- Khả năng sinh lời của Công ty năm 2010 đã được cải thiện so với năm 2009, đạt ở mức chấp nhận được so với trung bình ngành.
4 Kế hoạch đầu tư máy móc, thiết bị phục
3.2.1. Hoàn thiện chất lượng dữ liệu phân tích
- Sau khi xác định mục tiêu và nội dung phân tích, cán bộ phân tích cần lên danh mục những mảng thông tin cần thu thập để phục vụ cho phân tích, tránh tình trạng thu thập thông tin rời rạc, không đồng bộ. Trong quá trình thực hiện phân tích, ở mỗi nội dung cụ thể, cán bộ phân tích có thể liệt kê thêm những thông tin cần thu thập để hỗ trợ cho việc phân tích.
Ví dụ: Đối với phân tích tổng thể tình hình tài chính Công ty, cán bộ phân tích có thể lên danh mục những loại thông tin cần thu thập như sau:
Với những thông tin quản lý, cần lưu ý thu thập những thông tin chung (thông tin liên quan đến trạng thái nền kinh tế, cơ hội kinh doanh,chính sách thuế, lãi suất), thông tin về ngành kinh doanh (thông tin liên quan đến vị trí của ngành trong nền kinh tế, cơ cấu ngành, các sản phẩm của ngành, tình trạng công nghệ, thị phần ...) và các thông tin về pháp lý, kinh tế đối với doanh nghiệp (các thông tin mà
các doanh nghiệp phải báo cáo cho các cơ quan quản lý như: tình hình quản lý, kiểm toán, kế hoạch sử dụng kết quả kinh doanh của doanh nghiệp...), các chính sách của Công ty trong thời gian qua...
Với thông tin kế toán, cần thu thập 04 tài liệu quan trọng: bảng cân đối kế toán, báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh, báo cáo lưu chuyển tiền tệ, thuyết minh báo cáo tài chính. Bên cạnh đó bổ sung thêm các loại tài liệu kế toán khác cho dữ liệu phân tích như: Báo cáo giá thành, sản phẩm dịch vụ, Báo cáo chi tiết kết quả kinh doanh, Báo cáo chi tiết chi phí sản xuất, Báo cáo chi tiết chi phí bán hàng, Báo cáo chi tiết chi phí quản lý kinh doanh, Báo cáo chi tiết công nợ phải thu - phải trả.
- Nguồn thông tin kế toán:
+ Cán bộ phân tích cần khai thác hiệu quả hơn các thông tin lấy từ Báo cáo tài chính. Hiện nay, cán bộ phân tích mới chỉ sử dụng bảng cân đối kế toán, báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh để tính toán các chỉ tiêu tài chính và thực hiện phân tích mà bỏ qua những thông tin từ báo cáo lưu chuyển tiền tệ và thuyết minh báo cáo tài chính. Trong khi hai tài liệu kế toán này mang ý nghĩa quan trọng trong việc giải thích các con số kế toán và tìm nguyên nhân biến động của các chỉ số tài chính. Do vậy, để phân tích tài chính có chất lượng hơn, cán bộ phân tích cần khai thác mọi thông tin từ báo cáo tài chính.
+ Trong phân tích tài chính số liệu kế toán là nguồn tài liệu, là căn cứ chủ yếu và quan trọng. Do đó, sự chính xác của các con số này cần được đảm bảo để đem lại kết quả khách quan, phục vụ tốt cho việc ra quyết định của nhà quản lý. Công ty cần tổ chức thống nhất từ hạch toán kế toán ban đầu cho đến khi thể hiện số liệu trên các báo cáo tài chính theo đúng chế độ quy định. Bên cạnh đó, Công ty cần tiến hành kiểm toán nội bộ theo định kỳ dưới sự chỉ đạo của kế toán trưởng một cách cẩn thận.
- Nguồn thông tin quản lý: Hiện tại, do hệ thống chỉ tiêu trung bình ngành chưa đầy đủ và thiếu cập nhật nên Công ty không thể so sánh các chỉ tiêu tài chính với số trung bình ngành. Tuy nhiên, cán bộ phân tích có thể đưa ra một tiêu chuẩn
riêng của họ bằng cách tính toán các tỷ lệ trung bình cho các công ty chủ đạo trong cùng một ngành. Cho dù nguồn gốc của các tỷ lệ là như thế nào cũng đều cần phải thận trọng trong việc so sánh công ty đang phân tích với các tiêu chuẩn được đưa ra cho các công ty trong cùng một ngành và có quy mô tài sản xấp xỉ.
Bên cạnh đó, Công ty cần thường xuyên theo dõi biến động về tình hình chính trị, kinh tế văn hoá trên thế giới, trong khu vực và trong nước như giá cả nguyên vật liệu, lãi suất, tỷ giá hối đoái, thông tin của các đối thủ cạnh tranh, các chính sách vĩ mô của nhà nước liên quan đến ngành hoạt động sản xuất kinh doanh để sử dụng vào phân tích tài chính.
3.2.2. Giải pháp hoàn thiện phương pháp và nội dung phân tích tài chính tại Công ty cổ phần LILAMA 10