Luận án Tiến sĩ Kinh tế: Quản lý nợ chính quyền địa phương ở Việt Nam

Mục đích nghiên cứu của luận án Quản lý nợ chính quyền địa phương ở Việt Nam nhằm xây dựng quan điểm và các giải pháp hoàn thiện quản lý nợ CQĐP ở Việt Nam có luận cứ khoa học và thực tiễn, có tính khả thi cao phù hợp với mục tiêu QLNC ở Việt Nam.

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO BỘ TÀI CHÍNH HỌC VIỆN TÀI CHÍNH  DƯƠNG THỊ MỸ LINH QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG Ở VIỆT NAM LUẬN ÁN TIẾN SĨ KINH TẾ HÀ NỘI - 2022 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO BỘ TÀI CHÍNH HỌC VIỆN TÀI CHÍNH  DƯƠNG THỊ MỸ LINH QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG Ở VIỆT NAM Chuyên ngành : Tài - Ngân hàng Mã số : 9.34.02.01 LUẬN ÁN TIẾN SĨ KINH TẾ Người hướng dẫn khoa học: PGS.TS HOÀNG THỊ THÚY NGUYỆT HÀ NỘI - 2022 i LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận án với đề tài “Quản lý nợ quyền địa phương Việt Nam” cơng trình nghiên cứu độc lập riêng Các số liệu kết nêu luận án trung thực có nguồn gốc rõ ràng Hà Nội, ngày tháng năm 2022 Tác giả luận án Dương Thị Mỹ Linh ii MỤC LỤC Trang Lời cam đoan i Mục lục ii Danh mục chữ viết tắt iv Danh mục bảng .vi Danh mục hình .vii MỞ ĐẦU 1 Tính cấp thiết đề tài luận án Tổng quan tình hình nghiên cứu có liên quan đến đề tài luận án Mục tiêu nhiệm vụ nghiên cứu đề tài luận án 12 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 13 Phương pháp nghiên cứu .14 Những đóng góp luận án 15 Kết cấu luận án 16 Chương 1: LÝ LUẬN CHUNG VỀ QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG 17 1.1 NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG 17 1.1.1 Khái niệm, đặc điểm, vai trị nợ quyền địa phương 17 1.1.2 Phân loại nợ quyền địa phương 22 1.1.3 Các yếu tố ảnh hưởng đến nợ quyền địa phương 24 1.2 QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG 26 1.2.1 Khái niệm, mục tiêu, nguyên tắc, công cụ, phương thức quản lý nợ quyền địa phương 26 1.2.2 Nội dung quản lý nợ quyền địa phương .33 1.2.3 Tổ chức máy quản lý nợ quyền địa phương 44 1.2.4 Các nhân tố ảnh hưởng đến quản lý nợ quyền địa phương 46 1.3 KINH NGHIỆM QUỐC TẾ VỀ QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG VÀ BÀI HỌC CHO VIỆT NAM 48 1.3.1 Kinh nghiệm quốc tế quản lý nợ quyền địa phương 48 1.3.2 Bài học cho Việt Nam 52 KẾT LUẬN CHƯƠNG 54 iii Chương 2: THỰC TRẠNG QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG Ở VIỆT NAM 55 2.1 KHÁI QUÁT VỀ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG Ở VIỆT NAM GIAI ĐOẠN 2011-2020 .55 2.2 PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG Ở VIỆT NAM GIAI ĐOẠN 2011-2020 61 2.2.1 Mơ hình quản lý nợ quyền địa phương Việt Nam giai đoạn 2011-2020 61 2.2.2 Thực trạng thực nội dung quản lý nợ quyền địa phương Việt Nam giai đoạn 2011-2020 .64 2.3 ĐÁNH GIÁ CHUNG THỰC TRẠNG QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG Ở VIỆT NAM GIAI ĐOẠN 2011-2020 91 2.3.1 Các kết đạt 91 2.3.2 Những hạn chế 93 2.3.3 Nguyên nhân hạn chế 104 KẾT LUẬN CHƯƠNG 108 Chương 3: HOÀN THIỆN QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG Ở VIỆT NAM 109 3.1 QUAN ĐIỂM VÀ MỤC TIÊU HỒN THIỆN QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐIẠ PHƯƠNG Ở VIỆT NAM 109 3.1.1 Bối cảnh vấn đề đặt quản lý nợ quyền địa phương 109 3.1.2 Quan điểm hoàn thiện quản lý nợ quyền địa phương 112 3.1.3 Mục tiêu hồn thiện quản lý nợ quyền địa phương 114 3.2 GIẢI PHÁP HOÀN THIỆN QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG Ở VIỆT NAM 115 3.2.1 Giải pháp lập kế hoạch vay, trả nợ quyền địa phương 115 3.2.2 Giải pháp tổ chức thực vay, trả nợ quyền địa phương 118 3.2.3 Giải pháp giám sát vay, trả nợ quyền địa phương 121 3.2.4 Các giải pháp khác 144 KẾT LUẬN CHƯƠNG 146 KẾT LUẬN .147 CÁC CƠNG TRÌNH ĐÃ CÔNG BỐ CỦA TÁC GIẢ LIÊN QUAN ĐẾN LUẬN ÁN 149 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 150 PHỤ LỤC .163 iv DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT Chữ viết tắt BTC CNTT CQĐP Chữ viết đầy đủ Bộ Tài Cơng nghệ thơng tin Chính quyền địa phương CQTW DNNN Chính quyền trung ương Doanh nghiệp nhà nước DSA Debt Sustainbility Analysis - Phân tích bền vững nợ FED Federal Reserve System - Cục Dự trữ Liên bang (Hoa Kỳ) GDP Gross Domestic Product - Tổng sản phẩm quốc nội GFS GRDP Goverment Financial Statistics - Thống kê tài chính phủ HĐND IMF KBNN KH&ĐT KTXH Gross Regional Domestic Product - Tổng sản phẩm quốc nội địa bàn Hội đồng nhân dân International Monetary Fund - Quỹ Tiền tệ Quốc tế Kho bạc Nhà nước Kế hoạch Đầu tư Kinh tế - xã hội MTFF MTBF MTEF Medium Term Fiscal Framework - Khn khổ tài khố trung hạn Medium Term Budget Framework - Khuôn khổ ngân sách trung hạn Medium Term Expenditure Framework - Khuôn khổ chi tiêu trung hạn MTDS LIBOR Medium Term Debt Strategy - Chiến lược nợ trung hạn NHTM NSĐP NSNN London Interbank Offered Rate - Lãi suất cho vay liên ngân hàng London Ngân hàng thương mại Ngân sách địa phương Ngân sách nhà nước NSTW Ngân sách trung ương NCS ODA OECD Nghiên cứu sinh Offcial Development Assistance - Hỗ trợ phát triển thức QLDA Organization for Economic Coorperation and Development -Tổ chức hợp tác phát triển pinh tế Quản lý dự án v QLNC SIBOR Quản lý nợ công Singapore Interbank Offered Rate - Lãi suất liên ngân hàng Singapore SDRs STC Special Drawing Rights - Quyền rút vốn đặc biệt Sở Tài TPQT TABMIS Trái phiếu quốc tế UBND Treasury and Budget Management Information System - Hệ thống thông tin quản lý ngân sách kho bạc Ủy ban nhân dân UNCTAD United Nations Conference on Trade and Development - Hội nghị Liên hiệp quốc thương mại phát triển VDB Ngân hàng phát Việt Nam WB XDCB World Bank - Ngân hàng Thế giới Xây dựng vi DANH MỤC CÁC BẢNG Trang Bảng 2.1 Vốn ODA, vốn vay ưu đãi ký kết phân bổ theo vùng 58 Bảng 2.2 Cơ cấu dư nợ CQĐP, 2011-2020 59 Bảng 2.3 Nợ CQĐP, 2011 -2020 60 Bảng 3.1 Dư nợ CQĐP so với GRDP thu NSĐP 121 Bảng 3.2 Dư nợ CQĐP so với thu NSĐP 126 Bảng 3.3 Các tiêu giám sát nợ CQĐP 131 Bảng 3.4 Các tiêu DeMPA 132 Bảng 3.5 Các tiêu đánh giá hiệu quản lý nợ CQĐP 136 vii DANH MỤC CÁC HÌNH Trang Hình 1.1 Phạm vi cấu khu vực phủ cơng cụ nợ 18 Hình 1.2 Tổ chức máy quản lý nợ CQĐP 45 Hình 2.1 Cơ cấu nợ CQĐP tổng nợ cơng 55 Hình 2.2 Diễn biến cấu dư nợ CQĐP theo nguồn vay, 2011-2020 56 Hình 2.3 Tình hình huy động vốn vay CQĐP, 2011-2020 57 Hình 2.4 Cơ cấu huy động vốn vay CQĐP, 2011-2020 57 Hình 2.5 Mơ hình quản lý nợ CQĐP 62 Hình 2.6 Cơ chế phân cấp quản lý ngân sách 74 Hình 2.7 Phát hành trái phiếu CQĐP, 2011-2020 77 Hình 2.8 Vay dư nợ vay nguồn tồn dư ngân quỹ nhà nước 78 Hình 2.9 Vay từ Ngân hàng phát triển Việt Nam 80 Hình 2.10 Huy động vốn vay dư nợ cho vay lại CQĐP, 2011 - 2020 83 Hình 2.11 Nghĩa vụ trả nợ CQĐP, 2011-2020 85 Hình 3.1 Mức độ phát triển hạn mức nợ địa phương 124 Hình 3.2 Mức độ phát triển tỷ trọng nợ địa phương so với tổng số 124 Hình 3.3 Phân phối chuẩn mức dư nợ/GRDP 125 MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài luận án Các địa phương cần thiết vay nợ để đáp ứng nhu cầu ngày gia tăng vốn nhằm thực mục tiêu phát triển KTXH địa phương Đối với địa phương thâm hụt ngân sách, vay nợ hỗ trợ tình trạng cân đối ngân sách; địa phương thặng dư ngân sách, trì mức nợ định đảm bảo diện địa phương thị trường vốn Nhưng song song đó, vay nợ tiềm ẩn rủi ro Nếu vay nợ nhiều, cấu nợ bất hợp lý, quản lý sử dụng nguồn vốn vay thiếu hiệu dẫn tới khó khăn điều hành ngân sách, tác động tiêu cực đến an ninh tài chính, ảnh hưởng đến phát triển ổn định, an toàn bền vững Cùng với q trình cải cách tài quốc gia, cơng tác quản lý nợ CQĐP đạt kết tích cực Cụ thể, khn khổ pháp lý quản lý nợ CQĐP ban hành tương đối đầy đủ, theo chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn quan quản lý nợ CQĐP phân định rõ ràng; công cụ quản lý nợ CQĐP quy định cụ thể; phạm vi nợ CQĐP xác định; hạn mức vay nợ dựa khả chi trả CQĐP Chính sách huy động vốn đáp ứng nguồn lực cho địa phương thực nhiệm vụ phát triển KTXH địa bàn Nợ CQĐP đảm bảo an toàn, thể qua xu hướng tăng nguồn vốn huy động có kỳ hạn dài tăng nguồn vốn huy động từ vay cho vay lại Tuy nhiên, bên cạnh kết đạt được, công tác quản lý nợ CQĐP tồn số bất cập, đối diện với khơng khó khăn, thách thức khn khổ pháp lý q trình tổ chức thực Khoảng cách quy định hành triển khai thực tế lập kế hoạch, tổ chức thực giám sát vay, trả nợ CQĐP tạo khoảng trống cần nghiên cứu phương diện lý luận thực tiễn 155 57 Học viện Tài (2015) Giáo trình Thị trường tài cơng Hà Nội NXB Tài 58 Học viện Tài (2016) Giáo trình Quản lý tài cơng Hà Nội NXB Tài 59 Học viện Hành Quốc gia (2003) Quản lý tài cơng: lý luận thực tiễn Kỷ yếu Hội thảo Hà Nội 60 Trương Thị Hồng Hà (2017) Tổ chức hoạt động quyền địa phương Việt Nam Hà Nội NXB Chính trị Quốc gia thật 61 Phương Hoa (2021) Quản lý nợ quyền địa phương: từ góc nhìn giới Trang thơng tin điện tử Bộ Tài Truy cập từ: https://mof.gov.vn/webcenter/portal/btcvn/pages_r/l/tin-bo-taichinh?dDocName=MOFUCM198841 62 Joseph E Stiglitz (1995) Kinh tế học công cộng Hà Nội NXB Khoa học Kỹ thuật 63 Khoa Tài cơng, Học viện Tài (2018) Nợ quyền địa phương - Những vấn đề lý luận thực tiễn Hội thảo khoa học Hà Nội 64 Minh Khôi (2020) Khống chế mức bội chi nợ quyền địa phương Trang thơng tin điện tử Tạp chí Tài Truy cập từ: https://tapchitaichinh.vn/su-kien-noi-bat/khong-che-han-muc-boi-chi-vano-cua-chinh-quyen-dia-phuong-326492.html 65 Michel Bouvier, Marie-Christine Esclassan, Jean-Pierre Lassale (2005) Tài cơng Hà Nội NXB Chính trị Quốc gia 66 Lê Chi Mai (2011) Quản lý chi tiêu cơng Hà Nội NXB Chính trị Quốc gia 67 Ngọc Mai (2017) Nâng cao hiệu kiểm toán nợ quyền địa phương Trang thơng tin điện tử Kiểm toán Truy cập từ http://baokiemtoannhanuoc.vn/van-de-hom-nay/nang-cao-hieu-qua-kiemtoan-no-chinh-quyen-dia-phuong-137263 68 Dương Thị Bình Minh, Bùi Thị Mai Hồi (2005) Nợ cơng quản lý nợ công Tài liệu nghiên cứu Đại học Kinh tế thành phố Hồ Chí Minh 156 69 Đức Minh (2018) Bốn điểm đáng lưu ý quản lý nợ quyền địa phương Trang thơng tin điện tử Thời báo Tài Truy cập từ https://thoibaotaichinhvietnam.vn/bon-diem-dang-luu-y-trong-quan-ly-nochinh-quyen-dia-phuong-56998.html 70 Ngân hàng Thế giới (2011) Đánh giá hiệu công tác quản lý nợ (DeMPA) Báo cáo đánh giá Hà Nội 71 Ngân hàng Thế giới (2013) Đánh giá Khung tài trợ cho sở hạ tầng địa phương Việt Nam Báo cáo cuối Hà Nội 72 Ngân hàng Thế giới (2014) Chính quyền địa phương vay lại vốn ODA vốn vay ưu đãi: Khuôn khổ quản lý sách chung Báo cáo hỗ trợ kỹ thuật Hà Nội 73 Ngân hàng Thế giới (2015) Làm cho tổng thể lớn phần gộp lại: Đánh giá phân cấp ngân sách Việt Nam Báo cáo tổng hợp Hà Nội 74 Ngân hàng Thế giới, Quỹ Tiền tệ Quốc tế, Bộ Tài Thống kê tài Chính phủ (GFS) Việt Nam Cẩm nang hướng dẫn Hà Nội 75 Ngân hàng Thế giới (2015) Làm cho tổng thể lớn phần gộp lại: Đánh giá phân cấp ngân sách Việt Nam Báo cáo tổng hợp Hà Nội 76 Nina Frankel, Anastasia Gage (2007) Những nguyên tắc giám sát đánh giá Tài liệu hướng dẫn Hà Nội 77 Phan Minh Ngọc (2018) Nợ quyền địa phương bị lạm dụng Trang thơng tin điện tử Tạp chí tri thức Truy cập từ https://zingnews.vn/no-cua-chinh-quyen-dia-phuong-van-co-the-bi-lamdung-post878536.html 78 Paul A Samuelson, Wiliam D Nordhalls (2002) Kinh tế học tập Hà Nội NXB Thống kê 79 Quốc hội (2002) Luật Ngân sách nhà nước số 01/2002/QH11 ngày 16/12/2002 80 Quốc hội (2009) Luật quản lý nợ công số 29/2009/QH12 ngày 17/6/2009 81 Quốc hội (2015) Luật tổ chức Chính phủ số 76/2015/QH13 ngày 19/6/2015 157 82 Quốc hội (2015) Luật tổ chức quyền địa phương số 77/2015/QH13 ngày 19/6/2015 83 Quốc hội (2015) Luật ngân sách nhà nước số 83/2015/QH13 ngày 25/6/2015 84 Quốc hội (2016) Nghị số 25/2016/QH14 ngày 09/11/2016 Kế hoạch tài năm giai đoạn 2016 - 2020 85 Quốc hội (2017) Luật quản lý nợ công số 20/2017/QH14 ngày 23/11/2017 86 Quốc hội (2019) Luật đầu tư công số 39/2019/QH14 ngày 13/6/2019 87 Quốc hội (2019) Luật sửa đổi, bổ sung số điều Luật tổ chức Chính phủ Luật tổ chức quyền địa phương số 47/2019/QH14 ngày 22/11/2019 88 Quốc hội (2019) Nghị số 87/2019/QH14 ngày 14/11/2019 phân bổ ngân sách trung ương năm 2020 89 Quốc hội (2020) Luật Đầu tư theo phương thức đối tác công tư số 64/2020/QH14 ngày 18/6/2020 90 Quốc hội (2020) Nghị số 115/2020/QH14 ngày 19/6/2020 thí điểm số chế, sách tài - ngân hàng đặc thù thành phố Hà Nội 91 Quốc hội (2021) Nghị số 16/2021/QH15 ngày 27/7/2021 Kế hoạch phát triển kinh tế - xã hội năm giai đoạn 2021-2025 92 Quốc hội (2021) Nghị số 23/2021/QH15 ngày 28/7/2021 Kế hoạch tài quốc gia vay, trả nợ cơng năm giai đoạn 2021-2025 93 Quốc hội (2021) Nghị số 29/2021/QH15 ngày 28/7/2021 Kế hoạch đầu tư công trung hạn giai đoạn 2021-2025 94 Quốc hội (2021) Nghị số 35/2021/QH15 ngày 13/11/2021 thí điểm số chế, sách đặc thù phát triển thành phố Hải Phòng 95 Quốc hội (2021) Nghị số 36/2021/QH15 ngày 13/11/2021 thí điểm số chế, sách đặc thù phát triển tỉnh Nghệ An 158 96 Quốc hội (2021) Nghị số 37/2021/QH15 ngày 13/11/2021 thí điểm số chế, sách đặc thù phát triển tỉnh Thanh Hoá 97 Quốc hội (2021) Nghị số 38/2021/QH15 ngày 13/11/2021 thí điểm số chế, sách đặc thù phát triển tỉnh Thừa Thiên Huế 98 Quốc hội (2021) Nghị số 34/2021/QH15 ngày 13/11/2021 dự toán ngân sách nhà nước năm 2022 99 Quốc hội (2022) Nghị số 43/2022/QH15 ngày 11/01/2022 sách tài khóa, tiền tệ hỗ trợ Chương trình phục hồi phát triển kinh tế xã hội 100 Quỹ Tiền tệ Quốc tế (2019) Đánh giá tính bền vững nợ nước ngồi Việt Nam: khuôn khổ phương án lựa chọn Báo cáo nghiên cứu Hà Nội 101 Richard Allen, Richard Hemming, Barry H Potter Sổ tay Quản lý tài cơng Tài liệu dịch Hà Nội 102 Thủ tướng Chính phủ (2007) Quyết định số 181/2007/QĐ-TTg ngày 26/11/2007 ban hành Quy chế cho vay lại từ nguồn vốn vay, viện trợ nước ngồi Chính phủ 103 Thủ tướng Chính phủ (2022) Quyết định số 448/QĐ-TTg ngày 12/4/2022 phê duyệt Chương trình quản lý nợ cơng 03 năm giai đoạn 2022-2024 Kế hoạch vay, trả nợ công năm 2022 104 Thủ tướng Chính phủ (2022) Quyết định số 460/QĐ-TTg ngày 14/4/2022 phê duyệt Chiến lược nợ công đến năm 2030 105 Thủ tướng Chính phủ (2022) Chỉ thị số 15/CT-TTg ngày 16/9/2022 nhiệm vụ, giải pháp trọng tâm giữ vững ổn định kinh tế vĩ mơ, kiểm sốt lạm phát, thúc đẩy tăng trưởng bảo đảm cân đối lớn kinh tế tình hình 106 Trường Đại học Kinh tế thành phố Hồ Chí Minh (2006) Quản lý chi tiêu cơng Việt Nam: Thực trạng giải pháp NXB Tài 107 Trường Đại học Kinh tế thành phố Hồ Chí Minh (2006) Quản lý chi tiêu công Việt Nam: Thực trạng giải pháp NXB Tài 159 108 Đỗ Thiên Anh Tuấn (2012) Nợ nần lực tài khóa địa phương Chương trình giảng dạy kinh tế Fullbright Trang thông tin điện tử fsppm.fullbright.edu.vn Truy cập từ https://fsppm.fulbright.edu.vn/ cache/TBKTSGNo%20nan%20va%20nang%20luc%20tai%20khoa%20d ia%20phuong-edited-2013-01-17-11210716.pdf 109 Đỗ Thiên Anh Tuấn (2013) Nợ trái phiếu quyền địa phương Chương trình giảng dạy kinh tế Fullbright Trang thơng tin điện tử fsppm.fullbright.edu.vn Truy cập từ https://fsppm.fulbright.edu.vn /cache/MPP05-513-R28.3V-2013-02-27-14191863.pdf 110 Đỗ Thiên Anh Tuấn (2014) Các mô thức quản lý nợ công vấn đề Việt Nam Chương trình giảng dạy kinh tế Fullbright Trang thông tin điện tử fsppm.fullbright.edu.vn Truy cập từ: https://fsppm.fulbright.edu.vn/ vn/bao-cao-chinh-sach/nghien-cuu-chinh-sach/cac-mo-thuc-quan-ly-nocong-va-van-de-cua-viet-nam/ 111 Trang thông tin điện tử Sở tài 63 tỉnh thành Việt Nam 112 Trường Đại học Quốc gia thành phố Hồ Chí Minh (2003) Tài cơng Hồ Chí Minh NXB Đại học Quốc gia 113 Trường Đại học Kinh tế thành phố Hồ Chí Minh (2005) Quản lý chi tiêu cơng Việt Nam: thực trạng giải pháp Hà Nội NXB Tài 114 Viện Nghiên cứu Đào tạo quản lý (2007) Nguyên lý quản lý: Thành công Hà Nội NXB Lao động Xã hội * Tài liệu tiếng Anh 115 Abha Prasad (2013) Principles and Practice of Subnational Government Borrowing and Debt Issuance Wuhan, China World Bank 116 Annalisa Fedelino and Teresa Ter-Minassian (2010) Making Fiscal Decentralization Work: Cross-Country Experiences Washington, DC, USA International Monetary Fund 160 117 Akifusa Fujioka (2022) Budget Deficits of the Central Government and the Decentralization of Local Governments Pages 127-143, the book “New Frontiers of Policy Evaluation in Regional Science”, part of the book series “New Frontiers in Regional Science: Asian Perspectives” (NFRSASIPER, volume 52) Springer Singapore 118 Bernard W Taylor III (2007) Introduction to Management Science New Jersey, USA Pearson Education International 119 Blane Lewis, David Woodward (2010) Restructing Indonesia’s Subnational Public Debt: Reform or Reversion Bulletin of Indonesian Economic Studies, Vol 46, No 1, 2010: 65-78 120 David N Hyman (1999) Public Finance: A Contemporary Application of Theory to Policy Orlando, USA The Dryden Press 121 International Monetary Fund and World Bank (2003) Amendments to the Guidelines for Public Debt Management International Monetary Fund 122 International Monetary Fund and World Bank (2014) Revised Guidelines for Public Debt Management Policy Paper Washington, DC, USA International Monetary Fund 123 International Monetary Fund Team and World Bank Team (2020) Public Sector Debt Definition and Reporting in Low-income Developing Countries Policy Paper International Monetary Fund 124 Jun-Hwan Kim (2003) Local Goverment Finance and Bond Market Manila, Philippines Asian Development Bank 125 Lili Liu, Michael Waibel (2008) Subnational Insolvency: Cross-Country Experiences and Lessons Policy Research Working Paper World Bank 126 M Ayhan Kose, Peter Nagle, Franziska Ohnsorge and Naotaka Sugawara (2021.) Global Waves of Debt: Causes and Consequences Advance Edition Washington, DC, USA World Bank Group 161 127 Organisation for Economic Coperation and Development (OECD), UCLG (United Cities and Local Governments) (2016) Subnational Governments around the world Structure and Finance A first contribution to the Global Observatory on Local Finances https://www.oecd.org/regional/regional-policy/Subnational-GovernmentsAround-the-World-%20Part-I.pdf 128 Otaviano Canuto and Lili Liu (2013) Until Debt Do Us Part: Subnational Debt, Insolvency, and Markets Washington, DC, USA World Bank 129 Paul G Keat, Philip K.Y Young (2006) Managerial Economics: Economic Tools for Today’s Decision Makers New Jersey, USA Pearson Education International 130 Paul Smoke (2019) Improving Subnational Government Development Finance in Emerging and Developing Economies: Toward a Strategic Approach ADBI Working Paper Series Japan Asian Development Bank Institute 131 Raju Singh and Alexander Plekhanov (2005) How Should Subnational Government Borrowing Be Regulated? Some Cross-Country Empirical Evidence Working Paper International Monetary Fund 132 Robert D Ebel and Serdar Yilmaz (2002) On the Measurement and Impact of Fiscal Decentralization Policy Research Working Paper Washington, DC, USA World Bank Institute 133 Roy Bahl and Jorge Martinez-Vazquez (2006) Sequencing Fiscal decentralization Policy Research Working Paper Atlanta, Georgia, USA World Bank 134 Serdar Yilmaz and Robert D Ebel (2020) Subnational Government, Infrastructure, and the Role of Borrowing and Debt Washington, DC World Bank Pages 265-291, the book “Development Studies in Regional Science”, part of the book series “New Frontiers in Regional Science: Asian Perspectives” (NFRSASIPER, volume 42) Springer Singapore 162 135 Stephen J Bailey (2004) Strategic Public Finance New York, USA Palgrave Macmilan 136 Teresa Ter-Minassian and Jon Craig (1997) Control of Subnational Government Borrowing A part of the book “Fiscal Federalism in Theory and Practice”(Chapter 7) Washington, DC, USA International Monetary Fund 137 Thomas L.Wheelen, J David Hunger (2006) Strategic Management and Business Policy New Jersey, USA Pearson Education International 138 Vito Tanzi (1994) Public Finance in Developing Countries Great Britain Ipswich Book 139 World Bank (2009) Guide to the Debt Management Performance Assessment (DeMPA) Tool World Bank 140 World Bank (1998 Public Expenditure Management Handbook Washington, D.C, USA World Bank 141 World Bank (2012) Guide to the Subnational Debt Management Performance Assessment (DeMPA) Tool World Bank 142 Yuanyan Sophia Zhang and Steven Barnett (2014) Fiscal Vulnerabilities and Risks from Local Govermnet Finance in Chiana Working Paper International Monetary Fund 163 PHỤ LỤC Phụ lục CÁC ĐIỂM MỚI TRONG QUY ĐỊNH VỀ NỢ CQĐP THEO LUẬT QLNC 2017 VÀ LUẬT QLNC 2009 Chỉ tiêu Mục đích vay CQĐP Bội chi Hạn mức dư nợ Luật QLNC 2009 Mục đích vay CQĐP bao gồm Mục đích vay CQĐP bao gồm chi đầu tư phát triển chi đầu tư bù đắp bội chi trả nợ gốc cho dự án có khả hồn vốn CQĐP khơng phép bội chi, NSĐP phép bội chi theo NSĐP cân tổng số chi không vượt tổng số thu Mức dư nợ từ nguồn vốn huy động không vượt 30% vốn đầu tư XDCB nước hàng năm ngân sách cấp tỉnh Riêng thành phố Hà Nội [7] thành phố Hồ Chí Minh [8], mức dư vay nợ (được) không vượt 150% tổng mức vốn ngân sách đầu tư XDCB ngân sách thành phố theo dự toán HĐND thành phố định hàng năm Hình thức vay Luật QLNC 2017 Hình thức vay CQĐP bao gồm vay nước (thông qua phát hành, uỷ quyền phát hành trái phiếu CQĐP, vay từ nguồn tài hợp pháp khác theo quy định pháp luật) vay lại từ nguồn vốn vay nước ngồi Chính phủ để đầu tư phát triển KTXH Mức dư nợ vay CQĐP: a) Đối với thành phố Hà Nội thành phố Hồ Chí Minh không vượt 90% số thu NSĐP hưởng theo phân cấp; b) Đối với địa phương có số thu NSĐP hưởng theo phân cấp lớn chi thường xuyên NSĐP không vượt 30% số thu ngân sách hưởng theo phân cấp; c) Đối với địa phương có số thu NSĐP hưởng theo phân cấp nhỏ chi thường xuyên NSĐP không vượt 20% số thu ngân sách hưởng theo phân cấp Hình thức vay CQĐP bao gồm: Phát hành trái phiếu CQĐP thị trường vốn nước; Vay lại vốn vay ODA, vay ưu đãi nước ngồi Chính phủ; Vay từ nguồn tài khác nước theo quy định pháp luật NSNN 164 Chỉ tiêu Luật QLNC 2009 Luật QLNC 2017 Điều kiện vay nợ CQĐP Đối với vay để đầu tư phát triển, dự án hoàn thành thủ tục đầu tư theo quy định, thuộc danh mục đầu tư kế hoạch năm HĐND cấp định Đề án phát hành trái phiếu, kế hoạch sử dụng vốn vay, trả nợ HĐND cấp thông qua BTC chấp thuận văn Trị giá khoản vay, phát hành trái phiếu nước phải hạn mức vay NSĐP theo quy định Luật NSNN Đối với khoản vay Chính phủ cho UBND cấp tỉnh vay lại, BTC thẩm định khả trả nợ ngân sách cấp tỉnh theo quy định phân cấp ngân sách trước ký kết thoả thuận cho vay lại Đối với vay nước: (i) Dự án hoàn thành thủ tục theo quy định pháp luật, thuộc danh mục đầu tư công trung hạn CQĐP cấp có thẩm quyền định; (ii) Có kế hoạch vay theo nguồn vốn để đầu tư theo quy định Luật NSNN, Luật Đầu tư công; (iii) Trường hợp vay thông qua phát hành trái phiếu, Đề án phát hành trái phiếu phải lập thẩm định theo quy định Chính phủ phát hành trái phiếu; (iv) Trị giá khoản vay, khoản phát hành trái phiếu phải mức dư nợ vay bội chi NSĐP theo quy định pháp luật NSNN án có khả hồn vốn địa phương phải đáp ứng điều kiện: dự án hoàn thành thủ tục đầu tư theo quy định, quan có thẩm quyền xác định có khả thu hồi vốn Đề án phát hành trái phiếu để đầu tư vào dự án BTC thẩm định chấp thuận văn đáp ứng đầy đủ điều kiện: (i) Có chương trình, dự án đầu tư phát triển KTXH thuộc kế hoạch đầu tư công trung hạn địa phương cấp có thẩm quyền phê duyệt, hoàn thành thủ tục theo yêu quy định pháp luật; (ii) Chương trình, dự án có sử dụng vốn vay ODA, vay ưu đãi nước ngoài; (iii) Khơng có nợ vay lại vốn vay ODA, vay ưu đãi nước hạn 180 ngày; (iv) Mức dư nợ vay NSĐP thời điểm đề nghị vay lại không vượt mức dư nợ vay NSĐP theo quy định pháp luật NSNN; (v) NSĐP cam kết trả nợ đầy đủ, hạn Đối với vay lại vốn ODA, vay ưu Đối với vay để đầu tư vào dự đãi nước UBND cấp tỉnh phải 165 Chỉ tiêu Luật QLNC 2009 Luật QLNC 2017 Các quy định trả nợ CQĐP Trả nợ vay CQĐP bao gồm: toán đầy đủ, hạn khoản gốc, lãi, phí chi phí khác có liên quan phát sinh từ việc vay cấp tỉnh; việc hoàn trả vốn vay lại từ nguồn vốn vay nước ngồi Chính phủ thực theo quy định Chính phủ; nguồn trả nợ đảm bảo từ ngân sách cấp tỉnh nguồn thu hồi từ dự án đầu tư địa phương Trả nợ CQĐP bao gồm trả gốc khoản vay CQĐP trả lãi, phí chi phí liên quan đến khoản vay CQĐP Chi trả lãi, phí và chi phí khác liên quan đến khoản vay CQĐP Chi trả gốc khoản vay CQĐP bao gồm: số vay để trả nợ gốc Quốc hội, HĐND cấp tỉnh định hàng năm; số bội thu NSĐP cấp tỉnh; kết dư ngân sách cấp tỉnh; tăng thu, tiết kiệm chi so với dự toán trình chấp hành NSNN Trường hợp nhu cầu phát sinh việc trả trước nợ gốc trả lãi, phí chi phí khác liên quan mà vượt dự tốn ngân sách định STC trình cấp có thẩm quyền để điều chỉnh lại dự tốn NSĐP Đối với khoản chi trả nợ gốc từ nguồn vay thực theo phương thức hốn đổi toàn phần nguồn vốn NSĐP Quy định quan quản lý nợ CQĐP Chưa có quy định đầu mối quản Đã có quy định quan đầu mối lý nợ CQĐP địa phương quản lý nợ CQĐP, cụ thể: - HĐND quan định, điều chỉnh kế hoạch vay, trả nợ 05 năm, năm CQĐP -UBND quan lập kế hoạch vay, trả nợ 05 năm, năm CQĐP trình HĐND cấp định Xây dựng chương trình quản lý nợ 03 năm CQĐP, gửi Bộ Tài để tổng hợp báo cáo Thủ tướng Chính phủ - STC: Là quan đầu mối giúp UBND thống quản lý nợ 166 Chỉ tiêu Công khai minh bạch nợ CQĐP Luật QLNC 2009 Luật QLNC 2017 CQĐP Xây dựng chương trình quản lý nợ 03 năm CQĐP báo cáo UBND xin ý kiến Thường trực HĐND cấp tỉnh, gửi Bộ Tài để tổng hợp, báo cáo Thủ tướng Chính phủ Xây dựng phương án phát hành TPCP địa phương, khoản vay khác nước báo cáo HĐND cấp tỉnh để báo cáo cấp có thẩm quyền xem xét, định Thực tốn nợ gốc, lãi, phí chi phí khác liên quan đến khoản vay CQĐP - Các quan chuyên môn khác thuộc UBND: phối hợp với STC thực nhiệm vụ quản lý nợ CQĐP Chưa có quy định cơng khai Việc công khai nợ CQĐP minh bạch nợ địa phương HĐND cấp tỉnh công bố hàng năm tiêu vay trả nợ CQĐP; thời gian công bố thông tin kế hoạch vay, trả nợ/kết thực vay trả nợ với dự toán NSĐP/quyết toán NSĐP HĐND cấp tỉnh định/phê chuẩn chậm 30 ngày kể từ ngày văn phê chuẩn; đưa lên thông tin UBND tỉnh STC Nguồn: BTC, NCS tổng hợp 167 Phụ lục MỐI TƯƠNG QUAN GIỮA BỘI CHI VÀ VAY NỢ THEO QUY ĐỊNH CỦA VIỆT NAM Theo Luật NSNN năm 2002 (trước Luật NSNN năm 2015 ban hành có hiệu lực vào năm 2017), giai đoạn trước năm 2016 CQĐP khơng bội chi, tồn phần bội chi CQĐP NSTW cấp phát phân bổ Trong giai đoạn này, không bội chi CQĐP tiếp tục vay nhận nợ Nguyên nhân cách xác định phạm vi tính bội chi theo quy định pháp luật Theo Luật NSNN năm 2002, bội chi NSNN bao gồm bội chi NSTW; phạm vi tính bội chi NSNN chưa thống phù hợp với thông lệ quốc tế Theo đó, số khoản vay để chi đầu tư phát triển phát hành trái phiếu phủ cho đầu tư phát triển khơng nằm phạm vi tính bội chi NSNN mà để dịng Nói cách khác, số khoản chi ngân sách thuộc nhiệm vụ chi ngân sách huy động từ nguồn vay TPCP lại khơng tính vào bội chi dẫn đến mức bội chi giai đoạn cao so với số liệu thức công bố Tương tự với CQĐP Các khoản vay địa phương giai đoạn đảm bảo NSĐP địa phương phân bổ nguồn vốn vay, kế hoạch trả nợ dự toán NSĐP hàng năm Nguồn trả nợ chủ yếu địa phương từ dự toán ngân sách, tức từ kết dư NSĐP Tuy nhiên giai đoạn không bội chi nên địa phương vay nhận nợ, số liệu vay trả nợ ghi nhận riêng, không gắn với bội chi địa phương, khơng phản ánh chất Luật NSNN năm 2015 ban hành giải vấn đề cho phép NSĐP bội chi điều chỉnh lại phương pháp tính bội chi ngân sách Việc điều chỉnh này, mặt giúp phản ánh chất vấn đề bội chi vay nợ, mặt khác giúp minh bạch hóa tạo chế cho quan quản lý có cơng cụ để kiểm sốt mức nợ địa phương khả thu, chi bội chi địa phương 168 Phụ lục BẢNG PHỎNG VẤN SÂU VỀ QUẢN LÝ NỢ CQĐP (Xin phép cho ghi âm Khơng cơng bố cụ thể danh tính người vấn mã hoá) I Về lập kế hoạch vay, trả nợ CQĐP Đánh giá công tác lập kế hoạch vay, trả nợ địa phương? Những thuận lợi, khó khăn, vướng mắc? Có cần thay đổi khơng? Nếu thay đổi hướng đổi gì? Đánh giá hạn mức vay nợ địa phương? Địa phương gặp khó khăn xác định hạn mức dư nợ bội chi địa phương? Địa phương gặp vướng mắc trình lập kế hoạch vay, trả nợ dự án vay lại vốn vay ODA, vay ưu đãi nước tỉnh? Kế hoạch vốn đầu tư cơng trung hạn nguồn ngồi nước cấp phát cho địa phương có giao đầy đủ hạn? Địa phương có đủ thơng tin, số liệu để lập kế hoạch vay trả, nợ CQĐP? Sự phối hợp quan liên quan công tác lập kế hoạch vay, trả nợ CQĐP nào? CQTW hỗ trợ, hướng dẫn CQĐP công tác lập kế hoạch vay, trả nợ CQĐP II Về tổ chức thực vay, trả nợ CQĐP Đánh giá công tác tổ chức thực vay, trả nợ địa phương? Những thuận lợi, khó khăn, vướng mắc? Có cần thay đổi khơng? Nếu thay đổi hướng đổi gì? Địa phương có vướng mắc, khó khăn việc xác định nhu cầu huy động vốn, giải ngân vốn trả nợ địa phương? 10 Địa phương gặp vướng mắc trình thực hiện, báo cáo kế hoạch báo cáo tình hình vay, trả nợ địa phương? 169 11 Kế hoạch vốn đầu tư cơng trung hạn nguồn ngồi nước cấp phát cho địa phương có ảnh hưởng đến giải ngân nguồn cho vay lại vốn vay nước ngồi khơng? 12 Địa phương có vướng mắc việc bổ sung điều chỉnh kế hoạch đầu tư công trung hạn hay không? III Về giám sát vay, trả nợ CQĐP 13 Đánh giá công tác giám sát vay, trả nợ địa phương? Những thuận lợi, khó khăn, vướng mắc? Có cần thay đổi khơng? Nếu thay đổi hướng đổi gì? 14 Địa phương sử dụng cơng cụ, tiêu để đánh giá diễn biến nợ tình hình quản lý nợ địa phương? 15 Số liệu, thông tin nợ địa phương nào? Địa phương xây dựng sở liệu chung nợ địa phương? 16 Địa phương gặp vướng mắc việc phối hợp, cung cấp số liệu, thông tin nợ địa phương cung cấp thông tin nợ cho CQTW (BTC)? 17 Tại STC, phận quản lý nợ địa phương giao cho phận, đơn vị nào? IV Các vấn đề khác đề xuất giải pháp 18 Đánh giá công tác quản lý nợ CQĐP? Những thuận lợi, khó khăn, vướng mắc? Có cần thay đổi khơng? Nếu thay đổi hướng đổi gì? 19 Đánh giá minh bạch nợ CQĐP, cơng cụ giám sát nợ CQĐP? Có cần thay đổi khơng? Nếu thay đổi hướng đổi gì? 20 Trung ương gặp vướng mắc việc quản lý, giám sát nợ CQĐP? Địa phương gặp vướng mắc quy định văn quy phạm pháp luật quản lý nợ địa phương khơng? 21 Đơn vị anh/chị có gặp vướng mắc khác ngồi vấn đề nêu (nếu có)? 22 Anh/chị cho biết đề xuất hướng giải vướng mắc nói (nếu có)? ... chức máy quản lý nợ quyền địa phương 44 1.2.4 Các nhân tố ảnh hưởng đến quản lý nợ quyền địa phương 46 1.3 KINH NGHIỆM QUỐC TẾ VỀ QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG VÀ BÀI HỌC CHO VIỆT NAM ... 17 Chương LÝ LUẬN CHUNG VỀ QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG 1.1 NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG 1.1.1 Khái niệm, đặc điểm, vai trị nợ quyền địa phương 1.1.1.1 Khái niệm nợ quyền địa phương Nợ, nhìn... QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐỊA PHƯƠNG Ở VIỆT NAM 109 3.1 QUAN ĐIỂM VÀ MỤC TIÊU HỒN THIỆN QUẢN LÝ NỢ CHÍNH QUYỀN ĐIẠ PHƯƠNG Ở VIỆT NAM 109 3.1.1 Bối cảnh vấn đề đặt quản lý nợ