CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ QUẢN LÝ RỦI RO TÍN DỤNG TRONG HOẠT ĐỘNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI
Tổng quan về hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại
1.1.1 Khái niệm Tín dụng ngân hàng
Tín dụng là giao dịch tài sản giữa bên cho vay, như ngân hàng và các tổ chức tài chính, với bên đi vay, bao gồm cá nhân và doanh nghiệp Trong giao dịch này, bên cho vay chuyển giao tài sản cho bên đi vay trong một khoảng thời gian nhất định, theo thỏa thuận đã ký kết Bên đi vay có nghĩa vụ hoàn trả vốn gốc và lãi cho bên cho vay đúng hạn.
Tín dụng được phân loại thành nhiều loại, bao gồm tín dụng nhà nước, tín dụng doanh nghiệp, tín dụng cá nhân và tín dụng ngân hàng Theo Nguyễn Văn Tiến (2010, tr 350), tín dụng ngân hàng được định nghĩa là sự thỏa thuận giữa ngân hàng và khách hàng cho phép khách hàng sử dụng tài sản (bao gồm tiền, tài sản thực hoặc uy tín) với nguyên tắc hoàn trả thông qua các hình thức như cho vay, chiết khấu, cho thuê tài chính, bảo lãnh ngân hàng và các nghiệp vụ khác.
Tín dụng ngân hàng là mối quan hệ chuyển nhượng tài sản giữa ngân hàng và các chủ thể khác trong nền kinh tế, trong đó ngân hàng đóng vai trò vừa là người đi vay (con nợ) vừa là người cho vay (chủ nợ).
Tín dụng ngân hàng bao gồm nhiều hình thức như cho vay, chiết khấu, bảo lãnh và cho thuê tài chính Trong đó, tín dụng không chỉ đơn thuần là cho vay mà còn là một khái niệm rộng hơn, bao hàm các hoạt động tài chính khác Tuy nhiên, nghiệp vụ cho vay vẫn là hoạt động quan trọng nhất và chiếm tỷ trọng lớn trong các ngân hàng thương mại.
Do đó, thuật ngữ tín dụng và cho vay thường được dùng thay thế cho nhau
1.1.2 Phân loại Tín dụng ngân hàng
Để theo kịp xu hướng phát triển của thị trường và đáp ứng nhu cầu khách hàng, các Ngân hàng thương mại luôn nghiên cứu và phát triển các hình thức tín dụng đa dạng Việc phân loại tín dụng là cần thiết và được thực hiện một cách khoa học nhằm xây dựng quy trình cho vay phù hợp, đồng thời nâng cao hiệu quả quản lý rủi ro tín dụng Phân loại tín dụng dựa trên 8 căn cứ khác nhau.
1.1.2.1 Căn cứ vào hình thức tín dụng Cho vay: Là việc ngân hàng giao cho khách hàng một khoản tiền để khách hàng sử dụng vào mục đích và thời gian theo thỏa thuận của đôi bên với nguyên tắc có hoàn trả cả gốc lẫn lãi, bao gồm: Cho vay từng lần, Cho vay theo hạn mức tín dụng, Cho vay theo hạn mức thấu chi, Cho vay trả góp, Cho vay hợp vốn (Đồng tài trợ), Cho vay luân chuyển
Chiết khấu là quy trình mà ngân hàng cấp cho khách hàng một khoản tiền tương đương mệnh giá của giấy tờ có giá như trái phiếu hay thương phiếu chưa đáo hạn, sau khi trừ đi lãi chiết khấu và phí hoa hồng.
Bảo lãnh là cam kết của ngân hàng thông qua thư bảo lãnh, đảm bảo thực hiện các nghĩa vụ tài chính thay cho khách hàng khi họ không hoàn thành nghĩa vụ đã cam kết Các loại bảo lãnh được phân loại theo mục tiêu bao gồm: bảo lãnh dự thầu, bảo lãnh thực hiện hợp đồng, bảo lãnh tiền ứng trước, bảo lãnh vay vốn và bảo lãnh thanh toán.
Cho thuê tài chính là hình thức ngân hàng đầu tư mua tài sản cố định để cho khách hàng thuê, với các điều kiện và thời gian cam kết cụ thể Mục tiêu của ngân hàng là thu hồi gần đủ hoặc toàn bộ giá trị tài sản cho thuê cùng với lợi nhuận Sau khi hết hạn thuê, khách hàng có quyền mua lại tài sản đó.
Các hình thức cấp tín dụng khác: Thẻ ghi nợ, bao thanh toán, L/C,…
1.1.2.2 Căn cứ vào mục đích tín dụng Tín dụng bất động sản: Là các khoản tín dụng liên quan đến việc mua sắm và xây dựng bất động sản nhà ở, đất đai, cơ sở dịch vụ
Tín dụng công thương nghiệp: Các khoản tín dụng bổ sung vốn lưu động cho các doanh nghiệp trong lĩnh vực công nghiệp, thương mại và dịch vụ
Tín dụng nông nghiệp là các khoản vay được cấp để hỗ trợ các hoạt động trong lĩnh vực nông nghiệp, bao gồm việc trồng trọt, thu hoạch mùa màng và chăn nuôi gia súc.
Tín dụng tiêu dùng là khoản vay dành cho cá nhân và hộ gia đình, giúp họ mua sắm các mặt hàng tiêu dùng có giá trị cao như ô tô, nhà ở, laptop, điện thoại di động và thiết bị gia đình.
1.1.2.3 Căn cứ vào thời hạn tín dụng Tín dụng ngắn hạn: Có thời hạn cho vay đến 12 tháng (dưới 1 năm), chủ yếu được sử dụng để bù đắp sự thiếu hụt vốn lưu động của các doanh nghiệp và các nhu cầu chi tiêu ngắn hạn của cá nhân
Tín dụng trung hạn là hình thức cho vay có thời gian từ 12 đến 60 tháng, thường được sử dụng để đầu tư vào tài sản cố định, nâng cấp thiết bị công nghệ, mở rộng sản xuất kinh doanh, và thực hiện các dự án nhỏ với thời gian thu hồi vốn nhanh chóng.
Tín dụng dài hạn là hình thức cho vay có thời hạn trên 60 tháng (trên 5 năm), thường được áp dụng để đáp ứng nhu cầu đầu tư dài hạn Loại tín dụng này thường được sử dụng cho các mục đích như xây dựng nhà ở, đầu tư vào các xí nghiệp mới, phát triển cơ sở hạ tầng, cũng như cải tiến và mở rộng sản xuất quy mô lớn.
Rủi ro tín dụng của Ngân hàng thương mại
1.2.1 Khái niệm rủi ro tín dụng
Thực tế đã có rất nhiều khái niệm về rủi ro tín dụng ngân hàng, cụ thể như:
Rủi ro tín dụng, theo Anthony Sauders (2007), được định nghĩa là khoản lỗ tiềm năng mà ngân hàng phải đối mặt khi cấp tín dụng cho khách hàng Điều này có nghĩa là ngân hàng không thể thu hồi được dòng thu nhập dự kiến từ khoản vay, cả về số lượng lẫn thời hạn.
Rủi ro tín dụng được định nghĩa bởi Timothy W.Koch (2006) là sự biến động tiềm ẩn của thu nhập thuần và giá trị thị trường khi khách hàng không thực hiện nghĩa vụ thanh toán hoặc thanh toán muộn.
Rủi ro tín dụng, theo khoản 1 điều 3 Thông tư số 02/2013/TT-NHNN, được định nghĩa là tổn thất có khả năng xảy ra đối với nợ của tổ chức tín dụng hoặc chi nhánh ngân hàng nước ngoài Tình trạng này xảy ra khi khách hàng không thực hiện hoặc không có khả năng thực hiện một phần hoặc toàn bộ nghĩa vụ tài chính theo cam kết đã thỏa thuận.
Rủi ro tín dụng là tổn thất tiềm năng xảy ra khi khách hàng vay không thực hiện nghĩa vụ trả nợ, bao gồm cả lãi và gốc, hoặc không trả đúng hạn theo hợp đồng với ngân hàng Loại rủi ro này gắn liền với hoạt động tín dụng, có thể dẫn đến tổn thất tài chính, giảm thu nhập ròng và giảm giá trị thị trường của vốn.
1.2.2 Phân loại rủi ro tín dụng
1.2.2.1 Căn cứ vào nguyên nhân phát sinh rủi ro Rủi ro giao dịch: Là một hình thức của rủi ro tín dụng mà nguyên nhân phát sinh là do những hạn chế trong quá trình giao dịch và xét duyệt cho vay, đánh giá khách hàng Rủi ro giao dịch có ba bộ phận:
Rủi ro lựa chọn đề cập đến những rủi ro phát sinh trong quá trình đánh giá và phân tích tín dụng của ngân hàng, khi ngân hàng phải quyết định phương án vay vốn hiệu quả nhất để đưa ra quyết định cho vay.
Rủi ro bảo đảm phát sinh từ các tiêu chuẩn như điều khoản hợp đồng cho vay, loại tài sản đảm bảo, chủ thể đảm bảo, phương thức đảm bảo và tỷ lệ cho vay so với giá trị tài sản đảm bảo.
Rủi ro nghiệp vụ đề cập đến những rủi ro liên quan đến quản lý khoản vay và hoạt động cho vay, bao gồm việc áp dụng hệ thống xếp hạng rủi ro và các kỹ thuật xử lý các khoản cho vay gặp vấn đề.
Rủi ro danh mục là loại rủi ro phát sinh từ những hạn chế trong quản lý danh mục cho vay của ngân hàng, bao gồm cả rủi ro nội tại và rủi ro tập trung.
Rủi ro nội tại là những yếu tố đặc thù bên trong của từng chủ thể vay vốn hoặc ngành kinh tế, phản ánh đặc điểm hoạt động và cách thức sử dụng vốn của khách hàng Những yếu tố này có thể ảnh hưởng trực tiếp đến khả năng trả nợ và tình hình tài chính của người vay.
Rủi ro tập trung xảy ra khi ngân hàng cho vay quá nhiều vốn cho một số khách hàng cụ thể, hoặc khi tập trung cho vay cho các doanh nghiệp trong cùng một ngành, lĩnh vực kinh tế, hay khu vực địa lý nhất định Điều này đặc biệt nguy hiểm khi ngân hàng đầu tư vào những loại hình cho vay có rủi ro cao, làm tăng khả năng gặp phải khó khăn tài chính trong tương lai.
Rủi ro tác nghiệp trong ngân hàng là nguy cơ gây ra tổn thất trực tiếp hoặc gián tiếp, xuất phát từ sự thiếu sót của cán bộ ngân hàng, quy trình xử lý không hiệu quả, hoặc hệ thống nội bộ không hoạt động đúng cách Ngoài ra, các sự kiện bên ngoài cũng có thể tác động tiêu cực đến hoạt động ngân hàng, dẫn đến những rủi ro này.
1.2.2.2 Căn cứ vào khả năng trả nợ của khách hàng Rủi ro không hoàn trả nợ đúng hạn: Khi thiết lập mối quan hệ tín dụng, ngân hàng và khách hàng phải quy ước về khoản thời gian hoàn trả nợ vay Tuy nhiên, đến thời hạn quy ước nhưng ngân hàng vẫn chưa thu hồi được vốn vay
Rủi ro mất khả năng chi trả xảy ra khi doanh nghiệp vay tiền nhưng không thể hoàn trả nợ đúng hạn, dẫn đến việc ngân hàng phải thanh lý tài sản đảm bảo để thu hồi khoản nợ.
Rủi ro tín dụng không chỉ tồn tại trong hoạt động cho vay mà còn mở rộng đến các hoạt động tín dụng khác của ngân hàng, bao gồm bảo lãnh, cam kết, chấp thuận tài trợ thương mại, cho vay trên thị trường liên ngân hàng, tín dụng thuê mua và đồng tài trợ.
1.2.3 Một số chỉ tiêu phản ánh rủi ro tín dụng
Quản lý rủi ro tín dụng trong Ngân hàng thương mại
1.3.1 Định nghĩa quản lý rủi ro tín dụng
Quản lý rủi ro là một quá trình chủ động và chiến lược, nhằm đo lường và giảm thiểu rủi ro để tối đa hóa giá trị của ngân hàng và giảm nguy cơ phá sản.
Quản lý rủi ro tín dụng là quy trình mà các ngân hàng thực hiện nhằm hoạch định, tổ chức, triển khai và giám sát toàn bộ hoạt động cấp tín dụng Mục tiêu của quá trình này là tối đa hóa lợi nhuận cho ngân hàng trong khi vẫn duy trì mức rủi ro ở mức có thể chấp nhận được.
1.3.2 Quy trình quản lý rủi ro tín dụng
Nhận biết rủi ro tín dụng
Đo lường rủi ro tín dụng
Ứng phó rủi ro tín dụng
Quy trình kiểm soát và xử lý rủi ro tín dụng được chia thành 4 giai đoạn liên kết chặt chẽ với nhau, tạo thành một chu trình khép kín nhằm đảm bảo kiểm soát rủi ro hiệu quả theo các mục tiêu đã đề ra Các giai đoạn này không chỉ giúp nhận diện và đánh giá rủi ro mà còn đảm bảo các biện pháp xử lý phù hợp được thực hiện.
1.3.2.1 Nhận biết rủi ro Để nhận biết rủi ro, những công việc mà ngân hàng cần phải làm là:
Phân tích danh mục tín dụng của ngân hàng là quá trình đánh giá tổng thể nhằm nhận diện các rủi ro liên quan đến quy mô và cơ cấu tín dụng, bao gồm các yếu tố như ngành nghề và loại tiền tệ Việc này cần được kết hợp với dự báo kinh tế vĩ mô để có cái nhìn toàn diện về rủi ro chung của danh mục tín dụng.
Phân tích đánh giá khách hàng là quá trình quan trọng nhằm phát hiện các nguy cơ rủi ro liên quan đến từng khách hàng và khoản nợ cụ thể Công việc này bắt đầu từ giai đoạn tiếp xúc ban đầu, tiếp tục trong quá trình cho vay và kéo dài đến sau khi cho vay Ngân hàng cần thu thập thông tin khách hàng và tiến hành phân tích dựa trên các tiêu chí định lượng và định tính để đưa ra những kết luận chính xác về tình trạng tài chính của khách hàng.
Các chỉ tiêu định tính:
Mô hình 6C được coi là một công cụ hiệu quả trong việc đánh giá khả năng thanh toán của người vay Mô hình này tập trung vào việc xác định thiện chí và khả năng trả nợ đúng hạn của người vay, giúp các nhà cho vay đưa ra quyết định chính xác hơn.
(1) Tư cách khách hàng: Khách hàng phải có mục đích vay vốn rõ ràng và có thiện chí trả nợ khi đến hạn
(2) Năng lực của của khách hàng: Khách hàng phải có năng lực pháp luật và năng lực hành vi dân sự, là đại diện hợp pháp của doanh nghiệp.
(3) Thu nhập của khách hàng: Là cơ sở để xác định nguồn trả nợ
(4) Bảo đảm tiền vay: Là nguồn để thu hồi nợ khi khách hàng không còn khả năng trả nợ
Ngân hàng điều chỉnh chính sách tín dụng và các điều kiện cho khách hàng tùy thuộc vào xu hướng phát triển của nền kinh tế trong từng giai đoạn.
Kiểm soát là quá trình đánh giá các ảnh hưởng từ sự thay đổi của luật pháp và quy chế hoạt động, cũng như khả năng của khách hàng trong việc đáp ứng các tiêu chuẩn của ngân hàng.
Mô hình 6C là một phương pháp tương đối đơn giản, nhưng nó phụ thuộc nhiều vào độ chính xác của nguồn thông tin thu thập, khả năng dự báo và trình độ phân tích, đánh giá chủ quan của cán bộ tín dụng.
Các chỉ tiêu định lượng:
Collateral (Bảo đảm tiền vay)
Dựa vào Báo cáo tài chính của doanh nghiệp và các nguồn thông tin khác, Cán bộ tín dụng tiến hành các bước sau:
- Bước 1: Thu thập thông tin và phân tích tình hình tài chính khách hàng
Bảng 1.2: Các chỉ tiêu tài chính doanh nghiệp
Tỷ lệ % thay đổi doanh thu = Chênhlệch doanhthu nămnay và năm trước
Tỷ lệ chi phí hoạt động trên doanh thu = Chi phí hoạt động
Tỷ suất lợi nhuận trên doanh thu = Lợi nhuận sau thuế
ROE = Lợi nhuận sau thuế
ROA = Lợi nhuận sau thuế
Khả năng thanh toán hiện hành = Tàisản ngắnhạn
Khả năng thanh toán nhanh = Tàisản ngắnhạn− Hàngtồn kho
Khả năng thanh toán tức thời = Tiềnvà các khoản tương đươngtiền
Hệ số nợ = Tổng nợ phảitrả
Hệ số nợ trên vốn chủ sở hữu = Vốnchủ sở hữu Tổng nợ ×100%
Vòng quay vốn lưu động = Doanhthu thuần
Vòng quay hàng tồn kho = Giá vốn hàng bán
Vòng quay các khoản phải thu = Doanhthu thuần
Các khoản phải thubình quân
Hiệu suất sử dụng tài sản cố định = Doanhthuthuần
Giá trị còn lại của tài sản cố định bìnhquân
( Nguồn: Hướng dẫn phân tích tài chính doanh nghiệp Ngân Hàng Công Thương Việt Nam )
Cán bộ tín dụng tiến hành xử lý và sàng lọc thông tin thu thập được để phân tích, nhằm đánh giá năng lực tài chính của khách hàng Quá trình này giúp xác định liệu có nên cho vay hay từ chối yêu cầu vay vốn.
- Bước 3: Xác định các nguy cơ rủi ro của khách hàng
Bảng 1.3: Nguy cơ rủi ro đối với khách hàng
STT Nguy cơ Các biểu hiện Công cụ phân tích phát hiện rủi ro
- Bộ máy quản lý không kiểm soát được kinh doanh gây thất thoát tài sản, lỗ.
- Tổ chức sản xuất kinh doanh không hợp lý làm tăng chi phí gây lỗ - Sự gián đoạn trong sản xuất do hỏng hóc về công nghệ.
- Hoạt động bán hang không hiệu quả làm giảm doanh thu gây lỗ
Phân tích các thông tin định tính:
- Trình độ, kinh nghiệm, đội ngũ quản lý.
- Cơ cấu tổ chức sản xuất, kinh doanh.
- Năng lực điều hành của doanh nghiệp.
- Đạo đức của chủ doanh nghiệp.
- Các yếu tố về cơ sở hạ tầng, đầu vào.
- Vốn vay lớn với lãi suất thay đổi làm chi phí lãi vay có thể biến động lớn.
- Nghĩa vụ trả nợ không hợp lý, lớn hơn
Phân tích định lượng các số liệu tài chính là một phương pháp quan trọng để đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh Trong đó, cần đặc biệt chú ý đến mức độ và sự biến động theo thời gian của hệ nguồn trả nợ, nhằm hiểu rõ khả năng thanh toán nợ và quản lý tài chính của doanh nghiệp Việc theo dõi các chỉ số này không chỉ giúp nhận diện rủi ro mà còn hỗ trợ đưa ra các quyết định chiến lược đúng đắn.
- Rủi ro tỷ giá số đòn bẩy,Các hệ số thanh khoản,Hệ số lợi nhuận, Cơ cấu nợ vay.
- Đặc thù kinh doanh (vay ngoại tệ nhưng doanh thu là nội tệ)
- Dòng tiền không bảo đảm
Phân tích định lượng số liệu tài chính để đánh giá chất lượng quản lý của doanh nghiệp:
- Dòng tiền - Các khoản phải thu, phải trả.
- Mức độ cạnh tranh cao làm cho doanh nghiệp có thể dễ dàng mất khách hàng.
- Ngành mới phát triển chưa có vị trí ổn định.
- Đặc thù của ngành là mức độ biến động cao.
Phân tích định tính và định lượng:
- Tình hình cạnh tranh trong ngành.
- Phân tích bản chất của ngành.
- Tốc độ tăng trưởng của doanh nghiệp
- Sự thay đổi của chính sách của doanh nghiệ
Phân tích các thông tin:
- Môi trường chính sách tại địa phương có ảnh hưởng đến doanh nghiệp.
- Xu hướng các chính sách có tác động đến doanh nghiệp.
( Nguồn: Cossin & Pirotte (2011), Advanced credit risk analysis, tr 30-35)
Mô hình điểm số Z, do E.I Altman phát triển, là công cụ đánh giá tín dụng cho các doanh nghiệp Mỹ Điểm số Z được sử dụng để đo lường và phân loại rủi ro tín dụng của người vay, dựa vào hai yếu tố chính: (i) giá trị của các chỉ số tài chính của người vay (Xj) và (ii) vai trò của các chỉ số này trong việc dự đoán xác suất vỡ nợ trong quá khứ Dựa trên những yếu tố này, Altman đã xây dựng mô hình điểm số Z để hỗ trợ trong việc đánh giá rủi ro tín dụng.
Các tỷ số tài chính quan trọng bao gồm: Tỷ số Vốn lưu động ròng so với Tổng tài sản (X1), Tỷ số Lợi nhuận giữ lại so với Tổng tài sản (X2), Tỷ số Lợi nhuận trước thuế và lãi so với Tổng tài sản (X3), Tỷ số Thị giá cổ phiếu so với Giá trị ghi sổ của nợ dài hạn (X4), và Tỷ số Doanh thu so với Tổng tài sản (X5) Những tỷ số này giúp đánh giá hiệu quả tài chính và tình hình hoạt động của doanh nghiệp.
Sau khi thay lần lượt các giá trị X vào mô hình, ta tính được Z
Nếu: - Z < 1,81 : Doanh nghiệp có rủi ro vỡ nợ lớn
- 1,81 < Z < 2,99 : Doanh nghiệp có thể được coi là có rủi ro vỡ nợ trung bình.
- Z > 2,99 : Doanh nghiệp có rủi ro vỡ nợ thấp
Trị số Z cao cho thấy người vay có nguy cơ vỡ nợ thấp, trong khi trị số Z thấp hoặc âm cho thấy khách hàng có nguy cơ vỡ nợ cao Mặc dù kỹ thuật đo lường rủi ro tín dụng này đơn giản, nhưng vẫn tồn tại một số nhược điểm đáng kể.
- Mô hình này chỉ cho phép phân loại nhóm khách hàng vay “vỡ nợ” và
Mặc dù không vỡ nợ, nhưng mức độ rủi ro tín dụng của từng khách hàng lại khác nhau, có thể từ chậm trả lãi cho đến khả năng mất toàn bộ vốn và lãi của khoản vay.
