Yếu tố thuộc về phía ngân hàng:
Đội ngũ cán bộ thẩm định hiệu quả tài chính DAĐT: Với vai trò là
người thực hiện thẩm định DAĐT thì cán bộ thẩm định cần phải có những tố chất nhất định: có năng lực, trình độ, có đạo đức, nắm vững văn bản qui phạm pháp luật trong từng thời kì đồng thời có khả năng cập nhật những thông tin về tình hình kinh tế, chính trị, thị trường, kỹ thuật. Nếu cán bộ thẩm định có năng lực chuyên môn tốt, thực hiện tốt quy trình thẩm định thì kết quả thẩm định hiệu quả tài chính DAĐT thường đáng tin cậy. Mặt khác cho dù có trình độ, năng lực nhưng họ cố tình làm sai thì chắc chắn kết quả thẩm định hiệu quả tài chính DAĐT sẽ bị bóp méo và việc tài trợ của ngân hàng sẽ gặp rủi ro (tài trợ cho dự án không có hiệu quả và bỏ mất cơ hội cho vay tốt). Thẩm định hiệu quả tài chính là công việc phức tạp và có liên quan đến nhiều lĩnh vực khác nhau bởi vậy cán bộ thẩm định không thể có khả năng nắm bắt hết được do đó việc kết hợp chặt chẽ với các cơ quan tư vấn, chuyên gia kinh tế nhằm nâng cao chất lượng thẩm định là điều nên làm.
Mặt khác, việc sử dụng các chỉ tiêu hiệu quả tài chính trên thực tế còn có những mặt hạn chế cần được khắc phục và cần có những điều kiện ứng dụng hợp lý, bởi vậy cán bộ thẩm định rất cần phải có năng lực và trình độ để có sự vận dụng phù hợp với thực tế của Việt Nam. Hơn nữa việc ứng dụng công nghệ trong các ngân hàng ngày càng được mở rộng cả trong thẩm định hiệu quả tài chính thế nhưng nó chỉ phát huy được khi các cán bộ thẩm định có khả năng sử dụng bởi vậy cần phải nâng cao khả năng tin học của họ.
Trang thiết bị, công nghệ: Đây là nhân tố ảnh hưởng tới thời gian và độ chính xác của kết quả thẩm định hiệu quả tài chính DAĐT. Với trang thiết bị hiện đại, việc thu thập và xử lý các thông tin sẽ được tiến hành một cách nhanh
chóng và chính xác, các cơ hội đầu tư sẽ được nắm bắt kịp thời. Hơn nữa việc thực hiện tính toán các con số được thực hiện nhanh chóng sẽ thúc đẩy quá trình thực hiện đầu tư. Hiện nay có rất nhiều phần mềm chuyên biệt
( Excel, RIODS, Risk Master, mô phỏng Monte Carlo,...) được ứng dụng trong việc đánh giá tài chính các chỉ tiêu hiệu quả tài chính và phân tích rủi ro dự án, các ngân hàng tuỳ khả năng mà có thể ứng dụng cho công tác của mình. Sử dụng chúng sẽ giúp cho ngân hàng có được những kết luận nhanh, chính xác tạo cơ sở cho việc lựa chọn dự án có chất lượng, từ đó tăng chất lượng thẩm định hiệu quả tài chính DAĐT.
Thông tin: Thẩm định hiệu quả tài chính DAĐT được tiến hành trên cơ sở phân tích các thông tin trực tiếp và gián tiếp liên quan đến dự án. Đó là các thông tin về thị trường trong nước và quốc tế, thông tin kỹ thuật, quy hoạch phát triển kinh tế của Nhà nước... Nếu những thông tin này không đựơc thu thập một cách chính xác và đầy đủ thì kết quả thẩm định hiệu quả tài chính DAĐT sẽ bị hạn chế, quyết định cho vay sai. Đối với cán bộ thẩm định của NHTM, quá trình đánh giá về công nghệ thiết bị thường gặp những khó khăn nhất định do không được đào tạo chuyên môn kỹ thuật và thiếu thông tin cần thiết bởi vậy có thể áp dụng cơ chế chuyên gia khắc phục tình trạng này.Thông tin có từ rất nhiều nguồn (chủ đầu tư, phương tiện thông tin đại chúng, cơ quan
tư vấn, cơ quan có thẩm quyền,từ nội bộ ngân hàng,...). Khi phân tích các thông tin này cần đánh giá được nguồn gốc, độ chính xác, tính đầy đủ, tính cập nhật, kinh tế, tính pháp lý.
Tổ chức công tác thẩm định: Do thẩm định hiệu quả tài chính DAĐT
được tiến hành theo nhiều giai đoạn nên tổ chức công tác thẩm định có ảnh hưởng không nhỏ tới thẩm định tài chính DAĐT. Nếu công tác này được tổ chức một cách khoa học, hợp lý trên cơ sở phân công trách nhiệm cụ thể cho từng cá nhân, có kiểm tra giám sát chặt chẽ, kết quả thẩm định tài chính dự án sẽ cao. Đặc biệt khâu thẩm định nên tách rời với khâu quyết định tín dụng sẽ đưa đến một kết luận khách quan hơn.
Chính sách của ngân hàng đối với công tác thẩm định hiệu quả tài chính DAĐT: Các chính sách của ngân hàng về qui mô khoản vay, lãi suất cho vay, thời hạn vay, cách thức hoàn trả áp dụng đối với khách hàng sẽ có tác động rất lớn đến hiệu quả thực hiện DAĐT. Cơ cấu khoản vay hợp lý, cùng với kế hoạch hoàn trả phù hợp với chu kì sản xuất kinh doanh của DAĐT sẽ thúc đẩy thực hiện dự án hiệu quả, tăng khả năng thu hồi vốn của ngân hàng.
Yếu tố thuộc về phía chủ đầu tư: Hoạt động thẩm định hiệu quả tài chính DAĐT của ngân hàng bao giờ cũng được thực hiện trên cơ sở DAĐT được lập của chủ đầu tư. Công tác thẩm định hiệu quả tài chính của cán bộ thẩm định của NHTM sẽ nhẹ nhàng đi rất nhiều nếu việc lập dự án được thực hiện một cách nghiêm túc và khoa học. Để làm được điều này đòi hỏi chủ đầu tư phải có đội ngũ cán bộ có khả năng lập dự án hoặc thuê các tổ chức chuyên nghiệp lập. Bên cạnh trình độ thì các yếu tố kỹ thuật được sử dụng phục vụ cho công tác này cũng giúp cho công việc dự tính các chỉ tiêu tài chính một cách chính xác hơn.
Thẩm định tài chính thực sự có thể hiện có chất lượng hay không chỉ khi vốn đầu tư được sử dụng đúng mục đích, điều này phục thuộc rất lớn vào ý chủ quan của chủ đầu tư.Đồng thời cũng có những rủi ro tài chính mà ngân hàng không thể lường hết được như là người lập DAĐT do có ý định thu lợi riêng cho mình mà cố tình đưa ra những luận chứng giả tạo mà ngân hàng khó có thể phát hiện ra.Trong một số trường hợp, chủ đầu tư không đủ điều kiện về vốn tự có tham gia thực hiện dự án nhưng để được chấp nhận cho vay đã làm đẹp báo cáo tài chính của mình để có thể được tài trợ.
Cuối cùng, trong quá trình thực hiện dự án, do việc thực thi và quản lý không nghiêm túc dẫn đến việc thực hiện dự án không đúng tiến độ hoặc sai so với thiết kế, hoặc không tính toán được hết những khó khăn nên ảnh hưởng đến chất lượng dự án,khả năng chi trả, làm giảm hiệu quả tài chính của dự án.
Những tác động trên từ phía chủ đầu tư gây những khó khăn rất lớn cho hoạt động thẩm định hiệu quả tài chính của ngân hàng. Bởi vậy trong quá trình xem xét, NHTM cần có những qui định, qui chế hướng dẫn cụ thể hoạt động
này để định hướng cho công tác của cán bộ thẩm định được chính xác và hiệu quả.
Chương 2: