CHƯƠNG 2: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG KHÁNH HÒA
2.1. GIỚI THIỆU KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY CPXD KHÁNH HÒA
2.2.6. Phân tích khả năng thanh toán
2.2.6.1. Phân tích khả năng thanh toán tổng quát:
Bảng 2.16: Phân tích khả năng thanh toán tổng quát từ năm 2012 – 2014
Chỉ tiêu ĐVT Năm 2012 Năm 2013 Năm 2014
Chênh lệch 2013/2012
Chênh lệch 2014/2013 + (-) (%) + (-) (%) 1.Tổng tài
sản Ngđ 49.005.878 49.487.366 51.386.668 481.488 0,98 1.899.302 3,84 2.NPT Ngđ 38.060.824 38.673.314 40.449.154 612.490 1,61 1.775.840 4,59 3. Khả
năng thanh toán tổng quát
Lần 1,29 1,28 1,27 (0,01) (0,62) (0,01) (0,72)
Biểu đồ 2.6: Biểu diễn sự biến động của khả năng thanh toán tổng quát Qua bảng 2.16 và biểu đồ 2.6 ta thấy:
Khả năng thanh toán tổng quát của công ty luôn lớn hơn 1 và đang có xu hướng giảm dần theo các năm. Nguyên nhân chủ yếu là do tốc độ tăng của tổng tài sản không theo kịp tốc độ gia tăng của nợ phải trả. Cụ thể, khả năng thanh toán tổng quát của công ty năm 2012 là 1,29 tương đương cứ 1 đồng nợ phải trả của công ty
sẽ được đảm bảo bằng 1,29 đồng tài sản. Năm 2013 và 2014, con số này lần lượt tăng mỗi năm 0,01 đạt mức 1,28 ở năm 2013 và 1,27 ở năm 2014.
Như vậy, có thể thấy công ty hoàn toàn đủ năng lực thanh toán các khoản nợ và có tình hình tài chính tương đối lành mạnh, hoạt động sản xuất kinh doanh bình thường. Bên cạnh đó, so với chỉ số thanh toán hiện hành của ngành xây dựng là 1,2 thì khả năng thanh toán của công ty là vượt quá mức mong đợi và có khả năng tạo uy tín trong các hoạt động tín dụng.
2.2.6.2. Phân tích khả năng thanh toán nợ ngắn hạn:
Bảng 2.17: Phân tích khả năng thanh toán nợ ngắn hạn từ năm 2012 – 2014 Chỉ tiêu ĐVT Năm 2012 Năm 2013 Năm 2014
Chênh lệch 2013/2012
Chênh lệch 2014/2013 + (-) (%) + (-) (%) 1. TSNH Ngđ 43.313.368 43.220.871 43.199.979 (92.497) (0,21) (20.892) (0,05) 2. NNH Ngđ 38.060.825 38.673.315 39.041.611 612.490 1,61 368.296 0,95 3. Khả năng
thanh toán nợ ngắn hạn
Lần 1,14 1,12 1,11 (0,02) (1,79) (0,01) (0,99)
Biểu đồ 2.7: Biểu diễn sự biến động của khả năng thanh toán nợ ngắn hạn Qua bảng 2.17 và biểu đồ 2.7 ta có thể thấy, khả năng thanh toán nợ ngắn hạn của công ty đều lớn hơn 1 và có xu hướng giảm qua 3 năm. Ở năm 2012, tỉ số
này lên đến 1,14 tuy nhiên ở năm 2013 chỉ còn lại 1,12. Sự giảm sút về tỉ số thanh toán nợ ngắn hạn của công ty là do tài sản ngắn hạn của công ty giảm trong khi nợ ngắn hạn lại tăng. Cụ thể nợ ngắn hạn của công ty tăng 612.490 nghìn đông, tài sản ngắn hạn của công ty giảm 92.497 nghìn đồng.
Sang năm 2014 chỉ số này tiếp tục giảm xuống còn 1,11. Đồng nghĩa với việc cứ 1 đồng nợ ngắn hạn của công ty được đảm bảo bằng 1,11 đồng tài sản ngắn hạn. Nguyên nhân của sự gia tăng chỉ số này ở năm 2014 tương tự như năm 2013, do nợ ngắn hạn của công ty tiếp tục tăng lên còn tài sản ngắn hạn thì giảm bớt.
Như vậy, nhìn chung khả năng thanh toán nợ ngắn hạn của công ty qua 3 năm đều lớn hơn 1, bên cạnh đó, chỉ số này của công ty cao hơn chỉ số trung bình của ngành xây dựng. Cho thấy công ty đủ khả năng thanh toán nợ ngắn hạn và tình hình tài chính tương đối khả quan.
2.2.6.3. Phân tích khả năng thanh toán nhanh:
Bảng 2.18: Phân tích khả năng thanh toán nhanh từ năm 2012 – 2014
Chỉ tiêu ĐVT Năm 2012 Năm 2013 Năm 2014 Chênh lệch 2013/2012 Chênh lệch 2014/2013
+ (-) (%) + (-) (%)
1.TSNH Ngđ 43.313.368 43.220.871 43.199.979 (92.497) (0,21) (20.892) (0,05) 2. HTK Ngđ 16.671.954 11.981.393 7.347.719 (4.690.561) (28,13) (4.633.674) (38,67) 3. NNH Ngđ 28.060.825 38.673.314 39.041.611 10.612.489 37,82 368.297 0,95 4. Khả
năng thanh toán nhanh
Lần 0,95 0,81 0,92 (0,14) (14,92) 0,11 13,68
Biểu đồ 2.8: Biểu diễn sự biến động của khả năng thanh toán nhanh Qua bảng 2.18 và biểu đồ 2.8, ta có thể thấy: tỷ số biểu thị khả năng thanh toán nhanh của công ty trong 3 năm tương đối không ổn định.
Ở năm 2012, khả năng thanh toán nhanh của công ty là 0,95, sang đến năm 2013, con số này đã giảm 14,92%, đạt mức 0,81. Nghĩa là cứ 1 đồng nợ ngắn hạn của công ty sẽ được đảm bảo bằng 0,81 đồng tài sản để đảm bảo khi phát sinh nhu cầu hoàn trả vốn nợ. Sang năm 2013, con số này lại tăng lên 0,92 tương đương với tăng 13,68%.
Nhìn chung việc khả năng thanh toán giảm không phải là dấu hiệu tốt cho tài chính của công ty. Mặc dù vậy, với mức khả năng thanh toán nhanh luôn nằm trên mốc 0,5 lần đã chứng tỏ công ty có khả năng thanh toán tương đối tốt, đủ sức thanh toán các khoản nợ đến hạn và duy trì an toàn cho hoạt động sản xuất kinh doanh.