc.
- Phó phòng kế toán: Có nhiệm vụ trực tiếp giúp trởng phòng kiểm tra, giám sát, lập kế hoạch các công tác tài chính của công ty.
- Kế toán Ngân hàng: Theo dõi các khoản thu chi của Công ty phát sinh thông qua Ngân hàng.
- Kế toán tiền mặt và tiền lơng: Chịu trách nhiệm theo dõi về mặt tiền mặt cũng nh tính toán phân chia lơng, thởng và các khoản thu nhập khác, trích và trả BHXH, BHYT cho CBCNV toàn công ty.
- Kế toán tổng hợp: Phản ánh chung tình hình tănh giảm và hiện có của các loại vốn, quỹ, tình hình tiêu thụ sản phẩm, kết quả kinh doanh, ghi chép sổ cái, lập bảng tổng kết tài sản giúp kế toán trởng hạch toán kinh tế nội bộ, phân tích tình hình kế toán công ty, tổ chức bảo quản lu giữ hồ sơ, tài liệu kế toán
- Sơ đồ bộ máy kế toán của công ty
Tr ởng phòng Kế toán
Kế toán Ngân hàng Kế toán TM - Tiền l ơng
Chứng từ gốc (các bảng tổng hợp)
Sổ quỹ Sổ chi tiết
4.2 Hình thức kế toán áp dụng tại Công ty:
Hình thức kế toán mà công ty áp dụng là hình thức chứng từ ghi sổ.
Hệ thống sổ kế toán của công ty:
- Sổ kế toán tổng hợp: Nhật ký sổ cái
- Sổ kế toán chi tiết: sổ chi tiết hàng hoá, sổ chi tiết theo dõi TSCĐ, sổ chi tiết theo dõi công nợ với khách hàng.
Sơ đồ trình tự ghi sổ kế toán theo hình thức chứng từ ghi sổ tại công ty
5 Kết quả hoạt động kinh doanh của Công ty qua 2 năm 2002-2003:
Thực trạng công tác quản lý vốn lu động và hiệu quả của việc sử dụng vốn lu động tại Công ty TNHH Vĩnh Thịnh
1 Tình hình quản lý và sử dụng vốn lu động của Công ty
1.1 Kết cấu vốn kinh doanh của Công ty
BiÓu 02: KÕt cÊu vèn kinh doanh Đơn vị tính: 1000 đồng
Chỉ tiêu Năm 2002 Năm2003 Chênh lệch 03/02
Số tiền TT(%) Số tiền TT(%) Số tiền T.lệ %
Tổng vốn kinh doanh BQ 8.452.806, 100 18.613.720,3 100 10.160.913,5 120,21
Nguồn số liệu: Báo cáo tình hình tăng giảm vốn kinh doanh của Công ty qua hai năm 2002 và 2003
Công ty TNHH Vĩnh Thịnh là một doanh nghiệp đợc thành lập và hoạt động dới sự cho phép và quản lý của UBND Thành phố Hà Nội, vừa thực hiện chức năng kinh doanh thơng mại, vừa tiến hành hoạt động dịch vụ, lắp ráp nh- ng trong đó chức năng kinh doanh thơng mại là chủ yếu, do đó vốn lu động là loại vốn chủ yếu và chiếm một tỷ trọng lớn trong tổng số vốn kinh doanh của Công ty Điều này đợc minh chứng qua biểu 02, số vốn lu động sử dụng bình quân của Công ty qua hai năm luôn chiếm tỷ trọng rất cao, trên 80% tổng giá trị vốn kinh doanh ,đồng thời qua biểu này quy mô kinh doanh của Công ty năm 2003 so với năm 2002 đã tăng lên một cách rõ rệt phản ánh số vốn lu động và vốn cố định đều tăng mạnh. Đi vào cụ thể ta thấy, tổng số vốn kinh doanh mà Công ty sử dụng năm
2003 là 18.613.720,3 nghìn đồng, tăng 10.160.913,5 nghìn đồng, tăng 120,21% so với năm 2002 Trong đó, vốn cố định sử dụng năm 2003 là 2.233.346,2 nghìn đồng, tăng 1.052.898,5 nghìn đồng, với tốc độ tăng là 89,19% so với năm 2002, nhng nếu xét về tỷ trọng thì tỷ trọng vốn cố định trong tổng vốn kinh doanh của công ty giảm 1,96% Bên cạnh đó, ta cũng thấy đợc vốn lu động sử dụng của công ty năm 2003 so với năm 2002 cũng tăng một cách đáng kể, đạt 16.380.374,1 nghìn đồng, tức là tăng 9.108.015 nghìn đồng, với tốc độ là 125,24% đồng thời tỷ trọng vốn lu động trong tổng vốn kinh doanh của công ty năm 2003 cũng tăng là 1,96% Điều này cho thấy, cùng với việc mở rộng quy mô dịch vụ kinh doanh đợc minh chứng bằng việc tăng mạnh tổng vốn kinh doanh thì Công ty cũng ngày càng chú trọng và quan tâm vào vấn đề làm sao để luôn gia tăng đợc vốn lu động của mình, bởi đối với mỗi DNTM nói chung và với Công ty TNHH Vĩnh Thịnh nói riêng thì vốn lu động là loại vốn vô cùng quan trọng, góp một phần lớn vào sự thành công hay thất bại trong mỗi hoạt động kinh doanh.
1.2 Kết cấu vốn lu động của Công ty:
Biểu 03: Kết cấu vốn lu động Đơn vị tính : 1000 đồng
Chỉ tiêu Năm 2002 Năm2003 Chênh lệch 03/02
Số tiền TT(%) Số tiền TT(%) Số tiền T.lệ % Tổng số vốn lu động BQ
II Các khoản phải thu BQ
1 Phải thu của khách hàng
2 Trả trớc cho ngời bán
III Hàng tồn kho BQ
1 Hàng hoá, sản phẩm gửi bán
2.H.hoá, s.phẩm, CCDC tồn kho
3.C.phÝ SXKD-XD C.tr×nh d.dang
IV Vốn lu động khác BQ
3.Thế chấp, ký quỹ ngắn hạn
Nguồn số liệu: Bảng cân đối kế toán của Công ty năm 2002 và 2003 ( lấy số b×nh qu©n )
Xét về kết cấu vốn lu động, ta thấy vốn hàng hoá dự trữ của công ty chiếm tỷ trọng khá lớn và có xu hớng tăng dần: 2.646.374,7 nghìn đồng chiếm tỷ trọng 36,39% năm 2002 tăng lên thành 6.906.107,3 nghìn đồng chiếm tỷ trọng 42,16% tổng số vốn lu động năm 2003, tức là tăng 4.259.732,6 nghìn đồng với tốc độ tăng là 160,93% Trong đó, hàng hoá là hàng tiêu dùng tồn kho và các sản phẩm thuộc hàng tiêu dùng có giá trị tăng mạnh nhất, so với năm 2002 thì tăng 3.770.330,3 nghìn đồng, tốc độ tăng là 166,63% Đây là điều dễ hiểu đối với một công ty kinh doanh trong lĩnh vực hàng tiêu dùng, một lĩnh vực luôn đầy rẫy sự biến động, do đó gia tăng dự trữ ở công ty là một điều cần thiết Bên cạnh đó là sự tăng mạnh ở mảng chi phí xây dựng công trình dở dang, tăng 487.832,7 nghìn đồng Điều này là do công ty đang xây dựng một nhà máy tại Hng Yên.
Do trong năm 2003, công ty dùng vốn lu động để tăng dự trữ hàng hoá nên ảnh hởng đến tỷ trọng vốn bằng tiền của công ty Lợng vốn bằng tiền của công ty năm 2003 tăng hơn năm 2002 là 1.952.633,3 nghìn đồng nhng tỷ trọng của lợng vốn bằng tiền trong tổng vốn lu động lại giảm 4,39% Đi vào cụ thể ta thấy tuy tỷ trọng giảm nhng về mặt tuyệt đối cả tiền mặt lẫn tiền gửi ngân hàng đều tăng mạnh so với năm 2002, giá trị tiền gửi ngân hàng tăng 1.814.115,5 nghìn đồng, tiền mặt tăng 138.517,8 nghìn đồng cho thấy công ty đã chủ động hơn trong kinh doanh Với mức tăng tuyệt đối về giá trị khá lớn này chúng ta có thể thấy đợc rằng cũng khó có thể có khả năng ảnh hởng xấu đợc đến khả năng thanh toán, khả năng huy động vốn tức thời hay ảnh hởng đến uy tín hoặc khả năng thực hiện cơ hội mới trong kinh doanh của công ty.
Một bộ phận khác trong tổng nguồn vốn lu động đó là các khoản phải thu Thông qua biểu 04 ta thấy các khoản phải thu năm 2003 tăng 2.423.957,9 nghìn đồng với tỷ lệ tăng 98,2%, trong đó khoản phải thu của khách hàng tăng mạnh nhất và chiếm một tỷ trọng đáng kể, so với năm 2002 nó tăng 1.748.543,3 nghìn đồng với tốc độ tăng là 81,92% Điều này công ty cần phải xem xét để có biện pháp hữu hiệu trong công tác thu hồi nợ và tìm hiểu xem các bạn hàng, khách hàng của mình có tin tởng và thờng xuyên giữ chữ tín trong quan hệ mua bán không Công ty cần tránh tình trạng bị chiếm dụng vốn dẫn đến giảm hiệu quả sử dụng vốn trong hoạt động kinh doanh Bên cạnh đó là khoản phải thu nội bộ cũng tăng một lợng đáng kể, tăng 550.776,4 nghìn đồng, điều này cũng đặt công ty trớc một nhiệm vụ là trong năm tới làm sao phải nhanh chóng thu hồi và giảm thiểu đợc khoản này
Và cuối cùng là vốn lu động khác bao gồm các khoản tạm ứng, các chi phí trả trớc, các khoản thế chấp ký quỹ ký cợc ngắn hạn Vốn lu động khác của công ty là 24.547 nghìn đồng chiếm tỷ trọng 0,34% vào năm 2002, đến năm 2003 thì tăng lên 496.238,2 nghìn đồng và đạt tỷ trọng 3,03%.
Nh vậy kết cấu vốn lu động hai năm 2002 và 2003 của công ty có sự thay đổi khá lớn Trong năm 2003 số vốn bằng tiền của công ty chiếm 24,94%, các khoản phải thu chiếm 29,87%, vốn hàng hoá dự trữ chiếm 42,16% và vốn lu động khác chiếm 3,03% trong tổng số vốn lu động của công ty
Vốn lu động đợc hình thành từ nhiều nguồn vốn khác nhau, do vậy tính trách nhiệm về mặt tài chính và pháp lý của từng loại cũng khác nhau Chính vì điều này mà việc đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lu động phải xem xét đến cơ cấu nguồn vốn lu động
1.3 Nguồn hình thành vốn lu động của Công ty:
Là một công ty đợc thành lập và hoạt động dới sự cho phép và quản lý của UBND Thành phố Hà Nội, vốn lu động của Công ty TNHH Vĩnh Thịnh đ- ợc hình thành chủ yếu từ các nguồn sau:
- Nguồn vốn chủ sở hữu bao gồm vốn lu động do Giám đốc huy động và vốn lu động đợc bổ sung từ thu nhập cha phân phối.
- Nguồn vốn đi vay ngắn hạn Ngân hàng.
- Nguồn vốn khác: là nguồn vốn đi chiếm dụng gồm các khoản phải trả ngời bán, phải trả nội bộ bộ, phải trả công nhân viên, thuế và các khoản phải nép
Nh đã trình bày ở trên, vốn lu động sử dụng của công ty qua các năm vừa qua là rất lớn nhng để có đợc một cái nhìn toàn diện hơn về tình hình quản lý sử dụng vốn lu động của công ty, ta xem xét đến kết cấu các nguồn hình thành nên vốn lu động của Công ty qua Biểu 04
Biểu 04: Nguồn vốn lu động của Công ty Đơn vị tính:1000 đồng
Chỉ tiêu Năm 2002 Năm2003 Chênh lệch 03/02
Số tiền TT(%) Số tiền TT(%) Số tiền T.lệ % Tổng nguồn VLĐ BQ
1.Nguồn vốn chủ SH BQ
-Do Chủ DN bổ xung
-Nguồn DN tự bổ xung
Nguồn số liệu: Báo cáo tình hình huy động vốn lu động của công ty năm 2002 và 2003
Thông qua biểu ta thấy, tuy nguồn vốn lu động sử dụng của công ty là rất lớn nhng nguồn vốn chủ sở hữu năm 2002 của công ty chỉ chiếm 12,94% tổng nguồn VLĐ, đạt 940.753,6 nghìn đồng Mặt khác do đặc điểm kinh doanh của mình là nguồn hàng hàng tiêu dùng đa số phải nhập khẩu nên lợng vốn lu động cần cho từng lần nhập là rất lớn chính vì điều này mà nguồn vốn vay của đơn vị chiếm tỉ trọng tơng đối cao, năm 2002 chiếm tỉ trọng 56,63%. Sang năm 2003, nguồn vốn chủ sở hữu công ty tăng 914.409,5 nghìn đồng với tốc độ tăng rất cao 97,2%, tuy nhiên do các nguồn khác cũng tăng mạnh nên xét về tỷ trọng thì tỷ trọng nguồn vốn chủ sở hữu trong tổng nguồn vốn lu động của công ty lại giảm 1,61% Để đạt đợc những thành tích nh vậy là do năm 2003 Công ty đã vận dụng tối đa nguồn vốn bổ sung từ nguồn tài chính của Ban giám đốc và nguồn vốn bổ sung từ thu nhập cha phân phối để đầu t cho vốn lu động, đồng thời vận dụng tối đa mối quan hệ khách hàng lâu năm với các Ngân hàng trong việc vay vốn phục vụ cho quá trình dịch vụ kinh doanh Tuy nhiên một điều đáng lu ý ở đây là tỷ trọng nguồn vốn chủ sở hữu lại giảm 1,61%, nó phản ảnh khả năng chủ động trong kinh doanh của công ty có xu hớng cha đợc tốt lắm
Một bộ phận khác cấu thành nên vốn lu động là nguồn khác Đây là nguồn vốn mà đơn vị đi chiếm dụng của doanh nghiệp khác hoặc những khoản phải trả nội bộ Với việc sử dụng nguồn vốn này Công ty không phải trả bất cứ khoản lãi nào tạo điều kiện cho việc nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động Thông qua số liệu bảng trên ta thấy nguồn vốn khác này năm 2003 đã đạt mức 4.835.624,6 nghìn đồng, tăng 2.622.355,6 nghìn đồng so với năm
2002 Tuy nhiên tỷ trọng của nguồn vốn này cũng giảm 0,91%
Trong điều kiện kinh tế nớc ta hiện nay, thiếu vốn để đa vào dịch vụ kinh doanh là tình trạng khá phổ biến đối với các doanh nghiệp Chính vì lí do này mà nguồn vốn vay đóng vai trò rất quan trọng trong kinh doanh Năm
2002 nguồn vốn vay của công ty là 4.118.336,5 nghìn đồng chiếm tỷ trọng 56,63%, năm 2003 là 9.689.586,4 nghìn đồng chiếm tỷ trọng 59,15%, nh vậy là tăng 5.571.249,9 nghìn đồng với tốc độ tăng là 135,28%, đồng thời tăng 2,52% về tỷ trọng Cách thức tài trợ này có u điểm là Công ty có thể chủ động vay mợn và hoàn trả phù hợp với nhu cầu dịch vụ kinh doanh của mình trong từng chu kỳ nhập xuất hàng.Tuy nhiên, việc sử dụng nguồn vốn vay này đơn vị phải trả tiền lãi vay và nh vậy làm giảm hiệu quả sử dụng vốn lu động Đánh giá một cách tổng quát trong năm 2003 Công ty đã đạt đợc những thành tích trong việc khai thác vốn lu động, Công ty đã cố gắng tăng nguồn vốn chủ sở hữu, song tỷ trọng nguồn vốn vay vẫn ở mức cao, do đó chi phí lãi tiền vay vẫn tăng, làm hoạt động kinh doanh của công ty thiếu tính ổn định cao.
Đánh giá chung về công tác quản lý và hiệu quả sử dụng vốn lu động tại Công ty TNHH Vĩnh Thịnh
1 Những thành tựu đã đạt đợc:
Nhìn chung trong những năm gần đây, nhất là những năm sau của cuộc khủng hoảng tài chính-tiền tệ Châu á, hoạt động dịch vụ kinh doanh của các doanh nghiệp nói chung và các doanh nghiệp có hoạt động kinh doanh xuất nhập khẩu nói riêng bị ảnh hởng rất lớn Tuy Việt Nam là một quốc gia ít chịu ảnh hởng của cuộc khủng hoảng nhng những tác động của nó cũng gây khá nhiều khó khăn cho hoạt động dịch vụ kinh doanh của các doanh nghiệp trong nớc, Công ty TNHH Vĩnh Thịnh cũng không phải là một ngoại lệ, nhất là Công ty lại kinh doanh trong lĩnh vực xuất nhập khẩu hàng tiêu dùng, một lĩnh vực luôn chứa đựng sự biến động mạnh Nhng với những kết quả đạt đợc qua hai năm đã chứng tỏ Công ty TNHH Vĩnh Thịnh không những khắc phục đợc khó khăn mà còn đạt đợc nhiều thành tích tốt, khẳng định đợc chỗ đứng của mình đối với khách hàng và vai trò của mình trên thơng trờng.
Qua số liệu Báo cáo tổng hợp kết quả hoạt động dịch vụ kinh doanh của công ty năm 2003 đã phản ánh, năm 2003 Công ty đã thực hiện hoàn thành vợt mức các chỉ tiêu theo kế hoạch đợc giao với tốc độ tăng trởng cao:
- Tổng doanh thu đạt gần 72 tỷ đồng, tăng trên 45% so với năm 2002
- Nộp ngân sách đạt gần 9 tỷ đồng, so với năm 2002 tăng gần 3 tỷ đồng, với tốc độ tăng là 48,33%.
- Thu nhập bình quân đầu ngời/tháng đạt 1.641.000 đồng, tăng 18% so víi n¨m 2002, t¨ng 89% so víi n¨m 2001.
Công ty đã thực hiện tốt chức năng nhập khẩu hàng tiêu dùng với đầy đủ các chủng loại, thị trờng tiêu thụ đợc mở rộng, chất lợng sản phẩm hàng hoá đợc nâng lên rõ rệt, uy tín với khách hàng ngày càng lớn Đời sống của ngời lao động đợc cải thiện rõ rệt.
Bên cạnh nguồn vốn nói chung, nguồn vốn lu động nói riêng cũng tăng lên, số vốn lu động năm 2003 tăng 9.108.015 nghìn đồng với tỷ lệ 125,24%. Vốn lu động tăng lên là do nhiều nguyên nhân, trong đó vốn hàng hoá chiếm vai trò chủ yếu đây cũng là khoản vốn chiếm tỷ trọng lớn nhất và tăng về tỷ trọng mạnh nhất trong tổng nguồn vốn lu động ( năm 2002 là 2.646.374,7 nghìn đồng chiếm tỷ trọng 36,39%, năm 2003 là 6.906.107,3 nghìn đồng chiếm tỷ trọng 42,16% ) Vốn hàng hoá tăng và chiếm tỷ trọng cao đã chứng tỏ vốn lu động đợc sử dụng vào mục đích chính.
Mặc dù có sự hạn chế về vốn, Công ty đã tích cực tranh thủ huy động vốn bằng nhiều hình thức khác nhau nh vay ngân hàng, tận dụng đợc nguồn vốn chiếm dụng trong kinh doanh, đáp ứng đợc nhu cầu dịch vụ kinh doanh, làm tăng doanh thu hàng năm Tự bổ xung vốn lu động nhằm tăng năng lực tài chính của công ty, điều này thể hiện sự nỗ lực của công ty trong việc nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động, hoàn trả đợc vốn vay mợn, giữ đợc uy tín và vị thế tín dụng đối với bạn hàng và nhà đầu t. Để đạt đợc những thành tích nh trên công ty đã có nhiều cố gắng trong khâu tổ chức kinh doanh, áp dụng nhiều biện pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động Sau đây là một số giải pháp mà công ty đã áp dụng trong nh÷ng n¨m võa qua.
Trớc hết phải nói đến chính sách đẩy mạnh tiêu thụ, tăng doanh thu trong những năm qua công ty đã tăng cờng việc mở rộng quan hệ với các bạn hàng mới, bên cạnh đó là duy trì tốt các mối quan hệ với bạn hàng truyền thống, tích cực tìm kiếm các nguồn hàng nhằm đảm bảo chất lợng hàng hoá cũng nh các dịch vụ liên quan với một chi phí thấp nhất.
Song song với chiến lợc trên công ty tích cực tìm kiếm nhà phân phối, bạn hàng tin cậy, thực hiện chính sách nới rộng tín dụng cho khách hàng.
Việc tiết kiệm chi phí, nâng cao năng suất làm việc luôn là một vấn đề đăt ra đối với các doanh nghiệp Do đặc điểm kinh doanh mặt hàng hàng tiêu dùng là chủ yếu nên chi phí cho khâu kho hàng bảo quản, vận chuyển, bốc dỡ là tơng đối lớn Do vậy trong năm qua, công ty đã dùng nguồn vốn kinh doanh đầu t vào một số tài sản cố định và lu động nh xây dựng mới và sửa chữa một số kho hàng, mua sắm mới một số phơng tiện vận tải, bốc dỡ, phơng tiện đo l- ờng Bên cạnh đó công ty còn luôn chú trọng đến công tác đào tạo nâng cao nghiệp vụ cho nhân viên nhằm hạn chế những rủi ro và những chi phí không đúng mục đích.
Chế độ kế toán của công ty có liên quan chặt chẽ đến quá trình hoàn thiện hệ thống tổ chức quản lý kinh doanh Các phòng trong công ty đợc tổ chức gọn nhẹ hơn, phân công đúng việc đúng vị trí, nâng cao trình độ cho CBCNV, tạo điều kiện cho mọi ngời tham gia các khoá học, góp phần cho sự phát triển mạnh hơn của công ty trong những năm tới
2 Những mặt còn tồn tại:
Bên cạnh những thành tích đạt đợc qua hai năm, Công ty TNHH Vĩnh Thịnh còn có những mặt hạn chế cần khắc phục.
- Hoạt động kinh doanh xuất nhập khẩu hàng tiêu dùng của công ty còn có những hạn chế Công tác tiếp thị, nghiệp vụ xuất nhập khẩu bớc đầu đã đi vào nề nếp nhng cha đáp ứng kịp thời với tình hình phát triển của Công ty, của khu vực và trên thế giới Với nền kinh tế thị trờng biến động ngày càng phức tạp, đồng thời những chính sách về xuất nhập khẩu hàng tiêu dùng trong nớc cũng nh quốc tế luôn có những biến động khôn lờng Cụ thể là trong năm
2003, Chính phủ thờng xuyên điều tiết thuế nhập khẩu với mục tiêu sao cho chênh lệch giữa giá vốn nhập khẩu so với giá bán nội địa là không đáng kể. Các doanh nghiệp nhập khẩu hàng tiêu dùng chỉ bù đắp đợc một phần nhỏ chi phí nhập khẩu và chi phí bán hàng, trong năm nhiều doanh nghiệp cùng ngành bị lỗ Đây là những nhân tố ảnh hởng rất lớn tới hoạt động kinh doanh của công ty đặc biệt là hoạt động kinh doanh nhập khẩu hàng tiêu dùng Trong quá trình kinh doanh, công ty vẫn lúng túng trong việc quản lý và sử dụng nguồn vốn lu động nên đã bỏ lỡ một số cơ hội kinh doanh, đồng thời khả năng tích nghi với sự thay đổi là cha tốt Điều này cho thấy công tác lập kế hoạch vốn lu động vẫn cha đợc chú trọng thậm chí đôi khi chỉ mang tính hình thức.
- Nợ tồn đọng vẫn còn ở mức độ tơng đối cao
Nguồn vốn chủ sở hữu chiếm tỷ trọng không cao ( năm 2002 là 12,94% và năm 2003 là 11,33% ) trong tổng nguồn vốn lu động, nên nguồn vốn đi vay của công ty là rất lớn, làm tăng chi phí lãi tiền vay Trong năm 2003 Công ty phải thực hiện vay tín dụng Ngân hàng để thực hiện nhập khẩu hàng tiêu dùng với lãi suất từ 0,6-0,65%/ tháng Mức d nợ bình quân từ 1,5-2 tỷ đồng, tổng lãi suất phải trả trong 1 năm là: 86.069.926,9 đồng Điều này làm giảm tính chủ động trong kinh doanh, hạn chế phần nào đến hiệu quả sử dụng vốn lu động. Lợng vốn vay và vốn chiếm dụng chiếm tỷ trọng cao làm cho hệ số khả năng thanh toán so với tổng số vốn lu động là thấp, ảnh hởng đến uy tín kinh doanh của công ty.
Hiệu quả sử dụng vốn lu động của công ty trong năm vừa qua nếu không xét đến các ảnh hởng mang tính bất lợi do sự biến động của tình hình thị trờng hàng tiêu dùng thế giới đem đến thì đợc xem là có chiều hớng không đợc tốt, nó đợc thể hiện thông qua một số chỉ tiêu nh hệ số phục vụ vốn lu động, hệ số sinh lợi, tốc độ chu chuyển vốn lu động
Bên cạnh đó, cần thấy rằng công tác xác định nhu cầu vốn lu động vào đầu mỗi kỳ của quá trình kinh doanh ở công ty còn rất thiếu chính xác Điều này phản ánh đội ngũ cán bộ làm công tác lập kế hoạch vốn lu động của công ty còn cha nắm bắt và theo kịp những biến động của thị trờng, nên đã không dự báo chính xác đợc nhu cầu vốn lu động cho công ty, gây nên tình trạng trong kỳ công ty thờng xuyên phải đi tìm thêm nguồn tài trợ cho vốn lu động.
Ngoài ra, trình độ và kinh nghiệm của cán bộ bị hạn chế ảnh hởng đến việc tham gia ký kết hợp đồng, đặc biệt là những hợp đồng với đối tác nớc ngoài Đây cũng là tình trạng chung đối với các doanh nghiệp Việt Nam và nó tác động rất lớn đến kết quả kinh doanh cũng nh hiệu quả sử dụng vốn lu động trong công ty
3 Hiệu quả đạt đợc trong việc sử dụng Vốn lu động của Công ty:
một số giải pháp chủ yếu nhằm nâng cao hiệu quả công tác sử dụng vốn lu động tại Công ty TNHH Vĩnh Thịnh
Mục tiêu và định hớng phát triển kinh doanh của Công ty TNHH Vĩnh Thịnh
Những năm sau của cuộc khủng hoảng tài chính-tiền tệ Châu á, hoạt động sản xuất kinh doanh của các doanh nghiệp nói chung và các doanh nghiệp có hoạt động kinh doanh xuất nhập khẩu nói riêng bị ảnh hởng rất lớn. Tuy Việt Nam là một quốc gia ít chịu ảnh hởng của cuộc khủng hoảng nhng những tác động của nó cũng gây khá nhiều khó khăn cho hoạt động sản xuất kinh doanh của các doanh nghiệp trong nớc, là một Công ty lại kinh doanh trong lĩnh vực xuất nhập khẩu hàng tiêu dùng, một lĩnh vực luôn chứa đựng sự biến động mạnh Công ty TNHH Vĩnh Thịnh cũng không phải là một trờng hợp ngoại lệ Nhng với những kết quả đạt đợc qua hai năm đã chứng tỏ Công ty TNHH Vĩnh Thịnh không những khắc phục đợc khó khăn mà còn đạt đợc nhiều thành tích tốt, khẳng định đợc chỗ đứng của mình đối với khách hàng và vai trò của mình trên thơng trờng.
Công ty TNHH Vĩnh Thịnh tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh h- ớng tới các mục tiêu sau:
- Bảo đảm cung ứng, sửa chữa lắp đặt trang bị, hệ thống cung ứng hàng tiêu dùng kịp thời theo nhu cầu thực tế của các bạn hàng
- Mở rộng nhà kho chứa hàng tiêu dùng và kết cấu hàng hoá cho mạng lới dự trữ, kinh doanh hàng tiêu dùng trong nớc
- Xuất nhập khẩu các mặt hàng tiêu dùng, máy móc thiết bị dụng cụ phụ tùng ngành xây lắp.
- Công ty TNHH Vĩnh Thịnh đã và đang thực hiện sản xuất kinh doanh với hai mũi nhọn chính, đó là:
Đảm bảo cung ứng hàng tiêu dùng cho nền kinh tế.
Chuyển một bộ phận vốn từ kinh doanh thơng mại sang sản xuất nhằm cung ứng hàng tiêu dùng bằng sản phẩm của chính công ty.
2 Phơng hớng phát triển kinh doanh:
Trong bối cảnh tình hình khó khăn của các doanh nghiệp thuộc mọi thành phần kinh tế, với những thành công đã có và cả những khó khăn còn tồn tại, Công ty TNHH Vĩnh Thịnh đã tìm ra phơng hớng cho vấn đề phát triền kinh doanh trong giai đoạn tới :
Tích cực, chủ động tìm kiếm nguồn hàng, tạo dựng ngày càng nhiều mối liên hệ tích cực với khách hàng Công ty đã tạo đợc mối quan hệ trực tiếp với các nhà cung ứng ở nớc ngoài, các quốc gia có thế mạnh về xuất khẩu các sản phẩm thuộc lĩnh vực hàng tiêu dùng nh: Malaysia, Cộng hoà Liên bang Đức , Singapore, Hàn quốc, Nhật Bản
Đẩy mạnh doanh số bán ra làm cho doanh thu thuần của công ty tăng mạnh đồng thời với việc áp dụng các biện pháp tiết kiệm trong quản lý, giảm thiểu chi phí cha phù hợp để bảo đảm sự cân đối giữa các chỉ tiêu giá vốn - chi phí - lợi nhuận
Một số giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động tại Công ty
1 Giải pháp huy động vốn lu động:
Tổ chức huy động vốn lu động là công việc đầu tiên để chuẩn bị cho quá trình sản xuất kinh doanh đợc diễn ra liên tục thuận lợi Nếu Công ty tổ chức huy động vốn lu động không tốt thì sẽ dẫn đến tình trạng thừa hoặc thiếu vốn lu động Nh vậy sẽ làm giảm hiệu quả sử dụng vốn lu động, làm giảm hiệu quả sản xuất kinh doanh Hơn nữa nh đã đề cập trong chơng II, lợng vốn lu động đợc Công ty đa vào sử dụng qua các năm là rất lớn, do đó, huy động đợc một nguồn vốn mang tính ổn định và lâu dài là một vấn đề cần quan tâm hàng đầu trong chiến lợc nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động tại Công ty Sau đây là một số biện pháp nhằm huy động vốn lu động cho Công ty TNHH Vĩnh Thịnh.
1.1 Tăng nguồn vốn tự có tài trợ cho nhu cầu vốn lu động Điều này hiện tại chỉ có thể thực hiện bằng sự hỗ trợ từ Ngân hàng.Trong đó công ty cần đề nghị Ngân hàng cho vay vốn lu động đảm bảo 25% nhu cầu vốn lu động định mức Theo kế hoạch vốn lu động năm 2003 của công ty thì nhu cầu vốn lu động của công ty sẽ tăng khoảng 50%, tức là nhu cầu sẽ là 24 tỷ đồng Nh vậy nguồn vốn chủ sở hữu của công ty phải đạt 6 tỷ đồng, mà trong năm 2002 nguồn tự bổ xung của công ty đạt gần 700 triệu vì vậy công ty cần đề nghị Ngân hàng cho vay khoảng 5 tỷ đồng Mặt khác, do trong giai đoạn hiện nay, thị trờng hàng tiêu dùng quốc tế luôn trong tình trạng biến động, nên công ty ổn định và phát triển rất cần vốn Vì thế vay vốn lu động là hợp lý.
1.2 Tăng cờng huy động vốn từ CBCNV trong công ty
Qua những phân tích ở trên, chúng ta thấy hàng năm công ty phải vay ngắn hạn ngân hàng rất nhiều, tỷ trọng vốn vay ngắn hạn trong hai năm 2002 và 2003 thờng xuyên chiếm 55 - 60% tổng vốn lu động Với khoản vay ngân hàng lớn và đang có xu hớng tăng nh vậy làm cho khả năng thanh toán của công ty bị giảm sút tình trạng tài chính ở mức căng thẳng, khả năng tự chủ về vốn thấp, chịu sự kiểm soát của ngân hàng nh chúng ta đã biết khả năng thanh toán đợc xác định bằng tổng TSLĐ trên nợ ngắn hạn, do đó nếu tăng vay ngắn hạn ngân hàng sẽ làm tăng nợ ngắn hạn lên và khả năng thanh toán giảm xuống đồng thời do chi phí vốn và thời gian đáo hạn của các khoản vay này sẽ làm cho tình hình tài chính của công ty căng thẳng hơn Mặt khác vay ngắn hạn ngân hàng sẽ làm giảm bớt khả năng huy động vốn từ các nguồn khác vì các chủ nguồn sẽ xem xét tình hình tài chính của doanh nghiệp trớc khi cho vay Thêm vào đó, bản thân nguồn vay ngắn hạn ngân hàng cũng chỉ có giới hạn, không thể muốn vay bao nhiêu cũng đợc
Do đó vấn đề đặt ra hiện nay là bằng cách nào có thể thay thế bớt nguồn vay ngắn hạn ngân hàng nhằm cải thiện sức mạnh tài chính của công ty, tránh bị phụ thuộc quá nhiều vào ngân hàng, dẫn đến bị động trong sản xuất kinh doanh, đó chính là cơ sở thúc đẩy huy động vốn chính từ CBCNV trong công ty Sử dụng nguồn vốn vay từ CBCNV, công ty sẽ tiết kiệm đợc chi phí vốn, bên cạnh đó có thể yên tâm sử dụng vốn Hơn nữa, khi vay vốn ngân hàng luôn kèm theo nó là những điều kiện khắt khe về phơng án sản xuất kinh doanh có hiệu quả, thời gian hoàn trả vốn gắt gao trong khi huy động từ CBCNV thì các điều kiện dễ dàng hơn nhiều.
Muốn huy động đợc nguồn vốn này thì Công ty cần phải :
- Tuyên truyền đến mọi ngời cho họ thấy đợc việc cho Công ty vay là góp phần xây dựng Công ty tiến lên hơn.
- Thực hiện xác định hợp lý lãi suất huy động vốn từ CBCNV Để CBCNV thấy đợc sự quan tâm chu đáo về mọi mặt của công ty đối với họ và để họ thực sự tin tởng khi cho công ty vay thì cần phải trả một mức lãi suất nhất định cho nguồn vốn vay này Hiện nay công ty đang vay ngắn hạn ngân hàng với lãi suất 0,65%/ tháng, vay dài hạn 0,8%/ tháng, vay u đãi với lãi suất 0,55%/ tháng, vậy công ty nên chọn mức lãi suất vay là 0,65%/ tháng Nếu CBCNV đem tiền ra gửi ngân hàng thì cũng chỉ đợc mức lãi suất 0,55%/ tháng cho tiền gửi có kỳ hạn 1 năm Do đó nếu cho công ty vay với lãi suất 0,65% họ sẽ có lợi hơn, mặt khác khi cho công ty vay để sản xuất kinh doanh, công ty có vốn để làm ăn có hiệu quả, nâng cao đợc hiệu quả sản xuất kinh doanh, sẽ làm tăng thu nhập bình quân đầu ngời, sẽ giúp họ có đợc tổng mức thu nhập cao hơn, đời sống đợc nâng cao
- Thủ tục phải thật gọn và nhanh , khi họ cần rút tiền là phải có ngay.
Tuy nhiên để thực hiện hình thức huy động vốn từ CBCNV có hiệu quả thì công ty cần đảm bảo những điều kiện sau:
- Có một môi trờng nội bộ đoàn kết, gắn bó, CBCNV tin tởng vào Ban giám đốc, tin tởng vào khả năng phát triển của công ty và sẵn sàng chung sức gánh vác, chia sẻ trách nhiệm Vấn đề này hiện nay công ty có thể đảm bảo đ- ợc vì nhờ có sự đồng lòng nhất trí, sự gắn bó tin tởng, sự đóng góp sức ngời, sức của của toàn thể CBCNV thì công ty mới vợt qua đợc nhiều khó khăn thử thách để tồn tại và phát triển nh ngày nay.
- Công ty cần có một bộ phận chuyên trách làm nhiệm vụ huy động vốn từ CBCNV để có thể thực hiện nó một cách thực sự có hiệu quả, có ý nghĩa trong việc tạo nguồn vốn cho công ty.
- Công ty phải tích cực thu thập thông tin một cách nhanh nhạy, chính xác, nghiên cứu thị trờng và lựa chọn phơng án sản xuất kinh doanh khả thi nhất Nh vậy công ty sẽ cải thiện đợc tình hình hiện tại, điều này làm cho ngời lao động yên tâm, tin tởng hơn khi bỏ đồng vốn của mình ra cho công ty vay.
- Về phía CBCNV cần phải ý thức đợc vai trò và trách nhiệm của họ trong việc cải thiện tình hình sản xuất kinh doanh của công ty, ngoài ra họ cũng nên thờng xuyên tham gia góp ý kiến của mình trong các hợat động kinh doanh cuả công ty.
Chỉ khi nào công ty đảm bảo đợc các điều kiện trên thì việc huy động vốn từ CBCNV mới có thể tiếnhành một cách thuận lợi, mới thể hiện đợc vai trò tích cực của nó Tuy nhiên về lâu dài, khi thị trờng trong nớc có những biến động mạnh mẽ thì huy động vón của CBCNV tỏ ra không phù hợp Do vậy hình thức huy động này chỉ là giải pháp tình thế cho các doanh nghiệp trong nền kinh tế đang phát triển nh nớc ta hiện nay.
1.3 Tăng cờng khai thác triệt để nguồn tài trợ ngắn hạn trong kinh doanh:
Nguồn tài trợ ngắn hạn trong kinh doanh thờng bao gồm: tiền khách hàng ứng trớc, tiền mua chịu nhà cung cấp, phải trả CNV, nợ thuế và các khoản phải trả khác Đây là nguồn tài trợ khá quan trọng đảm bảo một phần nhu cầu vốn lu động trong kỳ của công ty
Nó đợc xem là nguồn vốn chiếm dụng, vì vậy chi phí sử dụng nó có thể bằng không hoặc rất ít, thờng thấp hơn lãi suất vay ngắn hạn ngân hàng Sự tồn tại của nguồn vốn chiếm dụng là khách quan trong nền kinh tế thi trờng và nếu công ty biết cách sử dụng hợp lý thì sẽ giải quyết đợc sự thiếu hụt tạm thời về nhu cầu vốn lu động trong mỗi kỳ kinh doanh.
Công ty cần xem xét để tranh thủ nguồn tín dụng thơng mại từ phía nhà cung cấp nếu thấy chi phí sử dụng nhỏ hơn lãi suất vay ngắn hạn ngân hàng. Điều này cũng thờng xảy ra vì nó cũng tạo ra ích lợi cho nhà cung cấp, nh duy trì mối làm ăn lâu dài, bán đợc khối lợng hàng lớn hơn Vì vậy công ty cần tìm kiếm và xây dựng mối quan hệ tốt với các nhà cung cấp, kể cả việc sử dụng biện pháp Marketing với ngời bán, giữ vững uy tín trong giao dịch thanh toán.
Từ đó tranh thủ đợc nguồn vốn cung cấp bởi ngời bán thông qua hình thức bán hàng trả chậm, giảm bớt đợc chi phí sử dụng vốn và sức ép do phải vay ngắn hạn ngân hàng.
1.4 Vay ngắn hạn ngân hàng: Để đáp ứng đầy đủ kịp thời nhu cầu vốn lu động phát huy trong quá trình kinh doanh thì nguồn vốn mà công ty huy động chủ yếu là nguồn vốn vay ngắn hạn ngân hàng Trong những năm qua công ty đã có quan hệ trực tiếp với Ngân hàng Vietcombank và Eximbank.
Điều kiện thực hiện các giải pháp
1.Cơ chế chính sách của nhà nớc:
Công ty TNHH Vĩnh Thịnh là một công ty đợc thành lập và hoạt động dới sự cho phép và quản lý của UBND thành phố Hà Nội Theo nhận xét chủ quan của cá nhân em để Công ty có thể chủ động hơn nữa trong việc tạo nguồn hàng phong phú, ổn định và ít biến động nhất về giá cả cũng nh chất l- ợng nhằm đáp ứng nhu cầu Tiêu dùng và tiêu thụ trong nớc, Các cơ quan chức năng tạo điều kiện về cơ sở pháp lý và hành lang pháp lý để Công ty nhanh chóng huy động đợc các nguồn vốn vay ngắn hạn taị Ngân hàng khi cần tăng cờng lợng hàng nhập phục vụ nhu cầu Tiêu dùng và tiêu thụ nội địa Bên cạnh đó, Nhà nớc cũng cần có cơ chế xử lý thanh lý hàng tồn kho và tỷ suất lợi nhuận hợp lý trong qúa trình cho vay vốn của hệ thống Ngân hàng.
2 Đối với Công ty TNHH Vĩnh Thịnh : Để phát huy thế mạnh là một doanh nghiệp đợc phép kinh doanh và cung cấp hàng tiêu dùng đáp ứng cho nhu cầu của Thị trờng, Công ty TNHH Vĩnh Thịnh cần phải hoàn thiện hơn nữa những yếu tố nội lực mà doanh nghiệp có thể chủ động đợc để phục vụ tốt hơn nữa cho kinh doanh :
- Nâng cao trình độ lao động và phân công lao động phù hợp ở từng bộ phận để có thể phát huy đợc năng lực cụ thể của mỗi cá nhân ở mức cao nhất Xây dựng một môi trờng nội bộ đoàn kết, gắn bó, tạo sự tin tởng của CBCNV vào Ban giám đốc, tin tởng vào khả năng phát triển của Công ty
- Hoàn thiện công tác hạch toán kế toán kinh tế nội bộ, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động, giảm thiểu tối đa những chi phát sinh cha hợp lý
- Đẩy nhanh tốc độ chu chuyển vốn lu động và tăng nhanh vòng quay của hàng tồn kho, chủ động trong công tác mua sắm vật t, dự trữ hàng hoá
- Hạn chế ứ đọng vốn vào các khoản nợ phải thu, đồng thời dự đoán chính xác nhu cầu vốn lu động để có phơng án cụ thể sử dụng vốn có hiệu quả nhất tránh lãng phí và để vốn nhàn rỗi không đợc sử dụng vào kinh doanh
Với những điều kiện thuận lợi cùng những khó khăn đã vợt qua và những thành tích đạt đợc trong thời gian qua, Công ty TNHH Vĩnh Thịnh đang dần hoàn thiện hơn nữa phơng thức quản lý vốn, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh nhằm tạo u thế mới trong cạnh tranh để có thể đáp ứng tốt nhất yêu cầu Tiêu dùng và nhu cầu tiêu thụ trên thị trờng nội địa
Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động không phải là vấn đề mới mẻ nữa đối với các doanh nghiệp mà vấn đề này đã đợc đề cập đến rất nhiều, nh- ng cũng không bao giờ trở thành lạc hậu đối với các doanh nghiệp trong điều kiện hiện nay.
Với nền kinh tế thị trờng, các doanh nghiệp luôn phải đối mặt với sự cạnh tranh gay gắt trên thị trờng đôi khi là không thể thích ứng đợc Vốn lu động thực sự là cần thiết để các doanh nghiệp duy trì hoạt động kinh doanh của mình Muốn tồn tại và phát triển thì hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp phải có hiệu quả Việc quản lý và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn nói chung, vốn lu động nói riêng là không thể thiếu đợc, nó luôn là vấn đề sống còn của mỗi doanh nghiệp, đảm bảo cho doanh nghiệp đạt đợc các mục tiêu đề ra.
Khi nghiên cứu đề tài này, em luôn cố gắng tiếp cận và tập hợp những cơ sở lý luận về hiệu quả sử dụng vốn lu động trong kinh doanh, đồng thời đi sâu vào phân tích những u điểm và tồn tại trong việc quản lý sử dụng vốn lu động tại Công ty TNHH Vĩnh Thịnh Dựa trên những kiến thức lý luận đợc trang bị cùng quá trình tìm hiểu tình hình thực tế , em mạnh dạn đa ra một số giải pháp nhằm nâng cao hơn nữa hiệu quả sử dụng vốn lu động tại Công ty.
Với đề tài tơng đối rộng và phức tạp cùng với thời gian có hạn nên em chỉ dừng lại ở mức độ đề cập và giải quyết những nét cơ bản nhất về vấn đề sử dụng vốn lu động tại Công ty TNHH Vĩnh Thịnh Tuy nhiên với kinh nghiệm hiểu biết của bản thân cha nhiều, thời gian thực tập ngắn, nên việc thực hiện đề tài không khỏi gặp nhiều khó khăn và bản luận văn tốt nghiệp không thể tránh đợc những sai sót Em rất mong nhận đợc sự góp ý của các thầy cô giáo trong khoa, những ngời có kinh nghiệm cùng toàn thể bạn đọc để bài viết của em đợc hoàn thiện hơn
Một lần nữa cho em gửi lời cảm ơn chân thành tới thầy giáo PGS TS Nguyễn Duy Bột, ngời đã trực tiếp hớng dẫn cho em trong quá trình thực hiện đề tài, các thầy cô giáo trong và ngoài bộ môn cùng tập thể các đồng chí lãnh đạo, các bác, các cô chú, anh chị trong Công ty TNHH Vĩnh Thịnh đã nhiệt tình đóng góp những ý kiến quý báu trong quá trình thực tập để em hoàn thiện bản Luận văn tốt nghiệp này.
Em xin chân thành cảm ơn !
Danh mục tàI liệu tham khảo
1 Giáo trình Kinh tế Thơng mại - Trờng Đại học KTQD Chủ biên : PGS TS Nguyễn Duy Bột PGS TS Đặng Đình Đào
2 Giáo trình Kinh tế Thơng mại và Dịch vụ - PGS TS Đặng Đình Đào - NXB Thống kê.
3 Lý thuyết Tài chính - Tiền tệ - PTS Nguyễn Ngọc Hùng - NXB
4 Phân tích tài chính doanh nghiệp - Josette Peyrard.
5 Quản trị Tài chính doanh nghiệp - NXB Thành phố Hồ Chí
6 Các báo cáo tổng quyết toán tài chính của Công ty TNHH Vĩnh
Thịnh qua các năm 2000 và 2002 môc lôc
Chơng I Cơ sở lý luận về vốn lu động và hiệu quả sử dụng vốn lu động trong các Doanh nghiệp thơng mại 3
I Vốn lu động trong các DNTM: 3
1 Khái niệm và đặc điểm của vốn lu động: 3
1.1 Khái niệm vốn lu động 3
1.2 Đặc điểm của vốn lu động trong các DNTM: 4
2 Kết cấu vốn lu động : 5
2.1 Kết cấu vốn lu động: 6
2.2 Các nhân tố ảnh hởng tới kết cấu vốn lu động: 6
3 Phân loại vốn lu động: 7
3.1 Căn cứ vào quá trình tuần hoàn luân chuyển vốn lu động : 7
3.2 Căn cứ vào nguồn hình thành, Vốn lu động có thể chia thành: 8
3.3 Dựa vào hình thái biểu hiện và theo chức năng của các thành phần vốn lu động: 8
3.4 Dựa vào đặc điểm chu chuyển vốn lu động: 9
4 Nguồn hình thành vốn lu động của doanh nghiệp: 13
4.1 Nguồn vốn chủ sở hữu: 14
4.3 Nguồn vốn liên doanh - liên kết: 15
5 Vai trò của vốn lu động trong các DNTM: 16
II Hiệu quả sử dụng vốn lu động và sự cần thiết phải nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động trong các Doanh nghiệp thơng mại: 18
1.1 Khái niệm về hiệu quả kinh doanh nói chung: 18
1.2 Khái niệm hiệu quả sử dụng vốn lu động: 20
2 Các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả sử dụng vốn lu động: 21
2.1 Hệ số phục vụ vốn lu động: 21
2.2 Hệ số sinh lợi của vốn lu động: 22
2.3 Tốc độ chu chuyển vốn lu động: 23
2.4 Kú thu tiÒn b×nh qu©n: 26
2.5 Hệ số bảo toàn vốn lu động: 27
2.6 Chỉ tiêu đánh giá khả năng thanh toán: 28
3 Những nhân tố ảnh hởng đến hiệu quả sử dụng vốn lu động : 29
3.1 Xét về mặt khách quan : 29
3.2 Xét về mặt chủ quan : 31
4 Sự cần thiết phải nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động trong các DNTM: 33
5 Các biện pháp nâng cao hiệu quả sử dụng Vốn lu động trong DNTM:35 CHƯƠNG II Đánh giá thực trạng công tác quản lý và sử dụng vốn lu động của công ty TNHH vĩnh thịnh 36
I Tổng quan về công ty TNHH Vĩnh Thịnh 36
1 Quá trình hình thành và phát triển của Công ty TNHH Vĩnh Thịnh: 36
2 Đặc điểm tổ chức hoạt động dịch vụ kinh doanh ở Công ty: 37
3 Cơ cấu tổ chức bộ máy hoạt động của Công ty 37
4 Tổ chức công tác kế toán tại công ty: 38
4.1 Tổ chức bộ máy kế toán tại công ty: 38
4.2 Hình thức kế toán áp dụng tại Công ty: 40
5 Kết quả hoạt động kinh doanh của Công ty qua 2 năm 2002-2003: 40
II Thực trạng công tác quản lý vốn lu động và hiệu quả của việc sử dụng vốn lu động tại Công ty TNHH Vĩnh Thịnh 43
1 Tình hình quản lý và sử dụng vốn lu động của Công ty 43
1.1 Kết cấu vốn kinh doanh của Công ty 43
1.2 Kết cấu vốn lu động của Công ty: 45
1.3 Nguồn hình thành vốn lu động của Công ty: 47
1.4 Phơng pháp xác định nhu cầu vốn lu động tại Công ty TNHH Vĩnh Thịnh: 50
1.5 Công nợ và khả năng thanh toán công nợ: 51
2 Thực trạng hiệu quả sử dụng vốn lu động tại Công ty TNHH Vĩnh Thịnh thông qua một số chỉ tiêu: 55
2.1 Chỉ tiêu hệ số phục vụ vốn lu động: 56
2.2 Chỉ tiêu hệ số sinh lợi vốn lu động: 57
2.3 Chỉ tiêu tốc độ chu chuyển vốn lu động: 58
2.4 Chỉ tiêu hệ số vòng quay hàng tồn kho 59
2.5 Đánh giá khả năng thanh toán của Công ty 60
2.6 Chỉ tiêu kỳ thu tiền bình quân: 61
III Đánh giá chung về công tác quản lý và hiệu quả sử dụng vốn lu động tại Công ty TNHH Vĩnh Thịnh 62
1 Những thành tựu đã đạt đợc: 62
2 Những mặt còn tồn tại: 64