Bao thanh tốn cũng là một hình thức tài trợ nhưng phức tạp hơn hai hình thức trên. Để hiểu rõ, cần nghiên cứu các định nghĩa và thuật ngữ sau:
Khoản phải thu: Là khoản tiền Bên bán/Nhà xuất khẩu được quyền thu từ Bên
nhận được hàng hóa, dịch vụ từ Bên bán/Nhà xuất khẩu theo thỏa thuận trong hợp đồng thương mại, chỉ rõ hình thức thanh toán là chuyển tiền trả sau/trả chậm (T/T trả chậm, D/A) hoặc ghi sổ (Open Account).
Đại lý bao thanh tốn: Là tổ chức/định chế tài chính được phép cung cấp cấp
dịch vụ bao thanh toán.
Trong phần sau của luận văn này sẽ đề cập ngân hàng như là một định chế tài chính thực hiện nghiệp vụ bao thanh tốn.
Đại lý bao thanh toán xuất khẩu: Là Đại lý bao thanh toán/ngân hàng cung cấp dịch vụ bao thanh toán cho Nhà xuất khẩu trong hợp đồng thương mại và được Nhà xuất khẩu chuyển nhượng các khoản phải thu theo hợp đồng bao thanh toán.
Đại lý bao thanh toán nhập khẩu: Là Đại lý bao thanh toán/ngân hàng cung
cấp dịch vụ bao thanh toán dựa trên mối quan hệ với Nhà nhập khẩu.
Bao thanh tốn: Là hình thức tài trợ theo đó Đại lý bao thanh tốn/ Ngân hàng
mua hoặc ứng trước có hoặc khơng bảo lưu quyền truy địi đối với các khoản phải thu phát sinh từ hợp đồng thương mại giữa người mua và người bán, thơng qua việc chuyển giao quyền địi nợ các khoản phải thu từ phía người bán.
Khi sử dụng dịch vụ bao thanh toán, khách hàng sẽ được cung cấp ít nhất hai loại hình trong gói dịch vụ sau:
Thứ nhất, theo dõi, quản lý các khoản phải thu: ngân hàng sẽ theo dõi khoản phải thu thay cho bên bán.
Thứ nhì, ứng trước các khoản phải thu: ngân hàng sẽ ứng trước cho bên bán một tỷ lệ giá trị khoản phải thu.
Thứ ba, thu nợ khoản phải thu: ngân hàng hoặc đại lý bao thanh toán của ngân hàng sẽ thu tiền từ bên mua thay cho bên bán.
Thứ tư, bảo lãnh thanh tốn hay đảm bảo rủi ro tín dụng bên mua hàng: ngân hàng hoặc đại lý bao thanh toán của ngân hàng sẽ thanh toán toàn bộ giá trị khoản phải thu trong trường hợp người mua mất khả năng thanh toán.
Bao thanh toán xuất khẩu: Bao thanh toán xuất khẩu là việc ngân hàng với
vai trò là Đại lý bao thanh toán xuất khẩu kết hợp cùng Đại lý bao thanh toán khác/nhập khẩu thực hiện các giao dịch bao thanh toán.
Như vậy các doanh nghiệp xuất khẩu khi xuất hàng với ba phương thức sau sẽ được ngân hàng xem xét thực hiện nghiệp vụ bao thanh toán: thanh toán chuyển tiền trả chậm (T/T trả sau); nhờ thu chứng từ trả chậm (D/A) và phương thức ghi sổ (Open Account). Rõ ràng nhà xuất khẩu có thêm lựa chọn khi phải bán hàng theo các phương thức rủi ro cao mà chậm được thanh tốn, đặc biệt là xuất khẩu theo hình thức ghi sổ - là phương thức lâu đời nhưng ít được áp dụng cho các đối tác mới hoặc chưa có độ tin cậy.
Bao thanh tốn xuất khẩu sẽ mang đến cho các nhà xuất khẩu các lợi ích sau: Một, nhà xuất khẩu có được nguồn vốn ổn định.
Hai, tăng vòng quay vốn lưu động nhờ rút ngắn thời gian lưu chuyển tiền tệ.
nợ.
Ba, có nguồn vốn đáp ứng kịp thời nhu cầu tái sản xuất hoặc thanh tốn cơng
Bốn, mở rộng khả năng bán hàng , thêm lựa chọn trong thương lượng ký kết hợp đồng, nhờ cung cấp tín dụng thương mại cho người mua.
Năm, tiết kiệm được chi phí bao gồm cả thời gian và nhân lực từ công tác quản lý khách hàng, theo dõi và thu nợ.
Sáu, được đảm bảo rủi ro tín dụng bên mua hàng.
Bảy, hiểu rõ thêm người mua thông qua kết quả thẩm định của các ngân hàng/tổ chức phục vụ trong và ngoài nước.
1.4 Rủi ro trong tài trợ xuất khẩu sau giao hàng
Gắn liền với hoạt động tài trợ xuất khẩu sau khi giao hàng là các rủi ro tiềm ẩn. Các rủi ro này có thể là rủi ro khi ngân hàng thực hiện tài trợ xuất khẩu sau khi giao hàng và/hoặc rủi ro xảy ra trong quá trình thực hiện giao dịch của ngân hàng.
Rủi ro xuất khẩu sau khi giao hàng gồm hai loại rủi ro chính. Đó là rủi ro thương mại liên quan đến khả năng trả nợ của người mua/ngân hàng trả tiền. Nó cũng bao gồm rủi ro chính trị xảy ra ở nước người mua/ngân hàng thanh tốn.
Trong khi đó rủi ro giao dịch hay rủi ro hoạt động trong tài trợ xuất khẩu sau khi giao hàng là rủi ro do việc gian lận, sai sót tác nghiệp của nhân sự,…xảy đến khi ngân hàng thực hiện nghiệp vụ tài trợ sau giao hàng cho người bán.
1.4.1 Rủi ro xuất khẩu sau giao hàng 1.4.1.1Khái niệm 1.4.1.1Khái niệm
Rủi ro, theo nghĩa chung nhất, là tổn thất có thể xảy ra ngồi mong muốn của một chủ thể nào đó.
Rủi ro sau khi giao hàng là rủi ro khơng được thanh tốn sau khi giao hàng hóa hoặc hồn thành việc thực hiện một dịch vụ; rủi ro mất hàng trên đường vận chuyển từ người bán đến người mua, vì cho dù là bảo hiểm mọi rủi ro thì cũng có những trường hợp loại trừ; rủi ro do yếu tố thị trường biến động (tỷ giá, giá cả, cạnh tranh)
Một khi giao hàng, nhà xuất khẩu thường phải đợi xem người mua có thanh tốn hóa đơn hàng xuất hay khơng. Nếu khoản phải thu không được trả trong khi hàng xuất đã ngồi vịng kiểm sốt của người bán, đó là rủi ro chính sau khi giao hàng. Một cách cụ thể, rủi ro sau khi giao hàng chủ yếu là tổn thất các khoản phải thu có khả năng xảy ra do rủi ro từ phía người mua và rủi ro quốc gia của người mua xảy ra sau khi giao hàng.
Rủi ro người mua còn gọi là rủi ro thương mại trong khi rủi ro quốc gia là các rủi ro về kinh tế - chính trị - xã hội của quốc gia người mua.
Các loại rủi ro này xảy ra sau khi người bán thực hiện giao hàng theo hợp đồng ký kết với người mua. Chúng ảnh hưởng đến người bán. Tuy nhiên, nếu ngân hàng tài trợ sau giao hàng cho nhà xuất khẩu thì đây cũng chính là rủi ro cho ngân hàng.
Ngoài những rủi ro sau khi giao hàng ở trên có thể xảy đến cho người bán / cho ngân hàng tài trợ, thì ngân hàng cịn có thể gặp phải rủi ro phát sinh do cơ chế qui trình và quản lý khoản tài trợ sau giao hàng, đó gọi là rủi ro hoạt động.
Vậy rủi ro trong tài trợ xuất khẩu khẩu sau giao hàng là những rủi ro có thể xảy đến cho ngân hàng tài trợ, chính yếu bao gồm rủi ro thương mại- rủi ro quốc gia và rủi ro hoạt động, sẽ được làm rõ ở những phần sau của luận văn này.
1.4.1.2Rủi ro thương mại
Rủi ro thương mại là các rủi ro có liên quan đến người mua, liên quan đến khả năng thanh tốn của họ.
Có ba loại rủi ro thương mại có liên quan đến người mua hàng:
Thứ nhất, đó là tình trạng khơng trả được nợ của người mua: Người mua mất khả năng thanh tốn, khơng trả tiền cho người bán khi khoản nợ đến hạn.
Thứ hai, rủi ro không trả nợ đúng kỳ hạn: Đây là loại rủi ro phát sinh khi đến hạn trả tiền nhưng người mua chưa trả dẫn đến quá hạn. Rủi ro này liên quan đến tính thanh khoản của người mua.
Thứ ba, người mua từ chối nhận hàng mặc dù chúng phù hợp với điều kiện – điều khoản hợp đồng: Rủi ro này xảy ra khi hàng được giao đến nơi quy định nhưng người mua từ chối nhận hàng mặc dù có đủ bằng chứng hàng hóa phù hợp với các điều kiện của hợp đồng. Loại rủi ro này thường có nguyên nhân là giá cả hàng hóa thay đổi bất lợi cho người mua nên họ từ chối nhận hàng.
1.4.1.3Rủi ro kinh tế - chính trị
Rủi ro kinh tế - chính trị là các rủi ro xảy ra ở nước người mua hoặc nước thứ ba ngăn cản người mua thanh toán hoặc ngăn chặn việc chuyển tiền đến nước người bán,….Rủi ro kinh tế- chính trị ln nằm ngồi tầm ảnh hưởng của cả người mua lẫn người bán. Rủi ro này bao gồm:
Một là, lệnh hỗn/đình trả nợ bởi chính phủ của nước người mua. Trước hoặc tại thời điểm chuyển tiền, vì một lý do nào đó, việc chuyển tiền khơng thể thực hiện do có lệnh hỗn hoặc lệnh đình trả của cơ quan chính phủ nước người chuyển tiền.
Hai là, các biện pháp/quyết định của chính phủ nước người mua ngăn cản việc thực hiện hợp đồng.
Ba là, các khó khăn kinh tế, sự kiện chính trị hoặc các biện pháp hành chính/pháp lý (như giới hạn nhập khẩu, hủy bỏ giấy phép nhập khẩu đang cịn hiệu lực hoặc khơng gia hạn trong trường hợp đã thực hiện,…) bên ngoài nước nhà xuất khẩu ngăn cản việc chuyển tiền.
Bốn là, chiến tranh, cách mạng, bạo loạn, nội chiến,…ở nước người mua ngăn cản việc thanh toán.
Năm là, sự vỡ nợ của nước người mua.
Sáu là, các nguyên nhân khác phát sinh chưa được mua bảo hiểm nằm ngồi tầm kiểm sốt của người mua và người bán.
1.4.2 Rủi ro hoạt động 1.4.2.1Khái niệm 1.4.2.1Khái niệm
Theo Ủy ban BASEL, rủi ro hoạt động là tổn thất do tiến trình xử lý, do con người và các hệ thống bên trong doanh nghiệp khơng thích hợp hoặc do các sự kiện bên ngồi. Rủi ro hoạt động tồn tại trong tất cả các mặt hoạt động của một tổ chức.
Trong tài trợ thương mại nói chung, tài trợ xuất khẩu sau khi giao hàng nói riêng, rủi ro hoạt động chủ yếu do gian lận, do yếu tố con người và tiến trình xử lý nội bộ.
1.4.2.2Rủi ro gian lận
Gian lận trong thương mại quốc tế không phải là hiện tượng mới, nó tồn tại hàng nhiều thế kỷ từ lúc thương mại phát sinh và tiếp tục phát triển đến nay.
Gian lận trong tài trợ xuất khẩu sau khi giao hàng là hành động của người mua, người bán hoặc cả người mua – người bán cố tình gian dối gây tổn hại đến đối tác của họ.
Với tư cách người tài trợ, ngân hàng sẽ gánh rủi ro gian lận có thể từ người mua, người bán hoặc từ cả hai.
Một khi người mua chủ tâm lừa dối, họ sẽ tạo niềm tin nơi người bán (mua giá cao, điều kiện chứng từ đơn giản,…). Khi người bán giao hàng, người mua sẽ khơng thanh tốn khi nhận được hàng hoặc khi đến hạn thanh tốn. Nếu ngân hàng tài trợ
dưới hình thức chiết khấu hối phiếu hoặc chiết khấu bộ chứng từ khơng phải phương thức tín dụng chứng từ hoặc ứng trước các khoản phải thu, ngân hàng sẽ chịu tổn thất nếu gian lận xảy ra trong trường hợp chiết khấu/ứng trước khơng truy địi, hoặc có truy địi nhưng người bán gặp khó khăn, hoặc khơng tham gia bảo hiểm tín dụng xuất khẩu.
Trong phương thức tín dụng chứng từ, người mua cũng có thể lừa dối người bán bằng cách gửi đến ngân hàng thư tín dụng giả. Nếu ngân hàng người bán khơng xác thực được tính chân thực của thư tín dụng nhưng vẫn tài trợ, ngân hàng sẽ chịu rủi ro do hành động gian lận này.
Trường hợp gian lận do người bán, họ có thể lập nhiều bộ chứng từ cho một lô hàng để lừa dối nhiều người mua và ngân hàng tài trợ. Trường hợp khơng có hàng, họ sẽ lừa đảo bằng cách lập bộ chứng từ giả xuất trình cho ngân hàng để xin tài trợ. Phương thức thanh toán chuyển tiền hoặc nhờ thu chứng từ là hai phương thức dễ bị người bán lạm dụng để lừa đảo vì khơng có cam kết từ ngân hàng người mua.
Nếu cả người mua và người bán cùng thơng đồng lừa đảo, thì đó là rủi ro nguy hiểm nhất đối với ngân hàng tài trợ. Cả hai thống nhất lập bộ chứng từ giả để lừa rút tiền ngân hàng nhưng thực chất là giao dịch khơng phát sinh, khơng có hàng hóa/ dịch vụ được thực hiện.
1.4.2.3Rủi ro do đội ngũ nhân sự
Là rủi ro do đội ngũ nhân sự gây ra trong q trình tác nghiệp. Nó bao gồm các sai sót, thiếu kỹ năng và gian lận/hành động khơng phù hợp.
Rủi ro do sai sót và thiếu kỹ năng: Như đã trình bày ở trên, rủi ro gian lận thường xảy ra ở hai phương thức thanh toán là chuyển tiền và nhờ thu chứng từ. Lý do là chúng khơng có sự cam kết từ phía ngân hàng nên ít bị giám sát bởi các bên liên quan. Trong khi đó phương thức tín dụng chứng từ có sự cam kết từ ngân hàng phát hành và/hoặc ngân hàng xác nhận nên rủi ro gian lận ít xảy ra hơn. Tuy nhiên rủi ro vẫn tồn tại dưới dạng chứng từ bất hợp lệ, trong đó phần nhiều là do sai sót.
Trong thương mại quốc tế, người mua mong muốn nhận được hàng hóa đúng số lượng, chất lượng, thời gian và thanh toán càng chậm càng tốt. Trong khi người bán
muốn nhận được tiền của họ từ hàng xuất khẩu càng sớm càng tốt với đúng số tiền và đúng loại tiền tệ. Phương thức tín dụng chứng từ ra đời dung hịa được lợi ích người mua và người bán do có ngân hàng đứng ra đảm bảo cho cả hai. Phương thức tín dụng chứng từ địi hỏi chứng từ xuất trình phải phù hợp với các điều kiện điều khoản của thư tín dụng. Bất kỳ điều nào gây nên bất hợp lệ sẽ bị từ chối bởi ngân hàng thanh toán và quyền quyết định phụ thuộc người mua. Nếu thị trường thay đổi bất lợi (chẳng hạn giá giảm,…) có thể khiến người mua từ chối nhận hàng với bộ chứng từ bất hợp lệ đó và ngân hàng sẽ gánh rủi ro nếu tài trợ không truy địi hoặc có truy địi nhưng người bán đã sử dụng tiền tài trợ cho hoạt động khác.
Do mức độ yêu cầu cao của chứng từ trong phương thức tín dụng chứng từ nên địi hỏi ngân hàng phải xử lý chúng một cách thích hợp. Điều này buộc đội ngũ nhân sự của ngân hàng phải xử lý chứng từ một cách chuẩn xác. Tuy nhiên, cho dù có nhận thức được điều này, sai sót về chứng từ vẫn xảy ra do nhiều nguyên nhân như: Cường độ xử lý cao dẫn đến mất kiểm soát khi kiểm tra chứng từ; Tính phức tạp của giao dịch trong khi thiếu đội ngũ nhân sự lành nghề;…
Rủi ro do gian lận/hành động trái của đội ngũ nhân sự: nếu rủi ro trên do sự
bất cẩn hoặc không lành nghề của đội ngũ nhân viên thì rủi ro này do hành động trái của đội ngũ nhân sự thực hiện các giao dịch. Trong các giao dịch, nhân viên có thể nhận thấy được sự lừa đối của người bán khi xuất trình bộ chứng từ giả khơng có hàng nhưng gì lý do nào đó vẫn thực hiện việc tài trợ. Đây là rủi ro gây nguy hiểm cho ngân hàng vì nó liên quan đến đạo đức đội ngũ nhân sự.
1.4.2.4Rủi ro hệ thống xử lý nội bộ
Rủi ro này liên quan đến sự thiếu vắng hoặc không hữu hiệu về kiểm tra chéo hoặc hệ thống báo cáo ghi nhận những giao dịch đáng ngờ có thể gây tổn hại đến ngân hàng tài trợ. Chẳng hạn theo dõi các giao dịch không thành cơng nhưng khơng có lý do xác đáng mà có khả năng đây là những giao dịch giả mạo.
Trường hợp người bán đơn phương lừa đảo, họ tạo ra chứng từ giả để xin tài trợ. Ngân hàng có thể tài trợ nếu thiếu hệ thống kiểm tra về tính chân thực của chứng từ có gắn liền với giao dịch thực sự hay khơng. Tiếp theo, nếu khơng có hệ thống ghi nhận những giao dịch đáng ngờ như ngân hàng nước ngồi thơng báo người mua
khơng có tài khoản ở ngân hàng và hoàn trả bộ chứng từ theo phương thức nhờ thu hoặc người bán chủ động thông báo kèm một bản sao lệnh thanh toán bộ chứng từ