Huy động vốn trung và dài hạn qua phát hành trái phiếu tại BIDV Hà Nội

Tài liệu tham khảo tài chính ngân hàng Huy động vốn trung và dài hạn qua phát hành trái phiếu tại BIDV Hà Nội

Lời nói đầu

Trong những năm qua công cuộc đổi mới đất nớc đã thu đợc nhiều thành tựu đáng kể : Tốc độ tăng trởng GDP cao và ổn định, lạm phát đợc kiềm chế ở mức thấp nhất, đời sống nhân dân không ngừng đợc cải thiện Để tránh nguy cơ tụt hậu xa hơn về kinh tế so với các nơc trong khu vực và thể giới Việt Nam cần phải đẩy mạnh hơn nữa quá trình đầu t phát triển kinh tế xã hội Một trong những giải pháp quan trọng là tăng cờng khẳ năng huy động vốn để đáp ứng tiến trình công nghiệp hoá hiện đại hoá đất nớc

Để đáp ứng nhu cầu vốn nói trên chúng ta có thể huy động vốn từ trong ớc và nớc ngoài thông qua nhiều biện pháp và hình thức khác nhau Huy động vốn từ trong nớc là tiền đề và là điều kiện để tiếp nhận và sử dụng các nguồn vốn ngoài nớc đạt hiệu quả cao Đồng thời nhằm phát triển thêm tính độc lập - tự chủ của nền kinh tế Hội nghị giữa nhiệm kỳ của Đảng ta đã xác định"Nguồn vốn trong nớc là quyết định,nguồn vốn từ nớc ngoài là quan trọng".

n-Bên cạnh việc huy động vốn qua các kênh: từ ngân sách nhà nớc, từ nguồn vốn đàu t của các doanh nghiệp, thì huy động qua ngân hàng là một trong các kênh nhằm góp phần quan trọng vào việc đáp ứng nhu cầu vốn cho phát triển kinh tế ở nớc ta Thời gian qua,các ngân hàng đã có nhiều cố gắng trong việc khai thác, huy động vốn, đặc biệt là nguồn vốn trung và dài hạn Tuy nhiên,nguồn vốn này hiện đang chiếm tỷ lệ thấp và còn hạn chế.

Đứng trớc yêu cầu vốn của nền kinh tế đặt ra, đồng thời theo đánh giá của một số nhà kinh tế trong nhiều dữ liệu cho rằng hiện nay vốn đang lắng đọng trong dân c còn nhiều.Vì vậy,vấn đề đặt ra là, các ngân hàng thơng mại cần có các giải pháp tối u để khai thác triệt để nguồn vốn trong nớc nhằm góp phần phục vụ phát triển kinh tế.

Đứng trớc quan điểm huy động vốn trong giai đoạn hiện nay và dựa vào cơ sở thực tế tại NHĐT&PTVN bản thân chọn đề tài nghiên cứu:

"Huy động vốn trung và dài hạn qua phát hành trái phiếu tại ngân hàng

đầu t & phát triển Hà Nội " để làm sáng tỏ lý thuyết đã học.Ngoài phần mở đầu

và kết luận, kết cấu của đề tài gồm có 3 chơng:

Chơng I: Vốn và biện pháp huy động vốn trung và dài hạn trong hoạt động kinh doanh của ngân hàng thơng mại

Chơng II: Thực trạng về huy động vốn trung và dài hạn qua phát hành trái phiếu tai ngân hàng đầu t và phát triển Hà Nội

Chơng III: Những giải pháp mở rộng khả năng huy động vốn qua phát hành trái phiếu tại ngân hàng đầu t và phát triển Hà Nội

Huy động vốn là một vấn đề mặc dù không còn mới, song lại là một đề tài hết sức rộng và phức tạp Vẫn còn nhiều ý kiến tranh cãi trên các diễn đàn kinh tế xung quanh vấn đề này Tuy nhiên, trong phạm vi bài viết của mình, đề tài chỉ đi sâu nghiên cứu các giải pháp huy độnh vốn trung và dài hạn trong n-ớc;với mong muốn đợc góp thêm lời bàn cho công tác huy động vốn của các ngân hàng thơng mại ở Việt Nam trong giai đoạn hiện nay.

Sự công nghiệp hoá- hiện đại hoá(CNH- HĐH) là quá trình chuyển đổi căn bản toàn diện các hoạt động kinh tế xã hội đòi hỏi phải tập trung sức ngời, sức của mọi tầng lớp nhân dân Muốn thực hiện CNH- HĐH đất nớc trớc hết phải có nguồn vốn và nguồn vốn đó phải sử dụng có hiệu quả.

Sau hơn 10 năm đổi mới, đất nớc ta đã chuẩn bị đợc một lực lợng lao động và một đội ngũ cán bộ khoa học kỹ thuật; một nền công nghiệp cùng với những kinh nghiệm quản lý đáng kể, sẵn sàng bớc vào giai đoạn phát triển mới với nhịp độ cao và nhanh hơn, vị thế thuận lợi hơn Thực tế những năm qua đã chứng minh rõ tính đúng đắn của các chủ trơng, chính sách đổi mới của Đảng và Nhà nớc, thông qua những thành tựu về kinh tế nh mức tăng trởng GDP hàng năm 8%, lạm phát từ mức 3 con số rút xuống chỉ còn 1 con số, tạo đợc nhiều việc làm cho ngời lao động, thu nhập bình quân đầu ngời đạt mức 200- 250 USD Tuy nhiên để nền kinh tế tiến xa hơn và có…thể cất cánh đợc trong tơng lai, đòi hỏi phải chuẩn bị tốt các yếu tố, trong đó vốn đợc coi là một trong các những tố quan trọng nhất.

Chính nhịp độ tăng trởng kinh tế ở nớc ta trong thời kỳ này đòi hỏi phải có một thị trờng vốn ddủ mạnh mới có thể đáp ứng đợc nhu cầu của các doanh nghiệp nói chung và của nghành công nghiệp nói riêng, nhằm đỏi mới dây chuyền công nghệ, máy móc thiệt bị, nhà xởng và cả vốn để đảm bảo kinh doanh.

Trong đờng lối phát triển kinh tế, Đảng ta đã chỉ rõ: " Phát triển lực ợng sản xuất công nghiệp hoá đất nớc theo hớng hiện đại hoá gắn liền với phát triển công nghiệp toàn diện là nhiệm vụ trung tâm "(*) Thế nh… ng, trong thực tế hiện nay, nghành công nghiệp quy mô còn nhỏ, lại bị phân tán; trình độ kỹ thuật, công nghệ thấp kém Số xí nghiệp cỡ lớn và vừa chiếm trên 2% trong tổng số 377.000 ngành cơ sở sản xuất công nghiệp, hầu hết tập trung vào thành phần kinh tế quốc doanh, nhng số vốn bình quân mỗi xí nghiệp chỉ trên 9 tỷ đồng (tơng đơng 0,8 triệu USD), trong đó gần 50% số xí nghiệp có mức vốn dới 1 tỷ đồng và chỉ có 5% số xí nghiệp có mức vốn từ 15 tỷ đồng trở lên Số cơ sở sản xuất nhỏ chiếm gần 98% tổng số cơ sở, với số vốn bình quân trên 11 triệu đồng và hơn 3 lao động một cơ sở Qua đó đủ nói lên trình độ trang bị kỹ thuật của nền công nghiệp nớc ta còn rất thấp kém, lạc hậu, cơ bản là thủ công, không đủ sức cạnh

l-tranh ở nớc ngoài, ngợc lại còn bị nớc ngoài cạnh l-tranh trên thị trờng trong nớc.

Bên cạnh đó, theo các số liệu của Tổng cục thống kê, nói chung cơ cấu vốn của các doanh nghiệp không hợp lý: 81% là vốn cố định, chỉ 19% là vốn lu động Trong đó vốn cố định lạI có tới 39,3% là nhà xởng, kiến trúc 16,3% là phơng tiện vận tảI và chỉ có số vốn ít ỏi (12,4%) dành cho thiết bị sản xuất chính Với cơ cấu vốn nh vậy dẫn đến hiệu quả sử dụng vốn thấp Trong lĩnh vực quốc doanh vốn cố định chiếm từ 70%- 80%, lẽ ra phảI tạo đợc nhiều sản phẩm cho xã hội, nhng trong thực tế chỉ cung cấp đ-ợc 14% tổng giá trị hàng hoá Trong năm 1996 các doanh nghiệp chỉ làm ra đợc trên 193.000 tỷ đồng doanh thu và 7.939 tỷ đồng lợi nhuận Nh vậy, cứ 1 tỷ đồng bỏ vốn vào kinh doanh, mỗi năm chỉ làm đợc 2,3 tỷ đồng doanh thu và 0,1 tỷ đồng lợi nhuận, với mức lợi nhuận khoảng 10% nh thế là cha đủ bảo toàn vốn theo mức trợt giá cùng thời đIểm Đến năm 1997 cứ 1 đồng vốn đa vào kinh doanh đã thu về 3,5 đồng giá trị sản lợng: 0,19 đồng tích luỹ và 3,2 đồng nộp ngân sách Nhng kết quả đó là quá thấp so với nhiều nớc trên thế giới.

Để khắc phục tình trạng nêu trên, cần phải đổi mới và hiện đại hoá kỹ thuật công nghệ, sắp xếp lại quy mô và cơ cấu một cách hợp lý Tuy nhiên, muốn làm đợc phải có vốn đặc biệt là nguồn vốn trung và dài hạn Không chỉ có vốn từ trong nớc mà cả vốn từ nớc ngoài, không chỉ vốn trong Nhà n-ớc mà phải huy động vốn trong các thành phần kinh tế.

Nguồn vốn chủ yếu cho nền kinh tế là vốn tín dụng do nghành ngân hàng đảm nhiệm Ngoài ra, còn có các "kênh" đầu t tập trung từ ngân sách, từ FDI, ODA từ doanh nghiệp và do nhân dân từ huy động đầu t…

Thời gian qua ngân hàng đã có nhiều cố gắng trong việc khai thác vốn nhàn rỗi trong các doanh nghiệp và nhân dân nhằm đáp ứng nhu cầu phát triển Cụ thể ngân hàng đã tiến hành một chơng trình thu hút vốn trong nền kinh tế và trong các tầng lớp dân c bằng việc khuyến khích những ngời có vốn mở tài khoản cá nhân tại ngân hàng và thanh toán qua ngân hàng Triển khai rộng rãi hình thức huy động vốn bằng kỳ phiếu, trái phiếu làm cho…số d tiết kiệm dới hình thức này tăng lên nhanh chóng Từ ngày triển khai thực hiện hai pháp lệnh ngân hàng, phân định rõ ràng chức năng quản lý của NHNN và chức năng kinh doanh của NHTM, đã làm cho công tác huy động vốn ngày càng đa dạng và sôI động Bắt đầu từ năm 1993, ngân hàng đã tiến hành dề án đào tạo cán bộ chuẩn bị cho việc khai triển các thị trờng vốn trong nớc, xây dựng đề án phát hành trái phiếu của NHTM, trái phiếu kho bạc, trái phiếu doanh nghiệp, cổ phiếu của công ty cổ phần, xúc tiến quá trình cổ phần hoá các doanh nghiệp nhà nớc để vừa đẩy mạnh việc tích tụ và tập trung vốn, vừa tạo ra nhiều hàng hoá cho thị trờng chứng khoán ra đời và đi vào hoạt động Do áp dụng các hình thức huy động vốn phong

phú, hiệu quả nên số lợng vốn huy động đợc qua kênh ngân hàng đợc tăng lên liên tục "Nguồn vốn kinh doanh chung tăng trởng khá nhanh và đạt 50% - 60% qua các năm 1996 - 1997 Cơ cấu nguồn vốn có sự thay đổi theo hớng tích cực Nguồnvốn ổn định với kỳ hạn dài không ngừng tăng lên(chiếm khoảng 50% nguồn vốn huy động ) (Trên cơ sở đó ngân hàng có thêm nguôn vốn để mở rộng cho việc vay trung và dài hạn, năng tỷ trọng cho vay từ dới 20% ở các năm 1993 - 1994 lên 30% năm 1997 Các ngân hàng đẩy mạnh việc cho vay sản xuất hàng hoá, phát triển nông nghiệp và nông thôn , xuất khẩu, đồng thời đâu t vào một số nghành công nghiệp mũi nhọn"

Tuy nhiên,ngân hàng vấp phải không ít trở ngại trong quá trình tham gia tạo vốn đáp ng nhu cầu của CNH - HĐH đất nớc Hiện nay ngân hàng mmới chỉ đáp ứng đợc 30% vốn so với nhu cầu đầu t trong nớc và 8% so với tổng mức đàu t toàn xã hội Có lúc do nguồn vốn trung và dàI hạn quá eo hẹp ngân hàng phải sử dụng một nguồn đáng kể nguồn vốn ngắn hạn để cho vay ,làm cho không đơn vị đi vào rủi ro.

Ngoài ra,nguồn vốn tiết kiệm với thời hạn dài còn rất hạn chế đã ảnh hởng trực tiêp đến việc huyđộng vốn chung và dài hạn ở trong nuức của nganh ngân hàng Nhìn chung, nhiệm vụ tạo vốn phục vụ CNH - HĐH đang là một thách thức lớn đối vớ tất cả các ngành ,các cấp đặc biệt là ngành ngân hàng Khó khăn lớn nhất của nền kinh tế nớc ta là ngân sách còn thâm hụt nặng nề thị trờng vốn thị trờng tiền tệ phát triển chậm, một bộ phận vốn nhàn rỗi (gồm cả nội và ngoại tệ) đang trôi nổi ngoài lu thông nh-ng ngân hàng cha kiểm soát đợc mức độ đảm bảo an toàn trong hoạt đông kinh doanh tiền tệ còn thấp, môi trờng pháp lý còn cha thật đầy đủ…

Do đó ,việc đa thị trờng chứng khoán đi hoạt động là một điều hết sức cần thiết ,nó ra đời sẽ là nơi quy tụ và phân phối các nguồn vốn đặc biệt là nguồn vốn chung và dài hạn Một nớc phát triển thì việc coi trọng đầu tiên chính là hoạt động của thị trờng chứng khoán Thị trờng chứng khoán ra đời thì có thể đảm bảo cho cung cầu về vốn ổn định ,đảm bảo cho các công ty phát triển đợc vốn thông qua việc phát hành hàng hoá trên thị trờng chứng khoán.

Nh ta cũng thấy, chiến lợc phục vụ cho CNH -HĐH đang đợc tiếp tục thực hiện trên quan điểm đổi mới của đảng và nhà nớc, là một quá trình gian khổ ,lâu dài và toàn diện trên các lĩnh vực Với phơng châm: phải dựa vào nguồn lực trong nớc, đi đôi với mở rộng và hợp tác quốc tế , nhằm khai thác có hiệu quả mọi nguồn lực bên ngoài Muốn vậy, cần phải có sự kết hợp đồng bộ, có hiệu quả trong nớc,đi đôi với mở rộng và hợp tác quốc tế nhằm khai thác có hiệu quả mọi nguồn lực bên ngoài Muốn vậy, cần phải có sự kết hợp đồng bộ, có hiệu quả của các ngành đống vai trò then chốt trong việc tạo nguồn lực về vốn để phục vụ cho ngiệp CNH - HĐH đất nớc.

II vốn và vai trò của vốn tín dụng ngân hàng đối với sự phát triển kinh tế xã hội

1.khái niệm và đặc trng của vốn

1.1.Khái niệm :

Tiền tệ ra đời là một phát minh vĩ đại của loài ngời và nó làm thay đổi bộ mặt của nền kinh tế -xã hội Mọi sự vận động của sản xuất và tiêu dùng hàng hoá đều có quan hệ mật thiết đến sự vận động của tiền tệ và đồng thời có sự tác động qua lạI lẫn nhau.Đồng tiền trở thành thớc đo chung cho tất cả các hoạt động kinh doanh của nền kinh tế KháI niệm vốn đỡcuất hiện và vai trò của nó ngày càng trở nên quan trọng Vốn theo kháI niệm rộng đợc hiểu không chỉ là tiền tệ mà còn là nguồn lực nh: tài nguyên thiên nhiên ,đất đai, lao động, trí tuệ…

Khi nền kinh tế còn đang nằm trong giai đoạn mang tính tự cung, tự cấp thì đông vốn không phát huy đợc vai trò của mình và nó ít đợc chú ý đến Nhng chuyển sang nền kinh tế thị trờng thì vấn đề vốn không phát huy đợc vai trò của mình và nó ít đợc chú ý đến Nhng chuyển sang nền kinh tế thị trờng thì vấn đề vốn không những đợc quan tâm nhiều mà nó còn trở thành yếu tố quan trọng hàng đầu ,là điều kiện tiên quyết cho mọi quá trình sản xuất kinh doanh Thông qua thị trờng ,vốn giao lu rộng rãI và càng thể hiện rõ bản chất và vai trò của nó C.Mác đã kháI quát hoá phạm trù vốn qua phạm trù "t bản" "t bản là giá trị mang lạI giá trị thặng d".Theo nghĩa cô đọng này đã phản ánh đợc nội dung, đặc trng và vai trò ,tác dụng của vốn Để nhận thức đúng đắn quan đIểm của C.Mác ,cần thiết phảI hiểu sâu sắc hơn phạm trù vốn và đặc trng của nó.

1.2 Các đặc trng của vốn :

-Trớc hết vốn ,đợc biểu hiện dới hình thái giá trị của tài sản Tức là phải đại diện cho một lợng giá trị thực của tài sản nhất định ,bao gồm tài sản hữu hình nh t liệu sản suất nhà máy, đất đai, nguyên vật liệu và tàI…sản vô hình nh chất xám, nhân lực, thông tin điều đó phân biệt rõ vốn với…tiền Chỉ có đồng tiền phát hành trên cơ sở đợc đảm bảo bằng giá trị hàng hoá mới đợc gọi là vốn.

- Vốn phải vận động: vốn đợc biểu hiện bằng tiền, nhng phải là tiền ợc vận động với mục đich sinh lời Do đó các tài sản cố định không sử dụng, hàng hoá vật t ứ đọng tiền để dành trong két chỉ là những đông vốn…chết.

đ-Trong quá trình vận động,vốn-tiền đều có đIểm xuất phát và kết thúc là T,và sau mỗi chu kỳ vận động nó sẽ "lớn lên".

Sự vận động của vốn - tiền (T) đợc thể hiện qua ba phơng thức:T-H ……sản xuất H' T' : Đây chính là ph… ơng thức vận động vốn

của các doanh nghiệp sản xuất.

T-H-T' :Đây là phơng thức vận động vốn của các doanh nghiệp thơng mại.

T-T' :Đây là phơng thức vận động vốn của các tổ chức tài chính trung gian

Thông qua các phơng thức trên,sự vận động của vốn- tiền thờng phải thay đổi hình tháigiá trị và nhồ đó tạo ra khả năng sinh lời Khả năng sinhcủa vốn vừa là mục đích kinh doanh, vừa là phơng tiện để tiền vốn vận động tiếp ở chu kỳ sau.

Để có thể phát huy đợc tác dụng, vốn phải đợc tích tụ, tập trung đến một lợng nhất định Trong đầu t sản xuất kinh doanh, thờng đòi hỏi phải có một lợng vốn nhất định, mới có thể sản xuất kinh doanh bình thờng và mang lại hiệu quả cao, đồng thời tăng sức cạnh tranh lẫn nhau.Do đó,nếu vốn bị phân tán, không huy động đợc, không đợc khai thác một cách tối đa thì sẽ không huy đợc tác dụng mạnh mẽ Vì thế các nhà đầu t gọi việc khai thác tiềm năng vốn của địa phơng còn tìm cách huy động vốn qua các hình thức khác nhau nh : hùn vốn vốn liên doanh Phát triển trái phiếu, cổ phiếu, …

Trong nền kinh tế thị trờng vốn là một loại hàng hoá đặc biệt và đợc gắn với một chủ sở hữu nhất Đới với hàng hoá thông thờng, đợc lu thông trên thị trờng hàng hoá và ngời sở hữu hàng hoá đó bán quyền sở hữu hàng hoá của mình Còn "hàng hoá" vốn thì đợc lu thông, mua bán trên thị trờng vốn và ngời sở hữu vốn lại không bán quyền sở hữu vốn mà chỉ bán quyền sử dụng vốn Sau một thời gian nhất định, ngời mua quyền sử dụng vốn phảI trả cho ngời chủ sở hữu vốn một khoản tiền - khoản tiền này đợc gọi là lợi tức Nh vậy, lợi tức là giá mà ngời mua phả trả cho chủ sở hữu về quyền sử dụng vốn.

Thị trờng vốn là nơi diễn ra việc mua bán giữa ngời có vốn và ngời có nhu cầu sử dụng vốn Ngời ta sử dụng đặc điểm quan trọng này lu thông vốn nhằm tạo ra các dòng chảy, các "kênh" từ cung đến cầu về vốn.

Ngời chủ sở hữu vốn có thể đồng nhất với ngời sử dụng vốn hoặc có thể tách khỏi ngời sử dụng vốn Do đó, trong mọi trờng hợp thì ngời sử dụng vốn phải đợc u tiên đảm bảo quyền lợi và đợc tôn trọng quyền sử dụng vốn của mình Để huy đông đợc lợng vốn nhàn rỗi trong xã hội, cần tuân thủ nguyên tắc này.

Vốn không chỉ biểu hiện bằng tiền- phản ánh giá trị của những tài sản hữu hình nh đất đai, nhà máy, trang thiết bị mà còn biểu hiện bằng giá…

trị của những tài sản vô hình nh : bản quyển, phát minh, sáng chế, nhãn hiệu, vị trí sản xuất kinh doanh…

Từ những vấn đề phân tích trên đây về phạm trù vốn trong nền kinh tế thị trờng, có thể rút ra định nghĩa chung nh sau:

" Vốn đầu t là giá trị của các tài sản xã hội đợc đa vào đầu t nhằm mang lại hiệu quả trong tơng lai"

2 nội dung của vốn trong hoạt động kinh doanh ngân hàng

Cũng giống nh mọi đơn vị kinh tế, ngân hàng muốn hoạt động đợc ớc hết cần phải có vốn Do vị trí, vai trò và loại hình kinh doanh tơng đối đặc biệt nên nhu cầu về vốn của ngân hàng thơng mại (NHTM) là rất lớn Để có đợc lợng vốn đủ đáp ứng thoả mãn nhu cầu của nền kinh tế, ngân hàng phải tìm kiếm từ các nguồn vốn khác nhau Mỗi nguồn vốn đựơc thể hiện qua phơng thức quản lý và huy động vốn của các NHTM trong cùng một thời gian, hơn nữa huy động vốn là một nghiệp vụ không thể thiếu đợc trong hoạt đọng của các NHTM Hiện nay các NHTM có những nguồn vốn sau:

tr-2.1 Vốn tự có của một ngân hàng bao gồm vốn điều lệ và các quỹ dự trữ pháp định.

2.1.1 Vốn điều lệ: Là vốn ghi trong điều lệ của NHTM, tối thiểu bằng vốn pháp định và là vốn do tự ngân hàng lập nên Đây chính là tiêu chuẩn để một NHTM đuợc thành lập và hoạt động Tuỳ theo loại hình ngân hàng mà vốn này hình thành từ các nguồn khác nhau do chủ sở hữu đóng góp.

- Đối với các ngân hàng quốc doanh: do ngân sách nhà nớc cấp.- Đối với các ngân hàng t nhân: do một cá nhân đầu t.

- Đối với các ngân hàng cổ phần: do cổ đông đóng góp dới hình thức mua cổ phiếu.

- Đối với các ngân hàng liên doanh: do các bên liên doanh đóng góp.Đây là một nguồn vốn khá ổn định, chiếm tỷ trọng nhỏ trong tổng nguồn vốn hoạt động của ngân hàng, tuy nhiên nó là cơ sở cho sự bắt đầu hoạt động của một ngân hàng vì ngân hàng thờng dùng vào việc xây dụng trụ sở, mua sắm phơng tiện làm việc, dự trữ hay kí quĩ ở ngân hàng trung -ơng (NHTM) hoặc hùn vốn đầu t.

Vốn điều lệ thể hiện năng lực và xu thế phát triển của NHTM.Hơn thế nã nó là chỗ dựa quan trọng trong việc đảm bảo thanh toán cho ngời gửi

tiền khi ngân hàng lâm vào tình trạng xấu nhất.Và đó là cơ sở để các NHTM mở rộng hay thu hẹp các nguồn vốn huy động của mình.

2.1.2 Các quỹ dự trữ pháp định: NHTM luôn yêu cầu các NHTM phải lập ra các quỹ dự trữ pháp định để nhằm bảo toàn và không ngừng nâng cao khả năng về vốn Có hai quỹ dự trữ pháp định cơ bản:

- Quỹ dự trữ bổ sung vốn điều lệ: đợc hình thành do ngân hàng trích một phần lợi nhuận nhằm bổ sung vào vốn điều lệ.

- Quỹ dự phòng rủi ro: đợc hình thành từ lợi nhuận của ngân hàng và phụ thuộc vào tính chất (mức độ) rủi ro của tài sản có của một ngân hàng.- Ngoài ra, còn có các loại vốn khác cũng đợc xem nh là vốn tự có của

NHTM nh:

• Quỹ khen thởng (trích từ lợi nhuận)

• Quỹ phúc lợi (trích từ lợi nhuận)

• Quỹ khấu hao(không trích từ lợi nhuận) 2.2.Vốn huy động

Vốn huy động là phơng tiện tiền tệ do NHTM huy động đợc bằng các nghiệp vụ của mình để làm vốn kinh doanh.Vốn huy động không thuộc sở hữu của ngân hàng song ngân hàng có quyền đối với số vốn tiền tệ này.Vốn huy động thờng chiếm tỷ lệ lớn trong tổng nguồn vốn kinh doanh của một NHTM.Tuy nhiên,đây là một nguồn vốn biến động thờng xuyên,do vậy NHTM luôn phải đặt ra một khoản dự trữ để đảm bảo khả năng thanh toán chi trả.Vốn huy động bao gồm những khoản mục sau:

- Tiền gửi có kỳ hạn :là loại tiền gửi về cơ bản không đợc dùng để thanh toán mà chủ yếu là nhằm kiếm lời cao thay vì đầu t vào lĩn vực khác.Tiền gửi có kỳ hạn là một nguồn vốn tín dụng mang tính chất ổn định , do đó các ngân hàng thờng chú trọng các biện pháp kích thích để huy động loại tiền gửi này nh : đa dạng hoá thời vụ (3 tháng ,6 tháng ,9 tháng ,12 tháng ,2 năm ) ứng với mỗi kỳ hạn ngân hàng thờng áp dụng một mức lãi suất tơng ứng theo nguyên tắc thời hạn càng dài thì lãi suất càng cao Tiền gửi có kỳ hạn có thể áp dụng lãi suất cố định hoặc lãi suất thả nổi

+Tiền gửi tiết kiệm có kỳ hạn đợc hởng lãi: loại tiền gửi này có lãi suất cao hơn tiền gửi tiết kiệm không kỳ hạn.

+Tiền gửi tiết kiệm có kỳ hạn đợc hởng lãi và có thởng: đây là hình thức tiết kiệm có sức hấp dẫn và đợc a chuộng (đợc áp dụng từ năm 1960 ở các tỉnh miền Nam )

2.2.3.Phát hành chứng chỉ tiền gửi:

Khác với tiền gửi và tiền tiết kiệm,chứng chỉ tiền gửi chỉ đợc phát hành để huy động vốn trong những trờng hợp cần thiết.Chứng chỉ tiền gửi dợc ngân hàng sử dụng một cách hết sức chủ động và lại là công cụ để mua bán trên thị trờng tiền tệ.

2.2.4.Phát hành trái phiếu:

Trong trờng hợp ngân hàng muốn huy động vốn với thời hạn dài thì NHTM sử dụng hình thức này Tuy nhiên đây là hình thức huy động mà các tổ chức tín dụng khác hoặc các doanh nghiệp cũng có thể sử dụng.Chính vì vậy ngân hàng phải sử dụng những lợi thế của mình.

2.3.Vốn đi vay

2.3.1.Vay tái chiết khấu:

Là quan hệ tín dụng giữa ngân hàng nhà nớc (NHNN) và các NHTM thông qua việc NHNN tái chiết khấu các phiếu nợ ngắn hạn,khế ớc cha đến hạn trả của NHTM.Việc vay tái chiết khấu phụ thuộc vào:

-Thời hạn vốn tạm thời thiếu,nếu thời hạn quá ngắn có thể vay từ các NHTM khác.

_Lợng vốn tạm thời thiếu.-Các thủ tục có thể đợc vay vốn.

NHNN với vai trò là ngời cho vay cuối cùng sẽ đợc xen xét cho các NHTM vay.Tuy nhiên về việc này có thể ảnh hởng đến khối lợng tiền trong lu thông nên nhiều khi do NHNN không muốn điều tiết tiền ra lu thông nh-ng vẫn phải cho NHTM vay tiền (chẳng hạn nh trong trơngf hợp NHTM đang đứng trên bờ vực phá sản) thì khi đó NHNN sẽ áp dụng lão suất rất cao,còn NHTM thì vẫn phải vay vì không có sự lựa chọn nào khác.Chính vì vậy lãi suất vay tái chiết khấu còn đợc gọi là lãi suất phạt.

2.3.2 Vay từ các tổ chức tín dụng và các NHTM khác:

Trong trờng hợp thiếu hụt dự trữ , đáp ứng nhu cầu rút tiền của khách hàng,các NHTM có thể vay các tổ chức tài chính ,tín dụng khác thông qua cơ chế thị trờng liên ngân hàng mà các thành viên tham gia thị trờng liên ngân hàng là các NHTM có hoạt động hợp pháp,các khoản vay đều phải có thế chấp (chứng từ có giá,số d tài khoản tại NHNN) hoặc ít nhất phải đợc NHNN bảo lãnh.

2.3.3.Các khoản vay nứơc ngoài:

Đối với các nớc có nền kinh tế phát triển cao hoạt động ngân hàng mang tính toàn cầu thì nguồn vốn này thờng xuyên và khá quan trọng Tuy nhiên đối với những nớc đang phát triển và chậm phát triển các ngân hàng muốn có đợc nguồn vốn này phải đọc phép của NHNN và đợc vay dới dạng hiệp định khung ,do đó các nớc đang phát triển nguồi này chiếm tỷ trọng không lớn trong tỷ trọng của các NHTM.

2.3.4.Nguồn vốn trong thanh toán:

• D có tài khoản tiền gửi đảm bảo thanh toán (l/c,séc bảo chi)

• Các khoản trả nhng cha trả

• Các nguồn vốn trong thanh toán khác 2.3.5 Các nguồn tài trợ ,uỷ thác:

Là các khoản tiền của các tổ chức ,cá nhân ở trong và ngoài nớc giao cho ngân hàng để cho vay hoặc đầu t vào một số đối tợng thuộc diện chính sách xã hội nh cho vay ngời nghèo

3 Vai trò của vốn tín dụng ngân hàng đối với sự phát triển kinh tế -xã-hội.

Nguồn vốn tín dụng của ngân hàng có vai trò rất quan trọng đối với sự phát triển kinh tế-xã hội ,nó thể hiện ở các mặt sau :

3.1.Góp phần thúc đẩy lực lợng sản xuất phát triển

Nguồn vốn tín dụng của NHTM có ý nghĩa to lớn đối với sự phát triển của nền kinh tế , thông qua hoạt động cho vay của NHTM nó tạo ra khả năng tài trợ cho các hoạt động công nghiệp,thơng nghiệp và nông nghiệpcủa đất nớc

Đối với ngành công nghiệp ,nguồn vốn tín dụng ngân hàng đã tạo điều kiện để duy trì thờng xuyên mối liên hệ không thể tách rời giữa sản xuất ,lu thông và tiêu dùng xã hội Vốn tín dụng ngân hàng không chỉ đáp ứng nhu cầu vốn ngắn hạn để dự trữ vật t hàng hoá ,trang trải các chi phí sản xuất và thanh toán các khoản nợ, mà còn cho vay xây dựng đầu t cơ bản nh xây dựng các cơ sở kinh tế hạ tầng ,cải tiến và đổi mới kỹ thuật bằng vốn trung và dài hạn

Trong lĩnh vực thơng nghiệp , nhờ có nguồn vốn tín dụng của ngân hàng mà các cửa hàng bán buôn bán lẻ có khả năng dự trữ những hàng hoá của họ và vận chuyển những hàng hoá đó đến tận tay ngời tiêu dùng Còn về phía nông nghiệp ,nhờ nguồn vốn tín dụng của ngân hàng mà ngời nông dân có khả năng mua các loại giống ,thức ăn ,phân bón ,máy móc thiết bị và nhu cầu cần thiết khác cho việc trồng trọt và phát triển nông nghiệp.

Ngoài ra nguồn vốn tín dụng ngân hàng còn góp phần thúc đẩy sự tiêu thụ sản phẩm xã hội

Trong lĩnh vực tài chính ,do thu nhập của nhà nớc không phải lúc nào cũng tơng ứng với các khoản chi,đòi hỏi phải tạm thời vay nợ tại ngân hàng,do vậy việc cung ứng vốn tín dụng ngân hàng trong những trờng hợp nh vậy có khả năng làm cho các hoạt động của chính phủ đợc trôi chảy.Tuy nhiên,việc cải thiện tình hình thiếu hụt ngân sách không phải lúc nào cũng vay tín dụng ngân hàng.Nh vậy, khi các ngân hàng mua chứng khoán công cộng ngân hàng thực hiện việc cung ứng vốn cho nhà nớc nhằm cải thiện tình hình vốn của ngân sách và nhà nớc sử dụng vốn đó vào viẹc xây dựng

trờng học,bệnh viện và các cơ sở hạ tầng khác.Chính nhờ việc sử dụng vốn vào mục đích nh thế,mức sống của mỗi ngòi có điều kiện đợc nâng cao.

Cùng với ngân sách,vốn tín dụng ngân hàng hỗ trợ đầu t dới dạng cho vay vào lĩnh vực công cộng sẽ thu hút đợc thêm số lợng lao động đặc biệt là các trơng trình tạo việc làm cho ngời lao động của chính phủ

Hơn nữa, tăng trởng kinh tế, mở rộng phát triển sản xuất sẽ cần đến lao động vì lao động là yếu tố tiềm năng của suất do vậy việc đầu t vốn tín dụng ngân hàng đợc tăng lên sẽ có điều kiện để gia tăng việc sử dụng thêm nguồn nhân lực

3.2.Góp phần chuyển dịch cơ cấu kinh tế

chuyển dịch nhanh cơ cấu kinh tế của nền kinh tế nói chung và chuyển dịch kinh tế nội bộ trong từng ngành kinh tế nội bộ trong từng ngành kinh tế, kỹ thuật nói riêng sẽ có ý nghĩa quyết định đối với việc thực hiện mục tiêu tăng trởng của nền kinh tế.

Nớc ta đang tiếp tục trên đờng phát triển CNH-HĐH nên tất yếu phải chuyển dịch cơ cấu kinh tế hợp lý, theo hớng tăng dần tỷ trọng công nghiệp.Do đó, nhằm chuyển dịch cơ cấu kinh tế, một trong những yếu tố quan trọnglà việc phân phối và sử dụng có hiệu quả nguồn vốn tín dụng ngân hàng để đầu t vào các ngành,lĩnh vực theo chiến lợc phát triển kih tế đã đề ra.

Vai trò của tín dụng ngân hàng đợc thể hiện thông qua việc kích thích hay hạn chế đầu t.

3.3 Nâng caokhả năng cạnh tranhcủa các doanh nghiệp

Chuyển sang nền kinh tế thị trờng ,sự cạch tranh trong quá trình sản xuất kinh doanh giữa các doanh nghiệp là điều tất yếu

Đối các doanh nghiệp lớn có nhiều u thế trong hoạt động sản xuất kinh doanh thờng đơc u tiên cấp vốn tín dụng ngân hàng, thậm chí với những điều kiện u đãi so với các doanh nghiệp kém u thế Do đó các doanh nghiệp lớn có thể mạnh dạn mở rộng hơn nữa quy mô sản xuất kinh doanh tăng cờng khoa học kỹ thuật hiện đại nên càng có thể đứng vững trong bên cạnh tranh.

Trong khi đó, các doanh nghiệp nhỏ muốn mở rộng quy mô sản xuát , thờng phải tiến hành tự tích luỹ là chủ yếu.Nhng do nguồn vốn tích luỹ thấp ,quy mô sản xuất nhỏ không đủ sức cạnh tranh,do đó việc kinh doanh không ít khó khăn nên các doanh nghiệp này thờng gặp nhiều trở ngại trong việc vay vốn ngân hàng.Để có thể thuận lợi trong sản xuất kinh doanh và có đủ sức cạnh tranh thì họ cần sát nhập với doanh nghiệp lớn hoặc liên kết để

tập trung vốn ,tập trung lực lợng lao động có trình độ cao để hình thành các công ty cổ phần có quy mô lớn đủ sức cạnh tranh trên thị trờng.

3.4.Tăng cờng chế độ hạch toán kinh tế

Trong nền kinh tế bao cấp với chế độ cấp phát và giao nộp sản phẩm đã làm vô hiệu hoá tác dụng cuả vốn Các doanh nghiệp nhà nớc phần lớn đợc nhà nớc cấp hoặc vay vốn tín dụng ngân hàng với lãi suất thấp, nên họ không quan tâm,đến vấn đề tính toán hiệu quả sử dụng vốn.Làm sao vay đ-ợc càng nhiều càng tốt.Trong quá trình sản xuất kinh doanh nếu bị lỗ thì có nhà nớc chịu.Do đó vai trò của vốn bị "lu mờ" ,nó không có tác dụng thúc đẩy chế độ hạch toán kinh tế,tính toán hiệu quả việc sử dụng vốn của các doanh nghiệp trong sản xuất kinh doanh.

Trong nền kinh tế thị trờng muốn có vốn để tiến hành quá trình sản xuất kinh doanh, các doanh nghiệp phải tiến hành đi vay trên thị trờng để có đợc quyền sử dụng vốn các doanh nghiệp phải trả một tỷ lệ lãi suất nhất định.Giá cả hàng hoá vốn (lợi tức ) do quan hệ cung cầu trên thị trờng quyết định "thuận mua - vừa bán " Do đó ,buộc các doanh nghiệp phải tính toán hỉệu quả sử dụng vốn,làm thé nào để đảm bảo sản xuất , kinh doanh có lợi nhuận và trả đợc lãi vay ngân hàng Nh vậy, nguồn vốn tín dụng ngân hàng dã góp phần tăng cờng củng cố chế độ hạch toán kinh tế của các doanh nghiệp.

Tóm lại , muốn phát triển kinh tế phải tiến hành đầu t, muốn đầu t cần phải có vốn Vốn trong nền kinh tế thị trờng đã trở thành yếu tố quan trọng hàng đầu của mọi quá trình đầu t một trong số các nguồn vốn trong nớc không thể thiếu đợc, nhằm góp phần đáp nhu cầu phát triển kinh tế-xã hội đó là nguồn vốn tín dụng huy động qua NHTM Nguồn vốn này sẽ không nhỏ và ngày càng tăng- đó là cơ sở để phát triển kinh tế-xã hội

III Các biện pháp huy động vốn trung và dài hạn của NHTM

1 Tầm quan trọng của công tác huy động vốn đối với NHTM

NHTM là tổ chức kinh doanh tiền tệ mà hoạt động của nó chủ yếu là thờng xuyên nhận tiền gửi từ khách hàng với trách nhiệm hoàn trả và sử dụng số tiền đó để cho vay thực hiện nghiệp vụ chiết khấu và làm phơng tiện thanh toán.

Nh đã phân tích ở trên ,để cho hoạt động ngân hàng diễn ra một cách trôi chảy thì nguồn vốn có vay trò quyết định tới quy mô hoạt động của ngân hàng Nguồn vốn của ngân hàng sẽ quyết định khả năng đáp ứng nhu cầu về vốn của nền kinh tế, khả năng kích thích phát triển kinh tế Mặt khác

nó còn đảm bảo uy tín ngân hàng trên thị trờng tài chính Để làm đợc điều đó thì NHTM phải có một nguồn vốn dồi dào phong phú.

Trong bài "Chiến lợc huy động vốn của NHĐT và PTVN " đồng chí Nguyễn Văn Doãn đã từng phát biểu:

" Vốn là khâu mở đờng, khâu cốt tử, quyết định quy mô tầm cỡ của một ngân hàng

-Vốn là lợi thế đầu tiên trong việc chấp hành luật pháp, trớc hết là các luật về ngân hàng; nó tạo thuận lợi trong kinh doanh.

-Vốn lớn tạo điều kiện cho việc mở ra nhiều dịch vụ, sản phẩm ngân hàng và phi ngân hàng

-Vốn lớn mà lại trờng vốn sẽ tạo thế và lực cho đầu t phát triển dàihạn

-Vốn mà biết khai thác, sử dụng có hiệu quả sẽ càng củng cố thế và lực, tạo uy tín ngày càng cao ở trong và ngoài nớc, trong ngân hàng và ngoài ngân hàng "

Thật vậy ,nếu một NHTM nào đó mà có một nguồn vốn lớn thì nó rất có lợi trong việc cạnh tranh trên thị trơngf tiền tệ.Nhng về nguyên tắc, các NHTM là trung giăn tài chính hoạt động chủ yếu trên lĩnh vực vốn ngắn hạn do đó việc tạo lập một nguồn vốn lớn và tính có tính chất lâu dài thì rất khó khăn.Vì thế các NHTM đă mở rộng các khả năng hoạt động của mình nh việc đi vay vốn thời hạn ngắn và cho vay lại với thời hạn dài hơn, tất nhiên trong quá trình này đã gặp không ít khó khăn đi kèm với rủi ro và việc khắc phục rủi ro này đã trỏ thành phơng thức kinh doanh của mỗi ngân hàng

Song không phải vì điều đó mà các NHTM lại không thể hoạt động trên lĩnh vực vốn trung và dài hạn.Nhng các NHTM cần phải tìm ra những biện pháp thích hợp để huy động đợc ngày càng nhiều hơn nguồn vốn này để cho vay nh:

- Tăng cờng nguồn tiền gửi có kỳ hạn với thời gian dài.

- Duy trì và đẩy mạnh hình thức tiền gửi tiết kiệm xây dựng nhà ở

- Phát hành kỳ phiếu,trái phiếu ngân hàng ra công chúng có nhiều hình thức hấp dẫn.

- Tận dụng những nguồn vốn tài trợ từ nớc ngoài

Trong quá trình hoạt động,ngân hàng luôn tiến hành kế hoạch nguồn vốn nhằm nắm đợc biến động của từng loại vốn huy động giữa các ngành, các thành phần kinh tế, từ đó có biện pháp để điều hoà vốn theo mục tiêu hoạt động của ngân hàng,khai thác tốt các nguồn vốn nhằm tăng tốc độ chuyển vốn qua ngân hàng ,tập trung đợc nguồn tiền nhàn rỗi biến thành vốn hoạt động mang lợi nhuận cho cả ngân hàng và ngời sở hữu tiền tệ.

2 Các nhân tố ảnh hởng tới hiệu quả huy động vốn của NHTM

Huy động vốn là một nghiệp vụ quan trọng của các ngân hàng.Khả năng và hiệu quả vốn của tất cả các ngân hàng phụ thuộc vào các nhân tố sau:

2.1 Lãi suất

Đối với mỗi khách hàng có tiền gửi tại NHTM nào đó, Vấn đề quan tâm đầu tiên của họ là vấn đề lãi suất- đay là căn cứ quan trọng để quyết định là có nên gửi tiền vào ngân hàng đó hay không?Do đó,khi ngân hàng muốn huy động đợc nhiều vốn cho hoạt động kinh doanh của mình thì họ đa ra một cơ chế lãi suất huy động hợp lý có sức thu hút và kích thích đợc ngời gửi tiền.Tuy nhiên,đây không phải là một việc đơn giản đối với một NHTM

Bởi vì hoạt động tín dụng của NHTM là quá trình "đi vay để cho vay " cho nên ngân hàng không thể đa ra mức lãi suất huy động tuỳ ý,mà còn phải phụ thuộc vào mức lãi suất cho vay ra của ngân hàng, phù hợp với sức chịu đựng chung của nền kinh tế.Trong nềm kinh tế thị trờng, lãi suất huy động vốn của NHTM thờng phụ thuộc vào yếu tố sau:

• Thời gian đáo hạn của khoản tiền gửi.

• Khả năng chuyển hoán giữa các kỳ hạn.

• Tỷ lệ lạm phát dự kiến

• Mức rủi ro và lợi nhuạn mang lại từ các khoản đầu t khác

• Lãi suất cho vay mà ngân hàng có thể áp dụng đối với mỗi tổ chức, cá nhân trong nền kinh tế

Ngoài mức lãi suất cụ thể ,các hình thức khác cũng có tác dụng kích thích ngời gửi tiền nh : phơng thức trả lãi ( trả lãi trớc hoặc trả lãi hàng tháng ),đợc hởng lãi nh thế nào nếu rút tiền trớc thời hạn

2.2 Nguồn lực của ngân hàng

Thông thờng các khách hàng luôn mong muốn đợc giao dịch với những ngân hàng có bề dày kinh nghiệm trong hoạt động ,có uy tín trên thị trờng tiền tệ.

Bên cạnh đó ,nguồn lực của ngân hàng cũng là điều mà khách đặc biệt quan tâm; nguồn lực ở đây chính là cơ sở vật chất và yếu tố con ngời.

-Cơ sở vật chất là điều kiện cần thiết và quan trọng để đánh giá tình hình hoạt động của mỗi ngân hàng Khi một cá nhân nào đó có nhu cầu đến gửi tiền vào ngân hàng thì họ rất mong muốn tìm đến một ngân hàng có đủ độ tin cậy, điều đó có nghĩa là hình thức bề ngoài sẽ quyết định sự lựa chọn của họ: trụ sở, trang thiết bị chỉ cần dựa vào đó thì cá nhân này sẽ biết là sẽ nên gửi vào nơi nào? Ngoài ra, vấn đề về địa điểm và mạng lới chi nhánh cũng đợc xem là quan trọng.

-Yếu tố con ngời có tầm quyết định tơng đối đặc biệt cho hoạt động của một ngân hàng Nếu khi đến một ngân hàng nào đó mà thái độ nhân viên ở đây vui vẻ, lịch sự, phục vụ khách hàng tận tình, chu đáo và tác phong làm việc nhanh nhẹn thì ngân hàng này sẽ để lại ấn tợng rất tốt đẹp trong khách hàng Nếu làm đợc diều này thì đó chính là điểm mạnh của mỗi một ngân hàng Đây là yếu tố không thể thiếu trong hoạt động của mỗi ngân hàng.

2.3 Các dịch vụ do ngân hàng cung ứng

Khi một ngân hàng đa ra các dịch vụ tốt và đa dạng thì ngân hàng đó thờng có lợi thế hơn các ngân hàng khác có dịch vụ giới hạn Chính vì điều này mà ở các nớc phát triển, bằng việc tao ra nhiều hoạt động dịch vụ( có bãi gửi xe rộng rãi, có quầy giao dịch gần đờng, có hệ thống chi trả tự động ) mà hệ thống ngân hàng của họ ngắn liền với cuộc sống của ngời dân.

Nếu một khách hàng sẽ rất thích thú khi gửi tiền vào một ngân hàng mà ở đó ngân hàng có thể thay mặt anh ta thực hiện các khoản thanh toán về hangf hoá, các dịch vụ khác

3 các biện pháp huy động vốn trung dài hạn

Có các hình thức huy động vốn trung dài hạn cơ bản nh sau:

3.1 Huy động tiền gửi có kỳ hạn dài:

Tiền gửi có kỳ hạn, giống nh tiền gửi không kỳ hạn: là một khoản cho vay của ngời gửi đối với ngân hàng Điều khác nhau cơ bản của 2 loại này là tiền gửi có kỳ hạn không đợc rút ra khi cần Do đó loại hình tiền gửi có kỳ hạn đợc coi là nguồn vốn ổn định đối với ngân hàng và các NHTM rất

chú trọng trong việc huy động nguồn tiền gửi này với kỳ hạn càng dài càng tốt

Để huy động đợc nguồn tiền gửi có kỳ hạn dài ,cần phải định ra nhiều loại kỳ hạn gửi tiền nh 3 tháng, 6 tháng , 1 năm ,2 năm ,3 năm ,5 năm , và có đến 10 năm Về nguyên tắc lãi suất trung và dài hạn cao hơn lãi suất ngắn hạn , thời hạn càng dài thì lãi suất càng cao ,vợt mức chịu đựng của nền kinh tế Thông thờng ngời gửi tiền có kỳ hạn dài lo âu là khi cần chuyển đổi khoản tiền này thành một thanh khoản họ sẽ gặp khó khăn ,hoặc có lạm phát ,giá trị tiền tệ của họ sẽ bị thiệt hại ; hoặc các ngân hàng phá sản ,họ sẽ không thu hồi đợc khoản tiền gửi Vì vậy vấn đề đặt ra là các ngân hàng cần thực sự quan tâm đến việc bảo vệ quyền lợi gửi tiền dài hạn Các khoản lãi phải đợc trả đúng hạn , nhập vốn đúng hạn theo ý muốn của ngời gửi Trong trờng hợp có lạm phát mạnh,giá trị tiền gửi cần phải đ-ợc bảo đảm Những quy định trên cần phải công bố cho mọi ngời đều biết và phải đợc pháp luật bảo vệ

Nhìn chung trong nền kinh tế Việt Nam,thì hệ thống NHTM của chúng ta hiện nay cha hội đủ những điều kiện cần thiết để huy động vốn qua hình thức tiền gửi có kỳ hạn dài.Tuy nhiên,về lâu dài nếu có sự quan tâm đúng mức của nhà nớc và sự nhận thức đầy đủ của các NHTM về nguồn vốn này,lúc đó nó sẽ trở thành một trong những nguồn vốn trung và dài hạn quan trọng của các NHTM

3.2 Huy động tiền gửi tiết kiệm dài hạn

Đây là hình thức huy động vốn hấp dẫn của các NHTM Bởi những

ngời gửi tiết kiệm loại này thờng nhằm vào những mục đích nhất định nh mua mhà ở, trang trải chi phí học tập cho con cái trong tơng lai Bên cạnh đợc hởng lãi suất cao, những ngời gửi tiết kiệmcòn hy vọng sẽ có đợc sự giúp đỡ của các ngân hàng trong việc thực hiện mục đích của họ Do đó để huy động tiền gửi tiết kiệm theo loại này các NHTM cần phải tạo ra sự hấp dẫn nhất là phải chú trọng đến các yếu tố giá rẻ, thủ tục mua bán dễ dàng thuận lợi, kể cả vị trí, chất lợng của các loại hàng hoá mà ngời gửi tiền muốn đạt đến Mà muốn đạt đợc điều đó các ngân hàng phải phối hợp với các tổ chức cung cấp nh : các tổ chức kinh doanh xe máy, tổ chức kinh doanh các thiết bị gia đình hiện đại hoặc có thể thực hiện hộ khách hàng các thủ tục chuyển giao quyền sở hữu, tạo sự thoải mái cho khách hàng nhằm kích thích họ gửi tiết kiệm.

3.3 Huy động qua việc phát hành kỳ phiếu ngân hàng:

kỳ phiếu ngân hàng hay chứng th tiền gửi là một lọai hình phiếu nợ do ngân hàng phát ra để vay tiền trên thị trờng.

Có 2 cách để phát hành loại chứng th này:

Một là: khi có các đối tợng đến vay để sản xuất, kinh doanh hoặc tiêu dùng theo hợp đồng với ngân hàng, ngân hàng phát hành chứng th cho các đối tợng đầu t, hoặc muốn gửi tiền vào ngân hàng Thay vì nhận một cuốn sổ tiền gửi có kỳ hạn, họ có thể nhận một loại chứng th này Xét về mặt hình thức, kỳ phiếu ngân hàng là một loại hình phiếu nợ, nó có đặc điểm sau:

- Giá trị bề mặt, tức là mệnh giá của nó đợc ghi bằng những con số nh một đơn vị tiền mặt ở Việt nam, mệnh giá có thể là 500 ngàn, 1 triệu, 2 triệu Đơn vị của loại kỳ phiếu này không qúa nhỏ nh tiền mặt

- Điều quan trọng nhất, nó là phiếu nợ do NHTM phát hành để vay tiền của dân, do vậy khi ngời dân bằng cách nào đó có trong tay một tờ phiếu ngân hàng có mệnh giá chẳng hạn là 1 triệu anh ta thực sự sở hữu một quyền đợc thanh toán, đợc chi tiêu với số tiền đến mức tối đa nh giá trị bề mặt của kỳ phiếu.

- Khi NHTM phát ra loại kỳ phiếu này, nó hớng tới việc vay tiền của thị trờng, của nhân dân và kỳ phiếu là giấy xác nhận khoản vay này Do đó điều quan trọng thứ 2 là vì nó là một khoản vay, cho nên trên chứng th có ghi rõ thời hạn sẽ trả lại bằng tiền mặt ( 6 tháng, 1 năm, 2 năm ) và lãi suất ngời cho vay đợc hởng Đến ngày đáo hạn cuối cùng ngời sở hữu kỳ phiếu đem nộp nó cho ngân hàng phát hành để nhận lại cả vốn và lãi theo mệnh giá.

- Đối với NHTM, đây là hình thức của tiền gửi có kỳ hạn.Cái khác nhau là ở chỗ có tiền gửi có kỳ hạn thông thờng có thể đổi thành tiền mặt khi cha đến hạn nếu chịu lãi suất phạt, còn kỳ phiếu thì không thể đợc Do vậy, vốn thu đợc từ phát hành kỳ phiếu giúp ngân hàng trong việc kinh doanh hơn so với vốn từ tiền gửi có kỳ hạn.

- Các NHTM phát hành kỳ phiếu có mục đích ,cụ thể về nhu cầu nguồn vốn của mình Do đó, nó bị khống chế về khối lợng cũng nh thời hạn.

- Các NHTM phát hành kỳ phiếu với nhiều thời hạn khác nhau nh: 3tháng, 6 tháng, 12 tháng, 24 tháng, 36 tháng cả bằng nội và ngoại tệ .

Khả năng vay vốn của NHTM thông qua việc phát hành kỳ phiếu ngân hàng phụ thuộc vào 3 yếu tố:

+Mức độ chấp nhận của nhân dân đối với nó nh một phơng tiện thanh toán trong lu thông.

+ Sự khuyến khích hay không của NHNN+ Hiệu quả sử dụng đồng vốn đã vay đợc.

Thực tế, khi NHTM quyết định vay của thị trờng bằng hình thức này, bao giờ họ cũng có sẵn những kế hoạch đầu t nhất định và chắc chắn có hiệu quả.

3.4 Huy động qua việc phát hành trái phiếu tiết kiệm

Đây là loại hình tiền có kỳ hạn bằng cách dùng tiền mặy để mua các phiếu ghi nợ tiết kiệm do Chính phủ , chính quyền địa phơng hay là các công ty, ngân hàng phát hành ra Về hình thức trái phiếu tiết kiệm có những điểm giống với kỳ phiếu ngân hàng , nhng nó có thời hạn dài hơn.

Hiện nay ở Việt Nam thì NHĐT & PTVN là một trong những đơn vị dẫn đầu trong việc phát hành loại trái phiếu này, nhằm mục đích thành lập thị trờng chứng khoán sắp tới để tiếp tục phục vụ cho sự nghiệp CNH-HĐH đất nớc.

3.4.1 Khái niệm về trái phiếu:

Trái phiếu NHTM,NHĐT&PT gọi tắt là Trái phiếu ngân hàng, là một công cụ vay nợ dài hạn trên thị trờng vốn dới hình thức giấy nhận nợ của các tổ chức tín dụng phát hành để huy động vốn trong đó cam kết trả lãi và gốc cho ngời mua ( hoặc ngời sở hữu) sau một thời gian nhất định Về phía ngời mua, trái phiếu ngân hàng là giấy chứng nhận việc đầu t vốn và quyền đợc hởng thu nhập của ngời mua trên số tiền mua trái phiếu ngân hàng Nói cách khác, trái phiếu NHTM là một chứng chỉ nợ do NHTM phát hành, cam kết:

1 Thanh toán một số tiền xác định ( Mệnh giá trái phiếu); 2.Vào một ngày xác định trong tơng lai ( Ngày đáo hạn):

3.Với một mức lãi suất cố định và trong thời hạn xác định trớc ( Lãi suất ngân hàng ).

a Mệnh giá trái phiếu :

Trên bề mặt của trái phiếu ngân hàng, thờng công bố số tiền mà ngân hàng cam kết trả cho ngời chủ sở hữu trái phiếu Số tiền này đợc gọi là mệnh giá hay giá trị danh nghĩa của trái phiếu.

nớc ngoài, các trái phiếu có thể đợc phát hành trong khoảng từ 50USD đến 10.000USD Còn ở Việt Nam thì NHNN quy định mệnh giá của trái phiếu từ 500 ngàn VNĐ trở lên.

b Ngày đáo hạn:

Ngày đáo hạn cũng đợc ghi trên bề mặt của trái phiếu Đây là ngày mà ngân hàng sẽ thanh toán mệnh giá của trái phiếu cho ngơoì chủ sở hữu trái phiếu.

Ngày này cũng có thể đợc coi là ngày đến hạn của trái phiếu Thờng thì các kỳ hạn của trái phiếu rất đa dạng cho phù hợp với các nguồn tiền nhàn rỗi trong dân c Thời hạn của thị trờng trái phiếu có thể là 1năm , 3 năm , 5năm,10 năm,

Khái niệm này có ảnh hởng đáng kể đến lãi suất của trái phiếu và độ nhạy cảm của trái phiếu trớc sự biến động của lãi suất.

c Lãi suất danh nghĩa:

Mỗi tờ trái phiếu có ghi cam kết của ngân hàng thanh toán cho chủ sở hữu trái phiếu một số tiền lãi cố định vào một ngày xác định Lãi suất thờng đợc công bố theo tỷ lệ phần trăm (%) so với mệnh giá trái phiếu Mặc dù lãi suất đợc tính toán cho năm, song nó thờng đợc trả năm đầu , khác so với năm thứ 2 trở đi trả khác.

d.Giá phát hành:

Là giá phải trả để đặt mua trái phiếu vào dịp phát hành Giá phát hành đợc sửa lại cho đúng lúc cuối cùng để xuất lợi tức của trái phiếu phù hợp với lãi suất trên thị trờng vốn Nếu giá phát hành mà cao hơn mệnh giá ta gọi là tiền thởng phát hành còn nếu giá phát hành thấp hơn thì phần thấp hơn đó gọi là chiết khấu phát hành.

e Phiếu tính lãi (Coupon):

Là phiếu mà ngời sử dụng trái phiếu có thể sử dụng để rút lãi định kỳ (đối với trái phiếu phát hành có nhiều đợt trả lãi).

3.4.2 Tính u thế của hình thức huy động vốn bằng trái phiếu:

Nếu xét về tính thanh khoản thì tài sản nợ lỏng nhất là tiền gửi phát hành séc Các loại tiền gửi này gần nh tiền mặt và trên thực tế chúng thay tiền mặt trong chức năng làm phơng tiện thanh toán.

Mặt khác , kỳ phiếu ngân hàng và trái phiếu ngân hàng là loại tiền gửi phi giao dịch Tuy nhiên, chúng lại có thể bán đợc (chuyển nhợng quyền sở hữu) một cách dễ dàng trên các thị trờng liên quan Tuy không "lỏng" bằng tiền gửi có thể phát hành séc song trái phiếu ngân hàng lại là một nguồn vốn quan trọng có tỷ trọng lớn , ổn định hơn và thời hạn dài hơn Chính điều này khiến cho hình thức huy động tiền gửi bằng cách phát hành trái phiếu rất đợc a chuộng bởi vì ngân hàng có thể sử dụng đợc nguồn vốn này trong một thời gian dài và ổn định chi phí lại không cao ( do tính chất

có thể chuyển nhợng đợc của trái phiếu khiến cho nó từ một công cụ đầu t dài hạn đối với ngời đầu t thành công cụ đầu t ngắn hạn do đó lãi suất thấp )

Kém lỏng nhất là tiền gửi tiết kiệm có kỳ hạn vì trên nguyên tắc một khi khách hàng đã gửi tiền tiết kiệm thì họ chỉ đợc rút ra khi đến hạn Mặc dù do sự tranh dành các món gửi, một số ngân hàng cho phép những ngời gửi rút tiền khỏi các tài khoản tiết kiệm của họ ngay và có những khoản phạt đáng kể ( bị mất tiền lãi một vài tháng hoặc chỉ đợc tính lãi theo lãi suất tiết kiệm không kỳ hạn - mà lãi suất này lại rất là thấp )

Nếu đem trái phiếu so với nguồn tiền gửi này thì giống nhau ở chỗ là: ngân hàng đợc quyền sử dụng vốn này trong một thời hạn xác định do đó nó rất dễ dàng cho ngân hàng trong việc kế hoạch hoá, tuy nhiên ngân hàng có thể chịu lãi suất cao hơn khi sử dụng nguồn tiết kiệm có kỳ hạn hơn là từ nguồn phát hành trái phiếu.

Về phía ngời đầu t, tức ngời gửi tiền, chắc chắn họ sẽ thích trái phiếu hơn bởi lẽ một khi đã mua trái phiếu thì họ lúc nào cũng có thể bán lại trên thị trờng liên quan và thu hồi lại vốn gốc bởi lẽ những rủi ro và khó khăn mà ngời mua trái phiếu cha lờng hết đợc khi mua trái phiếu và đôi khi còn có tính đầu cơ , tuy nhiên họ không thể làm điều tơng tự đối với tiết kiệm có kỳ hạn

Bảng1: Mức độ "lỏng" của các khoản mục trong nguồn vốn huy động

Các hình thức huy độngMức độ lỏngChi phí cho việc vay tiền

- Theo lý thuyết lợng cầu tài sản,khi trả lời câu hỏi là có nên mua hoặc nắm giữ tài sản hoặc nên mua tài sản này hay là mua tài sản khác thì cần xem xét những yếu tố sau:

+ Toàn bộ tiềm lực hiện có của mình ;

+ Lợi tức sự tính của một tài sản này so với các lợi tức dự tính của những tài sản thay thế ;

+ Mức độ không chắc chắn hoặc rủi ro đi kèm với lợi tức của một tài sản so với tài sản thay thế ;

+ Tính thanh khoản của một tài sản so với các tài sản thay thế nghĩa là nó có thể nhanh chóng và dễ dàng chuyển sang tiền mặt nh thế nào?

Nh vậy , qua phân tích trên thì ta cũng hiểu rằng khi đem đầu t một số tiền thì ta sẽ phải chọn hình thức nào trong khi điều kiện về tiềm lực kinh tế tơng đối ổn định.

Mặt khác, xét trên phơng diện thị trờng chứng khoán thì trái phiếu là một hàng hoá rất đợc a chuộng Nếu đầu t vào trái phiếu thì ngời sở hữu không phải lo lắng về độ an toàn , lãi suất cũng nh thời hạn hoàn trả vốn Do đó, để trái phiếu phát huy đợc thế mạnh của mình thì thị trờng chứng khoán là một môi trờng thuận lợi nhất cho các sản phẩm huy động vốn.

1. Một số nét về phát triển kinh tế ở nớc ta năm 2001.

Năm 2001 kết thúc với một kết quả khả quan hơn hẳn so với nhận định trong những tháng đầu năm, bằng những biện pháp kiểm soát tiền tệQuản lý ngoại hối thích hợp,đẩy mạnh đầu t từ ngân sách nhà nớc đã khiến chỉ số lạm phát đạt mức thấp nhất từ khi bắt đầu công cuộc cải cách.Tăng trởng 4,7-5%GDP, dự trữ đợc cải thiện,nợ thơng mại Ngân hàng đợc kiểm soát góp phần cải thiện những cân đối vĩ mô.Nông nghiệp thắng lợi toàn diện đạt sản lợng 33,8 triệu tấn xuất khẩu lơng thực đạt 4 triệu tấn,cà phê tăng 9,9%.Xuất khẩu tăng vợt xa dự kiến đạt khoảng 11,3 tỷ USD,nhập khẩu giảm âm2%làm cho các cân thơng mại trở lên lớn mạnh hơn,nhập siêu chỉ còn 600 triệu USD bằng 5,6% xuất khẩu mức thấp nhất từ trớc đến nay đã góp phần cải thiện cán cân thnh toán quốc tế.Công nghiệp chiếm 3,2% GDP đạt mức tăng trởng 10,5% thuỷ sản tăng 2,4% là một kết quả đáng ghi nhận mở ra triển vọng to lớn cho Việt nam bớc vào thế kỷ XXI.Tuy vậy qua tình hình kinh tế năm2001cũng vẫn cho ta thấy tình hình giảm sút kinh tế bắt đầu xuất hiện (1997 tăng 9,54%; năm 1998 tăng 9,34%;năm 1999 tăng 8,12%;năm 2000 tăng 5,8%; và năm 2001 tăng 4,7%) Nh vậy có thể thấy tốc độ tăng trởng kinh tế năm2001 đạt mức thấp nhất từ khi đổi mới đến nay Chất lợng của tăng trởng và năng lực cạnh tranh chậm đợc cải thiện, nhiều biện pháp cải cách cần thiết cha đợc thực hiện có hiệu quả Tỷ lệ huy động vốn trong các ngân hàng tăng215% song dnợ tín dụng chỉ tăng 9,5% cho thấy sự giảm lãi suất vẫn cha đem lại bớc cải thiện rõ rệt trong đầu t kinh doanh

2.Khái quát tình hình kinh tế của thành phố Hà Nội

Năm 2001 nền kinh tế của thành phố tiếp tục tăng trởng khá, mức tăng trởng cao hơn mức bình quân chung của cả nớc, đơì sống nhân dân thủ đô đợc ổn định và nâng lên rõ rệt.

Tăng trởng (GDP) đạt: Nông nghiệp: 5,8%

Công nghiệp -xây dựng : 5,8% Các ngành dịch vụ: 5,8%

Tổng sản lợng lơng thực đạt % tấn: Tổng kim ngạch xuất khẩu đạt % USD:

Thu ngân sách từ kinh tế phát sinh trên địa bàn triệu đồng; Tỷ lệ phát triển dân số tự nhiên %:

Chúng ta đã có những kinh nghiệm bài học thực tiễn trong công tác chỉ đạo điều hành đã đợc tích luỹ trong những năm qua

Đẩy mạnh công tác thanh tra, kiẻm tra trên các lĩnh vực tài chính Những tồn tại yếu kém cha làm đợc:

Thu ngân sách trên địa bàn đạt và vợt kế hoạch, nhng một số khoản còn thấp.

Việc thực hiện một số chủ trơng dự án còn chậm, cha có giải pháp cụ thể.

Phần lớn các cơ sở sản xuất công nghiệp quốc doanh còn thiếu vốn lu động, công nghệ còn lạc hậu cơ chế quản lý trình độ quản lý còn lúng túng cha thoát ra đợc.

Cơ sở hạ tầng tuy đã đợc đầu t trong những năm qua nhng vẫn cha đáp ứng đợc nhu cầu phát triển kinh tế - xã hội.

Một số vấn đề văn hoá- xã hội còn bức xúc, phải tiếp tục giải quyết.

II KHáI QUáT Về TìNH HìNH HOạT ĐÔNG KINH DOANH TạI CHI NHáNH NGâN HàNG ĐầU TƯ & PHáT TRIểN Hà

NộI

Nhiệm vụ của Ngân hàng là nhận vốn từ Ngân sách nhà nớc để tiến hành cấp phát và cho vay trong lĩnh vực xây dựng cơ bản.

Năm 1982, Ngân hàng đợc đổi tên thành Ngân hàng đầu t và xây dựng Hà Nội nằm trong hệ thống Ngân hàng đầu t và xây dựng Việt Nam.

Tháng 5/1992 Hội đồng Nhà nớc đã ban hành 2 pháp lệnh về Ngân hàng đó là: Pháp lệnh Ngân hàng nhà nớc Việt Nam và pháp lệnh Ngân hàng , hợp tác xã tín dụng và Công ty tài chính để nhằm mục đích hoàn thiện hệ thống Ngân hàng cho thích ứng với cơ chế thị trờng.

Hai pháp lệnh này có hiệu lực từ ngày 01/10/1992 Theo đó hệ thống Ngân hàng bao gồm 2 cấp:

-Ngân hàng trung ơng là Ngân hàng nhà nớc Việt Nam

-Các Ngân hàng thơng mại,Ngân hàng đầu t & phát triển,Công ty tài chính và hợp tác xã tín dụng.

Theo quy định của pháp lệnh, ở Việt Nam chỉ đợc thành lập Ngân hàng đầu t & phát triển quốc doanh Ngày 14/11/1993, Chủ tịch Hội đồng Bộ tr-ởng đã ban hành quyết đínhố 401 về việc thành lập "ngân hàng đầu t & phát triển Việt Nam " Có trụ sở tại 194 Phố trần Quang Khải -Hà Nội Vốn điều lệ 200 tỷ đồng.

Có các chi nhánh trực thuộc tại các tỉnh, thành phố, đặc khu trực thuộc trung ơng.

Từ đầu năm 1997, toàn bộ vốn cấp phát và một bộ phận cán bộ đợc bàn giao sang cục đầu t phát triển thuộc Bộ tài chính.

Nh vậy từ ngày thành lập tới 01/01/1997 chi nhánh Ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội khong hoàn toàn là một ngân hàng thơng mại mà chỉ là một kiểu ngân hàng quốc doanh có nhiệm vụ nhận vốn từ ngân sách nhà n-ớc và tiến hành cấp phát, cho vay trong lĩnh vực xây dựng cơ bản.

Từ sau 01/01/1997 chi nhánh Ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội đợc phép huy động các nguồn vốn ngắn hạn, trung và dài hạn từ các thành phần kinh tế nh một Ngân hàng thơng mại để tiến hành các hoạt động cho vay ngắn, trung và dài hạn đối với mọi tổ chức, mọi thành phần kinh tế và dân c Hiện nay chi nhánh Ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội hoạt động nh một ngân hàng thơng mại kinh doanh đa năng tổng hợp, nhng lĩnh vực chủ yếu là phục vụ đầu t và phát triển với khối khách hàng truyền thống là các đơn vị xây lắp

-Với phơng châm "Đi vay để cho vay" và "Khách hàng là thợng đế " quy mô của Ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội đã đợc mở rộng và ngày càng phát triển cụ thể:

Chi nhánh Ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội có 16 phòng và 320 cán bộ (kể cả chi nhánh trực thuộc) Trong đó có 6 phòng chức năng và 10 phòng trực tiếp kinh doanhđó là:

1/ Phòng tổ chức cán bộ và tiền lơng 2/ Phòng tín dụng 1

3/Phòng tín dụng 2 4/Phòng tín dụng 3 5/ Phòng tín dụng 4

6/ Phòng kinh tế đối ngoại và thanh toán quốc tế 7/ Phòng huy động vốn dânc

8/ Phòng tài chính ,kế toán 9/Phòng nguồn vốn kinh doanh 10/Phòng tiền tệ ,kho quỹ 11/ Phòng thông tin điện toán 12/ Phòng thẩm định và t vấn đầu t 13/ Phòng kiểm tra nội bộ

14/ Văn phòng

15/ Phòng giao dịch 1 16/Phòng giao dịch 2

Ngoài ra chi nhánh còn có 3 chi nhánh khu vực đống trên địa bàn các huyện là:

Chi nhánh khu vực Thanh Trì Chi nhánh khu vực Từ Liêm Chi nhánh khu vực Đông Anh

Phải nói rằng, sự thay đổi này có ảnh hởng rất lớn tới tổ chức hành chính và hoạt động nghiệp vụ của ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội do đó trong quá trình hoạt động ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội đã gặp không ít khó khăn.

Để phù hợp với hoàn cảnh mới ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội đã đa ra chiến lợc hoạt động cụ thể nh sau:

- Chiến lợckinh doanh: Hiệu quả sản xuất kinh doanh của khách hàng là mục tiêu cho mọi hoạt động Hiệu quả an toàn trong kinh doanh là tiêu chuẩn hàng đầu Đáp ứng cao nhất các yêu cầu của khách hàng Hành động theo điều khoản, quy điịnh của ngân hàng đầu t & phát triển trung ơng( NHĐT&PTTW) và pháp luật.

-Chiến lợc khách hàng: Ngân hàng phải hoạt động xuất phát từ yêu cầu của khách hàng, đa phơng hoá khách hàng, củng cố và phát triển khách hàng truyền thống, mở rộng khách hàng, thu hút thêm khách hàng đến gửi tiền.Đặc biệt là có hoạt động đối ngoại để tạo ra sự cân đối về các loại tiền trong cơ cấu huy động vốn cũng nh mở rộng các dịch vụ quốc tế.

-Chiến lợc vốn: Đa dạng hình thức huy động vốn, tăng tỷ trọng vốn trung và dài hạn Tăng nguồn tiền gửi, làm tốt chức năng ngân hàng đại lý -Chiến lợc sử dụng vốn: Đa dang hoá sản phẩm Tập trung dự án cho doanh nghiệp có hiệu quả Gắn liền với chiến lợc huy động vốn Mở rộng cho vay thơng mại nhng không chạy theo doanh số mà thoả hiệp với rủi ro Mở rộng liên kết với ngân hàng cùng hệ thống, tăng cờng kiểm tra, kiểm soát trong thẩm định dự án cho vay.

- Chiến lợc nguồn lực: Cán bộ trong ngân hàng đầu t & phát triển.Phải thống nhất hành động Các trởng, phó phòng phải có quyết tâm ý chí không ngừng đào tạo cán bộ dới nhiều hình thức, chăm lo cải thiện đời sống cán bộ trong ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội

- Chiến lợc quản trị: Tổ chức bộ gọn nhẹ và quản lý điều hành là khâu quyết định.

- Chiến lợc công nghệ: Phát huy công nghệ truyền thống và công nghệ hiện đại Công nghệ đồng bộ, thực hiện nối mạng Đặc biệt, thực hiện công nghệ là đầu mối với khách hàng ( trang bị máy rút tiền tự động ATM phục vụ ngời sử dụng thẻ cá nhân an toàn ).

-Chiến lợc cạnh tranh: thực hiện chính sách lãi suất cạnh tranh, tạo ra hình thức cạnh tranh mới Đó là cạnh tranh bằng uy tín và phong cách phục vụ khách hàng, cạnh tranh qua các sản phẩm dịch vụ.

Các chiến lợc trên đợc thực hiện đồng bộ trong tất cả các phòng ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội, thờng xuyên có sự điều chỉnh cho phù hợp với hoàn cảnh mới và trong thời gian vừa qua đã đạt đợc những hiệu quả nhất định.

2 Những khó khăn và thuận lợi của Ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội.

2.1 Những khó khăn

Tuy là một trong những Ngân hàng ra đời sớm (cách đây đã 43 năm) nhng tới đầu năm 1997 chi nhánh ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội mới thực sự chuyển hẳn sang kinh doanh theo cơ chế thị trờng Trong quá trình chuyển đổi này, ngân hàng đã vấp phải những khó khăn nhất định Cụ thể: -Từ 01/01/1997 Ngân hàng phải tiến hành chuyển toàn bộ nguồn vốn do ngân sách cấp trả về Tổng cục đầu t phát triển trực thuộc bộ tài chính.Nguồn vốn này, theo số liệu của bảng cân đối nguồn và sử dụng nguồn cuối năm 1996 tại chi nhánh là khoảng 900 tỷ Điều này đã gây một sự hẫng hụt ảnh hởng rất lớn đến hoạt động ngân hàng.

-Mô hình tổ chức phục vụ cho cơ chế kinh doanh cha phù hợp.Việc sắp xếp các phòng ban và cán bộ cha hợp lý.

-Đội ngũ cán bộ của ngân hàng mặc dù có bề dày kinh nghiệm trong lĩnh vực xây cựng cơ bản nhng khi chuyển sang cơ chế kinh doanh nh một ngân hàng thơng mại đã tỏ ra lúng túng, cha nhanh nhạy và cha thực sự hoà mình vào phong cách quản lý kinh doanh mới Điều này ảnh hởng bởi cơ chế gò bó trớc kia.

-Ngân hàng tiến hành hoạt động kinh doanh của mình trong một môi ờng có tính cạnh tranh rất lớn từ hơn 70 ngân hàng và các tổ chức tín dụng trong nớc cũng nh nớc ngoài, lãi suất thay đổi liên tục theo chiều hớng giảm dần Các hoạt động dịch vụ ngân hàng của chi nhánh cha phát triển mạnh, cha đa dạng và nhiệm vụ cho vay đầu t phát triển theo kế hoạch nhà nớc không chỉ do Ngân hàng đầu t & phát triển đảm nhiệm mà còn do Tổng cục Đầu t phát triển thực hiện, tạo ra sự cạnh tranh mới Mặt khác,ngân

tr-hàng cũng có sự thua thiệt khi bớc vào cơ chế mới chậm hơn so với các đối thủ khác trong cùng địa bàn đã sẵn có khả năng thu hút khách hàng.

2.2 Những thuận lợi

Tuy có những khó khăn trên, ngân hàng cũng có những thuận lợi cơ bản: Ngân hàng đầu t & phát triển Việt Nam đã triển khai kịp thời hệ thống cơ chế mới cùng những thông tin, quy định cụ thể nhằm tạo điều kiện thuận lợi cho việc chuyển đổi hoạt động của toàn hệ thống.

Bớc vào hoạt động nh một ngân hàng thơng mại, Ngân hàng có thể tranh thủ kế thừa, học hỏi đợc những kinh nghiệm rút ra những thành công, thất bại ở các ngân hàng khác.

Nằm trên địa bàn sôi động là quận hoàn kiếm- một quận trung tâm về kinh tế, thơng mại của thủ đô- ngân hàng có điều kiện thuận lợi để phát triển các hoạt động, các nghiệp vụ kinh doanh, các loạt hình dịch vụ một cách đa dạng Mặt khác, các nguồn huy động từ tiền gửi khách hàng, tiền gửi của các tổ chức tín dụng và tiết kiệm từ dân c là rất phong phú giúp cho Ngân hàng có khả năng đáp ứng tối đa nhu cầu của các doang nghiệp.

Ngân hàng với chính sách khách hàng đổi mới đã tìm thêm khách hàng mới, mở rộng với các tổ chức tín dụng khác và duy trì đợc một đội ngũ khách hàng truyền thống từ nhiều năm nay Đây cũng là một yếu tố thuận lợi trong công tác sử dụng nguồn của Ngân hàng

Ngoài ra chi nhánh còn luôn nhận đợc sự chỉ đạo, giúp đỡ có hiệu quả và rất kịp thời từ Ngân hàng đầu t & phát triển Việt Nam cùng sự quan tâm, ủng hộ của các cấp chính quyền thành phố; sự đoàn kết nhất trí từ ban lãnh đạo đến cán bộ nhân viên, có đội ngũ cán bộ lâu năm nhiều kinh nghiệm công tác đặc biệt là công tác tín dụng ĐTPT.S

3 tình hình hoạt động kinh doanh của ngân hàng đầu t & phát triển.

Là đơn vị kinh doanh trực thuộc hội sở chính ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội chủ yếu hoạt động cho vay đối với các dự án trên địa bàn toàn quốc, là nơi thử nghiệm các sản phẩm mứi của hệ thống, do đó ngân hàng đầu t & phát triển Hà Nội luôn đợc sự quan tâm và tạo mọi điều kiện của Ban lãnh đạo NGĐT & PTVN cũng nh các phòng ban chức năng.

Năm 2001- với vai trò là bản lề trong kế hoạch phát triển ba năm 2001- 2001, mặc dù gặp không ít khó khăn nhng ngân hàng đầu t phát triển Hà Nội có những có gắng đáng kể:

Xét tổng quan, trong năm 2001 với mặt bằng lãi suất biến động liên tục theo xu hớng giảm dần, mức lãi suất đối với đồng Việt Nam giảm xấp xỉ so với lãi suất đồng đô la Mỹ, nhng bằng nội lực và khả năng của mình thì cơ cấu loại tiền huy động so với năm 2000 có tăng nhng không đáng kể và vẫn tơng đơng với mức chung trên toàn địa bàn.

Vì nhu cầu sử dụng vốn của ngân hàng đầu t phát triển Hà Nội là rất lớn, do đó nhiệm vụ của ngân hàng đầu t phát triển Hà Nội là huy động đợc nhiều vốn với khối lợng ổn định và chí phí thấp là một điều hết sức quan trọng Năm 2001 vừa qua với sự thành công qua hai lợt phát hành trái phiếu đã làm cho cơm cấu kỳ hạn của nguồn vốn huy động thay đổi theo hớng tích cực, hơn nữa đã cải thiện đáng kể chênh lệch kỳ hạn giữa tài sản nợ và tài sản có, qua đó góp phần làm giảm tỷ lệ dùng nguồn ngắn hạn để cho vay trung và dài hạn và giảm khả năng rủi ro kỳ hạn của ngân hàng.

Cơ cấu tín dụng đã đợc điều chỉnh theo xu hớng tích cực, phù hợp với sự đổi mới cơ chế tín dụng, với tỷ trọng tín dụng ngắn hạn và tín dụng thơng mại trên tổng d nợ tăng đáng kể.

Năm 2001 ngân hàng đầu t phát triển Hà Nội đx có những bớc chuyển đổi khá mới mẻ trong công tác dịch vụ ngân hàng Ngân hàng đầu t phát triển Hà Nội đã đa dạng hoá dịch vụ ngân hàng theo hớng khép kín phục vụ khách hàng.

Kết quả kinh doanh năm 2001

Tính đến cuối năm 2001, NHĐT&PTHN đã đạt đợc những kết quả nh sau:

Trong kinh doanh, nguồn vốn luôn luôn gữi một vai trò quan trọng,phải tạo đợc nguồn vốn đủ mạnh để hình thành nền tảng vốn vững chắc và cơ cấu hợp lý Do đó, NHĐT&PTHN luôn coi việc tăng trởng nguồn vốn là nhiệm vụ hàng đầu, Theo điều 6 của quy chế và hoạt động của NHĐT&PTHN đợc quản lý, sử dụng vốn, tài sản và nguồn lực khác của NHĐT&PTHN & PTVN giao và các nguồn huy động, tiếp nhận và đi vay theo quy định của pháp luật và hớng dẫn của NHĐT&PTHN & PTVN để thực hiện các mục tiêu nhiệm vụ đợc giao và uỷ nhiệm Do đặc thù đó, vốn hoạt động của NHĐT&PTHN gồm 2 nguồn chính:

• Nguồn vốn huy động

• Nguồn vốn do NHĐT&PTTW chuyển về

Đối với nguồn vốn do NHĐT&PTTW điều chuyển về thì trên cơ sở tính toán cụ thể và xác định cho NHĐT&PTHN một hạn mức tín dụng ngắn hạn để hỗ trợ nguồn vốn nhằm cân đối tại NHĐT&PTHN Trong phạm vi hạn

mức, NHĐTPTHN chủ động nhạn và chuyển trả tại NHĐT&PTTW (qua tài khoản gửi tập trung tại TW hoặc liên hàng) Nếu trong trờng hợp thiếu vốn đột xuất NHĐT&PTHN có thể đề nghị vay vốn vợt hạn mức có thời hạn Bảng 2: Cơ cấu vốn hoạt động của NHĐT&PTHN (theo VNĐ)

Chỉ tiêu

Đơn vị (tr.đ)%Đơn vị (tr.đ)%Đơn vị (tr.đ)%Nguồn vốn

Vốn NHĐT&PTTW điều

(Nguồn số liệu: Phòng nguồn vốn kinh doanh NHĐT&PTHN )

Qua bảng trên cho ta thấy nguồn vốn do NHĐT&PTTW điều chuyển năm

2001 (trong tổng nguồn vốn hoạt động) giảm dần so với năm trớc: 1999: 36%, 2000: 29% và 2001 chỉ có 20%, điều này chứng tỏ rằng NHĐTPTHN đã rất cố gắng trong công tác huy động vốn, tự nỗ lực bằng chính bản thân để cân đối nguồn vốn huy động của mình.

Nguồn vốn huy độngVốn NHĐT &PTTW điềuchuyển

Nguồn vốn huy động gồm có: vốn huy động từ các tổ chức kinh tế, vốn huy động từ dân c (tiền gửi khách hàng, tiết kiệm, kỳ phiếu ) Là đơn vị trực tiếp kinh doanh nên hoạt động huy động vốn là điểm mạnh cũng là mục tiêu phấn đấu của NHĐTPTHN Công tác huy động vốn của đã đạt đ-ợc thành công nhất định giúp NHĐTPTHN luôn đủ vốn đáp ứng nhu cầu đa dạng về tín dụng "Trờng vốn" đo là điều mà các ngân hàng đều mong muốn đạt đợc.

Năm 2001, nguồn vốn huy động đạt 1.677.475 triệu đồng chiếm 80% trong tổng số nguồn vốn, năm 2000 chỉ đạt 1.147.833 triệu đồng chiếm 71% và năm 1999 là 791754 triệu đồng chiếm 64% trong tổng nguồn vốn Thực tế năm 2001 nền kinh tế nớc ta vẫn bị ảnh hởng mạnh bởi cuộc khủng hoảng kinh tế khu vực, hầu hết các chỉ số kinh tế vĩ mô đều giảm sút so với cùng kỳ năm 2000: tình trạng yếu kém của các doanh nghiệp, lao động, công nghệ và năng lực quản lý, sản phẩm sản xuất ra kém sức cạnh tranh, quá trình cổ phần hoá diễn ra chậm Ngoài ra, tình trạng giảm phát kéo dài, vốn huy động tăng trong khi các doanh nghiệp vẫn hạn chế đầu t dù đã có 5 lần NHNN điều chỉnh giảm trần lãi suất, do đó trong năm đã gây khó khăn cho hoạt động ngân hàng Lãi suất biến động giảm liên tục dẫn đến tâm lí chờ đợt lãi suất giảm hơn nữa và xu hớng các doanh nghiệp trả nợ tr-ớc hạn, đặc biệt là các Tổng công ty đã ảnh hởng mạnh đến việc thực hiện kế hoạch kinh doanh của Ngân hàng đầu t phát triển Hà Nội

Bảng 3 : Cơ cấu vốn huy động của NHĐT&PTHN

phẩm dịch vụ cũng nh cải tiến phơng thức phục vụ để ngày càng thu hút đông đảo lợng khách hàng.

Tiền gửi tiết kiệm có xu hớng tăng dần qua các năm: năm 1999 đạt 23%, năm 2000 đạt 35% và năm 2001 tăng đến 48% Trong khi kỳ phiếu lại giảm tơng đối, từ 28% xuống 19% và năm 2001 chỉ còn 1% Sự thay đổi này chính là do ảnh hởng của việc thay đổi trần lãi suất do ngân hàng nhà nớc quyết định Mặt khác, hiện nay có loại hình tiết kiệm Bu điện mới ra đời đang cạnh tranh với tiết kiệm ngân hàng, do đó nó ảnh hởng trực tiếp đến hoạt động kinh doanh của NHĐT&PTHN đặc biệt là công tác huy động vốn.

Bên cạnh đó, công tác tín dụng cũng đợc NHĐT&PTHN tích cực triển khai, chủ động tìm kiếm các dự án khả thi, trực tiếp làm việc vơi các doanh nghiệp nhanh chóng hoàn thiện hồ sơ để có thể kí hợp đồng tín dụng, công tác thu nợ tích cực đợc triển khai và đạt hiệu quả cao Ngoài ra, chất lợng tín dụng cũng nh công tác khách hàng đặc biệt đợc chú ý và thu đợc kết quả khả quan, việc thành lập phòng quản lý khách hàng đã minh chứng rất rõ cho điều đó

III thực trạng huy động vốn trung và dài hạn qua phát hành trái phiếu tại sở giao dịch 1- NHĐT&PTVN Nh đã đề cập ở phần trên, huy động vốn là khâu mở đờng, tạo mặt bằng

vững chắc và ngày càng tăng trởng của mỗi một ngân hàng Việc tổ chức huy động vốn, đặc biệt là vốn trung và dài hạn là một vấn đề khó, nhng không phải từ phía khách hàng mà là bài toán khó cho chính ngành ngân hàng Nếu nền kinh tế đợc coi là một "cơ thể sống" thì coi vốn cần thiết cho nền kinh tế nh máu cần cho sự sống trong cơ thể Vậy muốn hoàn thành sự nghiệp CNH- HĐH đất nớc do Đảng ta đề xớng và lãnh đạo, các nghành các cấp đều phải tập trung mọi nguồn lực, trong đó ngành ngân hàng nói chung và NHĐT&PTHN nói riêng cần cần xác định lo đủ vốn cho nền kinh tế.

Để phat huy nguồn lực từ kinh tế, NHĐT&PTVN đã da ra các giải

- pháp để thu hút nguồn vốn nhàn rỗi trong dân Một trong những giải pháp để huy động nguồn vốn trung và dài hạn là bằng cách phát hành trái phiếu ngân hàng.

- Trái phiếu là giấy chứng nhận nợ của NHĐT& PT đối với ngời đầu t vốn, ngời sở hữu trái phiếu đợc hởng thu nhập (lãi ) trên số tiền mua trái phiếu và đợc trả gốc khi đến hạn thanh toán.

Mục đích phát hành trái phiếu : nhằm huy động vốn trung và dài hạn trong nớc và từ các tầng lớp dân c để cho vay đầu t các dự án theo kế hoạch nhà nớc, tiếp tục thực hiện CNH - HĐH đất nớc, góp phần ổn định chính sách tiền tệ Mặt khác, thông qua phát hành trái phiếu còn góp phần từng b-ớc phát triển thị trờng vốn trong nớc và tạo hàng hoá tham gia vào thị trờng chứng khoán hoạt động khi đợc phép của Uỷ ban chứng khoán Nhà nớc.

1 một số điểm quy định trong phát hành trái phiếu NHĐT & PTHN1.1 Nội dung trái phiếu của NHĐT&PTHN

Tờ trái phiếu NHĐT&PTHN do NHĐT&PTTW ấn hành theo mẫu quy định đợc NHNN duyệt (xem mẫu trái phiếu trang 33 ) và có đặc điểm cơ bản sau:

* Mệnh giá trái phiếu đợc in sẵn( cả USD và VND ) * Ghi đầy đủ các nội dung cơ bản trên tờ trái phiếu.

Tiền gửi NH2 tiết kiệm3 Kỳ phiếu4.Trái phiếu

Biểu đồ minh hoạ cơ cấuạt động của NHĐT & PTHN