CHƯƠNG 2. THỰC TRẠNG CÔNG TÁC THẨM ĐỊNH DỰ ÁN VAY VỐN ĐẦU TƯ XÂY DỰNG TẠI MARITIMEBANK CHI NHÁNH ĐỐNG ĐA
2.2. Thực trạng công tác thẩm định dự án vay vốn đầu tư xây dựng tại chi nhánh 25 1. Các căn cứ thẩm định dự án vay vốn đầu tư xây dựng
2.2.4. Nội dung thẩm định các dự án vay vốn đầu tư xây dựng tại Maritimebank chi nhánh Đống Đa
2.2.4.1. Thẩm định khách hàng vay vốn đầu tư xây dựng
Tại Maritimebank , sau khi cán bộ thẩm định tiếp nhận hồ sơ vay vốn sẽ tiến hành thẩm định và đánh giá khách hàng dựa trên năm tiêu chí sau:
- Thẩm định tư cách pháp lý của khách hàng
- Thẩm định nănng lực tổ chức quản lí của doanh nghiệp - Thẩm định năng lực sản xuất kinh doanh
- Thẩm định năng lực tài chính của khách hàng - Thẩm định mối quan hệ tín dụng của khách hàng Cụ thể như sau:
a. Thẩm định tư cách pháp lý của khách hàng vay vốn
Bước thẩm định về tư cách pháp lý của khách hàng vay vốn là bước bắt buộc phải thực hiện và dự án muốn được vay vốn thì phải đáp ứng được những yêu cầu của công việc thẩm định tại bước này.
Cán bộ thẩm định dựa vào các giấy tờ quan trọng đối với doanh nghiệp như:
- Quyết định thành lập doanh. nghiệp - Đăng ký kinh doanh
- Giấy phép hành nghề (nếu có) - Điều lệ tổ chức và hoạt động
- Quyết định bổ nhiệm người điều hành, kế toán trưởng
- Quy chế tài chính (đối với công ty và các đơn vị thành viên)
- Nghị quyết của hội đồng quản trị hoặc hội đồng thành viên giao quyền cho Tổng giám đốc/ Giám đốc ký kết các tài liệu, thủ tục liên quan đến vay vốn, thế chấp, cầm cố.
- Giấy chứng nhận mã số doanh nghiệp xuất, nhập khẩu - Giấy phép hạn ngạch xuất nhập khẩu (nếu có)
Từ những căn cứ pháp lý này cán bộ thẩm định đưa ra kết luận khách hàng có đầy đủ tư cách pháp lý hay không. Khi khách hàng đã chứng minh được tư cách pháp lý của mình thông qua các căn cứ trên cán bộ thẩm định tiếp tục thực hiện các công tác thẩm định tiếp theo của mình.
Ở nội dung thẩm định này, ngânhàng thường sử dụng phương pháp dựa vào so sánh đối chiếu.
b. Thẩm định năng lực tổ chức quản lý của khách hàng
Khi thẩm định năng lực tổ chức quản lí của khách hàng, cán bộ thẩm định tại MSB đánh giá những nội dung sau đây:
- Năng lực chuyên môn và kinh nghiệm quản lý - Khả năng nắm bắt thị trường
- Uy tín giao dịch với bạn hàng, ngân hàng
- Uy tín của Ban lãnh đạo và đặc biệt quan tâm đến các đối tượng đứng đầu của doanh nghiệp như Giám đốc, Kế toán trưởng hay một số thành viên quan trọng trong hội đồng quản trị.
Bên cạnh đó, quan tâm đến những biến động về nhân sự lãnh đạo gần nhất, ai là người ra quyết định thực sự với các quyết sách của doanh nghiệp và một số thông tin bên cạnh người đó.
Cán bộ thẩm định thường sử dụng phương pháp dựa vào so sánh đối chiếu cũng như phương pháp lấy ý kiến chuyên gia để nhận định và đưa ra kết luận về năng lực tổ chức điều hành của ban lãnh đạo doanh nghiệp. Từ đó, đánh giá khả năng tồn tai và phát triển của doanh nghiêp, cũng như năng lực đó ảnh hưởng như thế nào đến việc ra các quyết sách quan trọng cho dự án.
c. Thẩm định năng lực sản xuất kinh doanh của khách hàng
Tiến hành thẩm định năng lực sản xuất kinh doanh của khách hàng trên cơ sở giấy phép đăng kí ngành nghề kinh doanh và báo cáo kết quả hoạt động những năm gần đây.
Cán bộ thẩm định tiếp tục sử dụng phương pháp so sánh đối chiếu và dự báo để làm rõ các nội dung sau đây:
Đầu tiên, cán bộ thẩm định kiểm tra sự phù hợp của ngành nghề đầu tư hiện tại với ngành nghề đăng kí kinh doanh, vị thế của doanh nghiệp trên thị trường, danh mục sản phẩm dịch vụ đầu tư xây dựng cung cấp, chính sách khách hàng và chiến lược đầu tư trong thời gian tới.
Sau đó, phân tích các ngành nghề, lĩnh vực mà doanh nghiệp đang tham gia, xem xét nguồn cung hiện tại, dự báo nhu cầu thị trường tiềm năng trong tương lai của sản phẩm.
Tiếp đến, đánh giá về công nghệ sản xuất. hiện tại và điều kiện thuận lợi cũng như khó khăn của doanh nghiệp trong sản xuất kinh doanh.
Cuối cùng là nhận xét hoạt động tiêu thụ sản phẩm của doanh nghiệp về cách thức tổ chức phân phối, về địa điểm, doanh số bán ra về sản phẩm cũng nhưsố lượng người sử dụng sản phẩm của doanh nghiệp, doanh số hoạt động cũng như kết quả được thu thập theo số liệu của báo cáo kết quả kinh doanh những năm gầnn nhất.
Qua đó, cán bộ thẩm định xác định được sản phẩm đầu tư xây dựng của doanh nghiệp có phù hợp với xu thế hiện tại và tuong lai, khả năng phát triển thị trường và khả năng cạnh tranh qua việc tổng hợp theo phương pháp SWOT (phương pháp SWOT là phương pháp phân tích các điểm mạnh, điểm yếu, triển vọng, thách thức của doanh nghiệp trên các khía cạnh về thị trường, sản phẩm dịch vụ của doanh nghiệ).
d. Thẩm định về năng lực tài chính khách hàng
Đối với nội dung này, CBTĐ chủ yếu sử dụng phương pháp so sánh, đối chiếu trên cơ sở các tài liệu liên quan tới tình hình tài chính của doanh nghiệp (Bảng cân đối kế toán; Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh; Báo cáo lưu chuyển tiền tệ; Bản thuyết minh báo cáo tài chính), kết hợp với việc nắm bắt các thông tin từ các tổ chức thông tin tín dụng (CIC, PCB ), cùng với các tài liệu liên quan đến doanh nghiệp tại các cơ quan Nhà nước để kiểm tra tính chính xác và đầy đủ về năng lực tài chính của doanh nghiệp vay vốn.
Ngoài ra, CBTĐ còn sử dụng thông tin do khách hàng trong hồ sơ tài chính đến tính toán thêm một số chỉ số để phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp như khả năng thanh toán, cấu trúc vốn và đòn bẩy tài chính, nhóm chỉ số về khả năng sinh lợi,
nhóm chỉ số đánh giá hiệu quả hoạt động…để đưa ra đánh giá và đưa ra kết luận cuối cùng.
Cán bộ thẩm định tiến hành phân tích năng lực tài chính của khách hàng trên hai khía cạnh sau:
- Tình hình vốn, tài sản và quan hệ với các tổ chức tín dụng - Phân tích các chỉ tiêu tài chính chủ yếu.
Nguồn vốn và cơ cấu vốn của doanh nghiệp:
Vốn chủ sở hưu: Vốn đầu tư của chủ sở hữu và thặng dư vốn cổ phần
Giá trị của tài sản cố định và giá trị sản phâm đầu tư xây dựng: giá trị, tình trạng và hiệu quảhoạt động.
Hàng tồn kho: tỷ lệ nguyên nhiên vật liệu, sản phẩm dở dang, hàng hoá đã thành phẩm và mức độ tang qua các năm, lý do.
Tính toán các chỉ tiêu tài chính và phân tích
Cán bộ thẩm định tiến hành tính toán và đưa ra các nhận xét về các chỉ tiêu tài chính chủ yếu của khách hàng. Có 04 nhóm chỉ tiêu, hệ số tài chính chủ yếu cần tính toán và phân tích như sau:
Các chỉ tiêu về đòn bẩy tài chính:
Hệ số nợ = Tổng nợ phải trả / Tổng tài sản
Hệ số nợ vốn cổ phần = Tổng .nợ phải trả / tổng vốn chủ sở hữu Hệ số cơ cấu nguồn vốn = Tổng vốn chủ sở hữu / tổng nguồn vốn
Thông qua các chỉ tiêu về đòn bẩy tài chính cán bộ tín dụng đánh giá được khả năng tự chủ về tài chính của doanh nghiệp, tình hình tài chính tại doanh nghiệp có thực sự lành mạnh hay không.
Các chỉ tiêu thanh khoản
Các chỉ tiêu này cho thấy được khả năng thanh toán nhanh bằng tiền mặt của một doanh nghiệp.
Hệ số thanh toán ngắn hạn = Tài sản lưu động / Nợ ngắn hạn
Hệ số thanh toán nhanh = (Vốn .bằng tiền + Các khoản phải thu) / Nợ ngắn hạn Hệ số thanh toán tức thời = Vốn bằng tiền / Nợ đến hạn
Các chỉ tiêu về phân phối lợi nhuận
Thu nhập cổ phẩn = Lợi nhuận sau thuế / Số lượng cổ phiếu phổ thông
Tỷ lệ trả cổ tức = Cổ tức / Thu .nhập cổ phiếu
Cổ tức = Lợi nhuận đem chia / Số lượng cổ phiếu phổ thông
Nhóm chỉ tiêu này chỉ được áp dụng đối với các nhóm doanh nghiệp đã được cổ phẩn hóa. Tính toán các chỉ tiêu này cho thấy được đánh giá của các nhà đầu tư đối với cổ phiếu của doanh nghiệp cũng như kỳ vọng của họ về hoạt động của doanh nghiệp này trong tương lai.
Các chỉ tiêu về khả năng lợi nhuận
Hệ số sinh lợi doan.h thu = Lợi nhuận sau thuế / Doanh thu thuần
Hệ số sinh lợi của vốn chủ sở hữu = Lợi nhuận sau thu.ế / Vốn chủ sở hữu Hệ số sinh lời của tài sản = (Lợi nhuan sau thuế + tiền lãi phải trả) / Tổng tài sản Vòng quay vốn lưu động = Doanh thu thuân / Tài sản lưu động
Hiệu suất sử dụng tổng tài sản = Doanh thu thuâfn / Tổng tài sản
Kỳ thu tiền bình quân = Các khoản phải thu / Doanh thu bìfnh quân một ngày Dựa vào các chỉ tiêu về khả năng lợi nhuận của doanh nghiệp phần nào đánh giá được hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp trong thời gian gần có mang lại hiệu quả tốt hay không, đánh giá tính hiệu quả của việc doanh nghiêp sử dụng các tài sản của họ.
Sau khi tính toán các chỉ tiêu, cán bộ tín dụng tổng hợp các thông tin và chỉ số tính toán được theo mẫu trong bảng phân tícch bao cáo thẩm định như sau:
Mẫu bảng 2.1: Bảng phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp
STT Chỉ tiêu Năm N-1 Năm N Nhận xét
1 Hệ số thanh toán ngắn hạn 2 Hệ số thanh toán nhanh 3 Hệ số thanh toán tức thời 4 Hệ số nợ tổng tài sản 5 Hệ số nợ vốn cổ phần 6 Hệ số thanh toán lãi vay 7 Hệ số sử dụng tổng tài sản 8 Hệ số sinh lợi của tài sản
e, Thẩm định quan hệ tài chính tín dụng với các tổ chức tín dụng
Dựa trên cơ sở những thông tin nghiên cúu từ các nguồn thông tin khác nhau về lịch sử tình hình tín dụng của khách hàng ở hiên tại và trong quá khứ.
- Cán bộ thẩm định đưa ra bảng tổng hợp như sau về tình hình tín dụng hiên tại:
Mẫu bảng 2.2: Bảng tổng hợp vốn vay doanh nghiệp Ngân hàng Vay ngắn hạn Vay trung và dài hạn Tổng số
VND Ngoại tệ VND Ngoại tệ VND Ngoại tệ
1.
2.
3.
… Tổng cộng
Cán bộ thẩm định đưa ra những nhận xét và đánh giá về tình hình tín dụng hiện tại của khách hàng. Cơ cấu tín dụng có hợp lí hay không?
- Sau đó, CBTĐ tiếp tục tham khảo từ: Lịch sử tín dụng của bản thân Maritimebank với khách hàng, Thông tin từ các tổ chức cung cấp tín dụng (Tại Việt Nam có 2 cơ quan cùng hoạt động trong lĩnh vực cung cấp thông tin tín dụng, đó là trung tâm thông tin tín dụng thuộc Ngân hàng Nhà nước-CIC và Công ty cổ phần thông tin tín dụng Việt Nam-PCB.
Báo cáo tín dụng từ hai trung tâm này là nguồn thông tin quan trọng để các ngân hàng và tổ chức tín dụng quản lý, đánh giá mức độ rủi ro của các khoản vay), Thông tin tham khảo được từ các bộ ban ngành hoặc các nguồn khác... để đánh giá về uy tín tín dụng của khách hàng với các tổ chức tín dụng trong và ngoài nước đã có giao dịch với khách hàng trước đây. Đưa ra các thông tin đầy đủ lịch sử tín dụng khách hàng về:
Dư nợ cho vay đủ tiêu chuẩn
Dư nợ cho vay cần ch.ú ý
Dư nợ cho vay duới tiêu chuẩn
Dư nợ cho vay có nghi ngờ
Dư nợ cho vay có khả năng mất vốn
Cán bộ thẩm định tìm hiểu khách hàng có nợ quá hạn hay đã từng có nợ quá hạn tại các tổ chức tín dụng hay không? Trong trường hợp có nợ quá hạn hoặc đã từng có nợ (Nguồn: Phòng KHKD Maritimebank chi nhánh Đống Đa)
quá hạn thì tìm hiểu chính xác mức độ quá hạn và nguyên nhân dẫn đến nợ quá hạn. Nếu có thông tin về các trường hợp gia hạn nợ cũng sẽ được luu ý tìm hiểu.
Phương pháp được CBTĐ sử dụng trong phần này là so sánh đối chiếu.