CHƯƠNG 2: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG KHÁNH HÒA
2.1. GIỚI THIỆU KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY CPXD KHÁNH HÒA
2.2.1. Phân tích bảng cân đối kế toán
2.2.1.3. Phân tích nguồn vốn và sử dụng vốn
Phân tích nguồn vốn và sử dụng vốn năm 2012:
Bảng 2.3: Biểu kê nguồn vốn và sử dụng vốn năm 2012
ĐVT: ngđ
STT Chỉ tiêu Đầu kì Cuối kì Nguồn vốn Sử dụng vốn A. Phần tài sản
1 Tiền 7.964.603 2.351.638 5.612.965
2 Đầu tư ngắn hạn 0 0 0
3 Phải thu khách hàng 15.386.935 11.941.420 3.445.515
4 Trả trước cho người bán 934.392 2.826.121 1.891.729 5 Các khoản phải thu khác 4.250.354 8.586.243 4.335.889 6 Dự phòng phải thu khó đòi (491.440) (491.440) 0
7 Hàng tồn kho 17.826.228 15.517.680 2.308.548 8 Chi phí trả trước ngắn hạn 12.000 12.000 0 9
Tài sản cố định hữu hình 5.034.198 4.236.704 797.494
Nguyên giá 12.540.924 12.540.924 0
Giá trị hao mòn lũy kế (7.506.726) (8.304.220) 797.494 10
Tài sản cố định vô hình 154.654 99.524 55.130
Nguyên giá 574.346 574.346 0
Giá trị hao mòn lũy kế (419.692) (474.822) 55.130 11
Chi phí xây dựng cơ bản dở
dang 866.121 984.881 118.760
12 Chi phí trả trước dài hạn 8.940 0 8.940 TỔNG CỘNG TÀI SẢN 51.946.985 46.064.771 B. Phần nguồn vốn
1 Vay và nợ ngắn hạn 0 1.923.348 1.923.348
2 Phải trả cho người bán 16.304.857 13.740.994 2.563.863 3 Người mua trả tiền trước 19.402.615 13.446.516 5.956.099 4
Thuế và các khoản phải
nộp nhà nước 1.178.786 2.003.199 824.413
5 Phải trả người lao động 507.817 422.979 84.838
6 Chi phí phải trả 2.602.536 2.946.432 343.896 7
Các khoản phải trả, phải
nộp ngắn hạn khác 669.306 826.923 157.617
8 Quỹ khen thưởng phúc lợi 112.361 32.979 79.382
9 Vốn đầu tư chủ sở hữu 7.933.120 7.933.120 0
10 Vốn khac của chủ sở hữu 500.000 500.000 0
11 Cổ phiếu quỹ (780.000) (780.000) 0
12 Quỹ đầu tư phát triển 2.328.662 2.453.689 125.027 13 Quỹ dự phòng tài chính 358.474 400.149 41.675
14 Lợi nhuận chưa phân phối 828.451 214.443 614.008 TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN 51.946.985 46.064.771 15.644.568 15.644.568
Bảng 2.4: Bảng phân tích nguồn vốn và sử dụng vốn năm 2012
ĐVT: ngđ
STT Chỉ tiêu Số tiền
(ngđ)
Tỷ trọng (%) A. Nguồn vốn
1 Giảm sự trữ tiền 5.612.965 35.88
2 Giảm phải thu của khách hàng 3.445.515 22.02
3 Giảm hàng tồn kho 2.308.548 14.76
4 Tăng khấu hao TSCĐ hữu hình 797.494 5.10
5 Tăng khấu hao TSCĐ vô hình 55.130 0.35
6 Giảm chi phí trả trước dài hạn 8.940 0.06
7 Tăng vay và nợ ngắn hạn 1.923.348 12.29
8 Tăng thuế và các khoản phải nộp nhà nước 824.413 5.27
9 Tăng chi phí phải trả 343.896 2.20
10 Tăng các khoản phải trả, phải nộp ngắn hạn khác 157.617 1.01
11 Tăng quỹ đầu tư phát triển 125.027 0.80
12 Tăng quỹ dự phòng tài chính 41.675 0.27
CỘNG 15.644.568 100.00
B. Sử dụng vốn
1 Tăng trả trước cho người bán 1.891.729 12.09
2 Tăng phải thu của khác 4.335.889 27.71
3 Tăng chi phí xây dựng cơ bản dở dang 118.760 0.76
4 Giảm phải trả cho người bán 2.563.863 16.39
5 Giảm người mua trả tiền trước 5.956.099 38.07
6 Giảm phải trả người lao động 84.838 0.54
7 Giảm quỹ khen thưởng phúc lợi 79.382 0.51
8 Giảm lợi nhuận chưa phân phối 614.008 3.92
CỘNG 15.644.568 100.00
Năm 2012: Công ty đã tìm nguồn vốn để đáp ứng nhu cầu kinh doanh bằng cách: giảm dự trữ tiền mặt, giảm các khoản phải thu khách hàng và giảm dự trữ hàng tồn kho. Từ ba nguồn trên đã giúp cho công ty có được số vốn là 11.367.028ngđ, chiếm 72,66% trên tổng vốn huy động được. Ngoài ra, công ty còn gia tăng thêm nguồn vốn từ việc, tăng vay và nợ vay ngắn hạn là 1.923.348ngđ chiếm 12,29% so với tổng vốn huy động; 5,1% từ tăng khấu hao TSCĐ với số vốn là 797.494ngđ và 5,27% là tăng nợ NSNN với giá trị 824.413ngđ. Bên cạnh đó, công ty còn huy động nguồn vốn cho hoạt động kinh doanh bằng các nguồn khác là
giảm chi phí trả trước dài hạn, tăng chi phí phải trả, tăng các khoản phải trả phải nộp ngắn hạn khác, tăng quỹ đầu tư phát triển và gia tăng quỹ dự phòng tài chính.
Với tổng nguồn vốn mà doanh nghiệp đã huy động được là 15.644.568ngđ.
Công ty đã dùng để trả nợ người bán, đồng thời thực hiện việc rà soát lại số lượng khách hàng mua đã trả tiền trước với tổng vốn chi ra là 8,519,96 ngđ, chiếm 54.46%
trên số vốn đã huy động được. Bên cạnh đó công ty còn cho phép khách hàng chiếm dụng vốn của mình là 4.335.889ngđ, chiếm 27,71%. Đồng thời công ty cũng thực hiên việc thanh toán trước cho đối tác kinh doanh của mình là 1.891.729ngđ tương ứng với 12,09% so với vốn huy động. Số vốn còn lại công ty dung vào mục đích xây dựng cơ bản dở dang, trả lương cho người lao động, tham gia vào hoạt động công ích và chi chả lợi nhuận cho các cổ đông.
Như vậy, trong năm 2012 công ty huy động nguồn vốn chủ yếu từ các hoạt động ngắn hạn. Mặc dù có đầu tư thêm cho hoạt động xây dựng cơ bản nhưng công ty đã không sử dụng tới vốn lưu động. Do đó việc tao nguồn và sử dụng nguồn vốn của công ty là hợp lý và đúng quy tắc sử dụng vốn.
Phân tích nguồn vốn và sử dụng vốn năm 2013:
Bảng 2.5: Biểu kê nguồn vốn và sử dụng vốn năm 2013
ĐVT: ngđ
STT Chỉ tiêu Đầu kì Cuối kì Nguồn vốn Sử dụng vốn A. Tài sản
1 Tiền 2.351.638 4.204.452 1.852.814
2 Đầu tư ngắn hạn 0 0 0
3 Phải thu khách hàng 11.941.420 15.334.289 3.392.869 4 Trả trước cho người bán 2.826.121 5.025.576 2.199.455 5 Các khoản phải thu khác 8.586.243 12.890.617 4.304.374 6 Dự phòng phải thu khó đòi (491.440) (213.962) 277.478 7 Hàng tồn kho 15.517.680 8.445.106 7.072.574
8 Chi phí trả trước ngắn hạn 12.000 12.000 0 9
Tài sản cố định hữu hình 4.236.704 6.153.624
Nguyên giá 12.540.924 14.487.256 1.946.332
Giá trị hao mòn lũy kế (8.304.220) (8.333.632) 29.412 10
Tài sản cố định vô hình 99.524 44.395
Nguyên giá 574.346 574.346 0
Giá trị hao mòn lũy kế (474.822) (529.951) 55.129 11
Chi phí xây dựng cơ bản dở
dang 984.881 1.013.863 28.982
12 Chi phí trả trước dài hạn 0 0 0
TỔNG CỘNG TÀI SẢN 46.064.771 52.909.960 B. Nguồn vốn
1 Vay và nợ ngắn hạn 1.923.348 5.246.040 3.322.692 2 Phải trả cho người bán 13.740.994 14.099.284 358.290
3 Người mua trả tiền trước 13.446.516 8.353.415 5.093.101 4
Thuế và các khoản phải nộp
nhà nước 2.003.199 1.302.951 700.248
5 Phải trả người lao động 422.979 846.786 423.807 6 Chi phí phải trả 2.946.432 9.876.014 6.929.582 7
Các khoản phải trả, phải nộp
ngắn hạn khác 826.923 2.240.843 1.413.920 8 Quỹ khen thưởng phúc lợi 32.979 37.926 4.947 9 Vốn đầu tư chủ sở hữu 7.933.120 10.352.817 2.419.697 10 Vốn khác của chủ sở hữu 500.000 500.000 0
11 Cổ phiếu quỹ (780.000) (780.000) 0
12 Quỹ đầu tư phát triển 2.453.689 186.841 2.266.848 13 Quỹ dự phòng tài chính 400.149 443.596 43.447
14 Lợi nhuận chưa phân phối 214.443 203.447 10.996 TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN 46.064.771 52.909.960 22.073.497 22.073.497
Bảng 2.6: Bảng phân tích nguồn vốn và sử dụng vốn năm 2013
STT Chỉ tiêu Số tiền
(ngđ)
Tỷ trọng
(%) A. Nguồn vốn
1 Giảm hàng tồn kho 7.072.574 32.04
2 Tăng khấu hao TSCĐ hữu hình 29.412 0.13
3 Tăng khấu hao TSCĐ vô hình 55.129 0.25
4 Tăng vay và nợ ngắn hạn 3.322.692 15.05
5 Tăng phải trả người bán 358.290 1.62
6 Tăng phải trả người lao động 423.807 1.92
7 Tăng chi phí phải trả 6.929.582 31.39
8 Tăng khoản phải trả, phải nộp ngắn hạn khác 1.413.920 6.41
9 Tăng quỹ khen thưởng phúc lợi 4.947 0.02
10 Tăng vốn đầu tư chủ sở hữu 2.419.697 10.96
11 Tăng quỹ dự phòng tài chinh 43.447 0.20
CỘNG 22.073.497 100.00
B. Sử dụng vốn
1 Tăng dự trữ tiền 1.852.814 8.39
2 Tăng phải thu của khách hàng 3.392.869 15.37
3 Tăng trả trước cho người bán 2.199.455 9.96
4 Tăng khoản phải thu khác 4.304.374 19.50
5 Tăng dự phòng phải thu khó đòi 277.478 1.26
6 Tăng nguyên giá TSCĐ hữu hình 1.946.332 8.82 7 Tăng chi phí xây dựng cơ bản dở dang 28.982 0.13 8 Giảm người mua trả tiền trước 5.093.101 23.07 9 Giảm thuế và các khoản phải nộp nhà nước 700.248 3.17
10 Giảm quỹ đầu tư phát triển 2.266.848 10.27
11 Giảm lợi nhuân chưa phân phối 10.996 0.05
CỘNG 22.073.497 100.00
Năm 2013: Công ty đã tìm nguồn vốn để đáp ứng nhu cầu kinh doanh của mình bằng cách: giảm dự trữ hàng tồn kho 7.072.574 ngđ, tương ứng với 32,04% so với số vốn đã huy động. Ngoài ra công ty còn gia tăng vay và nợ ngắn hạn kết hợp với tăng chi phí phải trả và bổ sung thêm vốn chủ sở hữu để huy động thêm cho nguồn vốn kinh doanh với tổng giá trị là 12.671.971 ngđ, chiếm tới 57,4% trên vố
vốn huy động. Bên cạnh đó công ty còn tăng nợ phải trả phải nộp ngắn hạn khác là 1.413.920 ngđ, chiếm 6,41%, đồng thời tăng trích khấu hao TSCĐ với tăng phải trả người bán, người lao động, tăng quỹ khen thưởng phúc lơi và quỹ dự phòng tài chính để đáp ứng nhu cầu về vốn cho hoạt động kinh doanh.
Với số vốn mà công ty huy động được là 22,073,497 ngđ thì công ty đã dùng vào việc phân phối lại đối với những người mua trả tiền trước và chi thêm cho các hoạt động gắn với sự phát triển của công ty với số vốn là 7,359,949 ngđ, chiếm tới 33,34%. Ngoài ra công ty còn cho khách hàng chiếm dụng vốn kinh doanh của mình với giá trị 7,697,243 ngđ, chiếm 34,87% so với số vốn huy động. Bên cạch đó công ty còn chi trả tiền trước cho đối tác làm ăn với số tiền 2,199,455 ngđ, chiếm 9,96% so với nguồn vốn và 8,39% cho hoạt động tăng dự trữ tiền mặt là 1,852,814 ngđ, 8,82% cho đầu tư thêm TSCĐ là 1,946,332 ngđ. Số vốn còn lại công ty chi bổ sung thêm cho hoạt động xây dựng cơ bản dở dang và chia thêm lợi nhuận cho các cổ đông.
Như vậy, trong năm công ty đã không vay dài hạn nhưng lại đi vạy ngắn hạn để bổ sung thêm cho nguồn vốn kinh doanh của mình. Và từ đó công ty đã sử dụng nguồn vốn đó kết hợp với nguồn quỹ khấu hao để đầu tư cho TSCĐ một cách hợp lí, cụ thể: mức chi cho TSCĐ trong năm 2013 là 1,946,332 ngđ đã nằm trong mức đầu tư cho phép là 2,504,238 ngđ. Cho thấy công ty không vi phạm về nguyên tắc sử dụng vốn.
Phân tích nguồn vốn và sử dụng vốn năm 2014:
Bảng 2.7: Biểu kê nguồn vốn và sử dụng vốn năm 2014
ĐVT: ngđ
STT Chỉ tiêu Đầu kì Cuối kì Nguồn
vốn Sử dụng vốn A. Phần tài sản
1 Tiền 4.204.452 1.933.997 2.270.455
2 Đầu tư ngắn hạn 0 0 0 0
3 Phải thu khách hàng 15.334.289 20.184.819 4.850.530 4 Trả trước cho người bán 5.025.576 3.825.711 1.199.865
5 Các khoản phải thu khác 12.890.618 8.142.918 4.747.700
6 Dự phòng phải thu khó đòi (213.962) (213.962) 0 0
7 Hàng tồn kho 8.445.106 6.250.332 2.194.774
8 Chi phí trả trước ngắn hạn 12.000 72.155 60.155
9 Thuế GTGT được khấu trừ 0 505.911 505.911
10
Tài sản cố định hữu hình 6.153.624 8.027.016 1.873.392
Nguyên giá 14.487.256 17.306.879 2.819.623
Giá trị hao mòn lũy kế (8.333.632) (9.279.863) 946.231 11
Tài sản cố định vô hình 44.394 6.252 38.142
Nguyên giá 574.345 574.345 0
Giá trị hao mòn lũy kế (529.951) (568.093) 38.142
12 Chi phí XDCB dở dang 1.013.863 1.128.227 114.364
TỔNG CỘNG TÀI SẢN 52.909.960 49.863.376
B. Phần nguồn vốn
1 Vay và nợ ngắn hạn 5.246.041 675.853 4.570.188
2 Phải trả cho người bán 14.099.284 19.644.614 5.545.330
3 Người mua trả tiền trước 8.353.415 5.945.305 2.408.110 4 Thuế và các khoản phải nộp NN 1.302.951 403.493 899.458
5 Phải trả người lao động 846.786 714.971 131.815
6 Chi phí phải trả 9.876.014 6.118.978 3.757.036
7 KPTrả, phải nộp ngắn hạn khác 2.240.843 2.576.750 335.907
8 Quỹ khen thưởng phúc lợi 37.925 0 37.925
9 Phải trả dài hạn nội bộ 0 845.085 845.085
10 Vay và nợ dài hạn 0 1.970.000 1.970.000
11 Vốn đầu tư chủ sở hữu 10.352.817 10.352.817 0 0
12 Vốn khác của chủ sở hữu 500.000 500.000 0 0
13 Cổ phiếu quỹ (780.000) (780.000) 0 0
14 Quỹ đầu tư phát triển 186.841 323.901 137.060 15 Quỹ dự phòng tài chính 443.596 489.282 45.686
16 Lợi nhuận chưa phân phối 203.447 82.327 121.120
TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN 52.909.960 49.863.376 20.276.235 20.276.235 Bảng 2.8: Bảng phân tích nguồn vốn và sử dụng vốn năm 2014
STT Chỉ tiêu Số tiền
(ngđ) Tỷ trọng (%) A.Nguồn vốn
1 Giảm dự trữ tiền 2.270.455 11.20
2 Giảm trả trước cho người bán 1.199.865 5.92
3 Giảm các khoản phải thu khác 4.747.700 23.42
4 Giảm hàng tồn kho 2.194.774 10.82
5 Tăng khấu hao TSCĐ hữu hình 946.231 4.67
6 Tăng khấu hao TSCĐ vô hình 38.142 0.19
7 Tăng phải trả cho người bán 5.545.330 27.35
8
Tăng các khoản phải trả phải nộp ngắn hạn
khác 335.907 1.66
9 Tăng phải trả dài hạn nội bộ 845.085 4.17
10 Tăng vay và nợ dài hạn 1.970.000 9.72
11 Tăng quỹ đầu tư phát triển 137.060 0.68
12 Tăng quỹ dự phòng tài chính 45.686 0.23
CỘNG 20.276.235 100.00
B. Sử dụng vốn
1 Tăng phải thu của khách hàng 4.850.530 23.92
2 Tăng chi phí trả trước ngắn hạn 60.155 0.30
3 Tăng thuế GTGT được khấu trừ 505.911 2.50
3 Đầu tư thêm TSCĐ hữu hình 2.819.623 13.91
4 Tăng chi phí xây dựng cơ bản dở dang 114.364 0.56
5 Giảm vay và nợ ngắn hạn 4.570.188 22.54
6 Giảm người mua trả tiền trước 2.408.110 11.88 7 Giảm thuế và các khoản phải nộp nhà nước 899.458 4.44
8 Giảm phải trả người lao động 131.815 0.65
9 Giảm chi phí phải trả 3.757.036 18.53
10 Giảm quỹ khen thưởng phúc lợi 37.925 0.19
11 Giảm lợi nhuận chưa phân phối 121.120 0.60
CỘNG 20.276.235 100.00
Năm 2014: công ty tìm nguồn vốn để đáp ứng nhu cầu kinh doanh của mình bằng cách: tăng các phải trả cho người bán, giảm các khoản phải thu khác, giảm dự
trữ tiền, giảm hàng tồn kho và tăng vay nợ dài hạn như vậy từ những nguồn này đã đáp ứng được 16.728.259ngđ nhu cầu vốn, chiếm 83% nguồn vốn huy động cho hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp. Bên cạnh đó, để tăng thềm nguồn vốn của mình, công ty còn tăng mức khấu hao tài sản cố định hữu hình lên đến 946.231ngđ, giảm trả trước cho người bán 1.199.865ngđ đồng thời huy động từ những nguồn khác như là tăng các khoản phải trả phải nộp ngắn hạn khác, tăng quỹ đầu tư phát triển, tăng quỹ dự phòng tài chính.
Với tổng nguồn vốn là 20.276.235ngđ công ty đã cho khách hàng chiếm dụng vốn 4.850.530ngđ chiếm 23,92% nguồn vốn huy động. Đồng thời, công ty cũng giảm vay và nợ ngắn hạn 4.570.188ngđ chiếm 22,54% nguồn vốn huy động.
Chiếm 18,53% trong tổng nguồn vốn huy động là công ty đã chiếm dụng chi phí phải trả tương ứng 3.757.036ngđ. Ngoài ra công ty còn tiến hành đầu tư thêm TSCĐ hữu hình 2.819.623ngđ chiếm 13,91%. Số tiền sử dụng vào bốn hoạt động này đã chiếm đến 79% tương đương với số tiền 15.997.337ngđ. Số còn lại, được dùng để bù đắp vào phần chi phí trả trước ngắn hạn, thuế và các khoản phải nộp Nhà nước, bù đắp quỹ khen thưởng phúc lợi, bù đắp vào phần gia tăng chi phí sản xuất kinh doanh dở dang.
Như vậy năm 2014, công ty đã huy động vốn chủ yếu từ các nguồn ngắn hạn bên cạnh đó có sự hỗ trợ của nguồn dài hạn. Mặc dù có đầu tư cho tài sản dài hạn nhưng công ty đã không dùng đến vốn lưu động. Do đó việc tạo nguồn và sử dụng nguồn vốn của công ty là hợp lý và đúng nguyên tắc sử dụng vốn.