Báo cáo lưu chuyển tiền tệ chính là một báo cáo tài chính tổng hợp phản ánh
việc hình thành và sử dụng lượng tiền phát sinh trong kỳ. Báo cáo lưu chuyển tiền
tệ thực chất là một báo cáo cung cấp thông tin về những sự kiện và nghiệp vụ kinh
tế có ảnh hưởng đến tình hình tiền tệ của một doanh nghiệp trong kỳ báo cáo. Cụ
thể là những thông tin về:
- Doanh nghiệp làm cách nào để kiểm soát được tiền và việc chi tiêu nó.
- Quá trình đi vay và trả nợ vay của doanh nghiệp.
- Quá trình mua và bán lại chứng khoán vốn của doanh nghiệp.
- Quá trình thanh toán cổ tức và các quá trình phân phối khác cho các cổ đông.
- Những nguyên nhân và nhân tố ảnh hưởng đến khả năng tạo ra tiền và khả năng thanh toán của doanh nghiệp.
Như vậy, qua báo cáo lưu chuyển tiền tệ, các đối tượng quan tâm sẽ biết được doanh nghiệp đã tạo ra tiền bằng cách nào, hoạt động nào là hoạt động chủ
yếu tạo ra tiền, doanh nghiệp đã sử dụng tiền vào mục đích gì và việc sử dụng đó có
hợp lý hay không?
Dựa vào các số liệu liên quan ta có bảng tình hình lưu chuyển tiền của công ty, năm 2006- 2009. (xem phụ lục đính kèm bảng 2.22)
Phân tích theo chiều ngang:
Khảo sát tình hình biến động dòng tiền qua 4 năm từ 2006 đến năm 2009 ta có nhận xét:
- Hoạt động sản xuất kinh doanh có dòng tiền thu, chi, dòng tiền thuần trong hoạt động sản xuất kinh doanh đều có xu hướng tăng lên và đảm bảo mức cân đối
giữa thu với mức chi. Đây là dấu hiệu thể hiện sự lành mạnh, khả quan về tạo tiền đảm bảo cho hoạt động sản xuất kinh doanh.
- Hoạt động tài chính có dòng tiền thu có xu hướng giảm mạnh, dòng tiền chi có xu hướng tăng nhanh, dòng tiền thuần giảm. Vì vậy, công ty không đảm bảo cân đối mức thu chi trong kỳ hoạt động tài chính, xuất hiện sự mất cân đối, sự thay đổi
trong thu chi và báo hiệu xu hướng hạn hẹp dần nguồn thu tài chính. Dòng tiền này
âm qua các năm cho thấy công ty đang thừa tiền, đang tiến hành trả nợ.
Phân tích theo chiều dọc:
Qua khảo sát cơ cấu dòng tiền qua 4 năm từ năm 2006 đến năm 2009 ta có nhận xét:
- Hoạt động sản xuất kinh doanh có quy mô dòng tiền tăng nhưng tỷ trọng
dòng tiền thu, chi có xu hướng giảm dần thể hiện sự giảm khả năng tạo tiền, thiếu
dần sự chủ động trong hoạt động kinh doanh.
- Hoạt động tài chính có tỷ trọng dòng tiền thu tăng và dòng chi tăng nhưng
dòng chi tăng nhanh hơn nhiều so với dòng thu thể hiện một xu hướng giảm tiền. Để biết rõ hơn liệu công ty đã dự trữ đủ tiền mặt để đảm bảo khả năng thanh toán nhanh hay công ty đang thừa tiền, hoặc thiếu tiền ta xét lại hệ số khả năng
thanh toán nhanh của công ty qua các năm ở bảng số 2.10.
Tỷ số thanh toán nhanh cho biết khả năng trả nợ các khoản nợ ngắn hạn từ
dòng tiền công ty tạo ra. Tỷ số này càng lớn khả năng thanh toán của công ty càng
cao và ngược lại.
Nhìn chung qua 4 năm hệ số khả năng thanh toán nhanh có xu hướng tăng
nhẹ nhưng vẫn còn quá thấp. Cụ thể năm 2009 hệ số khả năng thanh toán nhanh là 0,05 lần [0,5;0,8] cho thấy công ty đang mất dần khả năng thanh toán nhanh.
Khả năng thanh toán nhanh quá thấp và kéo dài sẽ ảnh hưởng đến uy tín của công ty.